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小路J
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小路J
2022-07-25 12:55:02
恒玄科技
【财通电子】恒玄科技科技近期观点更新: 🔥我们在上周五和周观点中靠前推荐了恒玄,今天市场反馈积极。公司上半年收入端有所下滑,主要是因为疫情和经济大环境影响,终端厂商TWS新品出货延迟。目前看,客户端去库存周期持续近半年,公司新品芯片有望于2022Q3随着终端厂商的TWS、手表新品推出而放量。 🔥晶圆代工成本压力有望缓解。2021年,虽然晶圆和封装测试成本上涨,但公司基于长期发展策略,成本向客户转嫁相对较少。公司在晶圆涨价期间具有较高性价比,市占率得益于此持续攀升,2022下半年有望随着12n
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恒玄科技
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2022-07-25 12:54:22
国能日新
【中金计算机&电新】国能日新大涨快评:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期 大家好, 今日国能日新一度涨近8%,我们认为主要由于南方区域电力市场落地,全国统一电力市场建设提速同时国能日新积极布局绿电交易类产品,提振了市场对公司第二成长曲线的信心,我们重申相关观点:国能日新短期受益于功率预测行业增长红利,中长期电力交易、电站管理等新产品有望给公司带来第二成长曲线。参见中金报告《国能日新:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期》 国能日新基本盘为功率预测业务,公司在算法、气象数据与服务
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国能日新
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2022-07-25 12:23:16
普莱柯
[红包]【天风农业】普莱柯大涨,重视本轮动保板块龙头机会! 📈天风农业在6月起持续推荐普莱柯,提示买入机会,深度报告链接请参见: https://mp.weixin.qq.com/s/5rJJNsZpheWPszExoAPkEg [红包]1、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点,公司非瘟疫苗进展顺利! 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非洲猪瘟投入的成本(固定资产、人员成本等)可达100元+/头,市场对安全有效的非瘟疫苗呼声高。政策要求防范非洲猪瘟国外I177L基因缺失疫苗流入市场,加强疫苗
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普莱柯
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2022-07-25 11:43:22
兴森科技
【太平洋电子|兴森科技】增发落地股价压制因素不再,投资价值不断凸显 高端载板建设不断投入,彰显公司载板国产化替代一线实力 公司6月公告,珠海兴森半导体有限公司拟投资12亿元建设FCBGA封装基板项目,规划产能200万颗/月(约6000平米/月),此次投资与2月公告的广州基地60亿FCBGA封装基板项目并不重合、属于两个独立的项目,当前公司珠海基地拥有现成的厂房,预计该FCBGA产线投建的推进进度会相对较快,有望于明年上半年投产、成为国内首家实现FCBGA封装基板量产的企业。在目前FCBGA项目团
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兴森科技
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2022-07-25 11:42:06
东鹏饮料
【天风商社食饮】东鹏饮料:收入端韧性强劲验证核心逻辑,下半年有望加速放量增长 ■在整体疫情冲击消费行业整体承压背景下,公司收入端快速恢复,环比仍有加速,我们预计Q2可实现25+%增长。渠道反馈,公司二季度疫情缓解后快速恢复,五月叠加旺季压货因素实现高增,六月消化库存增速放缓,但由于天气转暖,终端动销明显加速,加快消化渠道库存,库存状态健康。伴随旺季来临动销加快,壹元乐享活动效果逐渐发挥出来,消费者复购率明显较前期有所提升;陈列、冰柜等费用投放,均实现良好效果转化。 ■公司收入端表现强劲,主要系:
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东鹏饮料
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2022-07-25 11:20:11
农业投资逻辑
🔥【国金农业刘宸倩】周观点0724:禽畜养殖景气好转,布局盈利改善子板块 🧧主要观点: 🐷生猪养殖: 多个生猪养殖公司发布2022半年度业绩预告,根据Wind数据,2022Q1生猪均价13.31元/公斤,2022Q2生猪均价14.81元/公斤,上半年上市企业商品猪销售均价在13-14.5元/公斤区间内。二季度销售均价明显回升,养殖企业盈利端明显改善。2022H1规模企业出栏量成长出现分化,牧原、温氏与傲农增速超过70%,正邦科技同比下滑30%。总体来看上市企业二季度出栏量环比有所增加,与全
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牧原股份
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新希望
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2022-07-25 11:16:45
联泓新科
【海通化工刘威团队】联泓新科:上半年营业收入同比增2.93%至39.38亿元 [太阳]公司2021年年度实现营业总收入75.81亿元,同比增长27.81%;归母净利润10.91亿元,同比增长70.24%;扣非净利润8.81亿元,同比增长43.04%。2022年上半年实现营业总收入39.38亿元,同比增长2.93%;归母净利润4.57亿元,同比下降15.61%;扣非净利润3.69亿元,同比下降24.74%。其中第二季度实现归母净利润3.49亿元,同比增长28.56%,扣非净利润3.25亿元,同比增
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联泓新科
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2022-07-25 10:32:50
啤酒投资逻辑
🍺【国金食饮】啤酒:Q3销量有望加速向好,推荐青啤、华润 [玫瑰]啤酒复苏具备强确定性,今年Q3低基数+疫情政策放缓+天气热于往年。1)受疫情、暴雨天气、接种疫苗影响,去年Q3基数偏低。21年7/8/9月全国规模以上啤酒企业产量对比19年变动-6%/-10%/-4%;青啤销量对比19年变动-8%/-8%/+1%。假设青啤7-8月能恢复至19年的水平,对应单月量增均在大个位数。2)近期防疫政策放宽,餐饮、夜场将逐步回暖,啤酒作为经济相关性弱、场景相关性强的大众品有望率先复苏。3)天气热于往年,且
