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一路向北的小韭菜
2022-07-20 21:00:32
Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:57:39
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脱水研报-早知道7/19
早知道: 1.今日大新闻:数字货币、电竞 2.潜伏什么:影视 3.题材挖掘:智能仪表、固态电池 4.公告淘金:德美化工、复旦张江 调研日报:江苏雷利、众源新材、万顺新材 评级日报:天孚通信、保隆科技、杭氧股份 强势股脱水:众源新材、碳纤维、华为鸿蒙 脱水研报:取向硅钢、轮胎、小家电、电池铝箔
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:31:19
被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高
光大证券:被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①政策实施未来将有效带动高效节能变压器需求,作为变压器的核心材料,高磁感取向硅钢性能优劣直接影响变压器的能耗与能效等级,其需求表现或将优于一般取向硅钢产品。 ②柿场普遍知悉取向硅钢的需求主要在变压器领域,但却忽视了其作为光伏、风电新材料的价值。光伏、风电新增装机容量对需求拉动作用逐步提升,占当年电力行业新增变压器对取向硅钢需求量的比例从2021年的5
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:15:52
小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复
开源证券:小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压明显等因素明显承压。2022年以来大部fen小品牌开始陆续退出竞争,竞争格局向好,行业开启复苏趋势,有望在业绩修复中zou出情绪底、估值底。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券家电团队研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:15:08
轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击
华创证券:轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①上周玲珑发布的上半年业绩预告扭亏超柿场预期,华创判断,在今年海运费下行、明年原材料价格下行、海外需求在衰退演绎后迎来恢复的接力之下,轮胎行业反转趋势已经形成。 ②当前国内乘用车销售薮据有所回暖,海外乘用车轮胎需求刚性,海运费用下降轮胎行业有望得到运输成本大幅度下行的对冲,在价值+拐点加持下,柿场开始抢筹轮胎。 ③华创认为,后续随着轮胎公司业绩回暖,将迎来戴维斯双击,行业拐
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:14:26
电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益
天风证券:电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①PCB下游第二大应用是汽车领域,随着电动化、智能化推进,单车PCB用量和价值量将明显提升,柿场规模将大幅扩大。 ②智能驾驶方面,ADAS渗透率提升大幅推升PCB用量,预计到2025年ADAS传感器PCB柿场规模将达到460.9亿,是2021年的3倍。此外电动化领域,FPC替代传统线束,预计到25年柿场规模也将达到350亿+。 ③柿场格局来看,海外
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一路向北的小韭菜
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电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期
中泰证券:电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①新能源汽车+储能双轮驱动,钠离子电池则有望带来进一步扩容(钠离子用铝箔单耗是锂电池的2倍以上),预计电池铝箔需求有望从2022年的近30万吨增长至2025年的70万吨,实现翻番增长。 ②目前电池铝箔行业的平均良率水平为60%,而头部企业的良率达70%以上,头部企业的单吨净利远超同行。受到技术工艺、良率水平、投建周期(2-3年)等因素的制约,判断行业
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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脱水研报-早知道7/18
早知道: 1.今日大新闻:旅游 2.题材挖掘:预制菜、油服、造纸 3.重要公告:长源东谷、唐山港 调研日报:云海金属、科博达、华安鑫创 评级日报:安彩高科、宏营智能、三一重能 强势股脱水:华阳股份、双星新材、水羊股份 脱水研报:三元正极、一体化压铸、风电灌浆机、业绩
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三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力
华泰证券:三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预期差一,柿场担心三元整体需求,实际上22年三元装机占比将达到50%,高于21年的40%,也高于柿场预期。 ②预期差二,柿场担心竞争格局,实际上三元环节历史上产能利用率均处于40%左右,核心在于技术趋势变化,符合技术趋势的公司在产品需求和加工费上均有保障。 ③预期差三,柿场担心估值,实际上虽然23年正极公司单吨净利会下降,但优质头部企业扩产及一体化布局,整体利润会有很强成长性。 【本文
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当升科技
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一路向北的小韭菜
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套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代
民生证券:套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报指出,套筒灌浆是海风施工的重要环节,起到支撑叶片旋转、稳固海床的作用。风电灌浆料是一种经高性能聚合物改性的水泥基灌浆材料,采用多种无机添加剂,因技术壁垒高企,行业格局优,产品单价估计超过5000元/吨。近年来,国内企业技术突破、产品开始投入应用,目前已有部feng国产产品,具备较高性价比。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报
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2022-07-18 23:34:09
22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善?
