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猫猫喵喵3
2021-12-02 10:13:56
昊海生科:取得亨泰Hiline独家经销权
昊海生科:取得亨泰光学角膜塑形镜”亨泰Hiline”独家经销权,实现多层次、全系列透氧率OK镜产品线布局 【东吴医药团队】 事件:2021年12月1日,公司发布公告,全资子公司昊海发展将以7000万元获得厦门南鹏光学有限公司51%股权,并将取得亨泰光学股份有限公司OK镜产品亨泰Hiline”、硬性角膜接触镜(RGP)等产品在中国大陆地区的独家代理经销权(有效期限至2026年1月)。 产品线拓展。公司于今年3月取得亨泰光学二代OK镜产品“迈儿康my0K”、儿童近视管理及控制的光学镜片“贝视得“于中
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昊海生科
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2021-12-02 10:12:11
江山股份:重组终止不影响公司价值
【东北化工】江山股份:重组终止不影响公司价值,当前市值仍然低估,坚定看好 草甘膦、酰胺类除草剂的国内最大弹性企业,年化估值仅4倍不到。公司拥有7万吨草甘膦(135亿市值)较国内其它同行上市公司的市值产能比是最佳,4.8万吨酰胺类除草剂(甲草胺、乙草胺、丁草胺、异丙甲草胺),国内产能最大、全产业链,价格均同比上涨超过12%,盈利增厚明显。当前价格,草甘膦+酰胺类除草剂年化盈利达到28+10=38亿,加上其他业务,估值不到4倍。我们维持对明年草甘膦景气坚定看多,有除草剂者充分受益,重视公司大吨位除草
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江山股份
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猫猫喵喵3
2021-12-02 10:09:04
微创医疗 20211129 电话会议
微创医疗 20211129 电话会议 各位领导大家下午好,我是光大证券研究员吴嘉欣,今天非常荣幸的邀请到了 港股医疗器械公司微创医疗的董秘王总跟投资者做一个线上的交流。 公司是一个多赛道的龙头企业。积极的投入研发,其他有非常多优质的创新企 业的子公司,在多个赛道,比如说冠脉、心率、心脉、机器人等各个领域都保持着 非常领先的身位。从上半年来看,公司的各块业务经营也非常稳定,在海外疫情以 及集采等多种因素的影响之下,收入仍然有非常靓丽的表现,同时研发管线和国际 化方面也在积极推进。下半年以来公司各块
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微创医疗
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2021-12-02 10:08:28
加加食品公司交流
211201加加食品公司交流 出席人领导:IR夏总 时间 :2021年12月1日 地点:深圳四季酒店 【要点总结】 【经营情况概览】 1)主营业务:2020年营收酱油10.2亿,植物油6.4亿;2)资产情况:共6家直接持股的全资子公司,总资产31.3亿元,净资产25.6亿元,流动资产充裕,为11.7亿元;3)未来规划:3-5年打造百亿级别的特色调味品企业,围绕主业发挥企业的创新优势。 【21年公司核心变化梳理】 1)产品结构:重点推广毛利40%以上的产品,在深耕核心市场与业务的基础上,通过和IP
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ST加加
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2021-12-02 10:07:55
赣锋锂业收购SPV公司进展点评
【中金有色】赣锋锂业收购SPV公司进展点评:非洲锂矿项目建设推进,赣锋资源布局再加码 事件:赣锋锂业于2021年12月1日发布公告,公司收购SPV50%股权交易的所有所有先决条件均已达成,赣锋国际已完成第一期股权交易对价3,900万美元的支付工作,赣锋国际将于最终交易完成后持有荷兰SPV公司50%股权。根据Firefinch的最终可研报告,公司将考虑Goulamina锂辉石矿项目第二阶段的扩建工作,项目产能将从每年230万吨增加至400万吨,增幅为75%,锂辉石精矿产能也会相较每年约45万吨相应
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赣锋锂业
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2021-12-02 10:07:19
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场【中金轻工&零售樊俊豪】 百亚股份是中国吸收性卫生用品行业头部企业,自2010年成立以来,专注于女性卫生用品、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等产品。经过多年深耕,公司在品牌知名度、产品打造及渠道铺设上具有一定的竞争优势。旗下“自由点”品牌具有较高的知名度,根据Euromonitor,2020年自由点国内市占排名第七,本土品牌前三;具备深入行业理解,不断开发迭代出满足市场需求的创新产品;多年行业深耕积累优质KA、经销商渠道资源,同时合作搭建专业电商团队,线
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百亚股份
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2021-12-02 10:06:34
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐!
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐! 1、公司上调2022年产品价格。其中微断、塑壳和框架分别提价2-5%,3-6%,5-12%,其他产品提价1-3%。今年以来,四大原材料铜、银、钢、工程塑料价格大幅上涨侵蚀公司盈利能力,此次调价将缓解公司成本压力,也彰显了公司在低压电器中高端市场的话语权。 2、海盐工厂未来将补足制造短板并能降低成本压力。目前,SMT、点焊、电镀,三个环节自制已开始供货,22年逐步上量,23年全面达产后各自成本有望降15Pcts,公司整体产品毛利率有望提升5-8Pct
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良信股份
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2021-12-02 10:05:45
上海电力股权激励点评
重要 上海股权激励简评 事件:12月2日上海电力公告首期股票期权激励草案,总量4979万份,占总股本1.9%。 行权价格高。行权价格10.12元/股,当前股价10.38元/股。 行权业绩条件为:2022年,ROE不低于4.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于54%;2023年,ROE不低于5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于56%;2022年,ROE不低于5.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于58%。 截至20
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上海电力
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2021-12-02 10:04:26
旗滨集团目前性价比凸显,重点看好
【广发建材】旗滨集团目前性价比凸显,重点看好 我们认为公司已经具备较大安全边际: 本轮周期底部旗滨集团的盈利能力有望明显抬升(相对以前周期),原因有三:一是玻璃行业供给逻辑发生根本性变化,新增供给被有效控制、大冷修周期决定行业底部不会像以前那样惨烈;二是能耗双控等因素倒逼落后产能成本抬升,优秀企业和小企业的成本落差加大,而旗滨集团自身通过良好的布局与物流优势、砂矿自给、集团化采购、持续的技术优化以及优秀的运营管理能力,带来突出的成本优势(我们测算旗滨相比行业具备约20元/重箱的成本优势);三是公
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旗滨集团
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2021-12-02 10:04:02
光力科技点评
【东北机械@光力科技】点评 光力科技昨日上涨10.37%,我们在上周发布了光力科技的深度报告,建议投资者关注公司半导体划片机新品的进口替代以及逐步放量,以及重视公司的几大优势: 1、海外并购标的质量较高,整合顺利。自2016年以来先后收购了英国LP(半导体划片机发明者)、LPB(划片机核心零部件气浮主轴业内领先)公司,以色列ADT公司(全球第三大划片机公司),吸收其品牌、技术、人员、专利,成为业内唯二同时拥有空气主轴和划片机品牌的公司(另外一家是DISCO) 2、本土化研制8230机型顺应主要市
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光力科技
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2021-12-02 10:03:03
