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满仓搞的剁手专业户
2022-12-12 21:08:17
东方电气-水.火.核.风电.氢能.储能,能源设备大年
S东方电气(sh600875)S 东方电气为我国三分之二的核电、三分之一的火电和四分之一的水电提供了主设备;是全球最大的发电设备供应商和电站工程承包商之一,公司是东电集团核心资产上市平台,具备大型水/火/核/风电的设备供应及电站工程总承包能力,为我国提供了约三分之一的能源装备。 a.火电设备(煤电) ➢截至10月我国签约+中标+开工项目合计已超8000万千瓦,按照主机单位价值量8.5亿元/GW测算,则主机价值量约680亿元。东方电气煤电主机市占率30%,则订单有望超200亿元,较2021年煤电收
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东方电气
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2022-12-12 00:03:15
风电零部件
【天风电新】风电零部件谈价接近尾声,重点关注明年紧缺环节-1211 ——————————— 从目前风电零部件谈价情况来看,齿轮箱、主轴轴承、叶片、主轴是明年相对紧缺的环节 从主机商的诉求来看,上游零部件明年整体降价幅度如果能达到接近10%的水平,能够使主机商在明年维持相对今年持平或略高于今年的毛利率。 但不同零部件紧缺程度不同,议价结果也有所不同,整体来看,齿轮箱预计是明年最为紧缺的环节之一,包括齿轮箱中的轴承和铸锻件;除此之外,主轴承也相对紧缺,尤其是海上风机主轴承;其次是叶片(主要是90米以
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新强联
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2022-12-11 21:27:56
HJT铜电镀-技术路线及进度
a. 铜电镀工艺流程,图形化与金属化为核心 非接触式电极金属化技术——铜电镀。铜电镀是一种非接触式的电极金属化技术,在基体金属表面通过电解方法沉积金属铜制作铜栅线,收集光伏效应产生的载流子。为解决电镀铜与透明导电薄膜(TCO)之间的接触与附着性问题,需先使用 PVD 设备镀一层极薄的铜种子层(100nm),衔接前序的 TCO 和后序的电镀铜,种子层制备后还需对其进行快速烧结处理,以进一步强化附着力。同时 铜种子层作为后续电镀铜的势垒层,可防止铜向硅内部扩散。 表 1.HJT结构图与生产流程 b.
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罗博特科
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迈为股份
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东威科技
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苏大维格
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柴尔德
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2022-12-11 00:20:59
阿石创—HJT靶材+集流体复合箔
阿石创属于新材料平台型公司, 主营产品为PVD 镀膜材料,包括ITO、钼、铜、铝、硅、钛、钽及各类合金与稀有金属靶材;应用领域从光学到节能玻璃,再扩展至LED 与显示面板、光伏与半导体等;光伏靶材及复合铜箔将成为主要增长点,公司大客户包括:爱发科、AKT等国内外顶尖PVD设备厂商。 推荐逻辑: ➢ HJT:可提供电池镀膜所需的 ITO、AZO 等各类靶材,随着HJT产能不断释放,预计全球2022-2024年HJT电池靶材市场空间为2.09/10.53/19.82亿元,三年CAGR达207.95%
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阿石创
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柴尔德
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2022-12-09 22:44:57
京山轻机—细分设备龙头(钙钛矿+HJT+topcon)
一直对京山轻机的印象还停留在:股价上串下跳、没业绩;其实公司变化非常大—已处置负面资产慧大成;全心专注设备,包括光伏设备+锂电设备+包装机械,业绩非常好,并且钙钛矿卧式和立式镀膜设备均有交付,分别用于晶硅/钙钛矿叠层、单结钙钛矿,是国内钙钛矿镀膜设备领导者。预计今年2.96亿,明年4.25亿;参考迈为股份从接到第一条异质结中试线镀膜设备开启的上涨趋势。 a. 钙钛矿设备: -产品端,公司积极布局钙钛矿镀膜设备、清洗设备、真空干燥设备、封装设备等。 -核心产品镀膜设备进展顺利,PVD 设备用于电子
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京山轻机
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柴尔德
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2022-12-08 03:29:33
风电行业-信息汇总
据中信证券预测,“十四五”期间年均新增装机规模有望达70GW,至 2025 年新增装机规模有望达到 91GW 左右,2022-2025 年 CAGR 约为 25.53%。 其中海上风电年均新增装机有望达到13GW 左右,对应 CAGR 或达到约 50%。从行业趋势来看,降本诉求推动下,预计行业将沿着风机大型化以及核心部件国产化方向持续发展。 市场近期对风电各零部件环节23年订单的谈价情况: 风机厂商1:预计齿轮箱降价会有难度,其余零部件(轴承、铸件等)会有不同程度的降价,所有零部件加总降幅预计8
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吉林化纤
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2022-12-07 22:47:33
储能行业笔记
锂电池环节: -正极材料和铜箔成本占比最大,其中正极材料的产能释放在2024年-2025年区间,行业集中度在下降; -铜箔看上游大宗材料的价格,CR3为48%,各环节唯一低50%的锂电材料,复合铜箔是未来降本增效的方向。 -隔膜、电解液投资强度低,行业CR3为50%以上,集中度在提升;电解液看好上下游一体化的厂商,可以有效平滑周期波动和原材料的涨价。 预计2025年全球锂电池市场规模1528 GWh,三年CAGR34.4%;全球储能电池市场规模为229GWh,三年CAGR42.2%,储能电池是最
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鹏辉能源
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锦浪科技
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2022-12-07 01:32:12
付鹏2023大类资产会议笔记:
1. 今年主要交易的分母端,即资金的价格和数量,明年如果分母端持平(联邦基准利率维持5%二个季度),会逐步回归交易分子端的基本面和企业盈利。(股价涨跌看公司的基本面) 2. 国内资产最差的情况已经过去,11月政策被动转向后,估值修复,明年主要以交易分子端修复情况来决定资产价格。(明年看公司业绩) 3. 明年A股和港股在经过交易恢复的方向后,重点交易恢复的强度。美股在经历了今年的分母端杀估值后,明年经历高利率下的盈利挑战,参考2006-2008。(A股看整体经济恢复情况,美股看高通胀高利率下企业能
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德龙激光
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柴尔德
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2022-12-07 01:04:06
国产车企的新征程—出海
晚上刷到了两条信息: ~2022年前10个月,中国出口汽车达260万辆,超过了2021年的总量,中国已经取代了德国成为全球第二大汽车出口国。 ~比亚迪订造比亚迪订造全球最大汽车滚装船,一次可装载9400辆! 一.国内现状:平价技术创新打破渗透率天花板。 —2022年10~20万元主力价格带的A级车驱动中国市场进入结构性平价拐点。 —2023年补贴结束预期下,A级车车企产品力跃升及一体化布局支持盈利持稳; —B~C级车受益价格中枢提升冲击幅度有限,单车毛利率有望超20%。2023年中国市场全面进阶