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青岛啤酒
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2022-07-25 10:32:10
长江策略观点
【长江策略 | 周思考】 领导晚上好!最近基金二季报已经披露完毕,在整理了基金综合季报分析后,我们还整理了一份“金牛基金经理”的后市观点汇总,有分歧也有共识,共识之处在于: ⚠总体认为市场底部已经过去,对市场持有谨慎乐观态度,表示后市可能以振荡行情为主,存在结构性机会。少数基金经理表示难以判断未来市场走势或基本面尚未进入复苏阶段。 ⚠多数基金经理对财政政策与货币政策抱有良好预期。 ⚠普遍表现出对中报披露的关注以及对业绩超预期标的的偏好。 ⚠多数基金经理表示投资逻辑将从估值修复转向基本面及景气度,
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2022-07-25 07:56:20
广汽集团
🔥广汽集团深度:埃安开拓纯电市场,混动技术蓄势待发【国信汽车 旭霞团队】 🌟核心观点:埃安发力纯电,传祺发力混动,合资公司贡献利润。纯电品牌快速发展带来估值重塑机遇。 🚀埃安品牌:精准卡位新能源车市场“橄榄型”变化趋势,自研弹匣电池、超能铁锂电池技术不断迭代,携手科技巨头加强智能化合作。预计2022/2023/2024年埃安销量26/32/40万辆,明年有望实现盈亏平衡或小幅盈利。 🚗合资品牌:宏观经济下行+油价高企+汽车消费刺激政策,以省油和高性价比著称的日系品牌将全面受益。预计202
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广汽集团
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2022-07-25 07:55:40
天合光能
#天合光能:预告中值符合预期,下半年210R+TOPCon有望贡献差异化产品 事件:公司发布2022年H1业绩预告,2022上半年公司归母11.41-13.95亿,同比+61.69%~97.62%;扣非10.47-13.01亿,同比+79.29%~122.72%。 按中值计算,Q2单季度公司实现归母7.25亿,同比+52.31%,环比+33.52%;扣非6.83亿,同比+64.98%,环比+39.10%,符合预期。 1、预计Q2公司单季度组件出货9GW+,环比Q1增长30%左右;单瓦盈利6-7分
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天合光能
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2022-07-24 21:45:21
英维克
[太阳]【海通电新】英维克:股权激励已授予,大温控龙头再起航,重点推荐 [玫瑰]激励情况:公司22年股权激励计划授予条件已达成,以22年7月22日为授权日,向符合授予条件的262名激励对象授予1082.25万份股票期权,行权价格为14.68元/份。行权条件为以21年净利润为基数,净利目标为22/23/24年的业绩考核目标分别为不低于2.36/2.71/3.12亿。 [玫瑰]中报预告:公司发布22H1业绩预告,预计归母净利0.43亿元~0.64亿元,同比下降40~60%;扣非归母净利0.33~0.
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英维克
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2022-07-22 21:47:24
锂矿下跌点评
【国金市场热点跟踪220722】之2 📪锂矿板块下跌点评 【金属宋洋/倪文祎】 🔋1)某领导“矿产资源非瓶颈+锂回收率>90%”带来的情绪端扰动。2)近期锂价企稳,而中下游逻辑逐步走强,钒电池、锰铁锂电池等技术创新、镍钴价格下跌带来三元性价比提升等等,产业链资金重新分配。 🔋锂板块后市观点:1)锂价走势平稳主因6-7月供给端集中释放,年内供给格局已定,后续价格弹性看需求弹性,Q3产业链集中补库将带来锂价新一轮上涨,全年均价50万/吨+,年内高点55-60万/吨。2)锂电池目前仍为主流,矿产
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中矿资源
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梅花生物
【海通化工刘威团队】维持对梅花生物的推荐 [太阳]梅花生物股价在创新高后出现回调,主要原因:市场担心公司产品景气受到宏观环境的影响。我们目前位置仍然看好:(1)味精、赖氨酸、苏氨酸目前处在盈利底部,价格价差开始逐步企稳。黄原胶、核苷酸有望高位维持。(2)公司三费率由16%降到6%以内,生产成本由于菌种优化逐步降低,可以讲低成本扩张的逻辑。(3)市场远远没有关注的公司的合成生物学逻辑,公司2011年开始布局合成生物学,根据年报,公司利用合成生物学的平台一方面优化自己老产品菌种降低成本,一方面拓展新
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梅花生物
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2022-07-22 12:26:47
SiC行业板块大涨点评
🔥【中金科技硬件】SiC行业板块异动速评 🔥大家好,今日SiC板块表现不俗,截至午间收盘,衬底供应商天岳先进涨停(+20.0%),露笑科技涨停(+10.0%),东尼电子涨停(+10.0%), 👉我们认为主要背后驱动因素是昨日天岳先进发布关于签订重大合同的公告,拉动投资者情绪快速升温。按照合同条款,公司有望于2023-2025年向特定客户销售三年合计约13.93亿元(2亿美元)的6英寸导电型SiC衬底,根据目前市场单片900-1000美元的价格测算,我们认为公司对特定客户的年平均供应量有望达
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恒玄科技
【财通电子】恒玄科技科技近期观点更新: 🔥我们在上周五和周观点中靠前推荐了恒玄,今天市场反馈积极。公司上半年收入端有所下滑,主要是因为疫情和经济大环境影响,终端厂商TWS新品出货延迟。目前看,客户端去库存周期持续近半年,公司新品芯片有望于2022Q3随着终端厂商的TWS、手表新品推出而放量。 🔥晶圆代工成本压力有望缓解。2021年,虽然晶圆和封装测试成本上涨,但公司基于长期发展策略,成本向客户转嫁相对较少。公司在晶圆涨价期间具有较高性价比,市占率得益于此持续攀升,2022下半年有望随着12n
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国能日新
【中金计算机&电新】国能日新大涨快评:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期 大家好, 今日国能日新一度涨近8%,我们认为主要由于南方区域电力市场落地,全国统一电力市场建设提速同时国能日新积极布局绿电交易类产品,提振了市场对公司第二成长曲线的信心,我们重申相关观点:国能日新短期受益于功率预测行业增长红利,中长期电力交易、电站管理等新产品有望给公司带来第二成长曲线。参见中金报告《国能日新:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期》 国能日新基本盘为功率预测业务,公司在算法、气象数据与服务
