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投研掘地蜂
不预设立场,仅为投研信息搬运工,仅供参考。据此操作后果自负。
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投研掘地蜂
2022-09-16 11:58:35
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复!
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复! ⭐网信办公布《关于修改的决定(征求意见稿)》,加大了处罚力度:“情节特别严重的,由省级以上有关主管部门责令改正,没收违法所得,处一百万元以上五千万元以下或者上一年度营业额百分之五以下罚款,并可以责令暂停相关业务、停业整顿、关闭网站、吊销相关业务许可证或者吊销营业执照;对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处十万元以上一百万元以下罚款,并可以决定禁止其在一定期限内担任相关企业的董事、监事、高级管理人员或者从事网络安全管理和网络运营关
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:34:41
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15)
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15) [玫瑰]疫情影响&经营展望: 中秋国庆需求较为平淡,公司受成都疫情的影响较小,系家庭端需求受损较少,且成都的占比不大,综合看疫情影响经销商的信心和消费者外出的信心。 22Q3~Q4的增长边际改善但压力仍存,全年目标(18.5%)努力去完成,需求持续复苏但新开发市场的难度较大,费用投放保持审慎克制,Q3运费或较Q2略增(疫情致物流效率下降、单位运费上升); 成本端压力仍较大,目前原材料储备已较少,下半年毛利率预计平稳,毛利率拐点需待主要原材料
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千禾味业
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:33:51
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13)
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13) 1) 三季度以来原材料压力趋缓,销售旺季恢复可观。半年报毛利率提升主要是C端业务占比提高导致,踢掉这个因素,原材料和运费价格都有上涨,下半年到明年上半年外部环境没有大幅波动的话公司主业毛利率会有所恢复,目前看7月稳定、8月略有优化。暑期以往也是旺季,目前看恢复情况还可以。 2) 品牌强化及渠道多元背景下,空刻销售稳健。今年整体策略是品牌打造和塑造阶段,在前期线上推广外,也有线下的楼宇广告等效果投入(华东、华南、京津冀为主)。新的互联网销售渠
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宝立食品
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:32:29
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(袁豪/曹曼/邓力/陈鹏) [玫瑰]●1)从政策面来看,政策加速友好,行业Beta将弹性呈现。从对经济贡献程度及效率来看,房地产市场以及民营房企还是有存在的必要性,并7、8月M2大增、而社融连续走弱也再次反证了房地产的重要性,预计合理政策修正需求也将显著提升。而近期供需两端的政策也确实在层层递进加码,比如中债信用增信为优质民企担保发中票、住建部财政部央行推出保交付专项借款、8月5Y-LPR再次下调15BP、宁
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华发股份
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2022-09-16 08:31:00
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评 -------------- ①股权激励基本情况: 公司于2022年9月15日发布股权激励草案公告,本次股权激励拟授予限制性股票共计360万股(占公司总股本的2.07%)。授予价格依据公告前一交易日(9月14日)收盘价的40%确认,为34.56元/股。其中首次授予300万股(1.72%),预留60万股(0.34%),首次授予对象全部为中层管理人员和核心骨干人员101人,以调动核心员工积极性并引入新研发团队。 ②解锁条件: 本次激励业绩考核期为4年(2022~
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雷电微力
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:29:04
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点:
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点: [爆竹]装机情况: 1)今年下半年,国内预估90GW电站实现全容量并网,全年120GW左右,如果放眼全球是260GW左右。 2)2019年-2021年三年的项目今年年底必须实现全容量并网,否则指标就会被取消。所以最近虽然涨价,但是一些央企的集采已经开始动了。 [爆竹]硅料: 1)四季度淡季,硅料价格将会正式进入下降周期,预测就在11月份。 明年乐观估计,长散单的均价20万左右,保守估计在15-20万。 2)到明年年底,实际产量150-160
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隆基绿能
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:28:02
山西汾酒公司调研要点20220915
山西汾酒公司调研要点20220915 [玫瑰]研究员观点:公司上半年留有余力,下半年更加从容,任务完成无虞。汾酒价格带布局全面,基地市场表现稳健,具有较强抗风险能力;同时结构升级进展良好,大力培育薄弱市场消费氛围,成长性可期,持续推荐! [玫瑰] Q2、Q3情况:1)Q2为1月出货,上海体量不大,结构明朗,Q3-4无需担心发货节奏。2)Q3玻汾边控边放,仍以青花为主。 [玫瑰]盈利能力:1)玻汾生产有规模效应,与青花的成本差别在于储存成本。2)净利率在十四五期间会波动向上,费用投入力度较大。3)
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山西汾酒
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:27:02
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
有道云笔记
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2022-09-16 08:25:32
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
有道云笔记
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广汽集团
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投研掘地蜂
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【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
有道云笔记
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宁德时代
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:29:24
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
有道云笔记
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道道全
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2022-09-15 19:28:39
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
有道云笔记
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水羊股份
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2022-09-15 17:32:51
【今日策略思考】如何理解当前的市场?
