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2023-07-16 21:46:35
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】浙能电力二季度火电电量708亿度,煤电占比95%,预计公司Q2标煤价跌幅在60-80元/吨,固定成本上涨1分钱,火电盈利2亿2亿左右,Q1我们测算盈利1亿左右,按照业绩倒算公司Q2投资收益有较大增长,预计是参股的火电有较好的业绩表现,这个超出我们之前的预期。 【华电国际:23.5-28.2,符合我们预期,低于市场预期】华电Q2电价有市场化因素的下降,在0.006元左右至0.443,标煤煤价环比下降60元左右,我们预计上半年1113
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浙能电力
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八卦猫
公社达人
2023-07-16 21:46:10
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评 英维克发布业绩预告,2023年上半年实现归母净利0.84-0.99亿元,同比增长60%-90%;实现扣非净利0.72-0.88亿元,同比增长80%-119%。单二季度而言,公司实现归母净利0.55-0.7亿元,同比增长38%-75%;实现扣非净利0.52-0.68亿元,同比增长68%-119%。业绩符合预期。 盈利能力环比明显上升,主要系出货量大幅提高成本费用有所摊薄(Q1往往为淡季)且盈利能力较强的储能业务收入环比大幅提升,Q2预计股权激励费用环比持平(约
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英维克
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2023-07-13 08:53:39
公元股份调研-下半年对元邦智进行控股
1. 4-5月发货量15%左右增长,6月份需求变差,发货量有所下滑,1-6月发货金额下滑3%-5%,二季度发货金额略有下滑,1-6月发货量5%左右增长,上半年可能会计提1.1亿左右减值,同比应该还是会有大幅增长。 2.地产业务今年下降较大,现在主要的客户是万科、保利、中海、招商,目前直供下降30-40%(占比从11%下降到8%);市政工程,占比6%,上半年增长15%左右;经销渠道大概增长6-7%,占比60%左右;管道出口目前下降30-40%。 3.公司太阳能业务销售目标10亿左右,利润3000-
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公元股份
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2023-07-13 08:53:12
五洲新春调研-机器人轴承及其他业务
1、机器人轴承:谐波减速器主要开发薄壁柔性轴承,RV减速器主要开发圆锥滚子轴承和角接触轴承。主要客户包括国茂、南高齿、大族、来福等。柔性轴承目前价格在50-60元,深沟球轴承在20-30元。 2、丝杆螺母:目前主要面向汽车内转向系统、刹车系统和驻车系统,几款全做单车价值量在1500块左右,毛利率预计可达30%以上。主要客户包括恒隆、新剑等。 3、成品轴承/套圈业务:今年预计成品轴承有增长,轴承套圈上半年略有承压,主要受下游需求影响。目前毛利率在18%左右,成品轴承毛利率低于套圈,后续有望反超。
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五洲新春
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八卦猫
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2023-07-13 08:52:48
闻泰科技-负面事件回应
公告,可能有些同事的投资者已经看到了,因为这个事情的话大家可能会认为比较大,我也觉得非常有必要跟大家去解释一下它的一个影响跟它的一些信息披露的一些含义和内容。今天主要跟大家做一个沟通,我们也就没有提问环节了,希望各位投资者就是能够理解。首先的话关于这个事件的话,经过我们了解,这次的调查大家看到了是关于股东的一个调查,这个调查是涉及大股东,可能是在以前年度是与某自然人股东存在一种是否存在一致行动关系的一个事项,因为他还在调查中,所以现在还没有结论。 这个事项的话它不涉及到上市公司的本身,也有张学正
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闻泰科技
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八卦猫
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2023-07-13 08:52:04
在第二波自动驾驶行情之前的一些理解
特斯拉引领的大模型驱动L3-L4级自动驾驶正加速落地之中,消费者付费买单意愿强烈(SASS收费199美金/月),FSD渗透率已达到35-40%(可能会更高)。特斯拉FSD的能力已经足够强,但是大模型对FSD能力提升的瓶颈并没有达到。FSD V12版本取消Beta字样,成为一个真正的端到端大模型解决方案,有望实现真正的L4级自动驾驶(目前特斯拉的隐藏版 Elon Mode已经可以实现脱眼脱手的L4级体验)。并且马斯克表示在2024年特斯拉将实现真正L4级Robotaxi的量产。特斯拉技术仍旧在快速
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德赛西威
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八卦猫
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2023-07-12 22:14:11
深化电力体制改革加快构建新型电力系统政策解读
在电力体制改革方面,总书指出:要深化电力体制改革,加快构建清洁低碳安全充裕、经济高效、供需协同灵活智能的新型电力系统,更好推动能源生产和消费革命,保障国家能源安全。 会议要点 1、要科学合理设计新型电力系统建设路径,在新能源安全可靠替代的基础上,有计划分步骤逐步降低传统能源比重。 2、要健全适应新型电力系统的体制机制,推动加强电力技术创新、市场机制创新、商业模式创新。要推动有效市场同有为政府更好结合,不断完善政策体系,做好电力基本公共服务供给。 点评: 电力市场化改革持续推进,不断的向着市场化方
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国网信通
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公社达人
2023-07-12 22:11:40
【汽车ADAS产业链近况】
——————————— 1、视觉-雷达技术路线:国内5年内还会是多感知融合,但不是简单堆叠,FSD的成功让国内厂商也愈发重视,未来是视觉为主,激光/4D毫米波雷达提供点云为辅。高精地图会减配。雷达的优势是直接测距,可信度好,算力需求少。 2、4D毫米波雷达:特斯拉用来配合视觉感知增强占用网络精度,级联芯片是德州仪器的,控制芯片是赛灵思,国内只能做模组代工(Tier 1都能做),单车价值量1500,代工毛利率不超过15%。 3、30万以上车型传感器配置:行泊一体,泊车4颗鱼眼环视,8-12个超声波
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上海沪工
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2023-07-12 22:10:51
智能座舱AI | 中科创达
创达底层有自研魔方大模型,算法端汽车软件中间件和适配部署经验丰富,算力端车规级高通的硬件方案,是GPT上车首选标的。 事件:奔驰座舱接入chatgpt,理想宣布自研mindgpt GPT模型接入座舱分为[离线]接入和[在线]接入两种方式: 1、在线接入:基于座舱域控,硬件改动小,6个月内落地,或存在用户数据隐私问题 a. 软件改变: 需适配部分大模型厂商(微软、百度等,相信未来创达的大模型也有上车机会),同时需要修改部分中间件协议,需要Tier2帮助适配(中科创达、东软集团) b. 适用车型:
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中科创达
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八卦猫
公社达人
2023-07-12 22:10:22
围绕业绩确定性与渗透提升布局
近期市场一致预期本月美联储仍会加息,但本周美国非农就业数据不及预期,大概率加息周期已进入收尾。而人民币汇率近十五年极少跌破7.3,止跌企稳迹象已现。耶伦访华亦提升中美关系缓和预期,外围环境正逐步改善。 6月政策加码新能源汽车产业高质量发展,工信部明确表态支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用,小鹏、理想、蔚来等多家厂商此前已陆续落地智能辅助驾驶规划,自动驾驶商业化应用有望成为新一轮投资热点。 市场步入底部往往是布局良机,近期市场缩量反映情绪较为消极,适逢业绩预告期来临,后续业绩表现超预期方
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钧达股份
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八卦猫
公社达人
2023-07-11 16:45:11
电力IT关键领域探讨
事件:世界气象组织官宣全球进入厄尔尼诺,多地高温会加剧缺电,越来越多投资人关注电力领域。在新能源消纳和电力IT领域,功率预测是大家比较关注方向。 KeyUpdates: 1、缺电情况:2023年年初国调讲,预测国家电网区域内会缺2000万瓦装机,2025年前都会很紧张。2022年下半年发改委批了一些火电,这批要到2025年才能修起来,靠电源侧解决电力不足的问题有三年空窗期,因此只能挖掘用户侧(虚拟电厂、需求响应)。 2、功率预测关键价值:未来电价波动核心取决于新能源发电出力情况,不仅是合规需求,
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国网信通
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八卦猫
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2023-07-11 08:49:42
私募机构 7月观点汇总
石锋:反转仍需等待政策信号 核心观点(谨慎) 1)出口回落加剧经济承压,短期内低迷态势或延续。本月经济指标显示,出口增速回落明显,加剧经济下行压力,而消费、地产投资持续低迷,当前经济的托力越发单一集中于基建投资产业链,信用传导路径狭窄,谨慎来看,若无较强政策刺激,经济短期内预计仍会维持低迷态势; 2)政策转向小步慢走,暂难以对冲经济压力。近期央行货币政策边际转松,6月下调 MLF 利率 10BP,并同步下调一年期、五年期 LPR 各 10BP。不过值得注意的是,虽然政策在方向上出现转松,但幅度上
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隆基绿能
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2023-07-11 08:48:41
机器人连接器专家:供应商23年年底大概知道最终方案
摘要: 基本情况:人形机器人用连接器可分为动力类、编码器类、控制器类以及视觉类四种类型,主要起到信号传输作用,使用连接器的好处是便于生产的安装和售后的拆卸。 用量&价值量:每套伺服系统会用三套连接器(动力类、编码器类、控制器类),视觉系统用4套以上,因此单个特斯拉人形机器人用量约为124套。单套售价一般为30-50元(但特斯拉用的部分高端连接器售价为100元以上),对应价值量至少约为4000-6000元。 供应商:目前已知送样的除了海外厂商(泰科、安费诺)外,国内方面包括维峰电子、立讯、长盈、得
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维峰电子
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激光雷达可显著提高安全性,仍是高级别辅助驾驶首选
23年是高级别辅助驾驶突破元年。NOA导航辅助驾驶可实现导航时自动驶入或驶出高速公路岔道功能。23年是城市NOA 0-1突破元年,未来将加速渗透。此外,23年下半年国内一线城市有望率先出台L3法规,带动高级别自动驾驶(L3及以上)快速发展。 高级别辅助驾驶(L3及以上)安全是核心,激光雷达仍是必备。据行业权威数据集Nuscenes感知算法评测显示,使用激光雷达的算法,目标检测平均精准度(mAP)数值相对纯视觉显著提升。其中,激光雷达+摄像头融合方案相比纯视觉算法的数值平均从57%提升至73%,表
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永新光学
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2023-07-10 08:59:09
怎么看ADP就业数据?
6月数据强,我们结合5月去美国考察特斯拉产业链的直观感觉,讲讲微观体会。【行程耗时长】 由于直达航班少,我们从广州起飞,经停洛杉矶,最终到德州,单程超40小时。感想:运输系统成本就像商品之于利率,逆全球化输出通胀。【洛杉矶堵车3小时】 400万人口洛杉矶是著名“堵城”,购车数量提高,但道路系统没有跟上,最终导致效率低。值得一提,3小时堵车时间细数周边车辆,电动车屈指可数,渗透率很低。【餐厅都是排队】 在德州2天,在饭点,热门餐厅几乎都在排队。晚上只能在高速口吃麦当劳drive through(汽
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中国银河
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2023-07-16 21:46:35
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】浙能电力二季度火电电量708亿度,煤电占比95%,预计公司Q2标煤价跌幅在60-80元/吨,固定成本上涨1分钱,火电盈利2亿2亿左右,Q1我们测算盈利1亿左右,按照业绩倒算公司Q2投资收益有较大增长,预计是参股的火电有较好的业绩表现,这个超出我们之前的预期。 【华电国际:23.5-28.2,符合我们预期,低于市场预期】华电Q2电价有市场化因素的下降,在0.006元左右至0.443,标煤煤价环比下降60元左右,我们预计上半年1113
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浙能电力
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2023-07-16 21:46:10
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评 英维克发布业绩预告,2023年上半年实现归母净利0.84-0.99亿元,同比增长60%-90%;实现扣非净利0.72-0.88亿元,同比增长80%-119%。单二季度而言,公司实现归母净利0.55-0.7亿元,同比增长38%-75%;实现扣非净利0.52-0.68亿元,同比增长68%-119%。业绩符合预期。 盈利能力环比明显上升,主要系出货量大幅提高成本费用有所摊薄(Q1往往为淡季)且盈利能力较强的储能业务收入环比大幅提升,Q2预计股权激励费用环比持平(约
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英维克
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公元股份调研-下半年对元邦智进行控股
1. 4-5月发货量15%左右增长,6月份需求变差,发货量有所下滑,1-6月发货金额下滑3%-5%,二季度发货金额略有下滑,1-6月发货量5%左右增长,上半年可能会计提1.1亿左右减值,同比应该还是会有大幅增长。 2.地产业务今年下降较大,现在主要的客户是万科、保利、中海、招商,目前直供下降30-40%(占比从11%下降到8%);市政工程,占比6%,上半年增长15%左右;经销渠道大概增长6-7%,占比60%左右;管道出口目前下降30-40%。 3.公司太阳能业务销售目标10亿左右,利润3000-
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五洲新春调研-机器人轴承及其他业务
