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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:54:22
🎈🎈维科技术调研总结
🎈🎈【钠电的替代逻辑】 1. 成本低是最基本的逻辑,钠电池量产后成本一定会低于0.5元/wh 2. 锂电池70%-80%依赖进口,钠电池的应用可以避免资源端被卡脖子 🎈🎈【钠电的主要应用领域】 1. 两轮车:对铅酸的替代趋势较为明确 2. 储能:目前循环次数不满足要求,仍处于中试阶段,25年储能渗透率40%-50% 🎈🎈【技术路线的选择】 普鲁士蓝:工程化要求更苛刻,成品不太容易; 层状氧化物:技术成熟,成本较高; 聚阴离子型:明年会有量产,成本较低 🎈🎈【钠电材料端拆解】 1.
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:53:56
【华西环保低碳】第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨
第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨,对应电碳成本涨至53.5万元/吨 ⚡锂精矿成交价7830美元/吨,锂盐加工成本为53.47万元/吨 PLS今日接受的拍卖前7100美元/吨出价(SC5.5,黑德兰港离岸),按比例调整锂含量和运费后,相当于 SC6.0 (CIF 中国)等值基础上的大约 7,830 美元/公吨的出价,按照碳酸锂加工费2.5万元/吨计算,折碳酸锂成本53.47万元/吨(含增值税)。相较于9月20日的拍卖成交的价格6988美元/吨(SC5.5,黑德兰港离岸),按照折SC
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:52:52
【平安医药】政策支持下儿童药景气度提升,行业龙头厚积薄发,推荐一品红!
🚀 儿童药行业景气度提升。近两年国家从保障需求、鼓励研发、优先审评、简化采购程序、基药扩容、扩大医保支付范围、打破入院壁垒等多个方面,频繁出台儿童用药相关支持政策,我们认为儿童药有望迎来景气度提升阶段。 🚀 一品红儿童用药管线丰富。当前一品红共有22个儿童药注册批件,其中8个为儿童药独家品种。2021 年除盐酸克林霉素棕榈酸酯分散片在二级及以上等级医院覆盖率约为 19.43%外,其他特色儿童药如芩香清解口服液、馥感啉口服液、益气健脾口服液和参柏洗液等在等级医院覆盖率均在 3%以内,公司儿童药
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2022-10-18 20:52:15
【怡合达】近期交流精华
👉未来3-5年发展思路:1)深化FA业务:例如提升分拣供应能力等,FA业务未来5年内都会保持快速增长;2)加速发展FB业务;3)提升机加工能力进行国产替代。 👉FA业务分下游增速: ①第一梯队:新能源 半导体;前三季度锂电增速80-90%,光伏半年增速30% ,三季度增速会更快一些。 ②第二梯队:3C 工业机器人 医疗;3C自21年来行业增速一般,之所以21年及22年至今3C增速不错是因为三环、歌尔等大客户拉动,不代表行业整体表现; ③第三梯队:一般行业 汽车。 未来判断增速较快的行业:半导
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2022-10-18 20:51:56
【创新药行业观点重申】基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟
基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟、CXO的发展、企业管理经验及政府审批政策的成熟,有望逐渐打破制药行业的反摩尔定律,创新药研发早已不再是完全摸着石头过河。 医生患者的认知水平,患者支付能力等 国情决定在我国推广创新药无法一蹴而就,PD1的降价是创新药渗透的催化剂,将是其他国产创新药放量的催化剂。 FDA并非对国产创新药关上了上市的大门,而希望将“政策灵活性”赋予缺医少药的疾病领域。尽管会议花了大量的时间讨论ORIENT-11的临床终点、对照药物、人种多样性,但ODAC拒绝直接获批
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2022-10-18 20:51:28
【中金电新】欧美光伏PPA电价更新20221018
【中金电新 曾韬团队】欧美光伏PPA电价更新20221018 #欧洲3Q22平均PPA电价 环比 15.4%、同比 53.2%,趋势要点: 👉当前新能源PPA电价仍远低于欧盟设定的180欧元/MWh非边际机组收入上限,因此收入上限不影响长期PPA合同的签订活动,部分长期PPA签订活动仍在进行; 👉长期持续的批发电力高价使得电站开发商、银行比以前更容易接纳不签订长期PPA的纯市场化新能源电站项目,这也使得可供工商业企业签订长期PPA的新能源项目供给收缩; #美国3Q22平均PPA电价 环比 7
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2022-10-18 20:51:00
【财通电子】关于高校电子测量仪器仪表更换政策的草根调研结果
1. 高校电测仪器分为两类:以示波器为例,一种是用于课堂教学的,带宽一般在100M左右;另一种是用于实验室的,标准与科研院所相同,指标取决于实验需求,低的有1-2G,最高可达40G带宽。 2. 目前在985高校实验室的高端仪器以国外品牌为主,比如某头部高校电院主要采购是德科技的产品,射频类部分采购自国产厂商。 3. 用于教学的仪器基本处于最低端(例如可对标普源精电的HDO1000),带宽处于10-100M,各类品牌都有,以国产为主。 4. 在高端仪器方面,国内仪器与国外不仅是硬件参数的差距,在软
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2022-10-18 20:50:31
【天风建筑建材】四川路桥22Q3业绩预告快评:Q3业绩超预期,继续看好中长期投资价值
[玫瑰]三季度业绩有望高增长,大股东持股比例进一步提升 公司发布公告,预计22Q1-3实现归母净利润60.1亿元,同比 74.5%,其中Q3单季度归母净利润23.5亿元,同比 146.5%,超我们此前预期。公司还公告大股东蜀道集团已完成8月11日披露的增持计划,当前持股比例69.76%,同时大股东计划于2022年10月17日起6个月内,以自有资金继续择机增持2-4亿元公司股票,按照当前公司股价估算,我们预计本次增持完成后持股比例有望超70%以上。我们认为公司当前在手订单充裕(截止22H1累计中标
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2022-10-18 19:56:52
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格回暖支撑盈利改善 国内大储:共享储能与独立储能模式兴起下国内大储终端运营盈利拐点显现,中标情况呈量价齐升,有望带动产业链利润修复。 (1)从招标量看,1-9月国内大储能中标规模达18.18GW/37.99GWh,中标到开工建设滞后期受盈利性影响部分企业可能存在观望态度,但下半年大储需求爆发已成定局,预计全年装机规模超10GWh(21年国内大储装机约4GWh)。 (2)从中标价格看,目前独立储能、共享储能EPC报价在1.6-2.0元/Wh
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2022-10-18 17:30:52
【浙商重大推荐 三年一倍股:星期六】
[太阳]星期六业绩预告发布,前三季度公司净利润2.0-3.0亿元,扣非1.82-2.73亿元,单Q3净利润0.89-1.9亿元,扣非0.78-1.7亿元。 [太阳]历史鞋履业务拖累出清在即,当前正与二次挂牌意向受让方紧密推进中。 [太阳]Q3股权激励摊销约813万,仍对业绩产生一定影响。 [太阳]遥望利润释放确定,盈利能力稳中有升! 遥望前三季度净利润3.3-3.8亿元,预计单Q3实现净利润1.5-2.0亿元。 -------------------------- [庆祝]星期六——底部推荐机遇
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2022-10-18 17:30:10
【迈为股份】20221018交流精华【东吴机械】
异质结电池片降本:短期内,166 HJT电池片预计在2022年底可以实现总成本追平PERC,210电池片预计于2023年初追平PERC;长期看,微晶NP型 薄片化 生产规模将继续助力HJT的降本。 迈为0BB设备:在2022年年底之前,公司0BB设备会在客户端进行中试,计划2023年上半年推出量产设备,近期会确定0BB的技术路线。迈为0BB的实现方式是先焊接、再点胶,焊接完成后即可进行检测,适合国内高速迭代的工艺现状,相比而言后焊接缺点明显,国内材料工艺管控松弛,供应商更换速度快,导致后焊接较难
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2022-10-18 17:29:42
【南都电源】工业储能为本,发力新能源储能,继续重点推荐!
