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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:15:19
【天风金属】天齐锂业Q3业绩预告点评 — 低于预期了么?
事件:天齐预计Q3归母净利50-65亿元,对应中值57.5亿元,扣非归母49.8-64.8亿元,对应中值57.3亿元,扣非净利中值环比Q2下滑11.12%。 量价拆分 — 销量环比持平,精矿成本超预期 天齐扣非57.3亿元=泰利森39万吨精矿出货 17.81亿元 SQM投资收益 15.52亿元 锂盐净利 24.01亿元(有详细模型欢迎私信) 【量 - 1.65万吨LCE】:受制于限电,影响四川总部 两家代工厂半个月产量,预计Q3产销量1.65万吨,与Q2持平。 【价 –49-50万】天齐目前国内
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天齐锂业
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:14:07
【国海公用•杨阳】补偿分布式“隔墙售电”落地浙江,交易细则有待进一步完善
政策历程:2017年起,国家能源局开始组织分布式发电市场化交易试点;2019年12月江苏省成为全国范围内首个允许分布式发电参与“隔墙售电”的省份;2022年9月,工商业光伏大省浙江宣布分布式发电可以与周边用户直接交易,自2023年1月1日起施行,成为“隔墙售电”工作推进又一重要节点。 试点情况:2019年发改委公布26个试点,容量共计165万千瓦,主要分布在江苏、河南、河北、安徽等地;2020年江苏常州首个5MW试点并网发电,预计年发电量680万千瓦时,所发电量就近在110千伏武澄变电所供电区域
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:13:36
🚘🚘把握三季报行情 坚定看好智能电动【华西汽车 崔琰团队】
汽车智能电动巨变,重塑产业秩序,把握汽车行业黄金十年每年的产业链行情机会。 三季报业绩预告陆续披露,拓普、文灿、科博达等龙头业绩表现超预期,我们预计零部件板块业绩同环比高增,基本面加速向上,建议把握三季报行情,优选智能电动增量 新势力产业链。 ——————————————— 🚘【拓普集团】 预计2022Q1-Q3营收109.5-111.5亿元,同比 40%-43%,归母净利11.88-12.28亿元,同比 58%-63%,扣非归母净利11.54-11.94亿元,同比 58%-63%; 其中20
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:13:13
【国金计算机】教育信息化后市观点
事件:9月7日,国务院常务会议指出,对高校、职业院校和实训基地、医院等设备购置和更新改造新增贷款,实施阶段性鼓励政策。9月28日,人民银行宣布设立设备更新改造专项再贷款,额度2000亿元以上,支持教育、卫生健康等10个领域设备购置与更新改造。随着近期风险偏好修复,相关板块开始活跃,市场关注度提升。 点评:1、教育是此次专项再贷款贴息政策的重要支持领域,预计主要对象是高校、职业院校,而非此前教育信息化行业主要落地场景K12及学前教育; 2、从具体投向看,参考招投标案例信息,预计资金用途主要为教学、
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:12:46
东财新能源】锂矿:三季度业绩延续向好,锂价或维持强势
锂矿公司相继发布三季度预告,整体业绩情况符合预期,其中赣锋锂业业绩超预期。 价:短中期还是供需,23年锂价仍有支撑。锂矿开采周期较长,按照目前锂矿相关项目投产进度来看,23年全年锂矿仍将延续紧平衡状态。当前资源涨价的成本传导机制越来越通畅,基本上已经能够传导到下游产品(如整车),导致电池厂的价格博弈动力减弱,或有利支撑目前碳酸锂价格站稳50万元以上。 量:25年规划权益产能整体翻番(LCE)。 天齐锂业:22年10.54万吨,25年15.5万吨; 赣锋锂业:22年16万吨,25年31万吨; 中矿
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:12:20
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情20221017
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情【中泰建材&新材料团队】20221017 高纯石英砂&石英材料:【石英股份】拟加码产能扩张,10月10日公告拟投资32亿,建设6万吨高纯石英砂、15万吨半导体级高纯石英砂、5800吨半导体石英制品项目。行业高景气下公司产能加速扩张,高成长性望持续兑现。 碳纤维:华东T700(12K)、T300(48/50K)均价23.0、12.3万元/吨,均环比持平。10月10日上海石化投产国内首个万吨级大丝束碳纤维生产线,计划24年2.4万吨原丝 1.
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:11:50
【国海中小盘•杨阳 |Ibeo宣告破产,激光雷达需重点关注量产落地】
日前,激光雷达鼻祖企业德国Ibeo公司发布公告称,由于无法获得进一步的增长融资,公司提交了破产申请。Ibeo的症结所在是其坚守的激光雷达技术路线成本居高不下,无法实现大规模上车。据Yole统计目前中国激光雷达供应商定点已占全球ADAS市场的50%,激光雷达行业需重点关注量产落地。10月7日美国政府公布一系列出口管制措施,根据新规定,除非获得美国政府的许可,美国企业不能再向中国芯片制造商提供可以生产先进芯片的设备。 市场行情回顾:截止至2022年10月14日,本周A股市场申万一级行业涨幅居前的板块
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2022-10-17 11:11:25
【国信医药】医疗器械板块大涨,推荐关注相关主线
今日医疗器械(申万)市盈率(TTM)15X,仍处于近十年历史分位点的低点。 IVD/骨科:集采政策边际缓和,板块估值迎来修复 9月底脊柱国采落地,10月中旬江西联盟生化集采征求意见稿发布。集采中选规则边际缓和,脊柱国采在最高有效申报价基础上平均降幅约60%,江西生化肝功集采规则允许在最高限价上降价20%即可拟中选,对于龙头企业而言市场份额有望显著提升,加速进口替代,情绪和估值有望快速修复。推荐关注迈瑞医疗、安图生物、新产业、威高骨科、威高股份等。 医疗设备: 财政贴息贷款政策助力诊断检验相关行业
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:10:39
【国信社服】报告中与社服板块相关的部分
1、办好人民满意的教育。考试招生制度改革要在充分论证搞好顶层设计基础上,试点先行,分部实施,有序推进;形成分类考试,综合评价,多元录取的考试招生制度(K12高考制度试点改革可能将逐渐探索,是在“双减”之后进一步推行素质教育的理念)。认可多种学习成果的终身学习立交桥(进一步加强职业教育和就业技能培训)。 2、完善分配制度和实施就业优先战略。就业是民生之本,解决就业问题根本要靠发展(人力资源服务行业大有可为)。 3、全面推进乡村振兴(乡村旅游特别是民宿、农家乐、亲子休闲等业态蓬勃发展)。 4、推动绿
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:10:03
最近为什么新能源短期有一定的压力?
