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夜长梦山
2024-04-23 09:03:56
科博达2023业绩交流要点
科博达2023业绩交流要点-0422 ——————————— 1、业绩:2023年实现营收46.25亿元,同比+36.68%;归母净利润6.09亿元,同比+35.26%,扣非净利润5.73亿元,同比+32.54%。 24Q1实现营收14.17亿元,同比+55.22%;归母净利润2.19亿元,同比+66.24%。 2、盈利能力:24Q1毛利率提升至32%,净利率提升至16%,主要系1)第三代大灯控制器大规模量产,通过技术改进实现了成本优化;2)随着车身域控、底盘控制器等产品放量,规模效应下毛利率水
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科博达
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夜长梦山
2024-04-23 09:03:28
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422 ——————————— 🌼镍&钴项目: 1、镍价预期:现在处于1)地缘政治影响(俄镍);2)受资源国(印尼)政策影响,对镍价判断是箱式震荡。 2、钴价预期:处于底部上升阶段,最近刚果金有政策传言,对钴价判断相对乐观。 3、湿法/火法项目成本差:从23年的报表看,湿法项目(华越)的成本优势没有完全体现。是因为受市场供需影响,23年H2的MHP定价低,到今年1月份,MHP价格逐步恢复。湿法相较火法吨成本优势在1000-2000美金,今年1
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华友钴业
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夜长梦山
2024-04-23 09:02:58
横店东磁一季报交流要点
横店东磁一季报交流要点-0422 ——————————— 🌼光伏 24Q1光伏收入23.5亿元,出货3.6GW(同比+71%),其中欧洲占比预计60%+;N型出货80%+。 欧洲行业装机:24年同比20%以上的增长。价格目前相对稳定。预计到5月中旬,随着高功率TOPCon产品的大规模到货,价格可能会进一步降低。 公司盈利趋势:二季度预计盈利环比一季度持平(成本改善对冲价格下降)。下半年预计会有进一步的修复。 成本:TOPCon非硅成本1毛5-1毛6(10年折旧),降本主要系春节期间保证开工率稳
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横店东磁
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夜长梦山
2024-04-22 23:14:09
英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇
【天风通信】英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇 🔥事件:英维克发布2024年一季报,Q1实现营业收入7.46亿元,同比增长41.36%;实现归母净利润0.62亿元,同比增长146.93%;实现扣非净利润0.54亿元,同比增长169.65%。 🌹Q1业绩高增:营业收入来看,公司Q1实现41.36%同比增长,延续同比快速增长趋势,公司2011-2023年复合增长率达到43.13%,2018-2023年达到cagr 26.95%;归母净利润方面今年一季度爆发增长,实现近150%增速。
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英维克
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夜长梦山
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【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期
【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期 事件:扬电科技4月23日披露2024年一季报。公司实现营业总收入2.34亿元,同比增长199.43%;归母净利润1266.89万元,同比增长2458.23%;扣非净利润1256.27万元,同比增长1974.50%,环比增长305.96%。经营活动产生的现金流量净额为1792.79万元,同比增长415.10%; 投资要点: 1、公司从2023年四季度开始,电网投资增加,公司配网产品市场订单增加;公司新能源变电站产品具备规模化生产
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扬电科技
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夜长梦山
2024-04-22 23:12:14
珠海冠宇24Q1点评
【天风电新】珠海冠宇24Q1点评-0422 ——————————— 🌼财务数据 24Q1公司实现收入25.5亿元,YOY+7%,QOQ-12%,归母净利润0.10亿元,同比扭亏,QOQ-82%,扣非净利润-0.16亿元,同比减亏,环比转亏,毛利率24.7%,YOY+6.0pct,QOQ-1.8pct,经营性现金流量净额6.2亿元,YOY+92%,QOQ-41%。 🌼业绩分析 我们预计公司消费电池收入约24亿元,销量7000万只+,同比增长25%+,环比下降15%左右,实现利润1.4-1.5亿
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珠海冠宇
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夜长梦山
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煤炭大跌,怎么看?
方正策略曹柳龙: 煤炭大跌,怎么看? 📌部分投资者担心:新疆煤供给释放会打压煤价。传闻疆煤铁路运价大幅下调30%,疆煤潜在供给释放可能冲击煤炭800元/吨成本线 📌但事实上:去年10月以来煤价持续下跌,而煤炭股价逆势上涨。煤炭投资逻辑已从“价格驱动”转向“销量驱动”。 📌我们判断:能源安全转型,消耗大量电力,会长期支撑煤炭销量。煤炭大概率会遵循“带量采购”政策,价格较难出现暴涨,中长期的景气将取决于发电耗煤量(持续到2041年) 📌煤炭当前的行情接近于2019年的白酒: (1)2019年
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中国神华
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夜长梦山
2024-04-22 23:10:02
科达利布局机器人业务
【招商电新】科达利布局机器人业务 #事件: 公司发布公告,与台湾盟立,盟英合资成立深圳科盟创新机器人有限公司。公司与盟立、盟英,及员工持股平台各持股40%、34%、10%和16%。主营业务为谐波减速机、谐波传动设备、精密机械零部件、机器人关节、控制器、驱动器、各类工业机器人及相关自动化设备的设计、研发、生产、加工及销售等。 #强强联合、结构件龙头布局机器人赛道 台湾盟立集团为领先的自动化解决方案提供商,台湾盟英为盟立集团于2018年成立的合资公司,主要产品为机器人用谐波减速器、关机模组等。公司与
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科达利
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夜长梦山
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【国轩高科】业绩会
【国轩高科】业绩会: 出货量:23年45G,其中,储能15G(其中储能电芯6G)。24Q1总计12G,储能4.5G。24年目标70G。碳酸锂23年出货1万吨左右,预期24年与23年出货量差不多。 发展方向:(1)海外:美洲+欧非。(2)大众合作:今年年底明年年初落地,25年爬坡,26-27年出货量可期待。(3)新产品:国内三代电芯新产品瞄准B级及以上市场,预计今年年底有落地。四代电芯快充产品,年底小批量。 价格战&盈利水平:预计行业价格战已经比较极致,价格再往下探空间不大。24年毛利率目标15%
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国轩高科
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夜长梦山
2024-04-22 23:08:55
煤炭行业四个重点信息汇总
煤炭行业四个重点信息汇总:板块调整原因、煤炭铁路运费调整、山西焦煤2023年报及分红、兰花科创一季报 1、板块调整原因?今天煤炭板块调整幅度比较大,我们认为主要是消化一季度业绩较弱这个事情,其次估计是一些资金短期获利了结。煤炭供需基本面还是稳的,动力煤价格825元/吨左右,动力煤在磨底,港口主焦煤在2000元/吨左右,下游补库存预期下焦煤价在这个位置易涨难跌。 2、煤炭铁路运费调整?Q1国铁运量下降,为了抢运量,国铁计划在淡季(4-6月)只针对公转铁等新客户采取优惠措施,比如呼铁局蒙冀线针对新的
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兰花科创
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夜长梦山
2024-04-22 19:56:23
电网更新-240422