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爱柯迪
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中鼎股份
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嵘泰股份
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银轮股份
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柴尔德
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2022-12-06 22:55:49
胜利精密—复合铜箔进度
子公司捷力(隔膜),宁德+atl+松下+lg等都是客户,对隔膜厚度和机械性能都比较了解,超薄膜表面控制;对铜箔贴合和牢固性比较熟悉,磁控打底+蒸发镀+水镀/两步法,一步法(电化学沉积法)。 2年前开始布局,4680电池全极耳。2009年开始做磁控溅射,座舱里面用,康宁一半以上的ito镀膜是公司做的,卷对卷技术在5年前就有了,5年前就和腾胜合作。 6月工艺确定磁控溅射+水电镀,东威辊轮会导致膜面拉点,第二代悬浮工艺改善; 7月份定了2条生产线, 11月14日安装完成,22日出样品。水镀开了6米,其
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胜利精密
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柴尔德
满仓搞的剁手专业户
2022-12-06 14:39:53
复合集流体论坛- 摘要 III
新栋力:超声波焊接在复合铜箔中的应用 超声波焊接也是三明治的方式,中间是复合铜/铝,上下夹两层分别对应真铜箔和真铝箔。我们为了提高效率需要做超声波滚动焊接。能够解决传统焊接破裂、掉粉和隔膜收缩的风险。 市场格局状况——国内外企业现状,行业标杆是谁?国内哪些企业做的比较好? 这是应邀做市场格局的情况,我们也做了一个调研,向大家汇报一下。 首先对标行业有美国的老品牌必能信。必能信成立比较早,1946年,有70多年的历史。而且超声焊可以说是美国的王牌,国内的头部企业应用非常多。第二个是行业刚刚上市的明
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骄成超声
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双星新材
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2022-12-06 14:03:35
复合集流体论坛-摘要Ⅱ
三、腾胜科技 :真空镀膜装备的国产替代浪潮 朱刚毅 腾胜科技总裁 一、金属集流体主要的痛点三大问题:一个是常用的铜箔6—12μm是主流,铝箔因为延展性的问题,基本上现在还是在12μm以上。主要的问题是几点: 1.重量重,占到整个电池重量的约18%,铜箔密度高,占比达13%,铝箔约占5%。 2.成本高,铜的价格占到电池成本的10%左右,当然磷酸铁锂和三元锂电池略微不同,大约1/10左右。 3.安全性(此为最主要的问题),正负极材料在充放电过程中会有拉伸和收缩反复运动的过程,会带来金属铜箔抗拉强度的
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骄成超声
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振华科技
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东威科技
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2022-12-06 12:53:21
光刻胶公司梳理及推荐
国金电子 赵晋 ⚡根据SEMI2021 年全球半导体光刻胶市场约25亿美元,中国大陆市场约 5亿美元,国内下游晶圆厂扩产推动 KrF 和 ArF 胶的市场快速增长。日本厂商占据 80%以上市场份额,国产替代空间大。国内厂商主要有北京科华(彤程新材)、徐州博康(华懋科技)、南大光电、苏州瑞红(晶瑞电材)、上海新阳、容大感光、飞凯材料等等,国内G /I线国产化率较高,KrF、ArF国产化率仍较低,目前国内彤程新材、华懋科技等实现 KrF 胶量产,南大光电、华懋科技等已实现 ArF 光刻胶自主技术的突
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彤程新材
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晶瑞电材
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南大光电
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2022-12-06 03:12:52
中鼎股份-空气悬架+热管理+底盘轻量化
今年整体订单,空气悬架70亿,低盘轻量化100亿,热管理130亿以上(暂未明确统计) 公司油车主要做高端车,周期波动影响较小;新能源业务收入占公司全球营收为20%-22%,新接入订单新能车占比70-80%;Q3营收利润双增长,业绩环比改善; 头疼的问题:Q4毛利率收益于原材料下降 叠加海运费下降,会进一步提高。 同时欧洲工厂费用支出控制,做到了一定的下降;目前上游原材料下降中,人工费用支出到达平台期也在下降中。 空气悬架 CAGR50%+ 空气悬架多配置豪华车,成本1-1.2万元,目前已经通过国
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中鼎股份
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满仓搞的剁手专业户
2022-12-06 00:33:37
荣耀回应借壳上市传闻:不实
财联社12月5日电,近日,有消息称,手机厂商荣耀拟于A股借壳上市。对此,荣耀方面5日晚间回应称,有关荣耀借壳上市谣言不实。荣耀一直坚持公开透明的发展原则,也会持续多元化股权结构。当前荣耀聚焦产品创新,更好的服务全球消费者
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2022-12-12 21:08:17
东方电气-水.火.核.风电.氢能.储能,能源设备大年
S东方电气(sh600875)S 东方电气为我国三分之二的核电、三分之一的火电和四分之一的水电提供了主设备;是全球最大的发电设备供应商和电站工程承包商之一,公司是东电集团核心资产上市平台,具备大型水/火/核/风电的设备供应及电站工程总承包能力,为我国提供了约三分之一的能源装备。 a.火电设备(煤电) ➢截至10月我国签约+中标+开工项目合计已超8000万千瓦,按照主机单位价值量8.5亿元/GW测算,则主机价值量约680亿元。东方电气煤电主机市占率30%,则订单有望超200亿元,较2021年煤电收
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风电零部件
【天风电新】风电零部件谈价接近尾声,重点关注明年紧缺环节-1211 ——————————— 从目前风电零部件谈价情况来看,齿轮箱、主轴轴承、叶片、主轴是明年相对紧缺的环节 从主机商的诉求来看,上游零部件明年整体降价幅度如果能达到接近10%的水平,能够使主机商在明年维持相对今年持平或略高于今年的毛利率。 但不同零部件紧缺程度不同,议价结果也有所不同,整体来看,齿轮箱预计是明年最为紧缺的环节之一,包括齿轮箱中的轴承和铸锻件;除此之外,主轴承也相对紧缺,尤其是海上风机主轴承;其次是叶片(主要是90米以
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2022-12-11 21:27:56
HJT铜电镀-技术路线及进度
a. 铜电镀工艺流程,图形化与金属化为核心 非接触式电极金属化技术——铜电镀。铜电镀是一种非接触式的电极金属化技术,在基体金属表面通过电解方法沉积金属铜制作铜栅线,收集光伏效应产生的载流子。为解决电镀铜与透明导电薄膜(TCO)之间的接触与附着性问题,需先使用 PVD 设备镀一层极薄的铜种子层(100nm),衔接前序的 TCO 和后序的电镀铜,种子层制备后还需对其进行快速烧结处理,以进一步强化附着力。同时 铜种子层作为后续电镀铜的势垒层,可防止铜向硅内部扩散。 表 1.HJT结构图与生产流程 b.
