长风用户主页-韭研公社

异动

登录注册

长风

长风破浪会有时，直挂云帆济沧海

IP属地：220000,220100

个人资料

长风

超短低吸

2021-03-01 22:20:59

半导体，锂电池明日机会

【每个人的身上都有太阳，只是要让它发出光来，不可否认条件性的限制，给了我们一定的制约，甚至一时让我们难以挣脱，但平凡并不注定平庸，平凡的人都是在平凡的时候，做着不平凡的努力】中国有句谚语躲得过初一躲不过十五，十五过了盘面果然好不少！十五的月亮十六圆好事总是在后面，经过了新年之后连续的调整今天盘面普涨行情，但总体来讲普涨的盘面并不是最优的市场，因为主攻方向不集中，资金都是四处出击自然仓位都以分散为主，赵老哥有句名言【不怕市场跌就怕市场题材乱】。年后的指数都以下跌为主，这里算是七天的交易日都是下

S
乾照光电
S
天际股份

0

0

1

4.39
长风

超短低吸

2021-03-01 22:07:30

半导体行业研究：砷化镓本土闭环，碳化硅等待“奇点时刻”

一、下游应用驱动，GaAs、GaN 和 SiC 各领风骚 1.化合物半导体具有物理特性优势化合物半导体物理特性具有独特优势。半导体材料领域共经历三个发展阶段：第一阶段是以硅、锗为代表的 IV 族半导体；第二阶段是以 GaAs 和 InP 为代表的 III-V 族化合物半导体，其中 GaAs 技术发展成熟，主要用于通讯领域；第三阶段主要是以 SiC、GaN 为代表的宽禁带半导体材料。硅材料技术成熟，成本低，但是物理性质限制了其在光电子、高频高功率器件和耐高温器件上的应用。相比硅材料，化

S
华润微
S
乾照光电
S
三安光电

0

1

2

9.17
长风

超短低吸

2021-02-28 22:15:01

锂电医美先跌先修复机会

【最美的你不是生如夏花，而是在时间的长河里波澜不惊】新年之后指数都在调整周期，这里和前期抱团股形成了一定共振性，抱团股都已中大盘为主，调整也比较带指数，特别是创业板七个交易日没有一天是上涨的，但总体的定义还是上升途中的调整，经过了上周五的继续杀跌之后，这里会有一个反弹，但急跌之后伴随的都是缓涨，后面还有回探确认需求。指数不继续大幅杀跌盘面就会随时修复，前期个别抱团板块周五已收出止跌信号，风险释放高峰基本结束，扛过了几百点的大跌之后更没什么可担心的，曙光就在黎明前，下周的交易风报比盈利大于亏损

S
爱美客
S
雅化集团

0

0

2

2.19
长风

超短低吸

2021-02-28 21:45:08

能源行业专题报告：立足“碳中和”元年，拥抱能源新纪元

进入 21 世纪以来，中国经济的快速腾飞使得碳排放压力与日俱增，在全世界二氧化碳排放量年均增长 1.85%的背景下，中国二氧化碳排放量年均增速高达 5.51%，2019 年中国的二氧化碳排放总量已经达到 98.25 亿吨，相较 2000 年增长 2.92 倍。人均方面， 2019 年我国人均二氧化碳排放量已经达到世界平均水平的 1.58 倍，虽然距离发达经济体仍有差距，但按照目前的趋势，2030 年左右我国人均碳排放量便将超越美国。 2020 年 9 月 22 日，我国在第 75 届联合国大会一

S
华银电力
S
远达环保

2

6

4

25.44
长风

超短低吸

2021-02-28 09:27:05

云计算行业研究之SaaS篇：云程发韧，风禾尽起

SaaS 从何而来，为何而生？ 2006 年 8 月，Google 首次提出“云计算”的概念。历经十余年的发展，云计算已经与科技界、商业界的发展紧密交织，成为推动现代社会前进的重要引擎。云计算概念兴起的背后是 IT 界从上世纪 60 年代兴起并延续至今的计算、存储与商业模式的变革。云计算并不是一种全新的技术架构，其出现是以往技术与计算模式发展和演变的一种结果，也是适合于目前商业需求与技术可行性的一种模式1。在网络范围方面，我们历经了从局域网到广域网，再到互联网的发展阶段；在应用架构和交付方式上

S
中国软件
S
*ST鹏博
S
华胜天成

2

3

4

15.48
长风

超短低吸

2021-02-27 18:20:02

半导体材料专题报告：半导体材料空间广阔，国产替代迫在眉睫

报告综述：半导体是信息产业的基石，中国产业增速快于全球。半导体在经济领域和科技领域都具有至关重要的作用，从全球看已经历两次大范围产业转移，我国正承接全球半导体第三次转移浪潮。在过去二十余年中，我国凭借低廉的劳动成本和庞大的下游消费市场，获取了部分发达国家/地区的半导体封测/制造业务，并有效带动了上游IC设计业的发展，集成电路市场规模逐步提升，近年来半导体销售额占全球比重持续增长。半导体材料位于半导体产业链上游，晶圆厂建厂潮加速国内半导体材料行业发展。半导体材料行业位于半导体产业链

S
江丰电子
S
有研新材

2

5

3

24.32
长风

超短低吸

2021-02-27 16:01:41

两会”主题前瞻：两会前后一个月胜率70%？3大重点方向

下周即将迎来全国两会时间（3月4日、3月5日），本届两会使命重大，即是中国最新五年规划开局，又是中共建党100周年，领导层预计还将公布2035年的远景目标，这会是今后中国15年的发展蓝图。值得注意的还有，统计过去10年的两会行情来看，两会前后一个月的上涨概率高达70%，表现不俗，一定程度上反映出资金的关注度颇高。那么在今年，综合多家券商观点认为，有三个重点方向： 1、国防军工：国内军工产业进入“短期/3 年订单与产能大幅增长，中期/7 年装备体系升级”重大发展机遇期，国防军工确定性增强，两会召

S
士兰微
S
中航机电
S
四维图新

1

14

24

70.41
长风

超短低吸

2021-02-27 08:21:27

汽车半导体行业深度研究：硅含量拆解分析

核心观点我们预计 2025 年我国新能源汽车销量在 500 万辆左右。汽车半导体在整车成本的占比将会从 2000 年的 18%飞速增长到 2030 年的 45%。其中新能源汽车发展最为迅速，我们预计 2025 年中国新能源半导体中功率半导体价值量约 124 亿元，主要为 IGBT 约为 31 亿元， MOSFET 约为 43 亿元。微控制器 MCU 价值量约为 98 亿元，其中，8bit MCU 约为 9 亿元， 16bit MCU 约为 12 亿元，32bit 约为 65 亿元。传感器领

S
四维图新
S
瑞芯微
S
斯达半导

6

8

9

56.97
长风

超短低吸

2021-02-27 08:13:07

汽车电动化浪潮已至，锂电材料乘势而起

报告综述汽车电动化浪潮驱动锂电材料行业飞跃发展。在主要经济体扶持政策加码、传统车企相继布局的催化下，电动车技术不断迭代、成本持续优化， 2020 年全球电动车销量突破 324 万辆，市场份额大幅提高 1.7pcts 至 4.2%，过去 5 年 CAGR 达 43.0%。锂电池作为电动车核心部件，需求随之猛增， 2020 年全球动力电池装机量达 137GWh（过去 3 年 CAGR 约 32.3%）。电芯材料（含正极材料、负极材料、电解液和隔膜）是电池核心，占比电池完全成本约 46%，预计 2

