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夜长梦山
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夜长梦山
2023-11-06 19:15:51
索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件
【申万计算机】索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件,看翻倍! 核心:低估值、高增速、高壁垒、高毛利率 催化:并购扩张、拓展民用市场 高壁垒。CAE工业仿真,主要应用于单次试错成本高的行业,如飞机、汽车制造等,是物理、数学、计算机、工程实践的结合,壁垒高。 研发实力深厚,研发人员中博士44人,预计24年博士100+。 标准化产品,软件产品95%以上高毛利率。 模块丰富,仿真能力验证。国产化进程下,公司核心行业中的流体、结构模块成熟,扩展电磁光等模块,求解算法精度、效率已经得到行业认可。
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索辰科技
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夜长梦山
2023-11-06 19:15:22
中科创达逻辑拐点重申关注
【3C计算机】中科创达逻辑拐点重申关注! #中科创达上周及周末关注度攀升: 我们认为主要系消费电子预期回暖+高通边缘端芯片发布,创达追随高通实现参与AI手机及AI PC的板卡及软件NRE逻辑成立,我们预计可见度 AI手机>AI PC,节奏上预计2024年产品推出,2025年收入开始起量。#创达在边缘端AI赋能具备早期优势卡位、以及格局内稀缺性、消费电子周期上行阶段重申关注! #高通 2023年10月25日,高通发布下一代旗舰平台骁龙8 gen3(移动终端)、骁龙X Elite(PC端),能够以超
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中科创达
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夜长梦山
2023-11-06 19:14:21
星环科技向量数据库最核心标的
重视星环科技!向量数据库最核心标的,openAI开发者大会核心收益,基本面趋于好转【天风计算机】 1、OpenAI即将推出更便宜的API,其原理是增加了缓存,我们预计增加了向量数据库作为缓存,减少对大模型的调用,向量数据库在整个大模型应用的地位持续上升 2、星环科技作为国内最核心的向量数据库标的,在向量存储引擎上积淀已久,新推出的Hippo向量数据库性能较强,目前已有客户落地,年内预计有更多金融机构采购,全年订单有望千万。 3、前三季度收入保持稳步增长,四季度有望持续,整体订单也在近期边际好转,
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星环科技
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夜长梦山
2023-11-06 19:13:17
互动短剧互动游戏专家解读
▲互动短剧互动游戏专家解读 本质上短剧投胎于短视频,是流量产品,满足了下沉用户的内容需求 互动游戏化身为短剧,披上影视外衣,而短剧更偏向于备案监管,而不是游戏版号。会引起游戏厂商极大兴趣,但监管估计很快会跟上。目前短剧供给侧主要是影视大厂如华策华谊引力传媒(反应速度慢),IP公司如中文在线(爽文多,懂用户),中小工作室如甘蓝影视,MC公司如古麦嘉禾(小公司可以给平台打工,定制短剧)。此外还需要叠加强大的互联网运营能力如投流。投流公司有明显头部效应,20%人赚80%的钱。 今年短剧备案数量预计40
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天威视讯
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22.07
夜长梦山
2023-11-06 19:11:41
手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定
【西部半导体】手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定 三季度消费电子需求继续回暖,叠加下游消费类客户去库后补库需求,手机链芯片细分龙头业绩普遍表现较好。目前消费电子需求逐渐回升,安卓机补库存需求明显,终端销售数据也持续持续向好,10月最后一周非苹果系手机销量同比+28%,相关标的迎来布局机会。 #艾为电子:国内消费类模拟芯片细分龙头,下游手机+AIOT占比90%+,主流安卓品牌和ODM客户全覆盖,Q3收入超预期,在音频功放、线性马达驱动、OVP、背光灯驱动等市场份额领先。 #南芯科技:全球
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圣邦股份
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夜长梦山
2023-11-06 19:10:43
短剧、互动游戏等创新内容和AI催化
🌟【天风传媒】传媒今日涨幅5%+,关注短剧、互动游戏等创新内容和AI催化 🔥《完蛋!我被美女包围了!》爆火,关注影游互动游戏发展 10月18日真人互动影像游戏《完蛋!我被美女包围了!》上线Steam平台,我们认为:(1)这款游戏以轻松的恋爱剧情配合真人演艺,用户沉浸感和代入感更高;(2)在用户触达范围广的前提下,以量驱动的商业增长模式同样具有潜力。(3)日后伴随AI技术发展并结合运用,可帮助简单剧情的内容生成和短剧开发效率提升。建议关注影游互动游戏发展,在细分赛道满足特定用户群体需求带来的商
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昆仑万维
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百纳千成
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夜长梦山
2023-11-06 19:09:56
宝钛股份
【东北军工】宝钛股份600456推荐逻辑:应用场景多样,产品放量可期 1⃣公司是我国最大的以钛及钛合金为主的专业化稀有金属生产科研基地,钛材年产量居世界前列,产品广泛用于航空(发动机叶片、防护板、肋、翼、起落架等)、航天(宇宙飞船船舱骨架、火箭发动机壳件、液体燃料发动机燃烧舱、对接件等)、舰船(水翼、行进器)等,随着我国装备量产升级,公司钛材产品有望放量。 2⃣钛合金在3C消费电子市场应用已形成趋势。目前苹果、小米、荣耀、三星等头部3C厂商已陆续开始使用钛合金作为手机中框材料,相比于传统的不锈钢
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宝钛股份
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夜长梦山
2023-11-06 13:06:24
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地 1、公司与鼎龙股份合资成立鼎龙蔚柏,主要研发生产半导体晶圆载具。晶圆载具用来在加工制程中以及工厂之间晶圆的存储、传送、运输以及防护,分为FOUP(晶圆厂内传送)及FOSB(远距离运输)。在芯片制造过程中,晶圆需要在产线中往返数百次,而晶圆在整个生产过程中大部分时间都存放在运输盒内。因此,晶圆载具的重要性不言而喻,既是保护工具又是运输工具。 包括FOUP在内的晶圆载具主要供应商包括美国英特格(entegris),日本信越等,跨国公司垄断全球95
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昌红科技
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夜长梦山
2023-11-06 13:03:58
东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值
【建投金属】 个股重点:东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值(16倍) 🔥基本金属&贵金属:美债收益率下行金属板块迎来反弹 核心观点:美联储11月议息会议未做加息,十年期美债收益率大幅回调,利于风险资产反弹。地缘冲突走势不明,加大了黄金价格波动,但加息走向尾声支撑黄金价格强势。工业金属消费表现尚可,供应端废铜、电解铝、锡矿等扰动不断,增加了铜铝锡的价格弹性。2023Q3有色金属板块基金配置比例环比提升0.16pct至3.24%,铜铝金板块配置比重显著增加,能源金属配置比例下行。 铜:L