天风证券:22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善? 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①消费医疗:长期高景气赛道,短期有望受益于需求回补及旺季来临; ②风电:成本压力缓解,yi情缓解后各地风电装机进度加快,Q3装机shυ量有望大幅增长; ③啤酒和餐饮产业链:yi后复苏主线,多地高温叠加年末世界杯,需求有望大增; ④火电:下游电价改革逐步落地,煤价回落火电有望扭亏; ⑤消费建材:竣工有望超预期,成本压力缓解,供需两端受益; ⑥饲料:豆粕库存压制成本价格,猪
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机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速
光大证券:机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①理论上钠离子电池成本有望做到0.30元/Wh以下,产业链加速布局钠离子电池,国内宁德时代和中科海钠都进行了提前布局。 ②钠离子电池正极材料主要包括过渡金属层状氧化物,聚阴离子类,普鲁士蓝等三种主要材料类型,ShΙ场主要关注在能量密度较高的层状氧化物和普鲁士蓝材料中,这两类材料预计会率先实现应用。 ③负极对硬碳需求明确,产业链确定性受益。归属于无定形碳中的硬碳可以实现
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一路向北的小韭菜
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一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益
国信证券:一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 国信证券研报指出,一体化压铸催生免热处理铝合金需求,再生铝头部企业受益。当下一体化压铸大量使用原生铝,原生铝碳排放是再生铝20倍以上,将显著提高材料的碳排放量,是长期隐忧。探索使用再生铝生产免热处理材料,才能解决碳排放问题。再生铝企业具备废铝采购渠道及经验优势,且对再生铝的性能理解更加深刻,未来有望主导材料端。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策
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立中集团
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环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋
广发证券:环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋,估值有望提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①环保企业转型加速,行业从早期的污染防治向再生Zi源、新能源转型,伴随转型业务落地,将带动利润持续增长,估值修复在即。 ②从碳价来看,已从去年中枢40元/吨提升至今年的60元/吨,有望进一步推动再生Zi源、风光等再生能源发展,从欧盟企业的减排经验,再生料的使用是大势所趋。 ③广发证券看好,生物柴油、垃圾焚烧、区域电力等几大环保高景气方向。 【本文来自持
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高能环境
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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脱水研报-早知道7/19
早知道: 1.今日大新闻:数字货币、电竞 2.潜伏什么:影视 3.题材挖掘:智能仪表、固态电池 4.公告淘金:德美化工、复旦张江 调研日报:江苏雷利、众源新材、万顺新材 评级日报:天孚通信、保隆科技、杭氧股份 强势股脱水:众源新材、碳纤维、华为鸿蒙 脱水研报:取向硅钢、轮胎、小家电、电池铝箔
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被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高
光大证券:被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①政策实施未来将有效带动高效节能变压器需求,作为变压器的核心材料,高磁感取向硅钢性能优劣直接影响变压器的能耗与能效等级,其需求表现或将优于一般取向硅钢产品。 ②柿场普遍知悉取向硅钢的需求主要在变压器领域,但却忽视了其作为光伏、风电新材料的价值。光伏、风电新增装机容量对需求拉动作用逐步提升,占当年电力行业新增变压器对取向硅钢需求量的比例从2021年的5
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小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复
开源证券:小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压明显等因素明显承压。2022年以来大部fen小品牌开始陆续退出竞争,竞争格局向好,行业开启复苏趋势,有望在业绩修复中zou出情绪底、估值底。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券家电团队研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压
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轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击
华创证券:轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①上周玲珑发布的上半年业绩预告扭亏超柿场预期,华创判断,在今年海运费下行、明年原材料价格下行、海外需求在衰退演绎后迎来恢复的接力之下,轮胎行业反转趋势已经形成。 ②当前国内乘用车销售薮据有所回暖,海外乘用车轮胎需求刚性,海运费用下降轮胎行业有望得到运输成本大幅度下行的对冲,在价值+拐点加持下,柿场开始抢筹轮胎。 ③华创认为,后续随着轮胎公司业绩回暖,将迎来戴维斯双击,行业拐
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电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益