【今日策略思考】如何理解当前的市场? 今天的策略思考包括两个部分,一是市场大跌点评,二是对市场底部的判断。 9.15 市场大跌点评: 1、核心原因:市场大跌的核心原因仍然是增量资金不足,导致的市场脆弱性上升,稍有利空或者资金有所轮动的状况下容易出现崩盘的情况,本质上是微观流动性的问题。这个问题我在前几周(8.24)的市场异动点评中已经着重强调,不幸的是几周以来市场微观流动性并未得到明显改善。我们统计的A股增量资金数据表明上周A股资金净流出249亿,为连续第六周净流出(每周平均流出237亿)。市场
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宁德时代
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投研掘地蜂
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【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观 🔥事件:9月15日,A股主要指数出现调整,沪指失守3200点。光伏、风电、新能源车产业链等大幅调整,赛道股拖累市场走弱,创业板指一度跌近4%。 [闪电]主要原因: 一方面,美欧出台相关法案加剧全球贸易体系的挑战,引发近期市场对国内CXO、新能源产业链的担忧。二方面,最新公布的美国8月通胀超预期,市场提高了本轮美联储加息终点的利率预期,近期美股大幅调整引发市场避险情绪升温。 🚢 华西策略核心观点如下: 1、海
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投研掘地蜂
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【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增可期 🎏近况更新:此轮成都疫情以来,公司整体生产并未出现较大影响,生产环节进行封闭式生产,物流受到一定影响,但整体影响较小。目前渠道补库需求旺盛,生产正加速满足订单需求。整体来看,公司需求恢复良好,三季度在低基数的背景下,我们预计收入有望维持较快增长。成本端,原材料整体仍处在高位,但今年促销力度较去年减少,预计毛利率维持平稳态势。看好公司基本面恢复以及三季度高弹性表现。 🎏公司经过一年的调整,目前正处于
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天味食品
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【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复!
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复! ⭐网信办公布《关于修改的决定(征求意见稿)》,加大了处罚力度:“情节特别严重的,由省级以上有关主管部门责令改正,没收违法所得,处一百万元以上五千万元以下或者上一年度营业额百分之五以下罚款,并可以责令暂停相关业务、停业整顿、关闭网站、吊销相关业务许可证或者吊销营业执照;对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处十万元以上一百万元以下罚款,并可以决定禁止其在一定期限内担任相关企业的董事、监事、高级管理人员或者从事网络安全管理和网络运营关
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[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15)
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15) [玫瑰]疫情影响&经营展望: 中秋国庆需求较为平淡,公司受成都疫情的影响较小,系家庭端需求受损较少,且成都的占比不大,综合看疫情影响经销商的信心和消费者外出的信心。 22Q3~Q4的增长边际改善但压力仍存,全年目标(18.5%)努力去完成,需求持续复苏但新开发市场的难度较大,费用投放保持审慎克制,Q3运费或较Q2略增(疫情致物流效率下降、单位运费上升); 成本端压力仍较大,目前原材料储备已较少,下半年毛利率预计平稳,毛利率拐点需待主要原材料
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千禾味业
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2022-09-16 08:33:51
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13)
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13) 1) 三季度以来原材料压力趋缓,销售旺季恢复可观。半年报毛利率提升主要是C端业务占比提高导致,踢掉这个因素,原材料和运费价格都有上涨,下半年到明年上半年外部环境没有大幅波动的话公司主业毛利率会有所恢复,目前看7月稳定、8月略有优化。暑期以往也是旺季,目前看恢复情况还可以。 2) 品牌强化及渠道多元背景下,空刻销售稳健。今年整体策略是品牌打造和塑造阶段,在前期线上推广外,也有线下的楼宇广告等效果投入(华东、华南、京津冀为主)。新的互联网销售渠
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宝立食品
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2022-09-16 08:32:29
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(袁豪/曹曼/邓力/陈鹏) [玫瑰]●1)从政策面来看,政策加速友好,行业Beta将弹性呈现。从对经济贡献程度及效率来看,房地产市场以及民营房企还是有存在的必要性,并7、8月M2大增、而社融连续走弱也再次反证了房地产的重要性,预计合理政策修正需求也将显著提升。而近期供需两端的政策也确实在层层递进加码,比如中债信用增信为优质民企担保发中票、住建部财政部央行推出保交付专项借款、8月5Y-LPR再次下调15BP、宁
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华发股份
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2022-09-16 08:31:00
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评 -------------- ①股权激励基本情况: 公司于2022年9月15日发布股权激励草案公告,本次股权激励拟授予限制性股票共计360万股(占公司总股本的2.07%)。授予价格依据公告前一交易日(9月14日)收盘价的40%确认,为34.56元/股。其中首次授予300万股(1.72%),预留60万股(0.34%),首次授予对象全部为中层管理人员和核心骨干人员101人,以调动核心员工积极性并引入新研发团队。 ②解锁条件: 本次激励业绩考核期为4年(2022~