S
天赐材料
S
中伟股份

1

5

6

21.64
长风

超短低吸

2021-02-27 08:06:11

镍金属行业深度报告：迎接硫酸镍的高光时代

1. 镍的二元供需匹配是理解镍产业变迁的核心 1.1. 二元供应：硫化镍矿供应下降，红土镍矿不断扩张全球镍储量相对集中，近年来全球镍矿储量增长主要来自红土镍矿。据美国地质调查局（USGS）数据，2020 年全球镍储量为 9,400 万吨，同比保持不变，其中红土镍矿占 60%，硫化镍矿占 40%。其中印尼镍矿储量不变，仍为 2,100 万吨，依旧是镍资源最丰富的国家，其次是澳大利亚、巴西、俄罗斯、新喀、古巴、菲律宾等国。中国是贫镍国，储量约 280 万吨，主要集中在金川镍矿，全球占比约为

S
*ST中程
S
ST盛屯

0

7

1

10.16
长风

超短低吸

2021-02-25 08:33:10

华康股份，木糖醇龙头企业

华康股份是一家主要从事木糖醇、山梨糖醇、麦芽糖醇、果葡糖浆等多种功能性糖醇、淀粉糖产品研发、生产、销售的企业。截至目前，公司已与玛氏箭牌、亿滋、不凡帝、可口可乐等食品饮料行业企业建立合作关系，产品销往国内市场及欧洲、美洲、亚洲等国家和地区；华康在功能糖醇领域目前位于国内第一，世界第二。华康股份这些“糖”都卖给谁呢？玛氏箭牌、亿滋（旗下产品有奥利奥、怡口莲、炫迈、趣多多、荷氏等）、不凡帝（旗下产品有阿尔卑斯、曼妥思、比巴卜）、费列罗、好时、好丽友、可口可乐、百事可乐、康师傅、农夫山泉、娃哈哈、蒙

S
华康股份

2

11

11

62.89
长风

超短低吸

2021-02-25 08:11:20

欢瑞世纪，强周期受益疫情之后全面复苏和低价崛起

影视剧投资发行及艺人经纪业务文体传媒-0.53%影视动漫0.76% 公司目前业务涵盖电视剧投资、制作和发行，艺人经纪等相关业务；形成了较为完整的业务布局，各业务环节紧密结合，相互之间形成了协同效应。作为行业领先的内容制作者，公司以社会主义新时代正能量价值观的传播者和承载者为愿景，以为广大人民群众提供更美好的精神文化产品为己任，主动承担传播和弘扬中国梦的光荣使命，制作符合社会主义主旋律的高品质剧作。公司将继续巩固主营业务的发展，深化文化产业的战略布局，逐步推进影视产业健康生态系统的建设。推进内

S
欢瑞世纪

0

6

2

9.36
长风

超短低吸

2021-02-25 07:39:44

探寻智能网联趋势下中国模式创新崛起之路

为什么当前时点需要重视智能汽车？ 1. 科技革命来临，创新战略是时代主旋律。“十四五”时期是我国加快建设制造强国的关键阶段，智能汽车已成为汽车产业创新转型的重要战略。 2020 年是我国智能汽车相关标准建设收官之年，也是下一阶段工作谋篇布局之年，《智能汽车创新发展战略》、《智能网联汽车技术路线图 2.0》等政策从顶层设计出发加速推动中国方案智能汽车战略落地。 2. 智能化是新格局下承载中国品牌自主向上突破的重要路径。品牌力是车企生存最核心因素，依靠核心竞争力提升 ASP 及份额是关键。特斯拉及造

S
路畅科技
S
四维图新

1

6

3

39.98
长风

超短低吸

2021-02-24 10:10:23

格林达

格林达，现金半导体企业 TMAH显影液化工化纤-0.73%新材料-0.42% 以四甲基氢氧化铵为主要有效成分的TMAH显影液（正胶显影液）是公司的主打产品。公司通过创新研发，一举打破了国外企业对该市场的垄断地位，为高清显示面板的国产化提供了重要支撑。目前，公司TMAH显影液不仅实现了替代进口，还远销韩国、日本等地。公司的核心产品TMAH显影液达到SEMI G4的级别，蚀刻液、稀释液、清洗液等达到了SEMI G2、G3的级别。目前，公司产品满足显示面板、太阳能电池领域的品质要求。目前，公司TMA

S
格林达

1

3

0

10.69
长风

超短低吸

2021-02-24 07:38:29

航空发动机行业全景解析

航空发动机行业的发展水平是一个国家工业基础、科技水平和综合国力的集中体现，也是国家安全和大国地位的重要战略保障。航空发动机是航空器的“心脏”-为航空器提供飞行所需动力的装置，约占到飞机整机价值量的20%~30%。全球航空发动机主要分为涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机、涡浆发动机四类，其中涡扇发动机是目前最为核心的航空发动机。目前，世界上能够独立研制高性能军用航空发动机的国家只有美、俄、英、中等少数几个国家，民用领域则由美、英两国垄断，技术工艺门槛较高。中国的航空发动机历经“引进—仿制—

S
炼石航空
S
航发动力

1

7

3

35.74

前往

页

长风

超短低吸

2021-03-01 22:20:59

半导体，锂电池明日机会

【每个人的身上都有太阳，只是要让它发出光来，不可否认条件性的限制，给了我们一定的制约，甚至一时让我们难以挣脱，但平凡并不注定平庸，平凡的人都是在平凡的时候，做着不平凡的努力】中国有句谚语躲得过初一躲不过十五，十五过了盘面果然好不少！十五的月亮十六圆好事总是在后面，经过了新年之后连续的调整今天盘面普涨行情，但总体来讲普涨的盘面并不是最优的市场，因为主攻方向不集中，资金都是四处出击自然仓位都以分散为主，赵老哥有句名言【不怕市场跌就怕市场题材乱】。年后的指数都以下跌为主，这里算是七天的交易日都是下

S
乾照光电
S
天际股份

0

0

1

4.39
长风

超短低吸

2021-03-01 22:07:30

半导体行业研究：砷化镓本土闭环，碳化硅等待“奇点时刻”

一、下游应用驱动，GaAs、GaN 和 SiC 各领风骚 1.化合物半导体具有物理特性优势化合物半导体物理特性具有独特优势。半导体材料领域共经历三个发展阶段：第一阶段是以硅、锗为代表的 IV 族半导体；第二阶段是以 GaAs 和 InP 为代表的 III-V 族化合物半导体，其中 GaAs 技术发展成熟，主要用于通讯领域；第三阶段主要是以 SiC、GaN 为代表的宽禁带半导体材料。硅材料技术成熟，成本低，但是物理性质限制了其在光电子、高频高功率器件和耐高温器件上的应用。相比硅材料，化

S
华润微
S
乾照光电
S
三安光电

0

1

2

9.17
长风

超短低吸

2021-02-28 22:15:01

锂电医美先跌先修复机会

【最美的你不是生如夏花，而是在时间的长河里波澜不惊】新年之后指数都在调整周期，这里和前期抱团股形成了一定共振性，抱团股都已中大盘为主，调整也比较带指数，特别是创业板七个交易日没有一天是上涨的，但总体的定义还是上升途中的调整，经过了上周五的继续杀跌之后，这里会有一个反弹，但急跌之后伴随的都是缓涨，后面还有回探确认需求。指数不继续大幅杀跌盘面就会随时修复，前期个别抱团板块周五已收出止跌信号，风险释放高峰基本结束，扛过了几百点的大跌之后更没什么可担心的，曙光就在黎明前，下周的交易风报比盈利大于亏损

S
爱美客
S
雅化集团

0

0

2

2.19
长风

超短低吸

2021-02-28 21:45:08

能源行业专题报告：立足“碳中和”元年，拥抱能源新纪元

进入 21 世纪以来，中国经济的快速腾飞使得碳排放压力与日俱增，在全世界二氧化碳排放量年均增长 1.85%的背景下，中国二氧化碳排放量年均增速高达 5.51%，2019 年中国的二氧化碳排放总量已经达到 98.25 亿吨，相较 2000 年增长 2.92 倍。人均方面， 2019 年我国人均二氧化碳排放量已经达到世界平均水平的 1.58 倍，虽然距离发达经济体仍有差距，但按照目前的趋势，2030 年左右我国人均碳排放量便将超越美国。 2020 年 9 月 22 日，我国在第 75 届联合国大会一