【民生电新】电网更新-240422 #电网投资增速亮眼。 24Q1国内电源投资1365亿元,同比+7.7%;电网工程投资766亿元,同比+14.7%。 #国内: “十四五”期间特高压建设逐步落地,企业开始从“订单”向“业绩”演绎,往后看“十五五”配套风光大基地建设仍有较大的新能源外送需求,特高压需求预计将持续。后续配网侧也将随新能源的高比例接入迎来扩容升级,国内电网投资持续上行周期将拉长到2030年往后。 #海外: 变压器出口3月数据持续走强(同比+28%,环比+38%)。Q1变压器累计出口金额
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许继电气
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夜长梦山
2024-04-22 19:53:52
中核科技大涨点评
中核科技大涨点评 中核科技今日涨停,我们认为原因可能为周六发布新闻碳14实现国产化有关。 援引中核集团消息称,20日13时48分,碳—14靶件从中核集团旗下中国核电投资控股的秦山核电重水堆机组中成功抽出,这是我国首次利用核电商用堆批量生产碳—14同位素,标志着碳—14同位素供应全面国产化。 碳—14同位素广泛用于农业、化学、医学、生物学等领域,包括#幽门螺杆菌检测、药代动力学研究等。 目前每年碳14幽门螺旋杆菌检测总需求约为40居里,加上科学研究用途,国内需求量每年在100居里左右。此前,碳14
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中核科技
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夜长梦山
2024-04-22 19:52:22
24Q1国防军工板块持仓分析
🔥筹码出清,配置当时!24Q1国防军工板块持仓分析-【国联军工】 过去一季度国防军工板块或迎资金最大幅度出清: 👉中信指数口径:24Q1,军工板块基金配置比例位列各行业第15位,超配比例位列各行业第13位;主动基金配置比例为2.16%,环比下降0.77pcts,超配比例为-0.08%,环比-0.42pcts。 👉我们调整后:基于中信军工指数成分股,我们新增臻镭科技 、铂力特、紫光国微、图南股份、抚顺特钢、中科星图,剔除中国重工、中船防务然后重新计算。军工板块实际资金出清情况更甚,24Q1国
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中航沈飞
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夜长梦山
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南芯科技上涨速评
南芯科技上涨速评:消费电子需求复苏,公司业绩率先回暖 大家好,截至今日收盘,南芯科技(688484.SH)股价上涨13.41%。我们认为由于消费电子率先复苏及拉货,公司凭借产品及客户等优势业绩率先回升,公司芯片产品矩阵完备,有望保持在下游领域的竞争力。 1⃣Pura 70系列已于4月发布,带动手机相关拉货需求提升,此外Q1全球PC出货回升至5980万台,家电需求亦有提升,消费电子需求有望率先回暖。Q1模拟芯片货期呈下降趋势,整体价格趋势不变,传感器、接口、开关稳定器等部分细分领域价格则呈上升趋势
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南芯科技
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2024-04-22 19:47:35
洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何?
【长江建筑】洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何? 下游需求景气回升,洁净室行业迎来订单高增,2024年全面看好洁净室板块,标的圣晖集成、亚翔集成、柏诚股份。 业绩:受益于下游需求景气回升,23年洁净室行业公司利润快速增长。 2023年,1)圣晖集成预计营业总收入20.09亿元,同比增加23.40%;归属净利润1.44亿元,同比增长17.04%;2)亚翔集成2023年预计归属净利润2.66亿元到2.86亿元,同比增加76.70%到89.99%。 在手订单:在手订单充裕,整体经营向好。1)截至20
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亚翔集成
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科博达2023业绩交流要点
科博达2023业绩交流要点-0422 ——————————— 1、业绩:2023年实现营收46.25亿元,同比+36.68%;归母净利润6.09亿元,同比+35.26%,扣非净利润5.73亿元,同比+32.54%。 24Q1实现营收14.17亿元,同比+55.22%;归母净利润2.19亿元,同比+66.24%。 2、盈利能力:24Q1毛利率提升至32%,净利率提升至16%,主要系1)第三代大灯控制器大规模量产,通过技术改进实现了成本优化;2)随着车身域控、底盘控制器等产品放量,规模效应下毛利率水
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科博达
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华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422 ——————————— 🌼镍&钴项目: 1、镍价预期:现在处于1)地缘政治影响(俄镍);2)受资源国(印尼)政策影响,对镍价判断是箱式震荡。 2、钴价预期:处于底部上升阶段,最近刚果金有政策传言,对钴价判断相对乐观。 3、湿法/火法项目成本差:从23年的报表看,湿法项目(华越)的成本优势没有完全体现。是因为受市场供需影响,23年H2的MHP定价低,到今年1月份,MHP价格逐步恢复。湿法相较火法吨成本优势在1000-2000美金,今年1
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华友钴业
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横店东磁一季报交流要点
横店东磁一季报交流要点-0422 ——————————— 🌼光伏 24Q1光伏收入23.5亿元,出货3.6GW(同比+71%),其中欧洲占比预计60%+;N型出货80%+。 欧洲行业装机:24年同比20%以上的增长。价格目前相对稳定。预计到5月中旬,随着高功率TOPCon产品的大规模到货,价格可能会进一步降低。 公司盈利趋势:二季度预计盈利环比一季度持平(成本改善对冲价格下降)。下半年预计会有进一步的修复。 成本:TOPCon非硅成本1毛5-1毛6(10年折旧),降本主要系春节期间保证开工率稳
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横店东磁
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英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇
【天风通信】英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇 🔥事件:英维克发布2024年一季报,Q1实现营业收入7.46亿元,同比增长41.36%;实现归母净利润0.62亿元,同比增长146.93%;实现扣非净利润0.54亿元,同比增长169.65%。 🌹Q1业绩高增:营业收入来看,公司Q1实现41.36%同比增长,延续同比快速增长趋势,公司2011-2023年复合增长率达到43.13%,2018-2023年达到cagr 26.95%;归母净利润方面今年一季度爆发增长,实现近150%增速。
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英维克
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【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期
【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期 事件:扬电科技4月23日披露2024年一季报。公司实现营业总收入2.34亿元,同比增长199.43%;归母净利润1266.89万元,同比增长2458.23%;扣非净利润1256.27万元,同比增长1974.50%,环比增长305.96%。经营活动产生的现金流量净额为1792.79万元,同比增长415.10%; 投资要点: 1、公司从2023年四季度开始,电网投资增加,公司配网产品市场订单增加;公司新能源变电站产品具备规模化生产
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扬电科技
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珠海冠宇24Q1点评
【天风电新】珠海冠宇24Q1点评-0422 ——————————— 🌼财务数据 24Q1公司实现收入25.5亿元,YOY+7%,QOQ-12%,归母净利润0.10亿元,同比扭亏,QOQ-82%,扣非净利润-0.16亿元,同比减亏,环比转亏,毛利率24.7%,YOY+6.0pct,QOQ-1.8pct,经营性现金流量净额6.2亿元,YOY+92%,QOQ-41%。 🌼业绩分析 我们预计公司消费电池收入约24亿元,销量7000万只+,同比增长25%+,环比下降15%左右,实现利润1.4-1.5亿
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珠海冠宇
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煤炭大跌,怎么看?