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东睦股份
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夜长梦山
2023-11-06 13:03:05
东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行
【西南交运】东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行 东方嘉盛2023年前三季度实现归母净利润1.54亿元,同比增长0.99%。考虑到未来经济复苏,加之公司自建仓库逐渐落地,数字化战略不断推进将有望享受更高收益,同时公司积极布局光刻机服务等新赛道,打造业绩新的增长点。首次覆盖,建议关注。 🎈预计到2032年,中国将成为全球数字化供应链管理的最大市场,目前中国第四方物流市场仍处于探索发展阶段,对标全球4PL行业霸主德迅,我国企业还有很大的发展空间。 🎈公司是国内领先的一体化4PL数字供应链
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东方嘉盛
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夜长梦山
2023-11-06 13:02:12
锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性
宁德科达利天奈天赐❗【天风电新】锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性-1106 ——————————— 锂电板块基本面在见底在即,但重要的是【市场预期先见底】(价格战,盈利下滑都蕴含在股价中,典型悲观市场预期宁德明年业绩下滑)。 往后看,我们认为: #国内去库结束,需求端增速匹配,供给端加速出清,龙头有望凸显。需求不再受库存扰动,锂电中游和下游增速匹配,有望达30%(电车20%多,储能50%多)。供给端价格战猛烈,一二线拉开成本曲线的逐步好转。 #中美缓和有望贡献利润&估值弹性。 利润弹性:
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宁德时代
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夜长梦山
2023-11-06 13:00:48
中信建投电新近期观点
中信建投电新朱玥/许琳近期观点20231106 1、海风板块阻力小,估值有弹性,近期市场预期不利政策等影响逐步消除,未来招标开工即将启动,目前看确实下半年行业启动的信号较为明确,四季度开始明显强于此前,影响,短期业绩不佳似已不成为主要矛盾,核心看后续(青洲五七等)项目落地开工情况,以及未来深远海、国管海域规划状态。 当下板块上限较高(今年6GW,未来可能有5倍以上上限规模),23-24年业绩对应周期底部,估值弹性较大,可对估值容忍度更高一些,关键是趋势和节奏是否如预期推进,我们看好东方电缆、泰胜
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泰胜风能
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夜长梦山
2023-11-06 13:00:01
3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化
【广发机械】3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化 11月5日,小米董事长兼 CEO 雷军今日上午在微博发文表示,“我们正在拼命催单!钛金属成本高、加工难,加单比较缓慢,希望大家谅解。”手机钛材持续强化的趋势可见一斑,钛材成为本轮新产品周期的核心亮点。 我们持续看好产业趋势变化,对市场关心问题再做补充和强化: 1、#工艺路线的选择:包括传统一是传统的CNC机加+研磨抛光,对加工设备和刀具耗材要求更高;二是3D打印+简单机加+研磨抛光,以3D方式为核心,3C行业也是3D打印从单件小批像大量标品
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华锐精密
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银邦股份
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夜长梦山
2023-11-06 12:59:28
人形机器人系列调研总结
人形机器人系列调研总结 -- 一时强弱在于力,千秋胜负在于理 本周tf机械团队深度调研: 三花智控+贝斯特+绿的谐波+五洲新春+沃尔德+柯力传感+豪能股份+坤维科技; 核心观点: ① 重点关注丝杠环节:人形机器人硬件端放量的短板,丝杠在C3及以下级别可能部分以铣代磨,刀具为重要增量; ② 谐波减速机格局回升:谐波在 自重/推重 比方面具备绝对优势,T目前方案确定采用谐波+丝杠方案,谐波数量并没有减少; ③ 六维力传感具备比较好的降本潜力,MEMS传感器单元有助于量产效率的提升; 一句话讲清楚核心
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三花智控
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柯力传感
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夜长梦山
2023-11-06 12:58:22
OpenAI 11月7日发布会前瞻
AI专家介绍OpenAI 11月7日发布会前瞻: 可能发布的包括 开发者工具增加记忆存储模块从而继续降本20x、全面开放GPT-4v API、发布自定义助手Magic Maker、个人办公助理每月30美金可以将ChatGPT与google Drive和M365链接、可能推出开源GPT版本、gpt-4的turbo版本(轻量化更快) 基于现有transformer架构的scaling law的确遇到了瓶颈,但行业都在尝试架构上的创新(Gemini就已经从解码器transformer演化到了encod
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鼎捷数智
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夜长梦山
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索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件
【申万计算机】索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件,看翻倍! 核心:低估值、高增速、高壁垒、高毛利率 催化:并购扩张、拓展民用市场 高壁垒。CAE工业仿真,主要应用于单次试错成本高的行业,如飞机、汽车制造等,是物理、数学、计算机、工程实践的结合,壁垒高。 研发实力深厚,研发人员中博士44人,预计24年博士100+。 标准化产品,软件产品95%以上高毛利率。 模块丰富,仿真能力验证。国产化进程下,公司核心行业中的流体、结构模块成熟,扩展电磁光等模块,求解算法精度、效率已经得到行业认可。
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索辰科技
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2023-11-06 19:15:22
中科创达逻辑拐点重申关注
【3C计算机】中科创达逻辑拐点重申关注! #中科创达上周及周末关注度攀升: 我们认为主要系消费电子预期回暖+高通边缘端芯片发布,创达追随高通实现参与AI手机及AI PC的板卡及软件NRE逻辑成立,我们预计可见度 AI手机>AI PC,节奏上预计2024年产品推出,2025年收入开始起量。#创达在边缘端AI赋能具备早期优势卡位、以及格局内稀缺性、消费电子周期上行阶段重申关注! #高通 2023年10月25日,高通发布下一代旗舰平台骁龙8 gen3(移动终端)、骁龙X Elite(PC端),能够以超
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中科创达
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星环科技向量数据库最核心标的