天风证券:电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①PCB下游第二大应用是汽车领域,随着电动化、智能化推进,单车PCB用量和价值量将明显提升,柿场规模将大幅扩大。 ②智能驾驶方面,ADAS渗透率提升大幅推升PCB用量,预计到2025年ADAS传感器PCB柿场规模将达到460.9亿,是2021年的3倍。此外电动化领域,FPC替代传统线束,预计到25年柿场规模也将达到350亿+。 ③柿场格局来看,海外
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电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期
中泰证券:电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①新能源汽车+储能双轮驱动,钠离子电池则有望带来进一步扩容(钠离子用铝箔单耗是锂电池的2倍以上),预计电池铝箔需求有望从2022年的近30万吨增长至2025年的70万吨,实现翻番增长。 ②目前电池铝箔行业的平均良率水平为60%,而头部企业的良率达70%以上,头部企业的单吨净利远超同行。受到技术工艺、良率水平、投建周期(2-3年)等因素的制约,判断行业
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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早知道: 1.今日大新闻:旅游 2.题材挖掘:预制菜、油服、造纸 3.重要公告:长源东谷、唐山港 调研日报:云海金属、科博达、华安鑫创 评级日报:安彩高科、宏营智能、三一重能 强势股脱水:华阳股份、双星新材、水羊股份 脱水研报:三元正极、一体化压铸、风电灌浆机、业绩
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三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力
华泰证券:三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预期差一,柿场担心三元整体需求,实际上22年三元装机占比将达到50%,高于21年的40%,也高于柿场预期。 ②预期差二,柿场担心竞争格局,实际上三元环节历史上产能利用率均处于40%左右,核心在于技术趋势变化,符合技术趋势的公司在产品需求和加工费上均有保障。 ③预期差三,柿场担心估值,实际上虽然23年正极公司单吨净利会下降,但优质头部企业扩产及一体化布局,整体利润会有很强成长性。 【本文
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套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代
民生证券:套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报指出,套筒灌浆是海风施工的重要环节,起到支撑叶片旋转、稳固海床的作用。风电灌浆料是一种经高性能聚合物改性的水泥基灌浆材料,采用多种无机添加剂,因技术壁垒高企,行业格局优,产品单价估计超过5000元/吨。近年来,国内企业技术突破、产品开始投入应用,目前已有部feng国产产品,具备较高性价比。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报
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22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善?
天风证券:22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善? 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①消费医疗:长期高景气赛道,短期有望受益于需求回补及旺季来临; ②风电:成本压力缓解,yi情缓解后各地风电装机进度加快,Q3装机shυ量有望大幅增长; ③啤酒和餐饮产业链:yi后复苏主线,多地高温叠加年末世界杯,需求有望大增; ④火电:下游电价改革逐步落地,煤价回落火电有望扭亏; ⑤消费建材:竣工有望超预期,成本压力缓解,供需两端受益; ⑥饲料:豆粕库存压制成本价格,猪
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机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速
光大证券:机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①理论上钠离子电池成本有望做到0.30元/Wh以下,产业链加速布局钠离子电池,国内宁德时代和中科海钠都进行了提前布局。 ②钠离子电池正极材料主要包括过渡金属层状氧化物,聚阴离子类,普鲁士蓝等三种主要材料类型,ShΙ场主要关注在能量密度较高的层状氧化物和普鲁士蓝材料中,这两类材料预计会率先实现应用。 ③负极对硬碳需求明确,产业链确定性受益。归属于无定形碳中的硬碳可以实现
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一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益
国信证券:一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 国信证券研报指出,一体化压铸催生免热处理铝合金需求,再生铝头部企业受益。当下一体化压铸大量使用原生铝,原生铝碳排放是再生铝20倍以上,将显著提高材料的碳排放量,是长期隐忧。探索使用再生铝生产免热处理材料,才能解决碳排放问题。再生铝企业具备废铝采购渠道及经验优势,且对再生铝的性能理解更加深刻,未来有望主导材料端。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策
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环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋
广发证券:环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋,估值有望提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①环保企业转型加速,行业从早期的污染防治向再生Zi源、新能源转型,伴随转型业务落地,将带动利润持续增长,估值修复在即。 ②从碳价来看,已从去年中枢40元/吨提升至今年的60元/吨,有望进一步推动再生Zi源、风光等再生能源发展,从欧盟企业的减排经验,再生料的使用是大势所趋。 ③广发证券看好,生物柴油、垃圾焚烧、区域电力等几大环保高景气方向。 【本文来自持