乐歌股份黑五交流
出席领导:董秘朱总、跨境电商业务负责人陈总 时间:2021/12/1 【简述】: 行业来看,跨境电商大趋势明确,出口外贸转型自主品牌来实现渠道骗平滑以及更高的价值链,乐歌是在耐用品类非常优秀的龙头公司,三季度收入端表现亮眼,盈利端四季度迎来拐点,看到对股价的持续推动,看好公司目前搭建的跨境电商服务品牌平台,发力仓储物流服务,目前来看能够看到非常大的三方服务的需求,对于跨境电商业务,黑五是乐歌全年非常重要的营销节日,对四季度增速十分重要。 【“黑五”销售情况】: 公司一直以来保持长期主义可持续发展
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乐歌股份
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2021-12-02 10:01:36
四川路桥点评更新
【华创建筑建材】四川路桥创新高 ,继续推荐,目标价22.2元 锂电闭环产业链规划清晰:公司于上周发布了交易所问询函回复公告,对战投协同、经营规划、合作方式以及经营管理等多方面问题进行了详细回答。公司目前已完成布局或计划布局矿产资源多处,包括马边磷矿、阿坝州李家沟锂辉石矿、海外的铜金矿等,同时拟与比亚迪、能投合作,完善锂电闭环产业链,并在基础设施、智慧交通、分布式能源及储能、电动化车辆等方面开展合作。经营管理方面,本次交易完成后,能投集团和比亚迪向蜀道集团递交拟共同委派的1名四川路桥非独立董事人选
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四川路桥
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2021-12-02 09:53:59
广宇发展点评
国网下属稀缺绿电资产,未来成长性存在巨大预期差,近期有望迎来估值猛烈修复!第一目标价看70%上涨空间。 事件:广宇发展拟进行资产置换,将全部地产业务置出,置入鲁能新能源100%股权,不涉及股份增发,对价不足的地方以现金补足。详细方案在近期有望落地! 亮点:鲁能新能源是国网旗下唯一风电运营商,具备稀缺性。鲁能新能源2021年底装机约5.5GW,主要以风电为主;十四五期间规划新增新能源装机30GW,CAGR达60%。公司股东背景雄厚,资源丰富,实现的概率大。 优势:鲁能新能源具备丰富的深远海风电开发
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中绿电
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2021-12-01 23:24:51
稀土回收巨头华宏科技
背景:稀土作为国家管控重要资产,产能无法任意释放,也就是供给受限,而需求随和电动车,光伏,风能和节能电机推广,市场需求未来是不断放大的,所以稀土氧化物从逻辑上是未来长期保持高位稳定升上运行。供给受限,产品涨价,需求增加,产能不断释放,这是一个完美的成长股投资路线 产能:1,本部6400吨 吉安鑫泰科技有限公司在稀土资源综合利用领域处于行业领先地位。公司在生产规模、工艺水平、技术研发、企业管理、市场占有率和盈利能力等多方面均领先同行业。未来公司还将继续扩大在稀土资源综合利用领域的市场份额,进一步提
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华宏科技
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2021-12-01 23:22:25
汇川技术交流1201
要点总结 11月:纺织、线缆、木工等行业已经开始同比下滑; 22年:细分行业会分化,汇川要求一定要增长,要多拿新客户,特别是外资的; 伺服:目前国产40%,汇川占一半,21年做42-45亿,增长+100%,22年目标是70亿,欧美品牌比例本来不高,主要是日系,安川/松下/三菱,以前最高50%,国产化率比例超过60%没有太多问题,全产业链很完整,编码器技术都是厂家自己做; 变频器:相比伺服更慢些,传统行业客户的惯性导致的,22年变频器争取30%增速(公司目标没确定); PC:国产化不超过15%,汇
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汇川技术
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昊海生科:取得亨泰Hiline独家经销权
昊海生科:取得亨泰光学角膜塑形镜”亨泰Hiline”独家经销权,实现多层次、全系列透氧率OK镜产品线布局 【东吴医药团队】 事件:2021年12月1日,公司发布公告,全资子公司昊海发展将以7000万元获得厦门南鹏光学有限公司51%股权,并将取得亨泰光学股份有限公司OK镜产品亨泰Hiline”、硬性角膜接触镜(RGP)等产品在中国大陆地区的独家代理经销权(有效期限至2026年1月)。 产品线拓展。公司于今年3月取得亨泰光学二代OK镜产品“迈儿康my0K”、儿童近视管理及控制的光学镜片“贝视得“于中
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昊海生科
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2021-12-02 10:12:11
江山股份:重组终止不影响公司价值
【东北化工】江山股份:重组终止不影响公司价值,当前市值仍然低估,坚定看好 草甘膦、酰胺类除草剂的国内最大弹性企业,年化估值仅4倍不到。公司拥有7万吨草甘膦(135亿市值)较国内其它同行上市公司的市值产能比是最佳,4.8万吨酰胺类除草剂(甲草胺、乙草胺、丁草胺、异丙甲草胺),国内产能最大、全产业链,价格均同比上涨超过12%,盈利增厚明显。当前价格,草甘膦+酰胺类除草剂年化盈利达到28+10=38亿,加上其他业务,估值不到4倍。我们维持对明年草甘膦景气坚定看多,有除草剂者充分受益,重视公司大吨位除草
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2021-12-02 10:09:04
微创医疗 20211129 电话会议
微创医疗 20211129 电话会议 各位领导大家下午好,我是光大证券研究员吴嘉欣,今天非常荣幸的邀请到了 港股医疗器械公司微创医疗的董秘王总跟投资者做一个线上的交流。 公司是一个多赛道的龙头企业。积极的投入研发,其他有非常多优质的创新企 业的子公司,在多个赛道,比如说冠脉、心率、心脉、机器人等各个领域都保持着 非常领先的身位。从上半年来看,公司的各块业务经营也非常稳定,在海外疫情以 及集采等多种因素的影响之下,收入仍然有非常靓丽的表现,同时研发管线和国际 化方面也在积极推进。下半年以来公司各块
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微创医疗
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2021-12-02 10:08:28
加加食品公司交流
211201加加食品公司交流 出席人领导:IR夏总 时间 :2021年12月1日 地点:深圳四季酒店 【要点总结】 【经营情况概览】 1)主营业务:2020年营收酱油10.2亿,植物油6.4亿;2)资产情况:共6家直接持股的全资子公司,总资产31.3亿元,净资产25.6亿元,流动资产充裕,为11.7亿元;3)未来规划:3-5年打造百亿级别的特色调味品企业,围绕主业发挥企业的创新优势。 【21年公司核心变化梳理】 1)产品结构:重点推广毛利40%以上的产品,在深耕核心市场与业务的基础上,通过和IP
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赣锋锂业收购SPV公司进展点评
【中金有色】赣锋锂业收购SPV公司进展点评:非洲锂矿项目建设推进,赣锋资源布局再加码 事件:赣锋锂业于2021年12月1日发布公告,公司收购SPV50%股权交易的所有所有先决条件均已达成,赣锋国际已完成第一期股权交易对价3,900万美元的支付工作,赣锋国际将于最终交易完成后持有荷兰SPV公司50%股权。根据Firefinch的最终可研报告,公司将考虑Goulamina锂辉石矿项目第二阶段的扩建工作,项目产能将从每年230万吨增加至400万吨,增幅为75%,锂辉石精矿产能也会相较每年约45万吨相应
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百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场【中金轻工&零售樊俊豪】 百亚股份是中国吸收性卫生用品行业头部企业,自2010年成立以来,专注于女性卫生用品、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等产品。经过多年深耕,公司在品牌知名度、产品打造及渠道铺设上具有一定的竞争优势。旗下“自由点”品牌具有较高的知名度,根据Euromonitor,2020年自由点国内市占排名第七,本土品牌前三;具备深入行业理解,不断开发迭代出满足市场需求的创新产品;多年行业深耕积累优质KA、经销商渠道资源,同时合作搭建专业电商团队,线
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百亚股份
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2021-12-02 10:06:34
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐!