重视星环科技!向量数据库最核心标的,openAI开发者大会核心收益,基本面趋于好转【天风计算机】 1、OpenAI即将推出更便宜的API,其原理是增加了缓存,我们预计增加了向量数据库作为缓存,减少对大模型的调用,向量数据库在整个大模型应用的地位持续上升 2、星环科技作为国内最核心的向量数据库标的,在向量存储引擎上积淀已久,新推出的Hippo向量数据库性能较强,目前已有客户落地,年内预计有更多金融机构采购,全年订单有望千万。 3、前三季度收入保持稳步增长,四季度有望持续,整体订单也在近期边际好转,
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星环科技
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互动短剧互动游戏专家解读
▲互动短剧互动游戏专家解读 本质上短剧投胎于短视频,是流量产品,满足了下沉用户的内容需求 互动游戏化身为短剧,披上影视外衣,而短剧更偏向于备案监管,而不是游戏版号。会引起游戏厂商极大兴趣,但监管估计很快会跟上。目前短剧供给侧主要是影视大厂如华策华谊引力传媒(反应速度慢),IP公司如中文在线(爽文多,懂用户),中小工作室如甘蓝影视,MC公司如古麦嘉禾(小公司可以给平台打工,定制短剧)。此外还需要叠加强大的互联网运营能力如投流。投流公司有明显头部效应,20%人赚80%的钱。 今年短剧备案数量预计40
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天威视讯
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手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定
【西部半导体】手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定 三季度消费电子需求继续回暖,叠加下游消费类客户去库后补库需求,手机链芯片细分龙头业绩普遍表现较好。目前消费电子需求逐渐回升,安卓机补库存需求明显,终端销售数据也持续持续向好,10月最后一周非苹果系手机销量同比+28%,相关标的迎来布局机会。 #艾为电子:国内消费类模拟芯片细分龙头,下游手机+AIOT占比90%+,主流安卓品牌和ODM客户全覆盖,Q3收入超预期,在音频功放、线性马达驱动、OVP、背光灯驱动等市场份额领先。 #南芯科技:全球
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圣邦股份
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短剧、互动游戏等创新内容和AI催化
🌟【天风传媒】传媒今日涨幅5%+,关注短剧、互动游戏等创新内容和AI催化 🔥《完蛋!我被美女包围了!》爆火,关注影游互动游戏发展 10月18日真人互动影像游戏《完蛋!我被美女包围了!》上线Steam平台,我们认为:(1)这款游戏以轻松的恋爱剧情配合真人演艺,用户沉浸感和代入感更高;(2)在用户触达范围广的前提下,以量驱动的商业增长模式同样具有潜力。(3)日后伴随AI技术发展并结合运用,可帮助简单剧情的内容生成和短剧开发效率提升。建议关注影游互动游戏发展,在细分赛道满足特定用户群体需求带来的商
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宝钛股份
【东北军工】宝钛股份600456推荐逻辑:应用场景多样,产品放量可期 1⃣公司是我国最大的以钛及钛合金为主的专业化稀有金属生产科研基地,钛材年产量居世界前列,产品广泛用于航空(发动机叶片、防护板、肋、翼、起落架等)、航天(宇宙飞船船舱骨架、火箭发动机壳件、液体燃料发动机燃烧舱、对接件等)、舰船(水翼、行进器)等,随着我国装备量产升级,公司钛材产品有望放量。 2⃣钛合金在3C消费电子市场应用已形成趋势。目前苹果、小米、荣耀、三星等头部3C厂商已陆续开始使用钛合金作为手机中框材料,相比于传统的不锈钢
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宝钛股份
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【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地 1、公司与鼎龙股份合资成立鼎龙蔚柏,主要研发生产半导体晶圆载具。晶圆载具用来在加工制程中以及工厂之间晶圆的存储、传送、运输以及防护,分为FOUP(晶圆厂内传送)及FOSB(远距离运输)。在芯片制造过程中,晶圆需要在产线中往返数百次,而晶圆在整个生产过程中大部分时间都存放在运输盒内。因此,晶圆载具的重要性不言而喻,既是保护工具又是运输工具。 包括FOUP在内的晶圆载具主要供应商包括美国英特格(entegris),日本信越等,跨国公司垄断全球95
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昌红科技
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东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值
【建投金属】 个股重点:东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值(16倍) 🔥基本金属&贵金属:美债收益率下行金属板块迎来反弹 核心观点:美联储11月议息会议未做加息,十年期美债收益率大幅回调,利于风险资产反弹。地缘冲突走势不明,加大了黄金价格波动,但加息走向尾声支撑黄金价格强势。工业金属消费表现尚可,供应端废铜、电解铝、锡矿等扰动不断,增加了铜铝锡的价格弹性。2023Q3有色金属板块基金配置比例环比提升0.16pct至3.24%,铜铝金板块配置比重显著增加,能源金属配置比例下行。 铜:L
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东睦股份
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2023-11-06 13:03:05
东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行
【西南交运】东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行 东方嘉盛2023年前三季度实现归母净利润1.54亿元,同比增长0.99%。考虑到未来经济复苏,加之公司自建仓库逐渐落地,数字化战略不断推进将有望享受更高收益,同时公司积极布局光刻机服务等新赛道,打造业绩新的增长点。首次覆盖,建议关注。 🎈预计到2032年,中国将成为全球数字化供应链管理的最大市场,目前中国第四方物流市场仍处于探索发展阶段,对标全球4PL行业霸主德迅,我国企业还有很大的发展空间。 🎈公司是国内领先的一体化4PL数字供应链
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锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性
宁德科达利天奈天赐❗【天风电新】锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性-1106 ——————————— 锂电板块基本面在见底在即,但重要的是【市场预期先见底】(价格战,盈利下滑都蕴含在股价中,典型悲观市场预期宁德明年业绩下滑)。 往后看,我们认为: #国内去库结束,需求端增速匹配,供给端加速出清,龙头有望凸显。需求不再受库存扰动,锂电中游和下游增速匹配,有望达30%(电车20%多,储能50%多)。供给端价格战猛烈,一二线拉开成本曲线的逐步好转。 #中美缓和有望贡献利润&估值弹性。 利润弹性:
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中信建投电新近期观点
中信建投电新朱玥/许琳近期观点20231106 1、海风板块阻力小,估值有弹性,近期市场预期不利政策等影响逐步消除,未来招标开工即将启动,目前看确实下半年行业启动的信号较为明确,四季度开始明显强于此前,影响,短期业绩不佳似已不成为主要矛盾,核心看后续(青洲五七等)项目落地开工情况,以及未来深远海、国管海域规划状态。 当下板块上限较高(今年6GW,未来可能有5倍以上上限规模),23-24年业绩对应周期底部,估值弹性较大,可对估值容忍度更高一些,关键是趋势和节奏是否如预期推进,我们看好东方电缆、泰胜
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3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化
