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2021-06-30 08:24:40
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[华创计算机]虹软科技基本面更新
2021年,是公司继续推进计算机视觉人工智能技术高质量、可持续商业化落地的一年。 “1”-手机视觉算法业务. “2”-智能驾驶和屏下光电解决方案两大创新业务。 AIoT车载产品方面,2021年,公司将持续加大智能驾驶的投入,目标是拿到更多签约定点开发项目,进到更多的主流车厂,覆盖更多的车型。此外,所有与视觉相关的产品,包括Face ID、DMS、OMS、AVM、ADAS、AR HUD、手势识别、透明A柱等,我们都会实现商业化落地。
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虹软科技
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2021-06-30 08:22:23
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[建投汽车]福田汽车调研纪要0625
自2020年以来,公司已经售出40多万辆“国六”车型(所有车型累计口径)。轻卡方面,各品牌国六车型占比分别为欧马可70%、奥铃50-60%,时代30-40%左右。若纳入中卡(欧马可和奥铃包含一部分中卡车型),(国六车型)销量分别为欧马可7万辆,奥铃12万辆,时代30万辆(占比50%)。 目前公司的重机和环卫业务都完成了出表。未来公司想做专用车。雷萨业务是减亏的,占比49%。
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福田汽车
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2021-06-30 08:20:02
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2021年中期策略会20家公司纪要合集
1.科大讯飞/2.中科创达/3.广联达/4.恒生电子/5.用友网络/6.中控技术/7.奇安信/8. 易华录/9. 创业慧康/10.中科星图/11.超图软件/12.京北方/13.科蓝软件/14.朗新科技/15.恒华科技/16.神州数码/17中科软/18.神州信息/19.淳中科技/20.南威软件
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中科创达
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科大讯飞
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拓邦股份会议纪要0629
公司专注在智能控制领域25年。主要面向家电、工具、锂电应用、工业四个行业来提供智能控制解决方案。 目前已形成以客户为中心的流程型组织,组织还相对稚嫩,未来将持续升级优化,有望通过组织赋能实现组织红利。
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拓邦股份
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2021-06-30 08:15:11
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【凯盛消费】发力细分赛道,便携按摩器龙头起航
核心观点: 1.倍轻松经销渠道表现:在Q1华为hilink定制款推出+Q2肖战引流带动下,上半年2b渠道较19年增长近20%。今年2b目标4.2亿左右(涵盖免税、银行等大客户以及经销商等),目前比较有希望完成,今年预计2b占比能超过30%。 2.2b渠道目前主要还是免税以及3C、潮品店、酒店等异业合作渠道,加盟体量并不大,目前只有5个加盟商,门店12家,加盟门店回款周期较短(3-6个月),盈利能力较强(店效6万左右,费用2.5万左右),该渠道之所以前期一直没有放量主要是因为和直营模式有冲突。公司
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奥佳华
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【国盛】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求
国盛郑震湘团队】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求 公司预计2021H1归母净利润3.7~4.2亿元,同比增长232%~277%。2021Q2公司归母净利润2.14~2.64亿元,环比增长37%~69%。公司持续受益于集成电路国产化,智能化、5G、物联网、电动汽车、以及家电、平板等终端市场需求增加,封测产能供不应求。公司在高性能计算、5G、存储器、显示驱动芯片以及汽车电子等方面的业务进展顺利,营业收入持续扩大。 2021年经营计划营收148亿元,同比增长37.43%。2020年,苏通工厂
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通富微电
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【海通纺服】中期策略会地素时尚会议纪要
1、2021年春季的售罄率约70% 2、云峰的减持将近尾声,剩余股份极少 3、未来的战略在于单店、开店、新品牌
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地素时尚
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【海通纺服】中期策略会海南之家会议纪要
海澜之家2021年努力恢复到2019年疫情前的经营状况。未来的3~5年中,海澜之家家族品牌争取做到终端门店、线下门店10%左右的增长。并且未来打造出两个百亿的板块:第一个为4个子品牌:女装、ovv、童装英氏、男生女生,以及海澜优选,并且在未来3~5年内完成终端零售100亿以上的规模。 第二个是电商海澜之家主品牌以及上海汤盛公司的6个二线潮牌的整个线上销售超过100亿的目标。
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海澜之家
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【海通纺服】中期策略会锦泓集团会议纪要
战略第一是巩固时装的业务,抓住抖音的风口。第二个是大力发展IP授权的业务。第三个是尝试潮玩的业务。
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锦泓集团
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【中泰农业】如何看周末猪价大涨?0628
