光伏、风电利好消息：

消息一：针对近期个别各地方出台文件，对风电光伏等新能源和可再生能源项目相关碳指标进行限制，且项目收益归项目所在地所有。生态环境部表示，温室气体自愿减排交易是全国性交易，地方不应该出台与国家有关政策相悖的地方保护政策。

消息二：此前， 河南商丘市发改委目前已建成和在建的风光电项目，须签订协议，明确项目所含碳指标权限归商丘市所有；签订开发协议目前尚未实施的风光电项目，根据原通知要求继续暂停实施。须补充碳指标交易协议和同步实施配套产业，如达不到规定要求，项目建设指标收回；

消息三：蒙古：“十四五”期间形成年产800万千瓦以上风电整机及其零部件、400万千瓦以上太阳能电池及组件、360万千瓦以上储能装备、5000套以上燃料电池汽车电堆系统、800台套以上制氢及工业副产氢提纯设备、40万吨以上储氢设备的生产能力。

消息解读：

生态环境部这个消息力度很大，言下之意非常明确，各地方政府通过碳交易指标控制新风光建设的地方保护行为进行了纠错，地方政府不应该由于地方政绩需要阻碍国家双碳大背景下的新能源整体建设步伐，可以说高层的决心是非常明确的。

内蒙是新风光大基地建设的龙头省份之一，同时煤炭及煤化工企业产量很大，既有先发优势又有资源优势，可以说这次进一步强化全产业链布局对整个新能源产业是一个重磅催化剂，类似内蒙、盐城、阳江这样的风电、光伏全产业链布局无疑将会成为全国新风光建设的示范模版。

锂电行业消息：

消息一：上海有色网数据显示，11月25日，电池级碳酸锂连续三日报价突破20万元/吨，较去年同期的4.35万元/吨上涨359.8%，年初至今上涨277.4%。

消息二：据河南发布25日消息，河南省人民政府办公厅发布关于印发河南省加快新能源汽车产业发展实施方案的通知。方案提出，到2025年，全省新能源汽车年产量超过30万辆，力争达到50万辆，燃料电池汽车示范运营总量力争突破1万辆，建成千亿级郑开新能源汽车产业集群；充换电设施规模、运营质量和服务便利性显著提升，全省建成集中式充（换）电站2000座以上、各类充电桩15万个以上。

消息三：11月25日晚间，丰元股份披露，全资子丰元锂能与鹏辉能源签约，自2021年12月至2022年12月鹏辉能源将向丰元锂能采购磷酸铁锂及镍钴锰酸锂（镍5系、高镍8系）产品，总合同金额约8亿元。

消息解读：笔者一直认为限制系能源汽车未来最大的发展和价格瓶颈在锂矿、钴、镍这些稀有资源，谁拥有资源的话语权和定价权谁就可以影响整个产业链的进程。现在中游企业拼命扩张，包括储能的大力推进（各省都对光伏、风电最低储能配比有明确要求）都对锂资源有强烈的需求，明年锂价格有可能涨至25万/吨。这三个消息利好整个新能源汽车板块反弹修复。

其他消息汇总：

消息一：国家发改委召开座谈会，与会专家建议，加快建立煤炭价格区间调控的长效机制，引导煤炭价格在合理区间运行，使煤炭价格真实反映市场供求基本面，防止价格大起大落。当煤炭价格超出合理区间上限，可根据《价格法》有关规定，按程序及时启动价格干预措施。

消息二：工信部数据显示，1-10月有色金属产量平稳增长，十种有色金属产量5376万吨，同比增长7%，两年平均增长5.7%。其中，铜、铝、铅、锌产量分别为862万吨、3237万吨、596万吨、543万吨，同比增长8.4%、6.5%、13.3%、3.2%。

消息三：11月25日，深圳市本年度第三轮土拍共计11宗居住用地集中成功出让，总土地面积约38.07公顷，成交地价总额368.37亿元。其中，4宗用地现场竞价后转入摇号环节确定竞得人。

消息解读：PPI持续走高，发改委态度明确，在经济进入下行通道，明年GDP可能破5的形势下，为了继续保持“风景这边独好”，大宗商品的稳定带有政治、经济的双重意义。因为笔者观点明确，PPI到CPI的剪刀差不断扩大，说明经济陷入滞胀的压力很大。所以大宗商品进入筑底阶段，不是反转，需要不断反弹磨底过程。另外土地第三轮没有大量流拍出现，证明房地产政策资金面持续回暖，中线继续持有。