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一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:23:08
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】 持续重点推荐【顺络电子】,建议关注【麦捷科技】 根据顺络半年报业绩预告,Q2单季度净利润1.96~2.45亿元,同比+32%~66%,环比+3%~28%。顺络作为国内电感龙头,是判断行业景气度的关键指标。Q2业绩指引乐观,说明目前电感行业景气维持。 市场普遍担忧Q2手机出货量降温对元器件需求的不利影响。根据信通院,4月/5月国内手机出货量同比-34%/-32%,一边是核心芯片供应不足,另一边交期短的元器件和结构件面临去库存压力。 我们认为,相较于结
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麦捷科技
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顺络电子
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:22:18
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!Q2线上销售持续高增,继续看好公司业绩兑现能力 线上销售维持高增,国内双品牌战略成效显著 1)短期:Q2淘宝口径线上销售增速达60%,京东口径增速超100%。6.18按摩椅全网销售额1.4亿,同比增均近100%,公司双品牌战略效果持续验证; 2)中长期:21年以来产线保持满负荷生产,扩产项目逐步投产,预计2023年产能达95万台。公司目前市占率约10%,对标其他小家电龙头上升空间大。同时,随着规模效应的提升,公司盈利能力有望恢复至前期水平; 3)自主品
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奥佳华
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:21:43
【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块
【开源刘翔功率系列】【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块,推荐士兰微 ① 景气确认,需求持续高涨,2021年5-7月行业涨价持续。晶圆产能紧张短时难以缓解,行业量价齐升有望持续。板块公司在手订单饱满,产品供不应求。 ② 本轮景气上行有多个硬需求支撑,持续时间有望超越上一轮。与上轮景气上行不同的是,本轮需求上行有新能源汽车、5G基站建设、5G手机换代、AIOT新应用等多个硬需求支撑。此外,海外疫情仍反复,宅经济将持续;疫情反复和地缘政治事件频发,大陆供应链全球最有保障,进口替
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士兰微
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:21:06
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评 事件:公司发布2021年半年度业绩预告,预计上半年归母净利润1.49-1.55亿,同比增加58-65%,单看二季度,归母净利润0.81-0.87亿,同比增加56-67%,继续维持高速增长; 点评如下: 二季度归母净利润同比继续高增长,且环比增长19.1-27.9%,公司处于持续高速增长的赛道上,环比大幅增长,我们认为主要原因一是公司在晶圆厂产能端有一定提升,二是锂电管理芯片等高毛利率的产品占比进一步提升,三是公司部分产品有一定涨价所致; 展望下半年,公司在
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中颖电子
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-06-23 01:28:26
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即 1. 全球及北美工业大麻合法化不断推进,植物照明需求爆发。2019年美国工业大麻合法种植面积激增至45.3万英亩,yoy 479%。2020年全球大麻销售超200亿美元,yoy 48%,未来有望向饮料、疼痛缓解等渗透,根据Canopy Growth 测算,远期全球工业大麻市场规模超过3000亿美元。室内种植将是美国大麻种植主流,驱动植物照明需求增长。 2. 疫情催化,人口增长与耕地减少矛盾下,垂直农场成为必然趋势。疫情背景下中国2020年前三
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一路向北的小韭菜
2021-06-20 15:48:21
鸿蒙的真相
技术专家:鸿蒙未来生态和展望 今天给大家分享如何从产业和技术的角度来看鸿蒙,在过去几天中,相信大家看到非常多关于鸿蒙的介绍,但很不幸的是大家看到的很多介绍因为都是非技术人员去讲的,所以其中很多报道是踩了华为的公关和市场给大家埋的坑,导致大家再去真正理解鸿蒙的功能和价值的时候产生一些误解和问题。作为做研发的程序员,今天来跟大家分享一下。 今天的分享分为4个部分: 1)首先先跟大家强调鸿蒙到底是什么,因为大家看到的所有的关于鸿蒙的公关稿和绝大多数的分析稿,因为都是由媒体、公关或市场所写出来的文章,所
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润和软件
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东方通
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一路向北的小韭菜
2021-06-20 15:47:29
植发第一股来了,雍禾医疗调研
近日,植发医疗服务提供商雍禾医疗集团有限公司向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。 行业基本情况 发展速度快,截止到2020年市场超过200亿人民币,增速20%以上。 参与者:公立医院-10%,地方非连锁小机构-35%-40%,整形美容医院中的植发科-30%,连锁专科植发机构-30% 雍禾VS其他竞争对手:短期内为多家巨头互相竞争。雍禾从数量上看是全国最多的,营业额也是最多的,技术2-3种价格比较高定位清晰、手术质量最好,对手术质量的把控比较严格。大麦更封闭一些,对外交流不多。行业跳来跳去的
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通策医疗
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一路向北的小韭菜
2021-06-17 22:48:20
东鹏饮料&功能饮料行业调研纪要
1、能量饮料有从疲劳场景切入解渴场景的趋势。能量饮料的主力饮用人群职业包括驾驶员、工厂工人、快递员、外卖小哥、熬夜人群、打牌人群,年龄段18-30岁年轻人为主。场景上看,能量饮料不再局限于简单的提神抗疲劳场景,而是在消费者养成习惯一定程度喝上瘾之后,在非抗疲劳的解渴场景也在喝,例如聚会场景,例如下班回家在超市下意识顺手拿一瓶喝解渴。在能量饮料进入较早,消费者培育更好的广东地区,估计喝能量饮料的场景中有60%-70%是解渴场景,仅30%-40%是疲劳场景。 2、红牛、乐虎自身均面临短期难以改善的问
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东鹏饮料
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一路向北的小韭菜
2021-06-12 14:05:40
鸿蒙开源生态核心标的全梳理20210612
事件: 据中关村在线的报道,华为消费者BG软件部总裁王成录博士近日表示,鸿蒙操作系统的装机目标是 2021年达到3.6亿,比之前的目标3亿台提升了20%,2023年的目标是达到12.3亿。与此同时,截止到目前,HarmonyOS 2的升级用户已经突破千万。 点评: OpenHarmony物联网生态的发展是鸿蒙装机目标能否达成的关键。根据此前华为手机的出货量数据,2018、2019、2020年分别为2.08亿台、2.41亿台、1.89亿台,总计6.38亿台。假设手机平均使用年限为3年,即使在乐观预