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阿石创—HJT靶材+集流体复合箔
阿石创属于新材料平台型公司, 主营产品为PVD 镀膜材料,包括ITO、钼、铜、铝、硅、钛、钽及各类合金与稀有金属靶材;应用领域从光学到节能玻璃,再扩展至LED 与显示面板、光伏与半导体等;光伏靶材及复合铜箔将成为主要增长点,公司大客户包括:爱发科、AKT等国内外顶尖PVD设备厂商。 推荐逻辑: ➢ HJT:可提供电池镀膜所需的 ITO、AZO 等各类靶材,随着HJT产能不断释放,预计全球2022-2024年HJT电池靶材市场空间为2.09/10.53/19.82亿元,三年CAGR达207.95%
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阿石创
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京山轻机—细分设备龙头(钙钛矿+HJT+topcon)
一直对京山轻机的印象还停留在:股价上串下跳、没业绩;其实公司变化非常大—已处置负面资产慧大成;全心专注设备,包括光伏设备+锂电设备+包装机械,业绩非常好,并且钙钛矿卧式和立式镀膜设备均有交付,分别用于晶硅/钙钛矿叠层、单结钙钛矿,是国内钙钛矿镀膜设备领导者。预计今年2.96亿,明年4.25亿;参考迈为股份从接到第一条异质结中试线镀膜设备开启的上涨趋势。 a. 钙钛矿设备: -产品端,公司积极布局钙钛矿镀膜设备、清洗设备、真空干燥设备、封装设备等。 -核心产品镀膜设备进展顺利,PVD 设备用于电子
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风电行业-信息汇总
据中信证券预测,“十四五”期间年均新增装机规模有望达70GW,至 2025 年新增装机规模有望达到 91GW 左右,2022-2025 年 CAGR 约为 25.53%。 其中海上风电年均新增装机有望达到13GW 左右,对应 CAGR 或达到约 50%。从行业趋势来看,降本诉求推动下,预计行业将沿着风机大型化以及核心部件国产化方向持续发展。 市场近期对风电各零部件环节23年订单的谈价情况: 风机厂商1:预计齿轮箱降价会有难度,其余零部件(轴承、铸件等)会有不同程度的降价,所有零部件加总降幅预计8
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2022-12-07 22:47:33
储能行业笔记
锂电池环节: -正极材料和铜箔成本占比最大,其中正极材料的产能释放在2024年-2025年区间,行业集中度在下降; -铜箔看上游大宗材料的价格,CR3为48%,各环节唯一低50%的锂电材料,复合铜箔是未来降本增效的方向。 -隔膜、电解液投资强度低,行业CR3为50%以上,集中度在提升;电解液看好上下游一体化的厂商,可以有效平滑周期波动和原材料的涨价。 预计2025年全球锂电池市场规模1528 GWh,三年CAGR34.4%;全球储能电池市场规模为229GWh,三年CAGR42.2%,储能电池是最
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鹏辉能源
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锦浪科技
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2022-12-07 01:32:12
付鹏2023大类资产会议笔记:
1. 今年主要交易的分母端,即资金的价格和数量,明年如果分母端持平(联邦基准利率维持5%二个季度),会逐步回归交易分子端的基本面和企业盈利。(股价涨跌看公司的基本面) 2. 国内资产最差的情况已经过去,11月政策被动转向后,估值修复,明年主要以交易分子端修复情况来决定资产价格。(明年看公司业绩) 3. 明年A股和港股在经过交易恢复的方向后,重点交易恢复的强度。美股在经历了今年的分母端杀估值后,明年经历高利率下的盈利挑战,参考2006-2008。(A股看整体经济恢复情况,美股看高通胀高利率下企业能
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德龙激光
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2022-12-07 01:04:06
国产车企的新征程—出海
晚上刷到了两条信息: ~2022年前10个月,中国出口汽车达260万辆,超过了2021年的总量,中国已经取代了德国成为全球第二大汽车出口国。 ~比亚迪订造比亚迪订造全球最大汽车滚装船,一次可装载9400辆! 一.国内现状:平价技术创新打破渗透率天花板。 —2022年10~20万元主力价格带的A级车驱动中国市场进入结构性平价拐点。 —2023年补贴结束预期下,A级车车企产品力跃升及一体化布局支持盈利持稳; —B~C级车受益价格中枢提升冲击幅度有限,单车毛利率有望超20%。2023年中国市场全面进阶
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爱柯迪
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中鼎股份
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2022-12-06 22:55:49
胜利精密—复合铜箔进度
子公司捷力(隔膜),宁德+atl+松下+lg等都是客户,对隔膜厚度和机械性能都比较了解,超薄膜表面控制;对铜箔贴合和牢固性比较熟悉,磁控打底+蒸发镀+水镀/两步法,一步法(电化学沉积法)。 2年前开始布局,4680电池全极耳。2009年开始做磁控溅射,座舱里面用,康宁一半以上的ito镀膜是公司做的,卷对卷技术在5年前就有了,5年前就和腾胜合作。 6月工艺确定磁控溅射+水电镀,东威辊轮会导致膜面拉点,第二代悬浮工艺改善; 7月份定了2条生产线, 11月14日安装完成,22日出样品。水镀开了6米,其
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胜利精密
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2022-12-06 14:39:53
复合集流体论坛- 摘要 III
新栋力:超声波焊接在复合铜箔中的应用 超声波焊接也是三明治的方式,中间是复合铜/铝,上下夹两层分别对应真铜箔和真铝箔。我们为了提高效率需要做超声波滚动焊接。能够解决传统焊接破裂、掉粉和隔膜收缩的风险。 市场格局状况——国内外企业现状,行业标杆是谁?国内哪些企业做的比较好? 这是应邀做市场格局的情况,我们也做了一个调研,向大家汇报一下。 首先对标行业有美国的老品牌必能信。必能信成立比较早,1946年,有70多年的历史。而且超声焊可以说是美国的王牌,国内的头部企业应用非常多。第二个是行业刚刚上市的明
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双星新材
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2022-12-06 14:03:35
复合集流体论坛-摘要Ⅱ
三、腾胜科技 :真空镀膜装备的国产替代浪潮 朱刚毅 腾胜科技总裁 一、金属集流体主要的痛点三大问题:一个是常用的铜箔6—12μm是主流,铝箔因为延展性的问题,基本上现在还是在12μm以上。主要的问题是几点: 1.重量重,占到整个电池重量的约18%,铜箔密度高,占比达13%,铝箔约占5%。 2.成本高,铜的价格占到电池成本的10%左右,当然磷酸铁锂和三元锂电池略微不同,大约1/10左右。 3.安全性(此为最主要的问题),正负极材料在充放电过程中会有拉伸和收缩反复运动的过程,会带来金属铜箔抗拉强度的
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光刻胶公司梳理及推荐
国金电子 赵晋 ⚡根据SEMI2021 年全球半导体光刻胶市场约25亿美元,中国大陆市场约 5亿美元,国内下游晶圆厂扩产推动 KrF 和 ArF 胶的市场快速增长。日本厂商占据 80%以上市场份额,国产替代空间大。国内厂商主要有北京科华(彤程新材)、徐州博康(华懋科技)、南大光电、苏州瑞红(晶瑞电材)、上海新阳、容大感光、飞凯材料等等,国内G /I线国产化率较高,KrF、ArF国产化率仍较低,目前国内彤程新材、华懋科技等实现 KrF 胶量产,南大光电、华懋科技等已实现 ArF 光刻胶自主技术的突
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中鼎股份-空气悬架+热管理+底盘轻量化