1月-6月21日持续下跌:从1月高点37元/公斤跌至是6.21最低点12.38元/公斤,跌幅达2/3,虽然期间存在反弹但持续时长不超过1周。具体而言,6.10前价格处于缓跌趋势,每日跌幅0.1-0.4元/公斤,6.10后由于部分规模企业加速出栏叠加散户抛售,价格急跌。 猪周期本质上为利润周期,生产周期,2019-2020年生猪行业养殖利润丰厚,大量资金进入行业,对应21Q3-Q4仍是产能释放阶段,尤其是南方市场产能释放速度可能更快,对猪价整体是压制,后续要关注养殖户的亏损时长、资金链,我们预期猪
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牧原股份
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【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材
【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材 ——————————— 今年3月以来,受下游需求较弱影响,胶膜价格下调5-10%,而原材料价格未变,挤压胶膜环节盈利。当下三线胶膜企业已经基本不赚钱,行业处于盈利低点。但往明年看,我们认为这一环节具备较高业绩弹性,重点推荐胶膜行业及海优新材。 【胶膜行业】 往明年看,硅料供给释放带动产业链价格下行+下游潜在需求旺盛,22年装机需求大概率超预期。若22年下游装机需求提升至220GW,胶膜总需求达26亿平。以21年新增EVA粒子90万吨产能
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海优新材
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2021-06-29 14:23:39
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【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628
【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628 1.近期业绩 ∶目前自营整装是不错的增长态势,预计今年可实现翻倍以上增长。过去1-2个季度,盈利状态是持续明显往上走的 ,客单价、盈利水平等都是不断改善的,BIM可以有效解决有效增长的问题。 2.线上引流获客及线下门店运营合作;信息系统会深度打通 ,包括订单、表单等信息,向消费者的界面做到可视化;优选大店,短期可见效。 3.中央厨房式供应链及物流合作∶需要更长周期,将对京东在居家板块的供应链和尚品在整装云方面的供应链产生较大影响。 4.数字化
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尚品宅配
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2021-06-29 13:49:28
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【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】晶瑞股份:光刻胶蓄势待发
晶瑞股份:光刻胶蓄势待发,湿电子化学品&锂电材料并肩前行【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】 光刻胶与湿电子化学品并行,推动高端电子化学品国产化。公司所购ArF光刻机已于2021年1月19日搬入公司光刻胶研发实验室,截至目前该光刻机设备仍处于设备及相关软件调试过程中。公司年产9万吨半导体级高纯硫酸技改项目(一期)已于2020年11月落成,增加电子级硫酸产能3万吨。此外公司还分别于四川、湖北、安徽多地建设有相关半导体材料项目。 公司半导体级高纯硫酸产品已达到SEMI G5水平,产品品质跻身全球同行业第一
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晶瑞电材
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2021-06-29 13:48:22
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【光大大化工赵乃迪吴裕团队】华锦股份跟踪报告
华锦股份涨停!!!光大化工独家标的!!!估值处于历史低位,一体化优势持续受益——华锦股份(000059.SZ)跟踪报告【光大大化工赵乃迪吴裕团队】 截至2021年6月25日,华锦股份收盘价为7.41元,PBLF为0.85。公司股价自2017年下半年开始持续下跌,PB估值于2018年5月底跌破1.0。股价在2019年初小幅反弹后回落进入平稳期,2020年年中至今公司股价虽有所上涨,但整体PB估值仍处于底部水平。 进入2021年后,美国等大型经济体财政支持增加、疫苗接种进程加快、全球经济复苏步伐加快
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华锦股份
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【天风电新】英杰电气梳理
【天风电新】英杰电气梳理 ——————————— 【公司业绩增长点:光伏业务】 公司为硅料还原炉/硅片拉晶炉功率控制电源行业龙头。 量的方面,22-23年为硅料进入新一轮高速扩产期,硅料业务销量随行业扩产周期快速提升;硅片业务销量预计随硅片扩产稳步提升。 利的方面,公司光伏业务(目前占比50%以上)销售、管理模式相对稳定,随公司收入快速提升,费用率有望实现摊薄并持续下行。 🌼硅料:毛利率约28%,确认收入时间一般在投产后半年。需求端看,20H2-21H1硅料基本无新增产能,21H2开始进入硅料
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英杰电气
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[华创计算机]虹软科技基本面更新
2021年,是公司继续推进计算机视觉人工智能技术高质量、可持续商业化落地的一年。 “1”-手机视觉算法业务. “2”-智能驾驶和屏下光电解决方案两大创新业务。 AIoT车载产品方面,2021年,公司将持续加大智能驾驶的投入,目标是拿到更多签约定点开发项目,进到更多的主流车厂,覆盖更多的车型。此外,所有与视觉相关的产品,包括Face ID、DMS、OMS、AVM、ADAS、AR HUD、手势识别、透明A柱等,我们都会实现商业化落地。
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[建投汽车]福田汽车调研纪要0625
