大盘大跌，但剑桥科技却涨停了，其中逻辑便是英伟达周三的一季报（2月/3月／4月）和接下来的业绩指引。当然除了以上预期，还有一条消息催化:
据IT之家 5 月 23 日消息，随着 ChatGPT 全球爆火，各种生成式人工智能应用需求也迎来了飞速增长。据电子时报，台积电已经凭借其 sub-7nm 工艺赢得了大量人工智能芯片订单。

消息人士称，台积电在过去几个月中看到英伟达的 AI 芯片订单有所增加。相关媒体也援引市场消息人士的透露报道称，英伟达 A100 和 H100 这两款针对数据中心的高性能 GPU 的订单在增加，他们也增加了在台积电的投片量。

消息人士还指出，全球各大企业对英伟达 AI 芯片的需求一直很强劲，例如中国阿里云、百度 AICloud 和腾讯云等大厂都在积极获取人工智能芯片；而且世界其他地区的云服务提供商对英伟达 AI 芯片的需求也很强劲。

需求强劲不用说了，因为包括欧洲、日本、中国等科技巨头都在争先恐后的训练大模型，同时美国的，比如亚马逊、特斯拉、苹果等在制定了研发计划。亚马逊训练的还是多模态大模型，对算力需求更甚，那么光模块作为刚需只会多不会少了。

当然了，多模态是大势所趋，这自然也会带来GPU和光模块的大量需求！但是光模块板块是否具有持续性？这个要结合周三晚上英伟达的财报和业绩指引！但我依然认为大算力的估值偏高，回调不到位，除非英伟达的财报和业绩指引大超预期，不然，大算力过高的估值依然会面临二次回调！