#业绩更新,22H1收入56.35亿元(-14.61% YoY,剥离资产所致),归母净利润5.29亿元( 1323.25% YoY),扣非净利润0.41亿元( 326.73% YoY),其中Q1/Q2分别为0.12/0.29亿元,业绩持续改善。22H1毛利率8.49%(较21年4.24%明显改善),其中Q2毛净利率8.10%/1.43%。 #产能更新,1)储能产能,目前锂电产能5GWh,预计22/23年底分别扩产至10/20GWh,远期规划35-40GWh,铅酸电池25亿元收入保持稳定,重心在锂
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为国接盘的公社达人
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【天风电新】我们为什么看好新风光的储能业务?
对国内储能的看法: 1) 看好放量的弹性,但盈利模式并不清晰。这也是我们为什么在今年针对国内大储,重点推荐的方向是温控,一方面因为温控不在碳酸锂-电池-系统集成商-epc这条线,另一方面温控液冷替代风冷产业趋势走出来了。 2) 但同时我们错过了南网科技这个大牛股。一方面他的下游能够盈利自然他是跟着有肉吃的;另一方面既当裁判员又当运动员,这种盈利模式是成立的。 3) 此外,我们要相信产业发展早期,给予他一定时间,盈利模式慢慢能够走出来。 而关于新风光: 1) 山东是为数不多在国内能看到储能清晰盈利
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新风光
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 17:28:55
【富临精工】产能规模预期上修,全面迭代升级为锰铁锂产能
锂电正极产能预期由12万吨上修到15万吨,且兼容锰铁锂生产。21年底公司投产锂电正极5万吨产能完成技改,兼容锰铁锂生产且产能提升为6万吨,22年9月份投产新产能有望上修至8万吨,预计22年底公司将具备15万吨锂电正极产能规模,且全部为兼容磷酸们铁锂的柔性产线,截至22年底,公司除了江西1万吨产能外,公司将具备14万吨的磷酸锰铁锂产能规模,成为市场磷酸锰铁锂产能规模领跑企业。 锰铁锂技术迭代创新,公司有望领跑行业。公司和C公司在锰铁锂领域合作深入,预计Q3季度末/Q4季度初有望实现小批量出货,且公
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富临精工
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2022-10-18 17:28:32
PLS锂精矿第十次拍卖:7830美元/吨,折碳酸锂成本53.5万!
📌事件:在第10次10月18号拍卖之前,PLS的5000吨 SC5.5的锂精矿已经收到的7100$/t(FOB)的报价,公司很满意,并已经接受了10%的定金。按比例调整后这个7830$/t(SC 6,CIF中国),较上次7708$/t 增长1.6%,预计11月中旬发货。 此次报价对应单吨锂盐的含税成本为(7100/5.5*6 90(运费))*7.2(汇率)*8(转换系数)*1.13(增值税) 25000(加工成本)=53.5万元/吨。 📌点评: 1、历史九次拍卖复盘 第一次:价格1250美金
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天齐锂业
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🎈🎈维科技术调研总结
🎈🎈【钠电的替代逻辑】 1. 成本低是最基本的逻辑,钠电池量产后成本一定会低于0.5元/wh 2. 锂电池70%-80%依赖进口,钠电池的应用可以避免资源端被卡脖子 🎈🎈【钠电的主要应用领域】 1. 两轮车:对铅酸的替代趋势较为明确 2. 储能:目前循环次数不满足要求,仍处于中试阶段,25年储能渗透率40%-50% 🎈🎈【技术路线的选择】 普鲁士蓝:工程化要求更苛刻,成品不太容易; 层状氧化物:技术成熟,成本较高; 聚阴离子型:明年会有量产,成本较低 🎈🎈【钠电材料端拆解】 1.
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【华西环保低碳】第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨
第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨,对应电碳成本涨至53.5万元/吨 ⚡锂精矿成交价7830美元/吨,锂盐加工成本为53.47万元/吨 PLS今日接受的拍卖前7100美元/吨出价(SC5.5,黑德兰港离岸),按比例调整锂含量和运费后,相当于 SC6.0 (CIF 中国)等值基础上的大约 7,830 美元/公吨的出价,按照碳酸锂加工费2.5万元/吨计算,折碳酸锂成本53.47万元/吨(含增值税)。相较于9月20日的拍卖成交的价格6988美元/吨(SC5.5,黑德兰港离岸),按照折SC
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【平安医药】政策支持下儿童药景气度提升,行业龙头厚积薄发,推荐一品红!