S
华银电力
S
远达环保

2

6

4

25.44
长风

超短低吸

2021-02-28 09:27:05

云计算行业研究之SaaS篇：云程发韧，风禾尽起

SaaS 从何而来，为何而生？ 2006 年 8 月，Google 首次提出“云计算”的概念。历经十余年的发展，云计算已经与科技界、商业界的发展紧密交织，成为推动现代社会前进的重要引擎。云计算概念兴起的背后是 IT 界从上世纪 60 年代兴起并延续至今的计算、存储与商业模式的变革。云计算并不是一种全新的技术架构，其出现是以往技术与计算模式发展和演变的一种结果，也是适合于目前商业需求与技术可行性的一种模式1。在网络范围方面，我们历经了从局域网到广域网，再到互联网的发展阶段；在应用架构和交付方式上

S
中国软件
S
*ST鹏博
S
华胜天成

2

3

4

15.48
长风

超短低吸

2021-02-27 18:20:02

半导体材料专题报告：半导体材料空间广阔，国产替代迫在眉睫

报告综述：半导体是信息产业的基石，中国产业增速快于全球。半导体在经济领域和科技领域都具有至关重要的作用，从全球看已经历两次大范围产业转移，我国正承接全球半导体第三次转移浪潮。在过去二十余年中，我国凭借低廉的劳动成本和庞大的下游消费市场，获取了部分发达国家/地区的半导体封测/制造业务，并有效带动了上游IC设计业的发展，集成电路市场规模逐步提升，近年来半导体销售额占全球比重持续增长。半导体材料位于半导体产业链上游，晶圆厂建厂潮加速国内半导体材料行业发展。半导体材料行业位于半导体产业链

S
江丰电子
S
有研新材

2

5

3

24.32
长风

超短低吸

2021-02-27 16:01:41

两会”主题前瞻：两会前后一个月胜率70%？3大重点方向

下周即将迎来全国两会时间（3月4日、3月5日），本届两会使命重大，即是中国最新五年规划开局，又是中共建党100周年，领导层预计还将公布2035年的远景目标，这会是今后中国15年的发展蓝图。值得注意的还有，统计过去10年的两会行情来看，两会前后一个月的上涨概率高达70%，表现不俗，一定程度上反映出资金的关注度颇高。那么在今年，综合多家券商观点认为，有三个重点方向： 1、国防军工：国内军工产业进入“短期/3 年订单与产能大幅增长，中期/7 年装备体系升级”重大发展机遇期，国防军工确定性增强，两会召

S
士兰微
S
中航机电
S
四维图新

1

14

24

70.41
长风

超短低吸

2021-02-27 08:21:27

汽车半导体行业深度研究：硅含量拆解分析

核心观点我们预计 2025 年我国新能源汽车销量在 500 万辆左右。汽车半导体在整车成本的占比将会从 2000 年的 18%飞速增长到 2030 年的 45%。其中新能源汽车发展最为迅速，我们预计 2025 年中国新能源半导体中功率半导体价值量约 124 亿元，主要为 IGBT 约为 31 亿元， MOSFET 约为 43 亿元。微控制器 MCU 价值量约为 98 亿元，其中，8bit MCU 约为 9 亿元， 16bit MCU 约为 12 亿元，32bit 约为 65 亿元。传感器领

S
四维图新
S
瑞芯微
S
斯达半导

6

8

9

56.97
长风

超短低吸

2021-02-27 08:13:07

汽车电动化浪潮已至，锂电材料乘势而起

报告综述汽车电动化浪潮驱动锂电材料行业飞跃发展。在主要经济体扶持政策加码、传统车企相继布局的催化下，电动车技术不断迭代、成本持续优化， 2020 年全球电动车销量突破 324 万辆，市场份额大幅提高 1.7pcts 至 4.2%，过去 5 年 CAGR 达 43.0%。锂电池作为电动车核心部件，需求随之猛增， 2020 年全球动力电池装机量达 137GWh（过去 3 年 CAGR 约 32.3%）。电芯材料（含正极材料、负极材料、电解液和隔膜）是电池核心，占比电池完全成本约 46%，预计 2

S
天赐材料
S
中伟股份

1

5

6

21.64
长风

超短低吸

2021-02-27 08:06:11

镍金属行业深度报告：迎接硫酸镍的高光时代

1. 镍的二元供需匹配是理解镍产业变迁的核心 1.1. 二元供应：硫化镍矿供应下降，红土镍矿不断扩张全球镍储量相对集中，近年来全球镍矿储量增长主要来自红土镍矿。据美国地质调查局（USGS）数据，2020 年全球镍储量为 9,400 万吨，同比保持不变，其中红土镍矿占 60%，硫化镍矿占 40%。其中印尼镍矿储量不变，仍为 2,100 万吨，依旧是镍资源最丰富的国家，其次是澳大利亚、巴西、俄罗斯、新喀、古巴、菲律宾等国。中国是贫镍国，储量约 280 万吨，主要集中在金川镍矿，全球占比约为

S
*ST中程
S
ST盛屯

0

7

1

10.16
长风

超短低吸

2021-02-25 08:33:10

华康股份，木糖醇龙头企业

华康股份是一家主要从事木糖醇、山梨糖醇、麦芽糖醇、果葡糖浆等多种功能性糖醇、淀粉糖产品研发、生产、销售的企业。截至目前，公司已与玛氏箭牌、亿滋、不凡帝、可口可乐等食品饮料行业企业建立合作关系，产品销往国内市场及欧洲、美洲、亚洲等国家和地区；华康在功能糖醇领域目前位于国内第一，世界第二。华康股份这些“糖”都卖给谁呢？玛氏箭牌、亿滋（旗下产品有奥利奥、怡口莲、炫迈、趣多多、荷氏等）、不凡帝（旗下产品有阿尔卑斯、曼妥思、比巴卜）、费列罗、好时、好丽友、可口可乐、百事可乐、康师傅、农夫山泉、娃哈哈、蒙

S
华康股份

2

11

11

62.89
长风

超短低吸

2021-02-25 08:11:20

欢瑞世纪，强周期受益疫情之后全面复苏和低价崛起

影视剧投资发行及艺人经纪业务文体传媒-0.53%影视动漫0.76% 公司目前业务涵盖电视剧投资、制作和发行，艺人经纪等相关业务；形成了较为完整的业务布局，各业务环节紧密结合，相互之间形成了协同效应。作为行业领先的内容制作者，公司以社会主义新时代正能量价值观的传播者和承载者为愿景，以为广大人民群众提供更美好的精神文化产品为己任，主动承担传播和弘扬中国梦的光荣使命，制作符合社会主义主旋律的高品质剧作。公司将继续巩固主营业务的发展，深化文化产业的战略布局，逐步推进影视产业健康生态系统的建设。推进内

S
欢瑞世纪

0

6

2

9.36
长风

超短低吸

2021-02-25 07:39:44

探寻智能网联趋势下中国模式创新崛起之路

为什么当前时点需要重视智能汽车？ 1. 科技革命来临，创新战略是时代主旋律。“十四五”时期是我国加快建设制造强国的关键阶段，智能汽车已成为汽车产业创新转型的重要战略。 2020 年是我国智能汽车相关标准建设收官之年，也是下一阶段工作谋篇布局之年，《智能汽车创新发展战略》、《智能网联汽车技术路线图 2.0》等政策从顶层设计出发加速推动中国方案智能汽车战略落地。 2. 智能化是新格局下承载中国品牌自主向上突破的重要路径。品牌力是车企生存最核心因素，依靠核心竞争力提升 ASP 及份额是关键。特斯拉及造