主要原因是近期在开大会,而大会的政策思想给予了信创、军工、粮食、中药等一定的“预期差”,短期资金会追逐预期差,因此产生了资金的“虹吸效应”,进而给新能源造成压力。 但是我们应该知道: 1.政策的指引往往极其超前,很容易来带情绪变化,但是落实到基层上,往往会打折扣,该情形类似于今年上半年的“基建”,持续性一般;此外由于本次政策指向的范围更为广泛,医药、信创等短期反馈更加激烈,因此持续性可能会更短一些。 2.在大会报告中也提及了“新能源”,因此新能源也迎合国家方向,且新能源的基本面并没有问题,只是阶
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:06:22
互联网传媒周观点1017【华安互联网传媒】
[太阳]受短期外部扰动,餐饮、广告、游戏等行业或短期承压,但不改长期价值,特别是具备大空间、强壁垒的标的,中长期建议关注美团-W、腾讯控股 [太阳]电商:主要电商平布双十一补贴力度较去年有所提升,抖音、快手方面升级商家流量曝光扶持。建议关注:京东集团-W,拼多多,阿里巴巴-SW,值得买,唯品会。 [太阳]短视频及直播电商:10.8-10.14期间,东方甄选主账号共开播7天,GMV达2.0亿元,日均GMV达2851.3万元,相较上周环比上升26.1%,建议关注新东方在线。 [太阳]元宇宙:上海虹口
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:28:35
通信行业本周观点及推荐【中信建投通信】
10月16日,我们发布今年第40期周报《持续建议关注军工通信、电信运营商、电力物联网》。 [玫瑰]核心观点: 国庆假期后,A股市场先抑后扬,通信行业涨幅居前。近日美国公布9月CPI数据,同比上涨8.2%,高于市场预期的8.1%,环比上涨0.4%,高于市场预期的0.2%,核心CPI创下自1982年以来的最高水平,市场对于美联储再次大幅加息的预期提升。在市场担心海外经济衰退的情况下,建议持续加大重视内需型行业,例如军工通信、电信运营商、电力物联网等。此外,近期回调明显,但三四季度或中长期展望积极的标
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:28:03
【东北农业周观点更新】1016
生猪:10月16日外三元生猪价格28.40元/公斤,周环比大涨6.89%。国庆节后猪价意外加速上涨,意味着二次育肥、压栏惜售体量或颇为惊人。但在需求疲软背景下,猪价快速上冲后明显承压,猪价滞涨促使养殖户惜售情绪松动,今日现货价格已开始大幅下跌。我们再次强调今年下半年以来生猪价格快速上涨并非周期反转,主要是由于偶发因素叠加的阶段性供给减少。8月起标猪供给已经出现增长,当前标猪供需已能达到平衡水平,但肥猪由于供给恢复周期更长、相对紧缺,不过目前二次育肥体量较大,我们预计实际肥猪供给能力也已恢复至合理
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大北农
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:26:42
【天风商社食饮】餐饮供应链:进可攻退可守,效率提升下的黄金赛道
我们认为餐饮供应链无论从短期还是中长期维度来看,不仅具备高景气,也符合中长期的产业趋势。而在下游连锁化率不断提升的背景下,上游供应链各环节的专业化分工将强化,势必带来上游景气度的提升。我们判断餐饮供应链在短中长期兼具行业β和个股α。 1、大方向判断:对比东南亚等地区,看好疫后餐饮复苏带来的强β,且上游投资优于下游。参考这三个经济体,我们认为疫后餐饮业有望率先复苏,下游受益餐饮复苏Beta的行业增速较快,看好疫后复苏带来的餐饮产业链机会。 2、景气度判断:旺季叠加冷动,产销或两旺,成本和费效有望改
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:17:39
OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局20221016
👇OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局,供需平衡表将改善——原油周报第272期(20221015) 🌟事件:本周美国CPI数据超预期,美联储加息背景下,市场对原油需求的担忧重拾,国际油价下跌。截至10月14日,布伦特和WTI原油期货价格分别收于91.46美元/桶和85.55美元/桶,分别较上周下跌7.1%和8.2%,美元指数交投收于112.4附近。 🌟石油供给:2022年9月全球石油供应环比增加30万桶/日至10120万桶/日,非OPEC国家2022年原油产量预期日均增加211万桶。20
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【天风金属】天齐锂业Q3业绩预告点评 — 低于预期了么?
事件:天齐预计Q3归母净利50-65亿元,对应中值57.5亿元,扣非归母49.8-64.8亿元,对应中值57.3亿元,扣非净利中值环比Q2下滑11.12%。 量价拆分 — 销量环比持平,精矿成本超预期 天齐扣非57.3亿元=泰利森39万吨精矿出货 17.81亿元 SQM投资收益 15.52亿元 锂盐净利 24.01亿元(有详细模型欢迎私信) 【量 - 1.65万吨LCE】:受制于限电,影响四川总部 两家代工厂半个月产量,预计Q3产销量1.65万吨,与Q2持平。 【价 –49-50万】天齐目前国内
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【国海公用•杨阳】补偿分布式“隔墙售电”落地浙江,交易细则有待进一步完善
政策历程:2017年起,国家能源局开始组织分布式发电市场化交易试点;2019年12月江苏省成为全国范围内首个允许分布式发电参与“隔墙售电”的省份;2022年9月,工商业光伏大省浙江宣布分布式发电可以与周边用户直接交易,自2023年1月1日起施行,成为“隔墙售电”工作推进又一重要节点。 试点情况:2019年发改委公布26个试点,容量共计165万千瓦,主要分布在江苏、河南、河北、安徽等地;2020年江苏常州首个5MW试点并网发电,预计年发电量680万千瓦时,所发电量就近在110千伏武澄变电所供电区域
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🚘🚘把握三季报行情 坚定看好智能电动【华西汽车 崔琰团队】
汽车智能电动巨变,重塑产业秩序,把握汽车行业黄金十年每年的产业链行情机会。 三季报业绩预告陆续披露,拓普、文灿、科博达等龙头业绩表现超预期,我们预计零部件板块业绩同环比高增,基本面加速向上,建议把握三季报行情,优选智能电动增量 新势力产业链。 ——————————————— 🚘【拓普集团】 预计2022Q1-Q3营收109.5-111.5亿元,同比 40%-43%,归母净利11.88-12.28亿元,同比 58%-63%,扣非归母净利11.54-11.94亿元,同比 58%-63%; 其中20
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【国金计算机】教育信息化后市观点
事件:9月7日,国务院常务会议指出,对高校、职业院校和实训基地、医院等设备购置和更新改造新增贷款,实施阶段性鼓励政策。9月28日,人民银行宣布设立设备更新改造专项再贷款,额度2000亿元以上,支持教育、卫生健康等10个领域设备购置与更新改造。随着近期风险偏好修复,相关板块开始活跃,市场关注度提升。 点评:1、教育是此次专项再贷款贴息政策的重要支持领域,预计主要对象是高校、职业院校,而非此前教育信息化行业主要落地场景K12及学前教育; 2、从具体投向看,参考招投标案例信息,预计资金用途主要为教学、
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东财新能源】锂矿:三季度业绩延续向好,锂价或维持强势
锂矿公司相继发布三季度预告,整体业绩情况符合预期,其中赣锋锂业业绩超预期。 价:短中期还是供需,23年锂价仍有支撑。锂矿开采周期较长,按照目前锂矿相关项目投产进度来看,23年全年锂矿仍将延续紧平衡状态。当前资源涨价的成本传导机制越来越通畅,基本上已经能够传导到下游产品(如整车),导致电池厂的价格博弈动力减弱,或有利支撑目前碳酸锂价格站稳50万元以上。 量:25年规划权益产能整体翻番(LCE)。 天齐锂业:22年10.54万吨,25年15.5万吨; 赣锋锂业:22年16万吨,25年31万吨; 中矿
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石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情20221017
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情【中泰建材&新材料团队】20221017 高纯石英砂&石英材料:【石英股份】拟加码产能扩张,10月10日公告拟投资32亿,建设6万吨高纯石英砂、15万吨半导体级高纯石英砂、5800吨半导体石英制品项目。行业高景气下公司产能加速扩张,高成长性望持续兑现。 碳纤维:华东T700(12K)、T300(48/50K)均价23.0、12.3万元/吨,均环比持平。10月10日上海石化投产国内首个万吨级大丝束碳纤维生产线,计划24年2.4万吨原丝 1.
