韭研公社-为实战研究赋能（原韭菜公社）

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新帖播报

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第八届【长韭杯】0622实盘大赛跟踪
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【官方合集】公社招聘new、文章排序、清朗行动、工分指南、站规、活动等
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清朗浦江·公社打击吹票等不良行为专帖
韭菜团子

2026-06-22 17:52:53

韭研AI — 实战派投研助手，焕新归来！

我们曾在2023年6月底上线首款试水产品【韭研AI】智能问答。受彼时大模型能力、底层技术发展局限，产品问答体验未能达到预期标准。权衡之下，我们在2024年9月底选择下线迭代。秉承韭研公社为用户研究赋能缩小信息差的初心，我们对信息平权和技术平权高度关注，随着大模型的升级，经多轮打磨、优化和实测，如今全面升级版【韭研AI投研助手】正式上线。韭研AI投研助手——指定信源筛选后，语料更纯净、回答可溯源、拒绝说胡话。超多惊喜资料和功能，等你体验。更多更全的语料在持续接入中…… 韭研AI投研助手在P

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贵州茅台

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小韭研报哥

2026-06-20 17:41:19

科技紧缺八大核心材料梳理

科技紧缺八大核心材料一、覆铜板CCL+HVLP高端铜箔（算力PCB刚需，全线缺货涨价） 1. 生益科技：全球覆铜板市占第二，ABF膜产能业内第一，算力板核心供货商 2. 金安国纪：覆铜板全球排名第七、第九梯队，国产CCL中坚力量 3. 南亚新材：A股覆铜板营收第三，海外算力大厂稳定供货 4. 华正新材：ABF膜产能第二，高端板材产能持续释放 5. 宏和科技：国内超薄高端电子布龙头，供货英伟达产业链 6. 中国巨石：A股电子布销量第一名，紧缺电子布核心标的 7. 国际复材：电子布销量A股第二，覆

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生益科技
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金安国纪
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德福科技
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长飞光纤
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亨通光电

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盘前纪要

航行五百年的公社达人

2026-06-23 06:56:59

6月23日盘前纪要

每天10分钟阅读，开阔看盘思路，节约复盘时间。觉得有用，请将此文分享给身边每一位热爱学习的朋友，一起成长进步！ No.1 盘前热点事件一、昨日热点锆：东方锆业、长裕集团、爱迪特铟：锌业股份、株冶集团钨：中钨高新磷化铟：兴业科技、云南锗业、宿迁联盛氮化铝粉体：旭光电子光纤：长飞光纤磷矿：川发龙蟒金融：中科金财、广发证券金刚石：黄河旋风、惠丰钻石二、英伟达Rubin服务器实现100%液冷英伟达官方博客发布了一篇文章，详细介绍了即将量产的Rubin平台所使用的全面液冷技术，以

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东方锆业

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最新作文精选❤️❤️❤️

只买龙头的老股民

2026-06-23 11:06:42

丙二醇实锤用于液冷的四家公司！还有其他丙二醇相关概念股！

英伟达在Rubin平台上采用的具体技术细节，也在产业链中逐步清晰。冷却介质是75%水和25%丙二醇的混合液，兼具导热、抑菌、防腐功能。流道加工精度达到微米级别，冷板材料选用无氧铜。整个系统被设计为“无缆线、无软管、无风扇”的刚性架构，用金属歧管取代传统的软管连接。这种设计让单机柜的功耗门槛从20千瓦提升到200千瓦以上。风冷方案在20到25千瓦时就已经接近效率瓶颈，液冷把天花板直接掀掉。供应链层面也在发生结构性的变化。英伟达在Rubin平台上不再像GB200时代那样指定液冷供应商，

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统一股份
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龙蟠科技
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海科新源
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英维克

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异动特工小队

全梭哈的小韭菜

2026-06-23 12:12:03

韭研公社午盘涨停简图（06.23)

公社出品，值得信赖，今日涨停简图如下，后续将每日实时更新。你经历的所有的困苦都是有意义的，因为这是你要承担重任的先兆。截至收盘，上证下跌0.37%，深证下跌1.83%，创业板下跌2.27%，以下是今日涨停复盘简析，详细版请查阅网站或APP异动解析。与君共赏菊花元稹〔唐代〕秋丛绕舍似陶家，遍绕篱边日渐斜。不是花中偏爱菊，此花开尽更无花。译文一丛一丛的秋菊环绕着房屋好似到了陶渊明的家。绕着篱笆观赏菊花，不知不觉太阳已经快落山了。不是因为百花中偏爱菊花，只是因为菊花开过之后再无花可赏