S
路畅科技
S
四维图新

1

6

3

39.98
长风

超短低吸

2021-02-24 10:10:23

格林达

格林达，现金半导体企业 TMAH显影液化工化纤-0.73%新材料-0.42% 以四甲基氢氧化铵为主要有效成分的TMAH显影液（正胶显影液）是公司的主打产品。公司通过创新研发，一举打破了国外企业对该市场的垄断地位，为高清显示面板的国产化提供了重要支撑。目前，公司TMAH显影液不仅实现了替代进口，还远销韩国、日本等地。公司的核心产品TMAH显影液达到SEMI G4的级别，蚀刻液、稀释液、清洗液等达到了SEMI G2、G3的级别。目前，公司产品满足显示面板、太阳能电池领域的品质要求。目前，公司TMA

S
格林达

1

3

0

10.69
长风

超短低吸

2021-02-24 07:38:29

航空发动机行业全景解析

航空发动机行业的发展水平是一个国家工业基础、科技水平和综合国力的集中体现，也是国家安全和大国地位的重要战略保障。航空发动机是航空器的“心脏”-为航空器提供飞行所需动力的装置，约占到飞机整机价值量的20%~30%。全球航空发动机主要分为涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机、涡浆发动机四类，其中涡扇发动机是目前最为核心的航空发动机。目前，世界上能够独立研制高性能军用航空发动机的国家只有美、俄、英、中等少数几个国家，民用领域则由美、英两国垄断，技术工艺门槛较高。中国的航空发动机历经“引进—仿制—

S
炼石航空
S
航发动力

1

7

3

35.74

前往

页

长风

超短低吸

2021-03-01 22:20:59

半导体，锂电池明日机会

【每个人的身上都有太阳，只是要让它发出光来，不可否认条件性的限制，给了我们一定的制约，甚至一时让我们难以挣脱，但平凡并不注定平庸，平凡的人都是在平凡的时候，做着不平凡的努力】中国有句谚语躲得过初一躲不过十五，十五过了盘面果然好不少！十五的月亮十六圆好事总是在后面，经过了新年之后连续的调整今天盘面普涨行情，但总体来讲普涨的盘面并不是最优的市场，因为主攻方向不集中，资金都是四处出击自然仓位都以分散为主，赵老哥有句名言【不怕市场跌就怕市场题材乱】。年后的指数都以下跌为主，这里算是七天的交易日都是下

S
乾照光电
S
天际股份

0

0

1

4.39
长风

超短低吸

2021-03-01 22:07:30

半导体行业研究：砷化镓本土闭环，碳化硅等待“奇点时刻”

一、下游应用驱动，GaAs、GaN 和 SiC 各领风骚 1.化合物半导体具有物理特性优势化合物半导体物理特性具有独特优势。半导体材料领域共经历三个发展阶段：第一阶段是以硅、锗为代表的 IV 族半导体；第二阶段是以 GaAs 和 InP 为代表的 III-V 族化合物半导体，其中 GaAs 技术发展成熟，主要用于通讯领域；第三阶段主要是以 SiC、GaN 为代表的宽禁带半导体材料。硅材料技术成熟，成本低，但是物理性质限制了其在光电子、高频高功率器件和耐高温器件上的应用。相比硅材料，化

S
华润微
S
乾照光电
S
三安光电

0

1

2

9.17
长风

超短低吸

2021-02-28 22:15:01

锂电医美先跌先修复机会

【最美的你不是生如夏花，而是在时间的长河里波澜不惊】新年之后指数都在调整周期，这里和前期抱团股形成了一定共振性，抱团股都已中大盘为主，调整也比较带指数，特别是创业板七个交易日没有一天是上涨的，但总体的定义还是上升途中的调整，经过了上周五的继续杀跌之后，这里会有一个反弹，但急跌之后伴随的都是缓涨，后面还有回探确认需求。指数不继续大幅杀跌盘面就会随时修复，前期个别抱团板块周五已收出止跌信号，风险释放高峰基本结束，扛过了几百点的大跌之后更没什么可担心的，曙光就在黎明前，下周的交易风报比盈利大于亏损

S
爱美客
S
雅化集团

0

0

2

2.19
长风

超短低吸

2021-02-28 21:45:08

能源行业专题报告：立足“碳中和”元年，拥抱能源新纪元

进入 21 世纪以来，中国经济的快速腾飞使得碳排放压力与日俱增，在全世界二氧化碳排放量年均增长 1.85%的背景下，中国二氧化碳排放量年均增速高达 5.51%，2019 年中国的二氧化碳排放总量已经达到 98.25 亿吨，相较 2000 年增长 2.92 倍。人均方面， 2019 年我国人均二氧化碳排放量已经达到世界平均水平的 1.58 倍，虽然距离发达经济体仍有差距，但按照目前的趋势，2030 年左右我国人均碳排放量便将超越美国。 2020 年 9 月 22 日，我国在第 75 届联合国大会一

S
华银电力
S
远达环保

2

6

4

25.44
长风

超短低吸

2021-02-28 09:27:05

云计算行业研究之SaaS篇：云程发韧，风禾尽起

SaaS 从何而来，为何而生？ 2006 年 8 月，Google 首次提出“云计算”的概念。历经十余年的发展，云计算已经与科技界、商业界的发展紧密交织，成为推动现代社会前进的重要引擎。云计算概念兴起的背后是 IT 界从上世纪 60 年代兴起并延续至今的计算、存储与商业模式的变革。云计算并不是一种全新的技术架构，其出现是以往技术与计算模式发展和演变的一种结果，也是适合于目前商业需求与技术可行性的一种模式1。在网络范围方面，我们历经了从局域网到广域网，再到互联网的发展阶段；在应用架构和交付方式上

S
中国软件
S
*ST鹏博
S
华胜天成

2

3

4

15.48
长风

超短低吸

2021-02-27 18:20:02

半导体材料专题报告：半导体材料空间广阔，国产替代迫在眉睫

报告综述：半导体是信息产业的基石，中国产业增速快于全球。半导体在经济领域和科技领域都具有至关重要的作用，从全球看已经历两次大范围产业转移，我国正承接全球半导体第三次转移浪潮。在过去二十余年中，我国凭借低廉的劳动成本和庞大的下游消费市场，获取了部分发达国家/地区的半导体封测/制造业务，并有效带动了上游IC设计业的发展，集成电路市场规模逐步提升，近年来半导体销售额占全球比重持续增长。半导体材料位于半导体产业链上游，晶圆厂建厂潮加速国内半导体材料行业发展。半导体材料行业位于半导体产业链

S
江丰电子
S
有研新材

2

5

3

24.32
长风

超短低吸

2021-02-27 16:01:41

两会”主题前瞻：两会前后一个月胜率70%？3大重点方向

下周即将迎来全国两会时间（3月4日、3月5日），本届两会使命重大，即是中国最新五年规划开局，又是中共建党100周年，领导层预计还将公布2035年的远景目标，这会是今后中国15年的发展蓝图。值得注意的还有，统计过去10年的两会行情来看，两会前后一个月的上涨概率高达70%，表现不俗，一定程度上反映出资金的关注度颇高。那么在今年，综合多家券商观点认为，有三个重点方向： 1、国防军工：国内军工产业进入“短期/3 年订单与产能大幅增长，中期/7 年装备体系升级”重大发展机遇期，国防军工确定性增强，两会召

S
士兰微
S
中航机电
S
四维图新

1

14

24

70.41
长风

超短低吸

2021-02-27 08:21:27

汽车半导体行业深度研究：硅含量拆解分析

核心观点我们预计 2025 年我国新能源汽车销量在 500 万辆左右。汽车半导体在整车成本的占比将会从 2000 年的 18%飞速增长到 2030 年的 45%。其中新能源汽车发展最为迅速，我们预计 2025 年中国新能源半导体中功率半导体价值量约 124 亿元，主要为 IGBT 约为 31 亿元， MOSFET 约为 43 亿元。微控制器 MCU 价值量约为 98 亿元，其中，8bit MCU 约为 9 亿元， 16bit MCU 约为 12 亿元，32bit 约为 65 亿元。传感器领