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐! 1、公司上调2022年产品价格。其中微断、塑壳和框架分别提价2-5%,3-6%,5-12%,其他产品提价1-3%。今年以来,四大原材料铜、银、钢、工程塑料价格大幅上涨侵蚀公司盈利能力,此次调价将缓解公司成本压力,也彰显了公司在低压电器中高端市场的话语权。 2、海盐工厂未来将补足制造短板并能降低成本压力。目前,SMT、点焊、电镀,三个环节自制已开始供货,22年逐步上量,23年全面达产后各自成本有望降15Pcts,公司整体产品毛利率有望提升5-8Pct
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良信股份
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2021-12-02 10:05:45
上海电力股权激励点评
重要 上海股权激励简评 事件:12月2日上海电力公告首期股票期权激励草案,总量4979万份,占总股本1.9%。 行权价格高。行权价格10.12元/股,当前股价10.38元/股。 行权业绩条件为:2022年,ROE不低于4.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于54%;2023年,ROE不低于5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于56%;2022年,ROE不低于5.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于58%。 截至20
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上海电力
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旗滨集团目前性价比凸显,重点看好
【广发建材】旗滨集团目前性价比凸显,重点看好 我们认为公司已经具备较大安全边际: 本轮周期底部旗滨集团的盈利能力有望明显抬升(相对以前周期),原因有三:一是玻璃行业供给逻辑发生根本性变化,新增供给被有效控制、大冷修周期决定行业底部不会像以前那样惨烈;二是能耗双控等因素倒逼落后产能成本抬升,优秀企业和小企业的成本落差加大,而旗滨集团自身通过良好的布局与物流优势、砂矿自给、集团化采购、持续的技术优化以及优秀的运营管理能力,带来突出的成本优势(我们测算旗滨相比行业具备约20元/重箱的成本优势);三是公
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旗滨集团
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2021-12-02 10:04:02
光力科技点评
【东北机械@光力科技】点评 光力科技昨日上涨10.37%,我们在上周发布了光力科技的深度报告,建议投资者关注公司半导体划片机新品的进口替代以及逐步放量,以及重视公司的几大优势: 1、海外并购标的质量较高,整合顺利。自2016年以来先后收购了英国LP(半导体划片机发明者)、LPB(划片机核心零部件气浮主轴业内领先)公司,以色列ADT公司(全球第三大划片机公司),吸收其品牌、技术、人员、专利,成为业内唯二同时拥有空气主轴和划片机品牌的公司(另外一家是DISCO) 2、本土化研制8230机型顺应主要市
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光力科技
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2021-12-02 10:03:03
乐歌股份黑五交流
出席领导:董秘朱总、跨境电商业务负责人陈总 时间:2021/12/1 【简述】: 行业来看,跨境电商大趋势明确,出口外贸转型自主品牌来实现渠道骗平滑以及更高的价值链,乐歌是在耐用品类非常优秀的龙头公司,三季度收入端表现亮眼,盈利端四季度迎来拐点,看到对股价的持续推动,看好公司目前搭建的跨境电商服务品牌平台,发力仓储物流服务,目前来看能够看到非常大的三方服务的需求,对于跨境电商业务,黑五是乐歌全年非常重要的营销节日,对四季度增速十分重要。 【“黑五”销售情况】: 公司一直以来保持长期主义可持续发展
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2021-12-02 10:01:36
四川路桥点评更新
【华创建筑建材】四川路桥创新高 ,继续推荐,目标价22.2元 锂电闭环产业链规划清晰:公司于上周发布了交易所问询函回复公告,对战投协同、经营规划、合作方式以及经营管理等多方面问题进行了详细回答。公司目前已完成布局或计划布局矿产资源多处,包括马边磷矿、阿坝州李家沟锂辉石矿、海外的铜金矿等,同时拟与比亚迪、能投合作,完善锂电闭环产业链,并在基础设施、智慧交通、分布式能源及储能、电动化车辆等方面开展合作。经营管理方面,本次交易完成后,能投集团和比亚迪向蜀道集团递交拟共同委派的1名四川路桥非独立董事人选
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四川路桥
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2021-12-02 09:53:59
广宇发展点评
国网下属稀缺绿电资产,未来成长性存在巨大预期差,近期有望迎来估值猛烈修复!第一目标价看70%上涨空间。 事件:广宇发展拟进行资产置换,将全部地产业务置出,置入鲁能新能源100%股权,不涉及股份增发,对价不足的地方以现金补足。详细方案在近期有望落地! 亮点:鲁能新能源是国网旗下唯一风电运营商,具备稀缺性。鲁能新能源2021年底装机约5.5GW,主要以风电为主;十四五期间规划新增新能源装机30GW,CAGR达60%。公司股东背景雄厚,资源丰富,实现的概率大。 优势:鲁能新能源具备丰富的深远海风电开发
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中绿电
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2021-12-01 23:24:51
稀土回收巨头华宏科技
背景:稀土作为国家管控重要资产,产能无法任意释放,也就是供给受限,而需求随和电动车,光伏,风能和节能电机推广,市场需求未来是不断放大的,所以稀土氧化物从逻辑上是未来长期保持高位稳定升上运行。供给受限,产品涨价,需求增加,产能不断释放,这是一个完美的成长股投资路线 产能:1,本部6400吨 吉安鑫泰科技有限公司在稀土资源综合利用领域处于行业领先地位。公司在生产规模、工艺水平、技术研发、企业管理、市场占有率和盈利能力等多方面均领先同行业。未来公司还将继续扩大在稀土资源综合利用领域的市场份额,进一步提