自2020年以来,公司已经售出40多万辆“国六”车型(所有车型累计口径)。轻卡方面,各品牌国六车型占比分别为欧马可70%、奥铃50-60%,时代30-40%左右。若纳入中卡(欧马可和奥铃包含一部分中卡车型),(国六车型)销量分别为欧马可7万辆,奥铃12万辆,时代30万辆(占比50%)。 目前公司的重机和环卫业务都完成了出表。未来公司想做专用车。雷萨业务是减亏的,占比49%。
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2021年中期策略会20家公司纪要合集
1.科大讯飞/2.中科创达/3.广联达/4.恒生电子/5.用友网络/6.中控技术/7.奇安信/8. 易华录/9. 创业慧康/10.中科星图/11.超图软件/12.京北方/13.科蓝软件/14.朗新科技/15.恒华科技/16.神州数码/17中科软/18.神州信息/19.淳中科技/20.南威软件
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公司专注在智能控制领域25年。主要面向家电、工具、锂电应用、工业四个行业来提供智能控制解决方案。 目前已形成以客户为中心的流程型组织,组织还相对稚嫩,未来将持续升级优化,有望通过组织赋能实现组织红利。
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【凯盛消费】发力细分赛道,便携按摩器龙头起航
核心观点: 1.倍轻松经销渠道表现:在Q1华为hilink定制款推出+Q2肖战引流带动下,上半年2b渠道较19年增长近20%。今年2b目标4.2亿左右(涵盖免税、银行等大客户以及经销商等),目前比较有希望完成,今年预计2b占比能超过30%。 2.2b渠道目前主要还是免税以及3C、潮品店、酒店等异业合作渠道,加盟体量并不大,目前只有5个加盟商,门店12家,加盟门店回款周期较短(3-6个月),盈利能力较强(店效6万左右,费用2.5万左右),该渠道之所以前期一直没有放量主要是因为和直营模式有冲突。公司
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【国盛】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求
国盛郑震湘团队】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求 公司预计2021H1归母净利润3.7~4.2亿元,同比增长232%~277%。2021Q2公司归母净利润2.14~2.64亿元,环比增长37%~69%。公司持续受益于集成电路国产化,智能化、5G、物联网、电动汽车、以及家电、平板等终端市场需求增加,封测产能供不应求。公司在高性能计算、5G、存储器、显示驱动芯片以及汽车电子等方面的业务进展顺利,营业收入持续扩大。 2021年经营计划营收148亿元,同比增长37.43%。2020年,苏通工厂
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【海通纺服】中期策略会地素时尚会议纪要
1、2021年春季的售罄率约70% 2、云峰的减持将近尾声,剩余股份极少 3、未来的战略在于单店、开店、新品牌
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【海通纺服】中期策略会海南之家会议纪要
海澜之家2021年努力恢复到2019年疫情前的经营状况。未来的3~5年中,海澜之家家族品牌争取做到终端门店、线下门店10%左右的增长。并且未来打造出两个百亿的板块:第一个为4个子品牌:女装、ovv、童装英氏、男生女生,以及海澜优选,并且在未来3~5年内完成终端零售100亿以上的规模。 第二个是电商海澜之家主品牌以及上海汤盛公司的6个二线潮牌的整个线上销售超过100亿的目标。
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【海通纺服】中期策略会锦泓集团会议纪要
战略第一是巩固时装的业务,抓住抖音的风口。第二个是大力发展IP授权的业务。第三个是尝试潮玩的业务。
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【中泰农业】如何看周末猪价大涨?0628
1月-6月21日持续下跌:从1月高点37元/公斤跌至是6.21最低点12.38元/公斤,跌幅达2/3,虽然期间存在反弹但持续时长不超过1周。具体而言,6.10前价格处于缓跌趋势,每日跌幅0.1-0.4元/公斤,6.10后由于部分规模企业加速出栏叠加散户抛售,价格急跌。 猪周期本质上为利润周期,生产周期,2019-2020年生猪行业养殖利润丰厚,大量资金进入行业,对应21Q3-Q4仍是产能释放阶段,尤其是南方市场产能释放速度可能更快,对猪价整体是压制,后续要关注养殖户的亏损时长、资金链,我们预期猪
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【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材
【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材 ——————————— 今年3月以来,受下游需求较弱影响,胶膜价格下调5-10%,而原材料价格未变,挤压胶膜环节盈利。当下三线胶膜企业已经基本不赚钱,行业处于盈利低点。但往明年看,我们认为这一环节具备较高业绩弹性,重点推荐胶膜行业及海优新材。 【胶膜行业】 往明年看,硅料供给释放带动产业链价格下行+下游潜在需求旺盛,22年装机需求大概率超预期。若22年下游装机需求提升至220GW,胶膜总需求达26亿平。以21年新增EVA粒子90万吨产能
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【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628
【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628 1.近期业绩 ∶目前自营整装是不错的增长态势,预计今年可实现翻倍以上增长。过去1-2个季度,盈利状态是持续明显往上走的 ,客单价、盈利水平等都是不断改善的,BIM可以有效解决有效增长的问题。 2.线上引流获客及线下门店运营合作;信息系统会深度打通 ,包括订单、表单等信息,向消费者的界面做到可视化;优选大店,短期可见效。 3.中央厨房式供应链及物流合作∶需要更长周期,将对京东在居家板块的供应链和尚品在整装云方面的供应链产生较大影响。 4.数字化
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【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】晶瑞股份:光刻胶蓄势待发
晶瑞股份:光刻胶蓄势待发,湿电子化学品&锂电材料并肩前行【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】 光刻胶与湿电子化学品并行,推动高端电子化学品国产化。公司所购ArF光刻机已于2021年1月19日搬入公司光刻胶研发实验室,截至目前该光刻机设备仍处于设备及相关软件调试过程中。公司年产9万吨半导体级高纯硫酸技改项目(一期)已于2020年11月落成,增加电子级硫酸产能3万吨。此外公司还分别于四川、湖北、安徽多地建设有相关半导体材料项目。 公司半导体级高纯硫酸产品已达到SEMI G5水平,产品品质跻身全球同行业第一