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普莱柯
[红包]【天风农业】普莱柯大涨,重视本轮动保板块龙头机会! 📈天风农业在6月起持续推荐普莱柯,提示买入机会,深度报告链接请参见: https://mp.weixin.qq.com/s/5rJJNsZpheWPszExoAPkEg [红包]1、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点,公司非瘟疫苗进展顺利! 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非洲猪瘟投入的成本(固定资产、人员成本等)可达100元+/头,市场对安全有效的非瘟疫苗呼声高。政策要求防范非洲猪瘟国外I177L基因缺失疫苗流入市场,加强疫苗
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兴森科技
【太平洋电子|兴森科技】增发落地股价压制因素不再,投资价值不断凸显 高端载板建设不断投入,彰显公司载板国产化替代一线实力 公司6月公告,珠海兴森半导体有限公司拟投资12亿元建设FCBGA封装基板项目,规划产能200万颗/月(约6000平米/月),此次投资与2月公告的广州基地60亿FCBGA封装基板项目并不重合、属于两个独立的项目,当前公司珠海基地拥有现成的厂房,预计该FCBGA产线投建的推进进度会相对较快,有望于明年上半年投产、成为国内首家实现FCBGA封装基板量产的企业。在目前FCBGA项目团
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东鹏饮料
【天风商社食饮】东鹏饮料:收入端韧性强劲验证核心逻辑,下半年有望加速放量增长 ■在整体疫情冲击消费行业整体承压背景下,公司收入端快速恢复,环比仍有加速,我们预计Q2可实现25+%增长。渠道反馈,公司二季度疫情缓解后快速恢复,五月叠加旺季压货因素实现高增,六月消化库存增速放缓,但由于天气转暖,终端动销明显加速,加快消化渠道库存,库存状态健康。伴随旺季来临动销加快,壹元乐享活动效果逐渐发挥出来,消费者复购率明显较前期有所提升;陈列、冰柜等费用投放,均实现良好效果转化。 ■公司收入端表现强劲,主要系:
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农业投资逻辑
🔥【国金农业刘宸倩】周观点0724:禽畜养殖景气好转,布局盈利改善子板块 🧧主要观点: 🐷生猪养殖: 多个生猪养殖公司发布2022半年度业绩预告,根据Wind数据,2022Q1生猪均价13.31元/公斤,2022Q2生猪均价14.81元/公斤,上半年上市企业商品猪销售均价在13-14.5元/公斤区间内。二季度销售均价明显回升,养殖企业盈利端明显改善。2022H1规模企业出栏量成长出现分化,牧原、温氏与傲农增速超过70%,正邦科技同比下滑30%。总体来看上市企业二季度出栏量环比有所增加,与全
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联泓新科
【海通化工刘威团队】联泓新科:上半年营业收入同比增2.93%至39.38亿元 [太阳]公司2021年年度实现营业总收入75.81亿元,同比增长27.81%;归母净利润10.91亿元,同比增长70.24%;扣非净利润8.81亿元,同比增长43.04%。2022年上半年实现营业总收入39.38亿元,同比增长2.93%;归母净利润4.57亿元,同比下降15.61%;扣非净利润3.69亿元,同比下降24.74%。其中第二季度实现归母净利润3.49亿元,同比增长28.56%,扣非净利润3.25亿元,同比增
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联泓新科
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啤酒投资逻辑
🍺【国金食饮】啤酒:Q3销量有望加速向好,推荐青啤、华润 [玫瑰]啤酒复苏具备强确定性,今年Q3低基数+疫情政策放缓+天气热于往年。1)受疫情、暴雨天气、接种疫苗影响,去年Q3基数偏低。21年7/8/9月全国规模以上啤酒企业产量对比19年变动-6%/-10%/-4%;青啤销量对比19年变动-8%/-8%/+1%。假设青啤7-8月能恢复至19年的水平,对应单月量增均在大个位数。2)近期防疫政策放宽,餐饮、夜场将逐步回暖,啤酒作为经济相关性弱、场景相关性强的大众品有望率先复苏。3)天气热于往年,且
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长江策略观点
【长江策略 | 周思考】 领导晚上好!最近基金二季报已经披露完毕,在整理了基金综合季报分析后,我们还整理了一份“金牛基金经理”的后市观点汇总,有分歧也有共识,共识之处在于: ⚠总体认为市场底部已经过去,对市场持有谨慎乐观态度,表示后市可能以振荡行情为主,存在结构性机会。少数基金经理表示难以判断未来市场走势或基本面尚未进入复苏阶段。 ⚠多数基金经理对财政政策与货币政策抱有良好预期。 ⚠普遍表现出对中报披露的关注以及对业绩超预期标的的偏好。 ⚠多数基金经理表示投资逻辑将从估值修复转向基本面及景气度,
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广汽集团
🔥广汽集团深度:埃安开拓纯电市场,混动技术蓄势待发【国信汽车 旭霞团队】 🌟核心观点:埃安发力纯电,传祺发力混动,合资公司贡献利润。纯电品牌快速发展带来估值重塑机遇。 🚀埃安品牌:精准卡位新能源车市场“橄榄型”变化趋势,自研弹匣电池、超能铁锂电池技术不断迭代,携手科技巨头加强智能化合作。预计2022/2023/2024年埃安销量26/32/40万辆,明年有望实现盈亏平衡或小幅盈利。 🚗合资品牌:宏观经济下行+油价高企+汽车消费刺激政策,以省油和高性价比著称的日系品牌将全面受益。预计202
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广汽集团
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2022-07-25 07:55:40
天合光能
#天合光能:预告中值符合预期,下半年210R+TOPCon有望贡献差异化产品 事件:公司发布2022年H1业绩预告,2022上半年公司归母11.41-13.95亿,同比+61.69%~97.62%;扣非10.47-13.01亿,同比+79.29%~122.72%。 按中值计算,Q2单季度公司实现归母7.25亿,同比+52.31%,环比+33.52%;扣非6.83亿,同比+64.98%,环比+39.10%,符合预期。 1、预计Q2公司单季度组件出货9GW+,环比Q1增长30%左右;单瓦盈利6-7分
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英维克
[太阳]【海通电新】英维克:股权激励已授予,大温控龙头再起航,重点推荐 [玫瑰]激励情况:公司22年股权激励计划授予条件已达成,以22年7月22日为授权日,向符合授予条件的262名激励对象授予1082.25万份股票期权,行权价格为14.68元/份。行权条件为以21年净利润为基数,净利目标为22/23/24年的业绩考核目标分别为不低于2.36/2.71/3.12亿。 [玫瑰]中报预告:公司发布22H1业绩预告,预计归母净利0.43亿元~0.64亿元,同比下降40~60%;扣非归母净利0.33~0.