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一路向北的小韭菜
2021-05-31 18:49:58
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,生育意愿或M型分布
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,增量生育意愿或M型分布 事件:中共中央政治局会议指出,将进一步优化生育政策,实施一对夫妻可以生育三个子女政策及配套支持措施。 参考宏观团队观点,人口通缩大势难改,全面二胎对生育率提振边际递减,开放三胎是大势所趋,短期政策有望提供边际贡献。全面二胎政策实施后带来的堆积效应正加速消退,2020年1.3的总和生育率水平甚至已低于日本,主要经济体中仅高于韩国,鼓励生育迫在眉睫。 低生育意愿的背后是高时间、精力及金钱抚养成本,增量生育意愿或主要来自于一线高收入富裕阶
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一路向北的小韭菜
2021-05-30 22:25:39
【申万宏源纺服】周观点:看好医美及中高端服饰成长空间
【申万宏源纺服】周观点:医美板块持续火热,看好医美及中高端服饰成长空间20210530[咖啡] [玫瑰]本周申万纺织服装指数上升2.05%,弱于申万A指数1.2pct。受政策利好推动及21Q1业绩高增长,医美板块持续高景气,继续看好医美市场高成长空间。受益于终端消费复苏及消费升级趋势,中高端服饰有望长期受益,看好比音勒芬、地素时尚,推荐关注欣贺股份。 [玫瑰]本周重点回顾: 吉宏股份股权激励落地,目标21-23年归母净利润超过15/25/25%,共授予1128万股,占总股本2.98%,授予对象包
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一路向北的小韭菜
2021-05-30 22:24:31
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530 高端酒批价稳定,次高端库存水平良好,受局部地区疫情影响,预计端午表现或较为平淡,但以渠道扩张推动增长的酒企短期不会利空,中秋后和春节前是两个重要的观察节点。 贵州茅台:本周飞天整箱批价稳定在3250元左右,散瓶批价微涨至2720元,目前开箱政策仍在执行。经销商6月货款已打,暂未发货,渠道库存7天左右。 五粮液:本周普五批价稳定在980-1000元。大商基本已打完全年货款,计划内配额发货执行到7月,已完成全年计划70%左右。小商按月打款发货,6月货款已打
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 22:30:48
钢铁政策的来龙去脉与市场格局
政策 目前全国在执行的政策有:区域限产、产能置换、出口退税、废钢进口开放,预期中的全国限产政策大概率不会发布。 行业 大宗商品价格上涨主要是需求拉动,目前处于上行周期,不会有过多逆周期调节,下游的压力集中在制造业,尚未传导到居民消费。提升行业集中度和钢铁企业市场化调配铁矿石比例是短期内对铁矿石战略性打压的有效措施。 价格 钢铁价格经过这一波回调,暴涨阶段已结束,后期进入慢涨阶段,5000-5500元是合理区间,当前价格处于合理区间的底部,未来将进入缓慢上行区间。关注6月初下游补库存周期的启动。
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宝钢股份
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:49:29
【民生电子|金安国纪】反攻开始,现价仅6倍!
二季度覆铜板价格持续涨价,这一轮行情无论高度和持续度都远超上一轮,金安的盈利也将创历史记录!我们一直强调材料涨价对覆铜板公司是利好,4月份以来铜价持续上涨,但覆铜板的转嫁能力毋庸置疑,二季度的盈利环比将大幅增长,下半年还有技改产能释放。 全年看15亿利润,现价仅6倍,本轮非基本面因素调整20%,很好的买入机会,强烈推荐! 民生电子:王芳/陈海进 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》
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金安国纪
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:48:11
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,多点开花
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,风电、换电、碳资产及综合能源服务多点开花—— 我们最新推荐的碳中和标的 协鑫能科 连续大涨,中航高端制造团队近日组织了公司实地调研,公司积极回应了投资者关切的热点问题。 [烟花]热电联产:公司热电联产热电比、综合热效率高,园区周围热负荷稳定增长、项目发电利用小时数维持较高水平带来用热、用电需求双增长。 [烟花]风电:大力发展风电业务,未来3年风电装机量或达1000MW,风电高毛利提高公司盈利水平。 [烟花]碳资产:公司清洁能源系统带来超2000万吨碳
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协鑫能科
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2021-07-06 23:23:08
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】 持续重点推荐【顺络电子】,建议关注【麦捷科技】 根据顺络半年报业绩预告,Q2单季度净利润1.96~2.45亿元,同比+32%~66%,环比+3%~28%。顺络作为国内电感龙头,是判断行业景气度的关键指标。Q2业绩指引乐观,说明目前电感行业景气维持。 市场普遍担忧Q2手机出货量降温对元器件需求的不利影响。根据信通院,4月/5月国内手机出货量同比-34%/-32%,一边是核心芯片供应不足,另一边交期短的元器件和结构件面临去库存压力。 我们认为,相较于结
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【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!Q2线上销售持续高增,继续看好公司业绩兑现能力 线上销售维持高增,国内双品牌战略成效显著 1)短期:Q2淘宝口径线上销售增速达60%,京东口径增速超100%。6.18按摩椅全网销售额1.4亿,同比增均近100%,公司双品牌战略效果持续验证; 2)中长期:21年以来产线保持满负荷生产,扩产项目逐步投产,预计2023年产能达95万台。公司目前市占率约10%,对标其他小家电龙头上升空间大。同时,随着规模效应的提升,公司盈利能力有望恢复至前期水平; 3)自主品
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奥佳华
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【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块
【开源刘翔功率系列】【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块,推荐士兰微 ① 景气确认,需求持续高涨,2021年5-7月行业涨价持续。晶圆产能紧张短时难以缓解,行业量价齐升有望持续。板块公司在手订单饱满,产品供不应求。 ② 本轮景气上行有多个硬需求支撑,持续时间有望超越上一轮。与上轮景气上行不同的是,本轮需求上行有新能源汽车、5G基站建设、5G手机换代、AIOT新应用等多个硬需求支撑。此外,海外疫情仍反复,宅经济将持续;疫情反复和地缘政治事件频发,大陆供应链全球最有保障,进口替