方正策略曹柳龙: 煤炭大跌,怎么看? 📌部分投资者担心:新疆煤供给释放会打压煤价。传闻疆煤铁路运价大幅下调30%,疆煤潜在供给释放可能冲击煤炭800元/吨成本线 📌但事实上:去年10月以来煤价持续下跌,而煤炭股价逆势上涨。煤炭投资逻辑已从“价格驱动”转向“销量驱动”。 📌我们判断:能源安全转型,消耗大量电力,会长期支撑煤炭销量。煤炭大概率会遵循“带量采购”政策,价格较难出现暴涨,中长期的景气将取决于发电耗煤量(持续到2041年) 📌煤炭当前的行情接近于2019年的白酒: (1)2019年
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科达利布局机器人业务
【招商电新】科达利布局机器人业务 #事件: 公司发布公告,与台湾盟立,盟英合资成立深圳科盟创新机器人有限公司。公司与盟立、盟英,及员工持股平台各持股40%、34%、10%和16%。主营业务为谐波减速机、谐波传动设备、精密机械零部件、机器人关节、控制器、驱动器、各类工业机器人及相关自动化设备的设计、研发、生产、加工及销售等。 #强强联合、结构件龙头布局机器人赛道 台湾盟立集团为领先的自动化解决方案提供商,台湾盟英为盟立集团于2018年成立的合资公司,主要产品为机器人用谐波减速器、关机模组等。公司与
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【国轩高科】业绩会
【国轩高科】业绩会: 出货量:23年45G,其中,储能15G(其中储能电芯6G)。24Q1总计12G,储能4.5G。24年目标70G。碳酸锂23年出货1万吨左右,预期24年与23年出货量差不多。 发展方向:(1)海外:美洲+欧非。(2)大众合作:今年年底明年年初落地,25年爬坡,26-27年出货量可期待。(3)新产品:国内三代电芯新产品瞄准B级及以上市场,预计今年年底有落地。四代电芯快充产品,年底小批量。 价格战&盈利水平:预计行业价格战已经比较极致,价格再往下探空间不大。24年毛利率目标15%
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国轩高科
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2024-04-22 23:08:55
煤炭行业四个重点信息汇总
煤炭行业四个重点信息汇总:板块调整原因、煤炭铁路运费调整、山西焦煤2023年报及分红、兰花科创一季报 1、板块调整原因?今天煤炭板块调整幅度比较大,我们认为主要是消化一季度业绩较弱这个事情,其次估计是一些资金短期获利了结。煤炭供需基本面还是稳的,动力煤价格825元/吨左右,动力煤在磨底,港口主焦煤在2000元/吨左右,下游补库存预期下焦煤价在这个位置易涨难跌。 2、煤炭铁路运费调整?Q1国铁运量下降,为了抢运量,国铁计划在淡季(4-6月)只针对公转铁等新客户采取优惠措施,比如呼铁局蒙冀线针对新的
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兰花科创
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电网更新-240422
【民生电新】电网更新-240422 #电网投资增速亮眼。 24Q1国内电源投资1365亿元,同比+7.7%;电网工程投资766亿元,同比+14.7%。 #国内: “十四五”期间特高压建设逐步落地,企业开始从“订单”向“业绩”演绎,往后看“十五五”配套风光大基地建设仍有较大的新能源外送需求,特高压需求预计将持续。后续配网侧也将随新能源的高比例接入迎来扩容升级,国内电网投资持续上行周期将拉长到2030年往后。 #海外: 变压器出口3月数据持续走强(同比+28%,环比+38%)。Q1变压器累计出口金额
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中核科技大涨点评
中核科技大涨点评 中核科技今日涨停,我们认为原因可能为周六发布新闻碳14实现国产化有关。 援引中核集团消息称,20日13时48分,碳—14靶件从中核集团旗下中国核电投资控股的秦山核电重水堆机组中成功抽出,这是我国首次利用核电商用堆批量生产碳—14同位素,标志着碳—14同位素供应全面国产化。 碳—14同位素广泛用于农业、化学、医学、生物学等领域,包括#幽门螺杆菌检测、药代动力学研究等。 目前每年碳14幽门螺旋杆菌检测总需求约为40居里,加上科学研究用途,国内需求量每年在100居里左右。此前,碳14
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中核科技
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24Q1国防军工板块持仓分析
🔥筹码出清,配置当时!24Q1国防军工板块持仓分析-【国联军工】 过去一季度国防军工板块或迎资金最大幅度出清: 👉中信指数口径:24Q1,军工板块基金配置比例位列各行业第15位,超配比例位列各行业第13位;主动基金配置比例为2.16%,环比下降0.77pcts,超配比例为-0.08%,环比-0.42pcts。 👉我们调整后:基于中信军工指数成分股,我们新增臻镭科技 、铂力特、紫光国微、图南股份、抚顺特钢、中科星图,剔除中国重工、中船防务然后重新计算。军工板块实际资金出清情况更甚,24Q1国
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中航沈飞
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南芯科技上涨速评
南芯科技上涨速评:消费电子需求复苏,公司业绩率先回暖 大家好,截至今日收盘,南芯科技(688484.SH)股价上涨13.41%。我们认为由于消费电子率先复苏及拉货,公司凭借产品及客户等优势业绩率先回升,公司芯片产品矩阵完备,有望保持在下游领域的竞争力。 1⃣Pura 70系列已于4月发布,带动手机相关拉货需求提升,此外Q1全球PC出货回升至5980万台,家电需求亦有提升,消费电子需求有望率先回暖。Q1模拟芯片货期呈下降趋势,整体价格趋势不变,传感器、接口、开关稳定器等部分细分领域价格则呈上升趋势
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洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何?
