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为国接盘的公社达人
2022-10-13 14:31:29
【重申汽车三季报机会】
【重申汽车三季报机会】 节前9月26日提示10月汽车有望进入三季报行情机会(见私信),近日均胜电子、科博达业绩预告相继超预期,预计三季报反弹行情将开启。重申逻辑于推荐: [礼物]三季报预计比市场预期更好(乘用车Q3批发同比增预计35% ,板块收入端比预期更好;大宗价格下来,三季报盈利端预计比预期更好)。行业间比较角度,三季报汽车是稍有业绩亮眼领域。 [礼物]8/9月份板块回撤已释放了相当“卖盘”压力,并为反弹拉扯出空间。8月初以来汽车板块指数高点下调了15%-20%(8月初至今),部分弹性公司回
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为国接盘的公社达人
2022-10-13 14:30:27
【长江策略|包承超团队】早闻精选20221013
【国内】 1.国资委:国资委发布关于进一步做好2022年服务业小微企业和个体工商户房屋租金减免工作的通知,要求加快推进减租工作,切实减轻服务业小微企业和个体工商户经营负担。 2.数字货币:央行数字货币研究所发文表示,将继续推动数字人民币业务持续健康发展,推动对公业务与个人业务深度融合、相互促进。支持为中小微企业提供便利化的资金管理、薪资发放、进销存等服务。支持在财政、税收、政务等对公领域发挥数字人民币优势,为政府数字化和智能化治理提供先进的支付服务。 3.工程机械:据中国工程机械工业协会对26家
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为国接盘的公社达人
2022-10-13 14:29:19
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】 #分布式光伏共享储能租赁实现“零”的突破:近日,“济南诺能新能源有限公司”与“山能新能源(枣庄)有限公司”签订分布式光伏电站共享储能租赁合同,租赁容量1.5MW,租赁期限5年。实现分布式光伏共享储能租赁“零”的突破。 #多省推出共享储能政策 山东省《关于促进我省储能示范项目健康发展的通知》明确共享储能可在全省范围内租赁;河南《“十四五”新型储能实施方案》提出,共享储能租赁建议价格为200元/kWh/年。山西鼓励新能源电站向独立储
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2022-10-13 14:18:58
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末)
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末) 建投能源2022Q1、Q2归母净利润分别0.7、-1.3亿,Q3预计盈利3.4亿,较上年同期(-8.81亿)大幅扭亏,或主要受益于省间电力现货市场。 重申省间现货逻辑 极端天气致叠加水电出力不足,缺电省份购入高价外来电满足缺口(8月山西均价3元/度),致使用电成本高涨:浙江7月电力市场亏损50亿元。我们预期今年冬季的用电缺口会高于夏季,省间高电价现象会超出市场预期再现。(逻辑有持续性) 山西、河北、辽宁、
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2022-10-13 14:18:30
【招商汽车】汽车板块反弹买什么
【招商汽车】汽车板块反弹买什么 近期以来,汽车板块出现程度回调,部分公司已经体现出一定性价比,现阶段我们的投资建议如下: 1、具有成长属性的零部件白马公司,包括福耀玻璃(三季度业绩优秀,竞争格局好),星宇股份(新产品和新客户逻辑逐步体现)、伯特利(智能驾驶执行端核心标的,长期成长空间大)、TPJT(稀缺的平台型公司),此类公司攻守兼备,理论上同时具有相对收益和绝对收益属性。 2、业绩确定性高的成长属性公司:预计旭升股份、爱柯迪、嵘泰股份等压铸类公司业绩都不错表现,银轮股份受益于新业务的拓展,预计
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2022-10-13 11:02:24
【养殖板块思考:二次育肥是表象,缺猪才是根本】
近期猪价出现了超预期上涨,并且势头强劲,很多人把其归因于二次育肥导致上市的生猪供给短缺。我们对此有不同看法。 我们认为,这仅仅是一种表象,其根本原因还是生猪供给的短缺。从数据上看,对这轮猪价指引和验证性最好的母猪料从2020年12月最高的200万吨降到了2022年6月最低的144万吨,降幅达28%(剔除了异常高值和异常低值,例如每年2月春节原因导致的产量低以及提前备货导致的产量高的1月)。母猪料数据相对更为接近实际的产能去化幅度,而这一数据仅次于非瘟疫情猪周期带来的44%的去化程度。这种大幅度的
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2022-10-13 11:02:04
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期 1、22Q3公司NBV降幅环比Q2有所扩大,22Q3个险渠道FYP同比-12%,NBV margin环比进一步下滑,主要受产品结构中高价值率产品占比下降、21年底精算假设调整、经济下行使得居民可支配收入下滑影响。 2、22Q3公司的营运利润预计同比小幅正增长,基于:NBV下滑影响剩余边际释放、投资收益承压(Q3资本市场下跌)。 3、22Q3净利润表现受陆金所股价表现(Q3股价跌幅超50%)、投资偏差、750天国债收益率、拨备计提等因素影响。 4、对于