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兴业科技

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飞火挖掘社

自学成才的公社达人

2026-06-22 23:14:16

6.22晚间研报精选

（相关研报内容来自网络整合，仅作投研研究辅助参考，文中标的罗列、内容分析及篇幅编排均与后续市场涨跌无关，不构成任何投资推荐与操作建议）因某些原因，无法展示所有每日相关研报，只能截取部分来进行分享【DB算力】PCB铜粉专家要点小结-06.22晚 🍒铜粉和铜球区别：铜粉仅适用于的高端PCB产品，主要包括HDI板、AI服务器相关PCB、IC载板等；普通多层PCB使用铜球即可 🍒铜粉市场规模：当前全球PCB铜粉总需求接近10万吨/年，目前与AI相关的需求约为2-2.5万吨/年，占总需求的25%左

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恒铭达
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容大感光
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珠海冠宇
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宏盛股份

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独自等待

春风吹又生的韭菜种子

2026-06-23 10:46:42

白毛股神CXL内存天山电子

CXL生态爆发，重点关注算存融合双轮驱动的澜起科技与天山电子20260427CXL产业链核心标的更新:国产接口芯片龙头稳固+显示龙头跨界存储，构建从算力到终端的完整生态a.技术端:CXL高速互联打破内存墙，澜起MXC芯片率先落地CXL基于PCle实现缓存一致性互联，让内存资源池化共享。澜起科技作为内存接口芯片全球龙头，已推出CXL内存扩展控制器(MXC)芯片并成功量产，技术指标国际领先，是CXL生态中稀缺的算存核心枢纽。 b.战略端:天山电子跨界存储，“芯屏协同，算存融合”打开第二曲线天山电子

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天山电子

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每日题材收集

航行五百年的机构

2026-06-22 22:10:50

对抗日

周四日本光纤龙头藤仓宣布大幅上修业绩指引，进一步印证光纤光缆、MPO的高景气度。我们继续看好相关标的投资机遇。 ①光纤光缆：我们看好光纤光缆量价齐升的历史大周期投资机会，当前变化有两点：1）国内光纤企业加快开拓北美市场，并实现MPO布线业务的突破，有望迎来价值重估机会；2）藤仓宣布涨价，北美AI数通光纤涨价将有望持续带来盈利上修。关注长飞、亨通、中天、永鼎、通鼎、特发。 ②MPO：藤仓是全球第二大布线方案商（仅次于康宁），我们看好其相关供应商的投资机会。今年中报我们有望观察到MPO板块业绩的环

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厦门钨业

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韭香朋友

2026-06-23 07:22:37

英伟达Rubin全面液冷时代开启，2026年Q3液冷产业链迎来拐点级行情

一、行业重磅催化：Rubin官宣100%全液冷，AI散热赛道正式进入刚需时代当地时间2026年6月21日，英伟达官方博客重磅官宣，即将于三季度全面量产的Vera Rubin平台，成为全球首个实现100%全液冷的AI计算平台，彻底摒弃传统风扇风冷架构，采用“无缆线、无软管、无风扇”全新设计，被英伟达定义为“数据中心历史上最重要的能效突破之一”。随着AI芯片算力密度指数级提升，单机柜功耗持续突破上限，传统风冷散热方案已触及物理极限，无法适配新一代AI超算平台的散热需求。Rubin平台全面落地液冷

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英维克

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沉睡的毛利小五郎

买买买的公社达人

2026-06-23 11:27:23

江瀚新材：算力光纤引爆高纯四氯化硅涨价周期，万吨6N产能卡位上游紧缺原料，量价齐升

文章皆为个人分析，不作为投资参考意见！！新人发帖，各位老师多多关注！！一、行业核心逻辑：算力 + 5G 双驱动光纤需求爆发，高纯四氯化硅供给刚性紧缺，长协价格年内暴涨 80% AI 算力数据中心大规模落地、全球 5G 网络深度升级，长距离高速通信光纤需求持续爆发，国内长飞、亨通、中天等头部光纤厂商密集扩产光纤预制棒产能。高纯 6N 四氯化硅是光纤预制棒制造不可替代的核心主体原料，行业新增产能投放周期长、供给弹性极低，供需缺口持续扩大，行业正式进入持续性涨价上行周期。价格端数据明确验证涨价逻