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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脱水研报-早知道7/19
早知道: 1.今日大新闻:数字货币、电竞 2.潜伏什么:影视 3.题材挖掘:智能仪表、固态电池 4.公告淘金:德美化工、复旦张江 调研日报:江苏雷利、众源新材、万顺新材 评级日报:天孚通信、保隆科技、杭氧股份 强势股脱水:众源新材、碳纤维、华为鸿蒙 脱水研报:取向硅钢、轮胎、小家电、电池铝箔
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被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高
光大证券:被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①政策实施未来将有效带动高效节能变压器需求,作为变压器的核心材料,高磁感取向硅钢性能优劣直接影响变压器的能耗与能效等级,其需求表现或将优于一般取向硅钢产品。 ②柿场普遍知悉取向硅钢的需求主要在变压器领域,但却忽视了其作为光伏、风电新材料的价值。光伏、风电新增装机容量对需求拉动作用逐步提升,占当年电力行业新增变压器对取向硅钢需求量的比例从2021年的5
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小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复
开源证券:小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压明显等因素明显承压。2022年以来大部fen小品牌开始陆续退出竞争,竞争格局向好,行业开启复苏趋势,有望在业绩修复中zou出情绪底、估值底。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券家电团队研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压
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轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击
华创证券:轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①上周玲珑发布的上半年业绩预告扭亏超柿场预期,华创判断,在今年海运费下行、明年原材料价格下行、海外需求在衰退演绎后迎来恢复的接力之下,轮胎行业反转趋势已经形成。 ②当前国内乘用车销售薮据有所回暖,海外乘用车轮胎需求刚性,海运费用下降轮胎行业有望得到运输成本大幅度下行的对冲,在价值+拐点加持下,柿场开始抢筹轮胎。 ③华创认为,后续随着轮胎公司业绩回暖,将迎来戴维斯双击,行业拐
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电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益
天风证券:电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①PCB下游第二大应用是汽车领域,随着电动化、智能化推进,单车PCB用量和价值量将明显提升,柿场规模将大幅扩大。 ②智能驾驶方面,ADAS渗透率提升大幅推升PCB用量,预计到2025年ADAS传感器PCB柿场规模将达到460.9亿,是2021年的3倍。此外电动化领域,FPC替代传统线束,预计到25年柿场规模也将达到350亿+。 ③柿场格局来看,海外
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电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期
中泰证券:电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①新能源汽车+储能双轮驱动,钠离子电池则有望带来进一步扩容(钠离子用铝箔单耗是锂电池的2倍以上),预计电池铝箔需求有望从2022年的近30万吨增长至2025年的70万吨,实现翻番增长。 ②目前电池铝箔行业的平均良率水平为60%,而头部企业的良率达70%以上,头部企业的单吨净利远超同行。受到技术工艺、良率水平、投建周期(2-3年)等因素的制约,判断行业
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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脱水研报-早知道7/18
早知道: 1.今日大新闻:旅游 2.题材挖掘:预制菜、油服、造纸 3.重要公告:长源东谷、唐山港 调研日报:云海金属、科博达、华安鑫创 评级日报:安彩高科、宏营智能、三一重能 强势股脱水:华阳股份、双星新材、水羊股份 脱水研报:三元正极、一体化压铸、风电灌浆机、业绩
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三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力
华泰证券:三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预期差一,柿场担心三元整体需求,实际上22年三元装机占比将达到50%,高于21年的40%,也高于柿场预期。 ②预期差二,柿场担心竞争格局,实际上三元环节历史上产能利用率均处于40%左右,核心在于技术趋势变化,符合技术趋势的公司在产品需求和加工费上均有保障。 ③预期差三,柿场担心估值,实际上虽然23年正极公司单吨净利会下降,但优质头部企业扩产及一体化布局,整体利润会有很强成长性。 【本文
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套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代
民生证券:套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报指出,套筒灌浆是海风施工的重要环节,起到支撑叶片旋转、稳固海床的作用。风电灌浆料是一种经高性能聚合物改性的水泥基灌浆材料,采用多种无机添加剂,因技术壁垒高企,行业格局优,产品单价估计超过5000元/吨。近年来,国内企业技术突破、产品开始投入应用,目前已有部feng国产产品,具备较高性价比。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报
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22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善?