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华宏科技
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2021-12-01 23:22:25
汇川技术交流1201
要点总结 11月:纺织、线缆、木工等行业已经开始同比下滑; 22年:细分行业会分化,汇川要求一定要增长,要多拿新客户,特别是外资的; 伺服:目前国产40%,汇川占一半,21年做42-45亿,增长+100%,22年目标是70亿,欧美品牌比例本来不高,主要是日系,安川/松下/三菱,以前最高50%,国产化率比例超过60%没有太多问题,全产业链很完整,编码器技术都是厂家自己做; 变频器:相比伺服更慢些,传统行业客户的惯性导致的,22年变频器争取30%增速(公司目标没确定); PC:国产化不超过15%,汇
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昊海生科:取得亨泰Hiline独家经销权
昊海生科:取得亨泰光学角膜塑形镜”亨泰Hiline”独家经销权,实现多层次、全系列透氧率OK镜产品线布局 【东吴医药团队】 事件:2021年12月1日,公司发布公告,全资子公司昊海发展将以7000万元获得厦门南鹏光学有限公司51%股权,并将取得亨泰光学股份有限公司OK镜产品亨泰Hiline”、硬性角膜接触镜(RGP)等产品在中国大陆地区的独家代理经销权(有效期限至2026年1月)。 产品线拓展。公司于今年3月取得亨泰光学二代OK镜产品“迈儿康my0K”、儿童近视管理及控制的光学镜片“贝视得“于中
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2021-12-02 10:12:11
江山股份:重组终止不影响公司价值
【东北化工】江山股份:重组终止不影响公司价值,当前市值仍然低估,坚定看好 草甘膦、酰胺类除草剂的国内最大弹性企业,年化估值仅4倍不到。公司拥有7万吨草甘膦(135亿市值)较国内其它同行上市公司的市值产能比是最佳,4.8万吨酰胺类除草剂(甲草胺、乙草胺、丁草胺、异丙甲草胺),国内产能最大、全产业链,价格均同比上涨超过12%,盈利增厚明显。当前价格,草甘膦+酰胺类除草剂年化盈利达到28+10=38亿,加上其他业务,估值不到4倍。我们维持对明年草甘膦景气坚定看多,有除草剂者充分受益,重视公司大吨位除草
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猫猫喵喵3
2021-12-02 10:09:04
微创医疗 20211129 电话会议
微创医疗 20211129 电话会议 各位领导大家下午好,我是光大证券研究员吴嘉欣,今天非常荣幸的邀请到了 港股医疗器械公司微创医疗的董秘王总跟投资者做一个线上的交流。 公司是一个多赛道的龙头企业。积极的投入研发,其他有非常多优质的创新企 业的子公司,在多个赛道,比如说冠脉、心率、心脉、机器人等各个领域都保持着 非常领先的身位。从上半年来看,公司的各块业务经营也非常稳定,在海外疫情以 及集采等多种因素的影响之下,收入仍然有非常靓丽的表现,同时研发管线和国际 化方面也在积极推进。下半年以来公司各块
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微创医疗
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2021-12-02 10:08:28
加加食品公司交流
211201加加食品公司交流 出席人领导:IR夏总 时间 :2021年12月1日 地点:深圳四季酒店 【要点总结】 【经营情况概览】 1)主营业务:2020年营收酱油10.2亿,植物油6.4亿;2)资产情况:共6家直接持股的全资子公司,总资产31.3亿元,净资产25.6亿元,流动资产充裕,为11.7亿元;3)未来规划:3-5年打造百亿级别的特色调味品企业,围绕主业发挥企业的创新优势。 【21年公司核心变化梳理】 1)产品结构:重点推广毛利40%以上的产品,在深耕核心市场与业务的基础上,通过和IP
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ST加加
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2021-12-02 10:07:55
赣锋锂业收购SPV公司进展点评
【中金有色】赣锋锂业收购SPV公司进展点评:非洲锂矿项目建设推进,赣锋资源布局再加码 事件:赣锋锂业于2021年12月1日发布公告,公司收购SPV50%股权交易的所有所有先决条件均已达成,赣锋国际已完成第一期股权交易对价3,900万美元的支付工作,赣锋国际将于最终交易完成后持有荷兰SPV公司50%股权。根据Firefinch的最终可研报告,公司将考虑Goulamina锂辉石矿项目第二阶段的扩建工作,项目产能将从每年230万吨增加至400万吨,增幅为75%,锂辉石精矿产能也会相较每年约45万吨相应
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赣锋锂业
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2021-12-02 10:07:19
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场【中金轻工&零售樊俊豪】 百亚股份是中国吸收性卫生用品行业头部企业,自2010年成立以来,专注于女性卫生用品、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等产品。经过多年深耕,公司在品牌知名度、产品打造及渠道铺设上具有一定的竞争优势。旗下“自由点”品牌具有较高的知名度,根据Euromonitor,2020年自由点国内市占排名第七,本土品牌前三;具备深入行业理解,不断开发迭代出满足市场需求的创新产品;多年行业深耕积累优质KA、经销商渠道资源,同时合作搭建专业电商团队,线
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2021-12-02 10:06:34
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐!
