一、公司第二季度表现

在不稳定的软件行业环境中，公司在第二季度继续保持强劲势头。客户向云端迁移，并且业务AI能力使得产品组合更加吸引人。

第二季度公司显著提高了盈利能力，通过精确执行转型计划，预宣布升级2025年目标底线约2亿欧元。

AI在第二季度的预订中起到了关键作用，几乎20%的交易包含了高级AI用例。

公司发布了60多个嵌入式AI用例，目标是到年底达到100个场景。

当前云端积压增长28%，达到148亿欧元。

二、云端和AI业务发展

公司AI战略在推动机会和客户互动中取得进展，并帮助推动管道增长。

公司看到从本地到云端的强劲转变，当前云端积压达到148亿欧元，同比增长28%。

云收入增长25%，主要由云ERP套件的持续强劲推动，特别是第二季度增长33%。

软件许可证收入同比下降27%，显示出向云端解决方案的持续转变。

第二季度总收入为83亿欧元，同比增长10%。

三、宏观经济影响与执行方式

公司在上半年表现出色，并且在下半年看到非常健康的销售和创新管道。

第二季度已经看到业务AI对数字的首次影响，客户对公司产品组合的反馈非常积极。

云ERP套件在第二季度增长33%，连续10个季度保持30%以上的增长。

云收入组合的变化有利于公司，混合比例从去年的23%降至今年的18%。这使得公司能够利用安装基础，推动生产力提升。

四、客户对新技术的接受度

公司在财务和供应链领域的AI用例已经上线，用户从效率提升中受益显著。

文档管理和合同管理等用例也表现出色，客户反馈非常积极。

五、重组计划与费用

公司在第二季度看到积极的分阶段效应，特别是在美国和其他非自愿措施较快的国家。

公司正在优化人员配置，以提高盈利能力，并增加2025年目标的2亿欧元。

公司正在优化未来的劳动力规划，投资于未来增长领域的数据科学家和架构师。重组计划的执行非常成功。

六、工作资本节省措施与自由现金流

关于自由现金流的讨论，重组支出增加至约30亿美元，预计2024年和2025年的现金转换率将受益于股票补偿的变化。

2025年1月1日将有大量员工离职，从而实现重组计划的节省。

七、云迁移与客户计划

公司对云迁移的乐观态度，预计2025年将进一步扩大渠道业务和合作伙伴区域。

公司在7月有良好开局，没有看到任何宏观经济影响，云积压量强劲，并计划通过扩大客户和合作伙伴的业务来增加收入。

公司正在通过培训和外部招聘增加企业架构师，以满足客户需求。

2025年自由现金流的转换率可能会受到税收影响，需要找到其他来源来提高现金转换率。

八、收入增长预期与展望

公司对第四季度的订单和云预订持乐观态度，但需要谨慎执行，以应对市场的不确定性。

公司承认市场环境的挑战，尽管目前没有看到重大问题，但仍需谨慎。

公司预计下半年交易相关的云收入增长趋势将与上半年相似或略好，尽管经济状况会有所影响。

交易收入占比正在逐渐减少，预计2025年将继续减少，对云收入的影响也会逐渐减小。

大部分重组计划将在2024年执行，2025年将实现大部分节省，2026年将继续优化成本结构。

九、嵌入式AI开发与客户决策

公司根据客户需求和行业反馈开发嵌入式AI用例，通过与合作伙伴合作进行原型测试和开发。

十、重组计划内的招聘与效率提升

公司在自愿计划中，员工可以选择参与，部分关键技能岗位需要重新招聘，但整体上通过优化和重新分配实现了成本效益。

公司通过将各个分散的COO团队集中起来，并将云操作集中化，获得了巨大的协同效应。

公司通过扩展数字营销渠道并将其连接到销售的经销商渠道，或者连接到后勤功能，将会实现更多的协同效应。

公司还在合同签订、支持票务系统等方面引入了AI自动化，目前在SAP内部推出了30个AI用例。

