赛轮轮胎天猫旗舰店开业,旗舰店链接:https://m.tb.cn/h.fFFijEr,液体黄金正式走入普通消费者的视线。
被液体黄金轮胎全部攻克
看到这样的性能、这样的价格, 作为车主难道不兴奋吗??
附之前的交流纪要和推荐逻辑
液体黄金轮胎专家交流要点:
1、软控首席科学家王梦蛟是第一代液体黄金技术发明人,目前软控的液体黄金技术是第二代技术。
2、液体黄金轮胎国内国际轮胎巨头都在搞,但目前产业化的不多,赛轮是进展最快的。
3、软控前身是校企,名为高校软控,是青岛科技大学的校企,青岛科技大学之前是二本(现在是一本),但其高分子技术叠加轮胎机械两个专业合起来在全国数一数二。此前全国轮胎厂80%的厂长都是青岛科技大学出去的。软控的研发搞了很久,工程师还是比较辛苦,软控四层办公室(全部是技术人员)经常加班到凌晨,软控能搞出液体黄金轮胎技术不奇怪。
4、液体黄金轮胎的推广效果是该技术能否替代原有产品的关键。之前赛轮的液体黄金轮胎为了推广主动降低售价,约1500元/条,11月5号赛轮与临沂广顺签署液体黄金轮胎销售合同,销售价格提升到1880元/条,为液体黄金轮胎正式进行商业销售(即可以盈利)的第一单,整体商业推广进展超预期。
5、液体黄金单价比普通合成橡胶高1万,相当于替代10-15公斤橡胶,增加轮胎成本100-150元/条,11月5号的这一单比之前提价了380元/条,单胎税后净利润大概已经可以达到190元,净利率达到约10%。
软控股份逻辑:
软控股份逻辑更新:
1、公司为空气弹簧设备龙头企业。软控橡胶设备业务实力强劲,2020年位居橡胶装备行业全球第一位。空气弹簧业务方面,公司主要业务包括空气弹簧生产设备、空气弹簧减震器和空气弹簧橡胶生产。软控很早就切入空气弹簧相关业务,其动车用空气弹簧设备已供应中国中车,生产的产品具有全球竞争力(2020年青岛中车四方所连续斩获德铁空气弹簧订单,软控空气弹簧设备生产的产品已获得全球最高端市场认可),乘用车空气弹簧设备已供应保隆科技。
2、全球空气悬挂系统大风起,软控将最先受益。空气悬挂系统目前在渗透率较低,在重卡领域目前国内渗透率仅5%,国外是85%,乘用车领域不仅国内低,国外渗透率也低。预测2025年重卡国内渗透率未来将提升至50%,而国内/全球乘用车空悬系统渗透率达到15%/12%,空悬系统未来几年将呈现快速增长态势,将带动空气弹簧生产进入高速增长阶段,预计全球空气弹簧设备市场规模将达至少数十亿规模,公司作为全球空气弹簧设备龙头企业之一将最先受益。据了解,公司目前空气弹簧业务营收已具备一定规模,且毛利率高于传统橡机业务。
3、公司拥有液体黄金+锂电设备+空气弹簧三个优质赛道业务,液体黄金业务可能为全球第一,未来发展极具想象空间;锂电设备业务下游包括宁德时代等;空气弹簧设备业务则具有全球竞争力。当前市值就是一个普通的机械公司估值水平,完全没有体现公司液体黄金技术革命性的变化、能源革命大背景下液体黄金轮胎渗透的大趋势、以及锂电设备、空气弹簧业务的高景气度。
赛轮轮胎逻辑(转自信达证券)
(1)公司扩产节奏明确。公司目前国内外均有 在建产能,国内在建项目均有望在 22 年达产,年产能将增加 240 万条 全钢胎、850 万条半钢胎、1 万吨非公路轮胎。海外的越南三期(100 万条全钢胎、400 万条半钢胎和 5 万吨非公路轮胎)和柬埔寨项目 (165 万条全钢胎和 900 万半钢胎)有望在 23 年建成。
(2)海运不利
正在退去。波罗的海货运指数(FBX)自 2022 年 3 月 18 日起连续下滑,6 月 10 日滑落至 7272.01 点,已低于 2021 年下半年均值 9727 点。因
此,我们认为 2021 年对公司利润造成重要影响的运费因素在 2022 年
或将显著改善。(3)原材料方面,本周轮胎行业上游原料报价稳定。
(4)公司的“液体黄金”实现技术突破,能够同时降低滚动阻力、提升
耐磨性能和抗湿滑性能,在高油价和新能源汽车渗透率不断提升的背
景下,有望给公司打开新的成长空间。综合来看,扩产节奏明确,海
运和原材料不利正消散,公司未来有望重回双增长正轨,在液体黄金
产品拉动下实现业绩增长。
《【重磅】 智能电动车的最后一块拼图-液体黄金轮胎! (软控 、 赛轮)》敢问路在何方https://jiucaigongshe.com/a/55xc03demw
《4个轮子革了空气悬挂的命 液体黄金的星辰大海》成道君https://jiucaigongshe.com/a/277b25f14b6f4311bd4446246feff6cf