Q&A：

射线源产能规划：

研发量产很不容易，第一个瓶颈，专用设备，都是自己开发定制的； 基本上1年-1年半要提前准备专用设备；第二个瓶颈，熟练地技术人员

2023 2000-2200个射线源， 现在来看完成生产交付没有问题； 2024年计划翻番到4500-5000个，目前设备准备好了； 2025年目标 8500-1万个产能； 这样才能完成进口的紧张情况

奕瑞科技也做射线源，公司怎么看？

射线源历史也比较久，很多人在研究突破， 微米级高精度， 开管500nm发射点， 难度聚焦非常大； 硬件问题，电磁场控制问题；国内中科院，中科物理研究院都在想办法突破；但是目前还是滨松光子，赛默飞批量供应；现在日联有了；从研发到产业化非常难；

业绩展望

23年整体预期没有大的调整，H1同比都比较顺利， 今年业绩H1 2.75收入，基本上下半年3:7-4:6； 今年设备总体增速预估40%增长， 射线源 端会有比较快的产能释放

总体来说对后续发展比较有信心

未来产能拆分？

今年还是90-130KV的微焦点射线源市场为主， 未来更高功率，更高管电压，还有小焦点射线源，未来都会有布局；根据下游， 接近10%为 纳米级的开放式射线源（单价高，市场小）；20%-25%为大功率小焦点射线源，剩下的是微焦点射线源（90-150kv封闭式）

H1 射线源出货量，确认收入？

整体包括自产自用以及对外销售，H1超过600多只数量，但是有的确认到下半年，上半年确认收入400多只； 上半年自用比例相对多一些；

上半年自产自用主要用在集成电路及电子，新能源电池； 从产能提升及客户接受度提高，整体提升非常多；整体80%是自配自产射线源；锂电22年自用5%，但是23H1已经超过30%；整体未来渗透率目标未来3年提高到95%以上

130占比一般，90和120 一半一半；

单独对外销售：70%左右是130KV射线源，剩下30%左右是90和110-120的

新产品发布时间，放量时间？

通常公司有两种做法，一种是完成研发生产认证之后再对外发布，一种是还在初步idea阶段，好一点就是市场投入试水之后再发布；日联是第一种，想完成认证之后再发布，和头部客户的认证

后续有两款重要的发布，150KV封闭式， 一款是160开管；这两款市场上非常紧缺；目前国内在集成电路行业非常着急； 这两款也是需要客户认证，确保稳定性之后再发布；这两款目前公司内部性能验证已经非常顺利，最快的是在24H1, 二三-四月份做发布； 现在就是加快客户的验证

110-130KV满足半导体封测要求已经没有问题了，今年撞到自己设备上给英飞凌，瑞萨等客户用也没什么问题；160KV开管， 国内目前不掌握，目前国内做晶圆的厂商，还是完全进口美国的设备， 现在即使国内做设备的想做设备，也买不到这个射线源； 我们自己研制设备的时候也是从德国进口几台来做；我们22H2-22H1 就是在加快研发

3D/CT 相对2D的难点？

以前X射线工业领域应用不大，但是今年很多医疗领域人员慢慢进入了这个行业，但是总体受制于三个因素制约，第一是受制于射线源工艺，第二是关于3D/CT的软件和底层的算法，医疗先行一步，但是工业还刚起步；工业追求速度和效率， 应用场景在精度和清晰度上比医疗高很多；市场对3D的要求已经起来了；

日联有自己射线源，设备的开发也更有优势，更灵活；第二软件在国内做影像团队是最大的一个，相比五年前人员已经dada增加了；第三我们也是第一家即做核心零部件又做系统研发的，我们同步做锥形束CT，平面CT，同步CT已经应用在我们设备上，也实现了交货； 比如平面CT， 已经交付给H公司，A公司供应链； 螺旋CT 根据锂电C公司要求，5-6S之内影像重建， 锥形束CT也实现了交付；

平面CT已经发布，其他两个后续会发布

自用射线源的设备毛利率？

我们自用射线源主要是微焦点射线源， 同比以前的毛利是提升的，也是上半年毛利同比去年有提升的原因；

毛利增幅不大的主要原因是有一些不带射线源的低毛利设备交付；另外还有外购射线源；

后续随着公司射线源产能提升，毛利会有提升

外采改自用，毛利提升的量，

射线源和探测器， 都是高成本，占比50%左右， 射线源：探测器 2:1；这是普遍情况；外采和自用，

射线源毛利很高，超过70%：

H1收入构成？

上半年集成电路+20%多，新能源20%左右，铸件上半年+70%左右；铸件焊接件主要是一体化车架等的成长；

下半年整体设备成长保持40%左右的增长；

订单情况？

上半年消化了3亿左右的订单，在手3-4亿，目前9月份也有在谈一些新的；整体今年保持增长