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华锦股份涨停!!!光大化工独家标的!!!估值处于历史低位,一体化优势持续受益——华锦股份(000059.SZ)跟踪报告【光大大化工赵乃迪吴裕团队】 截至2021年6月25日,华锦股份收盘价为7.41元,PBLF为0.85。公司股价自2017年下半年开始持续下跌,PB估值于2018年5月底跌破1.0。股价在2019年初小幅反弹后回落进入平稳期,2020年年中至今公司股价虽有所上涨,但整体PB估值仍处于底部水平。 进入2021年后,美国等大型经济体财政支持增加、疫苗接种进程加快、全球经济复苏步伐加快
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【天风电新】英杰电气梳理
【天风电新】英杰电气梳理 ——————————— 【公司业绩增长点:光伏业务】 公司为硅料还原炉/硅片拉晶炉功率控制电源行业龙头。 量的方面,22-23年为硅料进入新一轮高速扩产期,硅料业务销量随行业扩产周期快速提升;硅片业务销量预计随硅片扩产稳步提升。 利的方面,公司光伏业务(目前占比50%以上)销售、管理模式相对稳定,随公司收入快速提升,费用率有望实现摊薄并持续下行。 🌼硅料:毛利率约28%,确认收入时间一般在投产后半年。需求端看,20H2-21H1硅料基本无新增产能,21H2开始进入硅料
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[建投汽车]福田汽车调研纪要0625
自2020年以来,公司已经售出40多万辆“国六”车型(所有车型累计口径)。轻卡方面,各品牌国六车型占比分别为欧马可70%、奥铃50-60%,时代30-40%左右。若纳入中卡(欧马可和奥铃包含一部分中卡车型),(国六车型)销量分别为欧马可7万辆,奥铃12万辆,时代30万辆(占比50%)。 目前公司的重机和环卫业务都完成了出表。未来公司想做专用车。雷萨业务是减亏的,占比49%。
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公司专注在智能控制领域25年。主要面向家电、工具、锂电应用、工业四个行业来提供智能控制解决方案。 目前已形成以客户为中心的流程型组织,组织还相对稚嫩,未来将持续升级优化,有望通过组织赋能实现组织红利。
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【凯盛消费】发力细分赛道,便携按摩器龙头起航
核心观点: 1.倍轻松经销渠道表现:在Q1华为hilink定制款推出+Q2肖战引流带动下,上半年2b渠道较19年增长近20%。今年2b目标4.2亿左右(涵盖免税、银行等大客户以及经销商等),目前比较有希望完成,今年预计2b占比能超过30%。 2.2b渠道目前主要还是免税以及3C、潮品店、酒店等异业合作渠道,加盟体量并不大,目前只有5个加盟商,门店12家,加盟门店回款周期较短(3-6个月),盈利能力较强(店效6万左右,费用2.5万左右),该渠道之所以前期一直没有放量主要是因为和直营模式有冲突。公司
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奥佳华
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2021-06-29 22:45:05
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【国盛】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求
国盛郑震湘团队】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求 公司预计2021H1归母净利润3.7~4.2亿元,同比增长232%~277%。2021Q2公司归母净利润2.14~2.64亿元,环比增长37%~69%。公司持续受益于集成电路国产化,智能化、5G、物联网、电动汽车、以及家电、平板等终端市场需求增加,封测产能供不应求。公司在高性能计算、5G、存储器、显示驱动芯片以及汽车电子等方面的业务进展顺利,营业收入持续扩大。 2021年经营计划营收148亿元,同比增长37.43%。2020年,苏通工厂
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通富微电
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2021-06-29 14:32:05
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【海通纺服】中期策略会地素时尚会议纪要
1、2021年春季的售罄率约70% 2、云峰的减持将近尾声,剩余股份极少 3、未来的战略在于单店、开店、新品牌
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地素时尚
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王小明
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【海通纺服】中期策略会海南之家会议纪要
海澜之家2021年努力恢复到2019年疫情前的经营状况。未来的3~5年中,海澜之家家族品牌争取做到终端门店、线下门店10%左右的增长。并且未来打造出两个百亿的板块:第一个为4个子品牌:女装、ovv、童装英氏、男生女生,以及海澜优选,并且在未来3~5年内完成终端零售100亿以上的规模。 第二个是电商海澜之家主品牌以及上海汤盛公司的6个二线潮牌的整个线上销售超过100亿的目标。
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海澜之家
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王小明
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【海通纺服】中期策略会锦泓集团会议纪要
战略第一是巩固时装的业务,抓住抖音的风口。第二个是大力发展IP授权的业务。第三个是尝试潮玩的业务。
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锦泓集团
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【中泰农业】如何看周末猪价大涨?0628