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【国海中小盘•杨阳 |Ibeo宣告破产,激光雷达需重点关注量产落地】
日前,激光雷达鼻祖企业德国Ibeo公司发布公告称,由于无法获得进一步的增长融资,公司提交了破产申请。Ibeo的症结所在是其坚守的激光雷达技术路线成本居高不下,无法实现大规模上车。据Yole统计目前中国激光雷达供应商定点已占全球ADAS市场的50%,激光雷达行业需重点关注量产落地。10月7日美国政府公布一系列出口管制措施,根据新规定,除非获得美国政府的许可,美国企业不能再向中国芯片制造商提供可以生产先进芯片的设备。 市场行情回顾:截止至2022年10月14日,本周A股市场申万一级行业涨幅居前的板块
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【国信医药】医疗器械板块大涨,推荐关注相关主线
今日医疗器械(申万)市盈率(TTM)15X,仍处于近十年历史分位点的低点。 IVD/骨科:集采政策边际缓和,板块估值迎来修复 9月底脊柱国采落地,10月中旬江西联盟生化集采征求意见稿发布。集采中选规则边际缓和,脊柱国采在最高有效申报价基础上平均降幅约60%,江西生化肝功集采规则允许在最高限价上降价20%即可拟中选,对于龙头企业而言市场份额有望显著提升,加速进口替代,情绪和估值有望快速修复。推荐关注迈瑞医疗、安图生物、新产业、威高骨科、威高股份等。 医疗设备: 财政贴息贷款政策助力诊断检验相关行业
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【国信社服】报告中与社服板块相关的部分
1、办好人民满意的教育。考试招生制度改革要在充分论证搞好顶层设计基础上,试点先行,分部实施,有序推进;形成分类考试,综合评价,多元录取的考试招生制度(K12高考制度试点改革可能将逐渐探索,是在“双减”之后进一步推行素质教育的理念)。认可多种学习成果的终身学习立交桥(进一步加强职业教育和就业技能培训)。 2、完善分配制度和实施就业优先战略。就业是民生之本,解决就业问题根本要靠发展(人力资源服务行业大有可为)。 3、全面推进乡村振兴(乡村旅游特别是民宿、农家乐、亲子休闲等业态蓬勃发展)。 4、推动绿
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最近为什么新能源短期有一定的压力?
主要原因是近期在开大会,而大会的政策思想给予了信创、军工、粮食、中药等一定的“预期差”,短期资金会追逐预期差,因此产生了资金的“虹吸效应”,进而给新能源造成压力。 但是我们应该知道: 1.政策的指引往往极其超前,很容易来带情绪变化,但是落实到基层上,往往会打折扣,该情形类似于今年上半年的“基建”,持续性一般;此外由于本次政策指向的范围更为广泛,医药、信创等短期反馈更加激烈,因此持续性可能会更短一些。 2.在大会报告中也提及了“新能源”,因此新能源也迎合国家方向,且新能源的基本面并没有问题,只是阶
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互联网传媒周观点1017【华安互联网传媒】
[太阳]受短期外部扰动,餐饮、广告、游戏等行业或短期承压,但不改长期价值,特别是具备大空间、强壁垒的标的,中长期建议关注美团-W、腾讯控股 [太阳]电商:主要电商平布双十一补贴力度较去年有所提升,抖音、快手方面升级商家流量曝光扶持。建议关注:京东集团-W,拼多多,阿里巴巴-SW,值得买,唯品会。 [太阳]短视频及直播电商:10.8-10.14期间,东方甄选主账号共开播7天,GMV达2.0亿元,日均GMV达2851.3万元,相较上周环比上升26.1%,建议关注新东方在线。 [太阳]元宇宙:上海虹口
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通信行业本周观点及推荐【中信建投通信】
10月16日,我们发布今年第40期周报《持续建议关注军工通信、电信运营商、电力物联网》。 [玫瑰]核心观点: 国庆假期后,A股市场先抑后扬,通信行业涨幅居前。近日美国公布9月CPI数据,同比上涨8.2%,高于市场预期的8.1%,环比上涨0.4%,高于市场预期的0.2%,核心CPI创下自1982年以来的最高水平,市场对于美联储再次大幅加息的预期提升。在市场担心海外经济衰退的情况下,建议持续加大重视内需型行业,例如军工通信、电信运营商、电力物联网等。此外,近期回调明显,但三四季度或中长期展望积极的标
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【东北农业周观点更新】1016
生猪:10月16日外三元生猪价格28.40元/公斤,周环比大涨6.89%。国庆节后猪价意外加速上涨,意味着二次育肥、压栏惜售体量或颇为惊人。但在需求疲软背景下,猪价快速上冲后明显承压,猪价滞涨促使养殖户惜售情绪松动,今日现货价格已开始大幅下跌。我们再次强调今年下半年以来生猪价格快速上涨并非周期反转,主要是由于偶发因素叠加的阶段性供给减少。8月起标猪供给已经出现增长,当前标猪供需已能达到平衡水平,但肥猪由于供给恢复周期更长、相对紧缺,不过目前二次育肥体量较大,我们预计实际肥猪供给能力也已恢复至合理
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2022-10-16 21:26:42
【天风商社食饮】餐饮供应链:进可攻退可守,效率提升下的黄金赛道
我们认为餐饮供应链无论从短期还是中长期维度来看,不仅具备高景气,也符合中长期的产业趋势。而在下游连锁化率不断提升的背景下,上游供应链各环节的专业化分工将强化,势必带来上游景气度的提升。我们判断餐饮供应链在短中长期兼具行业β和个股α。 1、大方向判断:对比东南亚等地区,看好疫后餐饮复苏带来的强β,且上游投资优于下游。参考这三个经济体,我们认为疫后餐饮业有望率先复苏,下游受益餐饮复苏Beta的行业增速较快,看好疫后复苏带来的餐饮产业链机会。 2、景气度判断:旺季叠加冷动,产销或两旺,成本和费效有望改
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:17:39
OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局20221016
👇OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局,供需平衡表将改善——原油周报第272期(20221015) 🌟事件:本周美国CPI数据超预期,美联储加息背景下,市场对原油需求的担忧重拾,国际油价下跌。截至10月14日,布伦特和WTI原油期货价格分别收于91.46美元/桶和85.55美元/桶,分别较上周下跌7.1%和8.2%,美元指数交投收于112.4附近。 🌟石油供给:2022年9月全球石油供应环比增加30万桶/日至10120万桶/日,非OPEC国家2022年原油产量预期日均增加211万桶。20
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2022-10-17 11:15:19
【天风金属】天齐锂业Q3业绩预告点评 — 低于预期了么?