【长江建筑】洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何? 下游需求景气回升,洁净室行业迎来订单高增,2024年全面看好洁净室板块,标的圣晖集成、亚翔集成、柏诚股份。 业绩:受益于下游需求景气回升,23年洁净室行业公司利润快速增长。 2023年,1)圣晖集成预计营业总收入20.09亿元,同比增加23.40%;归属净利润1.44亿元,同比增长17.04%;2)亚翔集成2023年预计归属净利润2.66亿元到2.86亿元,同比增加76.70%到89.99%。 在手订单:在手订单充裕,整体经营向好。1)截至20
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科博达2023业绩交流要点
科博达2023业绩交流要点-0422 ——————————— 1、业绩:2023年实现营收46.25亿元,同比+36.68%;归母净利润6.09亿元,同比+35.26%,扣非净利润5.73亿元,同比+32.54%。 24Q1实现营收14.17亿元,同比+55.22%;归母净利润2.19亿元,同比+66.24%。 2、盈利能力:24Q1毛利率提升至32%,净利率提升至16%,主要系1)第三代大灯控制器大规模量产,通过技术改进实现了成本优化;2)随着车身域控、底盘控制器等产品放量,规模效应下毛利率水
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科博达
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夜长梦山
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华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422 ——————————— 🌼镍&钴项目: 1、镍价预期:现在处于1)地缘政治影响(俄镍);2)受资源国(印尼)政策影响,对镍价判断是箱式震荡。 2、钴价预期:处于底部上升阶段,最近刚果金有政策传言,对钴价判断相对乐观。 3、湿法/火法项目成本差:从23年的报表看,湿法项目(华越)的成本优势没有完全体现。是因为受市场供需影响,23年H2的MHP定价低,到今年1月份,MHP价格逐步恢复。湿法相较火法吨成本优势在1000-2000美金,今年1
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华友钴业
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横店东磁一季报交流要点
横店东磁一季报交流要点-0422 ——————————— 🌼光伏 24Q1光伏收入23.5亿元,出货3.6GW(同比+71%),其中欧洲占比预计60%+;N型出货80%+。 欧洲行业装机:24年同比20%以上的增长。价格目前相对稳定。预计到5月中旬,随着高功率TOPCon产品的大规模到货,价格可能会进一步降低。 公司盈利趋势:二季度预计盈利环比一季度持平(成本改善对冲价格下降)。下半年预计会有进一步的修复。 成本:TOPCon非硅成本1毛5-1毛6(10年折旧),降本主要系春节期间保证开工率稳
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横店东磁
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英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇
【天风通信】英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇 🔥事件:英维克发布2024年一季报,Q1实现营业收入7.46亿元,同比增长41.36%;实现归母净利润0.62亿元,同比增长146.93%;实现扣非净利润0.54亿元,同比增长169.65%。 🌹Q1业绩高增:营业收入来看,公司Q1实现41.36%同比增长,延续同比快速增长趋势,公司2011-2023年复合增长率达到43.13%,2018-2023年达到cagr 26.95%;归母净利润方面今年一季度爆发增长,实现近150%增速。
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英维克
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【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期
【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期 事件:扬电科技4月23日披露2024年一季报。公司实现营业总收入2.34亿元,同比增长199.43%;归母净利润1266.89万元,同比增长2458.23%;扣非净利润1256.27万元,同比增长1974.50%,环比增长305.96%。经营活动产生的现金流量净额为1792.79万元,同比增长415.10%; 投资要点: 1、公司从2023年四季度开始,电网投资增加,公司配网产品市场订单增加;公司新能源变电站产品具备规模化生产
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扬电科技
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珠海冠宇24Q1点评
【天风电新】珠海冠宇24Q1点评-0422 ——————————— 🌼财务数据 24Q1公司实现收入25.5亿元,YOY+7%,QOQ-12%,归母净利润0.10亿元,同比扭亏,QOQ-82%,扣非净利润-0.16亿元,同比减亏,环比转亏,毛利率24.7%,YOY+6.0pct,QOQ-1.8pct,经营性现金流量净额6.2亿元,YOY+92%,QOQ-41%。 🌼业绩分析 我们预计公司消费电池收入约24亿元,销量7000万只+,同比增长25%+,环比下降15%左右,实现利润1.4-1.5亿
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珠海冠宇
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夜长梦山
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煤炭大跌,怎么看?
