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戈壁淘金
顺势而为,玉汝于成
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 20:52:42
美格智能:坚定看好
国盛通信【美格智能】珍惜每一次回调机遇!坚定看好! 【汽车智能化】车企大力推进5G/算力/网联,公司作为5G算力通信模组核心供应商,深度受益{新能车销量↑+5G渗透率个+算力↑}车载业务进展迅速,业绩增长最强动能之一。 【利润率改善】毛利率:21-22芯片价格高位有望回落,公司自去年下半年亦有顺价:费用率:前期研发投入逐步迎来收获期,规模快速膨胀摊薄费用。 【物联网大Beta,美格成长属性Alpha】物联网连接数长期看涨,不设天花板,行业增速高达25%+,公司作为模组黑马公司,逐步进阶第一梯队,
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美格智能
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 20:43:09
混动车出口提速,有望打开汽车产业链估值天花板
【招商汽车】混动强新品周期,加快燃油车替代,出口提速有望打开汽车产业链估值天花板。2022年1-7月,我国插电式混合动力汽车累计销量达到67.4万辆,58同比增长1.7倍,高于纯电动汽车1倍的增长水平。自主车厂在混动领域技术已经全球领先,混动车型成本及价格优势显著,目前,已经渗透到10万以下车型。 混动周期已开,传统大厂开始布局。在近日的成都车展,包括吉利2长安汽车、长城汽车在内的6家国内传统车厂发布了16款新型的混动汽车。车型丰富,种类多样。在本次成都车展中,上述几家公司不仅推出了护卫舰07、
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隆盛科技
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 19:11:53
被华为盯上的液流电池是什么?
液流电池可以分为全钒液流电池(钒电池)、铁铬液流电池、锌铁液流电池等。 据证券时报8月29日报道,日前华为数字能源技术有限公司副总裁张峰、广西联储新材料科技有限公司等一行,到液流储能科技有限公司考察洽谈新能源产业合作事宜。 张峰表示华为公司一直密切关注液流电池产业领域发展,从产业合作及投资角度来讲,液流储能公司的技术实力、技术路径、实施方案详实周密,具有很强的可操作性。 此外本月中旬,科技部等九部门也发表文件,表示支持研发包括液态和固态锂离子电池储能、钠离子电池储能、液流电池储能等高效储能技术。
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振华股份
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 14:06:37
明冠新材:铝塑膜国产替代来袭
光伏封装业务为公司稳定增长基本盘。光伏背板方面,公司独家BO无氟背板盈利能力强于传统背板,已经供货多家头部组件厂,其余厂家也在加速导入过程中,且出货占比持续优化,实现业绩稳定增长。胶膜方面,公司已成功开发出了具有高透光、耐紫外、耐高湿特点的POE膜,目前相关产品已实现了批量生产及销售:HJT太阳能电池组件用智能网栅薄膜产品正在小批量试制及客户测试导入过程中,有望提供新的增量。 铝塑膜国产替浪潮来袭,公司铝塑膜业务有望迎来突破,其核心竞争力为:(1)研发投入高,独创干热复合法工艺,其关键性能指标比
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明冠新材
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 13:30:46
半导体设备材料上涨速评
【中金科技硬件】半导体设备材料上涨速评 今日,半导体设备材料板块表现较为活跃。拓荆科技、盛美上海、芯源微等半导体设备公司开盘以来涨幅超过5%。 上周五,中芯国际披露公告,公司拟在天津扩建产能,项目总投资75亿美元,新建产能12英寸10万片每月,覆盖至28nm制程。我们认为这将为国产半导体设备公司带来较大新增需求。 前几周,国产半导体设备材料公司陆续披露半年报。我们看到这些公司一方面业绩快速增长,另外一方面产品验证有所突破重复订单快速增长。我们持续看好半导体设备材料国产化及国产替代。 建议关注:北
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江丰电子
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戈壁淘金
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2022-08-29 12:15:47
沃尔核材各项业务分析
沃尔核材:被严重低估的新能源业务,看200亿市值。 各项业务分析 1#传统主业电子系列产品主要包括标识管、双壁管、母排管等热缩类套管。公司电子产品在国内中低端市场具有较高的市场份额,在高端领域的国产替代正在推进中。公司相关产品在汽车电子领域、轨道交通领域、航空领域、核电领域以及智能化领域均已取得突破,未来公司将通过不新提升技术水平继续向高端领域渗透,如航空、军工、核电、汽车、轨道交通、医疗以及智能化领域等,进一步提高公司品牌知名度。今年大概4亿利润,明年4.5亿利润,给20倍,市值90亿。 2#
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沃尔核材
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戈壁淘金
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2022-08-29 11:26:33
浙商证券:铝是最有可能接续能源行情的板块
1.无能(源)就无铝。铝是能耗大户,高密度能量载体,2021年全社会用电量中电解铝用电量超过6%。全球能源危机本质是能源系统出现功能性紊乱5对铝供应造成严重干扰。国内已经连续两年出现大面积停产,欧洲从年初开始大面积停产,进入冬季欧洲能源形式更加严峻。相比海外,中国电解铝有望长期能源价格差。 2.需求端处于周期底部回升阶段。今年以来受宏观因素影响,铝下游需求走弱,但底部已经确认。短期看,下游即将进入金九银十的需求旺季,但社会库存处于6年中最低位。中长期看,国内经济逐步复苏也将拉动铝需求复苏。我们认
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神火股份
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2022-08-29 11:20:38
金太阳:目标翻倍
【建投电子金太阳推荐亮点(当前市值22亿元翻倍空间可期) 基本情况:公司今年战略方向保持纸基类及新型抛光材料稳定增长的基础上,重点推进智能数控装备和布基类抛光材料业务放量增长,加速电子及半导体抛光材料市场推广。 业绩拐点:明年A客户大概率改钛合金中框方案,纸基类研磨材料价值量提高至2-3倍,公司2020年成为iphone12的直接客户,替代3M,目前份额达到50%。 新品放量:围绕3C抛光液--硅片--晶圆抛光液新品路线图,其中3C抛光液今年开始放量,有千万级别销售收入,硅片抛光液已经送样,明年
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金太阳
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 08:24:01
国能日新:新业务加速成长
【国盛计算机】#国能日新:22H1稳健增长、新业务加速成长 #22H1稳健增长,毛利改善。22H1公司营收 1.4亿,YOY+18.1%,归母0.21亿,YOY +31.0%。综合毛利率65.9%,YOY+5.0 pct。分业务看:1)功率预测收入0.89亿,YOY +1.67%,放缓可能系20年底风电抢装核准,导致21年上半年功率预测需求提高,本期同比基数较高。2)其余业务0.33亿,YOY+204.3%系新业务发展前期增速快,功率预测与并网控制业务收入占比预计后续仍将继续下降。 #新能源装机