1月-6月21日持续下跌:从1月高点37元/公斤跌至是6.21最低点12.38元/公斤,跌幅达2/3,虽然期间存在反弹但持续时长不超过1周。具体而言,6.10前价格处于缓跌趋势,每日跌幅0.1-0.4元/公斤,6.10后由于部分规模企业加速出栏叠加散户抛售,价格急跌。 猪周期本质上为利润周期,生产周期,2019-2020年生猪行业养殖利润丰厚,大量资金进入行业,对应21Q3-Q4仍是产能释放阶段,尤其是南方市场产能释放速度可能更快,对猪价整体是压制,后续要关注养殖户的亏损时长、资金链,我们预期猪
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牧原股份
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【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材
【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材 ——————————— 今年3月以来,受下游需求较弱影响,胶膜价格下调5-10%,而原材料价格未变,挤压胶膜环节盈利。当下三线胶膜企业已经基本不赚钱,行业处于盈利低点。但往明年看,我们认为这一环节具备较高业绩弹性,重点推荐胶膜行业及海优新材。 【胶膜行业】 往明年看,硅料供给释放带动产业链价格下行+下游潜在需求旺盛,22年装机需求大概率超预期。若22年下游装机需求提升至220GW,胶膜总需求达26亿平。以21年新增EVA粒子90万吨产能
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海优新材
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【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628
【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628 1.近期业绩 ∶目前自营整装是不错的增长态势,预计今年可实现翻倍以上增长。过去1-2个季度,盈利状态是持续明显往上走的 ,客单价、盈利水平等都是不断改善的,BIM可以有效解决有效增长的问题。 2.线上引流获客及线下门店运营合作;信息系统会深度打通 ,包括订单、表单等信息,向消费者的界面做到可视化;优选大店,短期可见效。 3.中央厨房式供应链及物流合作∶需要更长周期,将对京东在居家板块的供应链和尚品在整装云方面的供应链产生较大影响。 4.数字化
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尚品宅配
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【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】晶瑞股份:光刻胶蓄势待发
晶瑞股份:光刻胶蓄势待发,湿电子化学品&锂电材料并肩前行【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】 光刻胶与湿电子化学品并行,推动高端电子化学品国产化。公司所购ArF光刻机已于2021年1月19日搬入公司光刻胶研发实验室,截至目前该光刻机设备仍处于设备及相关软件调试过程中。公司年产9万吨半导体级高纯硫酸技改项目(一期)已于2020年11月落成,增加电子级硫酸产能3万吨。此外公司还分别于四川、湖北、安徽多地建设有相关半导体材料项目。 公司半导体级高纯硫酸产品已达到SEMI G5水平,产品品质跻身全球同行业第一
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晶瑞电材
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【光大大化工赵乃迪吴裕团队】华锦股份跟踪报告
华锦股份涨停!!!光大化工独家标的!!!估值处于历史低位,一体化优势持续受益——华锦股份(000059.SZ)跟踪报告【光大大化工赵乃迪吴裕团队】 截至2021年6月25日,华锦股份收盘价为7.41元,PBLF为0.85。公司股价自2017年下半年开始持续下跌,PB估值于2018年5月底跌破1.0。股价在2019年初小幅反弹后回落进入平稳期,2020年年中至今公司股价虽有所上涨,但整体PB估值仍处于底部水平。 进入2021年后,美国等大型经济体财政支持增加、疫苗接种进程加快、全球经济复苏步伐加快
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华锦股份
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【天风电新】英杰电气梳理
【天风电新】英杰电气梳理 ——————————— 【公司业绩增长点:光伏业务】 公司为硅料还原炉/硅片拉晶炉功率控制电源行业龙头。 量的方面,22-23年为硅料进入新一轮高速扩产期,硅料业务销量随行业扩产周期快速提升;硅片业务销量预计随硅片扩产稳步提升。 利的方面,公司光伏业务(目前占比50%以上)销售、管理模式相对稳定,随公司收入快速提升,费用率有望实现摊薄并持续下行。 🌼硅料:毛利率约28%,确认收入时间一般在投产后半年。需求端看,20H2-21H1硅料基本无新增产能,21H2开始进入硅料
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英杰电气
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王小明
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[华创计算机]虹软科技基本面更新
2021年,是公司继续推进计算机视觉人工智能技术高质量、可持续商业化落地的一年。 “1”-手机视觉算法业务. “2”-智能驾驶和屏下光电解决方案两大创新业务。 AIoT车载产品方面,2021年,公司将持续加大智能驾驶的投入,目标是拿到更多签约定点开发项目,进到更多的主流车厂,覆盖更多的车型。此外,所有与视觉相关的产品,包括Face ID、DMS、OMS、AVM、ADAS、AR HUD、手势识别、透明A柱等,我们都会实现商业化落地。
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虹软科技
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[建投汽车]福田汽车调研纪要0625
自2020年以来,公司已经售出40多万辆“国六”车型(所有车型累计口径)。轻卡方面,各品牌国六车型占比分别为欧马可70%、奥铃50-60%,时代30-40%左右。若纳入中卡(欧马可和奥铃包含一部分中卡车型),(国六车型)销量分别为欧马可7万辆,奥铃12万辆,时代30万辆(占比50%)。 目前公司的重机和环卫业务都完成了出表。未来公司想做专用车。雷萨业务是减亏的,占比49%。
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福田汽车