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐! 1、公司上调2022年产品价格。其中微断、塑壳和框架分别提价2-5%,3-6%,5-12%,其他产品提价1-3%。今年以来,四大原材料铜、银、钢、工程塑料价格大幅上涨侵蚀公司盈利能力,此次调价将缓解公司成本压力,也彰显了公司在低压电器中高端市场的话语权。 2、海盐工厂未来将补足制造短板并能降低成本压力。目前,SMT、点焊、电镀,三个环节自制已开始供货,22年逐步上量,23年全面达产后各自成本有望降15Pcts,公司整体产品毛利率有望提升5-8Pct
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良信股份
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2021-12-02 10:05:45
上海电力股权激励点评
重要 上海股权激励简评 事件:12月2日上海电力公告首期股票期权激励草案,总量4979万份,占总股本1.9%。 行权价格高。行权价格10.12元/股,当前股价10.38元/股。 行权业绩条件为:2022年,ROE不低于4.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于54%;2023年,ROE不低于5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于56%;2022年,ROE不低于5.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于58%。 截至20
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上海电力
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2021-12-02 10:04:26
旗滨集团目前性价比凸显,重点看好
【广发建材】旗滨集团目前性价比凸显,重点看好 我们认为公司已经具备较大安全边际: 本轮周期底部旗滨集团的盈利能力有望明显抬升(相对以前周期),原因有三:一是玻璃行业供给逻辑发生根本性变化,新增供给被有效控制、大冷修周期决定行业底部不会像以前那样惨烈;二是能耗双控等因素倒逼落后产能成本抬升,优秀企业和小企业的成本落差加大,而旗滨集团自身通过良好的布局与物流优势、砂矿自给、集团化采购、持续的技术优化以及优秀的运营管理能力,带来突出的成本优势(我们测算旗滨相比行业具备约20元/重箱的成本优势);三是公
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旗滨集团
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2021-12-02 10:04:02
光力科技点评
【东北机械@光力科技】点评 光力科技昨日上涨10.37%,我们在上周发布了光力科技的深度报告,建议投资者关注公司半导体划片机新品的进口替代以及逐步放量,以及重视公司的几大优势: 1、海外并购标的质量较高,整合顺利。自2016年以来先后收购了英国LP(半导体划片机发明者)、LPB(划片机核心零部件气浮主轴业内领先)公司,以色列ADT公司(全球第三大划片机公司),吸收其品牌、技术、人员、专利,成为业内唯二同时拥有空气主轴和划片机品牌的公司(另外一家是DISCO) 2、本土化研制8230机型顺应主要市
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光力科技
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2021-12-02 10:03:03
乐歌股份黑五交流
出席领导:董秘朱总、跨境电商业务负责人陈总 时间:2021/12/1 【简述】: 行业来看,跨境电商大趋势明确,出口外贸转型自主品牌来实现渠道骗平滑以及更高的价值链,乐歌是在耐用品类非常优秀的龙头公司,三季度收入端表现亮眼,盈利端四季度迎来拐点,看到对股价的持续推动,看好公司目前搭建的跨境电商服务品牌平台,发力仓储物流服务,目前来看能够看到非常大的三方服务的需求,对于跨境电商业务,黑五是乐歌全年非常重要的营销节日,对四季度增速十分重要。 【“黑五”销售情况】: 公司一直以来保持长期主义可持续发展
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乐歌股份
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2021-12-02 10:01:36
四川路桥点评更新
【华创建筑建材】四川路桥创新高 ,继续推荐,目标价22.2元 锂电闭环产业链规划清晰:公司于上周发布了交易所问询函回复公告,对战投协同、经营规划、合作方式以及经营管理等多方面问题进行了详细回答。公司目前已完成布局或计划布局矿产资源多处,包括马边磷矿、阿坝州李家沟锂辉石矿、海外的铜金矿等,同时拟与比亚迪、能投合作,完善锂电闭环产业链,并在基础设施、智慧交通、分布式能源及储能、电动化车辆等方面开展合作。经营管理方面,本次交易完成后,能投集团和比亚迪向蜀道集团递交拟共同委派的1名四川路桥非独立董事人选
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四川路桥
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2021-12-02 09:53:59
广宇发展点评
国网下属稀缺绿电资产,未来成长性存在巨大预期差,近期有望迎来估值猛烈修复!第一目标价看70%上涨空间。 事件:广宇发展拟进行资产置换,将全部地产业务置出,置入鲁能新能源100%股权,不涉及股份增发,对价不足的地方以现金补足。详细方案在近期有望落地! 亮点:鲁能新能源是国网旗下唯一风电运营商,具备稀缺性。鲁能新能源2021年底装机约5.5GW,主要以风电为主;十四五期间规划新增新能源装机30GW,CAGR达60%。公司股东背景雄厚,资源丰富,实现的概率大。 优势:鲁能新能源具备丰富的深远海风电开发
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中绿电
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2021-12-01 23:24:51
稀土回收巨头华宏科技
背景:稀土作为国家管控重要资产,产能无法任意释放,也就是供给受限,而需求随和电动车,光伏,风能和节能电机推广,市场需求未来是不断放大的,所以稀土氧化物从逻辑上是未来长期保持高位稳定升上运行。供给受限,产品涨价,需求增加,产能不断释放,这是一个完美的成长股投资路线 产能:1,本部6400吨 吉安鑫泰科技有限公司在稀土资源综合利用领域处于行业领先地位。公司在生产规模、工艺水平、技术研发、企业管理、市场占有率和盈利能力等多方面均领先同行业。未来公司还将继续扩大在稀土资源综合利用领域的市场份额,进一步提
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华宏科技
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2021-12-01 23:22:25
汇川技术交流1201
要点总结 11月:纺织、线缆、木工等行业已经开始同比下滑; 22年:细分行业会分化,汇川要求一定要增长,要多拿新客户,特别是外资的; 伺服:目前国产40%,汇川占一半,21年做42-45亿,增长+100%,22年目标是70亿,欧美品牌比例本来不高,主要是日系,安川/松下/三菱,以前最高50%,国产化率比例超过60%没有太多问题,全产业链很完整,编码器技术都是厂家自己做; 变频器:相比伺服更慢些,传统行业客户的惯性导致的,22年变频器争取30%增速(公司目标没确定); PC:国产化不超过15%,汇
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2021-12-02 10:13:56
昊海生科:取得亨泰Hiline独家经销权
昊海生科:取得亨泰光学角膜塑形镜”亨泰Hiline”独家经销权,实现多层次、全系列透氧率OK镜产品线布局 【东吴医药团队】 事件:2021年12月1日,公司发布公告,全资子公司昊海发展将以7000万元获得厦门南鹏光学有限公司51%股权,并将取得亨泰光学股份有限公司OK镜产品亨泰Hiline”、硬性角膜接触镜(RGP)等产品在中国大陆地区的独家代理经销权(有效期限至2026年1月)。 产品线拓展。公司于今年3月取得亨泰光学二代OK镜产品“迈儿康my0K”、儿童近视管理及控制的光学镜片“贝视得“于中