S
四维图新
S
瑞芯微
S
斯达半导

6

8

9

56.97
长风

超短低吸

2021-02-27 08:13:07

汽车电动化浪潮已至，锂电材料乘势而起

报告综述汽车电动化浪潮驱动锂电材料行业飞跃发展。在主要经济体扶持政策加码、传统车企相继布局的催化下，电动车技术不断迭代、成本持续优化， 2020 年全球电动车销量突破 324 万辆，市场份额大幅提高 1.7pcts 至 4.2%，过去 5 年 CAGR 达 43.0%。锂电池作为电动车核心部件，需求随之猛增， 2020 年全球动力电池装机量达 137GWh（过去 3 年 CAGR 约 32.3%）。电芯材料（含正极材料、负极材料、电解液和隔膜）是电池核心，占比电池完全成本约 46%，预计 2

S
天赐材料
S
中伟股份

1

5

6

21.64
长风

超短低吸

2021-02-27 08:06:11

镍金属行业深度报告：迎接硫酸镍的高光时代

1. 镍的二元供需匹配是理解镍产业变迁的核心 1.1. 二元供应：硫化镍矿供应下降，红土镍矿不断扩张全球镍储量相对集中，近年来全球镍矿储量增长主要来自红土镍矿。据美国地质调查局（USGS）数据，2020 年全球镍储量为 9,400 万吨，同比保持不变，其中红土镍矿占 60%，硫化镍矿占 40%。其中印尼镍矿储量不变，仍为 2,100 万吨，依旧是镍资源最丰富的国家，其次是澳大利亚、巴西、俄罗斯、新喀、古巴、菲律宾等国。中国是贫镍国，储量约 280 万吨，主要集中在金川镍矿，全球占比约为

S
*ST中程
S
ST盛屯

0

7

1

10.16
长风

超短低吸

2021-02-25 08:33:10

华康股份，木糖醇龙头企业

华康股份是一家主要从事木糖醇、山梨糖醇、麦芽糖醇、果葡糖浆等多种功能性糖醇、淀粉糖产品研发、生产、销售的企业。截至目前，公司已与玛氏箭牌、亿滋、不凡帝、可口可乐等食品饮料行业企业建立合作关系，产品销往国内市场及欧洲、美洲、亚洲等国家和地区；华康在功能糖醇领域目前位于国内第一，世界第二。华康股份这些“糖”都卖给谁呢？玛氏箭牌、亿滋（旗下产品有奥利奥、怡口莲、炫迈、趣多多、荷氏等）、不凡帝（旗下产品有阿尔卑斯、曼妥思、比巴卜）、费列罗、好时、好丽友、可口可乐、百事可乐、康师傅、农夫山泉、娃哈哈、蒙

S
华康股份

2

11

11

62.89
长风

超短低吸

2021-02-25 08:11:20

欢瑞世纪，强周期受益疫情之后全面复苏和低价崛起

影视剧投资发行及艺人经纪业务文体传媒-0.53%影视动漫0.76% 公司目前业务涵盖电视剧投资、制作和发行，艺人经纪等相关业务；形成了较为完整的业务布局，各业务环节紧密结合，相互之间形成了协同效应。作为行业领先的内容制作者，公司以社会主义新时代正能量价值观的传播者和承载者为愿景，以为广大人民群众提供更美好的精神文化产品为己任，主动承担传播和弘扬中国梦的光荣使命，制作符合社会主义主旋律的高品质剧作。公司将继续巩固主营业务的发展，深化文化产业的战略布局，逐步推进影视产业健康生态系统的建设。推进内

S
欢瑞世纪

0

6

2

9.36
长风

超短低吸

2021-02-25 07:39:44

探寻智能网联趋势下中国模式创新崛起之路

为什么当前时点需要重视智能汽车？ 1. 科技革命来临，创新战略是时代主旋律。“十四五”时期是我国加快建设制造强国的关键阶段，智能汽车已成为汽车产业创新转型的重要战略。 2020 年是我国智能汽车相关标准建设收官之年，也是下一阶段工作谋篇布局之年，《智能汽车创新发展战略》、《智能网联汽车技术路线图 2.0》等政策从顶层设计出发加速推动中国方案智能汽车战略落地。 2. 智能化是新格局下承载中国品牌自主向上突破的重要路径。品牌力是车企生存最核心因素，依靠核心竞争力提升 ASP 及份额是关键。特斯拉及造

S
路畅科技
S
四维图新

1

6

3

39.98
长风

超短低吸

2021-02-24 10:10:23

格林达

格林达，现金半导体企业 TMAH显影液化工化纤-0.73%新材料-0.42% 以四甲基氢氧化铵为主要有效成分的TMAH显影液（正胶显影液）是公司的主打产品。公司通过创新研发，一举打破了国外企业对该市场的垄断地位，为高清显示面板的国产化提供了重要支撑。目前，公司TMAH显影液不仅实现了替代进口，还远销韩国、日本等地。公司的核心产品TMAH显影液达到SEMI G4的级别，蚀刻液、稀释液、清洗液等达到了SEMI G2、G3的级别。目前，公司产品满足显示面板、太阳能电池领域的品质要求。目前，公司TMA

S
格林达

1

3

0

10.69
长风

超短低吸

2021-02-24 07:38:29

航空发动机行业全景解析

航空发动机行业的发展水平是一个国家工业基础、科技水平和综合国力的集中体现，也是国家安全和大国地位的重要战略保障。航空发动机是航空器的“心脏”-为航空器提供飞行所需动力的装置，约占到飞机整机价值量的20%~30%。全球航空发动机主要分为涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机、涡浆发动机四类，其中涡扇发动机是目前最为核心的航空发动机。目前，世界上能够独立研制高性能军用航空发动机的国家只有美、俄、英、中等少数几个国家，民用领域则由美、英两国垄断，技术工艺门槛较高。中国的航空发动机历经“引进—仿制—

S
炼石航空
S
航发动力

1

7

3

35.74

前往

页

长风

超短低吸

2021-03-01 22:20:59

半导体，锂电池明日机会

【每个人的身上都有太阳，只是要让它发出光来，不可否认条件性的限制，给了我们一定的制约，甚至一时让我们难以挣脱，但平凡并不注定平庸，平凡的人都是在平凡的时候，做着不平凡的努力】中国有句谚语躲得过初一躲不过十五，十五过了盘面果然好不少！十五的月亮十六圆好事总是在后面，经过了新年之后连续的调整今天盘面普涨行情，但总体来讲普涨的盘面并不是最优的市场，因为主攻方向不集中，资金都是四处出击自然仓位都以分散为主，赵老哥有句名言【不怕市场跌就怕市场题材乱】。年后的指数都以下跌为主，这里算是七天的交易日都是下

S
乾照光电
S
天际股份

0

0

1

4.39
长风

超短低吸

2021-03-01 22:07:30

半导体行业研究：砷化镓本土闭环，碳化硅等待“奇点时刻”

一、下游应用驱动，GaAs、GaN 和 SiC 各领风骚 1.化合物半导体具有物理特性优势化合物半导体物理特性具有独特优势。半导体材料领域共经历三个发展阶段：第一阶段是以硅、锗为代表的 IV 族半导体；第二阶段是以 GaAs 和 InP 为代表的 III-V 族化合物半导体，其中 GaAs 技术发展成熟，主要用于通讯领域；第三阶段主要是以 SiC、GaN 为代表的宽禁带半导体材料。硅材料技术成熟，成本低，但是物理性质限制了其在光电子、高频高功率器件和耐高温器件上的应用。相比硅材料，化