事件:天齐预计Q3归母净利50-65亿元,对应中值57.5亿元,扣非归母49.8-64.8亿元,对应中值57.3亿元,扣非净利中值环比Q2下滑11.12%。 量价拆分 — 销量环比持平,精矿成本超预期 天齐扣非57.3亿元=泰利森39万吨精矿出货 17.81亿元 SQM投资收益 15.52亿元 锂盐净利 24.01亿元(有详细模型欢迎私信) 【量 - 1.65万吨LCE】:受制于限电,影响四川总部 两家代工厂半个月产量,预计Q3产销量1.65万吨,与Q2持平。 【价 –49-50万】天齐目前国内
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2022-10-17 11:14:07
【国海公用•杨阳】补偿分布式“隔墙售电”落地浙江,交易细则有待进一步完善
政策历程:2017年起,国家能源局开始组织分布式发电市场化交易试点;2019年12月江苏省成为全国范围内首个允许分布式发电参与“隔墙售电”的省份;2022年9月,工商业光伏大省浙江宣布分布式发电可以与周边用户直接交易,自2023年1月1日起施行,成为“隔墙售电”工作推进又一重要节点。 试点情况:2019年发改委公布26个试点,容量共计165万千瓦,主要分布在江苏、河南、河北、安徽等地;2020年江苏常州首个5MW试点并网发电,预计年发电量680万千瓦时,所发电量就近在110千伏武澄变电所供电区域
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2022-10-17 11:13:36
🚘🚘把握三季报行情 坚定看好智能电动【华西汽车 崔琰团队】
汽车智能电动巨变,重塑产业秩序,把握汽车行业黄金十年每年的产业链行情机会。 三季报业绩预告陆续披露,拓普、文灿、科博达等龙头业绩表现超预期,我们预计零部件板块业绩同环比高增,基本面加速向上,建议把握三季报行情,优选智能电动增量 新势力产业链。 ——————————————— 🚘【拓普集团】 预计2022Q1-Q3营收109.5-111.5亿元,同比 40%-43%,归母净利11.88-12.28亿元,同比 58%-63%,扣非归母净利11.54-11.94亿元,同比 58%-63%; 其中20
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【国金计算机】教育信息化后市观点
事件:9月7日,国务院常务会议指出,对高校、职业院校和实训基地、医院等设备购置和更新改造新增贷款,实施阶段性鼓励政策。9月28日,人民银行宣布设立设备更新改造专项再贷款,额度2000亿元以上,支持教育、卫生健康等10个领域设备购置与更新改造。随着近期风险偏好修复,相关板块开始活跃,市场关注度提升。 点评:1、教育是此次专项再贷款贴息政策的重要支持领域,预计主要对象是高校、职业院校,而非此前教育信息化行业主要落地场景K12及学前教育; 2、从具体投向看,参考招投标案例信息,预计资金用途主要为教学、
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2022-10-17 11:12:46
东财新能源】锂矿:三季度业绩延续向好,锂价或维持强势
锂矿公司相继发布三季度预告,整体业绩情况符合预期,其中赣锋锂业业绩超预期。 价:短中期还是供需,23年锂价仍有支撑。锂矿开采周期较长,按照目前锂矿相关项目投产进度来看,23年全年锂矿仍将延续紧平衡状态。当前资源涨价的成本传导机制越来越通畅,基本上已经能够传导到下游产品(如整车),导致电池厂的价格博弈动力减弱,或有利支撑目前碳酸锂价格站稳50万元以上。 量:25年规划权益产能整体翻番(LCE)。 天齐锂业:22年10.54万吨,25年15.5万吨; 赣锋锂业:22年16万吨,25年31万吨; 中矿
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2022-10-17 11:12:20
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情20221017
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情【中泰建材&新材料团队】20221017 高纯石英砂&石英材料:【石英股份】拟加码产能扩张,10月10日公告拟投资32亿,建设6万吨高纯石英砂、15万吨半导体级高纯石英砂、5800吨半导体石英制品项目。行业高景气下公司产能加速扩张,高成长性望持续兑现。 碳纤维:华东T700(12K)、T300(48/50K)均价23.0、12.3万元/吨,均环比持平。10月10日上海石化投产国内首个万吨级大丝束碳纤维生产线,计划24年2.4万吨原丝 1.
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2022-10-17 11:11:50
【国海中小盘•杨阳 |Ibeo宣告破产,激光雷达需重点关注量产落地】
日前,激光雷达鼻祖企业德国Ibeo公司发布公告称,由于无法获得进一步的增长融资,公司提交了破产申请。Ibeo的症结所在是其坚守的激光雷达技术路线成本居高不下,无法实现大规模上车。据Yole统计目前中国激光雷达供应商定点已占全球ADAS市场的50%,激光雷达行业需重点关注量产落地。10月7日美国政府公布一系列出口管制措施,根据新规定,除非获得美国政府的许可,美国企业不能再向中国芯片制造商提供可以生产先进芯片的设备。 市场行情回顾:截止至2022年10月14日,本周A股市场申万一级行业涨幅居前的板块
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2022-10-17 11:11:25
【国信医药】医疗器械板块大涨,推荐关注相关主线
今日医疗器械(申万)市盈率(TTM)15X,仍处于近十年历史分位点的低点。 IVD/骨科:集采政策边际缓和,板块估值迎来修复 9月底脊柱国采落地,10月中旬江西联盟生化集采征求意见稿发布。集采中选规则边际缓和,脊柱国采在最高有效申报价基础上平均降幅约60%,江西生化肝功集采规则允许在最高限价上降价20%即可拟中选,对于龙头企业而言市场份额有望显著提升,加速进口替代,情绪和估值有望快速修复。推荐关注迈瑞医疗、安图生物、新产业、威高骨科、威高股份等。 医疗设备: 财政贴息贷款政策助力诊断检验相关行业
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2022-10-17 11:10:39
【国信社服】报告中与社服板块相关的部分
1、办好人民满意的教育。考试招生制度改革要在充分论证搞好顶层设计基础上,试点先行,分部实施,有序推进;形成分类考试,综合评价,多元录取的考试招生制度(K12高考制度试点改革可能将逐渐探索,是在“双减”之后进一步推行素质教育的理念)。认可多种学习成果的终身学习立交桥(进一步加强职业教育和就业技能培训)。 2、完善分配制度和实施就业优先战略。就业是民生之本,解决就业问题根本要靠发展(人力资源服务行业大有可为)。 3、全面推进乡村振兴(乡村旅游特别是民宿、农家乐、亲子休闲等业态蓬勃发展)。 4、推动绿
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:10:03
最近为什么新能源短期有一定的压力?