方正策略曹柳龙: 煤炭大跌,怎么看? 📌部分投资者担心:新疆煤供给释放会打压煤价。传闻疆煤铁路运价大幅下调30%,疆煤潜在供给释放可能冲击煤炭800元/吨成本线 📌但事实上:去年10月以来煤价持续下跌,而煤炭股价逆势上涨。煤炭投资逻辑已从“价格驱动”转向“销量驱动”。 📌我们判断:能源安全转型,消耗大量电力,会长期支撑煤炭销量。煤炭大概率会遵循“带量采购”政策,价格较难出现暴涨,中长期的景气将取决于发电耗煤量(持续到2041年) 📌煤炭当前的行情接近于2019年的白酒: (1)2019年
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中国神华
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夜长梦山
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科达利布局机器人业务
【招商电新】科达利布局机器人业务 #事件: 公司发布公告,与台湾盟立,盟英合资成立深圳科盟创新机器人有限公司。公司与盟立、盟英,及员工持股平台各持股40%、34%、10%和16%。主营业务为谐波减速机、谐波传动设备、精密机械零部件、机器人关节、控制器、驱动器、各类工业机器人及相关自动化设备的设计、研发、生产、加工及销售等。 #强强联合、结构件龙头布局机器人赛道 台湾盟立集团为领先的自动化解决方案提供商,台湾盟英为盟立集团于2018年成立的合资公司,主要产品为机器人用谐波减速器、关机模组等。公司与
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科达利
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【国轩高科】业绩会
【国轩高科】业绩会: 出货量:23年45G,其中,储能15G(其中储能电芯6G)。24Q1总计12G,储能4.5G。24年目标70G。碳酸锂23年出货1万吨左右,预期24年与23年出货量差不多。 发展方向:(1)海外:美洲+欧非。(2)大众合作:今年年底明年年初落地,25年爬坡,26-27年出货量可期待。(3)新产品:国内三代电芯新产品瞄准B级及以上市场,预计今年年底有落地。四代电芯快充产品,年底小批量。 价格战&盈利水平:预计行业价格战已经比较极致,价格再往下探空间不大。24年毛利率目标15%
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国轩高科
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煤炭行业四个重点信息汇总
煤炭行业四个重点信息汇总:板块调整原因、煤炭铁路运费调整、山西焦煤2023年报及分红、兰花科创一季报 1、板块调整原因?今天煤炭板块调整幅度比较大,我们认为主要是消化一季度业绩较弱这个事情,其次估计是一些资金短期获利了结。煤炭供需基本面还是稳的,动力煤价格825元/吨左右,动力煤在磨底,港口主焦煤在2000元/吨左右,下游补库存预期下焦煤价在这个位置易涨难跌。 2、煤炭铁路运费调整?Q1国铁运量下降,为了抢运量,国铁计划在淡季(4-6月)只针对公转铁等新客户采取优惠措施,比如呼铁局蒙冀线针对新的
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兰花科创
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电网更新-240422
【民生电新】电网更新-240422 #电网投资增速亮眼。 24Q1国内电源投资1365亿元,同比+7.7%;电网工程投资766亿元,同比+14.7%。 #国内: “十四五”期间特高压建设逐步落地,企业开始从“订单”向“业绩”演绎,往后看“十五五”配套风光大基地建设仍有较大的新能源外送需求,特高压需求预计将持续。后续配网侧也将随新能源的高比例接入迎来扩容升级,国内电网投资持续上行周期将拉长到2030年往后。 #海外: 变压器出口3月数据持续走强(同比+28%,环比+38%)。Q1变压器累计出口金额
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许继电气
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中核科技大涨点评
中核科技大涨点评 中核科技今日涨停,我们认为原因可能为周六发布新闻碳14实现国产化有关。 援引中核集团消息称,20日13时48分,碳—14靶件从中核集团旗下中国核电投资控股的秦山核电重水堆机组中成功抽出,这是我国首次利用核电商用堆批量生产碳—14同位素,标志着碳—14同位素供应全面国产化。 碳—14同位素广泛用于农业、化学、医学、生物学等领域,包括#幽门螺杆菌检测、药代动力学研究等。 目前每年碳14幽门螺旋杆菌检测总需求约为40居里,加上科学研究用途,国内需求量每年在100居里左右。此前,碳14
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中核科技
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24Q1国防军工板块持仓分析
🔥筹码出清,配置当时!24Q1国防军工板块持仓分析-【国联军工】 过去一季度国防军工板块或迎资金最大幅度出清: 👉中信指数口径:24Q1,军工板块基金配置比例位列各行业第15位,超配比例位列各行业第13位;主动基金配置比例为2.16%,环比下降0.77pcts,超配比例为-0.08%,环比-0.42pcts。 👉我们调整后:基于中信军工指数成分股,我们新增臻镭科技 、铂力特、紫光国微、图南股份、抚顺特钢、中科星图,剔除中国重工、中船防务然后重新计算。军工板块实际资金出清情况更甚,24Q1国
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中航沈飞
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南芯科技上涨速评
南芯科技上涨速评:消费电子需求复苏,公司业绩率先回暖 大家好,截至今日收盘,南芯科技(688484.SH)股价上涨13.41%。我们认为由于消费电子率先复苏及拉货,公司凭借产品及客户等优势业绩率先回升,公司芯片产品矩阵完备,有望保持在下游领域的竞争力。 1⃣Pura 70系列已于4月发布,带动手机相关拉货需求提升,此外Q1全球PC出货回升至5980万台,家电需求亦有提升,消费电子需求有望率先回暖。Q1模拟芯片货期呈下降趋势,整体价格趋势不变,传感器、接口、开关稳定器等部分细分领域价格则呈上升趋势
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南芯科技
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洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何?