今年整体订单,空气悬架70亿,低盘轻量化100亿,热管理130亿以上(暂未明确统计) 公司油车主要做高端车,周期波动影响较小;新能源业务收入占公司全球营收为20%-22%,新接入订单新能车占比70-80%;Q3营收利润双增长,业绩环比改善; 头疼的问题:Q4毛利率收益于原材料下降 叠加海运费下降,会进一步提高。 同时欧洲工厂费用支出控制,做到了一定的下降;目前上游原材料下降中,人工费用支出到达平台期也在下降中。 空气悬架 CAGR50%+ 空气悬架多配置豪华车,成本1-1.2万元,目前已经通过国
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中鼎股份
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荣耀回应借壳上市传闻:不实
财联社12月5日电,近日,有消息称,手机厂商荣耀拟于A股借壳上市。对此,荣耀方面5日晚间回应称,有关荣耀借壳上市谣言不实。荣耀一直坚持公开透明的发展原则,也会持续多元化股权结构。当前荣耀聚焦产品创新,更好的服务全球消费者
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2022-12-12 21:08:17
东方电气-水.火.核.风电.氢能.储能,能源设备大年
S东方电气(sh600875)S 东方电气为我国三分之二的核电、三分之一的火电和四分之一的水电提供了主设备;是全球最大的发电设备供应商和电站工程承包商之一,公司是东电集团核心资产上市平台,具备大型水/火/核/风电的设备供应及电站工程总承包能力,为我国提供了约三分之一的能源装备。 a.火电设备(煤电) ➢截至10月我国签约+中标+开工项目合计已超8000万千瓦,按照主机单位价值量8.5亿元/GW测算,则主机价值量约680亿元。东方电气煤电主机市占率30%,则订单有望超200亿元,较2021年煤电收
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东方电气
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柴尔德
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2022-12-12 00:03:15
风电零部件
【天风电新】风电零部件谈价接近尾声,重点关注明年紧缺环节-1211 ——————————— 从目前风电零部件谈价情况来看,齿轮箱、主轴轴承、叶片、主轴是明年相对紧缺的环节 从主机商的诉求来看,上游零部件明年整体降价幅度如果能达到接近10%的水平,能够使主机商在明年维持相对今年持平或略高于今年的毛利率。 但不同零部件紧缺程度不同,议价结果也有所不同,整体来看,齿轮箱预计是明年最为紧缺的环节之一,包括齿轮箱中的轴承和铸锻件;除此之外,主轴承也相对紧缺,尤其是海上风机主轴承;其次是叶片(主要是90米以
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新强联
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2022-12-11 21:27:56
HJT铜电镀-技术路线及进度
a. 铜电镀工艺流程,图形化与金属化为核心 非接触式电极金属化技术——铜电镀。铜电镀是一种非接触式的电极金属化技术,在基体金属表面通过电解方法沉积金属铜制作铜栅线,收集光伏效应产生的载流子。为解决电镀铜与透明导电薄膜(TCO)之间的接触与附着性问题,需先使用 PVD 设备镀一层极薄的铜种子层(100nm),衔接前序的 TCO 和后序的电镀铜,种子层制备后还需对其进行快速烧结处理,以进一步强化附着力。同时 铜种子层作为后续电镀铜的势垒层,可防止铜向硅内部扩散。 表 1.HJT结构图与生产流程 b.
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罗博特科
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迈为股份
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东威科技
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苏大维格
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2022-12-11 00:20:59
阿石创—HJT靶材+集流体复合箔
阿石创属于新材料平台型公司, 主营产品为PVD 镀膜材料,包括ITO、钼、铜、铝、硅、钛、钽及各类合金与稀有金属靶材;应用领域从光学到节能玻璃,再扩展至LED 与显示面板、光伏与半导体等;光伏靶材及复合铜箔将成为主要增长点,公司大客户包括:爱发科、AKT等国内外顶尖PVD设备厂商。 推荐逻辑: ➢ HJT:可提供电池镀膜所需的 ITO、AZO 等各类靶材,随着HJT产能不断释放,预计全球2022-2024年HJT电池靶材市场空间为2.09/10.53/19.82亿元,三年CAGR达207.95%
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阿石创
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2022-12-09 22:44:57
京山轻机—细分设备龙头(钙钛矿+HJT+topcon)
一直对京山轻机的印象还停留在:股价上串下跳、没业绩;其实公司变化非常大—已处置负面资产慧大成;全心专注设备,包括光伏设备+锂电设备+包装机械,业绩非常好,并且钙钛矿卧式和立式镀膜设备均有交付,分别用于晶硅/钙钛矿叠层、单结钙钛矿,是国内钙钛矿镀膜设备领导者。预计今年2.96亿,明年4.25亿;参考迈为股份从接到第一条异质结中试线镀膜设备开启的上涨趋势。 a. 钙钛矿设备: -产品端,公司积极布局钙钛矿镀膜设备、清洗设备、真空干燥设备、封装设备等。 -核心产品镀膜设备进展顺利,PVD 设备用于电子
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京山轻机
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2022-12-08 03:29:33
风电行业-信息汇总
据中信证券预测,“十四五”期间年均新增装机规模有望达70GW,至 2025 年新增装机规模有望达到 91GW 左右,2022-2025 年 CAGR 约为 25.53%。 其中海上风电年均新增装机有望达到13GW 左右,对应 CAGR 或达到约 50%。从行业趋势来看,降本诉求推动下,预计行业将沿着风机大型化以及核心部件国产化方向持续发展。 市场近期对风电各零部件环节23年订单的谈价情况: 风机厂商1:预计齿轮箱降价会有难度,其余零部件(轴承、铸件等)会有不同程度的降价,所有零部件加总降幅预计8
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吉林化纤
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2022-12-07 22:47:33
储能行业笔记
锂电池环节: -正极材料和铜箔成本占比最大,其中正极材料的产能释放在2024年-2025年区间,行业集中度在下降; -铜箔看上游大宗材料的价格,CR3为48%,各环节唯一低50%的锂电材料,复合铜箔是未来降本增效的方向。 -隔膜、电解液投资强度低,行业CR3为50%以上,集中度在提升;电解液看好上下游一体化的厂商,可以有效平滑周期波动和原材料的涨价。 预计2025年全球锂电池市场规模1528 GWh,三年CAGR34.4%;全球储能电池市场规模为229GWh,三年CAGR42.2%,储能电池是最
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鹏辉能源
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锦浪科技
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2022-12-07 01:32:12
付鹏2023大类资产会议笔记:
1. 今年主要交易的分母端,即资金的价格和数量,明年如果分母端持平(联邦基准利率维持5%二个季度),会逐步回归交易分子端的基本面和企业盈利。(股价涨跌看公司的基本面) 2. 国内资产最差的情况已经过去,11月政策被动转向后,估值修复,明年主要以交易分子端修复情况来决定资产价格。(明年看公司业绩) 3. 明年A股和港股在经过交易恢复的方向后,重点交易恢复的强度。美股在经历了今年的分母端杀估值后,明年经历高利率下的盈利挑战,参考2006-2008。(A股看整体经济恢复情况,美股看高通胀高利率下企业能