1、机器人轴承:谐波减速器主要开发薄壁柔性轴承,RV减速器主要开发圆锥滚子轴承和角接触轴承。主要客户包括国茂、南高齿、大族、来福等。柔性轴承目前价格在50-60元,深沟球轴承在20-30元。 2、丝杆螺母:目前主要面向汽车内转向系统、刹车系统和驻车系统,几款全做单车价值量在1500块左右,毛利率预计可达30%以上。主要客户包括恒隆、新剑等。 3、成品轴承/套圈业务:今年预计成品轴承有增长,轴承套圈上半年略有承压,主要受下游需求影响。目前毛利率在18%左右,成品轴承毛利率低于套圈,后续有望反超。
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闻泰科技-负面事件回应
公告,可能有些同事的投资者已经看到了,因为这个事情的话大家可能会认为比较大,我也觉得非常有必要跟大家去解释一下它的一个影响跟它的一些信息披露的一些含义和内容。今天主要跟大家做一个沟通,我们也就没有提问环节了,希望各位投资者就是能够理解。首先的话关于这个事件的话,经过我们了解,这次的调查大家看到了是关于股东的一个调查,这个调查是涉及大股东,可能是在以前年度是与某自然人股东存在一种是否存在一致行动关系的一个事项,因为他还在调查中,所以现在还没有结论。 这个事项的话它不涉及到上市公司的本身,也有张学正
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在第二波自动驾驶行情之前的一些理解
特斯拉引领的大模型驱动L3-L4级自动驾驶正加速落地之中,消费者付费买单意愿强烈(SASS收费199美金/月),FSD渗透率已达到35-40%(可能会更高)。特斯拉FSD的能力已经足够强,但是大模型对FSD能力提升的瓶颈并没有达到。FSD V12版本取消Beta字样,成为一个真正的端到端大模型解决方案,有望实现真正的L4级自动驾驶(目前特斯拉的隐藏版 Elon Mode已经可以实现脱眼脱手的L4级体验)。并且马斯克表示在2024年特斯拉将实现真正L4级Robotaxi的量产。特斯拉技术仍旧在快速
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深化电力体制改革加快构建新型电力系统政策解读
在电力体制改革方面,总书指出:要深化电力体制改革,加快构建清洁低碳安全充裕、经济高效、供需协同灵活智能的新型电力系统,更好推动能源生产和消费革命,保障国家能源安全。 会议要点 1、要科学合理设计新型电力系统建设路径,在新能源安全可靠替代的基础上,有计划分步骤逐步降低传统能源比重。 2、要健全适应新型电力系统的体制机制,推动加强电力技术创新、市场机制创新、商业模式创新。要推动有效市场同有为政府更好结合,不断完善政策体系,做好电力基本公共服务供给。 点评: 电力市场化改革持续推进,不断的向着市场化方
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【汽车ADAS产业链近况】
——————————— 1、视觉-雷达技术路线:国内5年内还会是多感知融合,但不是简单堆叠,FSD的成功让国内厂商也愈发重视,未来是视觉为主,激光/4D毫米波雷达提供点云为辅。高精地图会减配。雷达的优势是直接测距,可信度好,算力需求少。 2、4D毫米波雷达:特斯拉用来配合视觉感知增强占用网络精度,级联芯片是德州仪器的,控制芯片是赛灵思,国内只能做模组代工(Tier 1都能做),单车价值量1500,代工毛利率不超过15%。 3、30万以上车型传感器配置:行泊一体,泊车4颗鱼眼环视,8-12个超声波
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智能座舱AI | 中科创达
创达底层有自研魔方大模型,算法端汽车软件中间件和适配部署经验丰富,算力端车规级高通的硬件方案,是GPT上车首选标的。 事件:奔驰座舱接入chatgpt,理想宣布自研mindgpt GPT模型接入座舱分为[离线]接入和[在线]接入两种方式: 1、在线接入:基于座舱域控,硬件改动小,6个月内落地,或存在用户数据隐私问题 a. 软件改变: 需适配部分大模型厂商(微软、百度等,相信未来创达的大模型也有上车机会),同时需要修改部分中间件协议,需要Tier2帮助适配(中科创达、东软集团) b. 适用车型:
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中科创达
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围绕业绩确定性与渗透提升布局
近期市场一致预期本月美联储仍会加息,但本周美国非农就业数据不及预期,大概率加息周期已进入收尾。而人民币汇率近十五年极少跌破7.3,止跌企稳迹象已现。耶伦访华亦提升中美关系缓和预期,外围环境正逐步改善。 6月政策加码新能源汽车产业高质量发展,工信部明确表态支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用,小鹏、理想、蔚来等多家厂商此前已陆续落地智能辅助驾驶规划,自动驾驶商业化应用有望成为新一轮投资热点。 市场步入底部往往是布局良机,近期市场缩量反映情绪较为消极,适逢业绩预告期来临,后续业绩表现超预期方
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电力IT关键领域探讨
事件:世界气象组织官宣全球进入厄尔尼诺,多地高温会加剧缺电,越来越多投资人关注电力领域。在新能源消纳和电力IT领域,功率预测是大家比较关注方向。 KeyUpdates: 1、缺电情况:2023年年初国调讲,预测国家电网区域内会缺2000万瓦装机,2025年前都会很紧张。2022年下半年发改委批了一些火电,这批要到2025年才能修起来,靠电源侧解决电力不足的问题有三年空窗期,因此只能挖掘用户侧(虚拟电厂、需求响应)。 2、功率预测关键价值:未来电价波动核心取决于新能源发电出力情况,不仅是合规需求,
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私募机构 7月观点汇总
石锋:反转仍需等待政策信号 核心观点(谨慎) 1)出口回落加剧经济承压,短期内低迷态势或延续。本月经济指标显示,出口增速回落明显,加剧经济下行压力,而消费、地产投资持续低迷,当前经济的托力越发单一集中于基建投资产业链,信用传导路径狭窄,谨慎来看,若无较强政策刺激,经济短期内预计仍会维持低迷态势; 2)政策转向小步慢走,暂难以对冲经济压力。近期央行货币政策边际转松,6月下调 MLF 利率 10BP,并同步下调一年期、五年期 LPR 各 10BP。不过值得注意的是,虽然政策在方向上出现转松,但幅度上
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机器人连接器专家:供应商23年年底大概知道最终方案
摘要: 基本情况:人形机器人用连接器可分为动力类、编码器类、控制器类以及视觉类四种类型,主要起到信号传输作用,使用连接器的好处是便于生产的安装和售后的拆卸。 用量&价值量:每套伺服系统会用三套连接器(动力类、编码器类、控制器类),视觉系统用4套以上,因此单个特斯拉人形机器人用量约为124套。单套售价一般为30-50元(但特斯拉用的部分高端连接器售价为100元以上),对应价值量至少约为4000-6000元。 供应商:目前已知送样的除了海外厂商(泰科、安费诺)外,国内方面包括维峰电子、立讯、长盈、得
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维峰电子
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激光雷达可显著提高安全性,仍是高级别辅助驾驶首选
23年是高级别辅助驾驶突破元年。NOA导航辅助驾驶可实现导航时自动驶入或驶出高速公路岔道功能。23年是城市NOA 0-1突破元年,未来将加速渗透。此外,23年下半年国内一线城市有望率先出台L3法规,带动高级别自动驾驶(L3及以上)快速发展。 高级别辅助驾驶(L3及以上)安全是核心,激光雷达仍是必备。据行业权威数据集Nuscenes感知算法评测显示,使用激光雷达的算法,目标检测平均精准度(mAP)数值相对纯视觉显著提升。其中,激光雷达+摄像头融合方案相比纯视觉算法的数值平均从57%提升至73%,表
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永新光学
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2023-07-10 08:59:09
怎么看ADP就业数据?