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锂矿下跌点评
【国金市场热点跟踪220722】之2 📪锂矿板块下跌点评 【金属宋洋/倪文祎】 🔋1)某领导“矿产资源非瓶颈+锂回收率>90%”带来的情绪端扰动。2)近期锂价企稳,而中下游逻辑逐步走强,钒电池、锰铁锂电池等技术创新、镍钴价格下跌带来三元性价比提升等等,产业链资金重新分配。 🔋锂板块后市观点:1)锂价走势平稳主因6-7月供给端集中释放,年内供给格局已定,后续价格弹性看需求弹性,Q3产业链集中补库将带来锂价新一轮上涨,全年均价50万/吨+,年内高点55-60万/吨。2)锂电池目前仍为主流,矿产
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梅花生物
【海通化工刘威团队】维持对梅花生物的推荐 [太阳]梅花生物股价在创新高后出现回调,主要原因:市场担心公司产品景气受到宏观环境的影响。我们目前位置仍然看好:(1)味精、赖氨酸、苏氨酸目前处在盈利底部,价格价差开始逐步企稳。黄原胶、核苷酸有望高位维持。(2)公司三费率由16%降到6%以内,生产成本由于菌种优化逐步降低,可以讲低成本扩张的逻辑。(3)市场远远没有关注的公司的合成生物学逻辑,公司2011年开始布局合成生物学,根据年报,公司利用合成生物学的平台一方面优化自己老产品菌种降低成本,一方面拓展新
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SiC行业板块大涨点评
🔥【中金科技硬件】SiC行业板块异动速评 🔥大家好,今日SiC板块表现不俗,截至午间收盘,衬底供应商天岳先进涨停(+20.0%),露笑科技涨停(+10.0%),东尼电子涨停(+10.0%), 👉我们认为主要背后驱动因素是昨日天岳先进发布关于签订重大合同的公告,拉动投资者情绪快速升温。按照合同条款,公司有望于2023-2025年向特定客户销售三年合计约13.93亿元(2亿美元)的6英寸导电型SiC衬底,根据目前市场单片900-1000美元的价格测算,我们认为公司对特定客户的年平均供应量有望达
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恒玄科技
【财通电子】恒玄科技科技近期观点更新: 🔥我们在上周五和周观点中靠前推荐了恒玄,今天市场反馈积极。公司上半年收入端有所下滑,主要是因为疫情和经济大环境影响,终端厂商TWS新品出货延迟。目前看,客户端去库存周期持续近半年,公司新品芯片有望于2022Q3随着终端厂商的TWS、手表新品推出而放量。 🔥晶圆代工成本压力有望缓解。2021年,虽然晶圆和封装测试成本上涨,但公司基于长期发展策略,成本向客户转嫁相对较少。公司在晶圆涨价期间具有较高性价比,市占率得益于此持续攀升,2022下半年有望随着12n
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国能日新
【中金计算机&电新】国能日新大涨快评:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期 大家好, 今日国能日新一度涨近8%,我们认为主要由于南方区域电力市场落地,全国统一电力市场建设提速同时国能日新积极布局绿电交易类产品,提振了市场对公司第二成长曲线的信心,我们重申相关观点:国能日新短期受益于功率预测行业增长红利,中长期电力交易、电站管理等新产品有望给公司带来第二成长曲线。参见中金报告《国能日新:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期》 国能日新基本盘为功率预测业务,公司在算法、气象数据与服务
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国能日新
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2022-07-25 12:23:16
普莱柯
[红包]【天风农业】普莱柯大涨,重视本轮动保板块龙头机会! 📈天风农业在6月起持续推荐普莱柯,提示买入机会,深度报告链接请参见: https://mp.weixin.qq.com/s/5rJJNsZpheWPszExoAPkEg [红包]1、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点,公司非瘟疫苗进展顺利! 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非洲猪瘟投入的成本(固定资产、人员成本等)可达100元+/头,市场对安全有效的非瘟疫苗呼声高。政策要求防范非洲猪瘟国外I177L基因缺失疫苗流入市场,加强疫苗
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普莱柯
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2022-07-25 11:43:22
兴森科技
【太平洋电子|兴森科技】增发落地股价压制因素不再,投资价值不断凸显 高端载板建设不断投入,彰显公司载板国产化替代一线实力 公司6月公告,珠海兴森半导体有限公司拟投资12亿元建设FCBGA封装基板项目,规划产能200万颗/月(约6000平米/月),此次投资与2月公告的广州基地60亿FCBGA封装基板项目并不重合、属于两个独立的项目,当前公司珠海基地拥有现成的厂房,预计该FCBGA产线投建的推进进度会相对较快,有望于明年上半年投产、成为国内首家实现FCBGA封装基板量产的企业。在目前FCBGA项目团
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兴森科技
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2022-07-25 11:42:06
东鹏饮料
【天风商社食饮】东鹏饮料:收入端韧性强劲验证核心逻辑,下半年有望加速放量增长 ■在整体疫情冲击消费行业整体承压背景下,公司收入端快速恢复,环比仍有加速,我们预计Q2可实现25+%增长。渠道反馈,公司二季度疫情缓解后快速恢复,五月叠加旺季压货因素实现高增,六月消化库存增速放缓,但由于天气转暖,终端动销明显加速,加快消化渠道库存,库存状态健康。伴随旺季来临动销加快,壹元乐享活动效果逐渐发挥出来,消费者复购率明显较前期有所提升;陈列、冰柜等费用投放,均实现良好效果转化。 ■公司收入端表现强劲,主要系:
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东鹏饮料
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农业投资逻辑
🔥【国金农业刘宸倩】周观点0724:禽畜养殖景气好转,布局盈利改善子板块 🧧主要观点: 🐷生猪养殖: 多个生猪养殖公司发布2022半年度业绩预告,根据Wind数据,2022Q1生猪均价13.31元/公斤,2022Q2生猪均价14.81元/公斤,上半年上市企业商品猪销售均价在13-14.5元/公斤区间内。二季度销售均价明显回升,养殖企业盈利端明显改善。2022H1规模企业出栏量成长出现分化,牧原、温氏与傲农增速超过70%,正邦科技同比下滑30%。总体来看上市企业二季度出栏量环比有所增加,与全
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联泓新科