🚀 儿童药行业景气度提升。近两年国家从保障需求、鼓励研发、优先审评、简化采购程序、基药扩容、扩大医保支付范围、打破入院壁垒等多个方面,频繁出台儿童用药相关支持政策,我们认为儿童药有望迎来景气度提升阶段。 🚀 一品红儿童用药管线丰富。当前一品红共有22个儿童药注册批件,其中8个为儿童药独家品种。2021 年除盐酸克林霉素棕榈酸酯分散片在二级及以上等级医院覆盖率约为 19.43%外,其他特色儿童药如芩香清解口服液、馥感啉口服液、益气健脾口服液和参柏洗液等在等级医院覆盖率均在 3%以内,公司儿童药
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【怡合达】近期交流精华
👉未来3-5年发展思路:1)深化FA业务:例如提升分拣供应能力等,FA业务未来5年内都会保持快速增长;2)加速发展FB业务;3)提升机加工能力进行国产替代。 👉FA业务分下游增速: ①第一梯队:新能源 半导体;前三季度锂电增速80-90%,光伏半年增速30% ,三季度增速会更快一些。 ②第二梯队:3C 工业机器人 医疗;3C自21年来行业增速一般,之所以21年及22年至今3C增速不错是因为三环、歌尔等大客户拉动,不代表行业整体表现; ③第三梯队:一般行业 汽车。 未来判断增速较快的行业:半导
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【创新药行业观点重申】基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟
基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟、CXO的发展、企业管理经验及政府审批政策的成熟,有望逐渐打破制药行业的反摩尔定律,创新药研发早已不再是完全摸着石头过河。 医生患者的认知水平,患者支付能力等 国情决定在我国推广创新药无法一蹴而就,PD1的降价是创新药渗透的催化剂,将是其他国产创新药放量的催化剂。 FDA并非对国产创新药关上了上市的大门,而希望将“政策灵活性”赋予缺医少药的疾病领域。尽管会议花了大量的时间讨论ORIENT-11的临床终点、对照药物、人种多样性,但ODAC拒绝直接获批
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【中金电新】欧美光伏PPA电价更新20221018
【中金电新 曾韬团队】欧美光伏PPA电价更新20221018 #欧洲3Q22平均PPA电价 环比 15.4%、同比 53.2%,趋势要点: 👉当前新能源PPA电价仍远低于欧盟设定的180欧元/MWh非边际机组收入上限,因此收入上限不影响长期PPA合同的签订活动,部分长期PPA签订活动仍在进行; 👉长期持续的批发电力高价使得电站开发商、银行比以前更容易接纳不签订长期PPA的纯市场化新能源电站项目,这也使得可供工商业企业签订长期PPA的新能源项目供给收缩; #美国3Q22平均PPA电价 环比 7
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【财通电子】关于高校电子测量仪器仪表更换政策的草根调研结果
1. 高校电测仪器分为两类:以示波器为例,一种是用于课堂教学的,带宽一般在100M左右;另一种是用于实验室的,标准与科研院所相同,指标取决于实验需求,低的有1-2G,最高可达40G带宽。 2. 目前在985高校实验室的高端仪器以国外品牌为主,比如某头部高校电院主要采购是德科技的产品,射频类部分采购自国产厂商。 3. 用于教学的仪器基本处于最低端(例如可对标普源精电的HDO1000),带宽处于10-100M,各类品牌都有,以国产为主。 4. 在高端仪器方面,国内仪器与国外不仅是硬件参数的差距,在软
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【天风建筑建材】四川路桥22Q3业绩预告快评:Q3业绩超预期,继续看好中长期投资价值
[玫瑰]三季度业绩有望高增长,大股东持股比例进一步提升 公司发布公告,预计22Q1-3实现归母净利润60.1亿元,同比 74.5%,其中Q3单季度归母净利润23.5亿元,同比 146.5%,超我们此前预期。公司还公告大股东蜀道集团已完成8月11日披露的增持计划,当前持股比例69.76%,同时大股东计划于2022年10月17日起6个月内,以自有资金继续择机增持2-4亿元公司股票,按照当前公司股价估算,我们预计本次增持完成后持股比例有望超70%以上。我们认为公司当前在手订单充裕(截止22H1累计中标
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【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格回暖支撑盈利改善 国内大储:共享储能与独立储能模式兴起下国内大储终端运营盈利拐点显现,中标情况呈量价齐升,有望带动产业链利润修复。 (1)从招标量看,1-9月国内大储能中标规模达18.18GW/37.99GWh,中标到开工建设滞后期受盈利性影响部分企业可能存在观望态度,但下半年大储需求爆发已成定局,预计全年装机规模超10GWh(21年国内大储装机约4GWh)。 (2)从中标价格看,目前独立储能、共享储能EPC报价在1.6-2.0元/Wh
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【浙商重大推荐 三年一倍股:星期六】
[太阳]星期六业绩预告发布,前三季度公司净利润2.0-3.0亿元,扣非1.82-2.73亿元,单Q3净利润0.89-1.9亿元,扣非0.78-1.7亿元。 [太阳]历史鞋履业务拖累出清在即,当前正与二次挂牌意向受让方紧密推进中。 [太阳]Q3股权激励摊销约813万,仍对业绩产生一定影响。 [太阳]遥望利润释放确定,盈利能力稳中有升! 遥望前三季度净利润3.3-3.8亿元,预计单Q3实现净利润1.5-2.0亿元。 -------------------------- [庆祝]星期六——底部推荐机遇
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【迈为股份】20221018交流精华【东吴机械】
异质结电池片降本:短期内,166 HJT电池片预计在2022年底可以实现总成本追平PERC,210电池片预计于2023年初追平PERC;长期看,微晶NP型 薄片化 生产规模将继续助力HJT的降本。 迈为0BB设备:在2022年年底之前,公司0BB设备会在客户端进行中试,计划2023年上半年推出量产设备,近期会确定0BB的技术路线。迈为0BB的实现方式是先焊接、再点胶,焊接完成后即可进行检测,适合国内高速迭代的工艺现状,相比而言后焊接缺点明显,国内材料工艺管控松弛,供应商更换速度快,导致后焊接较难
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【南都电源】工业储能为本,发力新能源储能,继续重点推荐!
#业绩更新,22H1收入56.35亿元(-14.61% YoY,剥离资产所致),归母净利润5.29亿元( 1323.25% YoY),扣非净利润0.41亿元( 326.73% YoY),其中Q1/Q2分别为0.12/0.29亿元,业绩持续改善。22H1毛利率8.49%(较21年4.24%明显改善),其中Q2毛净利率8.10%/1.43%。 #产能更新,1)储能产能,目前锂电产能5GWh,预计22/23年底分别扩产至10/20GWh,远期规划35-40GWh,铅酸电池25亿元收入保持稳定,重心在锂
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【天风电新】我们为什么看好新风光的储能业务?
对国内储能的看法: 1) 看好放量的弹性,但盈利模式并不清晰。这也是我们为什么在今年针对国内大储,重点推荐的方向是温控,一方面因为温控不在碳酸锂-电池-系统集成商-epc这条线,另一方面温控液冷替代风冷产业趋势走出来了。 2) 但同时我们错过了南网科技这个大牛股。一方面他的下游能够盈利自然他是跟着有肉吃的;另一方面既当裁判员又当运动员,这种盈利模式是成立的。 3) 此外,我们要相信产业发展早期,给予他一定时间,盈利模式慢慢能够走出来。 而关于新风光: 1) 山东是为数不多在国内能看到储能清晰盈利
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2022-10-18 17:28:55
【富临精工】产能规模预期上修,全面迭代升级为锰铁锂产能
锂电正极产能预期由12万吨上修到15万吨,且兼容锰铁锂生产。21年底公司投产锂电正极5万吨产能完成技改,兼容锰铁锂生产且产能提升为6万吨,22年9月份投产新产能有望上修至8万吨,预计22年底公司将具备15万吨锂电正极产能规模,且全部为兼容磷酸们铁锂的柔性产线,截至22年底,公司除了江西1万吨产能外,公司将具备14万吨的磷酸锰铁锂产能规模,成为市场磷酸锰铁锂产能规模领跑企业。 锰铁锂技术迭代创新,公司有望领跑行业。公司和C公司在锰铁锂领域合作深入,预计Q3季度末/Q4季度初有望实现小批量出货,且公
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富临精工
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2022-10-18 17:28:32
PLS锂精矿第十次拍卖:7830美元/吨,折碳酸锂成本53.5万!