主要原因是近期在开大会,而大会的政策思想给予了信创、军工、粮食、中药等一定的“预期差”,短期资金会追逐预期差,因此产生了资金的“虹吸效应”,进而给新能源造成压力。 但是我们应该知道: 1.政策的指引往往极其超前,很容易来带情绪变化,但是落实到基层上,往往会打折扣,该情形类似于今年上半年的“基建”,持续性一般;此外由于本次政策指向的范围更为广泛,医药、信创等短期反馈更加激烈,因此持续性可能会更短一些。 2.在大会报告中也提及了“新能源”,因此新能源也迎合国家方向,且新能源的基本面并没有问题,只是阶
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:06:22
互联网传媒周观点1017【华安互联网传媒】
[太阳]受短期外部扰动,餐饮、广告、游戏等行业或短期承压,但不改长期价值,特别是具备大空间、强壁垒的标的,中长期建议关注美团-W、腾讯控股 [太阳]电商:主要电商平布双十一补贴力度较去年有所提升,抖音、快手方面升级商家流量曝光扶持。建议关注:京东集团-W,拼多多,阿里巴巴-SW,值得买,唯品会。 [太阳]短视频及直播电商:10.8-10.14期间,东方甄选主账号共开播7天,GMV达2.0亿元,日均GMV达2851.3万元,相较上周环比上升26.1%,建议关注新东方在线。 [太阳]元宇宙:上海虹口
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:28:35
通信行业本周观点及推荐【中信建投通信】
10月16日,我们发布今年第40期周报《持续建议关注军工通信、电信运营商、电力物联网》。 [玫瑰]核心观点: 国庆假期后,A股市场先抑后扬,通信行业涨幅居前。近日美国公布9月CPI数据,同比上涨8.2%,高于市场预期的8.1%,环比上涨0.4%,高于市场预期的0.2%,核心CPI创下自1982年以来的最高水平,市场对于美联储再次大幅加息的预期提升。在市场担心海外经济衰退的情况下,建议持续加大重视内需型行业,例如军工通信、电信运营商、电力物联网等。此外,近期回调明显,但三四季度或中长期展望积极的标
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2022-10-16 21:28:03
【东北农业周观点更新】1016
生猪:10月16日外三元生猪价格28.40元/公斤,周环比大涨6.89%。国庆节后猪价意外加速上涨,意味着二次育肥、压栏惜售体量或颇为惊人。但在需求疲软背景下,猪价快速上冲后明显承压,猪价滞涨促使养殖户惜售情绪松动,今日现货价格已开始大幅下跌。我们再次强调今年下半年以来生猪价格快速上涨并非周期反转,主要是由于偶发因素叠加的阶段性供给减少。8月起标猪供给已经出现增长,当前标猪供需已能达到平衡水平,但肥猪由于供给恢复周期更长、相对紧缺,不过目前二次育肥体量较大,我们预计实际肥猪供给能力也已恢复至合理
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【天风商社食饮】餐饮供应链:进可攻退可守,效率提升下的黄金赛道
我们认为餐饮供应链无论从短期还是中长期维度来看,不仅具备高景气,也符合中长期的产业趋势。而在下游连锁化率不断提升的背景下,上游供应链各环节的专业化分工将强化,势必带来上游景气度的提升。我们判断餐饮供应链在短中长期兼具行业β和个股α。 1、大方向判断:对比东南亚等地区,看好疫后餐饮复苏带来的强β,且上游投资优于下游。参考这三个经济体,我们认为疫后餐饮业有望率先复苏,下游受益餐饮复苏Beta的行业增速较快,看好疫后复苏带来的餐饮产业链机会。 2、景气度判断:旺季叠加冷动,产销或两旺,成本和费效有望改
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OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局20221016
👇OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局,供需平衡表将改善——原油周报第272期(20221015) 🌟事件:本周美国CPI数据超预期,美联储加息背景下,市场对原油需求的担忧重拾,国际油价下跌。截至10月14日,布伦特和WTI原油期货价格分别收于91.46美元/桶和85.55美元/桶,分别较上周下跌7.1%和8.2%,美元指数交投收于112.4附近。 🌟石油供给:2022年9月全球石油供应环比增加30万桶/日至10120万桶/日,非OPEC国家2022年原油产量预期日均增加211万桶。20
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【天风金属】天齐锂业Q3业绩预告点评 — 低于预期了么?