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德龙激光
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2022-12-07 01:04:06
国产车企的新征程—出海
晚上刷到了两条信息: ~2022年前10个月,中国出口汽车达260万辆,超过了2021年的总量,中国已经取代了德国成为全球第二大汽车出口国。 ~比亚迪订造比亚迪订造全球最大汽车滚装船,一次可装载9400辆! 一.国内现状:平价技术创新打破渗透率天花板。 —2022年10~20万元主力价格带的A级车驱动中国市场进入结构性平价拐点。 —2023年补贴结束预期下,A级车车企产品力跃升及一体化布局支持盈利持稳; —B~C级车受益价格中枢提升冲击幅度有限,单车毛利率有望超20%。2023年中国市场全面进阶
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爱柯迪
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中鼎股份
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2022-12-06 22:55:49
胜利精密—复合铜箔进度
子公司捷力(隔膜),宁德+atl+松下+lg等都是客户,对隔膜厚度和机械性能都比较了解,超薄膜表面控制;对铜箔贴合和牢固性比较熟悉,磁控打底+蒸发镀+水镀/两步法,一步法(电化学沉积法)。 2年前开始布局,4680电池全极耳。2009年开始做磁控溅射,座舱里面用,康宁一半以上的ito镀膜是公司做的,卷对卷技术在5年前就有了,5年前就和腾胜合作。 6月工艺确定磁控溅射+水电镀,东威辊轮会导致膜面拉点,第二代悬浮工艺改善; 7月份定了2条生产线, 11月14日安装完成,22日出样品。水镀开了6米,其
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胜利精密
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2022-12-06 14:39:53
复合集流体论坛- 摘要 III
新栋力:超声波焊接在复合铜箔中的应用 超声波焊接也是三明治的方式,中间是复合铜/铝,上下夹两层分别对应真铜箔和真铝箔。我们为了提高效率需要做超声波滚动焊接。能够解决传统焊接破裂、掉粉和隔膜收缩的风险。 市场格局状况——国内外企业现状,行业标杆是谁?国内哪些企业做的比较好? 这是应邀做市场格局的情况,我们也做了一个调研,向大家汇报一下。 首先对标行业有美国的老品牌必能信。必能信成立比较早,1946年,有70多年的历史。而且超声焊可以说是美国的王牌,国内的头部企业应用非常多。第二个是行业刚刚上市的明
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骄成超声
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双星新材
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2022-12-06 14:03:35
复合集流体论坛-摘要Ⅱ
三、腾胜科技 :真空镀膜装备的国产替代浪潮 朱刚毅 腾胜科技总裁 一、金属集流体主要的痛点三大问题:一个是常用的铜箔6—12μm是主流,铝箔因为延展性的问题,基本上现在还是在12μm以上。主要的问题是几点: 1.重量重,占到整个电池重量的约18%,铜箔密度高,占比达13%,铝箔约占5%。 2.成本高,铜的价格占到电池成本的10%左右,当然磷酸铁锂和三元锂电池略微不同,大约1/10左右。 3.安全性(此为最主要的问题),正负极材料在充放电过程中会有拉伸和收缩反复运动的过程,会带来金属铜箔抗拉强度的
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2022-12-06 12:53:21
光刻胶公司梳理及推荐
国金电子 赵晋 ⚡根据SEMI2021 年全球半导体光刻胶市场约25亿美元,中国大陆市场约 5亿美元,国内下游晶圆厂扩产推动 KrF 和 ArF 胶的市场快速增长。日本厂商占据 80%以上市场份额,国产替代空间大。国内厂商主要有北京科华(彤程新材)、徐州博康(华懋科技)、南大光电、苏州瑞红(晶瑞电材)、上海新阳、容大感光、飞凯材料等等,国内G /I线国产化率较高,KrF、ArF国产化率仍较低,目前国内彤程新材、华懋科技等实现 KrF 胶量产,南大光电、华懋科技等已实现 ArF 光刻胶自主技术的突
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彤程新材
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晶瑞电材
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南大光电
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2022-12-06 03:12:52
中鼎股份-空气悬架+热管理+底盘轻量化
今年整体订单,空气悬架70亿,低盘轻量化100亿,热管理130亿以上(暂未明确统计) 公司油车主要做高端车,周期波动影响较小;新能源业务收入占公司全球营收为20%-22%,新接入订单新能车占比70-80%;Q3营收利润双增长,业绩环比改善; 头疼的问题:Q4毛利率收益于原材料下降 叠加海运费下降,会进一步提高。 同时欧洲工厂费用支出控制,做到了一定的下降;目前上游原材料下降中,人工费用支出到达平台期也在下降中。 空气悬架 CAGR50%+ 空气悬架多配置豪华车,成本1-1.2万元,目前已经通过国
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中鼎股份
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2022-12-06 00:33:37
荣耀回应借壳上市传闻:不实
财联社12月5日电,近日,有消息称,手机厂商荣耀拟于A股借壳上市。对此,荣耀方面5日晚间回应称,有关荣耀借壳上市谣言不实。荣耀一直坚持公开透明的发展原则,也会持续多元化股权结构。当前荣耀聚焦产品创新,更好的服务全球消费者
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东方电气-水.火.核.风电.氢能.储能,能源设备大年
S东方电气(sh600875)S 东方电气为我国三分之二的核电、三分之一的火电和四分之一的水电提供了主设备;是全球最大的发电设备供应商和电站工程承包商之一,公司是东电集团核心资产上市平台,具备大型水/火/核/风电的设备供应及电站工程总承包能力,为我国提供了约三分之一的能源装备。 a.火电设备(煤电) ➢截至10月我国签约+中标+开工项目合计已超8000万千瓦,按照主机单位价值量8.5亿元/GW测算,则主机价值量约680亿元。东方电气煤电主机市占率30%,则订单有望超200亿元,较2021年煤电收
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风电零部件
【天风电新】风电零部件谈价接近尾声,重点关注明年紧缺环节-1211 ——————————— 从目前风电零部件谈价情况来看,齿轮箱、主轴轴承、叶片、主轴是明年相对紧缺的环节 从主机商的诉求来看,上游零部件明年整体降价幅度如果能达到接近10%的水平,能够使主机商在明年维持相对今年持平或略高于今年的毛利率。 但不同零部件紧缺程度不同,议价结果也有所不同,整体来看,齿轮箱预计是明年最为紧缺的环节之一,包括齿轮箱中的轴承和铸锻件;除此之外,主轴承也相对紧缺,尤其是海上风机主轴承;其次是叶片(主要是90米以
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HJT铜电镀-技术路线及进度
a. 铜电镀工艺流程,图形化与金属化为核心 非接触式电极金属化技术——铜电镀。铜电镀是一种非接触式的电极金属化技术,在基体金属表面通过电解方法沉积金属铜制作铜栅线,收集光伏效应产生的载流子。为解决电镀铜与透明导电薄膜(TCO)之间的接触与附着性问题,需先使用 PVD 设备镀一层极薄的铜种子层(100nm),衔接前序的 TCO 和后序的电镀铜,种子层制备后还需对其进行快速烧结处理,以进一步强化附着力。同时 铜种子层作为后续电镀铜的势垒层,可防止铜向硅内部扩散。 表 1.HJT结构图与生产流程 b.