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【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评 事件:公司发布2021年半年度业绩预告,预计上半年归母净利润1.49-1.55亿,同比增加58-65%,单看二季度,归母净利润0.81-0.87亿,同比增加56-67%,继续维持高速增长; 点评如下: 二季度归母净利润同比继续高增长,且环比增长19.1-27.9%,公司处于持续高速增长的赛道上,环比大幅增长,我们认为主要原因一是公司在晶圆厂产能端有一定提升,二是锂电管理芯片等高毛利率的产品占比进一步提升,三是公司部分产品有一定涨价所致; 展望下半年,公司在
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中颖电子
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2021-06-23 01:28:26
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即 1. 全球及北美工业大麻合法化不断推进,植物照明需求爆发。2019年美国工业大麻合法种植面积激增至45.3万英亩,yoy 479%。2020年全球大麻销售超200亿美元,yoy 48%,未来有望向饮料、疼痛缓解等渗透,根据Canopy Growth 测算,远期全球工业大麻市场规模超过3000亿美元。室内种植将是美国大麻种植主流,驱动植物照明需求增长。 2. 疫情催化,人口增长与耕地减少矛盾下,垂直农场成为必然趋势。疫情背景下中国2020年前三
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英飞特
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2021-06-20 15:48:21
鸿蒙的真相
技术专家:鸿蒙未来生态和展望 今天给大家分享如何从产业和技术的角度来看鸿蒙,在过去几天中,相信大家看到非常多关于鸿蒙的介绍,但很不幸的是大家看到的很多介绍因为都是非技术人员去讲的,所以其中很多报道是踩了华为的公关和市场给大家埋的坑,导致大家再去真正理解鸿蒙的功能和价值的时候产生一些误解和问题。作为做研发的程序员,今天来跟大家分享一下。 今天的分享分为4个部分: 1)首先先跟大家强调鸿蒙到底是什么,因为大家看到的所有的关于鸿蒙的公关稿和绝大多数的分析稿,因为都是由媒体、公关或市场所写出来的文章,所
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2021-06-20 15:47:29
植发第一股来了,雍禾医疗调研
近日,植发医疗服务提供商雍禾医疗集团有限公司向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。 行业基本情况 发展速度快,截止到2020年市场超过200亿人民币,增速20%以上。 参与者:公立医院-10%,地方非连锁小机构-35%-40%,整形美容医院中的植发科-30%,连锁专科植发机构-30% 雍禾VS其他竞争对手:短期内为多家巨头互相竞争。雍禾从数量上看是全国最多的,营业额也是最多的,技术2-3种价格比较高定位清晰、手术质量最好,对手术质量的把控比较严格。大麦更封闭一些,对外交流不多。行业跳来跳去的
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通策医疗
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2021-06-17 22:48:20
东鹏饮料&功能饮料行业调研纪要
1、能量饮料有从疲劳场景切入解渴场景的趋势。能量饮料的主力饮用人群职业包括驾驶员、工厂工人、快递员、外卖小哥、熬夜人群、打牌人群,年龄段18-30岁年轻人为主。场景上看,能量饮料不再局限于简单的提神抗疲劳场景,而是在消费者养成习惯一定程度喝上瘾之后,在非抗疲劳的解渴场景也在喝,例如聚会场景,例如下班回家在超市下意识顺手拿一瓶喝解渴。在能量饮料进入较早,消费者培育更好的广东地区,估计喝能量饮料的场景中有60%-70%是解渴场景,仅30%-40%是疲劳场景。 2、红牛、乐虎自身均面临短期难以改善的问
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2021-06-12 14:05:40
鸿蒙开源生态核心标的全梳理20210612
事件: 据中关村在线的报道,华为消费者BG软件部总裁王成录博士近日表示,鸿蒙操作系统的装机目标是 2021年达到3.6亿,比之前的目标3亿台提升了20%,2023年的目标是达到12.3亿。与此同时,截止到目前,HarmonyOS 2的升级用户已经突破千万。 点评: OpenHarmony物联网生态的发展是鸿蒙装机目标能否达成的关键。根据此前华为手机的出货量数据,2018、2019、2020年分别为2.08亿台、2.41亿台、1.89亿台,总计6.38亿台。假设手机平均使用年限为3年,即使在乐观预
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【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,生育意愿或M型分布
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,增量生育意愿或M型分布 事件:中共中央政治局会议指出,将进一步优化生育政策,实施一对夫妻可以生育三个子女政策及配套支持措施。 参考宏观团队观点,人口通缩大势难改,全面二胎对生育率提振边际递减,开放三胎是大势所趋,短期政策有望提供边际贡献。全面二胎政策实施后带来的堆积效应正加速消退,2020年1.3的总和生育率水平甚至已低于日本,主要经济体中仅高于韩国,鼓励生育迫在眉睫。 低生育意愿的背后是高时间、精力及金钱抚养成本,增量生育意愿或主要来自于一线高收入富裕阶
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【申万宏源纺服】周观点:看好医美及中高端服饰成长空间
【申万宏源纺服】周观点:医美板块持续火热,看好医美及中高端服饰成长空间20210530[咖啡] [玫瑰]本周申万纺织服装指数上升2.05%,弱于申万A指数1.2pct。受政策利好推动及21Q1业绩高增长,医美板块持续高景气,继续看好医美市场高成长空间。受益于终端消费复苏及消费升级趋势,中高端服饰有望长期受益,看好比音勒芬、地素时尚,推荐关注欣贺股份。 [玫瑰]本周重点回顾: 吉宏股份股权激励落地,目标21-23年归母净利润超过15/25/25%,共授予1128万股,占总股本2.98%,授予对象包
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【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530 高端酒批价稳定,次高端库存水平良好,受局部地区疫情影响,预计端午表现或较为平淡,但以渠道扩张推动增长的酒企短期不会利空,中秋后和春节前是两个重要的观察节点。 贵州茅台:本周飞天整箱批价稳定在3250元左右,散瓶批价微涨至2720元,目前开箱政策仍在执行。经销商6月货款已打,暂未发货,渠道库存7天左右。 五粮液:本周普五批价稳定在980-1000元。大商基本已打完全年货款,计划内配额发货执行到7月,已完成全年计划70%左右。小商按月打款发货,6月货款已打
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钢铁政策的来龙去脉与市场格局
政策 目前全国在执行的政策有:区域限产、产能置换、出口退税、废钢进口开放,预期中的全国限产政策大概率不会发布。 行业 大宗商品价格上涨主要是需求拉动,目前处于上行周期,不会有过多逆周期调节,下游的压力集中在制造业,尚未传导到居民消费。提升行业集中度和钢铁企业市场化调配铁矿石比例是短期内对铁矿石战略性打压的有效措施。 价格 钢铁价格经过这一波回调,暴涨阶段已结束,后期进入慢涨阶段,5000-5500元是合理区间,当前价格处于合理区间的底部,未来将进入缓慢上行区间。关注6月初下游补库存周期的启动。
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【民生电子|金安国纪】反攻开始,现价仅6倍!