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国能日新
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 08:17:38
安信证券:丛麟科技6个月目标价48.14元
丛麟科技:区域危废龙头扬帆起航,产能扩张成长可期 ■上海地区危废处理龙头,ToB业务模式保证充沛现金流。 ■危废行业有望步入整合期,或将迎来触底反弹。 ■危废行业区域性差异显著,公司扎根上海具备区位优势。 ■危废“综合处理大卖场”模式优势显著,产能异地扩张进程加速。 ■投资建议:我们预计公司2022年-2024年的收入分别为8.74亿元、11.05亿元、15.30亿元,增速分别为31.1%、26.4%、38.5%,2022年-2024年的净利润分别为2.25亿元、2.52亿元、3.11亿元,增速
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丛麟科技
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戈壁淘金
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2022-08-29 08:00:13
重点关注光热储能赛道调整带来的配置时机
周观点: 1、虽然新能源赛道短期面临调整,还是重点建议关注光热储能赛道调整带来的配置时机,重点推荐公司首航高科从基本面、政策面、公司治理等都将迎来重大改变,近期多个光热储能项目已经开启招标,接下来的订单确认情况可以乐观一些。 2、军工细分赛道:本周湘电股份定增获得证监会批准,电磁能特种发射产业在产能准备方面取得重要进展。本次定增的主要募投项目:车载特种发射装备系统研制及产业化项目,面向空间广阔,产业链较长,有望形成军工又一全新高景气赛道。建议持续关注产业链配套企业:湘电股份、王子新材 3、重点跟
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ST航高
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戈壁淘金
只买龙头的老司机
2022-08-29 07:52:26
东山精密拟投资13亿设立新能源车点评
东山精密重大事项简评:公司公告拟投资13亿在昆山设立汽车新能源全资子公司 点评:汽车业务布局全面加速,精密结构件助力东山再起。本次新设基地为更好配套服务T客户及其tier1,未来苏州、昆山、盐城、上海临港、墨西哥五大基地将协同发力,以T客户为中心深挖单车价值,协同实现汽车电子再造东山。 结合近期公司公告墨西哥增资计划,公司汽车业务战略落地速度显著加快,同时产业链验证其在 T客户有诸多项目定点,单车配套价值已超 5000,万元单车目标有望提前实现,强烈建议各位投资者重视东山的平台化优势赋能汽车,从
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东山精密
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戈壁淘金
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2022-08-29 07:39:07
8月29日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:总理向2022年浦江创新论坛致贺信:中国将立足自身资源禀赋,坚持先立后破、通盘谋划,充分发挥科技创新的支撑引领作用,推动能源消费、供给、技术、体制革命,确保能源供应,有序推进碳达峰碳中和工作。 2、国务院:稳住经济大盘督导和服务组召开现场办公会 8月27日,国务院稳住经济大盘督导和服务组在郑州召开现场办公会,围绕基础设施、重点工程、民生保障等项目建设开展现场协调和服务。督导和服务组组长、中国人民银行行长易纲主持会议并讲话,省长王凯出席并提出要求。会上,
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吉电股份
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戈壁淘金
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2022-08-28 20:25:23
国盛环保:强推中钢天源
四锰产销两旺,扩产抢抓市场。1)器件端扩:现拥有2.0万吨永磁器件、2.0千吨稀土永磁器件、3.0千吨金属软磁粉末(拟扩建至7千吨)、 1.0千吨金属磁粉心产能(拟扩建至5千吨)。2)原料端抢抓市场(2022H1营收 yoy+41.8%):现有5万吨电子级及5千吨电池级四氧化三锰产能(2023年扩产至1.5万吨),望深度受益未来高性能锰酸锂和磷酸锰铁锂市场需求增长,通过扩产快速增厚利润。 检测(2022H1营收vov+46.0%):依托铁路检测布局全国+并购非铁业务拓展公路市政资质,净利润4年C
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中钢天源
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2022-08-28 18:00:50
中金 | 海外:"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速
"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速——2022年8月22日~28日 6月以来,尽管美联储已经开启缩表,但相比更加激进的加息步伐,其"存在感”一直很低。不过9月后,美联储将会把当前缩表速度翻倍,这也将直接导致全球"便宜钱”减少的加速。 一、缩表的现状:6月开启、9月翻倍;缩减对象主要是中长期国债,MBS不降反增 美联储6月启动缩表、采用到期不续作方式,前3个月(6~8月)每月缩表上限475亿美元(300亿国债+175亿MBS);9月后翻倍,上限提高至950亿美元(600亿国债+350亿MBS)
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新宝股份
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2022-08-29 20:52:42
美格智能:坚定看好
国盛通信【美格智能】珍惜每一次回调机遇!坚定看好! 【汽车智能化】车企大力推进5G/算力/网联,公司作为5G算力通信模组核心供应商,深度受益{新能车销量↑+5G渗透率个+算力↑}车载业务进展迅速,业绩增长最强动能之一。 【利润率改善】毛利率:21-22芯片价格高位有望回落,公司自去年下半年亦有顺价:费用率:前期研发投入逐步迎来收获期,规模快速膨胀摊薄费用。 【物联网大Beta,美格成长属性Alpha】物联网连接数长期看涨,不设天花板,行业增速高达25%+,公司作为模组黑马公司,逐步进阶第一梯队,
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美格智能
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2022-08-29 20:43:09
混动车出口提速,有望打开汽车产业链估值天花板
【招商汽车】混动强新品周期,加快燃油车替代,出口提速有望打开汽车产业链估值天花板。2022年1-7月,我国插电式混合动力汽车累计销量达到67.4万辆,58同比增长1.7倍,高于纯电动汽车1倍的增长水平。自主车厂在混动领域技术已经全球领先,混动车型成本及价格优势显著,目前,已经渗透到10万以下车型。 混动周期已开,传统大厂开始布局。在近日的成都车展,包括吉利2长安汽车、长城汽车在内的6家国内传统车厂发布了16款新型的混动汽车。车型丰富,种类多样。在本次成都车展中,上述几家公司不仅推出了护卫舰07、
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隆盛科技
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2022-08-29 19:11:53
被华为盯上的液流电池是什么?