📌事件:在第10次10月18号拍卖之前,PLS的5000吨 SC5.5的锂精矿已经收到的7100$/t(FOB)的报价,公司很满意,并已经接受了10%的定金。按比例调整后这个7830$/t(SC 6,CIF中国),较上次7708$/t 增长1.6%,预计11月中旬发货。 此次报价对应单吨锂盐的含税成本为(7100/5.5*6 90(运费))*7.2(汇率)*8(转换系数)*1.13(增值税) 25000(加工成本)=53.5万元/吨。 📌点评: 1、历史九次拍卖复盘 第一次:价格1250美金
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2022-10-18 20:54:22
🎈🎈维科技术调研总结
🎈🎈【钠电的替代逻辑】 1. 成本低是最基本的逻辑,钠电池量产后成本一定会低于0.5元/wh 2. 锂电池70%-80%依赖进口,钠电池的应用可以避免资源端被卡脖子 🎈🎈【钠电的主要应用领域】 1. 两轮车:对铅酸的替代趋势较为明确 2. 储能:目前循环次数不满足要求,仍处于中试阶段,25年储能渗透率40%-50% 🎈🎈【技术路线的选择】 普鲁士蓝:工程化要求更苛刻,成品不太容易; 层状氧化物:技术成熟,成本较高; 聚阴离子型:明年会有量产,成本较低 🎈🎈【钠电材料端拆解】 1.
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【华西环保低碳】第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨
第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨,对应电碳成本涨至53.5万元/吨 ⚡锂精矿成交价7830美元/吨,锂盐加工成本为53.47万元/吨 PLS今日接受的拍卖前7100美元/吨出价(SC5.5,黑德兰港离岸),按比例调整锂含量和运费后,相当于 SC6.0 (CIF 中国)等值基础上的大约 7,830 美元/公吨的出价,按照碳酸锂加工费2.5万元/吨计算,折碳酸锂成本53.47万元/吨(含增值税)。相较于9月20日的拍卖成交的价格6988美元/吨(SC5.5,黑德兰港离岸),按照折SC
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【平安医药】政策支持下儿童药景气度提升,行业龙头厚积薄发,推荐一品红!
🚀 儿童药行业景气度提升。近两年国家从保障需求、鼓励研发、优先审评、简化采购程序、基药扩容、扩大医保支付范围、打破入院壁垒等多个方面,频繁出台儿童用药相关支持政策,我们认为儿童药有望迎来景气度提升阶段。 🚀 一品红儿童用药管线丰富。当前一品红共有22个儿童药注册批件,其中8个为儿童药独家品种。2021 年除盐酸克林霉素棕榈酸酯分散片在二级及以上等级医院覆盖率约为 19.43%外,其他特色儿童药如芩香清解口服液、馥感啉口服液、益气健脾口服液和参柏洗液等在等级医院覆盖率均在 3%以内,公司儿童药
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2022-10-18 20:52:15
【怡合达】近期交流精华
👉未来3-5年发展思路:1)深化FA业务:例如提升分拣供应能力等,FA业务未来5年内都会保持快速增长;2)加速发展FB业务;3)提升机加工能力进行国产替代。 👉FA业务分下游增速: ①第一梯队:新能源 半导体;前三季度锂电增速80-90%,光伏半年增速30% ,三季度增速会更快一些。 ②第二梯队:3C 工业机器人 医疗;3C自21年来行业增速一般,之所以21年及22年至今3C增速不错是因为三环、歌尔等大客户拉动,不代表行业整体表现; ③第三梯队:一般行业 汽车。 未来判断增速较快的行业:半导
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怡合达
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【创新药行业观点重申】基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟
基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟、CXO的发展、企业管理经验及政府审批政策的成熟,有望逐渐打破制药行业的反摩尔定律,创新药研发早已不再是完全摸着石头过河。 医生患者的认知水平,患者支付能力等 国情决定在我国推广创新药无法一蹴而就,PD1的降价是创新药渗透的催化剂,将是其他国产创新药放量的催化剂。 FDA并非对国产创新药关上了上市的大门,而希望将“政策灵活性”赋予缺医少药的疾病领域。尽管会议花了大量的时间讨论ORIENT-11的临床终点、对照药物、人种多样性,但ODAC拒绝直接获批
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【中金电新】欧美光伏PPA电价更新20221018
【中金电新 曾韬团队】欧美光伏PPA电价更新20221018 #欧洲3Q22平均PPA电价 环比 15.4%、同比 53.2%,趋势要点: 👉当前新能源PPA电价仍远低于欧盟设定的180欧元/MWh非边际机组收入上限,因此收入上限不影响长期PPA合同的签订活动,部分长期PPA签订活动仍在进行; 👉长期持续的批发电力高价使得电站开发商、银行比以前更容易接纳不签订长期PPA的纯市场化新能源电站项目,这也使得可供工商业企业签订长期PPA的新能源项目供给收缩; #美国3Q22平均PPA电价 环比 7
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2022-10-18 20:51:00
【财通电子】关于高校电子测量仪器仪表更换政策的草根调研结果
1. 高校电测仪器分为两类:以示波器为例,一种是用于课堂教学的,带宽一般在100M左右;另一种是用于实验室的,标准与科研院所相同,指标取决于实验需求,低的有1-2G,最高可达40G带宽。 2. 目前在985高校实验室的高端仪器以国外品牌为主,比如某头部高校电院主要采购是德科技的产品,射频类部分采购自国产厂商。 3. 用于教学的仪器基本处于最低端(例如可对标普源精电的HDO1000),带宽处于10-100M,各类品牌都有,以国产为主。 4. 在高端仪器方面,国内仪器与国外不仅是硬件参数的差距,在软
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2022-10-18 20:50:31
【天风建筑建材】四川路桥22Q3业绩预告快评:Q3业绩超预期,继续看好中长期投资价值
[玫瑰]三季度业绩有望高增长,大股东持股比例进一步提升 公司发布公告,预计22Q1-3实现归母净利润60.1亿元,同比 74.5%,其中Q3单季度归母净利润23.5亿元,同比 146.5%,超我们此前预期。公司还公告大股东蜀道集团已完成8月11日披露的增持计划,当前持股比例69.76%,同时大股东计划于2022年10月17日起6个月内,以自有资金继续择机增持2-4亿元公司股票,按照当前公司股价估算,我们预计本次增持完成后持股比例有望超70%以上。我们认为公司当前在手订单充裕(截止22H1累计中标
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四川路桥
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2022-10-18 19:56:52