【长江建筑】洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何? 下游需求景气回升,洁净室行业迎来订单高增,2024年全面看好洁净室板块,标的圣晖集成、亚翔集成、柏诚股份。 业绩:受益于下游需求景气回升,23年洁净室行业公司利润快速增长。 2023年,1)圣晖集成预计营业总收入20.09亿元,同比增加23.40%;归属净利润1.44亿元,同比增长17.04%;2)亚翔集成2023年预计归属净利润2.66亿元到2.86亿元,同比增加76.70%到89.99%。 在手订单:在手订单充裕,整体经营向好。1)截至20
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亚翔集成
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科博达2023业绩交流要点
科博达2023业绩交流要点-0422 ——————————— 1、业绩:2023年实现营收46.25亿元,同比+36.68%;归母净利润6.09亿元,同比+35.26%,扣非净利润5.73亿元,同比+32.54%。 24Q1实现营收14.17亿元,同比+55.22%;归母净利润2.19亿元,同比+66.24%。 2、盈利能力:24Q1毛利率提升至32%,净利率提升至16%,主要系1)第三代大灯控制器大规模量产,通过技术改进实现了成本优化;2)随着车身域控、底盘控制器等产品放量,规模效应下毛利率水
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科博达
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华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422 ——————————— 🌼镍&钴项目: 1、镍价预期:现在处于1)地缘政治影响(俄镍);2)受资源国(印尼)政策影响,对镍价判断是箱式震荡。 2、钴价预期:处于底部上升阶段,最近刚果金有政策传言,对钴价判断相对乐观。 3、湿法/火法项目成本差:从23年的报表看,湿法项目(华越)的成本优势没有完全体现。是因为受市场供需影响,23年H2的MHP定价低,到今年1月份,MHP价格逐步恢复。湿法相较火法吨成本优势在1000-2000美金,今年1
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华友钴业
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横店东磁一季报交流要点
横店东磁一季报交流要点-0422 ——————————— 🌼光伏 24Q1光伏收入23.5亿元,出货3.6GW(同比+71%),其中欧洲占比预计60%+;N型出货80%+。 欧洲行业装机:24年同比20%以上的增长。价格目前相对稳定。预计到5月中旬,随着高功率TOPCon产品的大规模到货,价格可能会进一步降低。 公司盈利趋势:二季度预计盈利环比一季度持平(成本改善对冲价格下降)。下半年预计会有进一步的修复。 成本:TOPCon非硅成本1毛5-1毛6(10年折旧),降本主要系春节期间保证开工率稳
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横店东磁
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英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇
【天风通信】英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇 🔥事件:英维克发布2024年一季报,Q1实现营业收入7.46亿元,同比增长41.36%;实现归母净利润0.62亿元,同比增长146.93%;实现扣非净利润0.54亿元,同比增长169.65%。 🌹Q1业绩高增:营业收入来看,公司Q1实现41.36%同比增长,延续同比快速增长趋势,公司2011-2023年复合增长率达到43.13%,2018-2023年达到cagr 26.95%;归母净利润方面今年一季度爆发增长,实现近150%增速。
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英维克
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【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期
【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期 事件:扬电科技4月23日披露2024年一季报。公司实现营业总收入2.34亿元,同比增长199.43%;归母净利润1266.89万元,同比增长2458.23%;扣非净利润1256.27万元,同比增长1974.50%,环比增长305.96%。经营活动产生的现金流量净额为1792.79万元,同比增长415.10%; 投资要点: 1、公司从2023年四季度开始,电网投资增加,公司配网产品市场订单增加;公司新能源变电站产品具备规模化生产
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扬电科技
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珠海冠宇24Q1点评
【天风电新】珠海冠宇24Q1点评-0422 ——————————— 🌼财务数据 24Q1公司实现收入25.5亿元,YOY+7%,QOQ-12%,归母净利润0.10亿元,同比扭亏,QOQ-82%,扣非净利润-0.16亿元,同比减亏,环比转亏,毛利率24.7%,YOY+6.0pct,QOQ-1.8pct,经营性现金流量净额6.2亿元,YOY+92%,QOQ-41%。 🌼业绩分析 我们预计公司消费电池收入约24亿元,销量7000万只+,同比增长25%+,环比下降15%左右,实现利润1.4-1.5亿
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珠海冠宇
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煤炭大跌,怎么看?
方正策略曹柳龙: 煤炭大跌,怎么看? 📌部分投资者担心:新疆煤供给释放会打压煤价。传闻疆煤铁路运价大幅下调30%,疆煤潜在供给释放可能冲击煤炭800元/吨成本线 📌但事实上:去年10月以来煤价持续下跌,而煤炭股价逆势上涨。煤炭投资逻辑已从“价格驱动”转向“销量驱动”。 📌我们判断:能源安全转型,消耗大量电力,会长期支撑煤炭销量。煤炭大概率会遵循“带量采购”政策,价格较难出现暴涨,中长期的景气将取决于发电耗煤量(持续到2041年) 📌煤炭当前的行情接近于2019年的白酒: (1)2019年
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科达利布局机器人业务
【招商电新】科达利布局机器人业务 #事件: 公司发布公告,与台湾盟立,盟英合资成立深圳科盟创新机器人有限公司。公司与盟立、盟英,及员工持股平台各持股40%、34%、10%和16%。主营业务为谐波减速机、谐波传动设备、精密机械零部件、机器人关节、控制器、驱动器、各类工业机器人及相关自动化设备的设计、研发、生产、加工及销售等。 #强强联合、结构件龙头布局机器人赛道 台湾盟立集团为领先的自动化解决方案提供商,台湾盟英为盟立集团于2018年成立的合资公司,主要产品为机器人用谐波减速器、关机模组等。公司与
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【国轩高科】业绩会
【国轩高科】业绩会: 出货量:23年45G,其中,储能15G(其中储能电芯6G)。24Q1总计12G,储能4.5G。24年目标70G。碳酸锂23年出货1万吨左右,预期24年与23年出货量差不多。 发展方向:(1)海外:美洲+欧非。(2)大众合作:今年年底明年年初落地,25年爬坡,26-27年出货量可期待。(3)新产品:国内三代电芯新产品瞄准B级及以上市场,预计今年年底有落地。四代电芯快充产品,年底小批量。 价格战&盈利水平:预计行业价格战已经比较极致,价格再往下探空间不大。24年毛利率目标15%
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国轩高科
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煤炭行业四个重点信息汇总
煤炭行业四个重点信息汇总:板块调整原因、煤炭铁路运费调整、山西焦煤2023年报及分红、兰花科创一季报 1、板块调整原因?今天煤炭板块调整幅度比较大,我们认为主要是消化一季度业绩较弱这个事情,其次估计是一些资金短期获利了结。煤炭供需基本面还是稳的,动力煤价格825元/吨左右,动力煤在磨底,港口主焦煤在2000元/吨左右,下游补库存预期下焦煤价在这个位置易涨难跌。 2、煤炭铁路运费调整?Q1国铁运量下降,为了抢运量,国铁计划在淡季(4-6月)只针对公转铁等新客户采取优惠措施,比如呼铁局蒙冀线针对新的
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电网更新-240422
【民生电新】电网更新-240422 #电网投资增速亮眼。 24Q1国内电源投资1365亿元,同比+7.7%;电网工程投资766亿元,同比+14.7%。 #国内: “十四五”期间特高压建设逐步落地,企业开始从“订单”向“业绩”演绎,往后看“十五五”配套风光大基地建设仍有较大的新能源外送需求,特高压需求预计将持续。后续配网侧也将随新能源的高比例接入迎来扩容升级,国内电网投资持续上行周期将拉长到2030年往后。 #海外: 变压器出口3月数据持续走强(同比+28%,环比+38%)。Q1变压器累计出口金额
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中核科技大涨点评
中核科技大涨点评 中核科技今日涨停,我们认为原因可能为周六发布新闻碳14实现国产化有关。 援引中核集团消息称,20日13时48分,碳—14靶件从中核集团旗下中国核电投资控股的秦山核电重水堆机组中成功抽出,这是我国首次利用核电商用堆批量生产碳—14同位素,标志着碳—14同位素供应全面国产化。 碳—14同位素广泛用于农业、化学、医学、生物学等领域,包括#幽门螺杆菌检测、药代动力学研究等。 目前每年碳14幽门螺旋杆菌检测总需求约为40居里,加上科学研究用途,国内需求量每年在100居里左右。此前,碳14
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中核科技
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24Q1国防军工板块持仓分析
🔥筹码出清,配置当时!24Q1国防军工板块持仓分析-【国联军工】 过去一季度国防军工板块或迎资金最大幅度出清: 👉中信指数口径:24Q1,军工板块基金配置比例位列各行业第15位,超配比例位列各行业第13位;主动基金配置比例为2.16%,环比下降0.77pcts,超配比例为-0.08%,环比-0.42pcts。 👉我们调整后:基于中信军工指数成分股,我们新增臻镭科技 、铂力特、紫光国微、图南股份、抚顺特钢、中科星图,剔除中国重工、中船防务然后重新计算。军工板块实际资金出清情况更甚,24Q1国
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南芯科技上涨速评
南芯科技上涨速评:消费电子需求复苏,公司业绩率先回暖 大家好,截至今日收盘,南芯科技(688484.SH)股价上涨13.41%。我们认为由于消费电子率先复苏及拉货,公司凭借产品及客户等优势业绩率先回升,公司芯片产品矩阵完备,有望保持在下游领域的竞争力。 1⃣Pura 70系列已于4月发布,带动手机相关拉货需求提升,此外Q1全球PC出货回升至5980万台,家电需求亦有提升,消费电子需求有望率先回暖。Q1模拟芯片货期呈下降趋势,整体价格趋势不变,传感器、接口、开关稳定器等部分细分领域价格则呈上升趋势
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洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何?