液流电池可以分为全钒液流电池(钒电池)、铁铬液流电池、锌铁液流电池等。 据证券时报8月29日报道,日前华为数字能源技术有限公司副总裁张峰、广西联储新材料科技有限公司等一行,到液流储能科技有限公司考察洽谈新能源产业合作事宜。 张峰表示华为公司一直密切关注液流电池产业领域发展,从产业合作及投资角度来讲,液流储能公司的技术实力、技术路径、实施方案详实周密,具有很强的可操作性。 此外本月中旬,科技部等九部门也发表文件,表示支持研发包括液态和固态锂离子电池储能、钠离子电池储能、液流电池储能等高效储能技术。
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振华股份
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2022-08-29 14:06:37
明冠新材:铝塑膜国产替代来袭
光伏封装业务为公司稳定增长基本盘。光伏背板方面,公司独家BO无氟背板盈利能力强于传统背板,已经供货多家头部组件厂,其余厂家也在加速导入过程中,且出货占比持续优化,实现业绩稳定增长。胶膜方面,公司已成功开发出了具有高透光、耐紫外、耐高湿特点的POE膜,目前相关产品已实现了批量生产及销售:HJT太阳能电池组件用智能网栅薄膜产品正在小批量试制及客户测试导入过程中,有望提供新的增量。 铝塑膜国产替浪潮来袭,公司铝塑膜业务有望迎来突破,其核心竞争力为:(1)研发投入高,独创干热复合法工艺,其关键性能指标比
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明冠新材
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半导体设备材料上涨速评
【中金科技硬件】半导体设备材料上涨速评 今日,半导体设备材料板块表现较为活跃。拓荆科技、盛美上海、芯源微等半导体设备公司开盘以来涨幅超过5%。 上周五,中芯国际披露公告,公司拟在天津扩建产能,项目总投资75亿美元,新建产能12英寸10万片每月,覆盖至28nm制程。我们认为这将为国产半导体设备公司带来较大新增需求。 前几周,国产半导体设备材料公司陆续披露半年报。我们看到这些公司一方面业绩快速增长,另外一方面产品验证有所突破重复订单快速增长。我们持续看好半导体设备材料国产化及国产替代。 建议关注:北
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2022-08-29 12:15:47
沃尔核材各项业务分析
沃尔核材:被严重低估的新能源业务,看200亿市值。 各项业务分析 1#传统主业电子系列产品主要包括标识管、双壁管、母排管等热缩类套管。公司电子产品在国内中低端市场具有较高的市场份额,在高端领域的国产替代正在推进中。公司相关产品在汽车电子领域、轨道交通领域、航空领域、核电领域以及智能化领域均已取得突破,未来公司将通过不新提升技术水平继续向高端领域渗透,如航空、军工、核电、汽车、轨道交通、医疗以及智能化领域等,进一步提高公司品牌知名度。今年大概4亿利润,明年4.5亿利润,给20倍,市值90亿。 2#
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沃尔核材
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2022-08-29 11:26:33
浙商证券:铝是最有可能接续能源行情的板块
1.无能(源)就无铝。铝是能耗大户,高密度能量载体,2021年全社会用电量中电解铝用电量超过6%。全球能源危机本质是能源系统出现功能性紊乱5对铝供应造成严重干扰。国内已经连续两年出现大面积停产,欧洲从年初开始大面积停产,进入冬季欧洲能源形式更加严峻。相比海外,中国电解铝有望长期能源价格差。 2.需求端处于周期底部回升阶段。今年以来受宏观因素影响,铝下游需求走弱,但底部已经确认。短期看,下游即将进入金九银十的需求旺季,但社会库存处于6年中最低位。中长期看,国内经济逐步复苏也将拉动铝需求复苏。我们认
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金太阳:目标翻倍
【建投电子金太阳推荐亮点(当前市值22亿元翻倍空间可期) 基本情况:公司今年战略方向保持纸基类及新型抛光材料稳定增长的基础上,重点推进智能数控装备和布基类抛光材料业务放量增长,加速电子及半导体抛光材料市场推广。 业绩拐点:明年A客户大概率改钛合金中框方案,纸基类研磨材料价值量提高至2-3倍,公司2020年成为iphone12的直接客户,替代3M,目前份额达到50%。 新品放量:围绕3C抛光液--硅片--晶圆抛光液新品路线图,其中3C抛光液今年开始放量,有千万级别销售收入,硅片抛光液已经送样,明年
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金太阳
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只买龙头的老司机
2022-08-29 08:24:01
国能日新:新业务加速成长
【国盛计算机】#国能日新:22H1稳健增长、新业务加速成长 #22H1稳健增长,毛利改善。22H1公司营收 1.4亿,YOY+18.1%,归母0.21亿,YOY +31.0%。综合毛利率65.9%,YOY+5.0 pct。分业务看:1)功率预测收入0.89亿,YOY +1.67%,放缓可能系20年底风电抢装核准,导致21年上半年功率预测需求提高,本期同比基数较高。2)其余业务0.33亿,YOY+204.3%系新业务发展前期增速快,功率预测与并网控制业务收入占比预计后续仍将继续下降。 #新能源装机
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安信证券:丛麟科技6个月目标价48.14元
丛麟科技:区域危废龙头扬帆起航,产能扩张成长可期 ■上海地区危废处理龙头,ToB业务模式保证充沛现金流。 ■危废行业有望步入整合期,或将迎来触底反弹。 ■危废行业区域性差异显著,公司扎根上海具备区位优势。 ■危废“综合处理大卖场”模式优势显著,产能异地扩张进程加速。 ■投资建议:我们预计公司2022年-2024年的收入分别为8.74亿元、11.05亿元、15.30亿元,增速分别为31.1%、26.4%、38.5%,2022年-2024年的净利润分别为2.25亿元、2.52亿元、3.11亿元,增速
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2022-08-29 08:00:13
重点关注光热储能赛道调整带来的配置时机
周观点: 1、虽然新能源赛道短期面临调整,还是重点建议关注光热储能赛道调整带来的配置时机,重点推荐公司首航高科从基本面、政策面、公司治理等都将迎来重大改变,近期多个光热储能项目已经开启招标,接下来的订单确认情况可以乐观一些。 2、军工细分赛道:本周湘电股份定增获得证监会批准,电磁能特种发射产业在产能准备方面取得重要进展。本次定增的主要募投项目:车载特种发射装备系统研制及产业化项目,面向空间广阔,产业链较长,有望形成军工又一全新高景气赛道。建议持续关注产业链配套企业:湘电股份、王子新材 3、重点跟
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东山精密拟投资13亿设立新能源车点评
东山精密重大事项简评:公司公告拟投资13亿在昆山设立汽车新能源全资子公司 点评:汽车业务布局全面加速,精密结构件助力东山再起。本次新设基地为更好配套服务T客户及其tier1,未来苏州、昆山、盐城、上海临港、墨西哥五大基地将协同发力,以T客户为中心深挖单车价值,协同实现汽车电子再造东山。 结合近期公司公告墨西哥增资计划,公司汽车业务战略落地速度显著加快,同时产业链验证其在 T客户有诸多项目定点,单车配套价值已超 5000,万元单车目标有望提前实现,强烈建议各位投资者重视东山的平台化优势赋能汽车,从
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8月29日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:总理向2022年浦江创新论坛致贺信:中国将立足自身资源禀赋,坚持先立后破、通盘谋划,充分发挥科技创新的支撑引领作用,推动能源消费、供给、技术、体制革命,确保能源供应,有序推进碳达峰碳中和工作。 2、国务院:稳住经济大盘督导和服务组召开现场办公会 8月27日,国务院稳住经济大盘督导和服务组在郑州召开现场办公会,围绕基础设施、重点工程、民生保障等项目建设开展现场协调和服务。督导和服务组组长、中国人民银行行长易纲主持会议并讲话,省长王凯出席并提出要求。会上,