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格回暖支撑盈利改善 国内大储:共享储能与独立储能模式兴起下国内大储终端运营盈利拐点显现,中标情况呈量价齐升,有望带动产业链利润修复。 (1)从招标量看,1-9月国内大储能中标规模达18.18GW/37.99GWh,中标到开工建设滞后期受盈利性影响部分企业可能存在观望态度,但下半年大储需求爆发已成定局,预计全年装机规模超10GWh(21年国内大储装机约4GWh)。 (2)从中标价格看,目前独立储能、共享储能EPC报价在1.6-2.0元/Wh
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2022-10-18 17:30:52
【浙商重大推荐 三年一倍股:星期六】
[太阳]星期六业绩预告发布,前三季度公司净利润2.0-3.0亿元,扣非1.82-2.73亿元,单Q3净利润0.89-1.9亿元,扣非0.78-1.7亿元。 [太阳]历史鞋履业务拖累出清在即,当前正与二次挂牌意向受让方紧密推进中。 [太阳]Q3股权激励摊销约813万,仍对业绩产生一定影响。 [太阳]遥望利润释放确定,盈利能力稳中有升! 遥望前三季度净利润3.3-3.8亿元,预计单Q3实现净利润1.5-2.0亿元。 -------------------------- [庆祝]星期六——底部推荐机遇
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2022-10-18 17:30:10
【迈为股份】20221018交流精华【东吴机械】
异质结电池片降本:短期内,166 HJT电池片预计在2022年底可以实现总成本追平PERC,210电池片预计于2023年初追平PERC;长期看,微晶NP型 薄片化 生产规模将继续助力HJT的降本。 迈为0BB设备:在2022年年底之前,公司0BB设备会在客户端进行中试,计划2023年上半年推出量产设备,近期会确定0BB的技术路线。迈为0BB的实现方式是先焊接、再点胶,焊接完成后即可进行检测,适合国内高速迭代的工艺现状,相比而言后焊接缺点明显,国内材料工艺管控松弛,供应商更换速度快,导致后焊接较难
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迈为股份
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2022-10-18 17:29:42
【南都电源】工业储能为本,发力新能源储能,继续重点推荐!
#业绩更新,22H1收入56.35亿元(-14.61% YoY,剥离资产所致),归母净利润5.29亿元( 1323.25% YoY),扣非净利润0.41亿元( 326.73% YoY),其中Q1/Q2分别为0.12/0.29亿元,业绩持续改善。22H1毛利率8.49%(较21年4.24%明显改善),其中Q2毛净利率8.10%/1.43%。 #产能更新,1)储能产能,目前锂电产能5GWh,预计22/23年底分别扩产至10/20GWh,远期规划35-40GWh,铅酸电池25亿元收入保持稳定,重心在锂
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南都电源
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2022-10-18 17:29:18
【天风电新】我们为什么看好新风光的储能业务?
对国内储能的看法: 1) 看好放量的弹性,但盈利模式并不清晰。这也是我们为什么在今年针对国内大储,重点推荐的方向是温控,一方面因为温控不在碳酸锂-电池-系统集成商-epc这条线,另一方面温控液冷替代风冷产业趋势走出来了。 2) 但同时我们错过了南网科技这个大牛股。一方面他的下游能够盈利自然他是跟着有肉吃的;另一方面既当裁判员又当运动员,这种盈利模式是成立的。 3) 此外,我们要相信产业发展早期,给予他一定时间,盈利模式慢慢能够走出来。 而关于新风光: 1) 山东是为数不多在国内能看到储能清晰盈利
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新风光
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【富临精工】产能规模预期上修,全面迭代升级为锰铁锂产能
锂电正极产能预期由12万吨上修到15万吨,且兼容锰铁锂生产。21年底公司投产锂电正极5万吨产能完成技改,兼容锰铁锂生产且产能提升为6万吨,22年9月份投产新产能有望上修至8万吨,预计22年底公司将具备15万吨锂电正极产能规模,且全部为兼容磷酸们铁锂的柔性产线,截至22年底,公司除了江西1万吨产能外,公司将具备14万吨的磷酸锰铁锂产能规模,成为市场磷酸锰铁锂产能规模领跑企业。 锰铁锂技术迭代创新,公司有望领跑行业。公司和C公司在锰铁锂领域合作深入,预计Q3季度末/Q4季度初有望实现小批量出货,且公
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PLS锂精矿第十次拍卖:7830美元/吨,折碳酸锂成本53.5万!
📌事件:在第10次10月18号拍卖之前,PLS的5000吨 SC5.5的锂精矿已经收到的7100$/t(FOB)的报价,公司很满意,并已经接受了10%的定金。按比例调整后这个7830$/t(SC 6,CIF中国),较上次7708$/t 增长1.6%,预计11月中旬发货。 此次报价对应单吨锂盐的含税成本为(7100/5.5*6 90(运费))*7.2(汇率)*8(转换系数)*1.13(增值税) 25000(加工成本)=53.5万元/吨。 📌点评: 1、历史九次拍卖复盘 第一次:价格1250美金
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🎈🎈维科技术调研总结
🎈🎈【钠电的替代逻辑】 1. 成本低是最基本的逻辑,钠电池量产后成本一定会低于0.5元/wh 2. 锂电池70%-80%依赖进口,钠电池的应用可以避免资源端被卡脖子 🎈🎈【钠电的主要应用领域】 1. 两轮车:对铅酸的替代趋势较为明确 2. 储能:目前循环次数不满足要求,仍处于中试阶段,25年储能渗透率40%-50% 🎈🎈【技术路线的选择】 普鲁士蓝:工程化要求更苛刻,成品不太容易; 层状氧化物:技术成熟,成本较高; 聚阴离子型:明年会有量产,成本较低 🎈🎈【钠电材料端拆解】 1.
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【华西环保低碳】第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨
第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨,对应电碳成本涨至53.5万元/吨 ⚡锂精矿成交价7830美元/吨,锂盐加工成本为53.47万元/吨 PLS今日接受的拍卖前7100美元/吨出价(SC5.5,黑德兰港离岸),按比例调整锂含量和运费后,相当于 SC6.0 (CIF 中国)等值基础上的大约 7,830 美元/公吨的出价,按照碳酸锂加工费2.5万元/吨计算,折碳酸锂成本53.47万元/吨(含增值税)。相较于9月20日的拍卖成交的价格6988美元/吨(SC5.5,黑德兰港离岸),按照折SC
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【平安医药】政策支持下儿童药景气度提升,行业龙头厚积薄发,推荐一品红!