【广发机械】3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化 11月5日,小米董事长兼 CEO 雷军今日上午在微博发文表示,“我们正在拼命催单!钛金属成本高、加工难,加单比较缓慢,希望大家谅解。”手机钛材持续强化的趋势可见一斑,钛材成为本轮新产品周期的核心亮点。 我们持续看好产业趋势变化,对市场关心问题再做补充和强化: 1、#工艺路线的选择:包括传统一是传统的CNC机加+研磨抛光,对加工设备和刀具耗材要求更高;二是3D打印+简单机加+研磨抛光,以3D方式为核心,3C行业也是3D打印从单件小批像大量标品
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银邦股份
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人形机器人系列调研总结
人形机器人系列调研总结 -- 一时强弱在于力,千秋胜负在于理 本周tf机械团队深度调研: 三花智控+贝斯特+绿的谐波+五洲新春+沃尔德+柯力传感+豪能股份+坤维科技; 核心观点: ① 重点关注丝杠环节:人形机器人硬件端放量的短板,丝杠在C3及以下级别可能部分以铣代磨,刀具为重要增量; ② 谐波减速机格局回升:谐波在 自重/推重 比方面具备绝对优势,T目前方案确定采用谐波+丝杠方案,谐波数量并没有减少; ③ 六维力传感具备比较好的降本潜力,MEMS传感器单元有助于量产效率的提升; 一句话讲清楚核心
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OpenAI 11月7日发布会前瞻
AI专家介绍OpenAI 11月7日发布会前瞻: 可能发布的包括 开发者工具增加记忆存储模块从而继续降本20x、全面开放GPT-4v API、发布自定义助手Magic Maker、个人办公助理每月30美金可以将ChatGPT与google Drive和M365链接、可能推出开源GPT版本、gpt-4的turbo版本(轻量化更快) 基于现有transformer架构的scaling law的确遇到了瓶颈,但行业都在尝试架构上的创新(Gemini就已经从解码器transformer演化到了encod
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【申万计算机】索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件,看翻倍! 核心:低估值、高增速、高壁垒、高毛利率 催化:并购扩张、拓展民用市场 高壁垒。CAE工业仿真,主要应用于单次试错成本高的行业,如飞机、汽车制造等,是物理、数学、计算机、工程实践的结合,壁垒高。 研发实力深厚,研发人员中博士44人,预计24年博士100+。 标准化产品,软件产品95%以上高毛利率。 模块丰富,仿真能力验证。国产化进程下,公司核心行业中的流体、结构模块成熟,扩展电磁光等模块,求解算法精度、效率已经得到行业认可。
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中科创达逻辑拐点重申关注
【3C计算机】中科创达逻辑拐点重申关注! #中科创达上周及周末关注度攀升: 我们认为主要系消费电子预期回暖+高通边缘端芯片发布,创达追随高通实现参与AI手机及AI PC的板卡及软件NRE逻辑成立,我们预计可见度 AI手机>AI PC,节奏上预计2024年产品推出,2025年收入开始起量。#创达在边缘端AI赋能具备早期优势卡位、以及格局内稀缺性、消费电子周期上行阶段重申关注! #高通 2023年10月25日,高通发布下一代旗舰平台骁龙8 gen3(移动终端)、骁龙X Elite(PC端),能够以超
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星环科技向量数据库最核心标的
重视星环科技!向量数据库最核心标的,openAI开发者大会核心收益,基本面趋于好转【天风计算机】 1、OpenAI即将推出更便宜的API,其原理是增加了缓存,我们预计增加了向量数据库作为缓存,减少对大模型的调用,向量数据库在整个大模型应用的地位持续上升 2、星环科技作为国内最核心的向量数据库标的,在向量存储引擎上积淀已久,新推出的Hippo向量数据库性能较强,目前已有客户落地,年内预计有更多金融机构采购,全年订单有望千万。 3、前三季度收入保持稳步增长,四季度有望持续,整体订单也在近期边际好转,
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星环科技
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夜长梦山
2023-11-06 19:13:17
互动短剧互动游戏专家解读
▲互动短剧互动游戏专家解读 本质上短剧投胎于短视频,是流量产品,满足了下沉用户的内容需求 互动游戏化身为短剧,披上影视外衣,而短剧更偏向于备案监管,而不是游戏版号。会引起游戏厂商极大兴趣,但监管估计很快会跟上。目前短剧供给侧主要是影视大厂如华策华谊引力传媒(反应速度慢),IP公司如中文在线(爽文多,懂用户),中小工作室如甘蓝影视,MC公司如古麦嘉禾(小公司可以给平台打工,定制短剧)。此外还需要叠加强大的互联网运营能力如投流。投流公司有明显头部效应,20%人赚80%的钱。 今年短剧备案数量预计40
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天威视讯
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夜长梦山
2023-11-06 19:11:41
手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定
【西部半导体】手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定 三季度消费电子需求继续回暖,叠加下游消费类客户去库后补库需求,手机链芯片细分龙头业绩普遍表现较好。目前消费电子需求逐渐回升,安卓机补库存需求明显,终端销售数据也持续持续向好,10月最后一周非苹果系手机销量同比+28%,相关标的迎来布局机会。 #艾为电子:国内消费类模拟芯片细分龙头,下游手机+AIOT占比90%+,主流安卓品牌和ODM客户全覆盖,Q3收入超预期,在音频功放、线性马达驱动、OVP、背光灯驱动等市场份额领先。 #南芯科技:全球
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圣邦股份
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夜长梦山
2023-11-06 19:10:43
短剧、互动游戏等创新内容和AI催化
🌟【天风传媒】传媒今日涨幅5%+,关注短剧、互动游戏等创新内容和AI催化 🔥《完蛋!我被美女包围了!》爆火,关注影游互动游戏发展 10月18日真人互动影像游戏《完蛋!我被美女包围了!》上线Steam平台,我们认为:(1)这款游戏以轻松的恋爱剧情配合真人演艺,用户沉浸感和代入感更高;(2)在用户触达范围广的前提下,以量驱动的商业增长模式同样具有潜力。(3)日后伴随AI技术发展并结合运用,可帮助简单剧情的内容生成和短剧开发效率提升。建议关注影游互动游戏发展,在细分赛道满足特定用户群体需求带来的商
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昆仑万维
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百纳千成
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夜长梦山
2023-11-06 19:09:56
宝钛股份
【东北军工】宝钛股份600456推荐逻辑:应用场景多样,产品放量可期 1⃣公司是我国最大的以钛及钛合金为主的专业化稀有金属生产科研基地,钛材年产量居世界前列,产品广泛用于航空(发动机叶片、防护板、肋、翼、起落架等)、航天(宇宙飞船船舱骨架、火箭发动机壳件、液体燃料发动机燃烧舱、对接件等)、舰船(水翼、行进器)等,随着我国装备量产升级,公司钛材产品有望放量。 2⃣钛合金在3C消费电子市场应用已形成趋势。目前苹果、小米、荣耀、三星等头部3C厂商已陆续开始使用钛合金作为手机中框材料,相比于传统的不锈钢
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宝钛股份
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夜长梦山
2023-11-06 13:06:24
