【麦格米特】持续强call:#最大预期差来自AI服务器电源空间(量、价有望3-10倍提升)
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🌼一、B系列AI服务器电源:#单台价值量较普通服务器电源有望数十倍提升。
1、算力提升带来单台功率提升3倍+:
市场预期,单个GB200功率2.7kW(2张1KW的B200,1张700W的CPU ),单台NVL36有18个GB200,包含其他存储、散热等部件后,预计配套电源功率约60kW(NVL72对应120kW),单台功率3倍+提升(此前8卡DGX H100总功率19.8KW);
2、❗最大预期差:单瓦价值量有望提升5-10倍。
此前市场预期,AI服务器电源单瓦功率虽较普通服务器电源有提升,但幅度约50%-100%之间(即由0.5元/瓦左右提升至1元/瓦左右);
但产业链专家调研了解到,#1元/瓦主要是H系列(及之前A系列等)小功率风冷架构、而台达(NV一供)当前针对B系列采取液冷架构功率密度有大幅提升(全新B系列架构对效率、功率密度及尺寸要求高),带来单价显著提升:
对比TDK机架电源3KW模块约3000美元(对应6-7元/瓦,见图),预计台达新一代B系列单价有望增长50%至10元/瓦。
以新一代B系列预期单价及功率计,#单台NVL36服务器对应60KW电源价值量有望达60万、NVL72对应120KW价值量或达120万。
此外,5月6日台湾经济日报报道,台达电表示单台AI服务器电源价值量约19万美元左右,同样验证单瓦价格大幅提升。