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国盛环保:强推中钢天源
四锰产销两旺,扩产抢抓市场。1)器件端扩:现拥有2.0万吨永磁器件、2.0千吨稀土永磁器件、3.0千吨金属软磁粉末(拟扩建至7千吨)、 1.0千吨金属磁粉心产能(拟扩建至5千吨)。2)原料端抢抓市场(2022H1营收 yoy+41.8%):现有5万吨电子级及5千吨电池级四氧化三锰产能(2023年扩产至1.5万吨),望深度受益未来高性能锰酸锂和磷酸锰铁锂市场需求增长,通过扩产快速增厚利润。 检测(2022H1营收vov+46.0%):依托铁路检测布局全国+并购非铁业务拓展公路市政资质,净利润4年C
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中钢天源
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2022-08-28 18:00:50
中金 | 海外:"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速
"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速——2022年8月22日~28日 6月以来,尽管美联储已经开启缩表,但相比更加激进的加息步伐,其"存在感”一直很低。不过9月后,美联储将会把当前缩表速度翻倍,这也将直接导致全球"便宜钱”减少的加速。 一、缩表的现状:6月开启、9月翻倍;缩减对象主要是中长期国债,MBS不降反增 美联储6月启动缩表、采用到期不续作方式,前3个月(6~8月)每月缩表上限475亿美元(300亿国债+175亿MBS);9月后翻倍,上限提高至950亿美元(600亿国债+350亿MBS)
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2022-08-29 20:52:42
美格智能:坚定看好
国盛通信【美格智能】珍惜每一次回调机遇!坚定看好! 【汽车智能化】车企大力推进5G/算力/网联,公司作为5G算力通信模组核心供应商,深度受益{新能车销量↑+5G渗透率个+算力↑}车载业务进展迅速,业绩增长最强动能之一。 【利润率改善】毛利率:21-22芯片价格高位有望回落,公司自去年下半年亦有顺价:费用率:前期研发投入逐步迎来收获期,规模快速膨胀摊薄费用。 【物联网大Beta,美格成长属性Alpha】物联网连接数长期看涨,不设天花板,行业增速高达25%+,公司作为模组黑马公司,逐步进阶第一梯队,
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美格智能
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2022-08-29 20:43:09
混动车出口提速,有望打开汽车产业链估值天花板
【招商汽车】混动强新品周期,加快燃油车替代,出口提速有望打开汽车产业链估值天花板。2022年1-7月,我国插电式混合动力汽车累计销量达到67.4万辆,58同比增长1.7倍,高于纯电动汽车1倍的增长水平。自主车厂在混动领域技术已经全球领先,混动车型成本及价格优势显著,目前,已经渗透到10万以下车型。 混动周期已开,传统大厂开始布局。在近日的成都车展,包括吉利2长安汽车、长城汽车在内的6家国内传统车厂发布了16款新型的混动汽车。车型丰富,种类多样。在本次成都车展中,上述几家公司不仅推出了护卫舰07、
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隆盛科技
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2022-08-29 19:11:53
被华为盯上的液流电池是什么?
液流电池可以分为全钒液流电池(钒电池)、铁铬液流电池、锌铁液流电池等。 据证券时报8月29日报道,日前华为数字能源技术有限公司副总裁张峰、广西联储新材料科技有限公司等一行,到液流储能科技有限公司考察洽谈新能源产业合作事宜。 张峰表示华为公司一直密切关注液流电池产业领域发展,从产业合作及投资角度来讲,液流储能公司的技术实力、技术路径、实施方案详实周密,具有很强的可操作性。 此外本月中旬,科技部等九部门也发表文件,表示支持研发包括液态和固态锂离子电池储能、钠离子电池储能、液流电池储能等高效储能技术。
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振华股份
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2022-08-29 14:06:37
明冠新材:铝塑膜国产替代来袭
光伏封装业务为公司稳定增长基本盘。光伏背板方面,公司独家BO无氟背板盈利能力强于传统背板,已经供货多家头部组件厂,其余厂家也在加速导入过程中,且出货占比持续优化,实现业绩稳定增长。胶膜方面,公司已成功开发出了具有高透光、耐紫外、耐高湿特点的POE膜,目前相关产品已实现了批量生产及销售:HJT太阳能电池组件用智能网栅薄膜产品正在小批量试制及客户测试导入过程中,有望提供新的增量。 铝塑膜国产替浪潮来袭,公司铝塑膜业务有望迎来突破,其核心竞争力为:(1)研发投入高,独创干热复合法工艺,其关键性能指标比
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明冠新材
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2022-08-29 13:30:46
半导体设备材料上涨速评
【中金科技硬件】半导体设备材料上涨速评 今日,半导体设备材料板块表现较为活跃。拓荆科技、盛美上海、芯源微等半导体设备公司开盘以来涨幅超过5%。 上周五,中芯国际披露公告,公司拟在天津扩建产能,项目总投资75亿美元,新建产能12英寸10万片每月,覆盖至28nm制程。我们认为这将为国产半导体设备公司带来较大新增需求。 前几周,国产半导体设备材料公司陆续披露半年报。我们看到这些公司一方面业绩快速增长,另外一方面产品验证有所突破重复订单快速增长。我们持续看好半导体设备材料国产化及国产替代。 建议关注:北
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江丰电子
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2022-08-29 12:15:47
沃尔核材各项业务分析
沃尔核材:被严重低估的新能源业务,看200亿市值。 各项业务分析 1#传统主业电子系列产品主要包括标识管、双壁管、母排管等热缩类套管。公司电子产品在国内中低端市场具有较高的市场份额,在高端领域的国产替代正在推进中。公司相关产品在汽车电子领域、轨道交通领域、航空领域、核电领域以及智能化领域均已取得突破,未来公司将通过不新提升技术水平继续向高端领域渗透,如航空、军工、核电、汽车、轨道交通、医疗以及智能化领域等,进一步提高公司品牌知名度。今年大概4亿利润,明年4.5亿利润,给20倍,市值90亿。 2#
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沃尔核材
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2022-08-29 11:26:33
浙商证券:铝是最有可能接续能源行情的板块
1.无能(源)就无铝。铝是能耗大户,高密度能量载体,2021年全社会用电量中电解铝用电量超过6%。全球能源危机本质是能源系统出现功能性紊乱5对铝供应造成严重干扰。国内已经连续两年出现大面积停产,欧洲从年初开始大面积停产,进入冬季欧洲能源形式更加严峻。相比海外,中国电解铝有望长期能源价格差。 2.需求端处于周期底部回升阶段。今年以来受宏观因素影响,铝下游需求走弱,但底部已经确认。短期看,下游即将进入金九银十的需求旺季,但社会库存处于6年中最低位。中长期看,国内经济逐步复苏也将拉动铝需求复苏。我们认
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神火股份
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2022-08-29 11:20:38
金太阳:目标翻倍
