伯特利24Q1业绩交流核心要点
夜长梦山
2024-05-07 09:13:20
伯特利24Q1业绩交流核心要点
1、更新及展望
1）业绩指引：24Q2收入20亿+，同比增速30%+；全年94亿收入指引不变；
2）分客户：24Q1=奇瑞超30%+通用超10%+长安10%+吉利8-9%+广汽/北汽/理想；
3）分产品：24Q1轻量化/机械转向收入同比+52%/+54%，24Q1轻量化/机械制动/EPB/新业务的毛利率为同比下降/提升/稳定/显著提升；
4）新定点：北美新能源前后转向节，年收入3000万美金；德系合资EPB，年收入9600万元；
5）资本开支：24/25/26年预计10亿，24新增产能=国内100万EPB+255万件EPB+30万套EPS-ECU+墨西哥二期；
2、线控底盘
1）WCBS销量：23年60w+，24年预计100w,24年毛利率环比23Q4持平略增；
2）WCBS产能：6条线210万套=4条已投产+2条24M5-6投产；
3）WCBS新产品：1.5版本已量产，前湿后干方案24年目标量产，2.0版本24M7-8量产，EMB26M6量产；
4）转向：24年目标实现ECU&电机一体式产品量产，C-EPS24年量产，R-EPS目标24年开发完成，线控转向3年完成开发；
5）悬架：24年完成B/C样，24H2完成空悬产能建设（一期30w）,25H1总成项目量供，25年底CDC量供；
6）底盘域控：软件开发中，硬件等待悬架、转向推进；
3、全球化
1）墨西哥一期：24Q1/24年/25年收入0.1/3/5亿元，预计实现盈利；
2）墨西哥二期：24Q4开始量产，25年/26年收入5/20亿元；
3）墨西哥三期：25H1启动建设；
4）北非&欧洲：目标2年内有进展；
作者利益披露：转载，不作为证券推荐或投资建议，旨在提供更多信息，作者不保证其内容准确性。
声明：文章观点来自网友，仅为作者个人研究意见，不代表韭研公社观点及立场，站内所有文章均不构成投资建议，请投资者注意风险，独立审慎决策。
S
伯特利
工分
0.78
转发
收藏
投诉
复制链接
分享到微信
有用 1
打赏作者
无用
真知无价，用钱说话
0个人打赏
同时转发
暂无数据