事件:天齐预计Q3归母净利50-65亿元,对应中值57.5亿元,扣非归母49.8-64.8亿元,对应中值57.3亿元,扣非净利中值环比Q2下滑11.12%。 量价拆分 — 销量环比持平,精矿成本超预期 天齐扣非57.3亿元=泰利森39万吨精矿出货 17.81亿元 SQM投资收益 15.52亿元 锂盐净利 24.01亿元(有详细模型欢迎私信) 【量 - 1.65万吨LCE】:受制于限电,影响四川总部 两家代工厂半个月产量,预计Q3产销量1.65万吨,与Q2持平。 【价 –49-50万】天齐目前国内
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【国海公用•杨阳】补偿分布式“隔墙售电”落地浙江,交易细则有待进一步完善
政策历程:2017年起,国家能源局开始组织分布式发电市场化交易试点;2019年12月江苏省成为全国范围内首个允许分布式发电参与“隔墙售电”的省份;2022年9月,工商业光伏大省浙江宣布分布式发电可以与周边用户直接交易,自2023年1月1日起施行,成为“隔墙售电”工作推进又一重要节点。 试点情况:2019年发改委公布26个试点,容量共计165万千瓦,主要分布在江苏、河南、河北、安徽等地;2020年江苏常州首个5MW试点并网发电,预计年发电量680万千瓦时,所发电量就近在110千伏武澄变电所供电区域
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🚘🚘把握三季报行情 坚定看好智能电动【华西汽车 崔琰团队】
汽车智能电动巨变,重塑产业秩序,把握汽车行业黄金十年每年的产业链行情机会。 三季报业绩预告陆续披露,拓普、文灿、科博达等龙头业绩表现超预期,我们预计零部件板块业绩同环比高增,基本面加速向上,建议把握三季报行情,优选智能电动增量 新势力产业链。 ——————————————— 🚘【拓普集团】 预计2022Q1-Q3营收109.5-111.5亿元,同比 40%-43%,归母净利11.88-12.28亿元,同比 58%-63%,扣非归母净利11.54-11.94亿元,同比 58%-63%; 其中20
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【国金计算机】教育信息化后市观点
事件:9月7日,国务院常务会议指出,对高校、职业院校和实训基地、医院等设备购置和更新改造新增贷款,实施阶段性鼓励政策。9月28日,人民银行宣布设立设备更新改造专项再贷款,额度2000亿元以上,支持教育、卫生健康等10个领域设备购置与更新改造。随着近期风险偏好修复,相关板块开始活跃,市场关注度提升。 点评:1、教育是此次专项再贷款贴息政策的重要支持领域,预计主要对象是高校、职业院校,而非此前教育信息化行业主要落地场景K12及学前教育; 2、从具体投向看,参考招投标案例信息,预计资金用途主要为教学、
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东财新能源】锂矿:三季度业绩延续向好,锂价或维持强势
锂矿公司相继发布三季度预告,整体业绩情况符合预期,其中赣锋锂业业绩超预期。 价:短中期还是供需,23年锂价仍有支撑。锂矿开采周期较长,按照目前锂矿相关项目投产进度来看,23年全年锂矿仍将延续紧平衡状态。当前资源涨价的成本传导机制越来越通畅,基本上已经能够传导到下游产品(如整车),导致电池厂的价格博弈动力减弱,或有利支撑目前碳酸锂价格站稳50万元以上。 量:25年规划权益产能整体翻番(LCE)。 天齐锂业:22年10.54万吨,25年15.5万吨; 赣锋锂业:22年16万吨,25年31万吨; 中矿
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石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情20221017
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情【中泰建材&新材料团队】20221017 高纯石英砂&石英材料:【石英股份】拟加码产能扩张,10月10日公告拟投资32亿,建设6万吨高纯石英砂、15万吨半导体级高纯石英砂、5800吨半导体石英制品项目。行业高景气下公司产能加速扩张,高成长性望持续兑现。 碳纤维:华东T700(12K)、T300(48/50K)均价23.0、12.3万元/吨,均环比持平。10月10日上海石化投产国内首个万吨级大丝束碳纤维生产线,计划24年2.4万吨原丝 1.
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【国海中小盘•杨阳 |Ibeo宣告破产,激光雷达需重点关注量产落地】
日前,激光雷达鼻祖企业德国Ibeo公司发布公告称,由于无法获得进一步的增长融资,公司提交了破产申请。Ibeo的症结所在是其坚守的激光雷达技术路线成本居高不下,无法实现大规模上车。据Yole统计目前中国激光雷达供应商定点已占全球ADAS市场的50%,激光雷达行业需重点关注量产落地。10月7日美国政府公布一系列出口管制措施,根据新规定,除非获得美国政府的许可,美国企业不能再向中国芯片制造商提供可以生产先进芯片的设备。 市场行情回顾:截止至2022年10月14日,本周A股市场申万一级行业涨幅居前的板块
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【国信医药】医疗器械板块大涨,推荐关注相关主线
今日医疗器械(申万)市盈率(TTM)15X,仍处于近十年历史分位点的低点。 IVD/骨科:集采政策边际缓和,板块估值迎来修复 9月底脊柱国采落地,10月中旬江西联盟生化集采征求意见稿发布。集采中选规则边际缓和,脊柱国采在最高有效申报价基础上平均降幅约60%,江西生化肝功集采规则允许在最高限价上降价20%即可拟中选,对于龙头企业而言市场份额有望显著提升,加速进口替代,情绪和估值有望快速修复。推荐关注迈瑞医疗、安图生物、新产业、威高骨科、威高股份等。 医疗设备: 财政贴息贷款政策助力诊断检验相关行业
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【国信社服】报告中与社服板块相关的部分
1、办好人民满意的教育。考试招生制度改革要在充分论证搞好顶层设计基础上,试点先行,分部实施,有序推进;形成分类考试,综合评价,多元录取的考试招生制度(K12高考制度试点改革可能将逐渐探索,是在“双减”之后进一步推行素质教育的理念)。认可多种学习成果的终身学习立交桥(进一步加强职业教育和就业技能培训)。 2、完善分配制度和实施就业优先战略。就业是民生之本,解决就业问题根本要靠发展(人力资源服务行业大有可为)。 3、全面推进乡村振兴(乡村旅游特别是民宿、农家乐、亲子休闲等业态蓬勃发展)。 4、推动绿
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最近为什么新能源短期有一定的压力?
