韭研公社-为实战研究赋能（原韭菜公社）

异动

登录注册

最新发布最新热度最新互动30天热度

新帖播报

置顶

第七届【长韭杯】0303实盘大赛跟踪
置顶

【官方合集】公社招聘new、文章排序、清朗行动、工分指南、站规、活动等
置顶

清朗浦江·公社打击吹票等不良行为专帖
财闻私享

2026-03-03 22:48:17

晚间 A股值得关注的资讯

今天的A股印证了那句老话：躲得了初一，躲不过十五。除了伊朗局势的油气、航运，其它板块有点股灾的感觉！个股跌的让人无心复盘！很多朋友，3月的目标已变成了回本。今晚，有公司都发了1到2月预盈公告。伊朗局势：欧洲天然气价格涨幅进一步扩大至40% 法国航运集团达飞海运：即日起暂停巴林、科威特、卡塔尔港口的订舱服务出口中东货物遭遇暂停发货航运公司开征战争风险附加费伊拉克开始关停RUMAILA的石油生产美伊冲突危及中国石油供应？外交部：将采取必要措施保障自身能源安全伊朗宣布暂停所有食品出

S
中国平安

23

26

76

10.76
韭菜团子

2026-03-03 19:23:36

3月3日公社内容精选

公社里海量内容不知从何看起，看每天的公社每日内容精选就够了！我们结合公社热榜及市场盘面走向等综合因素，为你精选出当天最具看点的公社文章，欢迎大家积极参与评论，我们一起把公社内的优质内容呈现出来，让更多人看到。每日复盘必备，每天晚上8点前发送，周末会相应提前！今日具体文章如下，包含了资讯、行业题材、市场热点个股等，公社内容不仅于此，善于在公社搜索可发现更多优质内容！交易计划栏目简介为了更好地帮助大家更集中、高效、一站式获取个股交易逻辑，同时方便记录自己的投资计划和逻辑，我们在业内首创推出

S
润泽科技

9

24

32

9.38
Vin7的大

一卖就涨的剁手专业户

2026-03-03 22:12:42

DeepSeek V4将发布，持续看好AI应用

【国信证券】研报摘要： 1、事件： 1）谷歌nano banana2图像生成模型正式上线，2K默认分辨率+文字渲染大提升：Google Gemini App重磅更新，Nano Banana2图像生成模型正式上线，带来2K默认分辨率和文字渲染能力的大幅提升，同时普及了更多专业级功能，让普通用户也能享受到高质量、快速的AI图像创作体验。 2）DeepSeek V4将在本周发布：2月28日报道，深度求索（DeepSeek）将于下周发布全新多模态大语言模型V4。该模型原生支持图片、视频与文本生成，是继2

S
昆仑万维

1

5

18

4.16
深度挖掘机

2026-03-03 17:00:27

华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作

华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，维谛技术来访交流谈合作华为鲲鹏链液冷川润股份，

S
川润股份
S
华胜天成
S
拓维信息

6

6

13

13.57
妙挖种子

追涨杀跌的韭菜种子

2026-03-03 13:33:09

金煤科技：伊朗化工替代最大弹性，中东占国内总进口的66%，公司为最大弹性个股

委内瑞拉被打每天进口原油少了80万桶，现在伊朗被打每天进口原油又少了150万桶，新疆现在到处都在搞煤化工、煤制油和煤制天然气项目，就是为了应对原油进口危机，煤化工大行情拉开序幕。中东地区乙二醇占国内进口总量66%，各化学品中占比最高。要替代的话，传统的油制乙二醇肯定不行，国内煤制乙二醇就是金煤科技。金煤科技为煤制乙二醇最大弹性个股，乙二醇每上涨500元/吨，利润增厚约1亿 1）煤制乙二醇，不依赖甲醇(伊朗风险)、乙烷(美国断供); 2）弹性大，目前产能利用率65%，满产情况下占营收80%左右

S
金煤科技

17

22

35

42.94
柴尔德

满仓搞的剁手专业户

2026-03-03 17:23:13

3.3 国产算力再通胀

01 全球大模型发展趋势 02 Token出海爆发核心结论：性价比模型正在主导全球 Token 爆发需求侧：推理侧 Token 爆发端侧个人助理、Coding 等场景需求持续爆发，市场对高性价比模型的追求日益凸显。典型案例：Anthropic 在 Opus 之后发布的 Sonnet，凭借 1/5 的 Token 价格，实现了环比 100%+ 的调用量增长，证明了性价比对 Coding 等场景的巨大吸引力。供给侧：国产模型凭极致性价比胜出国产模型（GLM、MiniMax、Kimi、St