6月数据强,我们结合5月去美国考察特斯拉产业链的直观感觉,讲讲微观体会。【行程耗时长】 由于直达航班少,我们从广州起飞,经停洛杉矶,最终到德州,单程超40小时。感想:运输系统成本就像商品之于利率,逆全球化输出通胀。【洛杉矶堵车3小时】 400万人口洛杉矶是著名“堵城”,购车数量提高,但道路系统没有跟上,最终导致效率低。值得一提,3小时堵车时间细数周边车辆,电动车屈指可数,渗透率很低。【餐厅都是排队】 在德州2天,在饭点,热门餐厅几乎都在排队。晚上只能在高速口吃麦当劳drive through(汽
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浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】浙能电力二季度火电电量708亿度,煤电占比95%,预计公司Q2标煤价跌幅在60-80元/吨,固定成本上涨1分钱,火电盈利2亿2亿左右,Q1我们测算盈利1亿左右,按照业绩倒算公司Q2投资收益有较大增长,预计是参股的火电有较好的业绩表现,这个超出我们之前的预期。 【华电国际:23.5-28.2,符合我们预期,低于市场预期】华电Q2电价有市场化因素的下降,在0.006元左右至0.443,标煤煤价环比下降60元左右,我们预计上半年1113
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2023-07-16 21:46:10
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评 英维克发布业绩预告,2023年上半年实现归母净利0.84-0.99亿元,同比增长60%-90%;实现扣非净利0.72-0.88亿元,同比增长80%-119%。单二季度而言,公司实现归母净利0.55-0.7亿元,同比增长38%-75%;实现扣非净利0.52-0.68亿元,同比增长68%-119%。业绩符合预期。 盈利能力环比明显上升,主要系出货量大幅提高成本费用有所摊薄(Q1往往为淡季)且盈利能力较强的储能业务收入环比大幅提升,Q2预计股权激励费用环比持平(约
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英维克
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2023-07-13 08:53:39
公元股份调研-下半年对元邦智进行控股
1. 4-5月发货量15%左右增长,6月份需求变差,发货量有所下滑,1-6月发货金额下滑3%-5%,二季度发货金额略有下滑,1-6月发货量5%左右增长,上半年可能会计提1.1亿左右减值,同比应该还是会有大幅增长。 2.地产业务今年下降较大,现在主要的客户是万科、保利、中海、招商,目前直供下降30-40%(占比从11%下降到8%);市政工程,占比6%,上半年增长15%左右;经销渠道大概增长6-7%,占比60%左右;管道出口目前下降30-40%。 3.公司太阳能业务销售目标10亿左右,利润3000-
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公元股份
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五洲新春调研-机器人轴承及其他业务
1、机器人轴承:谐波减速器主要开发薄壁柔性轴承,RV减速器主要开发圆锥滚子轴承和角接触轴承。主要客户包括国茂、南高齿、大族、来福等。柔性轴承目前价格在50-60元,深沟球轴承在20-30元。 2、丝杆螺母:目前主要面向汽车内转向系统、刹车系统和驻车系统,几款全做单车价值量在1500块左右,毛利率预计可达30%以上。主要客户包括恒隆、新剑等。 3、成品轴承/套圈业务:今年预计成品轴承有增长,轴承套圈上半年略有承压,主要受下游需求影响。目前毛利率在18%左右,成品轴承毛利率低于套圈,后续有望反超。
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五洲新春
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2023-07-13 08:52:48
闻泰科技-负面事件回应
公告,可能有些同事的投资者已经看到了,因为这个事情的话大家可能会认为比较大,我也觉得非常有必要跟大家去解释一下它的一个影响跟它的一些信息披露的一些含义和内容。今天主要跟大家做一个沟通,我们也就没有提问环节了,希望各位投资者就是能够理解。首先的话关于这个事件的话,经过我们了解,这次的调查大家看到了是关于股东的一个调查,这个调查是涉及大股东,可能是在以前年度是与某自然人股东存在一种是否存在一致行动关系的一个事项,因为他还在调查中,所以现在还没有结论。 这个事项的话它不涉及到上市公司的本身,也有张学正
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闻泰科技
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在第二波自动驾驶行情之前的一些理解
特斯拉引领的大模型驱动L3-L4级自动驾驶正加速落地之中,消费者付费买单意愿强烈(SASS收费199美金/月),FSD渗透率已达到35-40%(可能会更高)。特斯拉FSD的能力已经足够强,但是大模型对FSD能力提升的瓶颈并没有达到。FSD V12版本取消Beta字样,成为一个真正的端到端大模型解决方案,有望实现真正的L4级自动驾驶(目前特斯拉的隐藏版 Elon Mode已经可以实现脱眼脱手的L4级体验)。并且马斯克表示在2024年特斯拉将实现真正L4级Robotaxi的量产。特斯拉技术仍旧在快速
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德赛西威
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2023-07-12 22:14:11
深化电力体制改革加快构建新型电力系统政策解读
在电力体制改革方面,总书指出:要深化电力体制改革,加快构建清洁低碳安全充裕、经济高效、供需协同灵活智能的新型电力系统,更好推动能源生产和消费革命,保障国家能源安全。 会议要点 1、要科学合理设计新型电力系统建设路径,在新能源安全可靠替代的基础上,有计划分步骤逐步降低传统能源比重。 2、要健全适应新型电力系统的体制机制,推动加强电力技术创新、市场机制创新、商业模式创新。要推动有效市场同有为政府更好结合,不断完善政策体系,做好电力基本公共服务供给。 点评: 电力市场化改革持续推进,不断的向着市场化方
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国网信通
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【汽车ADAS产业链近况】
——————————— 1、视觉-雷达技术路线:国内5年内还会是多感知融合,但不是简单堆叠,FSD的成功让国内厂商也愈发重视,未来是视觉为主,激光/4D毫米波雷达提供点云为辅。高精地图会减配。雷达的优势是直接测距,可信度好,算力需求少。 2、4D毫米波雷达:特斯拉用来配合视觉感知增强占用网络精度,级联芯片是德州仪器的,控制芯片是赛灵思,国内只能做模组代工(Tier 1都能做),单车价值量1500,代工毛利率不超过15%。 3、30万以上车型传感器配置:行泊一体,泊车4颗鱼眼环视,8-12个超声波
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上海沪工
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智能座舱AI | 中科创达
创达底层有自研魔方大模型,算法端汽车软件中间件和适配部署经验丰富,算力端车规级高通的硬件方案,是GPT上车首选标的。 事件:奔驰座舱接入chatgpt,理想宣布自研mindgpt GPT模型接入座舱分为[离线]接入和[在线]接入两种方式: 1、在线接入:基于座舱域控,硬件改动小,6个月内落地,或存在用户数据隐私问题 a. 软件改变: 需适配部分大模型厂商(微软、百度等,相信未来创达的大模型也有上车机会),同时需要修改部分中间件协议,需要Tier2帮助适配(中科创达、东软集团) b. 适用车型:
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中科创达
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2023-07-12 22:10:22
围绕业绩确定性与渗透提升布局
近期市场一致预期本月美联储仍会加息,但本周美国非农就业数据不及预期,大概率加息周期已进入收尾。而人民币汇率近十五年极少跌破7.3,止跌企稳迹象已现。耶伦访华亦提升中美关系缓和预期,外围环境正逐步改善。 6月政策加码新能源汽车产业高质量发展,工信部明确表态支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用,小鹏、理想、蔚来等多家厂商此前已陆续落地智能辅助驾驶规划,自动驾驶商业化应用有望成为新一轮投资热点。 市场步入底部往往是布局良机,近期市场缩量反映情绪较为消极,适逢业绩预告期来临,后续业绩表现超预期方
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钧达股份
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2023-07-11 16:45:11
电力IT关键领域探讨
事件:世界气象组织官宣全球进入厄尔尼诺,多地高温会加剧缺电,越来越多投资人关注电力领域。在新能源消纳和电力IT领域,功率预测是大家比较关注方向。 KeyUpdates: 1、缺电情况:2023年年初国调讲,预测国家电网区域内会缺2000万瓦装机,2025年前都会很紧张。2022年下半年发改委批了一些火电,这批要到2025年才能修起来,靠电源侧解决电力不足的问题有三年空窗期,因此只能挖掘用户侧(虚拟电厂、需求响应)。 2、功率预测关键价值:未来电价波动核心取决于新能源发电出力情况,不仅是合规需求,
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私募机构 7月观点汇总
石锋:反转仍需等待政策信号 核心观点(谨慎) 1)出口回落加剧经济承压,短期内低迷态势或延续。本月经济指标显示,出口增速回落明显,加剧经济下行压力,而消费、地产投资持续低迷,当前经济的托力越发单一集中于基建投资产业链,信用传导路径狭窄,谨慎来看,若无较强政策刺激,经济短期内预计仍会维持低迷态势; 2)政策转向小步慢走,暂难以对冲经济压力。近期央行货币政策边际转松,6月下调 MLF 利率 10BP,并同步下调一年期、五年期 LPR 各 10BP。不过值得注意的是,虽然政策在方向上出现转松,但幅度上
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隆基绿能
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机器人连接器专家:供应商23年年底大概知道最终方案
摘要: 基本情况:人形机器人用连接器可分为动力类、编码器类、控制器类以及视觉类四种类型,主要起到信号传输作用,使用连接器的好处是便于生产的安装和售后的拆卸。 用量&价值量:每套伺服系统会用三套连接器(动力类、编码器类、控制器类),视觉系统用4套以上,因此单个特斯拉人形机器人用量约为124套。单套售价一般为30-50元(但特斯拉用的部分高端连接器售价为100元以上),对应价值量至少约为4000-6000元。 供应商:目前已知送样的除了海外厂商(泰科、安费诺)外,国内方面包括维峰电子、立讯、长盈、得
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维峰电子
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激光雷达可显著提高安全性,仍是高级别辅助驾驶首选
23年是高级别辅助驾驶突破元年。NOA导航辅助驾驶可实现导航时自动驶入或驶出高速公路岔道功能。23年是城市NOA 0-1突破元年,未来将加速渗透。此外,23年下半年国内一线城市有望率先出台L3法规,带动高级别自动驾驶(L3及以上)快速发展。 高级别辅助驾驶(L3及以上)安全是核心,激光雷达仍是必备。据行业权威数据集Nuscenes感知算法评测显示,使用激光雷达的算法,目标检测平均精准度(mAP)数值相对纯视觉显著提升。其中,激光雷达+摄像头融合方案相比纯视觉算法的数值平均从57%提升至73%,表
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永新光学
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怎么看ADP就业数据?
6月数据强,我们结合5月去美国考察特斯拉产业链的直观感觉,讲讲微观体会。【行程耗时长】 由于直达航班少,我们从广州起飞,经停洛杉矶,最终到德州,单程超40小时。感想:运输系统成本就像商品之于利率,逆全球化输出通胀。【洛杉矶堵车3小时】 400万人口洛杉矶是著名“堵城”,购车数量提高,但道路系统没有跟上,最终导致效率低。值得一提,3小时堵车时间细数周边车辆,电动车屈指可数,渗透率很低。【餐厅都是排队】 在德州2天,在饭点,热门餐厅几乎都在排队。晚上只能在高速口吃麦当劳drive through(汽
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中国银河
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浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】浙能电力二季度火电电量708亿度,煤电占比95%,预计公司Q2标煤价跌幅在60-80元/吨,固定成本上涨1分钱,火电盈利2亿2亿左右,Q1我们测算盈利1亿左右,按照业绩倒算公司Q2投资收益有较大增长,预计是参股的火电有较好的业绩表现,这个超出我们之前的预期。 【华电国际:23.5-28.2,符合我们预期,低于市场预期】华电Q2电价有市场化因素的下降,在0.006元左右至0.443,标煤煤价环比下降60元左右,我们预计上半年1113
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浙能电力
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CT电新】英维克23Q2业绩预告点评
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评 英维克发布业绩预告,2023年上半年实现归母净利0.84-0.99亿元,同比增长60%-90%;实现扣非净利0.72-0.88亿元,同比增长80%-119%。单二季度而言,公司实现归母净利0.55-0.7亿元,同比增长38%-75%;实现扣非净利0.52-0.68亿元,同比增长68%-119%。业绩符合预期。 盈利能力环比明显上升,主要系出货量大幅提高成本费用有所摊薄(Q1往往为淡季)且盈利能力较强的储能业务收入环比大幅提升,Q2预计股权激励费用环比持平(约
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公元股份调研-下半年对元邦智进行控股
1. 4-5月发货量15%左右增长,6月份需求变差,发货量有所下滑,1-6月发货金额下滑3%-5%,二季度发货金额略有下滑,1-6月发货量5%左右增长,上半年可能会计提1.1亿左右减值,同比应该还是会有大幅增长。 2.地产业务今年下降较大,现在主要的客户是万科、保利、中海、招商,目前直供下降30-40%(占比从11%下降到8%);市政工程,占比6%,上半年增长15%左右;经销渠道大概增长6-7%,占比60%左右;管道出口目前下降30-40%。 3.公司太阳能业务销售目标10亿左右,利润3000-
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五洲新春调研-机器人轴承及其他业务