【海通化工刘威团队】联泓新科:上半年营业收入同比增2.93%至39.38亿元 [太阳]公司2021年年度实现营业总收入75.81亿元,同比增长27.81%;归母净利润10.91亿元,同比增长70.24%;扣非净利润8.81亿元,同比增长43.04%。2022年上半年实现营业总收入39.38亿元,同比增长2.93%;归母净利润4.57亿元,同比下降15.61%;扣非净利润3.69亿元,同比下降24.74%。其中第二季度实现归母净利润3.49亿元,同比增长28.56%,扣非净利润3.25亿元,同比增
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联泓新科
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啤酒投资逻辑
🍺【国金食饮】啤酒:Q3销量有望加速向好,推荐青啤、华润 [玫瑰]啤酒复苏具备强确定性,今年Q3低基数+疫情政策放缓+天气热于往年。1)受疫情、暴雨天气、接种疫苗影响,去年Q3基数偏低。21年7/8/9月全国规模以上啤酒企业产量对比19年变动-6%/-10%/-4%;青啤销量对比19年变动-8%/-8%/+1%。假设青啤7-8月能恢复至19年的水平,对应单月量增均在大个位数。2)近期防疫政策放宽,餐饮、夜场将逐步回暖,啤酒作为经济相关性弱、场景相关性强的大众品有望率先复苏。3)天气热于往年,且
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长江策略观点
【长江策略 | 周思考】 领导晚上好!最近基金二季报已经披露完毕,在整理了基金综合季报分析后,我们还整理了一份“金牛基金经理”的后市观点汇总,有分歧也有共识,共识之处在于: ⚠总体认为市场底部已经过去,对市场持有谨慎乐观态度,表示后市可能以振荡行情为主,存在结构性机会。少数基金经理表示难以判断未来市场走势或基本面尚未进入复苏阶段。 ⚠多数基金经理对财政政策与货币政策抱有良好预期。 ⚠普遍表现出对中报披露的关注以及对业绩超预期标的的偏好。 ⚠多数基金经理表示投资逻辑将从估值修复转向基本面及景气度,
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广汽集团
🔥广汽集团深度:埃安开拓纯电市场,混动技术蓄势待发【国信汽车 旭霞团队】 🌟核心观点:埃安发力纯电,传祺发力混动,合资公司贡献利润。纯电品牌快速发展带来估值重塑机遇。 🚀埃安品牌:精准卡位新能源车市场“橄榄型”变化趋势,自研弹匣电池、超能铁锂电池技术不断迭代,携手科技巨头加强智能化合作。预计2022/2023/2024年埃安销量26/32/40万辆,明年有望实现盈亏平衡或小幅盈利。 🚗合资品牌:宏观经济下行+油价高企+汽车消费刺激政策,以省油和高性价比著称的日系品牌将全面受益。预计202
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广汽集团
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天合光能
#天合光能:预告中值符合预期,下半年210R+TOPCon有望贡献差异化产品 事件:公司发布2022年H1业绩预告,2022上半年公司归母11.41-13.95亿,同比+61.69%~97.62%;扣非10.47-13.01亿,同比+79.29%~122.72%。 按中值计算,Q2单季度公司实现归母7.25亿,同比+52.31%,环比+33.52%;扣非6.83亿,同比+64.98%,环比+39.10%,符合预期。 1、预计Q2公司单季度组件出货9GW+,环比Q1增长30%左右;单瓦盈利6-7分
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英维克
[太阳]【海通电新】英维克:股权激励已授予,大温控龙头再起航,重点推荐 [玫瑰]激励情况:公司22年股权激励计划授予条件已达成,以22年7月22日为授权日,向符合授予条件的262名激励对象授予1082.25万份股票期权,行权价格为14.68元/份。行权条件为以21年净利润为基数,净利目标为22/23/24年的业绩考核目标分别为不低于2.36/2.71/3.12亿。 [玫瑰]中报预告:公司发布22H1业绩预告,预计归母净利0.43亿元~0.64亿元,同比下降40~60%;扣非归母净利0.33~0.
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锂矿下跌点评
【国金市场热点跟踪220722】之2 📪锂矿板块下跌点评 【金属宋洋/倪文祎】 🔋1)某领导“矿产资源非瓶颈+锂回收率>90%”带来的情绪端扰动。2)近期锂价企稳,而中下游逻辑逐步走强,钒电池、锰铁锂电池等技术创新、镍钴价格下跌带来三元性价比提升等等,产业链资金重新分配。 🔋锂板块后市观点:1)锂价走势平稳主因6-7月供给端集中释放,年内供给格局已定,后续价格弹性看需求弹性,Q3产业链集中补库将带来锂价新一轮上涨,全年均价50万/吨+,年内高点55-60万/吨。2)锂电池目前仍为主流,矿产
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中矿资源
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梅花生物
【海通化工刘威团队】维持对梅花生物的推荐 [太阳]梅花生物股价在创新高后出现回调,主要原因:市场担心公司产品景气受到宏观环境的影响。我们目前位置仍然看好:(1)味精、赖氨酸、苏氨酸目前处在盈利底部,价格价差开始逐步企稳。黄原胶、核苷酸有望高位维持。(2)公司三费率由16%降到6%以内,生产成本由于菌种优化逐步降低,可以讲低成本扩张的逻辑。(3)市场远远没有关注的公司的合成生物学逻辑,公司2011年开始布局合成生物学,根据年报,公司利用合成生物学的平台一方面优化自己老产品菌种降低成本,一方面拓展新
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2022-07-22 12:26:47
SiC行业板块大涨点评
🔥【中金科技硬件】SiC行业板块异动速评 🔥大家好,今日SiC板块表现不俗,截至午间收盘,衬底供应商天岳先进涨停(+20.0%),露笑科技涨停(+10.0%),东尼电子涨停(+10.0%), 👉我们认为主要背后驱动因素是昨日天岳先进发布关于签订重大合同的公告,拉动投资者情绪快速升温。按照合同条款,公司有望于2023-2025年向特定客户销售三年合计约13.93亿元(2亿美元)的6英寸导电型SiC衬底,根据目前市场单片900-1000美元的价格测算,我们认为公司对特定客户的年平均供应量有望达
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恒玄科技
【财通电子】恒玄科技科技近期观点更新: 🔥我们在上周五和周观点中靠前推荐了恒玄,今天市场反馈积极。公司上半年收入端有所下滑,主要是因为疫情和经济大环境影响,终端厂商TWS新品出货延迟。目前看,客户端去库存周期持续近半年,公司新品芯片有望于2022Q3随着终端厂商的TWS、手表新品推出而放量。 🔥晶圆代工成本压力有望缓解。2021年,虽然晶圆和封装测试成本上涨,但公司基于长期发展策略,成本向客户转嫁相对较少。公司在晶圆涨价期间具有较高性价比,市占率得益于此持续攀升,2022下半年有望随着12n
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国能日新