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2021-06-30 08:20:02
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2021年中期策略会20家公司纪要合集
1.科大讯飞/2.中科创达/3.广联达/4.恒生电子/5.用友网络/6.中控技术/7.奇安信/8. 易华录/9. 创业慧康/10.中科星图/11.超图软件/12.京北方/13.科蓝软件/14.朗新科技/15.恒华科技/16.神州数码/17中科软/18.神州信息/19.淳中科技/20.南威软件
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有道云笔记
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中科创达
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科大讯飞
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2021-06-30 08:18:27
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拓邦股份会议纪要0629
公司专注在智能控制领域25年。主要面向家电、工具、锂电应用、工业四个行业来提供智能控制解决方案。 目前已形成以客户为中心的流程型组织,组织还相对稚嫩,未来将持续升级优化,有望通过组织赋能实现组织红利。
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拓邦股份
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2021-06-30 08:15:11
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【凯盛消费】发力细分赛道,便携按摩器龙头起航
核心观点: 1.倍轻松经销渠道表现:在Q1华为hilink定制款推出+Q2肖战引流带动下,上半年2b渠道较19年增长近20%。今年2b目标4.2亿左右(涵盖免税、银行等大客户以及经销商等),目前比较有希望完成,今年预计2b占比能超过30%。 2.2b渠道目前主要还是免税以及3C、潮品店、酒店等异业合作渠道,加盟体量并不大,目前只有5个加盟商,门店12家,加盟门店回款周期较短(3-6个月),盈利能力较强(店效6万左右,费用2.5万左右),该渠道之所以前期一直没有放量主要是因为和直营模式有冲突。公司
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【国盛】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求
国盛郑震湘团队】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求 公司预计2021H1归母净利润3.7~4.2亿元,同比增长232%~277%。2021Q2公司归母净利润2.14~2.64亿元,环比增长37%~69%。公司持续受益于集成电路国产化,智能化、5G、物联网、电动汽车、以及家电、平板等终端市场需求增加,封测产能供不应求。公司在高性能计算、5G、存储器、显示驱动芯片以及汽车电子等方面的业务进展顺利,营业收入持续扩大。 2021年经营计划营收148亿元,同比增长37.43%。2020年,苏通工厂
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【海通纺服】中期策略会地素时尚会议纪要
1、2021年春季的售罄率约70% 2、云峰的减持将近尾声,剩余股份极少 3、未来的战略在于单店、开店、新品牌
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【海通纺服】中期策略会海南之家会议纪要
海澜之家2021年努力恢复到2019年疫情前的经营状况。未来的3~5年中,海澜之家家族品牌争取做到终端门店、线下门店10%左右的增长。并且未来打造出两个百亿的板块:第一个为4个子品牌:女装、ovv、童装英氏、男生女生,以及海澜优选,并且在未来3~5年内完成终端零售100亿以上的规模。 第二个是电商海澜之家主品牌以及上海汤盛公司的6个二线潮牌的整个线上销售超过100亿的目标。
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【海通纺服】中期策略会锦泓集团会议纪要
战略第一是巩固时装的业务,抓住抖音的风口。第二个是大力发展IP授权的业务。第三个是尝试潮玩的业务。
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【中泰农业】如何看周末猪价大涨?0628
1月-6月21日持续下跌:从1月高点37元/公斤跌至是6.21最低点12.38元/公斤,跌幅达2/3,虽然期间存在反弹但持续时长不超过1周。具体而言,6.10前价格处于缓跌趋势,每日跌幅0.1-0.4元/公斤,6.10后由于部分规模企业加速出栏叠加散户抛售,价格急跌。 猪周期本质上为利润周期,生产周期,2019-2020年生猪行业养殖利润丰厚,大量资金进入行业,对应21Q3-Q4仍是产能释放阶段,尤其是南方市场产能释放速度可能更快,对猪价整体是压制,后续要关注养殖户的亏损时长、资金链,我们预期猪
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【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材
【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材 ——————————— 今年3月以来,受下游需求较弱影响,胶膜价格下调5-10%,而原材料价格未变,挤压胶膜环节盈利。当下三线胶膜企业已经基本不赚钱,行业处于盈利低点。但往明年看,我们认为这一环节具备较高业绩弹性,重点推荐胶膜行业及海优新材。 【胶膜行业】 往明年看,硅料供给释放带动产业链价格下行+下游潜在需求旺盛,22年装机需求大概率超预期。若22年下游装机需求提升至220GW,胶膜总需求达26亿平。以21年新增EVA粒子90万吨产能
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【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628
【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628 1.近期业绩 ∶目前自营整装是不错的增长态势,预计今年可实现翻倍以上增长。过去1-2个季度,盈利状态是持续明显往上走的 ,客单价、盈利水平等都是不断改善的,BIM可以有效解决有效增长的问题。 2.线上引流获客及线下门店运营合作;信息系统会深度打通 ,包括订单、表单等信息,向消费者的界面做到可视化;优选大店,短期可见效。 3.中央厨房式供应链及物流合作∶需要更长周期,将对京东在居家板块的供应链和尚品在整装云方面的供应链产生较大影响。 4.数字化