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雷电微力
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2022-09-16 08:29:04
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点:
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点: [爆竹]装机情况: 1)今年下半年,国内预估90GW电站实现全容量并网,全年120GW左右,如果放眼全球是260GW左右。 2)2019年-2021年三年的项目今年年底必须实现全容量并网,否则指标就会被取消。所以最近虽然涨价,但是一些央企的集采已经开始动了。 [爆竹]硅料: 1)四季度淡季,硅料价格将会正式进入下降周期,预测就在11月份。 明年乐观估计,长散单的均价20万左右,保守估计在15-20万。 2)到明年年底,实际产量150-160
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2022-09-16 08:28:02
山西汾酒公司调研要点20220915
山西汾酒公司调研要点20220915 [玫瑰]研究员观点:公司上半年留有余力,下半年更加从容,任务完成无虞。汾酒价格带布局全面,基地市场表现稳健,具有较强抗风险能力;同时结构升级进展良好,大力培育薄弱市场消费氛围,成长性可期,持续推荐! [玫瑰] Q2、Q3情况:1)Q2为1月出货,上海体量不大,结构明朗,Q3-4无需担心发货节奏。2)Q3玻汾边控边放,仍以青花为主。 [玫瑰]盈利能力:1)玻汾生产有规模效应,与青花的成本差别在于储存成本。2)净利率在十四五期间会波动向上,费用投入力度较大。3)
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山西汾酒
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2022-09-16 08:27:02
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
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2022-09-16 08:25:32
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
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广汽集团
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2022-09-16 08:24:30
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
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宁德时代
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2022-09-15 19:29:24
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
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道道全
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:28:39
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
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水羊股份
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2022-09-15 17:32:51
【今日策略思考】如何理解当前的市场?
【今日策略思考】如何理解当前的市场? 今天的策略思考包括两个部分,一是市场大跌点评,二是对市场底部的判断。 9.15 市场大跌点评: 1、核心原因:市场大跌的核心原因仍然是增量资金不足,导致的市场脆弱性上升,稍有利空或者资金有所轮动的状况下容易出现崩盘的情况,本质上是微观流动性的问题。这个问题我在前几周(8.24)的市场异动点评中已经着重强调,不幸的是几周以来市场微观流动性并未得到明显改善。我们统计的A股增量资金数据表明上周A股资金净流出249亿,为连续第六周净流出(每周平均流出237亿)。市场
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宁德时代
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2022-09-15 17:32:03
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观 🔥事件:9月15日,A股主要指数出现调整,沪指失守3200点。光伏、风电、新能源车产业链等大幅调整,赛道股拖累市场走弱,创业板指一度跌近4%。 [闪电]主要原因: 一方面,美欧出台相关法案加剧全球贸易体系的挑战,引发近期市场对国内CXO、新能源产业链的担忧。二方面,最新公布的美国8月通胀超预期,市场提高了本轮美联储加息终点的利率预期,近期美股大幅调整引发市场避险情绪升温。 🚢 华西策略核心观点如下: 1、海
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2022-09-15 17:30:28
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增可期 🎏近况更新:此轮成都疫情以来,公司整体生产并未出现较大影响,生产环节进行封闭式生产,物流受到一定影响,但整体影响较小。目前渠道补库需求旺盛,生产正加速满足订单需求。整体来看,公司需求恢复良好,三季度在低基数的背景下,我们预计收入有望维持较快增长。成本端,原材料整体仍处在高位,但今年促销力度较去年减少,预计毛利率维持平稳态势。看好公司基本面恢复以及三季度高弹性表现。 🎏公司经过一年的调整,目前正处于
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天味食品
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【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复!
