1.华为服务器

鲲鹏：通用服务器（web、存储等）；

昇腾：AI服务器（训练、推理）

2.长虹跟华为的合作

>三块合作：华鲲振宇（服务器，20年6月注册）、长虹佳华（以前总代）、华存智谷（存储软件），其中最主要的是华鲲振宇

3.华为服务器出货量

>华为鲲鹏22年120亿，23年目标240亿,增速100%

>华为昇腾22年20多亿，23年目标70多亿，增速200%+（目前暂未上调目标）

4.服务器市场情况

>通用服务器市场预计今年增速20%+，采购鲲鹏和海光为主，海光被制裁不少客户切鲲鹏>AI服务器市场预计今年Al需求量激增，需求不成问题，预计昇腾将超预期

5.华为鲲鹏合作方

>华为鲲鹏合作方11家（华鲲振宇、神州数码、同方、长江计算等）

>合作方的出货占比逐年增加：21年70%，22年80%，23年90%，剩余部分由华为泰山出货>其中，华鲲振宇占30%+、神州数码占30%（头部前二，第一梯队）；长江计算、拓维信息等（第二梯度）

>华为阶梯价政策：30亿比15亿拿货低6%，头部的合作厂商拿货成本低，更有竞争优势

6.华为昇腾合作方

>华为昇腾合作方14家，其中华鲲振宇、宝德（头部前二，第一梯队）

>昇腾的利润率比较高，芯片供应优先保障昇腾

>华为阶梯价政策：30亿比15亿拿货低6%，头部的合作厂商华鲲振宇和宝德拿货成本更低

7.华鲲振宇（四川长虹子公司）

>22年做了35亿（其中鲲鹏25亿，昇腾10亿）、23年目标完成100亿（其中鲲鹏70亿，昇腾30亿），近2倍增长

>公司23年目标，相当于华鲲振宇在鲲鹏合作方中占比33%，在昇腾占比40%+>另外，今年华为鼓励华鲲振宇自行开拓客户，双管齐下，业绩预计进一步释放

8.华为服务器利润率情况

>鲲鹏服务器主要面向的信创政企、运营商，整体毛利净利水平比互联网客户要高

>昇腾AI服务器卖的很贵（4个芯片AI服务器70-80万、8芯片AI服务器卖100多万），毛利净利水平比通用高很多，华为能忽悠政府愿意买单

9.昇腾芯片

昇腾310对标寒武纪370，昇腾910对标寒武纪590，相比而言，昇腾更成熟，价格更高，单个芯片10万+。算力能力对标英伟达A100，后面重点是生态的打造

10.信创及进展

>以前是小信创，政府买单；后面是大信创，央国企买单，政府给优惠政策>目前央国企端节奏较慢，政企类订单一般要等到下半年

>相对进展较快的是银行等金融企业，比如建设银行去年6亿，60%用的是华为服务器