再Call❗【天风电新】风电：明年还有50%+增速的赛道系海风，低预期、确定性提升—1022
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1、回顾去年底若重仓了几个亚非拉逆变器，则今年跑赢是没问题的，核心在于不信今年增速快，当然那时候亚非拉还没成为主线。

站在当下时间点，我们思考新能源还有什么细分明年会有50%增速，那么我想海风一定会被选出来，且大概率超。

海风从22年被压制到现在的江苏、广东项目有望迎来开工，在明年除了国内开工，海外#东南亚电力互联、欧洲海风迎来共振。

海风-终见曙光：近期市场担心的江苏海风项目，其中国信大丰项目有望12月开工（EPC口径），同时近期招标重新调整对应计划开工日期2024年11月15日也可佐证。

而广东项目航道问题已经解决，帆石一年底开工基本确定，后续三山岛项目25年开工带来新的增量。

看明年行业的预判：我们预计国内陆风装机85GW+、海风装机10GW+。

我们的重点推荐：
第一，国内外共振的首选，海缆【东方电缆】、【中天科技】、【亨通光电】（通信覆盖）
塔塔【大金重工】、定转子【振江股份】
风机【金风科技】、【运达股份】等。

第二，国内链
受益于江苏困境反转的【海力风电】。

陆风-25年高增大兆瓦零部件有望紧缺。25年国内陆风新增装机有望85GW（yoy+13%-15%），叠加风电交付的季节性+大型化影响，叶片、铸件、轴承环节供需紧张，近期已有铸件厂商反馈四季度小幅涨价。

叶片-【时代新材】（国内市占率第二，后续海外越南建厂对接海外客户提升毛利率，同时传统汽零业务扭亏）；
轴承-【新强联】。
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