【建投电子金太阳推荐亮点(当前市值22亿元翻倍空间可期) 基本情况:公司今年战略方向保持纸基类及新型抛光材料稳定增长的基础上,重点推进智能数控装备和布基类抛光材料业务放量增长,加速电子及半导体抛光材料市场推广。 业绩拐点:明年A客户大概率改钛合金中框方案,纸基类研磨材料价值量提高至2-3倍,公司2020年成为iphone12的直接客户,替代3M,目前份额达到50%。 新品放量:围绕3C抛光液--硅片--晶圆抛光液新品路线图,其中3C抛光液今年开始放量,有千万级别销售收入,硅片抛光液已经送样,明年
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金太阳
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2022-08-29 08:24:01
国能日新:新业务加速成长
【国盛计算机】#国能日新:22H1稳健增长、新业务加速成长 #22H1稳健增长,毛利改善。22H1公司营收 1.4亿,YOY+18.1%,归母0.21亿,YOY +31.0%。综合毛利率65.9%,YOY+5.0 pct。分业务看:1)功率预测收入0.89亿,YOY +1.67%,放缓可能系20年底风电抢装核准,导致21年上半年功率预测需求提高,本期同比基数较高。2)其余业务0.33亿,YOY+204.3%系新业务发展前期增速快,功率预测与并网控制业务收入占比预计后续仍将继续下降。 #新能源装机
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国能日新
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2022-08-29 08:17:38
安信证券:丛麟科技6个月目标价48.14元
丛麟科技:区域危废龙头扬帆起航,产能扩张成长可期 ■上海地区危废处理龙头,ToB业务模式保证充沛现金流。 ■危废行业有望步入整合期,或将迎来触底反弹。 ■危废行业区域性差异显著,公司扎根上海具备区位优势。 ■危废“综合处理大卖场”模式优势显著,产能异地扩张进程加速。 ■投资建议:我们预计公司2022年-2024年的收入分别为8.74亿元、11.05亿元、15.30亿元,增速分别为31.1%、26.4%、38.5%,2022年-2024年的净利润分别为2.25亿元、2.52亿元、3.11亿元,增速
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丛麟科技
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2022-08-29 08:00:13
重点关注光热储能赛道调整带来的配置时机
周观点: 1、虽然新能源赛道短期面临调整,还是重点建议关注光热储能赛道调整带来的配置时机,重点推荐公司首航高科从基本面、政策面、公司治理等都将迎来重大改变,近期多个光热储能项目已经开启招标,接下来的订单确认情况可以乐观一些。 2、军工细分赛道:本周湘电股份定增获得证监会批准,电磁能特种发射产业在产能准备方面取得重要进展。本次定增的主要募投项目:车载特种发射装备系统研制及产业化项目,面向空间广阔,产业链较长,有望形成军工又一全新高景气赛道。建议持续关注产业链配套企业:湘电股份、王子新材 3、重点跟
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ST航高
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2022-08-29 07:52:26
东山精密拟投资13亿设立新能源车点评
东山精密重大事项简评:公司公告拟投资13亿在昆山设立汽车新能源全资子公司 点评:汽车业务布局全面加速,精密结构件助力东山再起。本次新设基地为更好配套服务T客户及其tier1,未来苏州、昆山、盐城、上海临港、墨西哥五大基地将协同发力,以T客户为中心深挖单车价值,协同实现汽车电子再造东山。 结合近期公司公告墨西哥增资计划,公司汽车业务战略落地速度显著加快,同时产业链验证其在 T客户有诸多项目定点,单车配套价值已超 5000,万元单车目标有望提前实现,强烈建议各位投资者重视东山的平台化优势赋能汽车,从
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东山精密
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2022-08-29 07:39:07
8月29日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:总理向2022年浦江创新论坛致贺信:中国将立足自身资源禀赋,坚持先立后破、通盘谋划,充分发挥科技创新的支撑引领作用,推动能源消费、供给、技术、体制革命,确保能源供应,有序推进碳达峰碳中和工作。 2、国务院:稳住经济大盘督导和服务组召开现场办公会 8月27日,国务院稳住经济大盘督导和服务组在郑州召开现场办公会,围绕基础设施、重点工程、民生保障等项目建设开展现场协调和服务。督导和服务组组长、中国人民银行行长易纲主持会议并讲话,省长王凯出席并提出要求。会上,
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吉电股份
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2022-08-28 20:25:23
国盛环保:强推中钢天源
四锰产销两旺,扩产抢抓市场。1)器件端扩:现拥有2.0万吨永磁器件、2.0千吨稀土永磁器件、3.0千吨金属软磁粉末(拟扩建至7千吨)、 1.0千吨金属磁粉心产能(拟扩建至5千吨)。2)原料端抢抓市场(2022H1营收 yoy+41.8%):现有5万吨电子级及5千吨电池级四氧化三锰产能(2023年扩产至1.5万吨),望深度受益未来高性能锰酸锂和磷酸锰铁锂市场需求增长,通过扩产快速增厚利润。 检测(2022H1营收vov+46.0%):依托铁路检测布局全国+并购非铁业务拓展公路市政资质,净利润4年C
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中钢天源
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2022-08-28 18:00:50
中金 | 海外:"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速
"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速——2022年8月22日~28日 6月以来,尽管美联储已经开启缩表,但相比更加激进的加息步伐,其"存在感”一直很低。不过9月后,美联储将会把当前缩表速度翻倍,这也将直接导致全球"便宜钱”减少的加速。 一、缩表的现状:6月开启、9月翻倍;缩减对象主要是中长期国债,MBS不降反增 美联储6月启动缩表、采用到期不续作方式,前3个月(6~8月)每月缩表上限475亿美元(300亿国债+175亿MBS);9月后翻倍,上限提高至950亿美元(600亿国债+350亿MBS)
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新宝股份
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美格智能:坚定看好
国盛通信【美格智能】珍惜每一次回调机遇!坚定看好! 【汽车智能化】车企大力推进5G/算力/网联,公司作为5G算力通信模组核心供应商,深度受益{新能车销量↑+5G渗透率个+算力↑}车载业务进展迅速,业绩增长最强动能之一。 【利润率改善】毛利率:21-22芯片价格高位有望回落,公司自去年下半年亦有顺价:费用率:前期研发投入逐步迎来收获期,规模快速膨胀摊薄费用。 【物联网大Beta,美格成长属性Alpha】物联网连接数长期看涨,不设天花板,行业增速高达25%+,公司作为模组黑马公司,逐步进阶第一梯队,
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混动车出口提速,有望打开汽车产业链估值天花板
【招商汽车】混动强新品周期,加快燃油车替代,出口提速有望打开汽车产业链估值天花板。2022年1-7月,我国插电式混合动力汽车累计销量达到67.4万辆,58同比增长1.7倍,高于纯电动汽车1倍的增长水平。自主车厂在混动领域技术已经全球领先,混动车型成本及价格优势显著,目前,已经渗透到10万以下车型。 混动周期已开,传统大厂开始布局。在近日的成都车展,包括吉利2长安汽车、长城汽车在内的6家国内传统车厂发布了16款新型的混动汽车。车型丰富,种类多样。在本次成都车展中,上述几家公司不仅推出了护卫舰07、
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被华为盯上的液流电池是什么?