二季度覆铜板价格持续涨价,这一轮行情无论高度和持续度都远超上一轮,金安的盈利也将创历史记录!我们一直强调材料涨价对覆铜板公司是利好,4月份以来铜价持续上涨,但覆铜板的转嫁能力毋庸置疑,二季度的盈利环比将大幅增长,下半年还有技改产能释放。 全年看15亿利润,现价仅6倍,本轮非基本面因素调整20%,很好的买入机会,强烈推荐! 民生电子:王芳/陈海进 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:48:11
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,多点开花
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,风电、换电、碳资产及综合能源服务多点开花—— 我们最新推荐的碳中和标的 协鑫能科 连续大涨,中航高端制造团队近日组织了公司实地调研,公司积极回应了投资者关切的热点问题。 [烟花]热电联产:公司热电联产热电比、综合热效率高,园区周围热负荷稳定增长、项目发电利用小时数维持较高水平带来用热、用电需求双增长。 [烟花]风电:大力发展风电业务,未来3年风电装机量或达1000MW,风电高毛利提高公司盈利水平。 [烟花]碳资产:公司清洁能源系统带来超2000万吨碳
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协鑫能科
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:23:08
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】 持续重点推荐【顺络电子】,建议关注【麦捷科技】 根据顺络半年报业绩预告,Q2单季度净利润1.96~2.45亿元,同比+32%~66%,环比+3%~28%。顺络作为国内电感龙头,是判断行业景气度的关键指标。Q2业绩指引乐观,说明目前电感行业景气维持。 市场普遍担忧Q2手机出货量降温对元器件需求的不利影响。根据信通院,4月/5月国内手机出货量同比-34%/-32%,一边是核心芯片供应不足,另一边交期短的元器件和结构件面临去库存压力。 我们认为,相较于结
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麦捷科技
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顺络电子
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:22:18
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!Q2线上销售持续高增,继续看好公司业绩兑现能力 线上销售维持高增,国内双品牌战略成效显著 1)短期:Q2淘宝口径线上销售增速达60%,京东口径增速超100%。6.18按摩椅全网销售额1.4亿,同比增均近100%,公司双品牌战略效果持续验证; 2)中长期:21年以来产线保持满负荷生产,扩产项目逐步投产,预计2023年产能达95万台。公司目前市占率约10%,对标其他小家电龙头上升空间大。同时,随着规模效应的提升,公司盈利能力有望恢复至前期水平; 3)自主品
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奥佳华
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:21:43
【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块
【开源刘翔功率系列】【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块,推荐士兰微 ① 景气确认,需求持续高涨,2021年5-7月行业涨价持续。晶圆产能紧张短时难以缓解,行业量价齐升有望持续。板块公司在手订单饱满,产品供不应求。 ② 本轮景气上行有多个硬需求支撑,持续时间有望超越上一轮。与上轮景气上行不同的是,本轮需求上行有新能源汽车、5G基站建设、5G手机换代、AIOT新应用等多个硬需求支撑。此外,海外疫情仍反复,宅经济将持续;疫情反复和地缘政治事件频发,大陆供应链全球最有保障,进口替
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士兰微
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:21:06
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评 事件:公司发布2021年半年度业绩预告,预计上半年归母净利润1.49-1.55亿,同比增加58-65%,单看二季度,归母净利润0.81-0.87亿,同比增加56-67%,继续维持高速增长; 点评如下: 二季度归母净利润同比继续高增长,且环比增长19.1-27.9%,公司处于持续高速增长的赛道上,环比大幅增长,我们认为主要原因一是公司在晶圆厂产能端有一定提升,二是锂电管理芯片等高毛利率的产品占比进一步提升,三是公司部分产品有一定涨价所致; 展望下半年,公司在
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中颖电子
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-06-23 01:28:26
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即 1. 全球及北美工业大麻合法化不断推进,植物照明需求爆发。2019年美国工业大麻合法种植面积激增至45.3万英亩,yoy 479%。2020年全球大麻销售超200亿美元,yoy 48%,未来有望向饮料、疼痛缓解等渗透,根据Canopy Growth 测算,远期全球工业大麻市场规模超过3000亿美元。室内种植将是美国大麻种植主流,驱动植物照明需求增长。 2. 疫情催化,人口增长与耕地减少矛盾下,垂直农场成为必然趋势。疫情背景下中国2020年前三
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一路向北的小韭菜
2021-06-20 15:48:21
鸿蒙的真相
技术专家:鸿蒙未来生态和展望 今天给大家分享如何从产业和技术的角度来看鸿蒙,在过去几天中,相信大家看到非常多关于鸿蒙的介绍,但很不幸的是大家看到的很多介绍因为都是非技术人员去讲的,所以其中很多报道是踩了华为的公关和市场给大家埋的坑,导致大家再去真正理解鸿蒙的功能和价值的时候产生一些误解和问题。作为做研发的程序员,今天来跟大家分享一下。 今天的分享分为4个部分: 1)首先先跟大家强调鸿蒙到底是什么,因为大家看到的所有的关于鸿蒙的公关稿和绝大多数的分析稿,因为都是由媒体、公关或市场所写出来的文章,所
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一路向北的小韭菜
2021-06-20 15:47:29
植发第一股来了,雍禾医疗调研
近日,植发医疗服务提供商雍禾医疗集团有限公司向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。 行业基本情况 发展速度快,截止到2020年市场超过200亿人民币,增速20%以上。 参与者:公立医院-10%,地方非连锁小机构-35%-40%,整形美容医院中的植发科-30%,连锁专科植发机构-30% 雍禾VS其他竞争对手:短期内为多家巨头互相竞争。雍禾从数量上看是全国最多的,营业额也是最多的,技术2-3种价格比较高定位清晰、手术质量最好,对手术质量的把控比较严格。大麦更封闭一些,对外交流不多。行业跳来跳去的
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通策医疗
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一路向北的小韭菜
2021-06-17 22:48:20
东鹏饮料&功能饮料行业调研纪要
1、能量饮料有从疲劳场景切入解渴场景的趋势。能量饮料的主力饮用人群职业包括驾驶员、工厂工人、快递员、外卖小哥、熬夜人群、打牌人群,年龄段18-30岁年轻人为主。场景上看,能量饮料不再局限于简单的提神抗疲劳场景,而是在消费者养成习惯一定程度喝上瘾之后,在非抗疲劳的解渴场景也在喝,例如聚会场景,例如下班回家在超市下意识顺手拿一瓶喝解渴。在能量饮料进入较早,消费者培育更好的广东地区,估计喝能量饮料的场景中有60%-70%是解渴场景,仅30%-40%是疲劳场景。 2、红牛、乐虎自身均面临短期难以改善的问
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东鹏饮料