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昊海生科
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2021-12-02 10:12:11
江山股份:重组终止不影响公司价值
【东北化工】江山股份:重组终止不影响公司价值,当前市值仍然低估,坚定看好 草甘膦、酰胺类除草剂的国内最大弹性企业,年化估值仅4倍不到。公司拥有7万吨草甘膦(135亿市值)较国内其它同行上市公司的市值产能比是最佳,4.8万吨酰胺类除草剂(甲草胺、乙草胺、丁草胺、异丙甲草胺),国内产能最大、全产业链,价格均同比上涨超过12%,盈利增厚明显。当前价格,草甘膦+酰胺类除草剂年化盈利达到28+10=38亿,加上其他业务,估值不到4倍。我们维持对明年草甘膦景气坚定看多,有除草剂者充分受益,重视公司大吨位除草
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江山股份
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2021-12-02 10:09:04
微创医疗 20211129 电话会议
微创医疗 20211129 电话会议 各位领导大家下午好,我是光大证券研究员吴嘉欣,今天非常荣幸的邀请到了 港股医疗器械公司微创医疗的董秘王总跟投资者做一个线上的交流。 公司是一个多赛道的龙头企业。积极的投入研发,其他有非常多优质的创新企 业的子公司,在多个赛道,比如说冠脉、心率、心脉、机器人等各个领域都保持着 非常领先的身位。从上半年来看,公司的各块业务经营也非常稳定,在海外疫情以 及集采等多种因素的影响之下,收入仍然有非常靓丽的表现,同时研发管线和国际 化方面也在积极推进。下半年以来公司各块
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微创医疗
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2021-12-02 10:08:28
加加食品公司交流
211201加加食品公司交流 出席人领导:IR夏总 时间 :2021年12月1日 地点:深圳四季酒店 【要点总结】 【经营情况概览】 1)主营业务:2020年营收酱油10.2亿,植物油6.4亿;2)资产情况:共6家直接持股的全资子公司,总资产31.3亿元,净资产25.6亿元,流动资产充裕,为11.7亿元;3)未来规划:3-5年打造百亿级别的特色调味品企业,围绕主业发挥企业的创新优势。 【21年公司核心变化梳理】 1)产品结构:重点推广毛利40%以上的产品,在深耕核心市场与业务的基础上,通过和IP
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赣锋锂业收购SPV公司进展点评
【中金有色】赣锋锂业收购SPV公司进展点评:非洲锂矿项目建设推进,赣锋资源布局再加码 事件:赣锋锂业于2021年12月1日发布公告,公司收购SPV50%股权交易的所有所有先决条件均已达成,赣锋国际已完成第一期股权交易对价3,900万美元的支付工作,赣锋国际将于最终交易完成后持有荷兰SPV公司50%股权。根据Firefinch的最终可研报告,公司将考虑Goulamina锂辉石矿项目第二阶段的扩建工作,项目产能将从每年230万吨增加至400万吨,增幅为75%,锂辉石精矿产能也会相较每年约45万吨相应
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2021-12-02 10:07:19
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场【中金轻工&零售樊俊豪】 百亚股份是中国吸收性卫生用品行业头部企业,自2010年成立以来,专注于女性卫生用品、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等产品。经过多年深耕,公司在品牌知名度、产品打造及渠道铺设上具有一定的竞争优势。旗下“自由点”品牌具有较高的知名度,根据Euromonitor,2020年自由点国内市占排名第七,本土品牌前三;具备深入行业理解,不断开发迭代出满足市场需求的创新产品;多年行业深耕积累优质KA、经销商渠道资源,同时合作搭建专业电商团队,线
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2021-12-02 10:06:34
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐!
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐! 1、公司上调2022年产品价格。其中微断、塑壳和框架分别提价2-5%,3-6%,5-12%,其他产品提价1-3%。今年以来,四大原材料铜、银、钢、工程塑料价格大幅上涨侵蚀公司盈利能力,此次调价将缓解公司成本压力,也彰显了公司在低压电器中高端市场的话语权。 2、海盐工厂未来将补足制造短板并能降低成本压力。目前,SMT、点焊、电镀,三个环节自制已开始供货,22年逐步上量,23年全面达产后各自成本有望降15Pcts,公司整体产品毛利率有望提升5-8Pct
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上海电力股权激励点评
重要 上海股权激励简评 事件:12月2日上海电力公告首期股票期权激励草案,总量4979万份,占总股本1.9%。 行权价格高。行权价格10.12元/股,当前股价10.38元/股。 行权业绩条件为:2022年,ROE不低于4.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于54%;2023年,ROE不低于5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于56%;2022年,ROE不低于5.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于58%。 截至20
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旗滨集团目前性价比凸显,重点看好
【广发建材】旗滨集团目前性价比凸显,重点看好 我们认为公司已经具备较大安全边际: 本轮周期底部旗滨集团的盈利能力有望明显抬升(相对以前周期),原因有三:一是玻璃行业供给逻辑发生根本性变化,新增供给被有效控制、大冷修周期决定行业底部不会像以前那样惨烈;二是能耗双控等因素倒逼落后产能成本抬升,优秀企业和小企业的成本落差加大,而旗滨集团自身通过良好的布局与物流优势、砂矿自给、集团化采购、持续的技术优化以及优秀的运营管理能力,带来突出的成本优势(我们测算旗滨相比行业具备约20元/重箱的成本优势);三是公
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旗滨集团
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2021-12-02 10:04:02
光力科技点评
【东北机械@光力科技】点评 光力科技昨日上涨10.37%,我们在上周发布了光力科技的深度报告,建议投资者关注公司半导体划片机新品的进口替代以及逐步放量,以及重视公司的几大优势: 1、海外并购标的质量较高,整合顺利。自2016年以来先后收购了英国LP(半导体划片机发明者)、LPB(划片机核心零部件气浮主轴业内领先)公司,以色列ADT公司(全球第三大划片机公司),吸收其品牌、技术、人员、专利,成为业内唯二同时拥有空气主轴和划片机品牌的公司(另外一家是DISCO) 2、本土化研制8230机型顺应主要市
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2021-12-02 10:03:03
乐歌股份黑五交流