液流电池可以分为全钒液流电池(钒电池)、铁铬液流电池、锌铁液流电池等。 据证券时报8月29日报道,日前华为数字能源技术有限公司副总裁张峰、广西联储新材料科技有限公司等一行,到液流储能科技有限公司考察洽谈新能源产业合作事宜。 张峰表示华为公司一直密切关注液流电池产业领域发展,从产业合作及投资角度来讲,液流储能公司的技术实力、技术路径、实施方案详实周密,具有很强的可操作性。 此外本月中旬,科技部等九部门也发表文件,表示支持研发包括液态和固态锂离子电池储能、钠离子电池储能、液流电池储能等高效储能技术。
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明冠新材:铝塑膜国产替代来袭
光伏封装业务为公司稳定增长基本盘。光伏背板方面,公司独家BO无氟背板盈利能力强于传统背板,已经供货多家头部组件厂,其余厂家也在加速导入过程中,且出货占比持续优化,实现业绩稳定增长。胶膜方面,公司已成功开发出了具有高透光、耐紫外、耐高湿特点的POE膜,目前相关产品已实现了批量生产及销售:HJT太阳能电池组件用智能网栅薄膜产品正在小批量试制及客户测试导入过程中,有望提供新的增量。 铝塑膜国产替浪潮来袭,公司铝塑膜业务有望迎来突破,其核心竞争力为:(1)研发投入高,独创干热复合法工艺,其关键性能指标比
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半导体设备材料上涨速评
【中金科技硬件】半导体设备材料上涨速评 今日,半导体设备材料板块表现较为活跃。拓荆科技、盛美上海、芯源微等半导体设备公司开盘以来涨幅超过5%。 上周五,中芯国际披露公告,公司拟在天津扩建产能,项目总投资75亿美元,新建产能12英寸10万片每月,覆盖至28nm制程。我们认为这将为国产半导体设备公司带来较大新增需求。 前几周,国产半导体设备材料公司陆续披露半年报。我们看到这些公司一方面业绩快速增长,另外一方面产品验证有所突破重复订单快速增长。我们持续看好半导体设备材料国产化及国产替代。 建议关注:北
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沃尔核材各项业务分析
沃尔核材:被严重低估的新能源业务,看200亿市值。 各项业务分析 1#传统主业电子系列产品主要包括标识管、双壁管、母排管等热缩类套管。公司电子产品在国内中低端市场具有较高的市场份额,在高端领域的国产替代正在推进中。公司相关产品在汽车电子领域、轨道交通领域、航空领域、核电领域以及智能化领域均已取得突破,未来公司将通过不新提升技术水平继续向高端领域渗透,如航空、军工、核电、汽车、轨道交通、医疗以及智能化领域等,进一步提高公司品牌知名度。今年大概4亿利润,明年4.5亿利润,给20倍,市值90亿。 2#
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浙商证券:铝是最有可能接续能源行情的板块
1.无能(源)就无铝。铝是能耗大户,高密度能量载体,2021年全社会用电量中电解铝用电量超过6%。全球能源危机本质是能源系统出现功能性紊乱5对铝供应造成严重干扰。国内已经连续两年出现大面积停产,欧洲从年初开始大面积停产,进入冬季欧洲能源形式更加严峻。相比海外,中国电解铝有望长期能源价格差。 2.需求端处于周期底部回升阶段。今年以来受宏观因素影响,铝下游需求走弱,但底部已经确认。短期看,下游即将进入金九银十的需求旺季,但社会库存处于6年中最低位。中长期看,国内经济逐步复苏也将拉动铝需求复苏。我们认
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金太阳:目标翻倍
【建投电子金太阳推荐亮点(当前市值22亿元翻倍空间可期) 基本情况:公司今年战略方向保持纸基类及新型抛光材料稳定增长的基础上,重点推进智能数控装备和布基类抛光材料业务放量增长,加速电子及半导体抛光材料市场推广。 业绩拐点:明年A客户大概率改钛合金中框方案,纸基类研磨材料价值量提高至2-3倍,公司2020年成为iphone12的直接客户,替代3M,目前份额达到50%。 新品放量:围绕3C抛光液--硅片--晶圆抛光液新品路线图,其中3C抛光液今年开始放量,有千万级别销售收入,硅片抛光液已经送样,明年
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2022-08-29 08:24:01
国能日新:新业务加速成长
【国盛计算机】#国能日新:22H1稳健增长、新业务加速成长 #22H1稳健增长,毛利改善。22H1公司营收 1.4亿,YOY+18.1%,归母0.21亿,YOY +31.0%。综合毛利率65.9%,YOY+5.0 pct。分业务看:1)功率预测收入0.89亿,YOY +1.67%,放缓可能系20年底风电抢装核准,导致21年上半年功率预测需求提高,本期同比基数较高。2)其余业务0.33亿,YOY+204.3%系新业务发展前期增速快,功率预测与并网控制业务收入占比预计后续仍将继续下降。 #新能源装机
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安信证券:丛麟科技6个月目标价48.14元
丛麟科技:区域危废龙头扬帆起航,产能扩张成长可期 ■上海地区危废处理龙头,ToB业务模式保证充沛现金流。 ■危废行业有望步入整合期,或将迎来触底反弹。 ■危废行业区域性差异显著,公司扎根上海具备区位优势。 ■危废“综合处理大卖场”模式优势显著,产能异地扩张进程加速。 ■投资建议:我们预计公司2022年-2024年的收入分别为8.74亿元、11.05亿元、15.30亿元,增速分别为31.1%、26.4%、38.5%,2022年-2024年的净利润分别为2.25亿元、2.52亿元、3.11亿元,增速
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重点关注光热储能赛道调整带来的配置时机
周观点: 1、虽然新能源赛道短期面临调整,还是重点建议关注光热储能赛道调整带来的配置时机,重点推荐公司首航高科从基本面、政策面、公司治理等都将迎来重大改变,近期多个光热储能项目已经开启招标,接下来的订单确认情况可以乐观一些。 2、军工细分赛道:本周湘电股份定增获得证监会批准,电磁能特种发射产业在产能准备方面取得重要进展。本次定增的主要募投项目:车载特种发射装备系统研制及产业化项目,面向空间广阔,产业链较长,有望形成军工又一全新高景气赛道。建议持续关注产业链配套企业:湘电股份、王子新材 3、重点跟
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东山精密拟投资13亿设立新能源车点评
东山精密重大事项简评:公司公告拟投资13亿在昆山设立汽车新能源全资子公司 点评:汽车业务布局全面加速,精密结构件助力东山再起。本次新设基地为更好配套服务T客户及其tier1,未来苏州、昆山、盐城、上海临港、墨西哥五大基地将协同发力,以T客户为中心深挖单车价值,协同实现汽车电子再造东山。 结合近期公司公告墨西哥增资计划,公司汽车业务战略落地速度显著加快,同时产业链验证其在 T客户有诸多项目定点,单车配套价值已超 5000,万元单车目标有望提前实现,强烈建议各位投资者重视东山的平台化优势赋能汽车,从
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8月29日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:总理向2022年浦江创新论坛致贺信:中国将立足自身资源禀赋,坚持先立后破、通盘谋划,充分发挥科技创新的支撑引领作用,推动能源消费、供给、技术、体制革命,确保能源供应,有序推进碳达峰碳中和工作。 2、国务院:稳住经济大盘督导和服务组召开现场办公会 8月27日,国务院稳住经济大盘督导和服务组在郑州召开现场办公会,围绕基础设施、重点工程、民生保障等项目建设开展现场协调和服务。督导和服务组组长、中国人民银行行长易纲主持会议并讲话,省长王凯出席并提出要求。会上,