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一路向北的小韭菜
2021-06-12 14:05:40
鸿蒙开源生态核心标的全梳理20210612
事件: 据中关村在线的报道,华为消费者BG软件部总裁王成录博士近日表示,鸿蒙操作系统的装机目标是 2021年达到3.6亿,比之前的目标3亿台提升了20%,2023年的目标是达到12.3亿。与此同时,截止到目前,HarmonyOS 2的升级用户已经突破千万。 点评: OpenHarmony物联网生态的发展是鸿蒙装机目标能否达成的关键。根据此前华为手机的出货量数据,2018、2019、2020年分别为2.08亿台、2.41亿台、1.89亿台,总计6.38亿台。假设手机平均使用年限为3年,即使在乐观预
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一路向北的小韭菜
2021-05-31 18:49:58
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,生育意愿或M型分布
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,增量生育意愿或M型分布 事件:中共中央政治局会议指出,将进一步优化生育政策,实施一对夫妻可以生育三个子女政策及配套支持措施。 参考宏观团队观点,人口通缩大势难改,全面二胎对生育率提振边际递减,开放三胎是大势所趋,短期政策有望提供边际贡献。全面二胎政策实施后带来的堆积效应正加速消退,2020年1.3的总和生育率水平甚至已低于日本,主要经济体中仅高于韩国,鼓励生育迫在眉睫。 低生育意愿的背后是高时间、精力及金钱抚养成本,增量生育意愿或主要来自于一线高收入富裕阶
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一路向北的小韭菜
2021-05-30 22:25:39
【申万宏源纺服】周观点:看好医美及中高端服饰成长空间
【申万宏源纺服】周观点:医美板块持续火热,看好医美及中高端服饰成长空间20210530[咖啡] [玫瑰]本周申万纺织服装指数上升2.05%,弱于申万A指数1.2pct。受政策利好推动及21Q1业绩高增长,医美板块持续高景气,继续看好医美市场高成长空间。受益于终端消费复苏及消费升级趋势,中高端服饰有望长期受益,看好比音勒芬、地素时尚,推荐关注欣贺股份。 [玫瑰]本周重点回顾: 吉宏股份股权激励落地,目标21-23年归母净利润超过15/25/25%,共授予1128万股,占总股本2.98%,授予对象包
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报喜鸟
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一路向北的小韭菜
2021-05-30 22:24:31
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530 高端酒批价稳定,次高端库存水平良好,受局部地区疫情影响,预计端午表现或较为平淡,但以渠道扩张推动增长的酒企短期不会利空,中秋后和春节前是两个重要的观察节点。 贵州茅台:本周飞天整箱批价稳定在3250元左右,散瓶批价微涨至2720元,目前开箱政策仍在执行。经销商6月货款已打,暂未发货,渠道库存7天左右。 五粮液:本周普五批价稳定在980-1000元。大商基本已打完全年货款,计划内配额发货执行到7月,已完成全年计划70%左右。小商按月打款发货,6月货款已打
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酒鬼酒
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 22:30:48
钢铁政策的来龙去脉与市场格局
政策 目前全国在执行的政策有:区域限产、产能置换、出口退税、废钢进口开放,预期中的全国限产政策大概率不会发布。 行业 大宗商品价格上涨主要是需求拉动,目前处于上行周期,不会有过多逆周期调节,下游的压力集中在制造业,尚未传导到居民消费。提升行业集中度和钢铁企业市场化调配铁矿石比例是短期内对铁矿石战略性打压的有效措施。 价格 钢铁价格经过这一波回调,暴涨阶段已结束,后期进入慢涨阶段,5000-5500元是合理区间,当前价格处于合理区间的底部,未来将进入缓慢上行区间。关注6月初下游补库存周期的启动。
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无忧
一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:49:29
【民生电子|金安国纪】反攻开始,现价仅6倍!
二季度覆铜板价格持续涨价,这一轮行情无论高度和持续度都远超上一轮,金安的盈利也将创历史记录!我们一直强调材料涨价对覆铜板公司是利好,4月份以来铜价持续上涨,但覆铜板的转嫁能力毋庸置疑,二季度的盈利环比将大幅增长,下半年还有技改产能释放。 全年看15亿利润,现价仅6倍,本轮非基本面因素调整20%,很好的买入机会,强烈推荐! 民生电子:王芳/陈海进 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》
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金安国纪
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:48:11
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,多点开花
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,风电、换电、碳资产及综合能源服务多点开花—— 我们最新推荐的碳中和标的 协鑫能科 连续大涨,中航高端制造团队近日组织了公司实地调研,公司积极回应了投资者关切的热点问题。 [烟花]热电联产:公司热电联产热电比、综合热效率高,园区周围热负荷稳定增长、项目发电利用小时数维持较高水平带来用热、用电需求双增长。 [烟花]风电:大力发展风电业务,未来3年风电装机量或达1000MW,风电高毛利提高公司盈利水平。 [烟花]碳资产:公司清洁能源系统带来超2000万吨碳
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无忧
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2021-07-06 23:23:08
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】 持续重点推荐【顺络电子】,建议关注【麦捷科技】 根据顺络半年报业绩预告,Q2单季度净利润1.96~2.45亿元,同比+32%~66%,环比+3%~28%。顺络作为国内电感龙头,是判断行业景气度的关键指标。Q2业绩指引乐观,说明目前电感行业景气维持。 市场普遍担忧Q2手机出货量降温对元器件需求的不利影响。根据信通院,4月/5月国内手机出货量同比-34%/-32%,一边是核心芯片供应不足,另一边交期短的元器件和结构件面临去库存压力。 我们认为,相较于结
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【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!Q2线上销售持续高增,继续看好公司业绩兑现能力 线上销售维持高增,国内双品牌战略成效显著 1)短期:Q2淘宝口径线上销售增速达60%,京东口径增速超100%。6.18按摩椅全网销售额1.4亿,同比增均近100%,公司双品牌战略效果持续验证; 2)中长期:21年以来产线保持满负荷生产,扩产项目逐步投产,预计2023年产能达95万台。公司目前市占率约10%,对标其他小家电龙头上升空间大。同时,随着规模效应的提升,公司盈利能力有望恢复至前期水平; 3)自主品
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奥佳华
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2021-07-06 23:21:43
【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块
【开源刘翔功率系列】【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块,推荐士兰微 ① 景气确认,需求持续高涨,2021年5-7月行业涨价持续。晶圆产能紧张短时难以缓解,行业量价齐升有望持续。板块公司在手订单饱满,产品供不应求。 ② 本轮景气上行有多个硬需求支撑,持续时间有望超越上一轮。与上轮景气上行不同的是,本轮需求上行有新能源汽车、5G基站建设、5G手机换代、AIOT新应用等多个硬需求支撑。此外,海外疫情仍反复,宅经济将持续;疫情反复和地缘政治事件频发,大陆供应链全球最有保障,进口替