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钠离子电池产业链个股梳理
(1)钠电技术领先厂商 宁德时代:融入锂离子体系,产品应用布局超预期。 华阳股份:联合中科海钠布局“光伏 储能”。 鹏辉能源:电池制造商,品种齐全。 欣旺达:拥有钠离子电池补钠的方法、钠离子电池等多项专利。 (2)集流体环节 鼎胜新材:公司电池铝箔可以应用于钠电池。 万顺新材:公司电池铝箔可应用于钠离子电池。 南山铝业:国内铝加工产品龙头企业。 (3)正极环节 振华新材:公司研究及布局钠电多个方向。 容百科技:正极材料综合供应商。 当升科技:公司与力神电池加强钠离子电池等多项技术合作。 厦钨新能
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【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇 (1)中美科技与贸易摩擦升级,进一步凸显自主可控的重要性 一方面,从美国出台《通胀削减法案》试图限制中国新能源汽车出口,到限制英伟达、AMD向中国出售高端芯片,近期中美科技与贸易摩擦不断升级,充分彰显了中国在关键基础技术实现自主可控的重要性。另一方面,国家领导层也反复强调关键核心技术的重要性,要提升科技创新能力。我们认为从党政到八大关键行业,从底层基础软硬件到上层应用软件,国产化节奏将实现加速。 (2)无论是从长期还是短期维度,必须重视“大信创”产
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每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚
[太阳]【每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚 锂辉石精矿:5610美元/吨,稳定 金属锂:291万/吨,稳定 工业级碳酸锂:50.95万/吨,涨0.39% 电池级碳酸锂:52.25万/吨,稳定 氢氧化锂:51.25万/吨,涨0.59% 铜:6.31万/吨,稳定 铝:1.84万/吨,跌1.02% 锌:2.53万/吨,跌0.16% 锡:18.1万/吨,跌1.63% 镍:19.05万/吨,跌0.52% 金:1664.7美元/盎司,跌0.71% 银:19.4美元/盎司,跌2.17%
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2022-10-12 22:18:25
持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代
【浙商机械】持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代 1、 贴息政策有望使高校、医院方面国产高端科学仪器采购需求提升。自卫健委发布通知使用财政贴息贷款更新改造医疗设备以来,国庆期间北京、山东、安徽、湖北、辽宁、江西等地新签设备更新改造贷款合同持续推进。以北京为例,人行营业管理部已与十余所在京重点高校、医院签订设备更新改造贷款合同124亿元,已进入贷款审批程序或已签订贷款意向协议近170亿元。 2、 科学仪器行业发展多年,头部企业经过多年研发投入已具备较
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中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修 🌟【Q4重点关注人身险行业短期催化剂】我们认为,受益于下阶段资负两端边际改善预期,人身险有望迎来估值上修期,下阶段催化剂:1)负债端:23年开门红预期、养老第三支柱账户制落地预期;2)投资端:权益市场边际改善预期、地产行业边际改善预期、长端利率边际改善预期。 ➡三大主线塑造中国人寿配置价值:1)负债端基本盘稳固,率先打响23年开门红第一枪,预计开门红业绩稳定性强;2)beta属性较强,有望受益于权益市场改善预期;3)投
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2022-10-12 22:17:49
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为:
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为: 1、据传台账预期进度进一步明确,gxb要求930,ybj要求11、12月,wxb要求12月底 2、据传明年放量预期加强,gzw79号文对明年增加了量的要求 综合来看,短期各种政策及消息较多,部分确定性尚待讨论,但我们认为信创战略地位不会动摇,全球关系变化下,其重视程度有望持续提升。推荐关注标的: 硬件: 神州数码(鲲鹏服务器核心公司,明年利润预期12e) 纳思达(国产打印机全球龙头,顶级成长逻辑) 软件: 金山办公(国产办公云领军,产品性能全球
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美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程