【长江建筑】洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何? 下游需求景气回升,洁净室行业迎来订单高增,2024年全面看好洁净室板块,标的圣晖集成、亚翔集成、柏诚股份。 业绩:受益于下游需求景气回升,23年洁净室行业公司利润快速增长。 2023年,1)圣晖集成预计营业总收入20.09亿元,同比增加23.40%;归属净利润1.44亿元,同比增长17.04%;2)亚翔集成2023年预计归属净利润2.66亿元到2.86亿元,同比增加76.70%到89.99%。 在手订单:在手订单充裕,整体经营向好。1)截至20
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科博达2023业绩交流要点
科博达2023业绩交流要点-0422 ——————————— 1、业绩:2023年实现营收46.25亿元,同比+36.68%;归母净利润6.09亿元,同比+35.26%,扣非净利润5.73亿元,同比+32.54%。 24Q1实现营收14.17亿元,同比+55.22%;归母净利润2.19亿元,同比+66.24%。 2、盈利能力:24Q1毛利率提升至32%,净利率提升至16%,主要系1)第三代大灯控制器大规模量产,通过技术改进实现了成本优化;2)随着车身域控、底盘控制器等产品放量,规模效应下毛利率水
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夜长梦山
2024-04-23 09:03:28
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422
华友钴业2023年&2024年Q1业绩交流会议要点0422 ——————————— 🌼镍&钴项目: 1、镍价预期:现在处于1)地缘政治影响(俄镍);2)受资源国(印尼)政策影响,对镍价判断是箱式震荡。 2、钴价预期:处于底部上升阶段,最近刚果金有政策传言,对钴价判断相对乐观。 3、湿法/火法项目成本差:从23年的报表看,湿法项目(华越)的成本优势没有完全体现。是因为受市场供需影响,23年H2的MHP定价低,到今年1月份,MHP价格逐步恢复。湿法相较火法吨成本优势在1000-2000美金,今年1
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夜长梦山
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横店东磁一季报交流要点
横店东磁一季报交流要点-0422 ——————————— 🌼光伏 24Q1光伏收入23.5亿元,出货3.6GW(同比+71%),其中欧洲占比预计60%+;N型出货80%+。 欧洲行业装机:24年同比20%以上的增长。价格目前相对稳定。预计到5月中旬,随着高功率TOPCon产品的大规模到货,价格可能会进一步降低。 公司盈利趋势:二季度预计盈利环比一季度持平(成本改善对冲价格下降)。下半年预计会有进一步的修复。 成本:TOPCon非硅成本1毛5-1毛6(10年折旧),降本主要系春节期间保证开工率稳
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夜长梦山
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英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇
【天风通信】英维克:Q1业绩高增,液冷龙头有望再迎AI新机遇 🔥事件:英维克发布2024年一季报,Q1实现营业收入7.46亿元,同比增长41.36%;实现归母净利润0.62亿元,同比增长146.93%;实现扣非净利润0.54亿元,同比增长169.65%。 🌹Q1业绩高增:营业收入来看,公司Q1实现41.36%同比增长,延续同比快速增长趋势,公司2011-2023年复合增长率达到43.13%,2018-2023年达到cagr 26.95%;归母净利润方面今年一季度爆发增长,实现近150%增速。
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夜长梦山
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【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期
【扬电科技】变压器出海从0-1,一季度节能电力变压器小霸王业季超预期 事件:扬电科技4月23日披露2024年一季报。公司实现营业总收入2.34亿元,同比增长199.43%;归母净利润1266.89万元,同比增长2458.23%;扣非净利润1256.27万元,同比增长1974.50%,环比增长305.96%。经营活动产生的现金流量净额为1792.79万元,同比增长415.10%; 投资要点: 1、公司从2023年四季度开始,电网投资增加,公司配网产品市场订单增加;公司新能源变电站产品具备规模化生产
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珠海冠宇24Q1点评
【天风电新】珠海冠宇24Q1点评-0422 ——————————— 🌼财务数据 24Q1公司实现收入25.5亿元,YOY+7%,QOQ-12%,归母净利润0.10亿元,同比扭亏,QOQ-82%,扣非净利润-0.16亿元,同比减亏,环比转亏,毛利率24.7%,YOY+6.0pct,QOQ-1.8pct,经营性现金流量净额6.2亿元,YOY+92%,QOQ-41%。 🌼业绩分析 我们预计公司消费电池收入约24亿元,销量7000万只+,同比增长25%+,环比下降15%左右,实现利润1.4-1.5亿
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夜长梦山
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煤炭大跌,怎么看?