出席领导:董秘朱总、跨境电商业务负责人陈总 时间:2021/12/1 【简述】: 行业来看,跨境电商大趋势明确,出口外贸转型自主品牌来实现渠道骗平滑以及更高的价值链,乐歌是在耐用品类非常优秀的龙头公司,三季度收入端表现亮眼,盈利端四季度迎来拐点,看到对股价的持续推动,看好公司目前搭建的跨境电商服务品牌平台,发力仓储物流服务,目前来看能够看到非常大的三方服务的需求,对于跨境电商业务,黑五是乐歌全年非常重要的营销节日,对四季度增速十分重要。 【“黑五”销售情况】: 公司一直以来保持长期主义可持续发展
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2021-12-02 10:01:36
四川路桥点评更新
【华创建筑建材】四川路桥创新高 ,继续推荐,目标价22.2元 锂电闭环产业链规划清晰:公司于上周发布了交易所问询函回复公告,对战投协同、经营规划、合作方式以及经营管理等多方面问题进行了详细回答。公司目前已完成布局或计划布局矿产资源多处,包括马边磷矿、阿坝州李家沟锂辉石矿、海外的铜金矿等,同时拟与比亚迪、能投合作,完善锂电闭环产业链,并在基础设施、智慧交通、分布式能源及储能、电动化车辆等方面开展合作。经营管理方面,本次交易完成后,能投集团和比亚迪向蜀道集团递交拟共同委派的1名四川路桥非独立董事人选
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广宇发展点评
国网下属稀缺绿电资产,未来成长性存在巨大预期差,近期有望迎来估值猛烈修复!第一目标价看70%上涨空间。 事件:广宇发展拟进行资产置换,将全部地产业务置出,置入鲁能新能源100%股权,不涉及股份增发,对价不足的地方以现金补足。详细方案在近期有望落地! 亮点:鲁能新能源是国网旗下唯一风电运营商,具备稀缺性。鲁能新能源2021年底装机约5.5GW,主要以风电为主;十四五期间规划新增新能源装机30GW,CAGR达60%。公司股东背景雄厚,资源丰富,实现的概率大。 优势:鲁能新能源具备丰富的深远海风电开发
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稀土回收巨头华宏科技
背景:稀土作为国家管控重要资产,产能无法任意释放,也就是供给受限,而需求随和电动车,光伏,风能和节能电机推广,市场需求未来是不断放大的,所以稀土氧化物从逻辑上是未来长期保持高位稳定升上运行。供给受限,产品涨价,需求增加,产能不断释放,这是一个完美的成长股投资路线 产能:1,本部6400吨 吉安鑫泰科技有限公司在稀土资源综合利用领域处于行业领先地位。公司在生产规模、工艺水平、技术研发、企业管理、市场占有率和盈利能力等多方面均领先同行业。未来公司还将继续扩大在稀土资源综合利用领域的市场份额,进一步提
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华宏科技
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汇川技术交流1201
要点总结 11月:纺织、线缆、木工等行业已经开始同比下滑; 22年:细分行业会分化,汇川要求一定要增长,要多拿新客户,特别是外资的; 伺服:目前国产40%,汇川占一半,21年做42-45亿,增长+100%,22年目标是70亿,欧美品牌比例本来不高,主要是日系,安川/松下/三菱,以前最高50%,国产化率比例超过60%没有太多问题,全产业链很完整,编码器技术都是厂家自己做; 变频器:相比伺服更慢些,传统行业客户的惯性导致的,22年变频器争取30%增速(公司目标没确定); PC:国产化不超过15%,汇
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昊海生科:取得亨泰Hiline独家经销权
昊海生科:取得亨泰光学角膜塑形镜”亨泰Hiline”独家经销权,实现多层次、全系列透氧率OK镜产品线布局 【东吴医药团队】 事件:2021年12月1日,公司发布公告,全资子公司昊海发展将以7000万元获得厦门南鹏光学有限公司51%股权,并将取得亨泰光学股份有限公司OK镜产品亨泰Hiline”、硬性角膜接触镜(RGP)等产品在中国大陆地区的独家代理经销权(有效期限至2026年1月)。 产品线拓展。公司于今年3月取得亨泰光学二代OK镜产品“迈儿康my0K”、儿童近视管理及控制的光学镜片“贝视得“于中
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江山股份:重组终止不影响公司价值
【东北化工】江山股份:重组终止不影响公司价值,当前市值仍然低估,坚定看好 草甘膦、酰胺类除草剂的国内最大弹性企业,年化估值仅4倍不到。公司拥有7万吨草甘膦(135亿市值)较国内其它同行上市公司的市值产能比是最佳,4.8万吨酰胺类除草剂(甲草胺、乙草胺、丁草胺、异丙甲草胺),国内产能最大、全产业链,价格均同比上涨超过12%,盈利增厚明显。当前价格,草甘膦+酰胺类除草剂年化盈利达到28+10=38亿,加上其他业务,估值不到4倍。我们维持对明年草甘膦景气坚定看多,有除草剂者充分受益,重视公司大吨位除草
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微创医疗 20211129 电话会议
微创医疗 20211129 电话会议 各位领导大家下午好,我是光大证券研究员吴嘉欣,今天非常荣幸的邀请到了 港股医疗器械公司微创医疗的董秘王总跟投资者做一个线上的交流。 公司是一个多赛道的龙头企业。积极的投入研发,其他有非常多优质的创新企 业的子公司,在多个赛道,比如说冠脉、心率、心脉、机器人等各个领域都保持着 非常领先的身位。从上半年来看,公司的各块业务经营也非常稳定,在海外疫情以 及集采等多种因素的影响之下,收入仍然有非常靓丽的表现,同时研发管线和国际 化方面也在积极推进。下半年以来公司各块
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加加食品公司交流
211201加加食品公司交流 出席人领导:IR夏总 时间 :2021年12月1日 地点:深圳四季酒店 【要点总结】 【经营情况概览】 1)主营业务:2020年营收酱油10.2亿,植物油6.4亿;2)资产情况:共6家直接持股的全资子公司,总资产31.3亿元,净资产25.6亿元,流动资产充裕,为11.7亿元;3)未来规划:3-5年打造百亿级别的特色调味品企业,围绕主业发挥企业的创新优势。 【21年公司核心变化梳理】 1)产品结构:重点推广毛利40%以上的产品,在深耕核心市场与业务的基础上,通过和IP
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2021-12-02 10:07:55
赣锋锂业收购SPV公司进展点评
【中金有色】赣锋锂业收购SPV公司进展点评:非洲锂矿项目建设推进,赣锋资源布局再加码 事件:赣锋锂业于2021年12月1日发布公告,公司收购SPV50%股权交易的所有所有先决条件均已达成,赣锋国际已完成第一期股权交易对价3,900万美元的支付工作,赣锋国际将于最终交易完成后持有荷兰SPV公司50%股权。根据Firefinch的最终可研报告,公司将考虑Goulamina锂辉石矿项目第二阶段的扩建工作,项目产能将从每年230万吨增加至400万吨,增幅为75%,锂辉石精矿产能也会相较每年约45万吨相应
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赣锋锂业
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2021-12-02 10:07:19
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场
百亚股份:自有品牌为基,区域龙头逐步迈向全国市场【中金轻工&零售樊俊豪】 百亚股份是中国吸收性卫生用品行业头部企业,自2010年成立以来,专注于女性卫生用品、婴儿纸尿裤、成人失禁用品等产品。经过多年深耕,公司在品牌知名度、产品打造及渠道铺设上具有一定的竞争优势。旗下“自由点”品牌具有较高的知名度,根据Euromonitor,2020年自由点国内市占排名第七,本土品牌前三;具备深入行业理解,不断开发迭代出满足市场需求的创新产品;多年行业深耕积累优质KA、经销商渠道资源,同时合作搭建专业电商团队,线
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百亚股份
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2021-12-02 10:06:34
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐!