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江瀚新材

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宁静致远0307

自学成才的韭菜种子

2026-06-23 11:05:38

ai政务龙头+ai普惠金融-南威软件

南威是A股政务AI+数字政府正宗龙头，普惠金融重点拓展一、传统数字政府基本盘（行业标杆） 1. 国家标准制定方：电子证照、互联网+政务服务两大国家级标准牵头编制企业； 2. 覆盖全国30省、200+地市，主营一网通办、一网统管、跨省通办、区块链电子证照； 3. “最多跑一次、不见面审批”方案落地最多厂商，全国政务大厅核心供应商。 2、政务AI核心产品 1. 白泽政务大模型清华联合研发，融合智谱、DeepSeek底层能力，专为审批、公文、政策问答打造，已完成算法备案、信通院最高评级认证，多地政

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南威软件

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乘势而上

2026-06-21 21:40:35

对日管制替代+AI上游核心材料最全产业链概念股梳理

对日管制替代+AI上游核心材料最全产业链概念股梳理一、稀土产业链（氧化钇、氧化镝、氧化铽）——对日管制核心、替代传导最顺畅核心催化对日军工级稀土全链条断供，日本信越、东曹、堺化学原料库存耗尽，高端粉体、磁材产能持续收缩；叠加AI产业爆发，带动MLCC、光模块高端稀土需求大幅增长，国产替代传导逻辑通畅。 1、氧化钇（Y₂O₃）—应用最广、替代传导最顺畅核心应用：半导体刻蚀涂层、HTCC陶瓷基板、MLCC介质、军工航发热障涂层、齿科氧化锆稳定剂、激光晶体核心原料，覆盖军工、半导体、AI电子

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盛和资源

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宝盒2021

2026-06-23 08:46:42

【天风电新】再CALL液冷：Q2先看波纹管代工，Q3看好板块行情-0622

【天风电新】再CALL液冷：Q2先看波纹管代工，Q3看好板块行情-0622　 ———————————　 NV官方博客发布文章，再次强调RUBIN 100%全液冷架构，采用“无缆线、无软管、无风扇”设计。　　我们继续看好液冷板块左侧投资机会：　优先推荐Q2能最快看到业绩的代工链，聚焦变化最大、增速最快的不锈钢波纹管+Manifold【金富科技】、【五洋自控】。　　其中预计【金富】27年10亿+净利润，30X PE看翻倍空间；预计【五洋】27年净利润至少6亿元，12X PE，正与NV联合开

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五洋自控
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金富科技

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trust gan

2026-06-23 10:26:02

英伟达100%液冷：电子级丙二醇是核心增量

英伟达100%液冷：75%水+25%电子级丙二醇，电子级丙二醇是核心增量 Rubin是全球首个实现100%液冷的Al计算平台，冷却介质为75%水+25%丙二醇。英伟达表示，由于英伟达Rubin平台采用全面液冷，因此所有为该平台建设系统的云服务商和数据中心运营商都在推动相关转型。怡达Gu份300721：公司是全国标准化委员会批准的丙二醇产品标准制定单位，牵头制定的超高纯丙二醇产品行业标准。公司自产15万吨/年HPPO 环氧丙烷，是丙二醇的主要原材料，电子级丙二醇相关产品市占率近30%。、海科新

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怡达股份
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海科新源
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石大胜华
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维远股份

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题材挖掘

航行五百年的游资

2026-06-23 11:46:08

高纯四氯化硅涨价比六氟化钨还凶

一、9N光纤级高纯四氯化硅完整涨价幅度（2025年初—2026年6月最新） 1. 长协价（主流成交、财报计价） • 2025年初底部：1.2万元/吨 • 2025年末：2.5万元/吨（涨幅+108%） • 2026 Q1长协：4.5万/吨（较年初+275%） • 2026 Q2当前长协：6~6.5万元/吨从底部1.2万到6.5万，累计涨幅约440% 2. 现货散单（加急紧缺单，弹性更大）现货最高冲到7.5~9万元/吨，相对底部最高涨幅6~7倍涨价核心逻辑 AI算力800G/1.6T光模块带

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江钨装备

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挖题材

2026-06-23 10:41:15

海科新源：英伟达rubin液冷方案：丙二醇混合液

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怡达股份
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海科新源