🚀 儿童药行业景气度提升。近两年国家从保障需求、鼓励研发、优先审评、简化采购程序、基药扩容、扩大医保支付范围、打破入院壁垒等多个方面,频繁出台儿童用药相关支持政策,我们认为儿童药有望迎来景气度提升阶段。 🚀 一品红儿童用药管线丰富。当前一品红共有22个儿童药注册批件,其中8个为儿童药独家品种。2021 年除盐酸克林霉素棕榈酸酯分散片在二级及以上等级医院覆盖率约为 19.43%外,其他特色儿童药如芩香清解口服液、馥感啉口服液、益气健脾口服液和参柏洗液等在等级医院覆盖率均在 3%以内,公司儿童药
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【怡合达】近期交流精华
👉未来3-5年发展思路:1)深化FA业务:例如提升分拣供应能力等,FA业务未来5年内都会保持快速增长;2)加速发展FB业务;3)提升机加工能力进行国产替代。 👉FA业务分下游增速: ①第一梯队:新能源 半导体;前三季度锂电增速80-90%,光伏半年增速30% ,三季度增速会更快一些。 ②第二梯队:3C 工业机器人 医疗;3C自21年来行业增速一般,之所以21年及22年至今3C增速不错是因为三环、歌尔等大客户拉动,不代表行业整体表现; ③第三梯队:一般行业 汽车。 未来判断增速较快的行业:半导
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【创新药行业观点重申】基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟
基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟、CXO的发展、企业管理经验及政府审批政策的成熟,有望逐渐打破制药行业的反摩尔定律,创新药研发早已不再是完全摸着石头过河。 医生患者的认知水平,患者支付能力等 国情决定在我国推广创新药无法一蹴而就,PD1的降价是创新药渗透的催化剂,将是其他国产创新药放量的催化剂。 FDA并非对国产创新药关上了上市的大门,而希望将“政策灵活性”赋予缺医少药的疾病领域。尽管会议花了大量的时间讨论ORIENT-11的临床终点、对照药物、人种多样性,但ODAC拒绝直接获批
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【中金电新】欧美光伏PPA电价更新20221018
【中金电新 曾韬团队】欧美光伏PPA电价更新20221018 #欧洲3Q22平均PPA电价 环比 15.4%、同比 53.2%,趋势要点: 👉当前新能源PPA电价仍远低于欧盟设定的180欧元/MWh非边际机组收入上限,因此收入上限不影响长期PPA合同的签订活动,部分长期PPA签订活动仍在进行; 👉长期持续的批发电力高价使得电站开发商、银行比以前更容易接纳不签订长期PPA的纯市场化新能源电站项目,这也使得可供工商业企业签订长期PPA的新能源项目供给收缩; #美国3Q22平均PPA电价 环比 7
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【财通电子】关于高校电子测量仪器仪表更换政策的草根调研结果
1. 高校电测仪器分为两类:以示波器为例,一种是用于课堂教学的,带宽一般在100M左右;另一种是用于实验室的,标准与科研院所相同,指标取决于实验需求,低的有1-2G,最高可达40G带宽。 2. 目前在985高校实验室的高端仪器以国外品牌为主,比如某头部高校电院主要采购是德科技的产品,射频类部分采购自国产厂商。 3. 用于教学的仪器基本处于最低端(例如可对标普源精电的HDO1000),带宽处于10-100M,各类品牌都有,以国产为主。 4. 在高端仪器方面,国内仪器与国外不仅是硬件参数的差距,在软
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【天风建筑建材】四川路桥22Q3业绩预告快评:Q3业绩超预期,继续看好中长期投资价值
[玫瑰]三季度业绩有望高增长,大股东持股比例进一步提升 公司发布公告,预计22Q1-3实现归母净利润60.1亿元,同比 74.5%,其中Q3单季度归母净利润23.5亿元,同比 146.5%,超我们此前预期。公司还公告大股东蜀道集团已完成8月11日披露的增持计划,当前持股比例69.76%,同时大股东计划于2022年10月17日起6个月内,以自有资金继续择机增持2-4亿元公司股票,按照当前公司股价估算,我们预计本次增持完成后持股比例有望超70%以上。我们认为公司当前在手订单充裕(截止22H1累计中标
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【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格回暖支撑盈利改善 国内大储:共享储能与独立储能模式兴起下国内大储终端运营盈利拐点显现,中标情况呈量价齐升,有望带动产业链利润修复。 (1)从招标量看,1-9月国内大储能中标规模达18.18GW/37.99GWh,中标到开工建设滞后期受盈利性影响部分企业可能存在观望态度,但下半年大储需求爆发已成定局,预计全年装机规模超10GWh(21年国内大储装机约4GWh)。 (2)从中标价格看,目前独立储能、共享储能EPC报价在1.6-2.0元/Wh
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【浙商重大推荐 三年一倍股:星期六】
[太阳]星期六业绩预告发布,前三季度公司净利润2.0-3.0亿元,扣非1.82-2.73亿元,单Q3净利润0.89-1.9亿元,扣非0.78-1.7亿元。 [太阳]历史鞋履业务拖累出清在即,当前正与二次挂牌意向受让方紧密推进中。 [太阳]Q3股权激励摊销约813万,仍对业绩产生一定影响。 [太阳]遥望利润释放确定,盈利能力稳中有升! 遥望前三季度净利润3.3-3.8亿元,预计单Q3实现净利润1.5-2.0亿元。 -------------------------- [庆祝]星期六——底部推荐机遇
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【迈为股份】20221018交流精华【东吴机械】
异质结电池片降本:短期内,166 HJT电池片预计在2022年底可以实现总成本追平PERC,210电池片预计于2023年初追平PERC;长期看,微晶NP型 薄片化 生产规模将继续助力HJT的降本。 迈为0BB设备:在2022年年底之前,公司0BB设备会在客户端进行中试,计划2023年上半年推出量产设备,近期会确定0BB的技术路线。迈为0BB的实现方式是先焊接、再点胶,焊接完成后即可进行检测,适合国内高速迭代的工艺现状,相比而言后焊接缺点明显,国内材料工艺管控松弛,供应商更换速度快,导致后焊接较难
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【南都电源】工业储能为本,发力新能源储能,继续重点推荐!
#业绩更新,22H1收入56.35亿元(-14.61% YoY,剥离资产所致),归母净利润5.29亿元( 1323.25% YoY),扣非净利润0.41亿元( 326.73% YoY),其中Q1/Q2分别为0.12/0.29亿元,业绩持续改善。22H1毛利率8.49%(较21年4.24%明显改善),其中Q2毛净利率8.10%/1.43%。 #产能更新,1)储能产能,目前锂电产能5GWh,预计22/23年底分别扩产至10/20GWh,远期规划35-40GWh,铅酸电池25亿元收入保持稳定,重心在锂
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南都电源
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 17:29:18
【天风电新】我们为什么看好新风光的储能业务?