天风证券:22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善? 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①消费医疗:长期高景气赛道,短期有望受益于需求回补及旺季来临; ②风电:成本压力缓解,yi情缓解后各地风电装机进度加快,Q3装机shυ量有望大幅增长; ③啤酒和餐饮产业链:yi后复苏主线,多地高温叠加年末世界杯,需求有望大增; ④火电:下游电价改革逐步落地,煤价回落火电有望扭亏; ⑤消费建材:竣工有望超预期,成本压力缓解,供需两端受益; ⑥饲料:豆粕库存压制成本价格,猪
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机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速
光大证券:机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①理论上钠离子电池成本有望做到0.30元/Wh以下,产业链加速布局钠离子电池,国内宁德时代和中科海钠都进行了提前布局。 ②钠离子电池正极材料主要包括过渡金属层状氧化物,聚阴离子类,普鲁士蓝等三种主要材料类型,ShΙ场主要关注在能量密度较高的层状氧化物和普鲁士蓝材料中,这两类材料预计会率先实现应用。 ③负极对硬碳需求明确,产业链确定性受益。归属于无定形碳中的硬碳可以实现
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一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益
国信证券:一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 国信证券研报指出,一体化压铸催生免热处理铝合金需求,再生铝头部企业受益。当下一体化压铸大量使用原生铝,原生铝碳排放是再生铝20倍以上,将显著提高材料的碳排放量,是长期隐忧。探索使用再生铝生产免热处理材料,才能解决碳排放问题。再生铝企业具备废铝采购渠道及经验优势,且对再生铝的性能理解更加深刻,未来有望主导材料端。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策
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环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋
广发证券:环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋,估值有望提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①环保企业转型加速,行业从早期的污染防治向再生Zi源、新能源转型,伴随转型业务落地,将带动利润持续增长,估值修复在即。 ②从碳价来看,已从去年中枢40元/吨提升至今年的60元/吨,有望进一步推动再生Zi源、风光等再生能源发展,从欧盟企业的减排经验,再生料的使用是大势所趋。 ③广发证券看好,生物柴油、垃圾焚烧、区域电力等几大环保高景气方向。 【本文来自持
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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早知道: 1.今日大新闻:数字货币、电竞 2.潜伏什么:影视 3.题材挖掘:智能仪表、固态电池 4.公告淘金:德美化工、复旦张江 调研日报:江苏雷利、众源新材、万顺新材 评级日报:天孚通信、保隆科技、杭氧股份 强势股脱水:众源新材、碳纤维、华为鸿蒙 脱水研报:取向硅钢、轮胎、小家电、电池铝箔
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被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高
光大证券:被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①政策实施未来将有效带动高效节能变压器需求,作为变压器的核心材料,高磁感取向硅钢性能优劣直接影响变压器的能耗与能效等级,其需求表现或将优于一般取向硅钢产品。 ②柿场普遍知悉取向硅钢的需求主要在变压器领域,但却忽视了其作为光伏、风电新材料的价值。光伏、风电新增装机容量对需求拉动作用逐步提升,占当年电力行业新增变压器对取向硅钢需求量的比例从2021年的5
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小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复
开源证券:小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压明显等因素明显承压。2022年以来大部fen小品牌开始陆续退出竞争,竞争格局向好,行业开启复苏趋势,有望在业绩修复中zou出情绪底、估值底。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券家电团队研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压
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轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击
华创证券:轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①上周玲珑发布的上半年业绩预告扭亏超柿场预期,华创判断,在今年海运费下行、明年原材料价格下行、海外需求在衰退演绎后迎来恢复的接力之下,轮胎行业反转趋势已经形成。 ②当前国内乘用车销售薮据有所回暖,海外乘用车轮胎需求刚性,海运费用下降轮胎行业有望得到运输成本大幅度下行的对冲,在价值+拐点加持下,柿场开始抢筹轮胎。 ③华创认为,后续随着轮胎公司业绩回暖,将迎来戴维斯双击,行业拐
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电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益
天风证券:电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①PCB下游第二大应用是汽车领域,随着电动化、智能化推进,单车PCB用量和价值量将明显提升,柿场规模将大幅扩大。 ②智能驾驶方面,ADAS渗透率提升大幅推升PCB用量,预计到2025年ADAS传感器PCB柿场规模将达到460.9亿,是2021年的3倍。此外电动化领域,FPC替代传统线束,预计到25年柿场规模也将达到350亿+。 ③柿场格局来看,海外
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电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期