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【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评 事件:公司发布2021年半年度业绩预告,预计上半年归母净利润1.49-1.55亿,同比增加58-65%,单看二季度,归母净利润0.81-0.87亿,同比增加56-67%,继续维持高速增长; 点评如下: 二季度归母净利润同比继续高增长,且环比增长19.1-27.9%,公司处于持续高速增长的赛道上,环比大幅增长,我们认为主要原因一是公司在晶圆厂产能端有一定提升,二是锂电管理芯片等高毛利率的产品占比进一步提升,三是公司部分产品有一定涨价所致; 展望下半年,公司在
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中颖电子
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【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即 1. 全球及北美工业大麻合法化不断推进,植物照明需求爆发。2019年美国工业大麻合法种植面积激增至45.3万英亩,yoy 479%。2020年全球大麻销售超200亿美元,yoy 48%,未来有望向饮料、疼痛缓解等渗透,根据Canopy Growth 测算,远期全球工业大麻市场规模超过3000亿美元。室内种植将是美国大麻种植主流,驱动植物照明需求增长。 2. 疫情催化,人口增长与耕地减少矛盾下,垂直农场成为必然趋势。疫情背景下中国2020年前三
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英飞特
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2021-06-20 15:48:21
鸿蒙的真相
技术专家:鸿蒙未来生态和展望 今天给大家分享如何从产业和技术的角度来看鸿蒙,在过去几天中,相信大家看到非常多关于鸿蒙的介绍,但很不幸的是大家看到的很多介绍因为都是非技术人员去讲的,所以其中很多报道是踩了华为的公关和市场给大家埋的坑,导致大家再去真正理解鸿蒙的功能和价值的时候产生一些误解和问题。作为做研发的程序员,今天来跟大家分享一下。 今天的分享分为4个部分: 1)首先先跟大家强调鸿蒙到底是什么,因为大家看到的所有的关于鸿蒙的公关稿和绝大多数的分析稿,因为都是由媒体、公关或市场所写出来的文章,所
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植发第一股来了,雍禾医疗调研
近日,植发医疗服务提供商雍禾医疗集团有限公司向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。 行业基本情况 发展速度快,截止到2020年市场超过200亿人民币,增速20%以上。 参与者:公立医院-10%,地方非连锁小机构-35%-40%,整形美容医院中的植发科-30%,连锁专科植发机构-30% 雍禾VS其他竞争对手:短期内为多家巨头互相竞争。雍禾从数量上看是全国最多的,营业额也是最多的,技术2-3种价格比较高定位清晰、手术质量最好,对手术质量的把控比较严格。大麦更封闭一些,对外交流不多。行业跳来跳去的
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通策医疗
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2021-06-17 22:48:20
东鹏饮料&功能饮料行业调研纪要
1、能量饮料有从疲劳场景切入解渴场景的趋势。能量饮料的主力饮用人群职业包括驾驶员、工厂工人、快递员、外卖小哥、熬夜人群、打牌人群,年龄段18-30岁年轻人为主。场景上看,能量饮料不再局限于简单的提神抗疲劳场景,而是在消费者养成习惯一定程度喝上瘾之后,在非抗疲劳的解渴场景也在喝,例如聚会场景,例如下班回家在超市下意识顺手拿一瓶喝解渴。在能量饮料进入较早,消费者培育更好的广东地区,估计喝能量饮料的场景中有60%-70%是解渴场景,仅30%-40%是疲劳场景。 2、红牛、乐虎自身均面临短期难以改善的问
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东鹏饮料
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2021-06-12 14:05:40
鸿蒙开源生态核心标的全梳理20210612
事件: 据中关村在线的报道,华为消费者BG软件部总裁王成录博士近日表示,鸿蒙操作系统的装机目标是 2021年达到3.6亿,比之前的目标3亿台提升了20%,2023年的目标是达到12.3亿。与此同时,截止到目前,HarmonyOS 2的升级用户已经突破千万。 点评: OpenHarmony物联网生态的发展是鸿蒙装机目标能否达成的关键。根据此前华为手机的出货量数据,2018、2019、2020年分别为2.08亿台、2.41亿台、1.89亿台,总计6.38亿台。假设手机平均使用年限为3年,即使在乐观预
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【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,生育意愿或M型分布
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,增量生育意愿或M型分布 事件:中共中央政治局会议指出,将进一步优化生育政策,实施一对夫妻可以生育三个子女政策及配套支持措施。 参考宏观团队观点,人口通缩大势难改,全面二胎对生育率提振边际递减,开放三胎是大势所趋,短期政策有望提供边际贡献。全面二胎政策实施后带来的堆积效应正加速消退,2020年1.3的总和生育率水平甚至已低于日本,主要经济体中仅高于韩国,鼓励生育迫在眉睫。 低生育意愿的背后是高时间、精力及金钱抚养成本,增量生育意愿或主要来自于一线高收入富裕阶
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【申万宏源纺服】周观点:看好医美及中高端服饰成长空间
【申万宏源纺服】周观点:医美板块持续火热,看好医美及中高端服饰成长空间20210530[咖啡] [玫瑰]本周申万纺织服装指数上升2.05%,弱于申万A指数1.2pct。受政策利好推动及21Q1业绩高增长,医美板块持续高景气,继续看好医美市场高成长空间。受益于终端消费复苏及消费升级趋势,中高端服饰有望长期受益,看好比音勒芬、地素时尚,推荐关注欣贺股份。 [玫瑰]本周重点回顾: 吉宏股份股权激励落地,目标21-23年归母净利润超过15/25/25%,共授予1128万股,占总股本2.98%,授予对象包
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【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530 高端酒批价稳定,次高端库存水平良好,受局部地区疫情影响,预计端午表现或较为平淡,但以渠道扩张推动增长的酒企短期不会利空,中秋后和春节前是两个重要的观察节点。 贵州茅台:本周飞天整箱批价稳定在3250元左右,散瓶批价微涨至2720元,目前开箱政策仍在执行。经销商6月货款已打,暂未发货,渠道库存7天左右。 五粮液:本周普五批价稳定在980-1000元。大商基本已打完全年货款,计划内配额发货执行到7月,已完成全年计划70%左右。小商按月打款发货,6月货款已打
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钢铁政策的来龙去脉与市场格局
政策 目前全国在执行的政策有:区域限产、产能置换、出口退税、废钢进口开放,预期中的全国限产政策大概率不会发布。 行业 大宗商品价格上涨主要是需求拉动,目前处于上行周期,不会有过多逆周期调节,下游的压力集中在制造业,尚未传导到居民消费。提升行业集中度和钢铁企业市场化调配铁矿石比例是短期内对铁矿石战略性打压的有效措施。 价格 钢铁价格经过这一波回调,暴涨阶段已结束,后期进入慢涨阶段,5000-5500元是合理区间,当前价格处于合理区间的底部,未来将进入缓慢上行区间。关注6月初下游补库存周期的启动。
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2021-05-27 18:49:29
【民生电子|金安国纪】反攻开始,现价仅6倍!