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复! ⭐网信办公布《关于修改的决定(征求意见稿)》,加大了处罚力度:“情节特别严重的,由省级以上有关主管部门责令改正,没收违法所得,处一百万元以上五千万元以下或者上一年度营业额百分之五以下罚款,并可以责令暂停相关业务、停业整顿、关闭网站、吊销相关业务许可证或者吊销营业执照;对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处十万元以上一百万元以下罚款,并可以决定禁止其在一定期限内担任相关企业的董事、监事、高级管理人员或者从事网络安全管理和网络运营关
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2022-09-16 08:34:41
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15)
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15) [玫瑰]疫情影响&经营展望: 中秋国庆需求较为平淡,公司受成都疫情的影响较小,系家庭端需求受损较少,且成都的占比不大,综合看疫情影响经销商的信心和消费者外出的信心。 22Q3~Q4的增长边际改善但压力仍存,全年目标(18.5%)努力去完成,需求持续复苏但新开发市场的难度较大,费用投放保持审慎克制,Q3运费或较Q2略增(疫情致物流效率下降、单位运费上升); 成本端压力仍较大,目前原材料储备已较少,下半年毛利率预计平稳,毛利率拐点需待主要原材料
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2022-09-16 08:33:51
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13)
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13) 1) 三季度以来原材料压力趋缓,销售旺季恢复可观。半年报毛利率提升主要是C端业务占比提高导致,踢掉这个因素,原材料和运费价格都有上涨,下半年到明年上半年外部环境没有大幅波动的话公司主业毛利率会有所恢复,目前看7月稳定、8月略有优化。暑期以往也是旺季,目前看恢复情况还可以。 2) 品牌强化及渠道多元背景下,空刻销售稳健。今年整体策略是品牌打造和塑造阶段,在前期线上推广外,也有线下的楼宇广告等效果投入(华东、华南、京津冀为主)。新的互联网销售渠
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[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(袁豪/曹曼/邓力/陈鹏) [玫瑰]●1)从政策面来看,政策加速友好,行业Beta将弹性呈现。从对经济贡献程度及效率来看,房地产市场以及民营房企还是有存在的必要性,并7、8月M2大增、而社融连续走弱也再次反证了房地产的重要性,预计合理政策修正需求也将显著提升。而近期供需两端的政策也确实在层层递进加码,比如中债信用增信为优质民企担保发中票、住建部财政部央行推出保交付专项借款、8月5Y-LPR再次下调15BP、宁
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:31:00
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评 -------------- ①股权激励基本情况: 公司于2022年9月15日发布股权激励草案公告,本次股权激励拟授予限制性股票共计360万股(占公司总股本的2.07%)。授予价格依据公告前一交易日(9月14日)收盘价的40%确认,为34.56元/股。其中首次授予300万股(1.72%),预留60万股(0.34%),首次授予对象全部为中层管理人员和核心骨干人员101人,以调动核心员工积极性并引入新研发团队。 ②解锁条件: 本次激励业绩考核期为4年(2022~
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:29:04
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点:
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点: [爆竹]装机情况: 1)今年下半年,国内预估90GW电站实现全容量并网,全年120GW左右,如果放眼全球是260GW左右。 2)2019年-2021年三年的项目今年年底必须实现全容量并网,否则指标就会被取消。所以最近虽然涨价,但是一些央企的集采已经开始动了。 [爆竹]硅料: 1)四季度淡季,硅料价格将会正式进入下降周期,预测就在11月份。 明年乐观估计,长散单的均价20万左右,保守估计在15-20万。 2)到明年年底,实际产量150-160
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:28:02
山西汾酒公司调研要点20220915
山西汾酒公司调研要点20220915 [玫瑰]研究员观点:公司上半年留有余力,下半年更加从容,任务完成无虞。汾酒价格带布局全面,基地市场表现稳健,具有较强抗风险能力;同时结构升级进展良好,大力培育薄弱市场消费氛围,成长性可期,持续推荐! [玫瑰] Q2、Q3情况:1)Q2为1月出货,上海体量不大,结构明朗,Q3-4无需担心发货节奏。2)Q3玻汾边控边放,仍以青花为主。 [玫瑰]盈利能力:1)玻汾生产有规模效应,与青花的成本差别在于储存成本。2)净利率在十四五期间会波动向上,费用投入力度较大。3)
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山西汾酒
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:27:02
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
有道云笔记
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宁德时代
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2022-09-16 08:25:32
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
有道云笔记
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广汽集团
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:24:30
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
有道云笔记
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宁德时代
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:29:24
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
有道云笔记
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道道全
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:28:39
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
有道云笔记
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水羊股份
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投研掘地蜂
2022-09-15 17:32:51
【今日策略思考】如何理解当前的市场?