对国内储能的看法: 1) 看好放量的弹性,但盈利模式并不清晰。这也是我们为什么在今年针对国内大储,重点推荐的方向是温控,一方面因为温控不在碳酸锂-电池-系统集成商-epc这条线,另一方面温控液冷替代风冷产业趋势走出来了。 2) 但同时我们错过了南网科技这个大牛股。一方面他的下游能够盈利自然他是跟着有肉吃的;另一方面既当裁判员又当运动员,这种盈利模式是成立的。 3) 此外,我们要相信产业发展早期,给予他一定时间,盈利模式慢慢能够走出来。 而关于新风光: 1) 山东是为数不多在国内能看到储能清晰盈利
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新风光
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 17:28:55
【富临精工】产能规模预期上修,全面迭代升级为锰铁锂产能
锂电正极产能预期由12万吨上修到15万吨,且兼容锰铁锂生产。21年底公司投产锂电正极5万吨产能完成技改,兼容锰铁锂生产且产能提升为6万吨,22年9月份投产新产能有望上修至8万吨,预计22年底公司将具备15万吨锂电正极产能规模,且全部为兼容磷酸们铁锂的柔性产线,截至22年底,公司除了江西1万吨产能外,公司将具备14万吨的磷酸锰铁锂产能规模,成为市场磷酸锰铁锂产能规模领跑企业。 锰铁锂技术迭代创新,公司有望领跑行业。公司和C公司在锰铁锂领域合作深入,预计Q3季度末/Q4季度初有望实现小批量出货,且公
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富临精工
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 17:28:32
PLS锂精矿第十次拍卖:7830美元/吨,折碳酸锂成本53.5万!
📌事件:在第10次10月18号拍卖之前,PLS的5000吨 SC5.5的锂精矿已经收到的7100$/t(FOB)的报价,公司很满意,并已经接受了10%的定金。按比例调整后这个7830$/t(SC 6,CIF中国),较上次7708$/t 增长1.6%,预计11月中旬发货。 此次报价对应单吨锂盐的含税成本为(7100/5.5*6 90(运费))*7.2(汇率)*8(转换系数)*1.13(增值税) 25000(加工成本)=53.5万元/吨。 📌点评: 1、历史九次拍卖复盘 第一次:价格1250美金
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天齐锂业
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:54:22
🎈🎈维科技术调研总结
🎈🎈【钠电的替代逻辑】 1. 成本低是最基本的逻辑,钠电池量产后成本一定会低于0.5元/wh 2. 锂电池70%-80%依赖进口,钠电池的应用可以避免资源端被卡脖子 🎈🎈【钠电的主要应用领域】 1. 两轮车:对铅酸的替代趋势较为明确 2. 储能:目前循环次数不满足要求,仍处于中试阶段,25年储能渗透率40%-50% 🎈🎈【技术路线的选择】 普鲁士蓝:工程化要求更苛刻,成品不太容易; 层状氧化物:技术成熟,成本较高; 聚阴离子型:明年会有量产,成本较低 🎈🎈【钠电材料端拆解】 1.
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维科技术
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:53:56
【华西环保低碳】第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨
第十次PLS锂精矿拍卖买断价为7830美元/吨,对应电碳成本涨至53.5万元/吨 ⚡锂精矿成交价7830美元/吨,锂盐加工成本为53.47万元/吨 PLS今日接受的拍卖前7100美元/吨出价(SC5.5,黑德兰港离岸),按比例调整锂含量和运费后,相当于 SC6.0 (CIF 中国)等值基础上的大约 7,830 美元/公吨的出价,按照碳酸锂加工费2.5万元/吨计算,折碳酸锂成本53.47万元/吨(含增值税)。相较于9月20日的拍卖成交的价格6988美元/吨(SC5.5,黑德兰港离岸),按照折SC
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永兴材料
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中矿资源
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:52:52
【平安医药】政策支持下儿童药景气度提升,行业龙头厚积薄发,推荐一品红!
🚀 儿童药行业景气度提升。近两年国家从保障需求、鼓励研发、优先审评、简化采购程序、基药扩容、扩大医保支付范围、打破入院壁垒等多个方面,频繁出台儿童用药相关支持政策,我们认为儿童药有望迎来景气度提升阶段。 🚀 一品红儿童用药管线丰富。当前一品红共有22个儿童药注册批件,其中8个为儿童药独家品种。2021 年除盐酸克林霉素棕榈酸酯分散片在二级及以上等级医院覆盖率约为 19.43%外,其他特色儿童药如芩香清解口服液、馥感啉口服液、益气健脾口服液和参柏洗液等在等级医院覆盖率均在 3%以内,公司儿童药
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平安好医生
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恒瑞医药
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:52:15
【怡合达】近期交流精华
👉未来3-5年发展思路:1)深化FA业务:例如提升分拣供应能力等,FA业务未来5年内都会保持快速增长;2)加速发展FB业务;3)提升机加工能力进行国产替代。 👉FA业务分下游增速: ①第一梯队:新能源 半导体;前三季度锂电增速80-90%,光伏半年增速30% ,三季度增速会更快一些。 ②第二梯队:3C 工业机器人 医疗;3C自21年来行业增速一般,之所以21年及22年至今3C增速不错是因为三环、歌尔等大客户拉动,不代表行业整体表现; ③第三梯队:一般行业 汽车。 未来判断增速较快的行业:半导
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怡合达
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为国接盘的公社达人
2022-10-18 20:51:56
【创新药行业观点重申】基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟
基因组学,GWAS等生物基础知识和研究手段的成熟、CXO的发展、企业管理经验及政府审批政策的成熟,有望逐渐打破制药行业的反摩尔定律,创新药研发早已不再是完全摸着石头过河。 医生患者的认知水平,患者支付能力等 国情决定在我国推广创新药无法一蹴而就,PD1的降价是创新药渗透的催化剂,将是其他国产创新药放量的催化剂。 FDA并非对国产创新药关上了上市的大门,而希望将“政策灵活性”赋予缺医少药的疾病领域。尽管会议花了大量的时间讨论ORIENT-11的临床终点、对照药物、人种多样性,但ODAC拒绝直接获批
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科济药业-B
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诺诚健华
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2022-10-18 20:51:28
【中金电新】欧美光伏PPA电价更新20221018
【中金电新 曾韬团队】欧美光伏PPA电价更新20221018 #欧洲3Q22平均PPA电价 环比 15.4%、同比 53.2%,趋势要点: 👉当前新能源PPA电价仍远低于欧盟设定的180欧元/MWh非边际机组收入上限,因此收入上限不影响长期PPA合同的签订活动,部分长期PPA签订活动仍在进行; 👉长期持续的批发电力高价使得电站开发商、银行比以前更容易接纳不签订长期PPA的纯市场化新能源电站项目,这也使得可供工商业企业签订长期PPA的新能源项目供给收缩; #美国3Q22平均PPA电价 环比 7
