DeepSeek给予云厂商低门槛部署“杀手级”应用机会，市场需求有望迎来广阔机遇。 DeepSeek通过在架构设计、训练策略、算法优化以及硬件适配等多方面的创新实现在低算力条件下性能优异，配合其巧妙地蒸馏技术为模型的广泛运用打开想象空间。轻量化架构配合量化剪枝技术，使AI推理首次真正突破硬件限制，部

智能化正逐渐成为汽车产业竞争关键，类比2010年智能手机高速发展起点，我们认为2025年高阶智能驾驶有望进入高速发展期。伴随软硬件算法成熟、硬件方案降本、消费者认知度提升、车企竞争加剧等，预计未来两年高阶智驾将在国内10-20万车型中快速普及。建议关注国内整车厂新车智驾落地进度以及相关智能驾驶产业链

Rayban Meta打响百镜大战第一枪。 2023年9月28日，Meta与EssilorLuxottica合作的新款RayBan Meta智能眼镜正式发布，起售价299美元。据Wellsenn数据，2024年全年Rayban Meta智能眼镜销量已突破200万部，达到225万部。 AI眼镜为何可以

今天，市场迎来了久违的普涨。市场主线从Deepseek和机器人并行，变成了三足鼎立，多了一个比亚迪智能驾驶概念。 Deepseek：今天盘后，Deepseek方向最劲爆的新闻：因服务器资源紧张，DeepSeek已暂停API服务充值     这个新闻证实，dee

核心观点：大语言模型发展进入深度推理阶段，通用人工智能愈行愈近，AI应用进入爆发前夜。站在当前这一重要的历史节点展望人工智能的未来发展，其中技术是源动力，应用是牵引力，能源是支撑力，以下是头部券商总结的2025年AI十大发展趋势：趋势一 推理计算提升大模型准确率，强化学习激发模型推理能力Open A

港股金山云假期暴涨50%，今天A股杭钢股份、优刻得以及青云科技均已一字涨停！Deepseek出现之后，将直接颠覆云的盈利模式。过去多年，国内云厂由于客户要求定制化开发，利润率整体极低或者亏损，24年国内云的逻辑没有演绎，核心卡在了模型差距大，而deepseek就是scaling law放缓和模型平权

通宇通讯（002792）：商业卫星龙头，卫星订单大增 给予通宇通讯买入评级，6个月给予40元目标 SpaceX将发射4.2万颗卫星！ 关注马斯克暗度陈仓！iPhone将成星链遥控器，全球电信巨头集体失眠！ 当苹果悄悄测试"卫星SOS"功能时，所有人都以为是库克的小把戏，直到马斯克亮出王炸——Sp

Deepseek 被认为是 scaling law 放缓和模型平权标志性事件。国内云厂商深陷低利润率甚至亏损的困境，主要因为客户对定制化开发有着较高的要求，导致成本居高不下。到了 2024 年，国内云业务的发展逻辑未能有效演绎，其关键还是在于模型能力与行业头部存在较大差距。不过，Deepseek 的

思路一:具备全球竞争优势的算力龙头企业随着北美宣布“星际之门计划”、OpenAI发布Al agent产品，全球算力需求景气度持续上修，建议坚守具备全球竞争优势、受益于全球算力景气度上行的龙头企业，例如:光通信(中际旭创、新易盛、天孚通信、太辰光等)、交换机 (Arista等)、铜链接(AEC组件、芯

热点传闻1、中国银行计划为人工智能全产业链提供1万亿元金融支持2、抖音上线“打车”服务，目前仅入驻高德一家出行服务商3、IDC：到2028年全球AI基础设施支出超1000亿美元4、同花顺智能体盘中开新服个股信息差1、锦鸡股份：专为智能体提供算力2、三联虹普：三联虹普携手TMT、华为云发布国内首个“化

近日，美国BIS正式发布了一项全球AI管控新规，涉及GPU等硬件以及将AI模型权重纳入监管范围。虽然尚不清楚接下来的特朗普政府对于这一禁令会如何处理，但美国在科技领域对于中国的封锁持续已久，国产芯片在设计、制造等关键领域也在持续突破。在美国制裁持续升级的背景下，国产算力自立自强大势所趋，建议关注GP

【开源通信】Stargate与豆包共振，看好光通信、AIDC产业链、AI应用等投资机会 🐯2025年1月22日，特朗普宣布软银、OpenAI、甲骨文联合成立一家新AI公司Stargate，计划在未来四年投资5000亿美元，并将立即投资1000亿美元，为OpenAI建设新的AI基础设施。Starga

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 一、昨夜发酵消息精选。1、AI智能体：OpenAI智能体新线索曝光。OpenAI近期有以下最新动作：（1）发布GPT-03及AI智能体工具计划。1月23日消息，OpenAI首席产品官凯文•维尔在世界经济论坛年会上宣布，预计在2月或3月发布更智能的GPT-03模型，并且将在2025年第一季

人形机器人在各行业的应用，正展现出显著的增长潜力和多样化的趋势。根据市场预测，中国人形机器人市场，将从2024年的27.6亿元，增长至2035年的3000亿元。技术进步，是推动这一增长的核心因素，特别是人工智能、高端制造和新材料的结合，不仅提升了人形机器人的性能，也有效降低了成本，从而推动市场需求的

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