1、机器人轴承:谐波减速器主要开发薄壁柔性轴承,RV减速器主要开发圆锥滚子轴承和角接触轴承。主要客户包括国茂、南高齿、大族、来福等。柔性轴承目前价格在50-60元,深沟球轴承在20-30元。 2、丝杆螺母:目前主要面向汽车内转向系统、刹车系统和驻车系统,几款全做单车价值量在1500块左右,毛利率预计可达30%以上。主要客户包括恒隆、新剑等。 3、成品轴承/套圈业务:今年预计成品轴承有增长,轴承套圈上半年略有承压,主要受下游需求影响。目前毛利率在18%左右,成品轴承毛利率低于套圈,后续有望反超。
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闻泰科技-负面事件回应
公告,可能有些同事的投资者已经看到了,因为这个事情的话大家可能会认为比较大,我也觉得非常有必要跟大家去解释一下它的一个影响跟它的一些信息披露的一些含义和内容。今天主要跟大家做一个沟通,我们也就没有提问环节了,希望各位投资者就是能够理解。首先的话关于这个事件的话,经过我们了解,这次的调查大家看到了是关于股东的一个调查,这个调查是涉及大股东,可能是在以前年度是与某自然人股东存在一种是否存在一致行动关系的一个事项,因为他还在调查中,所以现在还没有结论。 这个事项的话它不涉及到上市公司的本身,也有张学正
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在第二波自动驾驶行情之前的一些理解
特斯拉引领的大模型驱动L3-L4级自动驾驶正加速落地之中,消费者付费买单意愿强烈(SASS收费199美金/月),FSD渗透率已达到35-40%(可能会更高)。特斯拉FSD的能力已经足够强,但是大模型对FSD能力提升的瓶颈并没有达到。FSD V12版本取消Beta字样,成为一个真正的端到端大模型解决方案,有望实现真正的L4级自动驾驶(目前特斯拉的隐藏版 Elon Mode已经可以实现脱眼脱手的L4级体验)。并且马斯克表示在2024年特斯拉将实现真正L4级Robotaxi的量产。特斯拉技术仍旧在快速
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深化电力体制改革加快构建新型电力系统政策解读
在电力体制改革方面,总书指出:要深化电力体制改革,加快构建清洁低碳安全充裕、经济高效、供需协同灵活智能的新型电力系统,更好推动能源生产和消费革命,保障国家能源安全。 会议要点 1、要科学合理设计新型电力系统建设路径,在新能源安全可靠替代的基础上,有计划分步骤逐步降低传统能源比重。 2、要健全适应新型电力系统的体制机制,推动加强电力技术创新、市场机制创新、商业模式创新。要推动有效市场同有为政府更好结合,不断完善政策体系,做好电力基本公共服务供给。 点评: 电力市场化改革持续推进,不断的向着市场化方
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【汽车ADAS产业链近况】
——————————— 1、视觉-雷达技术路线:国内5年内还会是多感知融合,但不是简单堆叠,FSD的成功让国内厂商也愈发重视,未来是视觉为主,激光/4D毫米波雷达提供点云为辅。高精地图会减配。雷达的优势是直接测距,可信度好,算力需求少。 2、4D毫米波雷达:特斯拉用来配合视觉感知增强占用网络精度,级联芯片是德州仪器的,控制芯片是赛灵思,国内只能做模组代工(Tier 1都能做),单车价值量1500,代工毛利率不超过15%。 3、30万以上车型传感器配置:行泊一体,泊车4颗鱼眼环视,8-12个超声波
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智能座舱AI | 中科创达
创达底层有自研魔方大模型,算法端汽车软件中间件和适配部署经验丰富,算力端车规级高通的硬件方案,是GPT上车首选标的。 事件:奔驰座舱接入chatgpt,理想宣布自研mindgpt GPT模型接入座舱分为[离线]接入和[在线]接入两种方式: 1、在线接入:基于座舱域控,硬件改动小,6个月内落地,或存在用户数据隐私问题 a. 软件改变: 需适配部分大模型厂商(微软、百度等,相信未来创达的大模型也有上车机会),同时需要修改部分中间件协议,需要Tier2帮助适配(中科创达、东软集团) b. 适用车型:
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围绕业绩确定性与渗透提升布局
近期市场一致预期本月美联储仍会加息,但本周美国非农就业数据不及预期,大概率加息周期已进入收尾。而人民币汇率近十五年极少跌破7.3,止跌企稳迹象已现。耶伦访华亦提升中美关系缓和预期,外围环境正逐步改善。 6月政策加码新能源汽车产业高质量发展,工信部明确表态支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用,小鹏、理想、蔚来等多家厂商此前已陆续落地智能辅助驾驶规划,自动驾驶商业化应用有望成为新一轮投资热点。 市场步入底部往往是布局良机,近期市场缩量反映情绪较为消极,适逢业绩预告期来临,后续业绩表现超预期方
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电力IT关键领域探讨
事件:世界气象组织官宣全球进入厄尔尼诺,多地高温会加剧缺电,越来越多投资人关注电力领域。在新能源消纳和电力IT领域,功率预测是大家比较关注方向。 KeyUpdates: 1、缺电情况:2023年年初国调讲,预测国家电网区域内会缺2000万瓦装机,2025年前都会很紧张。2022年下半年发改委批了一些火电,这批要到2025年才能修起来,靠电源侧解决电力不足的问题有三年空窗期,因此只能挖掘用户侧(虚拟电厂、需求响应)。 2、功率预测关键价值:未来电价波动核心取决于新能源发电出力情况,不仅是合规需求,
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私募机构 7月观点汇总
石锋:反转仍需等待政策信号 核心观点(谨慎) 1)出口回落加剧经济承压,短期内低迷态势或延续。本月经济指标显示,出口增速回落明显,加剧经济下行压力,而消费、地产投资持续低迷,当前经济的托力越发单一集中于基建投资产业链,信用传导路径狭窄,谨慎来看,若无较强政策刺激,经济短期内预计仍会维持低迷态势; 2)政策转向小步慢走,暂难以对冲经济压力。近期央行货币政策边际转松,6月下调 MLF 利率 10BP,并同步下调一年期、五年期 LPR 各 10BP。不过值得注意的是,虽然政策在方向上出现转松,但幅度上
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机器人连接器专家:供应商23年年底大概知道最终方案
摘要: 基本情况:人形机器人用连接器可分为动力类、编码器类、控制器类以及视觉类四种类型,主要起到信号传输作用,使用连接器的好处是便于生产的安装和售后的拆卸。 用量&价值量:每套伺服系统会用三套连接器(动力类、编码器类、控制器类),视觉系统用4套以上,因此单个特斯拉人形机器人用量约为124套。单套售价一般为30-50元(但特斯拉用的部分高端连接器售价为100元以上),对应价值量至少约为4000-6000元。 供应商:目前已知送样的除了海外厂商(泰科、安费诺)外,国内方面包括维峰电子、立讯、长盈、得
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激光雷达可显著提高安全性,仍是高级别辅助驾驶首选
23年是高级别辅助驾驶突破元年。NOA导航辅助驾驶可实现导航时自动驶入或驶出高速公路岔道功能。23年是城市NOA 0-1突破元年,未来将加速渗透。此外,23年下半年国内一线城市有望率先出台L3法规,带动高级别自动驾驶(L3及以上)快速发展。 高级别辅助驾驶(L3及以上)安全是核心,激光雷达仍是必备。据行业权威数据集Nuscenes感知算法评测显示,使用激光雷达的算法,目标检测平均精准度(mAP)数值相对纯视觉显著提升。其中,激光雷达+摄像头融合方案相比纯视觉算法的数值平均从57%提升至73%,表
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怎么看ADP就业数据?
