据悉，拜登政府已告诉盟友，如果东京电子和阿斯麦等公司继续向中国提供先进的半导体技术，会考虑使用最严厉的贸易限制。美国会考虑实施外国直接产品规则（FDPR）的措施，对使用哪怕是最微量美国技术的外国制造产品实施管制。

1、东京电子在涂胶显影设备领域占有全球89%市场份额，除此之外东京电子在干法刻蚀、薄膜沉积、清洗、探针台领域均有超过25%市占率。日本设备厂商在炉管、离子注入、CMP、量检测设备均占有一定的全球份额。

管制重点：日系设备厂商对国内产能建设积极配合，拿取了不少AMAT等公司让出的份额，对华敞口不断扩大。

2、荷兰ASML则主导了全球光刻机市场，拥有82.4%的市场份额。在高端浸润式DUV光刻机这个领域，ASML占有超过90%的市场份额；而在EUV光刻机领域，ASML更是拥有全球100%市场份额，因为全球仅有ASML一家能生产EUV光刻机。

注意：前期ASML经历多次禁令，已执行供货限制，本次影响不大；

随着国产半导体大力支持进程的研发投入，目前对标相关替代设备的国产设备进度较好，潜在供应链风险势必加速国内替代与验证速度、国产替代势在必行重点关注相关替代机会。

日系设备国产替代受益厂商：

涂胶显影设备（芯源微）；

炉管设备（北方华创、盛美上海）；

干法刻蚀设备（中微公司、北方华创）；

薄膜沉积设备（拓荆科技、北方华创、微导纳米、中微公司）；

清洗设备（盛美上海、至纯科技、芯源微、北方华创）；

CMP及减薄设备（华海清科）；

量检测设备（精测电子、中科飞测）；

离子注入设备（万业企业、华海清科）等。

荷兰主要为光刻设备

国内对标设备商有： 张江高科、奥普光电，茂来光学、福晶科技、波长光电、腾景科技等。

美国半导体设备商应用材料、泛林半导体、科磊等；

国产对标公司有：精测电子、中微公司、北方华创、拓荆科技等

来源：投资拍档