主要原因是近期在开大会,而大会的政策思想给予了信创、军工、粮食、中药等一定的“预期差”,短期资金会追逐预期差,因此产生了资金的“虹吸效应”,进而给新能源造成压力。 但是我们应该知道: 1.政策的指引往往极其超前,很容易来带情绪变化,但是落实到基层上,往往会打折扣,该情形类似于今年上半年的“基建”,持续性一般;此外由于本次政策指向的范围更为广泛,医药、信创等短期反馈更加激烈,因此持续性可能会更短一些。 2.在大会报告中也提及了“新能源”,因此新能源也迎合国家方向,且新能源的基本面并没有问题,只是阶
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2022-10-17 11:06:22
互联网传媒周观点1017【华安互联网传媒】
[太阳]受短期外部扰动,餐饮、广告、游戏等行业或短期承压,但不改长期价值,特别是具备大空间、强壁垒的标的,中长期建议关注美团-W、腾讯控股 [太阳]电商:主要电商平布双十一补贴力度较去年有所提升,抖音、快手方面升级商家流量曝光扶持。建议关注:京东集团-W,拼多多,阿里巴巴-SW,值得买,唯品会。 [太阳]短视频及直播电商:10.8-10.14期间,东方甄选主账号共开播7天,GMV达2.0亿元,日均GMV达2851.3万元,相较上周环比上升26.1%,建议关注新东方在线。 [太阳]元宇宙:上海虹口
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:28:35
通信行业本周观点及推荐【中信建投通信】
10月16日,我们发布今年第40期周报《持续建议关注军工通信、电信运营商、电力物联网》。 [玫瑰]核心观点: 国庆假期后,A股市场先抑后扬,通信行业涨幅居前。近日美国公布9月CPI数据,同比上涨8.2%,高于市场预期的8.1%,环比上涨0.4%,高于市场预期的0.2%,核心CPI创下自1982年以来的最高水平,市场对于美联储再次大幅加息的预期提升。在市场担心海外经济衰退的情况下,建议持续加大重视内需型行业,例如军工通信、电信运营商、电力物联网等。此外,近期回调明显,但三四季度或中长期展望积极的标
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2022-10-16 21:28:03
【东北农业周观点更新】1016
生猪:10月16日外三元生猪价格28.40元/公斤,周环比大涨6.89%。国庆节后猪价意外加速上涨,意味着二次育肥、压栏惜售体量或颇为惊人。但在需求疲软背景下,猪价快速上冲后明显承压,猪价滞涨促使养殖户惜售情绪松动,今日现货价格已开始大幅下跌。我们再次强调今年下半年以来生猪价格快速上涨并非周期反转,主要是由于偶发因素叠加的阶段性供给减少。8月起标猪供给已经出现增长,当前标猪供需已能达到平衡水平,但肥猪由于供给恢复周期更长、相对紧缺,不过目前二次育肥体量较大,我们预计实际肥猪供给能力也已恢复至合理
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2022-10-16 21:26:42
【天风商社食饮】餐饮供应链:进可攻退可守,效率提升下的黄金赛道
我们认为餐饮供应链无论从短期还是中长期维度来看,不仅具备高景气,也符合中长期的产业趋势。而在下游连锁化率不断提升的背景下,上游供应链各环节的专业化分工将强化,势必带来上游景气度的提升。我们判断餐饮供应链在短中长期兼具行业β和个股α。 1、大方向判断:对比东南亚等地区,看好疫后餐饮复苏带来的强β,且上游投资优于下游。参考这三个经济体,我们认为疫后餐饮业有望率先复苏,下游受益餐饮复苏Beta的行业增速较快,看好疫后复苏带来的餐饮产业链机会。 2、景气度判断:旺季叠加冷动,产销或两旺,成本和费效有望改
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为国接盘的公社达人
2022-10-16 21:17:39
OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局20221016
👇OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局,供需平衡表将改善——原油周报第272期(20221015) 🌟事件:本周美国CPI数据超预期,美联储加息背景下,市场对原油需求的担忧重拾,国际油价下跌。截至10月14日,布伦特和WTI原油期货价格分别收于91.46美元/桶和85.55美元/桶,分别较上周下跌7.1%和8.2%,美元指数交投收于112.4附近。 🌟石油供给:2022年9月全球石油供应环比增加30万桶/日至10120万桶/日,非OPEC国家2022年原油产量预期日均增加211万桶。20
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2022-10-17 11:15:19
【天风金属】天齐锂业Q3业绩预告点评 — 低于预期了么?
事件:天齐预计Q3归母净利50-65亿元,对应中值57.5亿元,扣非归母49.8-64.8亿元,对应中值57.3亿元,扣非净利中值环比Q2下滑11.12%。 量价拆分 — 销量环比持平,精矿成本超预期 天齐扣非57.3亿元=泰利森39万吨精矿出货 17.81亿元 SQM投资收益 15.52亿元 锂盐净利 24.01亿元(有详细模型欢迎私信) 【量 - 1.65万吨LCE】:受制于限电,影响四川总部 两家代工厂半个月产量,预计Q3产销量1.65万吨,与Q2持平。 【价 –49-50万】天齐目前国内
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天齐锂业
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:14:07
【国海公用•杨阳】补偿分布式“隔墙售电”落地浙江,交易细则有待进一步完善
政策历程:2017年起,国家能源局开始组织分布式发电市场化交易试点;2019年12月江苏省成为全国范围内首个允许分布式发电参与“隔墙售电”的省份;2022年9月,工商业光伏大省浙江宣布分布式发电可以与周边用户直接交易,自2023年1月1日起施行,成为“隔墙售电”工作推进又一重要节点。 试点情况:2019年发改委公布26个试点,容量共计165万千瓦,主要分布在江苏、河南、河北、安徽等地;2020年江苏常州首个5MW试点并网发电,预计年发电量680万千瓦时,所发电量就近在110千伏武澄变电所供电区域
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晶科科技
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正泰电器
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星帅尔
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:13:36
🚘🚘把握三季报行情 坚定看好智能电动【华西汽车 崔琰团队】
汽车智能电动巨变,重塑产业秩序,把握汽车行业黄金十年每年的产业链行情机会。 三季报业绩预告陆续披露,拓普、文灿、科博达等龙头业绩表现超预期,我们预计零部件板块业绩同环比高增,基本面加速向上,建议把握三季报行情,优选智能电动增量 新势力产业链。 ——————————————— 🚘【拓普集团】 预计2022Q1-Q3营收109.5-111.5亿元,同比 40%-43%,归母净利11.88-12.28亿元,同比 58%-63%,扣非归母净利11.54-11.94亿元,同比 58%-63%; 其中20
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拓普集团
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2022-10-17 11:13:13
【国金计算机】教育信息化后市观点
事件:9月7日,国务院常务会议指出,对高校、职业院校和实训基地、医院等设备购置和更新改造新增贷款,实施阶段性鼓励政策。9月28日,人民银行宣布设立设备更新改造专项再贷款,额度2000亿元以上,支持教育、卫生健康等10个领域设备购置与更新改造。随着近期风险偏好修复,相关板块开始活跃,市场关注度提升。 点评:1、教育是此次专项再贷款贴息政策的重要支持领域,预计主要对象是高校、职业院校,而非此前教育信息化行业主要落地场景K12及学前教育; 2、从具体投向看,参考招投标案例信息,预计资金用途主要为教学、
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科大讯飞
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佳发教育
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全通教育
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2022-10-17 11:12:46
东财新能源】锂矿:三季度业绩延续向好,锂价或维持强势
锂矿公司相继发布三季度预告,整体业绩情况符合预期,其中赣锋锂业业绩超预期。 价:短中期还是供需,23年锂价仍有支撑。锂矿开采周期较长,按照目前锂矿相关项目投产进度来看,23年全年锂矿仍将延续紧平衡状态。当前资源涨价的成本传导机制越来越通畅,基本上已经能够传导到下游产品(如整车),导致电池厂的价格博弈动力减弱,或有利支撑目前碳酸锂价格站稳50万元以上。 量:25年规划权益产能整体翻番(LCE)。 天齐锂业:22年10.54万吨,25年15.5万吨; 赣锋锂业:22年16万吨,25年31万吨; 中矿
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天齐锂业
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赣锋锂业
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中矿资源
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:12:20
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情20221017
石英股份拟加码产能扩张,中复神鹰业绩超预期,关注三季报行情【中泰建材&新材料团队】20221017 高纯石英砂&石英材料:【石英股份】拟加码产能扩张,10月10日公告拟投资32亿,建设6万吨高纯石英砂、15万吨半导体级高纯石英砂、5800吨半导体石英制品项目。行业高景气下公司产能加速扩张,高成长性望持续兑现。 碳纤维:华东T700(12K)、T300(48/50K)均价23.0、12.3万元/吨,均环比持平。10月10日上海石化投产国内首个万吨级大丝束碳纤维生产线,计划24年2.4万吨原丝 1.
