近期医药观点更新:
1)疫情防控有调整的迹象,长期方向是放开,但医疗方面准备需要时间,短期围绕政策变化偏向博弈居多。
2)防疫相关的物资具有确定性机会,是政策放开的前提,同时兼具产业的成长性。
[烟花]新冠疫苗第四针强化接种将推行,第三针接种超6个月后滴度下降,国外已接种第五针,重点推荐【康希诺】(序贯接种,吸入疫苗)。
[烟花]新冠药物自主化,应急储备需求,重点推荐【众生药业】(3CL蛋白酶靶点,临床3期,有望成为BEST in CLASS)。
[烟花]呼吸机、制氧机等医疗设备配备增加,应对放开后医疗资源的紧缺,重点推荐【鱼跃医疗】。
3)当前医药板块估值仍在恢复阶段,前期估值溢价已消化。