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国盛环保:强推中钢天源
四锰产销两旺,扩产抢抓市场。1)器件端扩:现拥有2.0万吨永磁器件、2.0千吨稀土永磁器件、3.0千吨金属软磁粉末(拟扩建至7千吨)、 1.0千吨金属磁粉心产能(拟扩建至5千吨)。2)原料端抢抓市场(2022H1营收 yoy+41.8%):现有5万吨电子级及5千吨电池级四氧化三锰产能(2023年扩产至1.5万吨),望深度受益未来高性能锰酸锂和磷酸锰铁锂市场需求增长,通过扩产快速增厚利润。 检测(2022H1营收vov+46.0%):依托铁路检测布局全国+并购非铁业务拓展公路市政资质,净利润4年C
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中金 | 海外:"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速
"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速——2022年8月22日~28日 6月以来,尽管美联储已经开启缩表,但相比更加激进的加息步伐,其"存在感”一直很低。不过9月后,美联储将会把当前缩表速度翻倍,这也将直接导致全球"便宜钱”减少的加速。 一、缩表的现状:6月开启、9月翻倍;缩减对象主要是中长期国债,MBS不降反增 美联储6月启动缩表、采用到期不续作方式,前3个月(6~8月)每月缩表上限475亿美元(300亿国债+175亿MBS);9月后翻倍,上限提高至950亿美元(600亿国债+350亿MBS)
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美格智能:坚定看好
国盛通信【美格智能】珍惜每一次回调机遇!坚定看好! 【汽车智能化】车企大力推进5G/算力/网联,公司作为5G算力通信模组核心供应商,深度受益{新能车销量↑+5G渗透率个+算力↑}车载业务进展迅速,业绩增长最强动能之一。 【利润率改善】毛利率:21-22芯片价格高位有望回落,公司自去年下半年亦有顺价:费用率:前期研发投入逐步迎来收获期,规模快速膨胀摊薄费用。 【物联网大Beta,美格成长属性Alpha】物联网连接数长期看涨,不设天花板,行业增速高达25%+,公司作为模组黑马公司,逐步进阶第一梯队,
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2022-08-29 20:43:09
混动车出口提速,有望打开汽车产业链估值天花板
【招商汽车】混动强新品周期,加快燃油车替代,出口提速有望打开汽车产业链估值天花板。2022年1-7月,我国插电式混合动力汽车累计销量达到67.4万辆,58同比增长1.7倍,高于纯电动汽车1倍的增长水平。自主车厂在混动领域技术已经全球领先,混动车型成本及价格优势显著,目前,已经渗透到10万以下车型。 混动周期已开,传统大厂开始布局。在近日的成都车展,包括吉利2长安汽车、长城汽车在内的6家国内传统车厂发布了16款新型的混动汽车。车型丰富,种类多样。在本次成都车展中,上述几家公司不仅推出了护卫舰07、
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隆盛科技
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戈壁淘金
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2022-08-29 19:11:53
被华为盯上的液流电池是什么?
液流电池可以分为全钒液流电池(钒电池)、铁铬液流电池、锌铁液流电池等。 据证券时报8月29日报道,日前华为数字能源技术有限公司副总裁张峰、广西联储新材料科技有限公司等一行,到液流储能科技有限公司考察洽谈新能源产业合作事宜。 张峰表示华为公司一直密切关注液流电池产业领域发展,从产业合作及投资角度来讲,液流储能公司的技术实力、技术路径、实施方案详实周密,具有很强的可操作性。 此外本月中旬,科技部等九部门也发表文件,表示支持研发包括液态和固态锂离子电池储能、钠离子电池储能、液流电池储能等高效储能技术。
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振华股份
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2022-08-29 14:06:37
明冠新材:铝塑膜国产替代来袭
光伏封装业务为公司稳定增长基本盘。光伏背板方面,公司独家BO无氟背板盈利能力强于传统背板,已经供货多家头部组件厂,其余厂家也在加速导入过程中,且出货占比持续优化,实现业绩稳定增长。胶膜方面,公司已成功开发出了具有高透光、耐紫外、耐高湿特点的POE膜,目前相关产品已实现了批量生产及销售:HJT太阳能电池组件用智能网栅薄膜产品正在小批量试制及客户测试导入过程中,有望提供新的增量。 铝塑膜国产替浪潮来袭,公司铝塑膜业务有望迎来突破,其核心竞争力为:(1)研发投入高,独创干热复合法工艺,其关键性能指标比
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明冠新材
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2022-08-29 13:30:46
半导体设备材料上涨速评
【中金科技硬件】半导体设备材料上涨速评 今日,半导体设备材料板块表现较为活跃。拓荆科技、盛美上海、芯源微等半导体设备公司开盘以来涨幅超过5%。 上周五,中芯国际披露公告,公司拟在天津扩建产能,项目总投资75亿美元,新建产能12英寸10万片每月,覆盖至28nm制程。我们认为这将为国产半导体设备公司带来较大新增需求。 前几周,国产半导体设备材料公司陆续披露半年报。我们看到这些公司一方面业绩快速增长,另外一方面产品验证有所突破重复订单快速增长。我们持续看好半导体设备材料国产化及国产替代。 建议关注:北
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江丰电子
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2022-08-29 12:15:47
沃尔核材各项业务分析
沃尔核材:被严重低估的新能源业务,看200亿市值。 各项业务分析 1#传统主业电子系列产品主要包括标识管、双壁管、母排管等热缩类套管。公司电子产品在国内中低端市场具有较高的市场份额,在高端领域的国产替代正在推进中。公司相关产品在汽车电子领域、轨道交通领域、航空领域、核电领域以及智能化领域均已取得突破,未来公司将通过不新提升技术水平继续向高端领域渗透,如航空、军工、核电、汽车、轨道交通、医疗以及智能化领域等,进一步提高公司品牌知名度。今年大概4亿利润,明年4.5亿利润,给20倍,市值90亿。 2#
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沃尔核材
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戈壁淘金
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2022-08-29 11:26:33
浙商证券:铝是最有可能接续能源行情的板块