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地 1、公司与鼎龙股份合资成立鼎龙蔚柏,主要研发生产半导体晶圆载具。晶圆载具用来在加工制程中以及工厂之间晶圆的存储、传送、运输以及防护,分为FOUP(晶圆厂内传送)及FOSB(远距离运输)。在芯片制造过程中,晶圆需要在产线中往返数百次,而晶圆在整个生产过程中大部分时间都存放在运输盒内。因此,晶圆载具的重要性不言而喻,既是保护工具又是运输工具。 包括FOUP在内的晶圆载具主要供应商包括美国英特格(entegris),日本信越等,跨国公司垄断全球95
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昌红科技
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夜长梦山
2023-11-06 13:03:58
东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值
【建投金属】 个股重点:东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值(16倍) 🔥基本金属&贵金属:美债收益率下行金属板块迎来反弹 核心观点:美联储11月议息会议未做加息,十年期美债收益率大幅回调,利于风险资产反弹。地缘冲突走势不明,加大了黄金价格波动,但加息走向尾声支撑黄金价格强势。工业金属消费表现尚可,供应端废铜、电解铝、锡矿等扰动不断,增加了铜铝锡的价格弹性。2023Q3有色金属板块基金配置比例环比提升0.16pct至3.24%,铜铝金板块配置比重显著增加,能源金属配置比例下行。 铜:L
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东睦股份
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夜长梦山
2023-11-06 13:03:05
东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行
【西南交运】东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行 东方嘉盛2023年前三季度实现归母净利润1.54亿元,同比增长0.99%。考虑到未来经济复苏,加之公司自建仓库逐渐落地,数字化战略不断推进将有望享受更高收益,同时公司积极布局光刻机服务等新赛道,打造业绩新的增长点。首次覆盖,建议关注。 🎈预计到2032年,中国将成为全球数字化供应链管理的最大市场,目前中国第四方物流市场仍处于探索发展阶段,对标全球4PL行业霸主德迅,我国企业还有很大的发展空间。 🎈公司是国内领先的一体化4PL数字供应链
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东方嘉盛
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夜长梦山
2023-11-06 13:02:12
锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性
宁德科达利天奈天赐❗【天风电新】锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性-1106 ——————————— 锂电板块基本面在见底在即,但重要的是【市场预期先见底】(价格战,盈利下滑都蕴含在股价中,典型悲观市场预期宁德明年业绩下滑)。 往后看,我们认为: #国内去库结束,需求端增速匹配,供给端加速出清,龙头有望凸显。需求不再受库存扰动,锂电中游和下游增速匹配,有望达30%(电车20%多,储能50%多)。供给端价格战猛烈,一二线拉开成本曲线的逐步好转。 #中美缓和有望贡献利润&估值弹性。 利润弹性:
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宁德时代
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夜长梦山
2023-11-06 13:00:48
中信建投电新近期观点
中信建投电新朱玥/许琳近期观点20231106 1、海风板块阻力小,估值有弹性,近期市场预期不利政策等影响逐步消除,未来招标开工即将启动,目前看确实下半年行业启动的信号较为明确,四季度开始明显强于此前,影响,短期业绩不佳似已不成为主要矛盾,核心看后续(青洲五七等)项目落地开工情况,以及未来深远海、国管海域规划状态。 当下板块上限较高(今年6GW,未来可能有5倍以上上限规模),23-24年业绩对应周期底部,估值弹性较大,可对估值容忍度更高一些,关键是趋势和节奏是否如预期推进,我们看好东方电缆、泰胜
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泰胜风能
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夜长梦山
2023-11-06 13:00:01
3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化
【广发机械】3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化 11月5日,小米董事长兼 CEO 雷军今日上午在微博发文表示,“我们正在拼命催单!钛金属成本高、加工难,加单比较缓慢,希望大家谅解。”手机钛材持续强化的趋势可见一斑,钛材成为本轮新产品周期的核心亮点。 我们持续看好产业趋势变化,对市场关心问题再做补充和强化: 1、#工艺路线的选择:包括传统一是传统的CNC机加+研磨抛光,对加工设备和刀具耗材要求更高;二是3D打印+简单机加+研磨抛光,以3D方式为核心,3C行业也是3D打印从单件小批像大量标品
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华锐精密
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银邦股份
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夜长梦山
2023-11-06 12:59:28
人形机器人系列调研总结
人形机器人系列调研总结 -- 一时强弱在于力,千秋胜负在于理 本周tf机械团队深度调研: 三花智控+贝斯特+绿的谐波+五洲新春+沃尔德+柯力传感+豪能股份+坤维科技; 核心观点: ① 重点关注丝杠环节:人形机器人硬件端放量的短板,丝杠在C3及以下级别可能部分以铣代磨,刀具为重要增量; ② 谐波减速机格局回升:谐波在 自重/推重 比方面具备绝对优势,T目前方案确定采用谐波+丝杠方案,谐波数量并没有减少; ③ 六维力传感具备比较好的降本潜力,MEMS传感器单元有助于量产效率的提升; 一句话讲清楚核心
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三花智控
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柯力传感
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夜长梦山
2023-11-06 12:58:22
OpenAI 11月7日发布会前瞻
AI专家介绍OpenAI 11月7日发布会前瞻: 可能发布的包括 开发者工具增加记忆存储模块从而继续降本20x、全面开放GPT-4v API、发布自定义助手Magic Maker、个人办公助理每月30美金可以将ChatGPT与google Drive和M365链接、可能推出开源GPT版本、gpt-4的turbo版本(轻量化更快) 基于现有transformer架构的scaling law的确遇到了瓶颈,但行业都在尝试架构上的创新(Gemini就已经从解码器transformer演化到了encod
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鼎捷数智
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夜长梦山
2023-11-06 19:15:51
索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件
【申万计算机】索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件,看翻倍! 核心:低估值、高增速、高壁垒、高毛利率 催化:并购扩张、拓展民用市场 高壁垒。CAE工业仿真,主要应用于单次试错成本高的行业,如飞机、汽车制造等,是物理、数学、计算机、工程实践的结合,壁垒高。 研发实力深厚,研发人员中博士44人,预计24年博士100+。 标准化产品,软件产品95%以上高毛利率。 模块丰富,仿真能力验证。国产化进程下,公司核心行业中的流体、结构模块成熟,扩展电磁光等模块,求解算法精度、效率已经得到行业认可。
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索辰科技