S
润泽科技

20

22

27

9.49
无名小韭27550818

2026-03-03 11:03:53

景嘉微参股靖安科技，成功截获美军 B-2 打击伊朗语音

一、美伊冲突持续失控，AI军工成冲突关键胜负手，靖安科技截获美军B-2隐身战略轰炸机打击伊朗通话语音景嘉微：军用级图形显控、小型专用化雷达的核心模块及系统产品供应商。二、景嘉微与靖安科技加强战略合作，已持有杭州靖安科技7.1428%的股权近日，长沙景嘉微电子股份有限公司（以下简称“景嘉微”）与杭州靖安科技有限公司（以下简称“靖安科技”）正式签署战略合作协议。基于公司在GPU与AISoC芯片等领域的技术优势结合靖安科技在系统级软件及算法方面的能力通过品牌、产品、技术等全方位合作，共同推进产品

S
景嘉微

34

28

23

35.06
韭韭八十一

坐过山车的公社达人

2026-03-03 18:11:25

韭研公社学习笔记（260303）

一、板块热议：油气：美以袭击伊朗，霍尔木兹海峡被关闭，原油价格大涨。（洲际油气、和顺石油、山东墨龙、准油股份、石化油服等）天然气：全球最大天然气生产商卡塔尔能源旗下能源设施遭到袭击后宣布停产液化天然气。（水发燃气、蓝焰控股、海油发展、广汇能源、胜利股份等）航运港口：由于中东冲突，油轮运费飙升至创纪录水平，基准油轮日收益达到42.4万美元。（招商轮船、中远海能、招商南油、南京港、宁波海运等）军工：美国官员表示，正准备在未来24小时内对伊朗发动“显著升级”的打击行动，下一阶段将重点摧毁伊朗的

S
洲际油气

33

38

61

15.49
飞火资讯

躺平的公社达人

2026-03-03 16:17:46

3.3个股信息差（元宵快乐）

盘中段子汇总全球最大天然气生产商卡塔尔能源宣布，旗下能源设施遭到袭击后宣布停产液化天然气；周一欧洲天然气价格一度飙升50%（水发燃气、蓝焰控股、长春燃气、洪通燃气、凯添燃气、首华燃气、贵州燃气、蓝天燃气、皖天然气、陕天然气、重庆燃气、深圳燃气等）全国政协十四届四次会议4日下午开幕会期7天以军地面部队进入黎巴嫩因美伊战争及霍尔木兹海峡关闭，部分化肥价格飙升12.8% 邢自强：原油价格冲击小于俄乌时油价可能对应就是80美元一桶左右沙特阿美在沙特阿拉伯拉斯坦努拉炼油厂已暂停该炼油厂的运营

S
华盛昌
S
汇绿生态
S
招商轮船
S
通源石油
S
洲际油气

34

19

39

10.25
挖掘之路

2026-03-03 20:37:29

辽港股份：中东油气替代，北极航道俄油气进口第一港，与招商合作VLCC

中东是我国的重要石油天然气进口地，我国从沙特和伊朗进口的石油量分别占我国海运进口原油总量的第二和第三，且伊朗约80%-90%的原油出口中国：而霍尔木兹海峡的关闭，极大的冲击了我国的进口石油途径，因此我们大概率只能从俄罗斯进口更多的石油和天然气来弥补短缺。这里就需要提到“北极航道”，北极航道是穿越北冰洋、连接太平洋与大西洋的海上通道，核心是东北航道（北方海航道），也是中国 “冰上丝绸之路” 的核心载体。以前的北极航道只有夏天开，但是由于全球变暖，北极融冰，2026年开始北极巷道预计可将通航时间

S
辽港股份
S
招商轮船
S
招商南油

35

27

31

35.56
炒股养家888

2026-03-03 20:54:31

能源缺口增大！【三维化学】煤化工硫磺回收绝对龙头，新疆煤化工近万亿投资打开成长空间

核心观点： 1、中东冲突加剧，能源安全战略升级，新疆煤化工战略地位突显，总投资规模近万亿，正在气势。新疆煤炭预测资源量占全国近40%，有望成长为煤化工头部产地。 2、三维化学是煤化工硫磺回收领域绝对龙头，参与建设国内70%硫磺回收装置，其中煤化工市场份额高达80%-90%。公司已为神华、陕煤等业主的多个新疆煤化工项目提供核心设备与技术支撑，先发优势显著。 3、公司正丙醇产能全国第一，占国内市场近四成。下游醋酸正丙酯厂商密集扩产带动正丙醇价格看涨，同时纤维素技改项目有望打造新增长点，业绩弹性可期。