通过集中化云操作，公司可以统一补丁、统一入职流程以及云生命周期管理的各个步骤，从而提高效率。

Q&A

Q1: 为什么你们没有显示出其他公司提到的宏观影响的迹象？这是否可能是管道流动的问题？这会成为明年的担忧吗？或者这只是你们的执行方式或商业模式的问题？

A1: 公司在上半年表现出色，下半年销售和创新管道健康。第二季度业务AI对数字产生首次影响，客户反馈积极。云ERP套件在第二季度增长33%，连续10个季度保持30%以上增长。云收入组合的变化有利于公司，混合比例从去年的23%降至今年的18%，推动生产力提升。

Q2: 客户对新技术的接受度如何？这是否加速了云端迁移？有哪些关键的用例正在引起客户共鸣？

A2: 公司在财务和供应链领域的AI用例已经上线，用户从效率提升中受益显著。文档管理和合同管理等用例也表现出色，客户反馈积极。

Q3: 关于重组计划，增加的费用主要来自哪些地区？第二半年的利润是否有风险？

A3: 公司在第二季度看到积极的分阶段效应，特别是在美国和其他非自愿措施较快的国家。公司正在优化人员配置，以提高盈利能力，并增加2025年目标的2亿欧元。公司正在优化未来的劳动力规划，投资于未来增长领域的数据科学家和架构师。重组计划执行成功。

Q4: 客户是否仍计划提前迁移到云ERP套件？

A4: 公司对云迁移持乐观态度，预计2025年将进一步扩大渠道业务和合作伙伴区域。

Q5: 在宏观环境下，第二季度的积压增长是否受到任何影响？

A5: 公司在7月有良好开局，没有看到任何宏观经济影响，云积压量强劲，并计划通过扩大客户和合作伙伴的业务来增加收入。

Q6: 公司是否有足够的企业架构师来满足客户需求？如何弥补这一差距？

A6: 公司正在通过培训和外部招聘增加企业架构师，以满足客户需求。2025年自由现金流的转换率可能会受到税收影响，需要找到其他来源来提高现金转换率。

Q7: 关于2025年收入增长的预期，公司对第四季度的展望是什么？

A7: 公司对第四季度的订单和云预订持乐观态度，但需要谨慎执行，以应对市场的不确定性。公司承认市场环境的挑战，尽管目前没有看到重大问题，但仍需谨慎。

Q8: 公司能否评论交易相关的云收入增长和下半年的展望？

A8: 公司预计下半年交易相关的云收入增长趋势将与上半年相似或略好，尽管经济状况会有所影响。交易收入占比正在逐渐减少，预计2025年将继续减少，对云收入的影响也会逐渐减小。

Q9: 绿色转型计划的收益是否会在2025年全部体现，还是会延续到2026年？

A9: 大部分重组计划将在2024年执行，2025年将实现大部分节省，2026年将继续优化成本结构。

Q10: 在嵌入式AI开发方面，客户决策是否有所延迟？

A10: 公司根据客户需求和行业反馈开发嵌入式AI用例，通过与合作伙伴合作进行原型测试和开发。

Q11: 公司为何在现有重组计划内增加招聘？新增职位主要集中在哪些领域？

A11: 公司在自愿计划中，员工可以选择参与，部分关键技能岗位需要重新招聘，但整体上通过优化和重新分配实现了成本效益。

Q12: 未来五年内，公司在提高效率方面还有哪些计划？是否会引入更多的AI技术来提升工作效率？

A12: 公司通过将各个分散的COO团队集中起来，并将云操作集中化，获得了巨大的协同效应。公司通过扩展数字营销渠道并将其连接到销售的经销商渠道，或者连接到后勤功能，将会实现更多的协同效应。公司还在合同签订、支持票务系统等方面引入了AI自动化，目前在SAP内部推出了30个AI用例。通过集中化云操作，公司可以统一补丁、统一入职流程以及云生命周期管理的各个步骤，从而提高效率。