二季度覆铜板价格持续涨价,这一轮行情无论高度和持续度都远超上一轮,金安的盈利也将创历史记录!我们一直强调材料涨价对覆铜板公司是利好,4月份以来铜价持续上涨,但覆铜板的转嫁能力毋庸置疑,二季度的盈利环比将大幅增长,下半年还有技改产能释放。 全年看15亿利润,现价仅6倍,本轮非基本面因素调整20%,很好的买入机会,强烈推荐! 民生电子:王芳/陈海进 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》
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金安国纪
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一路向北的小韭菜
2021-05-27 18:48:11
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,多点开花
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,风电、换电、碳资产及综合能源服务多点开花—— 我们最新推荐的碳中和标的 协鑫能科 连续大涨,中航高端制造团队近日组织了公司实地调研,公司积极回应了投资者关切的热点问题。 [烟花]热电联产:公司热电联产热电比、综合热效率高,园区周围热负荷稳定增长、项目发电利用小时数维持较高水平带来用热、用电需求双增长。 [烟花]风电:大力发展风电业务,未来3年风电装机量或达1000MW,风电高毛利提高公司盈利水平。 [烟花]碳资产:公司清洁能源系统带来超2000万吨碳
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协鑫能科
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一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:23:08
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】
电感需求景气维持,国产化率还在提升【安信电子】 持续重点推荐【顺络电子】,建议关注【麦捷科技】 根据顺络半年报业绩预告,Q2单季度净利润1.96~2.45亿元,同比+32%~66%,环比+3%~28%。顺络作为国内电感龙头,是判断行业景气度的关键指标。Q2业绩指引乐观,说明目前电感行业景气维持。 市场普遍担忧Q2手机出货量降温对元器件需求的不利影响。根据信通院,4月/5月国内手机出货量同比-34%/-32%,一边是核心芯片供应不足,另一边交期短的元器件和结构件面临去库存压力。 我们认为,相较于结
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麦捷科技
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一路向北的小韭菜
2021-07-06 23:22:18
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!
【天风建筑建材】奥佳华:调整下再次买入机会!Q2线上销售持续高增,继续看好公司业绩兑现能力 线上销售维持高增,国内双品牌战略成效显著 1)短期:Q2淘宝口径线上销售增速达60%,京东口径增速超100%。6.18按摩椅全网销售额1.4亿,同比增均近100%,公司双品牌战略效果持续验证; 2)中长期:21年以来产线保持满负荷生产,扩产项目逐步投产,预计2023年产能达95万台。公司目前市占率约10%,对标其他小家电龙头上升空间大。同时,随着规模效应的提升,公司盈利能力有望恢复至前期水平; 3)自主品
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奥佳华
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2021-07-06 23:21:43
【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块
【开源刘翔功率系列】【士兰微】今日回调幅度较大,我们重申逻辑,坚定看好功率板块,推荐士兰微 ① 景气确认,需求持续高涨,2021年5-7月行业涨价持续。晶圆产能紧张短时难以缓解,行业量价齐升有望持续。板块公司在手订单饱满,产品供不应求。 ② 本轮景气上行有多个硬需求支撑,持续时间有望超越上一轮。与上轮景气上行不同的是,本轮需求上行有新能源汽车、5G基站建设、5G手机换代、AIOT新应用等多个硬需求支撑。此外,海外疫情仍反复,宅经济将持续;疫情反复和地缘政治事件频发,大陆供应链全球最有保障,进口替
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士兰微
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2021-07-06 23:21:06
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评
【兴证电子】中颖电子半年报业绩预告点评 事件:公司发布2021年半年度业绩预告,预计上半年归母净利润1.49-1.55亿,同比增加58-65%,单看二季度,归母净利润0.81-0.87亿,同比增加56-67%,继续维持高速增长; 点评如下: 二季度归母净利润同比继续高增长,且环比增长19.1-27.9%,公司处于持续高速增长的赛道上,环比大幅增长,我们认为主要原因一是公司在晶圆厂产能端有一定提升,二是锂电管理芯片等高毛利率的产品占比进一步提升,三是公司部分产品有一定涨价所致; 展望下半年,公司在
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中颖电子
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2021-06-23 01:28:26
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即
【国盛郑震湘团队】扩容动能充足,植物照明市场放量在即 1. 全球及北美工业大麻合法化不断推进,植物照明需求爆发。2019年美国工业大麻合法种植面积激增至45.3万英亩,yoy 479%。2020年全球大麻销售超200亿美元,yoy 48%,未来有望向饮料、疼痛缓解等渗透,根据Canopy Growth 测算,远期全球工业大麻市场规模超过3000亿美元。室内种植将是美国大麻种植主流,驱动植物照明需求增长。 2. 疫情催化,人口增长与耕地减少矛盾下,垂直农场成为必然趋势。疫情背景下中国2020年前三
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英飞特
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2021-06-20 15:48:21
鸿蒙的真相
技术专家:鸿蒙未来生态和展望 今天给大家分享如何从产业和技术的角度来看鸿蒙,在过去几天中,相信大家看到非常多关于鸿蒙的介绍,但很不幸的是大家看到的很多介绍因为都是非技术人员去讲的,所以其中很多报道是踩了华为的公关和市场给大家埋的坑,导致大家再去真正理解鸿蒙的功能和价值的时候产生一些误解和问题。作为做研发的程序员,今天来跟大家分享一下。 今天的分享分为4个部分: 1)首先先跟大家强调鸿蒙到底是什么,因为大家看到的所有的关于鸿蒙的公关稿和绝大多数的分析稿,因为都是由媒体、公关或市场所写出来的文章,所
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润和软件
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2021-06-20 15:47:29
