这次Hikma再次下了8400万利拉鲁肽制剂的单,自去年11到现在几乎一整个年度下了累计2.55亿利拉鲁肽制剂订单,几乎占去年营收的60%,这非常有象征意义,至少说明了几点:
1)利拉鲁肽制剂在海外供不应求,翰宇产品基本得到了hikma的认可,后续订单还会有;
2)此次只是前端收入,后端还会有50%的销售分成,目前万事俱备,只欠fda,预计今年内会有好消息;
3)利拉鲁肽只是翰宇其中一产品,翰宇整个glp-1产品非常丰富,包括后面会有司美、替尔泊肽的突破;这次意大利医药大会是翰宇出海一次非常好的尝试
4)资本市场层面,翰宇估值逻辑有望重塑,目前就是拐点期
明年业绩释放,兑现业绩;后面是产品复制,产能扩张的大逻辑,非常值得期待,估值反转
海外订单需求不断,代表中国企业出海逻辑顺畅,当年的九安医疗海外订单成就最靓牛股,诺和诺德,礼来都是万亿美元市值的巨无霸,中国14亿人口加非洲等南方国家人口需求巨大
生物医药作为925以来严重滞胀的成长板块,即将迎来增量资金和估值反转,冬季疫情和流感后续会陆续刺激,重视生物医药的黄金底部
医药股也有自己的常山赵子龙