【今日策略思考】如何理解当前的市场? 今天的策略思考包括两个部分,一是市场大跌点评,二是对市场底部的判断。 9.15 市场大跌点评: 1、核心原因:市场大跌的核心原因仍然是增量资金不足,导致的市场脆弱性上升,稍有利空或者资金有所轮动的状况下容易出现崩盘的情况,本质上是微观流动性的问题。这个问题我在前几周(8.24)的市场异动点评中已经着重强调,不幸的是几周以来市场微观流动性并未得到明显改善。我们统计的A股增量资金数据表明上周A股资金净流出249亿,为连续第六周净流出(每周平均流出237亿)。市场
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宁德时代
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投研掘地蜂
2022-09-15 17:32:03
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观 🔥事件:9月15日,A股主要指数出现调整,沪指失守3200点。光伏、风电、新能源车产业链等大幅调整,赛道股拖累市场走弱,创业板指一度跌近4%。 [闪电]主要原因: 一方面,美欧出台相关法案加剧全球贸易体系的挑战,引发近期市场对国内CXO、新能源产业链的担忧。二方面,最新公布的美国8月通胀超预期,市场提高了本轮美联储加息终点的利率预期,近期美股大幅调整引发市场避险情绪升温。 🚢 华西策略核心观点如下: 1、海
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宁德时代
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2022-09-15 17:30:28
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增可期 🎏近况更新:此轮成都疫情以来,公司整体生产并未出现较大影响,生产环节进行封闭式生产,物流受到一定影响,但整体影响较小。目前渠道补库需求旺盛,生产正加速满足订单需求。整体来看,公司需求恢复良好,三季度在低基数的背景下,我们预计收入有望维持较快增长。成本端,原材料整体仍处在高位,但今年促销力度较去年减少,预计毛利率维持平稳态势。看好公司基本面恢复以及三季度高弹性表现。 🎏公司经过一年的调整,目前正处于
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天味食品
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2022-09-16 11:58:35
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复!
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复! ⭐网信办公布《关于修改的决定(征求意见稿)》,加大了处罚力度:“情节特别严重的,由省级以上有关主管部门责令改正,没收违法所得,处一百万元以上五千万元以下或者上一年度营业额百分之五以下罚款,并可以责令暂停相关业务、停业整顿、关闭网站、吊销相关业务许可证或者吊销营业执照;对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处十万元以上一百万元以下罚款,并可以决定禁止其在一定期限内担任相关企业的董事、监事、高级管理人员或者从事网络安全管理和网络运营关
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海量数据
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2022-09-16 08:34:41
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15)
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15) [玫瑰]疫情影响&经营展望: 中秋国庆需求较为平淡,公司受成都疫情的影响较小,系家庭端需求受损较少,且成都的占比不大,综合看疫情影响经销商的信心和消费者外出的信心。 22Q3~Q4的增长边际改善但压力仍存,全年目标(18.5%)努力去完成,需求持续复苏但新开发市场的难度较大,费用投放保持审慎克制,Q3运费或较Q2略增(疫情致物流效率下降、单位运费上升); 成本端压力仍较大,目前原材料储备已较少,下半年毛利率预计平稳,毛利率拐点需待主要原材料
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千禾味业
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:33:51
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13)
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13) 1) 三季度以来原材料压力趋缓,销售旺季恢复可观。半年报毛利率提升主要是C端业务占比提高导致,踢掉这个因素,原材料和运费价格都有上涨,下半年到明年上半年外部环境没有大幅波动的话公司主业毛利率会有所恢复,目前看7月稳定、8月略有优化。暑期以往也是旺季,目前看恢复情况还可以。 2) 品牌强化及渠道多元背景下,空刻销售稳健。今年整体策略是品牌打造和塑造阶段,在前期线上推广外,也有线下的楼宇广告等效果投入(华东、华南、京津冀为主)。新的互联网销售渠
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宝立食品
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:32:29
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(袁豪/曹曼/邓力/陈鹏) [玫瑰]●1)从政策面来看,政策加速友好,行业Beta将弹性呈现。从对经济贡献程度及效率来看,房地产市场以及民营房企还是有存在的必要性,并7、8月M2大增、而社融连续走弱也再次反证了房地产的重要性,预计合理政策修正需求也将显著提升。而近期供需两端的政策也确实在层层递进加码,比如中债信用增信为优质民企担保发中票、住建部财政部央行推出保交付专项借款、8月5Y-LPR再次下调15BP、宁
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华发股份
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2022-09-16 08:31:00
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评 -------------- ①股权激励基本情况: 公司于2022年9月15日发布股权激励草案公告,本次股权激励拟授予限制性股票共计360万股(占公司总股本的2.07%)。授予价格依据公告前一交易日(9月14日)收盘价的40%确认,为34.56元/股。其中首次授予300万股(1.72%),预留60万股(0.34%),首次授予对象全部为中层管理人员和核心骨干人员101人,以调动核心员工积极性并引入新研发团队。 ②解锁条件: 本次激励业绩考核期为4年(2022~