S
三维化学

11

15

16

17.00
041韭阿白

航行五百年的公社达人

2026-03-03 18:28:53

260303明日看好方向投票

【1】美伊战争： 1）石油：探明石油储量超过2000亿桶，剩余可采储量约1580亿桶位居全球第四，约占全球总储量的9%；产量方面，2025年原油日产量占全球供应量的3.2%至4.5%，中国是伊朗原油最大买家，占其出口80%至90% 2）天然气：伊朗天然气占全球总储量约17%位居全球第二位，出口量占全球天然气贸易总量比例仅约0.7%，占我国天然气进口比例约12%至18% 3）霍尔木兹海峡作为全球最重要的石油运输要道，占全球原油海运量约34%，液化石油气运量30%。【2】军工： 1）2026年2月

S
中国石油

24

66

25

21.80
SH挖财

超短低吸的龙头选手

2026-03-03 11:33:48

氦气，下一个油气！超级行情开启，附逻辑及核心概念股！

氦气的巨大弹性。2022年俄乌战争，油价上涨了接近50%，而氦气，全球整体价格上涨了300-400%，其中半导体级氦气从不到200元/方，飙升到800元/方，部分区域美国价格甚至一度翻了10倍。氦气之于原油天然气，更甚于于白银之于黄金。而本轮中东战争直接影响了全球最大的氦气供应国，卡塔尔的供应。俄氦退出主流市场后，卡塔尔氦气和美国氦气为主，而美国光自用都不够，于是卡塔尔氦气几乎是最主流的供应国，其中中国60%的氦气供应都来自卡塔尔。更重要的是，卡塔尔的氦气储量能力非常有限，封锁超过一周，意

S
凯美特气
S
广钢气体
S
金宏气体

69

24

32

30.51
翻倍之路

2026-03-03 18:19:17

LPU=智微智能，大模型新的架构

🔥再次重申对【智微智能】重点推荐，战略投资元川微，加码布局LPU赛道丨中信证券计算机什么是LPU？LPU是一种专为大语言模型和其他计算密集型AI工作负载设计的推理专用集成电路（ASIC），它舍弃了GPU中的大量冗余结构，仅专注于推理阶段（即基于预训练模型处理输入并生成输出），在推理任务中实现低延迟、高吞吐性能，进而大幅提升推理能力。2025年12月，#英伟达以200亿美金收购LPU领军Grop，补足其在推理性能上的短板。本月GTC大会，#围绕LPU相关的新品有望发布。 #元川微是国内LPU架

S
智微智能

15

14

27

9.43
韭妹

孤独求败的公社达人

2026-03-03 19:50:08

国瓷材料：最新电话纪要语音版文字版+核心要点

核心要点：语音版：国瓷材料 0302晚电话纪要.m4a 链接：https://www.123865.com/s/90mAjv-CMekd 文字版：在附件，自行下载。

国瓷材料 0302晚电话纪要-文字记录.docx

S
国瓷材料

19

15

15

19.49
题材图谱小集

一路目送的韭菜种子

2026-03-03 22:45:04

0303图表：氦气、天然气、石油、航运、字节概念等

绝大数图表引用韭研公社【产业库】，更多图表可前往公社网站首页或APP工具栏【产业库】查看，欢迎点赞转发~ 【氦气】图表 2026年3月3日，据网传纪要（未查证），霍尔木兹海峡停运、叠加昨日卡塔尔天然气被袭停产（氦气是天然气开采副产品），卡塔尔占全球氦气35%的供给，氦气供应链陡然紧张。今日，国内零售端氦气价格从64元/立方上调到71元/立方，上调11%。而2022年俄乌战争下氦气最高价格冲上过800元/立方。【石油】图表 2026年3月3日盘后，国际原油价格持续拉升，WTI原油涨7.25%，报

S
水发燃气
S
洲际油气

19

12

14

9.78
Vin7的大

一卖就涨的剁手专业户

2026-03-03 12:24:46

英伟达再发力，“光、光纤、液冷”趋势再强化

【开源证券】通信行业点评报告：  英伟达拟投资两家光通信领军企业，重视光通信新技术发展机会 3月2日，英伟达宣布与光通信公司Lumentum建立战略合作关系，共同开发最先进的光学技术，这项非独家协议包括英伟达数十亿美元的采购承诺以及未来先进激光组件的产能使用权。此外，英伟达还将向Lumentum投资20亿美元，以支持其研发、未来产能和运营，助力该公司在美国新建晶圆厂，扩大其制造能力。此外，英伟达还将向光通信公司Coherent投资20亿美元。我们认为此举再次印证了光通信技术或成为未来AIDC互