S
华润微
S
乾照光电
S
三安光电

0

1

2

9.17
长风

超短低吸

2021-02-28 22:15:01

锂电医美先跌先修复机会

【最美的你不是生如夏花，而是在时间的长河里波澜不惊】新年之后指数都在调整周期，这里和前期抱团股形成了一定共振性，抱团股都已中大盘为主，调整也比较带指数，特别是创业板七个交易日没有一天是上涨的，但总体的定义还是上升途中的调整，经过了上周五的继续杀跌之后，这里会有一个反弹，但急跌之后伴随的都是缓涨，后面还有回探确认需求。指数不继续大幅杀跌盘面就会随时修复，前期个别抱团板块周五已收出止跌信号，风险释放高峰基本结束，扛过了几百点的大跌之后更没什么可担心的，曙光就在黎明前，下周的交易风报比盈利大于亏损

S
爱美客
S
雅化集团

0

0

2

2.19
长风

超短低吸

2021-02-28 21:45:08

能源行业专题报告：立足“碳中和”元年，拥抱能源新纪元

进入 21 世纪以来，中国经济的快速腾飞使得碳排放压力与日俱增，在全世界二氧化碳排放量年均增长 1.85%的背景下，中国二氧化碳排放量年均增速高达 5.51%，2019 年中国的二氧化碳排放总量已经达到 98.25 亿吨，相较 2000 年增长 2.92 倍。人均方面， 2019 年我国人均二氧化碳排放量已经达到世界平均水平的 1.58 倍，虽然距离发达经济体仍有差距，但按照目前的趋势，2030 年左右我国人均碳排放量便将超越美国。 2020 年 9 月 22 日，我国在第 75 届联合国大会一

S
华银电力
S
远达环保

2

6

4

25.44
长风

超短低吸

2021-02-28 09:27:05

云计算行业研究之SaaS篇：云程发韧，风禾尽起

SaaS 从何而来，为何而生？ 2006 年 8 月，Google 首次提出“云计算”的概念。历经十余年的发展，云计算已经与科技界、商业界的发展紧密交织，成为推动现代社会前进的重要引擎。云计算概念兴起的背后是 IT 界从上世纪 60 年代兴起并延续至今的计算、存储与商业模式的变革。云计算并不是一种全新的技术架构，其出现是以往技术与计算模式发展和演变的一种结果，也是适合于目前商业需求与技术可行性的一种模式1。在网络范围方面，我们历经了从局域网到广域网，再到互联网的发展阶段；在应用架构和交付方式上

S
中国软件
S
*ST鹏博
S
华胜天成

2

3

4

15.48
长风

超短低吸

2021-02-27 18:20:02

半导体材料专题报告：半导体材料空间广阔，国产替代迫在眉睫

报告综述：半导体是信息产业的基石，中国产业增速快于全球。半导体在经济领域和科技领域都具有至关重要的作用，从全球看已经历两次大范围产业转移，我国正承接全球半导体第三次转移浪潮。在过去二十余年中，我国凭借低廉的劳动成本和庞大的下游消费市场，获取了部分发达国家/地区的半导体封测/制造业务，并有效带动了上游IC设计业的发展，集成电路市场规模逐步提升，近年来半导体销售额占全球比重持续增长。半导体材料位于半导体产业链上游，晶圆厂建厂潮加速国内半导体材料行业发展。半导体材料行业位于半导体产业链

S
江丰电子
S
有研新材

2

5

3

24.32
长风

超短低吸

2021-02-27 16:01:41

两会”主题前瞻：两会前后一个月胜率70%？3大重点方向

下周即将迎来全国两会时间（3月4日、3月5日），本届两会使命重大，即是中国最新五年规划开局，又是中共建党100周年，领导层预计还将公布2035年的远景目标，这会是今后中国15年的发展蓝图。值得注意的还有，统计过去10年的两会行情来看，两会前后一个月的上涨概率高达70%，表现不俗，一定程度上反映出资金的关注度颇高。那么在今年，综合多家券商观点认为，有三个重点方向： 1、国防军工：国内军工产业进入“短期/3 年订单与产能大幅增长，中期/7 年装备体系升级”重大发展机遇期，国防军工确定性增强，两会召

S
士兰微
S
中航机电
S
四维图新

1

14

24

70.41
长风

超短低吸

2021-02-27 08:21:27

汽车半导体行业深度研究：硅含量拆解分析

核心观点我们预计 2025 年我国新能源汽车销量在 500 万辆左右。汽车半导体在整车成本的占比将会从 2000 年的 18%飞速增长到 2030 年的 45%。其中新能源汽车发展最为迅速，我们预计 2025 年中国新能源半导体中功率半导体价值量约 124 亿元，主要为 IGBT 约为 31 亿元， MOSFET 约为 43 亿元。微控制器 MCU 价值量约为 98 亿元，其中，8bit MCU 约为 9 亿元， 16bit MCU 约为 12 亿元，32bit 约为 65 亿元。传感器领

S
四维图新
S
瑞芯微
S
斯达半导

6

8

9

56.97
长风

超短低吸

2021-02-27 08:13:07

汽车电动化浪潮已至，锂电材料乘势而起

报告综述汽车电动化浪潮驱动锂电材料行业飞跃发展。在主要经济体扶持政策加码、传统车企相继布局的催化下，电动车技术不断迭代、成本持续优化， 2020 年全球电动车销量突破 324 万辆，市场份额大幅提高 1.7pcts 至 4.2%，过去 5 年 CAGR 达 43.0%。锂电池作为电动车核心部件，需求随之猛增， 2020 年全球动力电池装机量达 137GWh（过去 3 年 CAGR 约 32.3%）。电芯材料（含正极材料、负极材料、电解液和隔膜）是电池核心，占比电池完全成本约 46%，预计 2

S
天赐材料
S
中伟股份

1

5

6

21.64
长风

超短低吸

2021-02-27 08:06:11

镍金属行业深度报告：迎接硫酸镍的高光时代

1. 镍的二元供需匹配是理解镍产业变迁的核心 1.1. 二元供应：硫化镍矿供应下降，红土镍矿不断扩张全球镍储量相对集中，近年来全球镍矿储量增长主要来自红土镍矿。据美国地质调查局（USGS）数据，2020 年全球镍储量为 9,400 万吨，同比保持不变，其中红土镍矿占 60%，硫化镍矿占 40%。其中印尼镍矿储量不变，仍为 2,100 万吨，依旧是镍资源最丰富的国家，其次是澳大利亚、巴西、俄罗斯、新喀、古巴、菲律宾等国。中国是贫镍国，储量约 280 万吨，主要集中在金川镍矿，全球占比约为

S
*ST中程
S
ST盛屯

0

7

1

10.16
长风

超短低吸

2021-02-25 08:33:10

华康股份，木糖醇龙头企业

华康股份是一家主要从事木糖醇、山梨糖醇、麦芽糖醇、果葡糖浆等多种功能性糖醇、淀粉糖产品研发、生产、销售的企业。截至目前，公司已与玛氏箭牌、亿滋、不凡帝、可口可乐等食品饮料行业企业建立合作关系，产品销往国内市场及欧洲、美洲、亚洲等国家和地区；华康在功能糖醇领域目前位于国内第一，世界第二。华康股份这些“糖”都卖给谁呢？玛氏箭牌、亿滋（旗下产品有奥利奥、怡口莲、炫迈、趣多多、荷氏等）、不凡帝（旗下产品有阿尔卑斯、曼妥思、比巴卜）、费列罗、好时、好丽友、可口可乐、百事可乐、康师傅、农夫山泉、娃哈哈、蒙