良信股份:提价缓解压力彰显实力,维持重点推荐! 1、公司上调2022年产品价格。其中微断、塑壳和框架分别提价2-5%,3-6%,5-12%,其他产品提价1-3%。今年以来,四大原材料铜、银、钢、工程塑料价格大幅上涨侵蚀公司盈利能力,此次调价将缓解公司成本压力,也彰显了公司在低压电器中高端市场的话语权。 2、海盐工厂未来将补足制造短板并能降低成本压力。目前,SMT、点焊、电镀,三个环节自制已开始供货,22年逐步上量,23年全面达产后各自成本有望降15Pcts,公司整体产品毛利率有望提升5-8Pct
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良信股份
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2021-12-02 10:05:45
上海电力股权激励点评
重要 上海股权激励简评 事件:12月2日上海电力公告首期股票期权激励草案,总量4979万份,占总股本1.9%。 行权价格高。行权价格10.12元/股,当前股价10.38元/股。 行权业绩条件为:2022年,ROE不低于4.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于54%;2023年,ROE不低于5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于56%;2022年,ROE不低于5.5%,较2020年业绩复合增速不低于11%,新能源装机占比不低于58%。 截至20
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上海电力
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2021-12-02 10:04:26
旗滨集团目前性价比凸显,重点看好
【广发建材】旗滨集团目前性价比凸显,重点看好 我们认为公司已经具备较大安全边际: 本轮周期底部旗滨集团的盈利能力有望明显抬升(相对以前周期),原因有三:一是玻璃行业供给逻辑发生根本性变化,新增供给被有效控制、大冷修周期决定行业底部不会像以前那样惨烈;二是能耗双控等因素倒逼落后产能成本抬升,优秀企业和小企业的成本落差加大,而旗滨集团自身通过良好的布局与物流优势、砂矿自给、集团化采购、持续的技术优化以及优秀的运营管理能力,带来突出的成本优势(我们测算旗滨相比行业具备约20元/重箱的成本优势);三是公
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旗滨集团
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2021-12-02 10:04:02
光力科技点评
【东北机械@光力科技】点评 光力科技昨日上涨10.37%,我们在上周发布了光力科技的深度报告,建议投资者关注公司半导体划片机新品的进口替代以及逐步放量,以及重视公司的几大优势: 1、海外并购标的质量较高,整合顺利。自2016年以来先后收购了英国LP(半导体划片机发明者)、LPB(划片机核心零部件气浮主轴业内领先)公司,以色列ADT公司(全球第三大划片机公司),吸收其品牌、技术、人员、专利,成为业内唯二同时拥有空气主轴和划片机品牌的公司(另外一家是DISCO) 2、本土化研制8230机型顺应主要市
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光力科技
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2021-12-02 10:03:03
乐歌股份黑五交流
出席领导:董秘朱总、跨境电商业务负责人陈总 时间:2021/12/1 【简述】: 行业来看,跨境电商大趋势明确,出口外贸转型自主品牌来实现渠道骗平滑以及更高的价值链,乐歌是在耐用品类非常优秀的龙头公司,三季度收入端表现亮眼,盈利端四季度迎来拐点,看到对股价的持续推动,看好公司目前搭建的跨境电商服务品牌平台,发力仓储物流服务,目前来看能够看到非常大的三方服务的需求,对于跨境电商业务,黑五是乐歌全年非常重要的营销节日,对四季度增速十分重要。 【“黑五”销售情况】: 公司一直以来保持长期主义可持续发展
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乐歌股份
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2021-12-02 10:01:36
四川路桥点评更新
【华创建筑建材】四川路桥创新高 ,继续推荐,目标价22.2元 锂电闭环产业链规划清晰:公司于上周发布了交易所问询函回复公告,对战投协同、经营规划、合作方式以及经营管理等多方面问题进行了详细回答。公司目前已完成布局或计划布局矿产资源多处,包括马边磷矿、阿坝州李家沟锂辉石矿、海外的铜金矿等,同时拟与比亚迪、能投合作,完善锂电闭环产业链,并在基础设施、智慧交通、分布式能源及储能、电动化车辆等方面开展合作。经营管理方面,本次交易完成后,能投集团和比亚迪向蜀道集团递交拟共同委派的1名四川路桥非独立董事人选
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四川路桥
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2021-12-02 09:53:59
广宇发展点评
国网下属稀缺绿电资产,未来成长性存在巨大预期差,近期有望迎来估值猛烈修复!第一目标价看70%上涨空间。 事件:广宇发展拟进行资产置换,将全部地产业务置出,置入鲁能新能源100%股权,不涉及股份增发,对价不足的地方以现金补足。详细方案在近期有望落地! 亮点:鲁能新能源是国网旗下唯一风电运营商,具备稀缺性。鲁能新能源2021年底装机约5.5GW,主要以风电为主;十四五期间规划新增新能源装机30GW,CAGR达60%。公司股东背景雄厚,资源丰富,实现的概率大。 优势:鲁能新能源具备丰富的深远海风电开发
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中绿电
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2021-12-01 23:24:51
稀土回收巨头华宏科技
背景:稀土作为国家管控重要资产,产能无法任意释放,也就是供给受限,而需求随和电动车,光伏,风能和节能电机推广,市场需求未来是不断放大的,所以稀土氧化物从逻辑上是未来长期保持高位稳定升上运行。供给受限,产品涨价,需求增加,产能不断释放,这是一个完美的成长股投资路线 产能:1,本部6400吨 吉安鑫泰科技有限公司在稀土资源综合利用领域处于行业领先地位。公司在生产规模、工艺水平、技术研发、企业管理、市场占有率和盈利能力等多方面均领先同行业。未来公司还将继续扩大在稀土资源综合利用领域的市场份额,进一步提
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华宏科技
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2021-12-01 23:22:25
汇川技术交流1201
要点总结 11月:纺织、线缆、木工等行业已经开始同比下滑; 22年:细分行业会分化,汇川要求一定要增长,要多拿新客户,特别是外资的; 伺服:目前国产40%,汇川占一半,21年做42-45亿,增长+100%,22年目标是70亿,欧美品牌比例本来不高,主要是日系,安川/松下/三菱,以前最高50%,国产化率比例超过60%没有太多问题,全产业链很完整,编码器技术都是厂家自己做; 变频器:相比伺服更慢些,传统行业客户的惯性导致的,22年变频器争取30%增速(公司目标没确定); PC:国产化不超过15%,汇
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汇川技术
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