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雷电微力
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2022-09-16 08:29:04
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点:
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点: [爆竹]装机情况: 1)今年下半年,国内预估90GW电站实现全容量并网,全年120GW左右,如果放眼全球是260GW左右。 2)2019年-2021年三年的项目今年年底必须实现全容量并网,否则指标就会被取消。所以最近虽然涨价,但是一些央企的集采已经开始动了。 [爆竹]硅料: 1)四季度淡季,硅料价格将会正式进入下降周期,预测就在11月份。 明年乐观估计,长散单的均价20万左右,保守估计在15-20万。 2)到明年年底,实际产量150-160
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隆基绿能
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2022-09-16 08:28:02
山西汾酒公司调研要点20220915
山西汾酒公司调研要点20220915 [玫瑰]研究员观点:公司上半年留有余力,下半年更加从容,任务完成无虞。汾酒价格带布局全面,基地市场表现稳健,具有较强抗风险能力;同时结构升级进展良好,大力培育薄弱市场消费氛围,成长性可期,持续推荐! [玫瑰] Q2、Q3情况:1)Q2为1月出货,上海体量不大,结构明朗,Q3-4无需担心发货节奏。2)Q3玻汾边控边放,仍以青花为主。 [玫瑰]盈利能力:1)玻汾生产有规模效应,与青花的成本差别在于储存成本。2)净利率在十四五期间会波动向上,费用投入力度较大。3)
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山西汾酒
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2022-09-16 08:27:02
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
有道云笔记
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宁德时代
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投研掘地蜂
2022-09-16 08:25:32
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
有道云笔记
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广汽集团
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2022-09-16 08:24:30
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
有道云笔记
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宁德时代
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:29:24
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
有道云笔记
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道道全
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投研掘地蜂
2022-09-15 19:28:39
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
有道云笔记
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水羊股份
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2022-09-15 17:32:51
【今日策略思考】如何理解当前的市场?
【今日策略思考】如何理解当前的市场? 今天的策略思考包括两个部分,一是市场大跌点评,二是对市场底部的判断。 9.15 市场大跌点评: 1、核心原因:市场大跌的核心原因仍然是增量资金不足,导致的市场脆弱性上升,稍有利空或者资金有所轮动的状况下容易出现崩盘的情况,本质上是微观流动性的问题。这个问题我在前几周(8.24)的市场异动点评中已经着重强调,不幸的是几周以来市场微观流动性并未得到明显改善。我们统计的A股增量资金数据表明上周A股资金净流出249亿,为连续第六周净流出(每周平均流出237亿)。市场
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宁德时代
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2022-09-15 17:32:03
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观 🔥事件:9月15日,A股主要指数出现调整,沪指失守3200点。光伏、风电、新能源车产业链等大幅调整,赛道股拖累市场走弱,创业板指一度跌近4%。 [闪电]主要原因: 一方面,美欧出台相关法案加剧全球贸易体系的挑战,引发近期市场对国内CXO、新能源产业链的担忧。二方面,最新公布的美国8月通胀超预期,市场提高了本轮美联储加息终点的利率预期,近期美股大幅调整引发市场避险情绪升温。 🚢 华西策略核心观点如下: 1、海
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2022-09-15 17:30:28
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增可期 🎏近况更新:此轮成都疫情以来,公司整体生产并未出现较大影响,生产环节进行封闭式生产,物流受到一定影响,但整体影响较小。目前渠道补库需求旺盛,生产正加速满足订单需求。整体来看,公司需求恢复良好,三季度在低基数的背景下,我们预计收入有望维持较快增长。成本端,原材料整体仍处在高位,但今年促销力度较去年减少,预计毛利率维持平稳态势。看好公司基本面恢复以及三季度高弹性表现。 🎏公司经过一年的调整,目前正处于
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天味食品
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【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复!