S
华康股份

2

11

11

62.89
长风

超短低吸

2021-02-25 08:11:20

欢瑞世纪，强周期受益疫情之后全面复苏和低价崛起

影视剧投资发行及艺人经纪业务文体传媒-0.53%影视动漫0.76% 公司目前业务涵盖电视剧投资、制作和发行，艺人经纪等相关业务；形成了较为完整的业务布局，各业务环节紧密结合，相互之间形成了协同效应。作为行业领先的内容制作者，公司以社会主义新时代正能量价值观的传播者和承载者为愿景，以为广大人民群众提供更美好的精神文化产品为己任，主动承担传播和弘扬中国梦的光荣使命，制作符合社会主义主旋律的高品质剧作。公司将继续巩固主营业务的发展，深化文化产业的战略布局，逐步推进影视产业健康生态系统的建设。推进内

S
欢瑞世纪

0

6

2

9.36
长风

超短低吸

2021-02-25 07:39:44

探寻智能网联趋势下中国模式创新崛起之路

为什么当前时点需要重视智能汽车？ 1. 科技革命来临，创新战略是时代主旋律。“十四五”时期是我国加快建设制造强国的关键阶段，智能汽车已成为汽车产业创新转型的重要战略。 2020 年是我国智能汽车相关标准建设收官之年，也是下一阶段工作谋篇布局之年，《智能汽车创新发展战略》、《智能网联汽车技术路线图 2.0》等政策从顶层设计出发加速推动中国方案智能汽车战略落地。 2. 智能化是新格局下承载中国品牌自主向上突破的重要路径。品牌力是车企生存最核心因素，依靠核心竞争力提升 ASP 及份额是关键。特斯拉及造

S
路畅科技
S
四维图新

1

6

3

39.98
长风

超短低吸

2021-02-24 10:10:23

格林达

格林达，现金半导体企业 TMAH显影液化工化纤-0.73%新材料-0.42% 以四甲基氢氧化铵为主要有效成分的TMAH显影液（正胶显影液）是公司的主打产品。公司通过创新研发，一举打破了国外企业对该市场的垄断地位，为高清显示面板的国产化提供了重要支撑。目前，公司TMAH显影液不仅实现了替代进口，还远销韩国、日本等地。公司的核心产品TMAH显影液达到SEMI G4的级别，蚀刻液、稀释液、清洗液等达到了SEMI G2、G3的级别。目前，公司产品满足显示面板、太阳能电池领域的品质要求。目前，公司TMA

S
格林达

1

3

0

10.69
长风

超短低吸

2021-02-24 07:38:29

航空发动机行业全景解析

航空发动机行业的发展水平是一个国家工业基础、科技水平和综合国力的集中体现，也是国家安全和大国地位的重要战略保障。航空发动机是航空器的“心脏”-为航空器提供飞行所需动力的装置，约占到飞机整机价值量的20%~30%。全球航空发动机主要分为涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机、涡浆发动机四类，其中涡扇发动机是目前最为核心的航空发动机。目前，世界上能够独立研制高性能军用航空发动机的国家只有美、俄、英、中等少数几个国家，民用领域则由美、英两国垄断，技术工艺门槛较高。中国的航空发动机历经“引进—仿制—

S
炼石航空
S
航发动力

1

7

3

35.74

前往

页

长风

超短低吸

2021-03-01 22:20:59

半导体，锂电池明日机会

【每个人的身上都有太阳，只是要让它发出光来，不可否认条件性的限制，给了我们一定的制约，甚至一时让我们难以挣脱，但平凡并不注定平庸，平凡的人都是在平凡的时候，做着不平凡的努力】中国有句谚语躲得过初一躲不过十五，十五过了盘面果然好不少！十五的月亮十六圆好事总是在后面，经过了新年之后连续的调整今天盘面普涨行情，但总体来讲普涨的盘面并不是最优的市场，因为主攻方向不集中，资金都是四处出击自然仓位都以分散为主，赵老哥有句名言【不怕市场跌就怕市场题材乱】。年后的指数都以下跌为主，这里算是七天的交易日都是下

S
乾照光电
S
天际股份

0

0

1

4.39
长风

超短低吸

2021-03-01 22:07:30

半导体行业研究：砷化镓本土闭环，碳化硅等待“奇点时刻”

一、下游应用驱动，GaAs、GaN 和 SiC 各领风骚 1.化合物半导体具有物理特性优势化合物半导体物理特性具有独特优势。半导体材料领域共经历三个发展阶段：第一阶段是以硅、锗为代表的 IV 族半导体；第二阶段是以 GaAs 和 InP 为代表的 III-V 族化合物半导体，其中 GaAs 技术发展成熟，主要用于通讯领域；第三阶段主要是以 SiC、GaN 为代表的宽禁带半导体材料。硅材料技术成熟，成本低，但是物理性质限制了其在光电子、高频高功率器件和耐高温器件上的应用。相比硅材料，化

S
华润微
S
乾照光电
S
三安光电

0

1

2

9.17
长风

超短低吸

2021-02-28 22:15:01

锂电医美先跌先修复机会

【最美的你不是生如夏花，而是在时间的长河里波澜不惊】新年之后指数都在调整周期，这里和前期抱团股形成了一定共振性，抱团股都已中大盘为主，调整也比较带指数，特别是创业板七个交易日没有一天是上涨的，但总体的定义还是上升途中的调整，经过了上周五的继续杀跌之后，这里会有一个反弹，但急跌之后伴随的都是缓涨，后面还有回探确认需求。指数不继续大幅杀跌盘面就会随时修复，前期个别抱团板块周五已收出止跌信号，风险释放高峰基本结束，扛过了几百点的大跌之后更没什么可担心的，曙光就在黎明前，下周的交易风报比盈利大于亏损

S
爱美客
S
雅化集团

0

0

2

2.19
长风

超短低吸

2021-02-28 21:45:08

能源行业专题报告：立足“碳中和”元年，拥抱能源新纪元

进入 21 世纪以来，中国经济的快速腾飞使得碳排放压力与日俱增，在全世界二氧化碳排放量年均增长 1.85%的背景下，中国二氧化碳排放量年均增速高达 5.51%，2019 年中国的二氧化碳排放总量已经达到 98.25 亿吨，相较 2000 年增长 2.92 倍。人均方面， 2019 年我国人均二氧化碳排放量已经达到世界平均水平的 1.58 倍，虽然距离发达经济体仍有差距，但按照目前的趋势，2030 年左右我国人均碳排放量便将超越美国。 2020 年 9 月 22 日，我国在第 75 届联合国大会一

S
华银电力
S
远达环保

2

6

4

25.44
长风

超短低吸

2021-02-28 09:27:05

云计算行业研究之SaaS篇：云程发韧，风禾尽起

SaaS 从何而来，为何而生？ 2006 年 8 月，Google 首次提出“云计算”的概念。历经十余年的发展，云计算已经与科技界、商业界的发展紧密交织，成为推动现代社会前进的重要引擎。云计算概念兴起的背后是 IT 界从上世纪 60 年代兴起并延续至今的计算、存储与商业模式的变革。云计算并不是一种全新的技术架构，其出现是以往技术与计算模式发展和演变的一种结果，也是适合于目前商业需求与技术可行性的一种模式1。在网络范围方面，我们历经了从局域网到广域网，再到互联网的发展阶段；在应用架构和交付方式上

S
中国软件
S
*ST鹏博
S
华胜天成

2

3

4

15.48
长风

超短低吸

2021-02-27 18:20:02

半导体材料专题报告：半导体材料空间广阔，国产替代迫在眉睫

报告综述：半导体是信息产业的基石，中国产业增速快于全球。半导体在经济领域和科技领域都具有至关重要的作用，从全球看已经历两次大范围产业转移，我国正承接全球半导体第三次转移浪潮。在过去二十余年中，我国凭借低廉的劳动成本和庞大的下游消费市场，获取了部分发达国家/地区的半导体封测/制造业务，并有效带动了上游IC设计业的发展，集成电路市场规模逐步提升，近年来半导体销售额占全球比重持续增长。半导体材料位于半导体产业链上游，晶圆厂建厂潮加速国内半导体材料行业发展。半导体材料行业位于半导体产业链