方正策略曹柳龙: 煤炭大跌,怎么看? 📌部分投资者担心:新疆煤供给释放会打压煤价。传闻疆煤铁路运价大幅下调30%,疆煤潜在供给释放可能冲击煤炭800元/吨成本线 📌但事实上:去年10月以来煤价持续下跌,而煤炭股价逆势上涨。煤炭投资逻辑已从“价格驱动”转向“销量驱动”。 📌我们判断:能源安全转型,消耗大量电力,会长期支撑煤炭销量。煤炭大概率会遵循“带量采购”政策,价格较难出现暴涨,中长期的景气将取决于发电耗煤量(持续到2041年) 📌煤炭当前的行情接近于2019年的白酒: (1)2019年
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夜长梦山
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科达利布局机器人业务
【招商电新】科达利布局机器人业务 #事件: 公司发布公告,与台湾盟立,盟英合资成立深圳科盟创新机器人有限公司。公司与盟立、盟英,及员工持股平台各持股40%、34%、10%和16%。主营业务为谐波减速机、谐波传动设备、精密机械零部件、机器人关节、控制器、驱动器、各类工业机器人及相关自动化设备的设计、研发、生产、加工及销售等。 #强强联合、结构件龙头布局机器人赛道 台湾盟立集团为领先的自动化解决方案提供商,台湾盟英为盟立集团于2018年成立的合资公司,主要产品为机器人用谐波减速器、关机模组等。公司与
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夜长梦山
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【国轩高科】业绩会
【国轩高科】业绩会: 出货量:23年45G,其中,储能15G(其中储能电芯6G)。24Q1总计12G,储能4.5G。24年目标70G。碳酸锂23年出货1万吨左右,预期24年与23年出货量差不多。 发展方向:(1)海外:美洲+欧非。(2)大众合作:今年年底明年年初落地,25年爬坡,26-27年出货量可期待。(3)新产品:国内三代电芯新产品瞄准B级及以上市场,预计今年年底有落地。四代电芯快充产品,年底小批量。 价格战&盈利水平:预计行业价格战已经比较极致,价格再往下探空间不大。24年毛利率目标15%
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夜长梦山
2024-04-22 23:08:55
煤炭行业四个重点信息汇总
煤炭行业四个重点信息汇总:板块调整原因、煤炭铁路运费调整、山西焦煤2023年报及分红、兰花科创一季报 1、板块调整原因?今天煤炭板块调整幅度比较大,我们认为主要是消化一季度业绩较弱这个事情,其次估计是一些资金短期获利了结。煤炭供需基本面还是稳的,动力煤价格825元/吨左右,动力煤在磨底,港口主焦煤在2000元/吨左右,下游补库存预期下焦煤价在这个位置易涨难跌。 2、煤炭铁路运费调整?Q1国铁运量下降,为了抢运量,国铁计划在淡季(4-6月)只针对公转铁等新客户采取优惠措施,比如呼铁局蒙冀线针对新的
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夜长梦山
2024-04-22 19:56:23
电网更新-240422
【民生电新】电网更新-240422 #电网投资增速亮眼。 24Q1国内电源投资1365亿元,同比+7.7%;电网工程投资766亿元,同比+14.7%。 #国内: “十四五”期间特高压建设逐步落地,企业开始从“订单”向“业绩”演绎,往后看“十五五”配套风光大基地建设仍有较大的新能源外送需求,特高压需求预计将持续。后续配网侧也将随新能源的高比例接入迎来扩容升级,国内电网投资持续上行周期将拉长到2030年往后。 #海外: 变压器出口3月数据持续走强(同比+28%,环比+38%)。Q1变压器累计出口金额
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中核科技大涨点评
中核科技大涨点评 中核科技今日涨停,我们认为原因可能为周六发布新闻碳14实现国产化有关。 援引中核集团消息称,20日13时48分,碳—14靶件从中核集团旗下中国核电投资控股的秦山核电重水堆机组中成功抽出,这是我国首次利用核电商用堆批量生产碳—14同位素,标志着碳—14同位素供应全面国产化。 碳—14同位素广泛用于农业、化学、医学、生物学等领域,包括#幽门螺杆菌检测、药代动力学研究等。 目前每年碳14幽门螺旋杆菌检测总需求约为40居里,加上科学研究用途,国内需求量每年在100居里左右。此前,碳14
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中核科技
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夜长梦山
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24Q1国防军工板块持仓分析
🔥筹码出清,配置当时!24Q1国防军工板块持仓分析-【国联军工】 过去一季度国防军工板块或迎资金最大幅度出清: 👉中信指数口径:24Q1,军工板块基金配置比例位列各行业第15位,超配比例位列各行业第13位;主动基金配置比例为2.16%,环比下降0.77pcts,超配比例为-0.08%,环比-0.42pcts。 👉我们调整后:基于中信军工指数成分股,我们新增臻镭科技 、铂力特、紫光国微、图南股份、抚顺特钢、中科星图,剔除中国重工、中船防务然后重新计算。军工板块实际资金出清情况更甚,24Q1国
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中航沈飞
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夜长梦山
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南芯科技上涨速评
南芯科技上涨速评:消费电子需求复苏,公司业绩率先回暖 大家好,截至今日收盘,南芯科技(688484.SH)股价上涨13.41%。我们认为由于消费电子率先复苏及拉货,公司凭借产品及客户等优势业绩率先回升,公司芯片产品矩阵完备,有望保持在下游领域的竞争力。 1⃣Pura 70系列已于4月发布,带动手机相关拉货需求提升,此外Q1全球PC出货回升至5980万台,家电需求亦有提升,消费电子需求有望率先回暖。Q1模拟芯片货期呈下降趋势,整体价格趋势不变,传感器、接口、开关稳定器等部分细分领域价格则呈上升趋势
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南芯科技
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夜长梦山
2024-04-22 19:47:35
洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何?
【长江建筑】洁净室板块跟踪第一期:基本面变化几何? 下游需求景气回升,洁净室行业迎来订单高增,2024年全面看好洁净室板块,标的圣晖集成、亚翔集成、柏诚股份。 业绩:受益于下游需求景气回升,23年洁净室行业公司利润快速增长。 2023年,1)圣晖集成预计营业总收入20.09亿元,同比增加23.40%;归属净利润1.44亿元,同比增长17.04%;2)亚翔集成2023年预计归属净利润2.66亿元到2.86亿元,同比增加76.70%到89.99%。 在手订单:在手订单充裕,整体经营向好。1)截至20
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亚翔集成
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