1.无能(源)就无铝。铝是能耗大户,高密度能量载体,2021年全社会用电量中电解铝用电量超过6%。全球能源危机本质是能源系统出现功能性紊乱5对铝供应造成严重干扰。国内已经连续两年出现大面积停产,欧洲从年初开始大面积停产,进入冬季欧洲能源形式更加严峻。相比海外,中国电解铝有望长期能源价格差。 2.需求端处于周期底部回升阶段。今年以来受宏观因素影响,铝下游需求走弱,但底部已经确认。短期看,下游即将进入金九银十的需求旺季,但社会库存处于6年中最低位。中长期看,国内经济逐步复苏也将拉动铝需求复苏。我们认
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神火股份
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2022-08-29 11:20:38
金太阳:目标翻倍
【建投电子金太阳推荐亮点(当前市值22亿元翻倍空间可期) 基本情况:公司今年战略方向保持纸基类及新型抛光材料稳定增长的基础上,重点推进智能数控装备和布基类抛光材料业务放量增长,加速电子及半导体抛光材料市场推广。 业绩拐点:明年A客户大概率改钛合金中框方案,纸基类研磨材料价值量提高至2-3倍,公司2020年成为iphone12的直接客户,替代3M,目前份额达到50%。 新品放量:围绕3C抛光液--硅片--晶圆抛光液新品路线图,其中3C抛光液今年开始放量,有千万级别销售收入,硅片抛光液已经送样,明年
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金太阳
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国能日新:新业务加速成长
【国盛计算机】#国能日新:22H1稳健增长、新业务加速成长 #22H1稳健增长,毛利改善。22H1公司营收 1.4亿,YOY+18.1%,归母0.21亿,YOY +31.0%。综合毛利率65.9%,YOY+5.0 pct。分业务看:1)功率预测收入0.89亿,YOY +1.67%,放缓可能系20年底风电抢装核准,导致21年上半年功率预测需求提高,本期同比基数较高。2)其余业务0.33亿,YOY+204.3%系新业务发展前期增速快,功率预测与并网控制业务收入占比预计后续仍将继续下降。 #新能源装机
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国能日新
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2022-08-29 08:17:38
安信证券:丛麟科技6个月目标价48.14元
丛麟科技:区域危废龙头扬帆起航,产能扩张成长可期 ■上海地区危废处理龙头,ToB业务模式保证充沛现金流。 ■危废行业有望步入整合期,或将迎来触底反弹。 ■危废行业区域性差异显著,公司扎根上海具备区位优势。 ■危废“综合处理大卖场”模式优势显著,产能异地扩张进程加速。 ■投资建议:我们预计公司2022年-2024年的收入分别为8.74亿元、11.05亿元、15.30亿元,增速分别为31.1%、26.4%、38.5%,2022年-2024年的净利润分别为2.25亿元、2.52亿元、3.11亿元,增速
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丛麟科技
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2022-08-29 08:00:13
重点关注光热储能赛道调整带来的配置时机
周观点: 1、虽然新能源赛道短期面临调整,还是重点建议关注光热储能赛道调整带来的配置时机,重点推荐公司首航高科从基本面、政策面、公司治理等都将迎来重大改变,近期多个光热储能项目已经开启招标,接下来的订单确认情况可以乐观一些。 2、军工细分赛道:本周湘电股份定增获得证监会批准,电磁能特种发射产业在产能准备方面取得重要进展。本次定增的主要募投项目:车载特种发射装备系统研制及产业化项目,面向空间广阔,产业链较长,有望形成军工又一全新高景气赛道。建议持续关注产业链配套企业:湘电股份、王子新材 3、重点跟
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ST航高
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2022-08-29 07:52:26
东山精密拟投资13亿设立新能源车点评
东山精密重大事项简评:公司公告拟投资13亿在昆山设立汽车新能源全资子公司 点评:汽车业务布局全面加速,精密结构件助力东山再起。本次新设基地为更好配套服务T客户及其tier1,未来苏州、昆山、盐城、上海临港、墨西哥五大基地将协同发力,以T客户为中心深挖单车价值,协同实现汽车电子再造东山。 结合近期公司公告墨西哥增资计划,公司汽车业务战略落地速度显著加快,同时产业链验证其在 T客户有诸多项目定点,单车配套价值已超 5000,万元单车目标有望提前实现,强烈建议各位投资者重视东山的平台化优势赋能汽车,从
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东山精密
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8月29日朝闻公社
一、宏观新闻 国内 中央 部委 1、国务院:总理向2022年浦江创新论坛致贺信:中国将立足自身资源禀赋,坚持先立后破、通盘谋划,充分发挥科技创新的支撑引领作用,推动能源消费、供给、技术、体制革命,确保能源供应,有序推进碳达峰碳中和工作。 2、国务院:稳住经济大盘督导和服务组召开现场办公会 8月27日,国务院稳住经济大盘督导和服务组在郑州召开现场办公会,围绕基础设施、重点工程、民生保障等项目建设开展现场协调和服务。督导和服务组组长、中国人民银行行长易纲主持会议并讲话,省长王凯出席并提出要求。会上,
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吉电股份
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2022-08-28 20:25:23
国盛环保:强推中钢天源
四锰产销两旺,扩产抢抓市场。1)器件端扩:现拥有2.0万吨永磁器件、2.0千吨稀土永磁器件、3.0千吨金属软磁粉末(拟扩建至7千吨)、 1.0千吨金属磁粉心产能(拟扩建至5千吨)。2)原料端抢抓市场(2022H1营收 yoy+41.8%):现有5万吨电子级及5千吨电池级四氧化三锰产能(2023年扩产至1.5万吨),望深度受益未来高性能锰酸锂和磷酸锰铁锂市场需求增长,通过扩产快速增厚利润。 检测(2022H1营收vov+46.0%):依托铁路检测布局全国+并购非铁业务拓展公路市政资质,净利润4年C
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中钢天源
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2022-08-28 18:00:50
中金 | 海外:"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速
"便宜钱”消失的加速器:美联储缩表提速——2022年8月22日~28日 6月以来,尽管美联储已经开启缩表,但相比更加激进的加息步伐,其"存在感”一直很低。不过9月后,美联储将会把当前缩表速度翻倍,这也将直接导致全球"便宜钱”减少的加速。 一、缩表的现状:6月开启、9月翻倍;缩减对象主要是中长期国债,MBS不降反增 美联储6月启动缩表、采用到期不续作方式,前3个月(6~8月)每月缩表上限475亿美元(300亿国债+175亿MBS);9月后翻倍,上限提高至950亿美元(600亿国债+350亿MBS)
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新宝股份
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