中泰证券:电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①新能源汽车+储能双轮驱动,钠离子电池则有望带来进一步扩容(钠离子用铝箔单耗是锂电池的2倍以上),预计电池铝箔需求有望从2022年的近30万吨增长至2025年的70万吨,实现翻番增长。 ②目前电池铝箔行业的平均良率水平为60%,而头部企业的良率达70%以上,头部企业的单吨净利远超同行。受到技术工艺、良率水平、投建周期(2-3年)等因素的制约,判断行业
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Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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早知道: 1.今日大新闻:旅游 2.题材挖掘:预制菜、油服、造纸 3.重要公告:长源东谷、唐山港 调研日报:云海金属、科博达、华安鑫创 评级日报:安彩高科、宏营智能、三一重能 强势股脱水:华阳股份、双星新材、水羊股份 脱水研报:三元正极、一体化压铸、风电灌浆机、业绩
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三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力
华泰证券:三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预期差一,柿场担心三元整体需求,实际上22年三元装机占比将达到50%,高于21年的40%,也高于柿场预期。 ②预期差二,柿场担心竞争格局,实际上三元环节历史上产能利用率均处于40%左右,核心在于技术趋势变化,符合技术趋势的公司在产品需求和加工费上均有保障。 ③预期差三,柿场担心估值,实际上虽然23年正极公司单吨净利会下降,但优质头部企业扩产及一体化布局,整体利润会有很强成长性。 【本文
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套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代
民生证券:套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报指出,套筒灌浆是海风施工的重要环节,起到支撑叶片旋转、稳固海床的作用。风电灌浆料是一种经高性能聚合物改性的水泥基灌浆材料,采用多种无机添加剂,因技术壁垒高企,行业格局优,产品单价估计超过5000元/吨。近年来,国内企业技术突破、产品开始投入应用,目前已有部feng国产产品,具备较高性价比。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报
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22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善?
天风证券:22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善? 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①消费医疗:长期高景气赛道,短期有望受益于需求回补及旺季来临; ②风电:成本压力缓解,yi情缓解后各地风电装机进度加快,Q3装机shυ量有望大幅增长; ③啤酒和餐饮产业链:yi后复苏主线,多地高温叠加年末世界杯,需求有望大增; ④火电:下游电价改革逐步落地,煤价回落火电有望扭亏; ⑤消费建材:竣工有望超预期,成本压力缓解,供需两端受益; ⑥饲料:豆粕库存压制成本价格,猪
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机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速
光大证券:机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①理论上钠离子电池成本有望做到0.30元/Wh以下,产业链加速布局钠离子电池,国内宁德时代和中科海钠都进行了提前布局。 ②钠离子电池正极材料主要包括过渡金属层状氧化物,聚阴离子类,普鲁士蓝等三种主要材料类型,ShΙ场主要关注在能量密度较高的层状氧化物和普鲁士蓝材料中,这两类材料预计会率先实现应用。 ③负极对硬碳需求明确,产业链确定性受益。归属于无定形碳中的硬碳可以实现
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一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益
国信证券:一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 国信证券研报指出,一体化压铸催生免热处理铝合金需求,再生铝头部企业受益。当下一体化压铸大量使用原生铝,原生铝碳排放是再生铝20倍以上,将显著提高材料的碳排放量,是长期隐忧。探索使用再生铝生产免热处理材料,才能解决碳排放问题。再生铝企业具备废铝采购渠道及经验优势,且对再生铝的性能理解更加深刻,未来有望主导材料端。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策
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2022-07-18 23:30:46
环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋
广发证券:环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋,估值有望提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①环保企业转型加速,行业从早期的污染防治向再生Zi源、新能源转型,伴随转型业务落地,将带动利润持续增长,估值修复在即。 ②从碳价来看,已从去年中枢40元/吨提升至今年的60元/吨,有望进一步推动再生Zi源、风光等再生能源发展,从欧盟企业的减排经验,再生料的使用是大势所趋。 ③广发证券看好,生物柴油、垃圾焚烧、区域电力等几大环保高景气方向。 【本文来自持
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高能环境
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一路向北的小韭菜
2022-07-20 21:00:32
Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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新风光