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只看预期差

2026-06-23 10:01:02

英伟达全液冷方案---上游材料

英伟达发文详解Rubin平台所使用的45°C全面液冷技术，以及其带来的“数据中心历史上最重要的能效突破之一”。Rubin是全球首个实现100%液冷的Al计算平台，冷却介质为75%水+25%丙二醇。英伟达表示，由于英伟达Rubin平台采用全面液冷，因此所有为该平台建设系统的云服务商和数据中心运营商都在推动相关转型。海科新源(301292):该公司是国内唯一一家具有药用辅料生产许可证并连续生产医药级丙二醇的企业。作为国家级专精特新“小巨人”企业，其主要产品涵盖高端丙二醇，异丙醇等精细化学品，丙二醇

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海科新源

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捉妖题材

只买龙头的老司机

2026-06-23 12:22:47

功率半导体将迎来爆发

一、海外国家战略层面催化 1. 韩国国家级产业倾斜，全力押注碳化硅赛道 6月14日韩国紧急经济指挥部会议，将SiC功率半导体定义为比肩存储芯片的国家核心战略产业，复刻过去扶持存储产业的举国模式。 - 三星启动8英寸碳化硅产线重启规划，已经和材料、设备供应商洽谈产能建设，计划大规模布局SiC制造产能； - 依托韩国成熟的制造业基础，计划在车规、算力电源领域抢占全球SiC器件份额，直接抬升全球行业景气预期。 2. 国际头部企业集体扩产，验证产业确定性 1. 英特尔CEO公开发声，在GaN、SiC、磷

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士兰微
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新洁能
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扬杰科技
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斯达半导
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华润微

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最新作文精选❤️❤️❤️

只买龙头的老股民

2026-06-23 12:27:14

重视国产AI芯片下半年主升机会

华创计算机｜算力重视国产AI芯片下半年主升机会 20260623 首款打通全流程国产供应链闭环 GPGPU 曦云C600 已量产和规模化销售；同时，下一代旗舰 C700研发进展顺利；此外，公司产品对CUDA生态具备很好兼容性，有望上修全年经营目标；采用多元代工策略，产能确定性高于同行，2026年二季度起大额预订单集中交付，下半年大幅放量，全年营收有望同比翻倍以上；同时，进入互联网大厂供应链体系，验证公司产能与产品能力；行业上：需求端，国产算力迎三重加速。仍在持续，推理需求随应用落地呈指数

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长城科技
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寒武纪
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海光信息
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沐曦股份
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摩尔线程

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白股精

2026-06-23 10:44:49

光刻胶：日企一纸封单，百亿市场变天，中国光刻胶绝地时速

日本TOK、JSR、信越化学、富士电子2026年6月宣布对中国ArF/EUV光刻胶停止新单，KrF大幅压减；驻场技术团队全面撤离。光刻胶占芯片制造成本30%、耗时50%，日企全球市占率约80%（EUV超97%）。断供冲击面覆盖28nm以下所有产线。国产侧，鼎龙股份300吨/年KrF/ArF产线3月已投产，8款高端晶圆光刻胶获批量订单；南大光电ArF覆盖28nm以下制程；清华聚碲氧烷EUV光刻胶登《科学进展》。大基金三期近300亿元投半导体材料。短期阵痛不可避，中长期看，断供打开的验证窗口与国

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鼎龙股份
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飞凯材料
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沐风知研

中线波段的公社达人

2026-06-23 10:12:49

逻辑挖掘最强预期差 20260623

通裕重工：公司通过全资孙公司，坐拥江北最大的硬质合金基地，且具备600吨PCB微钻专用棒材产能，更重要的是实现了上游碳化钨原料自给。其PCB微钻棒材产能规模接近欧科亿，远超温州宏丰。当欧科亿、华锐精密因此逻辑被市场追捧时，通裕重工这部分业务的价值几乎为零，存在巨大的补涨空间。分析师测算新增利润弹性达2.5-4亿，这几乎是再造了一个利润体量。西陇科学：正丙醇锆上的国内唯一性。日本东曹断供氧化锆粉体→国内粉体厂（国瓷等）紧急扩产→但它们全部缺少上游前驱体正丙醇锆→A股中能做到百吨级量产、电

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通裕重工
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合锻智能
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种太阳