6月数据强,我们结合5月去美国考察特斯拉产业链的直观感觉,讲讲微观体会。【行程耗时长】 由于直达航班少,我们从广州起飞,经停洛杉矶,最终到德州,单程超40小时。感想:运输系统成本就像商品之于利率,逆全球化输出通胀。【洛杉矶堵车3小时】 400万人口洛杉矶是著名“堵城”,购车数量提高,但道路系统没有跟上,最终导致效率低。值得一提,3小时堵车时间细数周边车辆,电动车屈指可数,渗透率很低。【餐厅都是排队】 在德州2天,在饭点,热门餐厅几乎都在排队。晚上只能在高速口吃麦当劳drive through(汽
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浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】
浙能电力:归母24-32亿左右,超我们预期,注意范围很宽,有意思】浙能电力二季度火电电量708亿度,煤电占比95%,预计公司Q2标煤价跌幅在60-80元/吨,固定成本上涨1分钱,火电盈利2亿2亿左右,Q1我们测算盈利1亿左右,按照业绩倒算公司Q2投资收益有较大增长,预计是参股的火电有较好的业绩表现,这个超出我们之前的预期。 【华电国际:23.5-28.2,符合我们预期,低于市场预期】华电Q2电价有市场化因素的下降,在0.006元左右至0.443,标煤煤价环比下降60元左右,我们预计上半年1113
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CT电新】英维克23Q2业绩预告点评
CT电新】英维克23Q2业绩预告点评 英维克发布业绩预告,2023年上半年实现归母净利0.84-0.99亿元,同比增长60%-90%;实现扣非净利0.72-0.88亿元,同比增长80%-119%。单二季度而言,公司实现归母净利0.55-0.7亿元,同比增长38%-75%;实现扣非净利0.52-0.68亿元,同比增长68%-119%。业绩符合预期。 盈利能力环比明显上升,主要系出货量大幅提高成本费用有所摊薄(Q1往往为淡季)且盈利能力较强的储能业务收入环比大幅提升,Q2预计股权激励费用环比持平(约
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2023-07-13 08:53:39
公元股份调研-下半年对元邦智进行控股
1. 4-5月发货量15%左右增长,6月份需求变差,发货量有所下滑,1-6月发货金额下滑3%-5%,二季度发货金额略有下滑,1-6月发货量5%左右增长,上半年可能会计提1.1亿左右减值,同比应该还是会有大幅增长。 2.地产业务今年下降较大,现在主要的客户是万科、保利、中海、招商,目前直供下降30-40%(占比从11%下降到8%);市政工程,占比6%,上半年增长15%左右;经销渠道大概增长6-7%,占比60%左右;管道出口目前下降30-40%。 3.公司太阳能业务销售目标10亿左右,利润3000-
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公元股份
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八卦猫
公社达人
2023-07-13 08:53:12
五洲新春调研-机器人轴承及其他业务
1、机器人轴承:谐波减速器主要开发薄壁柔性轴承,RV减速器主要开发圆锥滚子轴承和角接触轴承。主要客户包括国茂、南高齿、大族、来福等。柔性轴承目前价格在50-60元,深沟球轴承在20-30元。 2、丝杆螺母:目前主要面向汽车内转向系统、刹车系统和驻车系统,几款全做单车价值量在1500块左右,毛利率预计可达30%以上。主要客户包括恒隆、新剑等。 3、成品轴承/套圈业务:今年预计成品轴承有增长,轴承套圈上半年略有承压,主要受下游需求影响。目前毛利率在18%左右,成品轴承毛利率低于套圈,后续有望反超。
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五洲新春
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八卦猫
公社达人
2023-07-13 08:52:48
闻泰科技-负面事件回应
公告,可能有些同事的投资者已经看到了,因为这个事情的话大家可能会认为比较大,我也觉得非常有必要跟大家去解释一下它的一个影响跟它的一些信息披露的一些含义和内容。今天主要跟大家做一个沟通,我们也就没有提问环节了,希望各位投资者就是能够理解。首先的话关于这个事件的话,经过我们了解,这次的调查大家看到了是关于股东的一个调查,这个调查是涉及大股东,可能是在以前年度是与某自然人股东存在一种是否存在一致行动关系的一个事项,因为他还在调查中,所以现在还没有结论。 这个事项的话它不涉及到上市公司的本身,也有张学正
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闻泰科技
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八卦猫
公社达人
2023-07-13 08:52:04
在第二波自动驾驶行情之前的一些理解
特斯拉引领的大模型驱动L3-L4级自动驾驶正加速落地之中,消费者付费买单意愿强烈(SASS收费199美金/月),FSD渗透率已达到35-40%(可能会更高)。特斯拉FSD的能力已经足够强,但是大模型对FSD能力提升的瓶颈并没有达到。FSD V12版本取消Beta字样,成为一个真正的端到端大模型解决方案,有望实现真正的L4级自动驾驶(目前特斯拉的隐藏版 Elon Mode已经可以实现脱眼脱手的L4级体验)。并且马斯克表示在2024年特斯拉将实现真正L4级Robotaxi的量产。特斯拉技术仍旧在快速
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德赛西威
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八卦猫
公社达人
2023-07-12 22:14:11
深化电力体制改革加快构建新型电力系统政策解读
在电力体制改革方面,总书指出:要深化电力体制改革,加快构建清洁低碳安全充裕、经济高效、供需协同灵活智能的新型电力系统,更好推动能源生产和消费革命,保障国家能源安全。 会议要点 1、要科学合理设计新型电力系统建设路径,在新能源安全可靠替代的基础上,有计划分步骤逐步降低传统能源比重。 2、要健全适应新型电力系统的体制机制,推动加强电力技术创新、市场机制创新、商业模式创新。要推动有效市场同有为政府更好结合,不断完善政策体系,做好电力基本公共服务供给。 点评: 电力市场化改革持续推进,不断的向着市场化方
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国网信通
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八卦猫
公社达人
2023-07-12 22:11:40
【汽车ADAS产业链近况】