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阿石创—HJT靶材+集流体复合箔
阿石创属于新材料平台型公司, 主营产品为PVD 镀膜材料,包括ITO、钼、铜、铝、硅、钛、钽及各类合金与稀有金属靶材;应用领域从光学到节能玻璃,再扩展至LED 与显示面板、光伏与半导体等;光伏靶材及复合铜箔将成为主要增长点,公司大客户包括:爱发科、AKT等国内外顶尖PVD设备厂商。 推荐逻辑: ➢ HJT:可提供电池镀膜所需的 ITO、AZO 等各类靶材,随着HJT产能不断释放,预计全球2022-2024年HJT电池靶材市场空间为2.09/10.53/19.82亿元,三年CAGR达207.95%
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阿石创
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京山轻机—细分设备龙头(钙钛矿+HJT+topcon)
一直对京山轻机的印象还停留在:股价上串下跳、没业绩;其实公司变化非常大—已处置负面资产慧大成;全心专注设备,包括光伏设备+锂电设备+包装机械,业绩非常好,并且钙钛矿卧式和立式镀膜设备均有交付,分别用于晶硅/钙钛矿叠层、单结钙钛矿,是国内钙钛矿镀膜设备领导者。预计今年2.96亿,明年4.25亿;参考迈为股份从接到第一条异质结中试线镀膜设备开启的上涨趋势。 a. 钙钛矿设备: -产品端,公司积极布局钙钛矿镀膜设备、清洗设备、真空干燥设备、封装设备等。 -核心产品镀膜设备进展顺利,PVD 设备用于电子
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风电行业-信息汇总
据中信证券预测,“十四五”期间年均新增装机规模有望达70GW,至 2025 年新增装机规模有望达到 91GW 左右,2022-2025 年 CAGR 约为 25.53%。 其中海上风电年均新增装机有望达到13GW 左右,对应 CAGR 或达到约 50%。从行业趋势来看,降本诉求推动下,预计行业将沿着风机大型化以及核心部件国产化方向持续发展。 市场近期对风电各零部件环节23年订单的谈价情况: 风机厂商1:预计齿轮箱降价会有难度,其余零部件(轴承、铸件等)会有不同程度的降价,所有零部件加总降幅预计8
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储能行业笔记
锂电池环节: -正极材料和铜箔成本占比最大,其中正极材料的产能释放在2024年-2025年区间,行业集中度在下降; -铜箔看上游大宗材料的价格,CR3为48%,各环节唯一低50%的锂电材料,复合铜箔是未来降本增效的方向。 -隔膜、电解液投资强度低,行业CR3为50%以上,集中度在提升;电解液看好上下游一体化的厂商,可以有效平滑周期波动和原材料的涨价。 预计2025年全球锂电池市场规模1528 GWh,三年CAGR34.4%;全球储能电池市场规模为229GWh,三年CAGR42.2%,储能电池是最
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付鹏2023大类资产会议笔记:
1. 今年主要交易的分母端,即资金的价格和数量,明年如果分母端持平(联邦基准利率维持5%二个季度),会逐步回归交易分子端的基本面和企业盈利。(股价涨跌看公司的基本面) 2. 国内资产最差的情况已经过去,11月政策被动转向后,估值修复,明年主要以交易分子端修复情况来决定资产价格。(明年看公司业绩) 3. 明年A股和港股在经过交易恢复的方向后,重点交易恢复的强度。美股在经历了今年的分母端杀估值后,明年经历高利率下的盈利挑战,参考2006-2008。(A股看整体经济恢复情况,美股看高通胀高利率下企业能
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国产车企的新征程—出海
晚上刷到了两条信息: ~2022年前10个月,中国出口汽车达260万辆,超过了2021年的总量,中国已经取代了德国成为全球第二大汽车出口国。 ~比亚迪订造比亚迪订造全球最大汽车滚装船,一次可装载9400辆! 一.国内现状:平价技术创新打破渗透率天花板。 —2022年10~20万元主力价格带的A级车驱动中国市场进入结构性平价拐点。 —2023年补贴结束预期下,A级车车企产品力跃升及一体化布局支持盈利持稳; —B~C级车受益价格中枢提升冲击幅度有限,单车毛利率有望超20%。2023年中国市场全面进阶
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胜利精密—复合铜箔进度
子公司捷力(隔膜),宁德+atl+松下+lg等都是客户,对隔膜厚度和机械性能都比较了解,超薄膜表面控制;对铜箔贴合和牢固性比较熟悉,磁控打底+蒸发镀+水镀/两步法,一步法(电化学沉积法)。 2年前开始布局,4680电池全极耳。2009年开始做磁控溅射,座舱里面用,康宁一半以上的ito镀膜是公司做的,卷对卷技术在5年前就有了,5年前就和腾胜合作。 6月工艺确定磁控溅射+水电镀,东威辊轮会导致膜面拉点,第二代悬浮工艺改善; 7月份定了2条生产线, 11月14日安装完成,22日出样品。水镀开了6米,其
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复合集流体论坛- 摘要 III
新栋力:超声波焊接在复合铜箔中的应用 超声波焊接也是三明治的方式,中间是复合铜/铝,上下夹两层分别对应真铜箔和真铝箔。我们为了提高效率需要做超声波滚动焊接。能够解决传统焊接破裂、掉粉和隔膜收缩的风险。 市场格局状况——国内外企业现状,行业标杆是谁?国内哪些企业做的比较好? 这是应邀做市场格局的情况,我们也做了一个调研,向大家汇报一下。 首先对标行业有美国的老品牌必能信。必能信成立比较早,1946年,有70多年的历史。而且超声焊可以说是美国的王牌,国内的头部企业应用非常多。第二个是行业刚刚上市的明
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复合集流体论坛-摘要Ⅱ
三、腾胜科技 :真空镀膜装备的国产替代浪潮 朱刚毅 腾胜科技总裁 一、金属集流体主要的痛点三大问题:一个是常用的铜箔6—12μm是主流,铝箔因为延展性的问题,基本上现在还是在12μm以上。主要的问题是几点: 1.重量重,占到整个电池重量的约18%,铜箔密度高,占比达13%,铝箔约占5%。 2.成本高,铜的价格占到电池成本的10%左右,当然磷酸铁锂和三元锂电池略微不同,大约1/10左右。 3.安全性(此为最主要的问题),正负极材料在充放电过程中会有拉伸和收缩反复运动的过程,会带来金属铜箔抗拉强度的
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光刻胶公司梳理及推荐
国金电子 赵晋 ⚡根据SEMI2021 年全球半导体光刻胶市场约25亿美元,中国大陆市场约 5亿美元,国内下游晶圆厂扩产推动 KrF 和 ArF 胶的市场快速增长。日本厂商占据 80%以上市场份额,国产替代空间大。国内厂商主要有北京科华(彤程新材)、徐州博康(华懋科技)、南大光电、苏州瑞红(晶瑞电材)、上海新阳、容大感光、飞凯材料等等,国内G /I线国产化率较高,KrF、ArF国产化率仍较低,目前国内彤程新材、华懋科技等实现 KrF 胶量产,南大光电、华懋科技等已实现 ArF 光刻胶自主技术的突
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中鼎股份-空气悬架+热管理+底盘轻量化
今年整体订单,空气悬架70亿,低盘轻量化100亿,热管理130亿以上(暂未明确统计) 公司油车主要做高端车,周期波动影响较小;新能源业务收入占公司全球营收为20%-22%,新接入订单新能车占比70-80%;Q3营收利润双增长,业绩环比改善; 头疼的问题:Q4毛利率收益于原材料下降 叠加海运费下降,会进一步提高。 同时欧洲工厂费用支出控制,做到了一定的下降;目前上游原材料下降中,人工费用支出到达平台期也在下降中。 空气悬架 CAGR50%+ 空气悬架多配置豪华车,成本1-1.2万元,目前已经通过国