【国君计算机李沐华团队】网安行业重要边际变化,推动板块估值修复! ⭐网信办公布《关于修改的决定(征求意见稿)》,加大了处罚力度:“情节特别严重的,由省级以上有关主管部门责令改正,没收违法所得,处一百万元以上五千万元以下或者上一年度营业额百分之五以下罚款,并可以责令暂停相关业务、停业整顿、关闭网站、吊销相关业务许可证或者吊销营业执照;对直接负责的主管人员和其他直接责任人员处十万元以上一百万元以下罚款,并可以决定禁止其在一定期限内担任相关企业的董事、监事、高级管理人员或者从事网络安全管理和网络运营关
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2022-09-16 08:34:41
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15)
[太阳]【千禾味业】最新情况跟踪(2022-9-15) [玫瑰]疫情影响&经营展望: 中秋国庆需求较为平淡,公司受成都疫情的影响较小,系家庭端需求受损较少,且成都的占比不大,综合看疫情影响经销商的信心和消费者外出的信心。 22Q3~Q4的增长边际改善但压力仍存,全年目标(18.5%)努力去完成,需求持续复苏但新开发市场的难度较大,费用投放保持审慎克制,Q3运费或较Q2略增(疫情致物流效率下降、单位运费上升); 成本端压力仍较大,目前原材料储备已较少,下半年毛利率预计平稳,毛利率拐点需待主要原材料
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2022-09-16 08:33:51
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13)
[太阳]【宝立食品】交流核心要点(2022.9.13) 1) 三季度以来原材料压力趋缓,销售旺季恢复可观。半年报毛利率提升主要是C端业务占比提高导致,踢掉这个因素,原材料和运费价格都有上涨,下半年到明年上半年外部环境没有大幅波动的话公司主业毛利率会有所恢复,目前看7月稳定、8月略有优化。暑期以往也是旺季,目前看恢复情况还可以。 2) 品牌强化及渠道多元背景下,空刻销售稳健。今年整体策略是品牌打造和塑造阶段,在前期线上推广外,也有线下的楼宇广告等效果投入(华东、华南、京津冀为主)。新的互联网销售渠
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宝立食品
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2022-09-16 08:32:29
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(
[太阳]【申万房地产|袁豪团队】新周期、新格局、新成长,重申看好板块、并重申看好优质房企(袁豪/曹曼/邓力/陈鹏) [玫瑰]●1)从政策面来看,政策加速友好,行业Beta将弹性呈现。从对经济贡献程度及效率来看,房地产市场以及民营房企还是有存在的必要性,并7、8月M2大增、而社融连续走弱也再次反证了房地产的重要性,预计合理政策修正需求也将显著提升。而近期供需两端的政策也确实在层层递进加码,比如中债信用增信为优质民企担保发中票、住建部财政部央行推出保交付专项借款、8月5Y-LPR再次下调15BP、宁
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2022-09-16 08:31:00
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评
【中信证券军工】雷电威力股权激励点评 -------------- ①股权激励基本情况: 公司于2022年9月15日发布股权激励草案公告,本次股权激励拟授予限制性股票共计360万股(占公司总股本的2.07%)。授予价格依据公告前一交易日(9月14日)收盘价的40%确认,为34.56元/股。其中首次授予300万股(1.72%),预留60万股(0.34%),首次授予对象全部为中层管理人员和核心骨干人员101人,以调动核心员工积极性并引入新研发团队。 ②解锁条件: 本次激励业绩考核期为4年(2022~
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2022-09-16 08:29:04
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点:
帕米尔研究—光伏产业链主题交流(9月14日)核心要点: [爆竹]装机情况: 1)今年下半年,国内预估90GW电站实现全容量并网,全年120GW左右,如果放眼全球是260GW左右。 2)2019年-2021年三年的项目今年年底必须实现全容量并网,否则指标就会被取消。所以最近虽然涨价,但是一些央企的集采已经开始动了。 [爆竹]硅料: 1)四季度淡季,硅料价格将会正式进入下降周期,预测就在11月份。 明年乐观估计,长散单的均价20万左右,保守估计在15-20万。 2)到明年年底,实际产量150-160
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隆基绿能
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2022-09-16 08:28:02