蜜汁自信的吃面达人

2026-06-23 12:21:18

电影暑期档第一枪《四渡》26号上映

今年是长征胜利90周年。长征封神之战四渡赤水，预定暑期热榜。电影《四渡》本周五隆重上映，打响暑期档第一枪：《四渡》是官方策划，博纳影业出品：作为国家电影局重点扶持的重大革命历史题材作品，《四渡》聚焦遵义会议后，3万红军于40万敌军围堵中四渡赤水、出奇制胜的关键战役，生动还原主席“平生得意之笔”的军事指挥艺术。票房预期20亿：《四渡》天时地利，手握两大核心王牌。第一大王牌：无可替代的题材红利，天时地利人和全占了《四渡》最大的优势，就是踩中了无可替代的时间节点与题材红利。 2026年，

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博纳影业

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蓝翔逻辑班劳动模范

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怡达股份：电子级丙二醇产品市占30%+丙二醇产品产品制定标准

英伟达100%液冷：75%水+25%电子级丙二醇，电子级丙二醇是核心增量 Rubin是全球首个实现100%液冷的Al计算平台，冷却介质为75%水+25%丙二醇。英伟达表示，由于英伟达Rubin平台采用全面液冷，因此所有为该平台建设系统的云服务商和数据中心运营商都在推动相关转型。英伟达官方博客发布了一篇文章，详细介绍了即将量产的Rubin平台所使用的全面液冷技术，以及其带来的“数据中心历史上最重要的能效突破之一”。Rubin是全球首个实现100%液冷的AI计算平台。全面液冷能帮助AI数据中心大幅

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怡达股份

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积小胜V大胜

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【西陇科学】AI算⼒耗材+锆产业链卡脖⼦，双题材共振的低价⼩

独家！[玫瑰]【西陇科学】AI算⼒耗材+锆产业链卡脖⼦，双题材共振的低价⼩市值标的（各位领导一定要重视！！！） [玫瑰]#电子化学品C8龙头、每月数千吨级供应头部CCL企业 C8/SEMI G5级⾼纯异丙醇（IPA）是AI服务器ABF载板、高速高阶PCB清洗环节的核心耗材，国内C8试剂年需求约18–20万吨，市场规模百亿级，缺口超5万吨。作为国内前三的头部大厂（江化微-全能龙头、晶瑞电材-酸类龙头）之一，西陇是醇类绝对细分⻰头，2026年5月1万吨新产能全面达产（累计1.8万吨）；目前与深南电路

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西陇科学

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2026-06-23 11:08:45

挖掘又一个对日制裁之后全球唯一属性的公司

二月份挖掘的中船特气，因为他的稀缺性，对日制裁之后科技用高端必须品六氟化钨全球唯一，十倍空间了。今天中船停牌了，这里再分享一个未来科技用对日制裁之后全球唯一属性票。 1.6T/3.2T光模块、CPO硅光隔离器必须要用到的高端TSAG晶片，全球就要只有福晶科技一家能生产并对外销售了。以前能批量生产且对外销售的只有日本公司，受这次两用管控影响，日本没有了氧化铽+氧化钆两种重稀土无法继续生产了，已经永久关炉，目前还剩一些之前开炉生产的存货，用完之后全世界就只有福晶一家可以批量生产并销售。所有中际新易盛

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中船特气

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Vin7的大

高抛低吸的老司机

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双轮驱动下的价值跃迁：磷化工与磷酸铁锂产业链投资逻辑全景梳理

近日，A股磷化工板块迎来强势反弹行情，板块热度创下近三年新高。这一轮行情并非短期资金炒作催生的脉冲式上涨，而是上游资源品价格共振、下游新能源需求爆发、产业政策持续加持多重因素叠加的必然结果，标志着国内磷化工行业正式迈入「传统业务盈利修复+新能源业务高速增长」的双轮驱动景气上行周期。一、本轮行情的底层驱动：从成本端到需求端的全面共振这一轮磷化工板块的上涨拥有清晰可追溯的传导链条，并非单一因素独立推动，而是覆盖上游硫磺到下游磷酸铁锂的全产业链价格联动效应的集中体现：成本端的冲击是本轮行情的直接

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兴发集团
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川发龙蟒
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Vin7的大