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荣耀回应借壳上市传闻:不实
财联社12月5日电,近日,有消息称,手机厂商荣耀拟于A股借壳上市。对此,荣耀方面5日晚间回应称,有关荣耀借壳上市谣言不实。荣耀一直坚持公开透明的发展原则,也会持续多元化股权结构。当前荣耀聚焦产品创新,更好的服务全球消费者
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2022-12-12 21:08:17
东方电气-水.火.核.风电.氢能.储能,能源设备大年
S东方电气(sh600875)S 东方电气为我国三分之二的核电、三分之一的火电和四分之一的水电提供了主设备;是全球最大的发电设备供应商和电站工程承包商之一,公司是东电集团核心资产上市平台,具备大型水/火/核/风电的设备供应及电站工程总承包能力,为我国提供了约三分之一的能源装备。 a.火电设备(煤电) ➢截至10月我国签约+中标+开工项目合计已超8000万千瓦,按照主机单位价值量8.5亿元/GW测算,则主机价值量约680亿元。东方电气煤电主机市占率30%,则订单有望超200亿元,较2021年煤电收
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东方电气
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柴尔德
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2022-12-12 00:03:15
风电零部件
【天风电新】风电零部件谈价接近尾声,重点关注明年紧缺环节-1211 ——————————— 从目前风电零部件谈价情况来看,齿轮箱、主轴轴承、叶片、主轴是明年相对紧缺的环节 从主机商的诉求来看,上游零部件明年整体降价幅度如果能达到接近10%的水平,能够使主机商在明年维持相对今年持平或略高于今年的毛利率。 但不同零部件紧缺程度不同,议价结果也有所不同,整体来看,齿轮箱预计是明年最为紧缺的环节之一,包括齿轮箱中的轴承和铸锻件;除此之外,主轴承也相对紧缺,尤其是海上风机主轴承;其次是叶片(主要是90米以
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新强联
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柴尔德
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2022-12-11 21:27:56
HJT铜电镀-技术路线及进度
a. 铜电镀工艺流程,图形化与金属化为核心 非接触式电极金属化技术——铜电镀。铜电镀是一种非接触式的电极金属化技术,在基体金属表面通过电解方法沉积金属铜制作铜栅线,收集光伏效应产生的载流子。为解决电镀铜与透明导电薄膜(TCO)之间的接触与附着性问题,需先使用 PVD 设备镀一层极薄的铜种子层(100nm),衔接前序的 TCO 和后序的电镀铜,种子层制备后还需对其进行快速烧结处理,以进一步强化附着力。同时 铜种子层作为后续电镀铜的势垒层,可防止铜向硅内部扩散。 表 1.HJT结构图与生产流程 b.
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罗博特科
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迈为股份
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东威科技
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苏大维格
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2022-12-11 00:20:59
阿石创—HJT靶材+集流体复合箔
阿石创属于新材料平台型公司, 主营产品为PVD 镀膜材料,包括ITO、钼、铜、铝、硅、钛、钽及各类合金与稀有金属靶材;应用领域从光学到节能玻璃,再扩展至LED 与显示面板、光伏与半导体等;光伏靶材及复合铜箔将成为主要增长点,公司大客户包括:爱发科、AKT等国内外顶尖PVD设备厂商。 推荐逻辑: ➢ HJT:可提供电池镀膜所需的 ITO、AZO 等各类靶材,随着HJT产能不断释放,预计全球2022-2024年HJT电池靶材市场空间为2.09/10.53/19.82亿元,三年CAGR达207.95%
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阿石创
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柴尔德
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2022-12-09 22:44:57
京山轻机—细分设备龙头(钙钛矿+HJT+topcon)
一直对京山轻机的印象还停留在:股价上串下跳、没业绩;其实公司变化非常大—已处置负面资产慧大成;全心专注设备,包括光伏设备+锂电设备+包装机械,业绩非常好,并且钙钛矿卧式和立式镀膜设备均有交付,分别用于晶硅/钙钛矿叠层、单结钙钛矿,是国内钙钛矿镀膜设备领导者。预计今年2.96亿,明年4.25亿;参考迈为股份从接到第一条异质结中试线镀膜设备开启的上涨趋势。 a. 钙钛矿设备: -产品端,公司积极布局钙钛矿镀膜设备、清洗设备、真空干燥设备、封装设备等。 -核心产品镀膜设备进展顺利,PVD 设备用于电子
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京山轻机
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2022-12-08 03:29:33
风电行业-信息汇总
据中信证券预测,“十四五”期间年均新增装机规模有望达70GW,至 2025 年新增装机规模有望达到 91GW 左右,2022-2025 年 CAGR 约为 25.53%。 其中海上风电年均新增装机有望达到13GW 左右,对应 CAGR 或达到约 50%。从行业趋势来看,降本诉求推动下,预计行业将沿着风机大型化以及核心部件国产化方向持续发展。 市场近期对风电各零部件环节23年订单的谈价情况: 风机厂商1:预计齿轮箱降价会有难度,其余零部件(轴承、铸件等)会有不同程度的降价,所有零部件加总降幅预计8
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吉林化纤
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2022-12-07 22:47:33
储能行业笔记
锂电池环节: -正极材料和铜箔成本占比最大,其中正极材料的产能释放在2024年-2025年区间,行业集中度在下降; -铜箔看上游大宗材料的价格,CR3为48%,各环节唯一低50%的锂电材料,复合铜箔是未来降本增效的方向。 -隔膜、电解液投资强度低,行业CR3为50%以上,集中度在提升;电解液看好上下游一体化的厂商,可以有效平滑周期波动和原材料的涨价。 预计2025年全球锂电池市场规模1528 GWh,三年CAGR34.4%;全球储能电池市场规模为229GWh,三年CAGR42.2%,储能电池是最
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鹏辉能源
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锦浪科技
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2022-12-07 01:32:12