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【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】晶瑞股份:光刻胶蓄势待发
晶瑞股份:光刻胶蓄势待发,湿电子化学品&锂电材料并肩前行【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】 光刻胶与湿电子化学品并行,推动高端电子化学品国产化。公司所购ArF光刻机已于2021年1月19日搬入公司光刻胶研发实验室,截至目前该光刻机设备仍处于设备及相关软件调试过程中。公司年产9万吨半导体级高纯硫酸技改项目(一期)已于2020年11月落成,增加电子级硫酸产能3万吨。此外公司还分别于四川、湖北、安徽多地建设有相关半导体材料项目。 公司半导体级高纯硫酸产品已达到SEMI G5水平,产品品质跻身全球同行业第一
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【光大大化工赵乃迪吴裕团队】华锦股份跟踪报告
华锦股份涨停!!!光大化工独家标的!!!估值处于历史低位,一体化优势持续受益——华锦股份(000059.SZ)跟踪报告【光大大化工赵乃迪吴裕团队】 截至2021年6月25日,华锦股份收盘价为7.41元,PBLF为0.85。公司股价自2017年下半年开始持续下跌,PB估值于2018年5月底跌破1.0。股价在2019年初小幅反弹后回落进入平稳期,2020年年中至今公司股价虽有所上涨,但整体PB估值仍处于底部水平。 进入2021年后,美国等大型经济体财政支持增加、疫苗接种进程加快、全球经济复苏步伐加快
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【天风电新】英杰电气梳理
【天风电新】英杰电气梳理 ——————————— 【公司业绩增长点:光伏业务】 公司为硅料还原炉/硅片拉晶炉功率控制电源行业龙头。 量的方面,22-23年为硅料进入新一轮高速扩产期,硅料业务销量随行业扩产周期快速提升;硅片业务销量预计随硅片扩产稳步提升。 利的方面,公司光伏业务(目前占比50%以上)销售、管理模式相对稳定,随公司收入快速提升,费用率有望实现摊薄并持续下行。 🌼硅料:毛利率约28%,确认收入时间一般在投产后半年。需求端看,20H2-21H1硅料基本无新增产能,21H2开始进入硅料
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2021年,是公司继续推进计算机视觉人工智能技术高质量、可持续商业化落地的一年。 “1”-手机视觉算法业务. “2”-智能驾驶和屏下光电解决方案两大创新业务。 AIoT车载产品方面,2021年,公司将持续加大智能驾驶的投入,目标是拿到更多签约定点开发项目,进到更多的主流车厂,覆盖更多的车型。此外,所有与视觉相关的产品,包括Face ID、DMS、OMS、AVM、ADAS、AR HUD、手势识别、透明A柱等,我们都会实现商业化落地。
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[建投汽车]福田汽车调研纪要0625
自2020年以来,公司已经售出40多万辆“国六”车型(所有车型累计口径)。轻卡方面,各品牌国六车型占比分别为欧马可70%、奥铃50-60%,时代30-40%左右。若纳入中卡(欧马可和奥铃包含一部分中卡车型),(国六车型)销量分别为欧马可7万辆,奥铃12万辆,时代30万辆(占比50%)。 目前公司的重机和环卫业务都完成了出表。未来公司想做专用车。雷萨业务是减亏的,占比49%。
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2021年中期策略会20家公司纪要合集
1.科大讯飞/2.中科创达/3.广联达/4.恒生电子/5.用友网络/6.中控技术/7.奇安信/8. 易华录/9. 创业慧康/10.中科星图/11.超图软件/12.京北方/13.科蓝软件/14.朗新科技/15.恒华科技/16.神州数码/17中科软/18.神州信息/19.淳中科技/20.南威软件
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拓邦股份会议纪要0629
公司专注在智能控制领域25年。主要面向家电、工具、锂电应用、工业四个行业来提供智能控制解决方案。 目前已形成以客户为中心的流程型组织,组织还相对稚嫩,未来将持续升级优化,有望通过组织赋能实现组织红利。
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【凯盛消费】发力细分赛道,便携按摩器龙头起航
核心观点: 1.倍轻松经销渠道表现:在Q1华为hilink定制款推出+Q2肖战引流带动下,上半年2b渠道较19年增长近20%。今年2b目标4.2亿左右(涵盖免税、银行等大客户以及经销商等),目前比较有希望完成,今年预计2b占比能超过30%。 2.2b渠道目前主要还是免税以及3C、潮品店、酒店等异业合作渠道,加盟体量并不大,目前只有5个加盟商,门店12家,加盟门店回款周期较短(3-6个月),盈利能力较强(店效6万左右,费用2.5万左右),该渠道之所以前期一直没有放量主要是因为和直营模式有冲突。公司
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【国盛】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求
国盛郑震湘团队】通富微电:业绩超预期,封测产能持续供不应求 公司预计2021H1归母净利润3.7~4.2亿元,同比增长232%~277%。2021Q2公司归母净利润2.14~2.64亿元,环比增长37%~69%。公司持续受益于集成电路国产化,智能化、5G、物联网、电动汽车、以及家电、平板等终端市场需求增加,封测产能供不应求。公司在高性能计算、5G、存储器、显示驱动芯片以及汽车电子等方面的业务进展顺利,营业收入持续扩大。 2021年经营计划营收148亿元,同比增长37.43%。2020年,苏通工厂
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【海通纺服】中期策略会地素时尚会议纪要
1、2021年春季的售罄率约70% 2、云峰的减持将近尾声,剩余股份极少 3、未来的战略在于单店、开店、新品牌
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【海通纺服】中期策略会海南之家会议纪要
海澜之家2021年努力恢复到2019年疫情前的经营状况。未来的3~5年中,海澜之家家族品牌争取做到终端门店、线下门店10%左右的增长。并且未来打造出两个百亿的板块:第一个为4个子品牌:女装、ovv、童装英氏、男生女生,以及海澜优选,并且在未来3~5年内完成终端零售100亿以上的规模。 第二个是电商海澜之家主品牌以及上海汤盛公司的6个二线潮牌的整个线上销售超过100亿的目标。