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阳光电源
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2022-10-18 20:51:00
【财通电子】关于高校电子测量仪器仪表更换政策的草根调研结果
1. 高校电测仪器分为两类:以示波器为例,一种是用于课堂教学的,带宽一般在100M左右;另一种是用于实验室的,标准与科研院所相同,指标取决于实验需求,低的有1-2G,最高可达40G带宽。 2. 目前在985高校实验室的高端仪器以国外品牌为主,比如某头部高校电院主要采购是德科技的产品,射频类部分采购自国产厂商。 3. 用于教学的仪器基本处于最低端(例如可对标普源精电的HDO1000),带宽处于10-100M,各类品牌都有,以国产为主。 4. 在高端仪器方面,国内仪器与国外不仅是硬件参数的差距,在软
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普源精电
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鼎阳科技
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坤恒顺维
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2022-10-18 20:50:31
【天风建筑建材】四川路桥22Q3业绩预告快评:Q3业绩超预期,继续看好中长期投资价值
[玫瑰]三季度业绩有望高增长,大股东持股比例进一步提升 公司发布公告,预计22Q1-3实现归母净利润60.1亿元,同比 74.5%,其中Q3单季度归母净利润23.5亿元,同比 146.5%,超我们此前预期。公司还公告大股东蜀道集团已完成8月11日披露的增持计划,当前持股比例69.76%,同时大股东计划于2022年10月17日起6个月内,以自有资金继续择机增持2-4亿元公司股票,按照当前公司股价估算,我们预计本次增持完成后持股比例有望超70%以上。我们认为公司当前在手订单充裕(截止22H1累计中标
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四川路桥
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2022-10-18 19:56:52
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格
【广发电新】国内大储板块:共享储能模式推广带动放量,招标价格回暖支撑盈利改善 国内大储:共享储能与独立储能模式兴起下国内大储终端运营盈利拐点显现,中标情况呈量价齐升,有望带动产业链利润修复。 (1)从招标量看,1-9月国内大储能中标规模达18.18GW/37.99GWh,中标到开工建设滞后期受盈利性影响部分企业可能存在观望态度,但下半年大储需求爆发已成定局,预计全年装机规模超10GWh(21年国内大储装机约4GWh)。 (2)从中标价格看,目前独立储能、共享储能EPC报价在1.6-2.0元/Wh
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南网科技
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云南能投
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2022-10-18 17:30:52
【浙商重大推荐 三年一倍股:星期六】
[太阳]星期六业绩预告发布,前三季度公司净利润2.0-3.0亿元,扣非1.82-2.73亿元,单Q3净利润0.89-1.9亿元,扣非0.78-1.7亿元。 [太阳]历史鞋履业务拖累出清在即,当前正与二次挂牌意向受让方紧密推进中。 [太阳]Q3股权激励摊销约813万,仍对业绩产生一定影响。 [太阳]遥望利润释放确定,盈利能力稳中有升! 遥望前三季度净利润3.3-3.8亿元,预计单Q3实现净利润1.5-2.0亿元。 -------------------------- [庆祝]星期六——底部推荐机遇
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遥望科技
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2022-10-18 17:30:10
【迈为股份】20221018交流精华【东吴机械】
异质结电池片降本:短期内,166 HJT电池片预计在2022年底可以实现总成本追平PERC,210电池片预计于2023年初追平PERC;长期看,微晶NP型 薄片化 生产规模将继续助力HJT的降本。 迈为0BB设备:在2022年年底之前,公司0BB设备会在客户端进行中试,计划2023年上半年推出量产设备,近期会确定0BB的技术路线。迈为0BB的实现方式是先焊接、再点胶,焊接完成后即可进行检测,适合国内高速迭代的工艺现状,相比而言后焊接缺点明显,国内材料工艺管控松弛,供应商更换速度快,导致后焊接较难
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迈为股份
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2022-10-18 17:29:42
【南都电源】工业储能为本,发力新能源储能,继续重点推荐!
#业绩更新,22H1收入56.35亿元(-14.61% YoY,剥离资产所致),归母净利润5.29亿元( 1323.25% YoY),扣非净利润0.41亿元( 326.73% YoY),其中Q1/Q2分别为0.12/0.29亿元,业绩持续改善。22H1毛利率8.49%(较21年4.24%明显改善),其中Q2毛净利率8.10%/1.43%。 #产能更新,1)储能产能,目前锂电产能5GWh,预计22/23年底分别扩产至10/20GWh,远期规划35-40GWh,铅酸电池25亿元收入保持稳定,重心在锂
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【天风电新】我们为什么看好新风光的储能业务?
对国内储能的看法: 1) 看好放量的弹性,但盈利模式并不清晰。这也是我们为什么在今年针对国内大储,重点推荐的方向是温控,一方面因为温控不在碳酸锂-电池-系统集成商-epc这条线,另一方面温控液冷替代风冷产业趋势走出来了。 2) 但同时我们错过了南网科技这个大牛股。一方面他的下游能够盈利自然他是跟着有肉吃的;另一方面既当裁判员又当运动员,这种盈利模式是成立的。 3) 此外,我们要相信产业发展早期,给予他一定时间,盈利模式慢慢能够走出来。 而关于新风光: 1) 山东是为数不多在国内能看到储能清晰盈利
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2022-10-18 17:28:55
【富临精工】产能规模预期上修,全面迭代升级为锰铁锂产能
锂电正极产能预期由12万吨上修到15万吨,且兼容锰铁锂生产。21年底公司投产锂电正极5万吨产能完成技改,兼容锰铁锂生产且产能提升为6万吨,22年9月份投产新产能有望上修至8万吨,预计22年底公司将具备15万吨锂电正极产能规模,且全部为兼容磷酸们铁锂的柔性产线,截至22年底,公司除了江西1万吨产能外,公司将具备14万吨的磷酸锰铁锂产能规模,成为市场磷酸锰铁锂产能规模领跑企业。 锰铁锂技术迭代创新,公司有望领跑行业。公司和C公司在锰铁锂领域合作深入,预计Q3季度末/Q4季度初有望实现小批量出货,且公
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PLS锂精矿第十次拍卖:7830美元/吨,折碳酸锂成本53.5万!
📌事件:在第10次10月18号拍卖之前,PLS的5000吨 SC5.5的锂精矿已经收到的7100$/t(FOB)的报价,公司很满意,并已经接受了10%的定金。按比例调整后这个7830$/t(SC 6,CIF中国),较上次7708$/t 增长1.6%,预计11月中旬发货。 此次报价对应单吨锂盐的含税成本为(7100/5.5*6 90(运费))*7.2(汇率)*8(转换系数)*1.13(增值税) 25000(加工成本)=53.5万元/吨。 📌点评: 1、历史九次拍卖复盘 第一次:价格1250美金
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