S
中际旭创

22

33

23

19.29
伏白的交易笔记

买买买的机构

2026-03-03 19:12:50

AI服务器放量带动涨价：一体成型电感供应格局梳理

一. 驱动逻辑据日媒报道，因高端电感产能短缺，全球电感巨头村田、TDK、太阳诱电拟于3月大幅提价，涨幅在100%以上。（1）需求：AI服务器电感用量是普通服务器3–10倍，低端产能被虹吸。（2）成本：铜、镍、银、软磁粉等原材料价格上涨。（3）供给：电感扩产周期在18个月，难以快速扩产。二. 电感概览根据是否需要电源，电子元件可分为主动（集成电路、分立器件）、被动（电阻、电容、电感、滤波器等）两大类。电感是利用电磁感应原理，将电能以磁场形式储存的无源元件；其主要由绕组线圈（决定电感

S
麦捷科技
S
顺络电子

3

5

8

12.60
守正出奇！

只买龙头的老司机

2026-03-03 11:40:12

MiniMax：全模态能力矩阵成型

MiniMax：全模态能力矩阵成型，开启AI时代平台型公司战略跃迁【收入爆发式增长，经营质量大幅提升】 3月2日公司发布2025年报，实现收入7,904万美元，同比增长158.9%。毛利达2,008万美元，同比大幅增长437.2%，毛利率由12.2%显著提升至25.4%。 IFRS口径下年内亏损为18.72亿美元，主要归因于优先股公允价值重估产生的15.90亿美元金融负债公允价值亏损。剔除股份支付、优先股公允价值损失及上市费用后，经调整净亏损为2.51亿美元，同比仅微增2.7%。营运效率显著

S
MINIMAX-WP
S
智谱
S
昆仑万维

6

9

12

13.77
Vin7的大

一卖就涨的剁手专业户

2026-03-03 07:49:32

海外户储，多维布局龙头重拾成长

【东吴证券】研报摘要：回顾全球户储各爆发区域，爆发驱动因素在于：1）光储价格下行，全球实现光储平价；2）缺电或电价上涨推动刚需；3）补贴等政策催化。考虑澳/英/乌/荷多国政策驱动户储爆发，传统户储强国德国美国等需求有望逐步复苏，行业持续增长可期，我们预计全球户储26年装机34gwh，同增30%，27-30年保持20%复合增速。一体机趋势明显，各家电池包自配率逐步提升，工商储及大储成为新增长动能：户储核心竞争要素在于品牌与渠道，德业、固德威、锦浪、艾罗等名列前茅。行业一体机趋势明显，各家户储厂

S
德业股份
S
艾罗能源

27

67

37

35.47
无名小韭001

2026-03-02 13:55:24

延江股份：收购甬强布局高端CCL，M8，M9已经在NV验证中，看翻倍空间！

太阳延江股份2026年1月18日晚披露重大资产重组预案，拟收购甬强科技98.54%股权。甬强成立于2019年12月，截至24年公司员工146人。公司在高端CCL领域综合实力雄厚，主创团队系北美+H背景，其中实控人贺总是前英特尔高速互连核心技术部首席工程师、华为北美研究院硬件实验室主任；一致行动人袁总为中科院博士，前华为北美首席材料科学家。太阳公司产品主要覆盖高端覆铜板，包含M4-6-8-9级别，并即将推出M10，在海内外主流客户端进展顺利。 🔸NV：公司24年10月与NV接洽，25年10月M

S
延江股份

17

4

5

14.55
StockX

孤独求败的游资

2026-03-03 22:10:47

中东烽火再燃，谁是下一个十倍储能股？

#中东局势 #储能十倍机遇 #历史复刻 2022年，俄乌战争一声炮响，欧洲能源安全神话轰然倒塌。派能科技那一年净利润暴增303%，股价一度狂飙逾3倍 China News，户储赛道从冷板凳飞升为资本宠儿。如今，伊朗与美国的对抗将中东油气动脉推至高危临界点。历史不会简单重复，但它会押韵——中东储能，正站在欧洲2022年的起跑线上。 #第一问：为何此轮烈度更强？欧洲户储爆发，本质是电价飙升倒逼家庭自救。中东的逻辑更为极端——战争可以直接摧毁电网基础设施，独立储能系统从''省钱工具''一跃成为''生