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2021-06-29 14:29:44
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【海通纺服】中期策略会锦泓集团会议纪要
战略第一是巩固时装的业务,抓住抖音的风口。第二个是大力发展IP授权的业务。第三个是尝试潮玩的业务。
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2021-06-29 14:26:33
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【中泰农业】如何看周末猪价大涨?0628
1月-6月21日持续下跌:从1月高点37元/公斤跌至是6.21最低点12.38元/公斤,跌幅达2/3,虽然期间存在反弹但持续时长不超过1周。具体而言,6.10前价格处于缓跌趋势,每日跌幅0.1-0.4元/公斤,6.10后由于部分规模企业加速出栏叠加散户抛售,价格急跌。 猪周期本质上为利润周期,生产周期,2019-2020年生猪行业养殖利润丰厚,大量资金进入行业,对应21Q3-Q4仍是产能释放阶段,尤其是南方市场产能释放速度可能更快,对猪价整体是压制,后续要关注养殖户的亏损时长、资金链,我们预期猪
有道云笔记
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牧原股份
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王小明
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2021-06-29 14:25:18
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【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材
【天风电新】行业盈利低点,继续推荐胶膜行业,再更新海优新材 ——————————— 今年3月以来,受下游需求较弱影响,胶膜价格下调5-10%,而原材料价格未变,挤压胶膜环节盈利。当下三线胶膜企业已经基本不赚钱,行业处于盈利低点。但往明年看,我们认为这一环节具备较高业绩弹性,重点推荐胶膜行业及海优新材。 【胶膜行业】 往明年看,硅料供给释放带动产业链价格下行+下游潜在需求旺盛,22年装机需求大概率超预期。若22年下游装机需求提升至220GW,胶膜总需求达26亿平。以21年新增EVA粒子90万吨产能
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海优新材
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【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628
【兴证轻工赵树理】尚品宅配交流纪要20210628 1.近期业绩 ∶目前自营整装是不错的增长态势,预计今年可实现翻倍以上增长。过去1-2个季度,盈利状态是持续明显往上走的 ,客单价、盈利水平等都是不断改善的,BIM可以有效解决有效增长的问题。 2.线上引流获客及线下门店运营合作;信息系统会深度打通 ,包括订单、表单等信息,向消费者的界面做到可视化;优选大店,短期可见效。 3.中央厨房式供应链及物流合作∶需要更长周期,将对京东在居家板块的供应链和尚品在整装云方面的供应链产生较大影响。 4.数字化
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2021-06-29 13:49:28
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【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】晶瑞股份:光刻胶蓄势待发
晶瑞股份:光刻胶蓄势待发,湿电子化学品&锂电材料并肩前行【光大大化工赵乃迪/吴裕团队】 光刻胶与湿电子化学品并行,推动高端电子化学品国产化。公司所购ArF光刻机已于2021年1月19日搬入公司光刻胶研发实验室,截至目前该光刻机设备仍处于设备及相关软件调试过程中。公司年产9万吨半导体级高纯硫酸技改项目(一期)已于2020年11月落成,增加电子级硫酸产能3万吨。此外公司还分别于四川、湖北、安徽多地建设有相关半导体材料项目。 公司半导体级高纯硫酸产品已达到SEMI G5水平,产品品质跻身全球同行业第一
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晶瑞电材
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2021-06-29 13:48:22
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【光大大化工赵乃迪吴裕团队】华锦股份跟踪报告
华锦股份涨停!!!光大化工独家标的!!!估值处于历史低位,一体化优势持续受益——华锦股份(000059.SZ)跟踪报告【光大大化工赵乃迪吴裕团队】 截至2021年6月25日,华锦股份收盘价为7.41元,PBLF为0.85。公司股价自2017年下半年开始持续下跌,PB估值于2018年5月底跌破1.0。股价在2019年初小幅反弹后回落进入平稳期,2020年年中至今公司股价虽有所上涨,但整体PB估值仍处于底部水平。 进入2021年后,美国等大型经济体财政支持增加、疫苗接种进程加快、全球经济复苏步伐加快
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华锦股份
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王小明
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2021-06-29 13:41:38
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【天风电新】英杰电气梳理
【天风电新】英杰电气梳理 ——————————— 【公司业绩增长点:光伏业务】 公司为硅料还原炉/硅片拉晶炉功率控制电源行业龙头。 量的方面,22-23年为硅料进入新一轮高速扩产期,硅料业务销量随行业扩产周期快速提升;硅片业务销量预计随硅片扩产稳步提升。 利的方面,公司光伏业务(目前占比50%以上)销售、管理模式相对稳定,随公司收入快速提升,费用率有望实现摊薄并持续下行。 🌼硅料:毛利率约28%,确认收入时间一般在投产后半年。需求端看,20H2-21H1硅料基本无新增产能,21H2开始进入硅料
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英杰电气
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