植发第一股来了,雍禾医疗调研
近日,植发医疗服务提供商雍禾医疗集团有限公司向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。 行业基本情况 发展速度快,截止到2020年市场超过200亿人民币,增速20%以上。 参与者:公立医院-10%,地方非连锁小机构-35%-40%,整形美容医院中的植发科-30%,连锁专科植发机构-30% 雍禾VS其他竞争对手:短期内为多家巨头互相竞争。雍禾从数量上看是全国最多的,营业额也是最多的,技术2-3种价格比较高定位清晰、手术质量最好,对手术质量的把控比较严格。大麦更封闭一些,对外交流不多。行业跳来跳去的
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通策医疗
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2021-06-17 22:48:20
东鹏饮料&功能饮料行业调研纪要
1、能量饮料有从疲劳场景切入解渴场景的趋势。能量饮料的主力饮用人群职业包括驾驶员、工厂工人、快递员、外卖小哥、熬夜人群、打牌人群,年龄段18-30岁年轻人为主。场景上看,能量饮料不再局限于简单的提神抗疲劳场景,而是在消费者养成习惯一定程度喝上瘾之后,在非抗疲劳的解渴场景也在喝,例如聚会场景,例如下班回家在超市下意识顺手拿一瓶喝解渴。在能量饮料进入较早,消费者培育更好的广东地区,估计喝能量饮料的场景中有60%-70%是解渴场景,仅30%-40%是疲劳场景。 2、红牛、乐虎自身均面临短期难以改善的问
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东鹏饮料
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2021-06-12 14:05:40
鸿蒙开源生态核心标的全梳理20210612
事件: 据中关村在线的报道,华为消费者BG软件部总裁王成录博士近日表示,鸿蒙操作系统的装机目标是 2021年达到3.6亿,比之前的目标3亿台提升了20%,2023年的目标是达到12.3亿。与此同时,截止到目前,HarmonyOS 2的升级用户已经突破千万。 点评: OpenHarmony物联网生态的发展是鸿蒙装机目标能否达成的关键。根据此前华为手机的出货量数据,2018、2019、2020年分别为2.08亿台、2.41亿台、1.89亿台,总计6.38亿台。假设手机平均使用年限为3年,即使在乐观预
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2021-05-31 18:49:58
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,生育意愿或M型分布
【国君社服零售刘越男】三孩政策呼之欲出,增量生育意愿或M型分布 事件:中共中央政治局会议指出,将进一步优化生育政策,实施一对夫妻可以生育三个子女政策及配套支持措施。 参考宏观团队观点,人口通缩大势难改,全面二胎对生育率提振边际递减,开放三胎是大势所趋,短期政策有望提供边际贡献。全面二胎政策实施后带来的堆积效应正加速消退,2020年1.3的总和生育率水平甚至已低于日本,主要经济体中仅高于韩国,鼓励生育迫在眉睫。 低生育意愿的背后是高时间、精力及金钱抚养成本,增量生育意愿或主要来自于一线高收入富裕阶
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爱帝宫
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2021-05-30 22:25:39
【申万宏源纺服】周观点:看好医美及中高端服饰成长空间
【申万宏源纺服】周观点:医美板块持续火热,看好医美及中高端服饰成长空间20210530[咖啡] [玫瑰]本周申万纺织服装指数上升2.05%,弱于申万A指数1.2pct。受政策利好推动及21Q1业绩高增长,医美板块持续高景气,继续看好医美市场高成长空间。受益于终端消费复苏及消费升级趋势,中高端服饰有望长期受益,看好比音勒芬、地素时尚,推荐关注欣贺股份。 [玫瑰]本周重点回顾: 吉宏股份股权激励落地,目标21-23年归母净利润超过15/25/25%,共授予1128万股,占总股本2.98%,授予对象包
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报喜鸟
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2021-05-30 22:24:31
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530
【信达食品】高端酒渠道跟踪20210530 高端酒批价稳定,次高端库存水平良好,受局部地区疫情影响,预计端午表现或较为平淡,但以渠道扩张推动增长的酒企短期不会利空,中秋后和春节前是两个重要的观察节点。 贵州茅台:本周飞天整箱批价稳定在3250元左右,散瓶批价微涨至2720元,目前开箱政策仍在执行。经销商6月货款已打,暂未发货,渠道库存7天左右。 五粮液:本周普五批价稳定在980-1000元。大商基本已打完全年货款,计划内配额发货执行到7月,已完成全年计划70%左右。小商按月打款发货,6月货款已打
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2021-05-27 22:30:48
钢铁政策的来龙去脉与市场格局
政策 目前全国在执行的政策有:区域限产、产能置换、出口退税、废钢进口开放,预期中的全国限产政策大概率不会发布。 行业 大宗商品价格上涨主要是需求拉动,目前处于上行周期,不会有过多逆周期调节,下游的压力集中在制造业,尚未传导到居民消费。提升行业集中度和钢铁企业市场化调配铁矿石比例是短期内对铁矿石战略性打压的有效措施。 价格 钢铁价格经过这一波回调,暴涨阶段已结束,后期进入慢涨阶段,5000-5500元是合理区间,当前价格处于合理区间的底部,未来将进入缓慢上行区间。关注6月初下游补库存周期的启动。
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【民生电子|金安国纪】反攻开始,现价仅6倍!
二季度覆铜板价格持续涨价,这一轮行情无论高度和持续度都远超上一轮,金安的盈利也将创历史记录!我们一直强调材料涨价对覆铜板公司是利好,4月份以来铜价持续上涨,但覆铜板的转嫁能力毋庸置疑,二季度的盈利环比将大幅增长,下半年还有技改产能释放。 全年看15亿利润,现价仅6倍,本轮非基本面因素调整20%,很好的买入机会,强烈推荐! 民生电子:王芳/陈海进 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。凑字数》。。。 凑字数》
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2021-05-27 18:48:11
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,多点开花
【中航高端制造】 协鑫能科:热电联产龙头腾飞,风电、换电、碳资产及综合能源服务多点开花—— 我们最新推荐的碳中和标的 协鑫能科 连续大涨,中航高端制造团队近日组织了公司实地调研,公司积极回应了投资者关切的热点问题。 [烟花]热电联产:公司热电联产热电比、综合热效率高,园区周围热负荷稳定增长、项目发电利用小时数维持较高水平带来用热、用电需求双增长。 [烟花]风电:大力发展风电业务,未来3年风电装机量或达1000MW,风电高毛利提高公司盈利水平。 [烟花]碳资产:公司清洁能源系统带来超2000万吨碳
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