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夜长梦山
2023-11-06 19:15:22
中科创达逻辑拐点重申关注
【3C计算机】中科创达逻辑拐点重申关注! #中科创达上周及周末关注度攀升: 我们认为主要系消费电子预期回暖+高通边缘端芯片发布,创达追随高通实现参与AI手机及AI PC的板卡及软件NRE逻辑成立,我们预计可见度 AI手机>AI PC,节奏上预计2024年产品推出,2025年收入开始起量。#创达在边缘端AI赋能具备早期优势卡位、以及格局内稀缺性、消费电子周期上行阶段重申关注! #高通 2023年10月25日,高通发布下一代旗舰平台骁龙8 gen3(移动终端)、骁龙X Elite(PC端),能够以超
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中科创达
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2023-11-06 19:14:21
星环科技向量数据库最核心标的
重视星环科技!向量数据库最核心标的,openAI开发者大会核心收益,基本面趋于好转【天风计算机】 1、OpenAI即将推出更便宜的API,其原理是增加了缓存,我们预计增加了向量数据库作为缓存,减少对大模型的调用,向量数据库在整个大模型应用的地位持续上升 2、星环科技作为国内最核心的向量数据库标的,在向量存储引擎上积淀已久,新推出的Hippo向量数据库性能较强,目前已有客户落地,年内预计有更多金融机构采购,全年订单有望千万。 3、前三季度收入保持稳步增长,四季度有望持续,整体订单也在近期边际好转,
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星环科技
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互动短剧互动游戏专家解读
▲互动短剧互动游戏专家解读 本质上短剧投胎于短视频,是流量产品,满足了下沉用户的内容需求 互动游戏化身为短剧,披上影视外衣,而短剧更偏向于备案监管,而不是游戏版号。会引起游戏厂商极大兴趣,但监管估计很快会跟上。目前短剧供给侧主要是影视大厂如华策华谊引力传媒(反应速度慢),IP公司如中文在线(爽文多,懂用户),中小工作室如甘蓝影视,MC公司如古麦嘉禾(小公司可以给平台打工,定制短剧)。此外还需要叠加强大的互联网运营能力如投流。投流公司有明显头部效应,20%人赚80%的钱。 今年短剧备案数量预计40
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天威视讯
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手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定
【西部半导体】手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定 三季度消费电子需求继续回暖,叠加下游消费类客户去库后补库需求,手机链芯片细分龙头业绩普遍表现较好。目前消费电子需求逐渐回升,安卓机补库存需求明显,终端销售数据也持续持续向好,10月最后一周非苹果系手机销量同比+28%,相关标的迎来布局机会。 #艾为电子:国内消费类模拟芯片细分龙头,下游手机+AIOT占比90%+,主流安卓品牌和ODM客户全覆盖,Q3收入超预期,在音频功放、线性马达驱动、OVP、背光灯驱动等市场份额领先。 #南芯科技:全球
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短剧、互动游戏等创新内容和AI催化
🌟【天风传媒】传媒今日涨幅5%+,关注短剧、互动游戏等创新内容和AI催化 🔥《完蛋!我被美女包围了!》爆火,关注影游互动游戏发展 10月18日真人互动影像游戏《完蛋!我被美女包围了!》上线Steam平台,我们认为:(1)这款游戏以轻松的恋爱剧情配合真人演艺,用户沉浸感和代入感更高;(2)在用户触达范围广的前提下,以量驱动的商业增长模式同样具有潜力。(3)日后伴随AI技术发展并结合运用,可帮助简单剧情的内容生成和短剧开发效率提升。建议关注影游互动游戏发展,在细分赛道满足特定用户群体需求带来的商
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昆仑万维
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宝钛股份
【东北军工】宝钛股份600456推荐逻辑:应用场景多样,产品放量可期 1⃣公司是我国最大的以钛及钛合金为主的专业化稀有金属生产科研基地,钛材年产量居世界前列,产品广泛用于航空(发动机叶片、防护板、肋、翼、起落架等)、航天(宇宙飞船船舱骨架、火箭发动机壳件、液体燃料发动机燃烧舱、对接件等)、舰船(水翼、行进器)等,随着我国装备量产升级,公司钛材产品有望放量。 2⃣钛合金在3C消费电子市场应用已形成趋势。目前苹果、小米、荣耀、三星等头部3C厂商已陆续开始使用钛合金作为手机中框材料,相比于传统的不锈钢
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宝钛股份
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【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地 1、公司与鼎龙股份合资成立鼎龙蔚柏,主要研发生产半导体晶圆载具。晶圆载具用来在加工制程中以及工厂之间晶圆的存储、传送、运输以及防护,分为FOUP(晶圆厂内传送)及FOSB(远距离运输)。在芯片制造过程中,晶圆需要在产线中往返数百次,而晶圆在整个生产过程中大部分时间都存放在运输盒内。因此,晶圆载具的重要性不言而喻,既是保护工具又是运输工具。 包括FOUP在内的晶圆载具主要供应商包括美国英特格(entegris),日本信越等,跨国公司垄断全球95
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昌红科技
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东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值
【建投金属】 个股重点:东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值(16倍) 🔥基本金属&贵金属:美债收益率下行金属板块迎来反弹 核心观点:美联储11月议息会议未做加息,十年期美债收益率大幅回调,利于风险资产反弹。地缘冲突走势不明,加大了黄金价格波动,但加息走向尾声支撑黄金价格强势。工业金属消费表现尚可,供应端废铜、电解铝、锡矿等扰动不断,增加了铜铝锡的价格弹性。2023Q3有色金属板块基金配置比例环比提升0.16pct至3.24%,铜铝金板块配置比重显著增加,能源金属配置比例下行。 铜:L
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东睦股份
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东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行
【西南交运】东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行 东方嘉盛2023年前三季度实现归母净利润1.54亿元,同比增长0.99%。考虑到未来经济复苏,加之公司自建仓库逐渐落地,数字化战略不断推进将有望享受更高收益,同时公司积极布局光刻机服务等新赛道,打造业绩新的增长点。首次覆盖,建议关注。 🎈预计到2032年,中国将成为全球数字化供应链管理的最大市场,目前中国第四方物流市场仍处于探索发展阶段,对标全球4PL行业霸主德迅,我国企业还有很大的发展空间。 🎈公司是国内领先的一体化4PL数字供应链
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锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性
宁德科达利天奈天赐❗【天风电新】锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性-1106 ——————————— 锂电板块基本面在见底在即,但重要的是【市场预期先见底】(价格战,盈利下滑都蕴含在股价中,典型悲观市场预期宁德明年业绩下滑)。 往后看,我们认为: #国内去库结束,需求端增速匹配,供给端加速出清,龙头有望凸显。需求不再受库存扰动,锂电中游和下游增速匹配,有望达30%(电车20%多,储能50%多)。供给端价格战猛烈,一二线拉开成本曲线的逐步好转。 #中美缓和有望贡献利润&估值弹性。 利润弹性:
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中信建投电新近期观点
中信建投电新朱玥/许琳近期观点20231106 1、海风板块阻力小,估值有弹性,近期市场预期不利政策等影响逐步消除,未来招标开工即将启动,目前看确实下半年行业启动的信号较为明确,四季度开始明显强于此前,影响,短期业绩不佳似已不成为主要矛盾,核心看后续(青洲五七等)项目落地开工情况,以及未来深远海、国管海域规划状态。 当下板块上限较高(今年6GW,未来可能有5倍以上上限规模),23-24年业绩对应周期底部,估值弹性较大,可对估值容忍度更高一些,关键是趋势和节奏是否如预期推进,我们看好东方电缆、泰胜
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3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化
【广发机械】3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化 11月5日,小米董事长兼 CEO 雷军今日上午在微博发文表示,“我们正在拼命催单!钛金属成本高、加工难,加单比较缓慢,希望大家谅解。”手机钛材持续强化的趋势可见一斑,钛材成为本轮新产品周期的核心亮点。 我们持续看好产业趋势变化,对市场关心问题再做补充和强化: 1、#工艺路线的选择:包括传统一是传统的CNC机加+研磨抛光,对加工设备和刀具耗材要求更高;二是3D打印+简单机加+研磨抛光,以3D方式为核心,3C行业也是3D打印从单件小批像大量标品
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人形机器人系列调研总结
人形机器人系列调研总结 -- 一时强弱在于力,千秋胜负在于理 本周tf机械团队深度调研: 三花智控+贝斯特+绿的谐波+五洲新春+沃尔德+柯力传感+豪能股份+坤维科技; 核心观点: ① 重点关注丝杠环节:人形机器人硬件端放量的短板,丝杠在C3及以下级别可能部分以铣代磨,刀具为重要增量; ② 谐波减速机格局回升:谐波在 自重/推重 比方面具备绝对优势,T目前方案确定采用谐波+丝杠方案,谐波数量并没有减少; ③ 六维力传感具备比较好的降本潜力,MEMS传感器单元有助于量产效率的提升; 一句话讲清楚核心
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OpenAI 11月7日发布会前瞻
AI专家介绍OpenAI 11月7日发布会前瞻: 可能发布的包括 开发者工具增加记忆存储模块从而继续降本20x、全面开放GPT-4v API、发布自定义助手Magic Maker、个人办公助理每月30美金可以将ChatGPT与google Drive和M365链接、可能推出开源GPT版本、gpt-4的turbo版本(轻量化更快) 基于现有transformer架构的scaling law的确遇到了瓶颈,但行业都在尝试架构上的创新(Gemini就已经从解码器transformer演化到了encod
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索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件
【申万计算机】索辰科技:CAE核心探索者,被低估的高壁垒纯软件,看翻倍! 核心:低估值、高增速、高壁垒、高毛利率 催化:并购扩张、拓展民用市场 高壁垒。CAE工业仿真,主要应用于单次试错成本高的行业,如飞机、汽车制造等,是物理、数学、计算机、工程实践的结合,壁垒高。 研发实力深厚,研发人员中博士44人,预计24年博士100+。 标准化产品,软件产品95%以上高毛利率。 模块丰富,仿真能力验证。国产化进程下,公司核心行业中的流体、结构模块成熟,扩展电磁光等模块,求解算法精度、效率已经得到行业认可。
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夜长梦山
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中科创达逻辑拐点重申关注
【3C计算机】中科创达逻辑拐点重申关注! #中科创达上周及周末关注度攀升: 我们认为主要系消费电子预期回暖+高通边缘端芯片发布,创达追随高通实现参与AI手机及AI PC的板卡及软件NRE逻辑成立,我们预计可见度 AI手机>AI PC,节奏上预计2024年产品推出,2025年收入开始起量。#创达在边缘端AI赋能具备早期优势卡位、以及格局内稀缺性、消费电子周期上行阶段重申关注! #高通 2023年10月25日,高通发布下一代旗舰平台骁龙8 gen3(移动终端)、骁龙X Elite(PC端),能够以超
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星环科技向量数据库最核心标的
重视星环科技!向量数据库最核心标的,openAI开发者大会核心收益,基本面趋于好转【天风计算机】 1、OpenAI即将推出更便宜的API,其原理是增加了缓存,我们预计增加了向量数据库作为缓存,减少对大模型的调用,向量数据库在整个大模型应用的地位持续上升 2、星环科技作为国内最核心的向量数据库标的,在向量存储引擎上积淀已久,新推出的Hippo向量数据库性能较强,目前已有客户落地,年内预计有更多金融机构采购,全年订单有望千万。 3、前三季度收入保持稳步增长,四季度有望持续,整体订单也在近期边际好转,
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互动短剧互动游戏专家解读
▲互动短剧互动游戏专家解读 本质上短剧投胎于短视频,是流量产品,满足了下沉用户的内容需求 互动游戏化身为短剧,披上影视外衣,而短剧更偏向于备案监管,而不是游戏版号。会引起游戏厂商极大兴趣,但监管估计很快会跟上。目前短剧供给侧主要是影视大厂如华策华谊引力传媒(反应速度慢),IP公司如中文在线(爽文多,懂用户),中小工作室如甘蓝影视,MC公司如古麦嘉禾(小公司可以给平台打工,定制短剧)。此外还需要叠加强大的互联网运营能力如投流。投流公司有明显头部效应,20%人赚80%的钱。 今年短剧备案数量预计40
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手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定
【西部半导体】手机销售数据持续向好,消费类芯片回暖趋势确定 三季度消费电子需求继续回暖,叠加下游消费类客户去库后补库需求,手机链芯片细分龙头业绩普遍表现较好。目前消费电子需求逐渐回升,安卓机补库存需求明显,终端销售数据也持续持续向好,10月最后一周非苹果系手机销量同比+28%,相关标的迎来布局机会。 #艾为电子:国内消费类模拟芯片细分龙头,下游手机+AIOT占比90%+,主流安卓品牌和ODM客户全覆盖,Q3收入超预期,在音频功放、线性马达驱动、OVP、背光灯驱动等市场份额领先。 #南芯科技:全球
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圣邦股份
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夜长梦山
2023-11-06 19:10:43
短剧、互动游戏等创新内容和AI催化
🌟【天风传媒】传媒今日涨幅5%+,关注短剧、互动游戏等创新内容和AI催化 🔥《完蛋!我被美女包围了!》爆火,关注影游互动游戏发展 10月18日真人互动影像游戏《完蛋!我被美女包围了!》上线Steam平台,我们认为:(1)这款游戏以轻松的恋爱剧情配合真人演艺,用户沉浸感和代入感更高;(2)在用户触达范围广的前提下,以量驱动的商业增长模式同样具有潜力。(3)日后伴随AI技术发展并结合运用,可帮助简单剧情的内容生成和短剧开发效率提升。建议关注影游互动游戏发展,在细分赛道满足特定用户群体需求带来的商
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昆仑万维
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百纳千成
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夜长梦山
2023-11-06 19:09:56
宝钛股份
【东北军工】宝钛股份600456推荐逻辑:应用场景多样,产品放量可期 1⃣公司是我国最大的以钛及钛合金为主的专业化稀有金属生产科研基地,钛材年产量居世界前列,产品广泛用于航空(发动机叶片、防护板、肋、翼、起落架等)、航天(宇宙飞船船舱骨架、火箭发动机壳件、液体燃料发动机燃烧舱、对接件等)、舰船(水翼、行进器)等,随着我国装备量产升级,公司钛材产品有望放量。 2⃣钛合金在3C消费电子市场应用已形成趋势。目前苹果、小米、荣耀、三星等头部3C厂商已陆续开始使用钛合金作为手机中框材料,相比于传统的不锈钢