山西汾酒公司调研要点20220915
山西汾酒公司调研要点20220915 [玫瑰]研究员观点:公司上半年留有余力,下半年更加从容,任务完成无虞。汾酒价格带布局全面,基地市场表现稳健,具有较强抗风险能力;同时结构升级进展良好,大力培育薄弱市场消费氛围,成长性可期,持续推荐! [玫瑰] Q2、Q3情况:1)Q2为1月出货,上海体量不大,结构明朗,Q3-4无需担心发货节奏。2)Q3玻汾边控边放,仍以青花为主。 [玫瑰]盈利能力:1)玻汾生产有规模效应,与青花的成本差别在于储存成本。2)净利率在十四五期间会波动向上,费用投入力度较大。3)
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山西汾酒
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2022-09-16 08:27:02
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
【莫尼塔汽车】美国《通胀削减法案》对电动车影响点评
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2022-09-16 08:25:32
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
【安信汽车】埃安品牌之夜暨中国第一超跑发布会_20220915
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2022-09-16 08:24:30
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
【中信建投新能源】美国IRA细则梳理:中国企业从未被踢出供应链,民企在北美设厂仍可获取补贴
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2022-09-15 19:29:24
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
天风证券-道道全会议纪要-2022.9.14
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2022-09-15 19:28:39
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
【天风商社刘章明团队】水羊股份第二届科技创新峰会纪要
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投研掘地蜂
2022-09-15 17:32:51
【今日策略思考】如何理解当前的市场?
【今日策略思考】如何理解当前的市场? 今天的策略思考包括两个部分,一是市场大跌点评,二是对市场底部的判断。 9.15 市场大跌点评: 1、核心原因:市场大跌的核心原因仍然是增量资金不足,导致的市场脆弱性上升,稍有利空或者资金有所轮动的状况下容易出现崩盘的情况,本质上是微观流动性的问题。这个问题我在前几周(8.24)的市场异动点评中已经着重强调,不幸的是几周以来市场微观流动性并未得到明显改善。我们统计的A股增量资金数据表明上周A股资金净流出249亿,为连续第六周净流出(每周平均流出237亿)。市场
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2022-09-15 17:32:03
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观
【华西策略】 0915A股市场波动点评:外围因素导致A股波动,A股跌下来勿需过度悲观 🔥事件:9月15日,A股主要指数出现调整,沪指失守3200点。光伏、风电、新能源车产业链等大幅调整,赛道股拖累市场走弱,创业板指一度跌近4%。 [闪电]主要原因: 一方面,美欧出台相关法案加剧全球贸易体系的挑战,引发近期市场对国内CXO、新能源产业链的担忧。二方面,最新公布的美国8月通胀超预期,市场提高了本轮美联储加息终点的利率预期,近期美股大幅调整引发市场避险情绪升温。 🚢 华西策略核心观点如下: 1、海
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投研掘地蜂
2022-09-15 17:30:28
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增
【天风商社刘章明团队-食饮】天味食品近况更新:成都疫情影响逐步减弱,订单需求充沛,Q3高增可期 🎏近况更新:此轮成都疫情以来,公司整体生产并未出现较大影响,生产环节进行封闭式生产,物流受到一定影响,但整体影响较小。目前渠道补库需求旺盛,生产正加速满足订单需求。整体来看,公司需求恢复良好,三季度在低基数的背景下,我们预计收入有望维持较快增长。成本端,原材料整体仍处在高位,但今年促销力度较去年减少,预计毛利率维持平稳态势。看好公司基本面恢复以及三季度高弹性表现。 🎏公司经过一年的调整,目前正处于
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