——————————— 1、视觉-雷达技术路线:国内5年内还会是多感知融合,但不是简单堆叠,FSD的成功让国内厂商也愈发重视,未来是视觉为主,激光/4D毫米波雷达提供点云为辅。高精地图会减配。雷达的优势是直接测距,可信度好,算力需求少。 2、4D毫米波雷达:特斯拉用来配合视觉感知增强占用网络精度,级联芯片是德州仪器的,控制芯片是赛灵思,国内只能做模组代工(Tier 1都能做),单车价值量1500,代工毛利率不超过15%。 3、30万以上车型传感器配置:行泊一体,泊车4颗鱼眼环视,8-12个超声波
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上海沪工
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八卦猫
公社达人
2023-07-12 22:10:51
智能座舱AI | 中科创达
创达底层有自研魔方大模型,算法端汽车软件中间件和适配部署经验丰富,算力端车规级高通的硬件方案,是GPT上车首选标的。 事件:奔驰座舱接入chatgpt,理想宣布自研mindgpt GPT模型接入座舱分为[离线]接入和[在线]接入两种方式: 1、在线接入:基于座舱域控,硬件改动小,6个月内落地,或存在用户数据隐私问题 a. 软件改变: 需适配部分大模型厂商(微软、百度等,相信未来创达的大模型也有上车机会),同时需要修改部分中间件协议,需要Tier2帮助适配(中科创达、东软集团) b. 适用车型:
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中科创达
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八卦猫
公社达人
2023-07-12 22:10:22
围绕业绩确定性与渗透提升布局
近期市场一致预期本月美联储仍会加息,但本周美国非农就业数据不及预期,大概率加息周期已进入收尾。而人民币汇率近十五年极少跌破7.3,止跌企稳迹象已现。耶伦访华亦提升中美关系缓和预期,外围环境正逐步改善。 6月政策加码新能源汽车产业高质量发展,工信部明确表态支持L3级及更高级别的自动驾驶功能商业化应用,小鹏、理想、蔚来等多家厂商此前已陆续落地智能辅助驾驶规划,自动驾驶商业化应用有望成为新一轮投资热点。 市场步入底部往往是布局良机,近期市场缩量反映情绪较为消极,适逢业绩预告期来临,后续业绩表现超预期方
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钧达股份
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八卦猫
公社达人
2023-07-11 16:45:11
电力IT关键领域探讨
事件:世界气象组织官宣全球进入厄尔尼诺,多地高温会加剧缺电,越来越多投资人关注电力领域。在新能源消纳和电力IT领域,功率预测是大家比较关注方向。 KeyUpdates: 1、缺电情况:2023年年初国调讲,预测国家电网区域内会缺2000万瓦装机,2025年前都会很紧张。2022年下半年发改委批了一些火电,这批要到2025年才能修起来,靠电源侧解决电力不足的问题有三年空窗期,因此只能挖掘用户侧(虚拟电厂、需求响应)。 2、功率预测关键价值:未来电价波动核心取决于新能源发电出力情况,不仅是合规需求,
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国网信通
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八卦猫
公社达人
2023-07-11 08:49:42
私募机构 7月观点汇总
石锋:反转仍需等待政策信号 核心观点(谨慎) 1)出口回落加剧经济承压,短期内低迷态势或延续。本月经济指标显示,出口增速回落明显,加剧经济下行压力,而消费、地产投资持续低迷,当前经济的托力越发单一集中于基建投资产业链,信用传导路径狭窄,谨慎来看,若无较强政策刺激,经济短期内预计仍会维持低迷态势; 2)政策转向小步慢走,暂难以对冲经济压力。近期央行货币政策边际转松,6月下调 MLF 利率 10BP,并同步下调一年期、五年期 LPR 各 10BP。不过值得注意的是,虽然政策在方向上出现转松,但幅度上
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隆基绿能
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八卦猫
公社达人
2023-07-11 08:48:41
机器人连接器专家:供应商23年年底大概知道最终方案
摘要: 基本情况:人形机器人用连接器可分为动力类、编码器类、控制器类以及视觉类四种类型,主要起到信号传输作用,使用连接器的好处是便于生产的安装和售后的拆卸。 用量&价值量:每套伺服系统会用三套连接器(动力类、编码器类、控制器类),视觉系统用4套以上,因此单个特斯拉人形机器人用量约为124套。单套售价一般为30-50元(但特斯拉用的部分高端连接器售价为100元以上),对应价值量至少约为4000-6000元。 供应商:目前已知送样的除了海外厂商(泰科、安费诺)外,国内方面包括维峰电子、立讯、长盈、得
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维峰电子
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八卦猫
公社达人
2023-07-10 08:59:33
激光雷达可显著提高安全性,仍是高级别辅助驾驶首选
23年是高级别辅助驾驶突破元年。NOA导航辅助驾驶可实现导航时自动驶入或驶出高速公路岔道功能。23年是城市NOA 0-1突破元年,未来将加速渗透。此外,23年下半年国内一线城市有望率先出台L3法规,带动高级别自动驾驶(L3及以上)快速发展。 高级别辅助驾驶(L3及以上)安全是核心,激光雷达仍是必备。据行业权威数据集Nuscenes感知算法评测显示,使用激光雷达的算法,目标检测平均精准度(mAP)数值相对纯视觉显著提升。其中,激光雷达+摄像头融合方案相比纯视觉算法的数值平均从57%提升至73%,表
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永新光学
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八卦猫
公社达人
2023-07-10 08:59:09
怎么看ADP就业数据?
6月数据强,我们结合5月去美国考察特斯拉产业链的直观感觉,讲讲微观体会。【行程耗时长】 由于直达航班少,我们从广州起飞,经停洛杉矶,最终到德州,单程超40小时。感想:运输系统成本就像商品之于利率,逆全球化输出通胀。【洛杉矶堵车3小时】 400万人口洛杉矶是著名“堵城”,购车数量提高,但道路系统没有跟上,最终导致效率低。值得一提,3小时堵车时间细数周边车辆,电动车屈指可数,渗透率很低。【餐厅都是排队】 在德州2天,在饭点,热门餐厅几乎都在排队。晚上只能在高速口吃麦当劳drive through(汽
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中国银河
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