付鹏2023大类资产会议笔记:
1. 今年主要交易的分母端,即资金的价格和数量,明年如果分母端持平(联邦基准利率维持5%二个季度),会逐步回归交易分子端的基本面和企业盈利。(股价涨跌看公司的基本面) 2. 国内资产最差的情况已经过去,11月政策被动转向后,估值修复,明年主要以交易分子端修复情况来决定资产价格。(明年看公司业绩) 3. 明年A股和港股在经过交易恢复的方向后,重点交易恢复的强度。美股在经历了今年的分母端杀估值后,明年经历高利率下的盈利挑战,参考2006-2008。(A股看整体经济恢复情况,美股看高通胀高利率下企业能
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德龙激光
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2022-12-07 01:04:06
国产车企的新征程—出海
晚上刷到了两条信息: ~2022年前10个月,中国出口汽车达260万辆,超过了2021年的总量,中国已经取代了德国成为全球第二大汽车出口国。 ~比亚迪订造比亚迪订造全球最大汽车滚装船,一次可装载9400辆! 一.国内现状:平价技术创新打破渗透率天花板。 —2022年10~20万元主力价格带的A级车驱动中国市场进入结构性平价拐点。 —2023年补贴结束预期下,A级车车企产品力跃升及一体化布局支持盈利持稳; —B~C级车受益价格中枢提升冲击幅度有限,单车毛利率有望超20%。2023年中国市场全面进阶
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爱柯迪
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中鼎股份
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银轮股份
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2022-12-06 22:55:49
胜利精密—复合铜箔进度
子公司捷力(隔膜),宁德+atl+松下+lg等都是客户,对隔膜厚度和机械性能都比较了解,超薄膜表面控制;对铜箔贴合和牢固性比较熟悉,磁控打底+蒸发镀+水镀/两步法,一步法(电化学沉积法)。 2年前开始布局,4680电池全极耳。2009年开始做磁控溅射,座舱里面用,康宁一半以上的ito镀膜是公司做的,卷对卷技术在5年前就有了,5年前就和腾胜合作。 6月工艺确定磁控溅射+水电镀,东威辊轮会导致膜面拉点,第二代悬浮工艺改善; 7月份定了2条生产线, 11月14日安装完成,22日出样品。水镀开了6米,其
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胜利精密
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柴尔德
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2022-12-06 14:39:53
复合集流体论坛- 摘要 III
新栋力:超声波焊接在复合铜箔中的应用 超声波焊接也是三明治的方式,中间是复合铜/铝,上下夹两层分别对应真铜箔和真铝箔。我们为了提高效率需要做超声波滚动焊接。能够解决传统焊接破裂、掉粉和隔膜收缩的风险。 市场格局状况——国内外企业现状,行业标杆是谁?国内哪些企业做的比较好? 这是应邀做市场格局的情况,我们也做了一个调研,向大家汇报一下。 首先对标行业有美国的老品牌必能信。必能信成立比较早,1946年,有70多年的历史。而且超声焊可以说是美国的王牌,国内的头部企业应用非常多。第二个是行业刚刚上市的明
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骄成超声
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双星新材
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2022-12-06 14:03:35
复合集流体论坛-摘要Ⅱ
三、腾胜科技 :真空镀膜装备的国产替代浪潮 朱刚毅 腾胜科技总裁 一、金属集流体主要的痛点三大问题:一个是常用的铜箔6—12μm是主流,铝箔因为延展性的问题,基本上现在还是在12μm以上。主要的问题是几点: 1.重量重,占到整个电池重量的约18%,铜箔密度高,占比达13%,铝箔约占5%。 2.成本高,铜的价格占到电池成本的10%左右,当然磷酸铁锂和三元锂电池略微不同,大约1/10左右。 3.安全性(此为最主要的问题),正负极材料在充放电过程中会有拉伸和收缩反复运动的过程,会带来金属铜箔抗拉强度的
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骄成超声
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振华科技
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柴尔德
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2022-12-06 12:53:21
光刻胶公司梳理及推荐
国金电子 赵晋 ⚡根据SEMI2021 年全球半导体光刻胶市场约25亿美元,中国大陆市场约 5亿美元,国内下游晶圆厂扩产推动 KrF 和 ArF 胶的市场快速增长。日本厂商占据 80%以上市场份额,国产替代空间大。国内厂商主要有北京科华(彤程新材)、徐州博康(华懋科技)、南大光电、苏州瑞红(晶瑞电材)、上海新阳、容大感光、飞凯材料等等,国内G /I线国产化率较高,KrF、ArF国产化率仍较低,目前国内彤程新材、华懋科技等实现 KrF 胶量产,南大光电、华懋科技等已实现 ArF 光刻胶自主技术的突
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彤程新材
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晶瑞电材
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南大光电
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2022-12-06 03:12:52
中鼎股份-空气悬架+热管理+底盘轻量化
今年整体订单,空气悬架70亿,低盘轻量化100亿,热管理130亿以上(暂未明确统计) 公司油车主要做高端车,周期波动影响较小;新能源业务收入占公司全球营收为20%-22%,新接入订单新能车占比70-80%;Q3营收利润双增长,业绩环比改善; 头疼的问题:Q4毛利率收益于原材料下降 叠加海运费下降,会进一步提高。 同时欧洲工厂费用支出控制,做到了一定的下降;目前上游原材料下降中,人工费用支出到达平台期也在下降中。 空气悬架 CAGR50%+ 空气悬架多配置豪华车,成本1-1.2万元,目前已经通过国
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中鼎股份
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柴尔德
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2022-12-06 00:33:37
荣耀回应借壳上市传闻:不实
财联社12月5日电,近日,有消息称,手机厂商荣耀拟于A股借壳上市。对此,荣耀方面5日晚间回应称,有关荣耀借壳上市谣言不实。荣耀一直坚持公开透明的发展原则,也会持续多元化股权结构。当前荣耀聚焦产品创新,更好的服务全球消费者
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