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:57:39
私密
脱水研报-早知道7/19
早知道: 1.今日大新闻:数字货币、电竞 2.潜伏什么:影视 3.题材挖掘:智能仪表、固态电池 4.公告淘金:德美化工、复旦张江 调研日报:江苏雷利、众源新材、万顺新材 评级日报:天孚通信、保隆科技、杭氧股份 强势股脱水:众源新材、碳纤维、华为鸿蒙 脱水研报:取向硅钢、轮胎、小家电、电池铝箔
7月20日早知道1.pdf
0719调研日报_1.pdf
0719评级日报1.pdf
0719强势股脱水_1.pdf
0719脱水研报1.pdf
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众源新材
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中材科技
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常山北明
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:31:19
被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高
光大证券:被忽视的新材料,光伏、风电装机拉升取向硅钢需求,价格创下2012年以来新高 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①政策实施未来将有效带动高效节能变压器需求,作为变压器的核心材料,高磁感取向硅钢性能优劣直接影响变压器的能耗与能效等级,其需求表现或将优于一般取向硅钢产品。 ②柿场普遍知悉取向硅钢的需求主要在变压器领域,但却忽视了其作为光伏、风电新材料的价值。光伏、风电新增装机容量对需求拉动作用逐步提升,占当年电力行业新增变压器对取向硅钢需求量的比例从2021年的5
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望变电气
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小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复
开源证券:小家电供给恢复带动需求回暖,盈利见底,估值有望修复 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压明显等因素明显承压。2022年以来大部fen小品牌开始陆续退出竞争,竞争格局向好,行业开启复苏趋势,有望在业绩修复中zou出情绪底、估值底。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 开源证券家电团队研报指出,小家电扳块在2021年受渠道红利减退、供需疲弱以及各企业业绩承压
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苏泊尔
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韭亿小目标
一路向北的小韭菜
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轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击
华创证券:轮胎行业盈利超预期,行业拐点到来,有望迎来戴维斯双击 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①上周玲珑发布的上半年业绩预告扭亏超柿场预期,华创判断,在今年海运费下行、明年原材料价格下行、海外需求在衰退演绎后迎来恢复的接力之下,轮胎行业反转趋势已经形成。 ②当前国内乘用车销售薮据有所回暖,海外乘用车轮胎需求刚性,海运费用下降轮胎行业有望得到运输成本大幅度下行的对冲,在价值+拐点加持下,柿场开始抢筹轮胎。 ③华创认为,后续随着轮胎公司业绩回暖,将迎来戴维斯双击,行业拐
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贵州轮胎
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电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益
天风证券:电动化和智能化推动,PCB单车价值量大幅提升,汽车电子收入占比高的企业更为受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①PCB下游第二大应用是汽车领域,随着电动化、智能化推进,单车PCB用量和价值量将明显提升,柿场规模将大幅扩大。 ②智能驾驶方面,ADAS渗透率提升大幅推升PCB用量,预计到2025年ADAS传感器PCB柿场规模将达到460.9亿,是2021年的3倍。此外电动化领域,FPC替代传统线束,预计到25年柿场规模也将达到350亿+。 ③柿场格局来看,海外
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世运电路
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2022-07-19 21:13:09
电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期
中泰证券:电池铝箔柿场空间大、格局优,3年复合增长率达35%,供不应求局面或将超预期 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①新能源汽车+储能双轮驱动,钠离子电池则有望带来进一步扩容(钠离子用铝箔单耗是锂电池的2倍以上),预计电池铝箔需求有望从2022年的近30万吨增长至2025年的70万吨,实现翻番增长。 ②目前电池铝箔行业的平均良率水平为60%,而头部企业的良率达70%以上,头部企业的单吨净利远超同行。受到技术工艺、良率水平、投建周期(2-3年)等因素的制约,判断行业
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鼎胜新材
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一路向北的小韭菜
2022-07-19 21:11:43
Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛
中信建投:Q2欧洲PPA环比大幅提升,能源紧缺背景下光伏需求旺盛 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①LevelTen Energy发布最新价格指薮报告,Q2欧洲P25指薮(最低的25%光伏、风电PPA报价汇总)为66.07欧元/MWh,较Q1上氵张16%。其中,光伏P25指薮为59.43欧元/MWh,较Q1上氵张19.1%。 ②实际上早在2021年,由于地缘政治的影响,欧洲就已经出现了能源短缺的问题,今年俄乌战争则是进一步加速了欧洲新能源PPA电价的提升。 【本文来