【中金计算机&电新】国能日新大涨快评:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期 大家好, 今日国能日新一度涨近8%,我们认为主要由于南方区域电力市场落地,全国统一电力市场建设提速同时国能日新积极布局绿电交易类产品,提振了市场对公司第二成长曲线的信心,我们重申相关观点:国能日新短期受益于功率预测行业增长红利,中长期电力交易、电站管理等新产品有望给公司带来第二成长曲线。参见中金报告《国能日新:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期》 国能日新基本盘为功率预测业务,公司在算法、气象数据与服务
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普莱柯
[红包]【天风农业】普莱柯大涨,重视本轮动保板块龙头机会! 📈天风农业在6月起持续推荐普莱柯,提示买入机会,深度报告链接请参见: https://mp.weixin.qq.com/s/5rJJNsZpheWPszExoAPkEg [红包]1、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点,公司非瘟疫苗进展顺利! 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非洲猪瘟投入的成本(固定资产、人员成本等)可达100元+/头,市场对安全有效的非瘟疫苗呼声高。政策要求防范非洲猪瘟国外I177L基因缺失疫苗流入市场,加强疫苗
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兴森科技
【太平洋电子|兴森科技】增发落地股价压制因素不再,投资价值不断凸显 高端载板建设不断投入,彰显公司载板国产化替代一线实力 公司6月公告,珠海兴森半导体有限公司拟投资12亿元建设FCBGA封装基板项目,规划产能200万颗/月(约6000平米/月),此次投资与2月公告的广州基地60亿FCBGA封装基板项目并不重合、属于两个独立的项目,当前公司珠海基地拥有现成的厂房,预计该FCBGA产线投建的推进进度会相对较快,有望于明年上半年投产、成为国内首家实现FCBGA封装基板量产的企业。在目前FCBGA项目团
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东鹏饮料
【天风商社食饮】东鹏饮料:收入端韧性强劲验证核心逻辑,下半年有望加速放量增长 ■在整体疫情冲击消费行业整体承压背景下,公司收入端快速恢复,环比仍有加速,我们预计Q2可实现25+%增长。渠道反馈,公司二季度疫情缓解后快速恢复,五月叠加旺季压货因素实现高增,六月消化库存增速放缓,但由于天气转暖,终端动销明显加速,加快消化渠道库存,库存状态健康。伴随旺季来临动销加快,壹元乐享活动效果逐渐发挥出来,消费者复购率明显较前期有所提升;陈列、冰柜等费用投放,均实现良好效果转化。 ■公司收入端表现强劲,主要系:
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农业投资逻辑
🔥【国金农业刘宸倩】周观点0724:禽畜养殖景气好转,布局盈利改善子板块 🧧主要观点: 🐷生猪养殖: 多个生猪养殖公司发布2022半年度业绩预告,根据Wind数据,2022Q1生猪均价13.31元/公斤,2022Q2生猪均价14.81元/公斤,上半年上市企业商品猪销售均价在13-14.5元/公斤区间内。二季度销售均价明显回升,养殖企业盈利端明显改善。2022H1规模企业出栏量成长出现分化,牧原、温氏与傲农增速超过70%,正邦科技同比下滑30%。总体来看上市企业二季度出栏量环比有所增加,与全
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联泓新科
【海通化工刘威团队】联泓新科:上半年营业收入同比增2.93%至39.38亿元 [太阳]公司2021年年度实现营业总收入75.81亿元,同比增长27.81%;归母净利润10.91亿元,同比增长70.24%;扣非净利润8.81亿元,同比增长43.04%。2022年上半年实现营业总收入39.38亿元,同比增长2.93%;归母净利润4.57亿元,同比下降15.61%;扣非净利润3.69亿元,同比下降24.74%。其中第二季度实现归母净利润3.49亿元,同比增长28.56%,扣非净利润3.25亿元,同比增
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啤酒投资逻辑
🍺【国金食饮】啤酒:Q3销量有望加速向好,推荐青啤、华润 [玫瑰]啤酒复苏具备强确定性,今年Q3低基数+疫情政策放缓+天气热于往年。1)受疫情、暴雨天气、接种疫苗影响,去年Q3基数偏低。21年7/8/9月全国规模以上啤酒企业产量对比19年变动-6%/-10%/-4%;青啤销量对比19年变动-8%/-8%/+1%。假设青啤7-8月能恢复至19年的水平,对应单月量增均在大个位数。2)近期防疫政策放宽,餐饮、夜场将逐步回暖,啤酒作为经济相关性弱、场景相关性强的大众品有望率先复苏。3)天气热于往年,且
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长江策略观点
【长江策略 | 周思考】 领导晚上好!最近基金二季报已经披露完毕,在整理了基金综合季报分析后,我们还整理了一份“金牛基金经理”的后市观点汇总,有分歧也有共识,共识之处在于: ⚠总体认为市场底部已经过去,对市场持有谨慎乐观态度,表示后市可能以振荡行情为主,存在结构性机会。少数基金经理表示难以判断未来市场走势或基本面尚未进入复苏阶段。 ⚠多数基金经理对财政政策与货币政策抱有良好预期。 ⚠普遍表现出对中报披露的关注以及对业绩超预期标的的偏好。 ⚠多数基金经理表示投资逻辑将从估值修复转向基本面及景气度,
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广汽集团
🔥广汽集团深度:埃安开拓纯电市场,混动技术蓄势待发【国信汽车 旭霞团队】 🌟核心观点:埃安发力纯电,传祺发力混动,合资公司贡献利润。纯电品牌快速发展带来估值重塑机遇。 🚀埃安品牌:精准卡位新能源车市场“橄榄型”变化趋势,自研弹匣电池、超能铁锂电池技术不断迭代,携手科技巨头加强智能化合作。预计2022/2023/2024年埃安销量26/32/40万辆,明年有望实现盈亏平衡或小幅盈利。 🚗合资品牌:宏观经济下行+油价高企+汽车消费刺激政策,以省油和高性价比著称的日系品牌将全面受益。预计202
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天合光能
#天合光能:预告中值符合预期,下半年210R+TOPCon有望贡献差异化产品 事件:公司发布2022年H1业绩预告,2022上半年公司归母11.41-13.95亿,同比+61.69%~97.62%;扣非10.47-13.01亿,同比+79.29%~122.72%。 按中值计算,Q2单季度公司实现归母7.25亿,同比+52.31%,环比+33.52%;扣非6.83亿,同比+64.98%,环比+39.10%,符合预期。 1、预计Q2公司单季度组件出货9GW+,环比Q1增长30%左右;单瓦盈利6-7分
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英维克
[太阳]【海通电新】英维克:股权激励已授予,大温控龙头再起航,重点推荐 [玫瑰]激励情况:公司22年股权激励计划授予条件已达成,以22年7月22日为授权日,向符合授予条件的262名激励对象授予1082.25万份股票期权,行权价格为14.68元/份。行权条件为以21年净利润为基数,净利目标为22/23/24年的业绩考核目标分别为不低于2.36/2.71/3.12亿。 [玫瑰]中报预告:公司发布22H1业绩预告,预计归母净利0.43亿元~0.64亿元,同比下降40~60%;扣非归母净利0.33~0.