高抛低吸的老司机

2026-06-23 09:14:40

算力金属，AI硬件落地的最后一块价值洼地

近日，A股算力金属板块持续爆发，这一轮行情绝非短期游资炒作的题材脉冲，背后核心逻辑是2026年以来供给端持续收缩与AI算力硬需求集中爆发的双向共振：锡价从去年底的30万元/吨一路冲高突破40万元/吨关口，钽锭年内累计涨幅高达158%，铟价半年涨幅超60%，这一轮涨价彻底跳出了传统有色金属的周期波动框架，正式完成了从普通工业属性原材料到AI核心战略资源的价值重估。一、底层逻辑切换：从周期博弈到AI硬消耗过去小金属行情大多靠供给端收储、产能收缩驱动，涨价持续性弱，行情走完很快就会回归周期底部。但

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题材之王

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国内光刻胶放量新订单-下一个中船

突发：东京应化TOK、JSR、信越化学、富士电子材料宣布全面停止接收中国ArF/EUV光刻胶新订单，KrF光刻胶新增订单大幅压缩；撤出全部在华驻场工艺技术团队，售后、调试、配方适配全部中断；原有存量合同交货周期拉长至6–8个月，实际交付量大幅缩水。所有光刻胶核心原材料均为树脂 (40–70%) > 溶剂 (15–25%) > 光酸产生剂 (PAG, 5–15%) > 添加剂 (5–10%)，树脂占比最大，是性能核心核心树脂八亿时空 KrF-PHS 树脂 (百吨级) 国内首条双产线量产，

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怡达股份
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戈壁淘金

只买龙头的老司机

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PCB暴跌原因：小作文谣言降价

🌹关于“NV要求光模块和PCB压价10%”的说法，官方已明确否认存在“一刀切”的统一压价行为。🌹🌹 市场的担忧主要源于以下几点: ①成本结构的“出头鸟”:分析机构SemiAnalysis指出，在英伟达Rubin架构的成本中, PCB(每柜11.67万美元)和光模块是占比极大的硬件成本。作为供应链上的最大采购方，英伟达确实有动机对这些"大头"进行成本优化。 ②行业正常降价:根据行业预测，2026年800G光模块价格年降幅约10%，1.6T光模块降幅超过10%。这是技术成熟和规模效应下的正常趋

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胜宏科技
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埋在起涨前

2026-06-23 11:34:57

英伟达Rubin液冷之错杀

英伟达官方详解Rubin全域全液冷方案，市场误区：取消外露软管=管路行业利空。结合英伟达官方参数、多家券商产业链数据、供应链报价交叉核验，GB300迭代Rubin，不是淘汰管路，而是管路结构替换、单柜价值大幅抬升，利好全品类管路龙头。一、两代架构核心区别 1、GB300（上一代）：混合液冷+局部风冷，单机柜功耗130kW，柜内布满大量分散小口径橡胶软管，连接各个GPU冷板，外露软管数量多。 2、Rubin（新一代）：100%无风扇全液冷，单机柜功耗220kW，改用背板一体式金属硬歧管，仅取消柜

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川环科技
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英维克

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无名小韭61330116

2026-06-23 08:02:42

凯德石英，一个容易被忽略的隐形铟冠军

每生产一炉磷化铟单晶，都需要一个高纯石英安瓿。这个安瓿的要求是什么？纯度：5.5N以上（硅含量99.9995%以上）杂质总量：低于30ppb（十亿分之三十）耐温：单晶生长温度超过1000°C，不能有任何形变或污染一炉一个：安瓿是消耗件，长完一炉单晶马上报废全球能做这个的，就两家：德国贺利氏，和中国的凯德石英。凯德石英是谁？北交所的一家公司，市值只有20多亿。但它是AXT/北京通美（全球第二大磷化铟衬底厂商）的第一大石英制品供应商，供应量占比超过70%。它做了一件很聪明的事：和通美晶

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凯德石英
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云南锗业
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三安光电

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王铁锤

已经腰斩的吃面达人

2026-06-23 11:11:06

泰和科技-宝藏电子化学品标的-

泰和科技稀缺、国产替代壁垒最高的核心品种对标三孚股份，怡达股份 1. 双光刻溶剂：PGME + PGMEA（最核心稀缺资产）稀缺逻辑：国内少数同时量产 G4 级 PGME、PGMEA 的厂商，两种光刻核心溶剂同步规模化，日韩海外厂商长期垄断全球供给技术壁垒：SEMI G4 标准，单金属离子杂质＜0.1ppb，可满足 14–28nm 先进制程光刻需求；G5 级（7nm 及以下）已立项研发全球供需缺口：2026 年日本厂商限产，全球 PGME/PGMEA 紧缺，国内封测、晶圆厂加速国产替代认

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泰和科技
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三孚股份
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怡达股份

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