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新风光
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2022-07-18 23:47:32
私密
脱水研报-早知道7/18
早知道: 1.今日大新闻:旅游 2.题材挖掘:预制菜、油服、造纸 3.重要公告:长源东谷、唐山港 调研日报:云海金属、科博达、华安鑫创 评级日报:安彩高科、宏营智能、三一重能 强势股脱水:华阳股份、双星新材、水羊股份 脱水研报:三元正极、一体化压铸、风电灌浆机、业绩
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华阳股份
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双星新材
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水羊股份
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三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力
华泰证券:三元正极存在三重预期差,估值具备吸引力 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预期差一,柿场担心三元整体需求,实际上22年三元装机占比将达到50%,高于21年的40%,也高于柿场预期。 ②预期差二,柿场担心竞争格局,实际上三元环节历史上产能利用率均处于40%左右,核心在于技术趋势变化,符合技术趋势的公司在产品需求和加工费上均有保障。 ③预期差三,柿场担心估值,实际上虽然23年正极公司单吨净利会下降,但优质头部企业扩产及一体化布局,整体利润会有很强成长性。 【本文
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当升科技
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套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代
民生证券:套筒灌浆是海风施工的重要环节,灌浆料静待国产替代 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报指出,套筒灌浆是海风施工的重要环节,起到支撑叶片旋转、稳固海床的作用。风电灌浆料是一种经高性能聚合物改性的水泥基灌浆材料,采用多种无机添加剂,因技术壁垒高企,行业格局优,产品单价估计超过5000元/吨。近年来,国内企业技术突破、产品开始投入应用,目前已有部feng国产产品,具备较高性价比。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 民生证券研报
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苏博特
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2022-07-18 23:34:09
22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善?
天风证券:22年中报业绩预告如何?Q3哪些行业业绩有望明显改善? 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①消费医疗:长期高景气赛道,短期有望受益于需求回补及旺季来临; ②风电:成本压力缓解,yi情缓解后各地风电装机进度加快,Q3装机shυ量有望大幅增长; ③啤酒和餐饮产业链:yi后复苏主线,多地高温叠加年末世界杯,需求有望大增; ④火电:下游电价改革逐步落地,煤价回落火电有望扭亏; ⑤消费建材:竣工有望超预期,成本压力缓解,供需两端受益; ⑥饲料:豆粕库存压制成本价格,猪
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贵州茅台
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韭亿小目标
一路向北的小韭菜
2022-07-18 23:33:17
机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速
光大证券:机构电话会更新钠离子电池进展,潜在空间广阔产业化正在加速 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 ①理论上钠离子电池成本有望做到0.30元/Wh以下,产业链加速布局钠离子电池,国内宁德时代和中科海钠都进行了提前布局。 ②钠离子电池正极材料主要包括过渡金属层状氧化物,聚阴离子类,普鲁士蓝等三种主要材料类型,ShΙ场主要关注在能量密度较高的层状氧化物和普鲁士蓝材料中,这两类材料预计会率先实现应用。 ③负极对硬碳需求明确,产业链确定性受益。归属于无定形碳中的硬碳可以实现
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一路向北的小韭菜
2022-07-18 23:32:35
一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益
国信证券:一体化压铸催生免热处理铝合金材料需求,再生铝头部企业受益 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 国信证券研报指出,一体化压铸催生免热处理铝合金需求,再生铝头部企业受益。当下一体化压铸大量使用原生铝,原生铝碳排放是再生铝20倍以上,将显著提高材料的碳排放量,是长期隐忧。探索使用再生铝生产免热处理材料,才能解决碳排放问题。再生铝企业具备废铝采购渠道及经验优势,且对再生铝的性能理解更加深刻,未来有望主导材料端。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策
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立中集团
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2022-07-18 23:30:46
环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋
广发证券:环保企业快速转型“再生+新能源”,再生料的使用是减碳大势所趋,估值有望提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①环保企业转型加速,行业从早期的污染防治向再生Zi源、新能源转型,伴随转型业务落地,将带动利润持续增长,估值修复在即。 ②从碳价来看,已从去年中枢40元/吨提升至今年的60元/吨,有望进一步推动再生Zi源、风光等再生能源发展,从欧盟企业的减排经验,再生料的使用是大势所趋。 ③广发证券看好,生物柴油、垃圾焚烧、区域电力等几大环保高景气方向。 【本文来自持
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