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锂矿下跌点评
【国金市场热点跟踪220722】之2 📪锂矿板块下跌点评 【金属宋洋/倪文祎】 🔋1)某领导“矿产资源非瓶颈+锂回收率>90%”带来的情绪端扰动。2)近期锂价企稳,而中下游逻辑逐步走强,钒电池、锰铁锂电池等技术创新、镍钴价格下跌带来三元性价比提升等等,产业链资金重新分配。 🔋锂板块后市观点:1)锂价走势平稳主因6-7月供给端集中释放,年内供给格局已定,后续价格弹性看需求弹性,Q3产业链集中补库将带来锂价新一轮上涨,全年均价50万/吨+,年内高点55-60万/吨。2)锂电池目前仍为主流,矿产
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梅花生物
【海通化工刘威团队】维持对梅花生物的推荐 [太阳]梅花生物股价在创新高后出现回调,主要原因:市场担心公司产品景气受到宏观环境的影响。我们目前位置仍然看好:(1)味精、赖氨酸、苏氨酸目前处在盈利底部,价格价差开始逐步企稳。黄原胶、核苷酸有望高位维持。(2)公司三费率由16%降到6%以内,生产成本由于菌种优化逐步降低,可以讲低成本扩张的逻辑。(3)市场远远没有关注的公司的合成生物学逻辑,公司2011年开始布局合成生物学,根据年报,公司利用合成生物学的平台一方面优化自己老产品菌种降低成本,一方面拓展新
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SiC行业板块大涨点评
🔥【中金科技硬件】SiC行业板块异动速评 🔥大家好,今日SiC板块表现不俗,截至午间收盘,衬底供应商天岳先进涨停(+20.0%),露笑科技涨停(+10.0%),东尼电子涨停(+10.0%), 👉我们认为主要背后驱动因素是昨日天岳先进发布关于签订重大合同的公告,拉动投资者情绪快速升温。按照合同条款,公司有望于2023-2025年向特定客户销售三年合计约13.93亿元(2亿美元)的6英寸导电型SiC衬底,根据目前市场单片900-1000美元的价格测算,我们认为公司对特定客户的年平均供应量有望达
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恒玄科技
【财通电子】恒玄科技科技近期观点更新: 🔥我们在上周五和周观点中靠前推荐了恒玄,今天市场反馈积极。公司上半年收入端有所下滑,主要是因为疫情和经济大环境影响,终端厂商TWS新品出货延迟。目前看,客户端去库存周期持续近半年,公司新品芯片有望于2022Q3随着终端厂商的TWS、手表新品推出而放量。 🔥晶圆代工成本压力有望缓解。2021年,虽然晶圆和封装测试成本上涨,但公司基于长期发展策略,成本向客户转嫁相对较少。公司在晶圆涨价期间具有较高性价比,市占率得益于此持续攀升,2022下半年有望随着12n
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国能日新
【中金计算机&电新】国能日新大涨快评:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期 大家好, 今日国能日新一度涨近8%,我们认为主要由于南方区域电力市场落地,全国统一电力市场建设提速同时国能日新积极布局绿电交易类产品,提振了市场对公司第二成长曲线的信心,我们重申相关观点:国能日新短期受益于功率预测行业增长红利,中长期电力交易、电站管理等新产品有望给公司带来第二成长曲线。参见中金报告《国能日新:功率预测类SaaS坡长雪厚,第二曲线增长可期》 国能日新基本盘为功率预测业务,公司在算法、气象数据与服务
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普莱柯
[红包]【天风农业】普莱柯大涨,重视本轮动保板块龙头机会! 📈天风农业在6月起持续推荐普莱柯,提示买入机会,深度报告链接请参见: https://mp.weixin.qq.com/s/5rJJNsZpheWPszExoAPkEg [红包]1、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点,公司非瘟疫苗进展顺利! 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非洲猪瘟投入的成本(固定资产、人员成本等)可达100元+/头,市场对安全有效的非瘟疫苗呼声高。政策要求防范非洲猪瘟国外I177L基因缺失疫苗流入市场,加强疫苗
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兴森科技
【太平洋电子|兴森科技】增发落地股价压制因素不再,投资价值不断凸显 高端载板建设不断投入,彰显公司载板国产化替代一线实力 公司6月公告,珠海兴森半导体有限公司拟投资12亿元建设FCBGA封装基板项目,规划产能200万颗/月(约6000平米/月),此次投资与2月公告的广州基地60亿FCBGA封装基板项目并不重合、属于两个独立的项目,当前公司珠海基地拥有现成的厂房,预计该FCBGA产线投建的推进进度会相对较快,有望于明年上半年投产、成为国内首家实现FCBGA封装基板量产的企业。在目前FCBGA项目团
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兴森科技
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小路J
2022-07-25 11:42:06
东鹏饮料
【天风商社食饮】东鹏饮料:收入端韧性强劲验证核心逻辑,下半年有望加速放量增长 ■在整体疫情冲击消费行业整体承压背景下,公司收入端快速恢复,环比仍有加速,我们预计Q2可实现25+%增长。渠道反馈,公司二季度疫情缓解后快速恢复,五月叠加旺季压货因素实现高增,六月消化库存增速放缓,但由于天气转暖,终端动销明显加速,加快消化渠道库存,库存状态健康。伴随旺季来临动销加快,壹元乐享活动效果逐渐发挥出来,消费者复购率明显较前期有所提升;陈列、冰柜等费用投放,均实现良好效果转化。 ■公司收入端表现强劲,主要系:
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东鹏饮料
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小路J
2022-07-25 11:20:11
农业投资逻辑
🔥【国金农业刘宸倩】周观点0724:禽畜养殖景气好转,布局盈利改善子板块 🧧主要观点: 🐷生猪养殖: 多个生猪养殖公司发布2022半年度业绩预告,根据Wind数据,2022Q1生猪均价13.31元/公斤,2022Q2生猪均价14.81元/公斤,上半年上市企业商品猪销售均价在13-14.5元/公斤区间内。二季度销售均价明显回升,养殖企业盈利端明显改善。2022H1规模企业出栏量成长出现分化,牧原、温氏与傲农增速超过70%,正邦科技同比下滑30%。总体来看上市企业二季度出栏量环比有所增加,与全
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牧原股份
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新希望
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小路J
2022-07-25 11:16:45
联泓新科
【海通化工刘威团队】联泓新科:上半年营业收入同比增2.93%至39.38亿元 [太阳]公司2021年年度实现营业总收入75.81亿元,同比增长27.81%;归母净利润10.91亿元,同比增长70.24%;扣非净利润8.81亿元,同比增长43.04%。2022年上半年实现营业总收入39.38亿元,同比增长2.93%;归母净利润4.57亿元,同比下降15.61%;扣非净利润3.69亿元,同比下降24.74%。其中第二季度实现归母净利润3.49亿元,同比增长28.56%,扣非净利润3.25亿元,同比增