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宝钛股份
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夜长梦山
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【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地
【昌红科技】晶圆载具突破在即,医疗器械大客户逐步落地 1、公司与鼎龙股份合资成立鼎龙蔚柏,主要研发生产半导体晶圆载具。晶圆载具用来在加工制程中以及工厂之间晶圆的存储、传送、运输以及防护,分为FOUP(晶圆厂内传送)及FOSB(远距离运输)。在芯片制造过程中,晶圆需要在产线中往返数百次,而晶圆在整个生产过程中大部分时间都存放在运输盒内。因此,晶圆载具的重要性不言而喻,既是保护工具又是运输工具。 包括FOUP在内的晶圆载具主要供应商包括美国英特格(entegris),日本信越等,跨国公司垄断全球95
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昌红科技
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夜长梦山
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东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值
【建投金属】 个股重点:东睦股份=HW入股+机器人+业绩爆发+低估值(16倍) 🔥基本金属&贵金属:美债收益率下行金属板块迎来反弹 核心观点:美联储11月议息会议未做加息,十年期美债收益率大幅回调,利于风险资产反弹。地缘冲突走势不明,加大了黄金价格波动,但加息走向尾声支撑黄金价格强势。工业金属消费表现尚可,供应端废铜、电解铝、锡矿等扰动不断,增加了铜铝锡的价格弹性。2023Q3有色金属板块基金配置比例环比提升0.16pct至3.24%,铜铝金板块配置比重显著增加,能源金属配置比例下行。 铜:L
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东睦股份
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东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行
【西南交运】东方嘉盛:国内4PL龙头,布局新赛道稳步前行 东方嘉盛2023年前三季度实现归母净利润1.54亿元,同比增长0.99%。考虑到未来经济复苏,加之公司自建仓库逐渐落地,数字化战略不断推进将有望享受更高收益,同时公司积极布局光刻机服务等新赛道,打造业绩新的增长点。首次覆盖,建议关注。 🎈预计到2032年,中国将成为全球数字化供应链管理的最大市场,目前中国第四方物流市场仍处于探索发展阶段,对标全球4PL行业霸主德迅,我国企业还有很大的发展空间。 🎈公司是国内领先的一体化4PL数字供应链
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东方嘉盛
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夜长梦山
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锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性
宁德科达利天奈天赐❗【天风电新】锂电更新:看好中美缓和打开利润&估值弹性-1106 ——————————— 锂电板块基本面在见底在即,但重要的是【市场预期先见底】(价格战,盈利下滑都蕴含在股价中,典型悲观市场预期宁德明年业绩下滑)。 往后看,我们认为: #国内去库结束,需求端增速匹配,供给端加速出清,龙头有望凸显。需求不再受库存扰动,锂电中游和下游增速匹配,有望达30%(电车20%多,储能50%多)。供给端价格战猛烈,一二线拉开成本曲线的逐步好转。 #中美缓和有望贡献利润&估值弹性。 利润弹性:
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夜长梦山
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中信建投电新近期观点
中信建投电新朱玥/许琳近期观点20231106 1、海风板块阻力小,估值有弹性,近期市场预期不利政策等影响逐步消除,未来招标开工即将启动,目前看确实下半年行业启动的信号较为明确,四季度开始明显强于此前,影响,短期业绩不佳似已不成为主要矛盾,核心看后续(青洲五七等)项目落地开工情况,以及未来深远海、国管海域规划状态。 当下板块上限较高(今年6GW,未来可能有5倍以上上限规模),23-24年业绩对应周期底部,估值弹性较大,可对估值容忍度更高一些,关键是趋势和节奏是否如预期推进,我们看好东方电缆、泰胜
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泰胜风能
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夜长梦山
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3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化
【广发机械】3C&3D产业链02:手机钛材趋势持续强化 11月5日,小米董事长兼 CEO 雷军今日上午在微博发文表示,“我们正在拼命催单!钛金属成本高、加工难,加单比较缓慢,希望大家谅解。”手机钛材持续强化的趋势可见一斑,钛材成为本轮新产品周期的核心亮点。 我们持续看好产业趋势变化,对市场关心问题再做补充和强化: 1、#工艺路线的选择:包括传统一是传统的CNC机加+研磨抛光,对加工设备和刀具耗材要求更高;二是3D打印+简单机加+研磨抛光,以3D方式为核心,3C行业也是3D打印从单件小批像大量标品
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华锐精密
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银邦股份
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夜长梦山
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人形机器人系列调研总结
人形机器人系列调研总结 -- 一时强弱在于力,千秋胜负在于理 本周tf机械团队深度调研: 三花智控+贝斯特+绿的谐波+五洲新春+沃尔德+柯力传感+豪能股份+坤维科技; 核心观点: ① 重点关注丝杠环节:人形机器人硬件端放量的短板,丝杠在C3及以下级别可能部分以铣代磨,刀具为重要增量; ② 谐波减速机格局回升:谐波在 自重/推重 比方面具备绝对优势,T目前方案确定采用谐波+丝杠方案,谐波数量并没有减少; ③ 六维力传感具备比较好的降本潜力,MEMS传感器单元有助于量产效率的提升; 一句话讲清楚核心
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三花智控
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柯力传感
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夜长梦山
2023-11-06 12:58:22
OpenAI 11月7日发布会前瞻
AI专家介绍OpenAI 11月7日发布会前瞻: 可能发布的包括 开发者工具增加记忆存储模块从而继续降本20x、全面开放GPT-4v API、发布自定义助手Magic Maker、个人办公助理每月30美金可以将ChatGPT与google Drive和M365链接、可能推出开源GPT版本、gpt-4的turbo版本(轻量化更快) 基于现有transformer架构的scaling law的确遇到了瓶颈,但行业都在尝试架构上的创新(Gemini就已经从解码器transformer演化到了encod
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鼎捷数智
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