S
江丰电子
S
有研新材

2

5

3

24.32
长风

超短低吸

2021-02-27 16:01:41

两会”主题前瞻：两会前后一个月胜率70%？3大重点方向

下周即将迎来全国两会时间（3月4日、3月5日），本届两会使命重大，即是中国最新五年规划开局，又是中共建党100周年，领导层预计还将公布2035年的远景目标，这会是今后中国15年的发展蓝图。值得注意的还有，统计过去10年的两会行情来看，两会前后一个月的上涨概率高达70%，表现不俗，一定程度上反映出资金的关注度颇高。那么在今年，综合多家券商观点认为，有三个重点方向： 1、国防军工：国内军工产业进入“短期/3 年订单与产能大幅增长，中期/7 年装备体系升级”重大发展机遇期，国防军工确定性增强，两会召

S
士兰微
S
中航机电
S
四维图新

1

14

24

70.41
长风

超短低吸

2021-02-27 08:21:27

汽车半导体行业深度研究：硅含量拆解分析

核心观点我们预计 2025 年我国新能源汽车销量在 500 万辆左右。汽车半导体在整车成本的占比将会从 2000 年的 18%飞速增长到 2030 年的 45%。其中新能源汽车发展最为迅速，我们预计 2025 年中国新能源半导体中功率半导体价值量约 124 亿元，主要为 IGBT 约为 31 亿元， MOSFET 约为 43 亿元。微控制器 MCU 价值量约为 98 亿元，其中，8bit MCU 约为 9 亿元， 16bit MCU 约为 12 亿元，32bit 约为 65 亿元。传感器领

S
四维图新
S
瑞芯微
S
斯达半导

6

8

9

56.97
长风

超短低吸

2021-02-27 08:13:07

汽车电动化浪潮已至，锂电材料乘势而起

报告综述汽车电动化浪潮驱动锂电材料行业飞跃发展。在主要经济体扶持政策加码、传统车企相继布局的催化下，电动车技术不断迭代、成本持续优化， 2020 年全球电动车销量突破 324 万辆，市场份额大幅提高 1.7pcts 至 4.2%，过去 5 年 CAGR 达 43.0%。锂电池作为电动车核心部件，需求随之猛增， 2020 年全球动力电池装机量达 137GWh（过去 3 年 CAGR 约 32.3%）。电芯材料（含正极材料、负极材料、电解液和隔膜）是电池核心，占比电池完全成本约 46%，预计 2

S
天赐材料
S
中伟股份

1

5

6

21.64
长风

超短低吸

2021-02-27 08:06:11

镍金属行业深度报告：迎接硫酸镍的高光时代

1. 镍的二元供需匹配是理解镍产业变迁的核心 1.1. 二元供应：硫化镍矿供应下降，红土镍矿不断扩张全球镍储量相对集中，近年来全球镍矿储量增长主要来自红土镍矿。据美国地质调查局（USGS）数据，2020 年全球镍储量为 9,400 万吨，同比保持不变，其中红土镍矿占 60%，硫化镍矿占 40%。其中印尼镍矿储量不变，仍为 2,100 万吨，依旧是镍资源最丰富的国家，其次是澳大利亚、巴西、俄罗斯、新喀、古巴、菲律宾等国。中国是贫镍国，储量约 280 万吨，主要集中在金川镍矿，全球占比约为

S
*ST中程
S
ST盛屯

0

7

1

10.16
长风

超短低吸

2021-02-25 08:33:10

华康股份，木糖醇龙头企业

华康股份是一家主要从事木糖醇、山梨糖醇、麦芽糖醇、果葡糖浆等多种功能性糖醇、淀粉糖产品研发、生产、销售的企业。截至目前，公司已与玛氏箭牌、亿滋、不凡帝、可口可乐等食品饮料行业企业建立合作关系，产品销往国内市场及欧洲、美洲、亚洲等国家和地区；华康在功能糖醇领域目前位于国内第一，世界第二。华康股份这些“糖”都卖给谁呢？玛氏箭牌、亿滋（旗下产品有奥利奥、怡口莲、炫迈、趣多多、荷氏等）、不凡帝（旗下产品有阿尔卑斯、曼妥思、比巴卜）、费列罗、好时、好丽友、可口可乐、百事可乐、康师傅、农夫山泉、娃哈哈、蒙

S
华康股份

2

11

11

62.89
长风

超短低吸

2021-02-25 08:11:20

欢瑞世纪，强周期受益疫情之后全面复苏和低价崛起

影视剧投资发行及艺人经纪业务文体传媒-0.53%影视动漫0.76% 公司目前业务涵盖电视剧投资、制作和发行，艺人经纪等相关业务；形成了较为完整的业务布局，各业务环节紧密结合，相互之间形成了协同效应。作为行业领先的内容制作者，公司以社会主义新时代正能量价值观的传播者和承载者为愿景，以为广大人民群众提供更美好的精神文化产品为己任，主动承担传播和弘扬中国梦的光荣使命，制作符合社会主义主旋律的高品质剧作。公司将继续巩固主营业务的发展，深化文化产业的战略布局，逐步推进影视产业健康生态系统的建设。推进内

S
欢瑞世纪

0

6

2

9.36
长风

超短低吸

2021-02-25 07:39:44

探寻智能网联趋势下中国模式创新崛起之路

为什么当前时点需要重视智能汽车？ 1. 科技革命来临，创新战略是时代主旋律。“十四五”时期是我国加快建设制造强国的关键阶段，智能汽车已成为汽车产业创新转型的重要战略。 2020 年是我国智能汽车相关标准建设收官之年，也是下一阶段工作谋篇布局之年，《智能汽车创新发展战略》、《智能网联汽车技术路线图 2.0》等政策从顶层设计出发加速推动中国方案智能汽车战略落地。 2. 智能化是新格局下承载中国品牌自主向上突破的重要路径。品牌力是车企生存最核心因素，依靠核心竞争力提升 ASP 及份额是关键。特斯拉及造

S
路畅科技
S
四维图新

1

6

3

39.98
长风

超短低吸

2021-02-24 10:10:23

格林达

格林达，现金半导体企业 TMAH显影液化工化纤-0.73%新材料-0.42% 以四甲基氢氧化铵为主要有效成分的TMAH显影液（正胶显影液）是公司的主打产品。公司通过创新研发，一举打破了国外企业对该市场的垄断地位，为高清显示面板的国产化提供了重要支撑。目前，公司TMAH显影液不仅实现了替代进口，还远销韩国、日本等地。公司的核心产品TMAH显影液达到SEMI G4的级别，蚀刻液、稀释液、清洗液等达到了SEMI G2、G3的级别。目前，公司产品满足显示面板、太阳能电池领域的品质要求。目前，公司TMA

S
格林达

1

3

0

10.69
长风

超短低吸

2021-02-24 07:38:29

航空发动机行业全景解析

航空发动机行业的发展水平是一个国家工业基础、科技水平和综合国力的集中体现，也是国家安全和大国地位的重要战略保障。航空发动机是航空器的“心脏”-为航空器提供飞行所需动力的装置，约占到飞机整机价值量的20%~30%。全球航空发动机主要分为涡扇发动机、涡喷发动机、涡轴发动机、涡浆发动机四类，其中涡扇发动机是目前最为核心的航空发动机。目前，世界上能够独立研制高性能军用航空发动机的国家只有美、俄、英、中等少数几个国家，民用领域则由美、英两国垄断，技术工艺门槛较高。中国的航空发动机历经“引进—仿制—

S
炼石航空
S
航发动力

1

7

3

35.74

前往

页

47

关注

461

粉丝

4419.93

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31