1)汽车电子(汽车智能化)。今年炒的是汽车的电动化,核心是锂电池产业链,特别是上游的锂矿、盐湖提锂等,这一环节已经炒到位了,而从行业发展的趋势来看,汽车的智能化正在加速。
华为首款鸿蒙汽车——AITO 问界M5,今天正式发布,是一个明显的例子。
汽车智能化,是有巨大的想象空间的。
近期炒作最猛的细分主线是激光雷达概念,龙头炬光科技明天(24号)在科创板上市。
同时,汽车零部件的逻辑前段时间也讲过几次,随着汽车芯片危机的缓解,汽车的出货量正在明显增长,带动上游的零部件行业迎来修复。
再次强调一遍:对于汽车产业链,明年最核心的看点就是智能化,涉及到很多的细分领域。
2)光伏产业链,主要的逻辑是降价之后装机量的大幅增长,这个利好的主要是下游的绿电企业。
目前光伏行业已经面临产能过剩的压力,而明年的需求虽然也会大涨,但产能也还会继续增长,而且按照过去的经验,光伏行业爆产能会爆的非常猛,出现过剩之后的价格战也很惨烈,这一次,拭目以待。
所以相对来说,确定性更高的还是下游的绿电企业,受益于中上游的价格战。
同时,从炒作的角度来看,光伏产业链今年已经暴涨了,严重透支了预期,而下游的绿电企业,相对来说涨幅较小。
对于光伏产业链,下游的绿电企业相对更优。
3)电力电网方面,包括电网改造(以适应新能源发电的输送)、特高压、储能等,核心是为新能源转型这一长期的战略目标而铺路。
同时,在明年稳增长的背景下,这一块投资增长的前景很广阔。
中央经济工作会议新提出的“初级产品”,核心就是农产品。新《种子法》预计很快就会发布,《种业振兴行动方案》也有预期,再加上每年固定的一号文件,都是近期即将兑现的政策利好预期。
5)大消费,核心逻辑主要是政策刺激(扩大内需战略纲要)和通胀预期。
明年要稳增长,政策会发力,前两天发改委副主任宁吉喆提到的扩大内需战略纲要,是一份很有份量的文件,预计要不了多久就会发布;
同时,明年财政政策和货币政策都会发力,流动性会比今年更加充裕,今年把上游的原材料炒上了天,近期通胀的压力已经向下游传导,消费领域的企业宣布涨价的消息此起彼伏,明年通胀的压力还会继续传导。
其中最受关注的是猪肉板块。
猪肉行业其实是一个特例,它是普通老百姓最为敏感的消费品,管理层并不希望猪肉涨价。同时,目前生猪供给还是过剩的,特别是2月份春节之后,预计过剩还会比较严重,会持续的压制猪肉价格。
所以明年的通胀压力,应当是通过较低的猪肉价格来对冲,降低对普通老百姓的影响。
但从股市炒作的角度来说,都是炒预期,炒作总是早于价格变动的周期的,所以何时炒猪肉板块,需要不断的跟踪观察。
而在年底这样一个时间节点,消费板块也是资金布局明年的一大方向。
目前想到的主要就是这五大行业板块,后续会持续的跟踪研究,随时跟大家分享!
2、今晚有两条新能源行业的新闻:
一是高瓴资本参与保利协鑫配股;
二是工信部表示:明年启动公共领域车辆全面电动化城市试点。
从逻辑上讲,前者利好光伏,后者利好新能源汽车。
但结合前面分析的,笔者还是认为,在当前跨年的时间节点,还是优先为明年布局,而不是继续参与今年已经炒上天的板块。
3、针对“中美第一阶段经贸协议到明年初即将生效满两年,请问届时是否会对协议执行情况进行评估?下一步是否会有第二阶段的谈判?”的问题,商务部发言人高峰23日指出,协议生效以来,中方努力克服疫情冲击、全球经济衰退、供应链受阻等带来的多重不利影响,推动双方共同落实。希望美方能为双方扩大贸易合作创造良好氛围和条件。目前,中美经贸团队保持正常沟通。如有进一步情况,我们会及时发布。
第一阶段的协议是2020年1月15日签署,即将年满2年。今天发布这样的消息,应当是为第二阶段的协议预热,这也算是一条重要的利好预期。
4、对于当前的A股,妖股今天上演跌停潮之后,游资抱团炒作的氛围在退潮,机构资金的势头在上升,此时大家可以多跟踪机构的动向,为明年做布局!