小记：

今年春季行情的时候，虽然如火如荼，AI线、中特估，各种翻倍股层出不穷，但并不算健康，算是极端化的结构性行情，因为消费、金融、赛道股等都在一路下跌，为AI和中特估输送资金，同样拖累了公私募净值，也是指数涨基金不涨的状态。而现在，市场更加健康，不在极端的抱团一两个方向，而是认业绩，认预期，真正的逻辑开始被认同，比如CPO、存储芯片，以及赛道方向的充电桩和Topcon，因为并非好公司只在AI人工智能，其实其他行业，比如消费、赛道和金融等行业，也有一些值得投资的好公司，而如今，资金开始如梦初醒，真正地去寻找价值，这才是健康的市场该有的状态，即认逻辑但不全炒概念，认业绩但不分行业。接下来是7月13日晚间复盘，主要分为指数、短线和中长线：

一、指数周期：

指数周期预判正确，多观察，多给一些时间，如果指数弱一定会回踩，同样如果指数强，也一定会有中阳甚至大阳线的反包，比如周四，但在指数没有真正站上60日均线之前，行情都是看震荡为主，而一切的震荡蓄势其实都是为了后面的突破，以上是对指数周期的判断！

二、短线周期：

短线方向上，资金开始真正理性下来，CPO、存储芯片、虚拟数字人、数据要素等AI有业绩的方向，开始得到资金认同，而炒作概念的逐步被抛弃。同样，曾经一刀切的消费、金融和赛道，这些行业里面有价值的公司，也重新被资金捡起来，开始冒头向上，这是好的现象。成熟的市场或者理智的市场，应该是这样，重视基本面，重视真正的价值。下一步，周四存储芯片高潮，作为市场最强的主线，周五理论上应该是接分歧，但因为市场套路不一样了，周五有可能是高潮延续或者分歧后继续修复，所以周五重点看资金对周末的博弈方向在哪里，而对于大方向，可以微调，暂时不用改变，以上是对当前短线情绪周期的思考；

三、中长线方向：

中长线方向，AI方向长期提的，最强是CPO光模块和存储芯片，存储芯片里面最强是HBM条线，其实AI方向的虚拟数字人、数据要素等依然值得关注，而赛道方向，充电桩和Topcon，与之前文章判断一致，这个阶段过了周五，会有一个短期的情绪修复期。

特别提示：以上信息仅供参考，不代表投资建议，不存在荐股！投资有风险，入市需谨慎！