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联泓新科
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小路J
2022-07-25 10:32:50
啤酒投资逻辑
🍺【国金食饮】啤酒:Q3销量有望加速向好,推荐青啤、华润 [玫瑰]啤酒复苏具备强确定性,今年Q3低基数+疫情政策放缓+天气热于往年。1)受疫情、暴雨天气、接种疫苗影响,去年Q3基数偏低。21年7/8/9月全国规模以上啤酒企业产量对比19年变动-6%/-10%/-4%;青啤销量对比19年变动-8%/-8%/+1%。假设青啤7-8月能恢复至19年的水平,对应单月量增均在大个位数。2)近期防疫政策放宽,餐饮、夜场将逐步回暖,啤酒作为经济相关性弱、场景相关性强的大众品有望率先复苏。3)天气热于往年,且
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青岛啤酒
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小路J
2022-07-25 10:32:10
长江策略观点
【长江策略 | 周思考】 领导晚上好!最近基金二季报已经披露完毕,在整理了基金综合季报分析后,我们还整理了一份“金牛基金经理”的后市观点汇总,有分歧也有共识,共识之处在于: ⚠总体认为市场底部已经过去,对市场持有谨慎乐观态度,表示后市可能以振荡行情为主,存在结构性机会。少数基金经理表示难以判断未来市场走势或基本面尚未进入复苏阶段。 ⚠多数基金经理对财政政策与货币政策抱有良好预期。 ⚠普遍表现出对中报披露的关注以及对业绩超预期标的的偏好。 ⚠多数基金经理表示投资逻辑将从估值修复转向基本面及景气度,
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宁德时代
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贵州茅台
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小路J
2022-07-25 07:56:20
广汽集团
🔥广汽集团深度:埃安开拓纯电市场,混动技术蓄势待发【国信汽车 旭霞团队】 🌟核心观点:埃安发力纯电,传祺发力混动,合资公司贡献利润。纯电品牌快速发展带来估值重塑机遇。 🚀埃安品牌:精准卡位新能源车市场“橄榄型”变化趋势,自研弹匣电池、超能铁锂电池技术不断迭代,携手科技巨头加强智能化合作。预计2022/2023/2024年埃安销量26/32/40万辆,明年有望实现盈亏平衡或小幅盈利。 🚗合资品牌:宏观经济下行+油价高企+汽车消费刺激政策,以省油和高性价比著称的日系品牌将全面受益。预计202
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广汽集团
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小路J
2022-07-25 07:55:40
天合光能
#天合光能:预告中值符合预期,下半年210R+TOPCon有望贡献差异化产品 事件:公司发布2022年H1业绩预告,2022上半年公司归母11.41-13.95亿,同比+61.69%~97.62%;扣非10.47-13.01亿,同比+79.29%~122.72%。 按中值计算,Q2单季度公司实现归母7.25亿,同比+52.31%,环比+33.52%;扣非6.83亿,同比+64.98%,环比+39.10%,符合预期。 1、预计Q2公司单季度组件出货9GW+,环比Q1增长30%左右;单瓦盈利6-7分
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天合光能
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2022-07-24 21:45:21
英维克
[太阳]【海通电新】英维克:股权激励已授予,大温控龙头再起航,重点推荐 [玫瑰]激励情况:公司22年股权激励计划授予条件已达成,以22年7月22日为授权日,向符合授予条件的262名激励对象授予1082.25万份股票期权,行权价格为14.68元/份。行权条件为以21年净利润为基数,净利目标为22/23/24年的业绩考核目标分别为不低于2.36/2.71/3.12亿。 [玫瑰]中报预告:公司发布22H1业绩预告,预计归母净利0.43亿元~0.64亿元,同比下降40~60%;扣非归母净利0.33~0.
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英维克
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2022-07-22 21:47:24
锂矿下跌点评
【国金市场热点跟踪220722】之2 📪锂矿板块下跌点评 【金属宋洋/倪文祎】 🔋1)某领导“矿产资源非瓶颈+锂回收率>90%”带来的情绪端扰动。2)近期锂价企稳,而中下游逻辑逐步走强,钒电池、锰铁锂电池等技术创新、镍钴价格下跌带来三元性价比提升等等,产业链资金重新分配。 🔋锂板块后市观点:1)锂价走势平稳主因6-7月供给端集中释放,年内供给格局已定,后续价格弹性看需求弹性,Q3产业链集中补库将带来锂价新一轮上涨,全年均价50万/吨+,年内高点55-60万/吨。2)锂电池目前仍为主流,矿产
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天齐锂业
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赣锋锂业
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中矿资源
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2022-07-22 15:20:13
梅花生物
【海通化工刘威团队】维持对梅花生物的推荐 [太阳]梅花生物股价在创新高后出现回调,主要原因:市场担心公司产品景气受到宏观环境的影响。我们目前位置仍然看好:(1)味精、赖氨酸、苏氨酸目前处在盈利底部,价格价差开始逐步企稳。黄原胶、核苷酸有望高位维持。(2)公司三费率由16%降到6%以内,生产成本由于菌种优化逐步降低,可以讲低成本扩张的逻辑。(3)市场远远没有关注的公司的合成生物学逻辑,公司2011年开始布局合成生物学,根据年报,公司利用合成生物学的平台一方面优化自己老产品菌种降低成本,一方面拓展新
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梅花生物
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小路J
2022-07-22 12:26:47
SiC行业板块大涨点评
🔥【中金科技硬件】SiC行业板块异动速评 🔥大家好,今日SiC板块表现不俗,截至午间收盘,衬底供应商天岳先进涨停(+20.0%),露笑科技涨停(+10.0%),东尼电子涨停(+10.0%), 👉我们认为主要背后驱动因素是昨日天岳先进发布关于签订重大合同的公告,拉动投资者情绪快速升温。按照合同条款,公司有望于2023-2025年向特定客户销售三年合计约13.93亿元(2亿美元)的6英寸导电型SiC衬底,根据目前市场单片900-1000美元的价格测算,我们认为公司对特定客户的年平均供应量有望达
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