S
德业股份

7

3

8

5.34
Vin7的大

一卖就涨的剁手专业户

2026-03-03 10:48:10

谷歌、AMD、国产超节点持续发力，打破英伟达独大格局

【东兴证券】投资摘要：超节点与 Scale-up 网络是突破算力与通信瓶颈、支撑万亿级大模型与高实时性应用的关键基础设施。本篇超节点与 Scale up 网络行业深度报告，详细研究英伟达、谷歌、AMD 以及华为四家头部 AI 算力芯片厂商在此领域的布局进展以及各自优势。我们认为，超节点与 Scale-up 网络正处于快速发展期，并将成为算力芯片、网络部件（PCB 板、交换芯片、光器件、高速铜缆）、存储部件、供电和散热设施部件等新兴技术的重要应用市场。（1）英伟达：超节点领先优势建立在 NVL

S
华工科技

5

7

10

10.28
小香风

买买买的老司机

2026-03-03 10:32:39

霍尔木兹海峡封锁，氦气价格暴涨！

发现一个美伊战争新的分支——氦气，老师们研究下，感觉预期差非常大。参考资料：美伊冲突！霍尔木兹海峡封锁，氦气、重水价格暴涨，中国将迎来哪些变化？氦气在我国的是绝对的“工业刚需”，芯片制造中的冷却超导磁体、医疗核磁共振（MRI）设备运行、光纤生产、航天发射，甚至高端焊接，都离不开氦气，且几乎没有替代品。美国、卡塔尔、俄罗斯、阿尔及利亚四国掌握了全球88%的氦气资源，其中卡塔尔是全球氦气的核心供应商，2024年产能占全球的39%，而且卡塔尔的氦气出口几乎全部经过霍尔木兹海峡，如今海峡封锁，相当

S
凯美特气
S
广钢气体
S
华特气体
S
中泰股份

20

19

30

32.09
茁壮成长的小韭菜

中线波段的小韭菜

2026-03-03 21:23:12

瑞华技术甲醇合成一铜基催化剂

公司核心业务涵盖基础研究试验、工艺路线和催化剂开发、技术许可、技术服务、化工设备设计与制造以及新材料技术开发及制备，是一家国内领先的石油化工技术提供商。瑞华技术四大业务板块：一、化工工艺包设计研发公司自主研发的乙苯/苯乙烯成套技术、环氧丙烷/苯乙烯联产成套技术、正丁烷制顺酐成套技术、聚苯乙烯成套技术等工艺技术均成功实现工业化应用，在低能耗、低物耗及装置运行稳定性方面都位居国内领先地位。公司技术及产品成功服务于中石油、中信国安、浙石化、振华石化、福建海泉、福州万景、洛阳炼化、安徽嘉玺

S
瑞华技术

2

2

7

7.64
居安思危

2026-03-03 19:12:55

碳酸锶3.3日价格暴涨36%

还受益于石油领域的硫磺价格大涨！ $金瑞矿业(SH600714)$ 2025 年前三季度的财报显示，金瑞矿业的硫磺业务销售收入同比大幅增长 86.98%。这说明在中东局势不稳的预期下，其硫磺产品的议价能力已提前释放。在国内硫磺对外依存度超 50% 的背景下，金瑞矿业这种拥有“自有矿山原料 -> 副产硫磺”全产业链的企业，成为了天然的避险资产。以前大家看金瑞矿业只看“锶”，现在由于中东切断了全球半数海运硫磺，金瑞矿业被赋予了“关键化工原料自给+进口替代”的双重概念。目前的金瑞矿业已形成了“地

S
金瑞矿业
S
红星发展
S
中国石油
S
招商轮船
S
中远海能

4

1

6

6.28
挖机sin7

2026-03-03 15:29:11

霍尔木兹海峡关闭，中国从俄罗斯进口原油大概率会显著增加

对辽港股份整体偏利好，是国内港口中受益较明确的标的之一。一、霍尔木兹关闭→俄油进口增加：核心逻辑全球供应缺口与替代霍尔木兹承担全球约20%–30%原油海运量，关闭会造成每日 1400–1800 万桶供应缺口。中东替代管道（沙特、阿联酋）合计仅约650 万桶 / 日，无法完全弥补。俄罗斯是最主要增量来源：乌拉尔原油有价格优势、北极航线 + 远东港口不受海峡影响、中俄管道可紧急提量。中国的进口结构变化中国独立炼厂（山东 “地炼”）原本大量采购伊朗原油，霍尔木兹受阻后转向俄罗斯。 202

S
辽港股份
S
辽港股份

1

2

7

8.69