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石英股份
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光威复材
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2022-10-17 11:11:50
【国海中小盘•杨阳 |Ibeo宣告破产,激光雷达需重点关注量产落地】
日前,激光雷达鼻祖企业德国Ibeo公司发布公告称,由于无法获得进一步的增长融资,公司提交了破产申请。Ibeo的症结所在是其坚守的激光雷达技术路线成本居高不下,无法实现大规模上车。据Yole统计目前中国激光雷达供应商定点已占全球ADAS市场的50%,激光雷达行业需重点关注量产落地。10月7日美国政府公布一系列出口管制措施,根据新规定,除非获得美国政府的许可,美国企业不能再向中国芯片制造商提供可以生产先进芯片的设备。 市场行情回顾:截止至2022年10月14日,本周A股市场申万一级行业涨幅居前的板块
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永新光学
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华测导航
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2022-10-17 11:11:25
【国信医药】医疗器械板块大涨,推荐关注相关主线
今日医疗器械(申万)市盈率(TTM)15X,仍处于近十年历史分位点的低点。 IVD/骨科:集采政策边际缓和,板块估值迎来修复 9月底脊柱国采落地,10月中旬江西联盟生化集采征求意见稿发布。集采中选规则边际缓和,脊柱国采在最高有效申报价基础上平均降幅约60%,江西生化肝功集采规则允许在最高限价上降价20%即可拟中选,对于龙头企业而言市场份额有望显著提升,加速进口替代,情绪和估值有望快速修复。推荐关注迈瑞医疗、安图生物、新产业、威高骨科、威高股份等。 医疗设备: 财政贴息贷款政策助力诊断检验相关行业
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为国接盘的公社达人
2022-10-17 11:10:39
【国信社服】报告中与社服板块相关的部分
1、办好人民满意的教育。考试招生制度改革要在充分论证搞好顶层设计基础上,试点先行,分部实施,有序推进;形成分类考试,综合评价,多元录取的考试招生制度(K12高考制度试点改革可能将逐渐探索,是在“双减”之后进一步推行素质教育的理念)。认可多种学习成果的终身学习立交桥(进一步加强职业教育和就业技能培训)。 2、完善分配制度和实施就业优先战略。就业是民生之本,解决就业问题根本要靠发展(人力资源服务行业大有可为)。 3、全面推进乡村振兴(乡村旅游特别是民宿、农家乐、亲子休闲等业态蓬勃发展)。 4、推动绿
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最近为什么新能源短期有一定的压力?
主要原因是近期在开大会,而大会的政策思想给予了信创、军工、粮食、中药等一定的“预期差”,短期资金会追逐预期差,因此产生了资金的“虹吸效应”,进而给新能源造成压力。 但是我们应该知道: 1.政策的指引往往极其超前,很容易来带情绪变化,但是落实到基层上,往往会打折扣,该情形类似于今年上半年的“基建”,持续性一般;此外由于本次政策指向的范围更为广泛,医药、信创等短期反馈更加激烈,因此持续性可能会更短一些。 2.在大会报告中也提及了“新能源”,因此新能源也迎合国家方向,且新能源的基本面并没有问题,只是阶
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互联网传媒周观点1017【华安互联网传媒】
[太阳]受短期外部扰动,餐饮、广告、游戏等行业或短期承压,但不改长期价值,特别是具备大空间、强壁垒的标的,中长期建议关注美团-W、腾讯控股 [太阳]电商:主要电商平布双十一补贴力度较去年有所提升,抖音、快手方面升级商家流量曝光扶持。建议关注:京东集团-W,拼多多,阿里巴巴-SW,值得买,唯品会。 [太阳]短视频及直播电商:10.8-10.14期间,东方甄选主账号共开播7天,GMV达2.0亿元,日均GMV达2851.3万元,相较上周环比上升26.1%,建议关注新东方在线。 [太阳]元宇宙:上海虹口
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2022-10-16 21:28:35
通信行业本周观点及推荐【中信建投通信】
10月16日,我们发布今年第40期周报《持续建议关注军工通信、电信运营商、电力物联网》。 [玫瑰]核心观点: 国庆假期后,A股市场先抑后扬,通信行业涨幅居前。近日美国公布9月CPI数据,同比上涨8.2%,高于市场预期的8.1%,环比上涨0.4%,高于市场预期的0.2%,核心CPI创下自1982年以来的最高水平,市场对于美联储再次大幅加息的预期提升。在市场担心海外经济衰退的情况下,建议持续加大重视内需型行业,例如军工通信、电信运营商、电力物联网等。此外,近期回调明显,但三四季度或中长期展望积极的标
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【东北农业周观点更新】1016
生猪:10月16日外三元生猪价格28.40元/公斤,周环比大涨6.89%。国庆节后猪价意外加速上涨,意味着二次育肥、压栏惜售体量或颇为惊人。但在需求疲软背景下,猪价快速上冲后明显承压,猪价滞涨促使养殖户惜售情绪松动,今日现货价格已开始大幅下跌。我们再次强调今年下半年以来生猪价格快速上涨并非周期反转,主要是由于偶发因素叠加的阶段性供给减少。8月起标猪供给已经出现增长,当前标猪供需已能达到平衡水平,但肥猪由于供给恢复周期更长、相对紧缺,不过目前二次育肥体量较大,我们预计实际肥猪供给能力也已恢复至合理
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【天风商社食饮】餐饮供应链:进可攻退可守,效率提升下的黄金赛道
我们认为餐饮供应链无论从短期还是中长期维度来看,不仅具备高景气,也符合中长期的产业趋势。而在下游连锁化率不断提升的背景下,上游供应链各环节的专业化分工将强化,势必带来上游景气度的提升。我们判断餐饮供应链在短中长期兼具行业β和个股α。 1、大方向判断:对比东南亚等地区,看好疫后餐饮复苏带来的强β,且上游投资优于下游。参考这三个经济体,我们认为疫后餐饮业有望率先复苏,下游受益餐饮复苏Beta的行业增速较快,看好疫后复苏带来的餐饮产业链机会。 2、景气度判断:旺季叠加冷动,产销或两旺,成本和费效有望改
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OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局20221016
👇OPEC 减产有望重塑全球原油供需格局,供需平衡表将改善——原油周报第272期(20221015) 🌟事件:本周美国CPI数据超预期,美联储加息背景下,市场对原油需求的担忧重拾,国际油价下跌。截至10月14日,布伦特和WTI原油期货价格分别收于91.46美元/桶和85.55美元/桶,分别较上周下跌7.1%和8.2%,美元指数交投收于112.4附近。 🌟石油供给:2022年9月全球石油供应环比增加30万桶/日至10120万桶/日,非OPEC国家2022年原油产量预期日均增加211万桶。20
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