英杰电气:看好公司长期成长潜力,美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程【中信建投新能源 陈思同/朱玥】 公司从事以功率控制电源、特种电源为代表的工业电源设备的研发、生产与销售。光伏行业电源营业收入占公司整体营收60%,半导体占比12%左右。 近期市场关心近期美国出口管制新规对公司的影响,我们观点如下: 10月7日,美国商务部工业和安全局发布《先进计算和半导体制造的对华新出口管制》,主要内容包括:对先进运算芯片实施出口管制;对特定工艺制程的半导体设备实施出口管制
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【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进
[红包]【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进 东山精密12号晚预告前三季度业绩,前三季度公司归母净利润预计15.38-15.68亿,同比增长28.38%-30.86%;Q3归母净利7.42-7.71亿,同比增长25%-30%。简评如下: [太阳]整体业绩符合公司前期指引,Q3业绩增量主要源于A客户新品需求及新能源业务放量提速增长。业务端来看,PCB方面:A客户Q3新品需求较佳,为公司软板业务提供稳定增长动能,而硬板继续保持稳步增长,汽车软硬板业
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【重申汽车三季报机会】
【重申汽车三季报机会】 节前9月26日提示10月汽车有望进入三季报行情机会(见私信),近日均胜电子、科博达业绩预告相继超预期,预计三季报反弹行情将开启。重申逻辑于推荐: [礼物]三季报预计比市场预期更好(乘用车Q3批发同比增预计35% ,板块收入端比预期更好;大宗价格下来,三季报盈利端预计比预期更好)。行业间比较角度,三季报汽车是稍有业绩亮眼领域。 [礼物]8/9月份板块回撤已释放了相当“卖盘”压力,并为反弹拉扯出空间。8月初以来汽车板块指数高点下调了15%-20%(8月初至今),部分弹性公司回
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【长江策略|包承超团队】早闻精选20221013
【国内】 1.国资委:国资委发布关于进一步做好2022年服务业小微企业和个体工商户房屋租金减免工作的通知,要求加快推进减租工作,切实减轻服务业小微企业和个体工商户经营负担。 2.数字货币:央行数字货币研究所发文表示,将继续推动数字人民币业务持续健康发展,推动对公业务与个人业务深度融合、相互促进。支持为中小微企业提供便利化的资金管理、薪资发放、进销存等服务。支持在财政、税收、政务等对公领域发挥数字人民币优势,为政府数字化和智能化治理提供先进的支付服务。 3.工程机械:据中国工程机械工业协会对26家
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⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】 #分布式光伏共享储能租赁实现“零”的突破:近日,“济南诺能新能源有限公司”与“山能新能源(枣庄)有限公司”签订分布式光伏电站共享储能租赁合同,租赁容量1.5MW,租赁期限5年。实现分布式光伏共享储能租赁“零”的突破。 #多省推出共享储能政策 山东省《关于促进我省储能示范项目健康发展的通知》明确共享储能可在全省范围内租赁;河南《“十四五”新型储能实施方案》提出,共享储能租赁建议价格为200元/kWh/年。山西鼓励新能源电站向独立储
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【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末)
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末) 建投能源2022Q1、Q2归母净利润分别0.7、-1.3亿,Q3预计盈利3.4亿,较上年同期(-8.81亿)大幅扭亏,或主要受益于省间电力现货市场。 重申省间现货逻辑 极端天气致叠加水电出力不足,缺电省份购入高价外来电满足缺口(8月山西均价3元/度),致使用电成本高涨:浙江7月电力市场亏损50亿元。我们预期今年冬季的用电缺口会高于夏季,省间高电价现象会超出市场预期再现。(逻辑有持续性) 山西、河北、辽宁、
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【招商汽车】汽车板块反弹买什么
【招商汽车】汽车板块反弹买什么 近期以来,汽车板块出现程度回调,部分公司已经体现出一定性价比,现阶段我们的投资建议如下: 1、具有成长属性的零部件白马公司,包括福耀玻璃(三季度业绩优秀,竞争格局好),星宇股份(新产品和新客户逻辑逐步体现)、伯特利(智能驾驶执行端核心标的,长期成长空间大)、TPJT(稀缺的平台型公司),此类公司攻守兼备,理论上同时具有相对收益和绝对收益属性。 2、业绩确定性高的成长属性公司:预计旭升股份、爱柯迪、嵘泰股份等压铸类公司业绩都不错表现,银轮股份受益于新业务的拓展,预计
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【养殖板块思考:二次育肥是表象,缺猪才是根本】
近期猪价出现了超预期上涨,并且势头强劲,很多人把其归因于二次育肥导致上市的生猪供给短缺。我们对此有不同看法。 我们认为,这仅仅是一种表象,其根本原因还是生猪供给的短缺。从数据上看,对这轮猪价指引和验证性最好的母猪料从2020年12月最高的200万吨降到了2022年6月最低的144万吨,降幅达28%(剔除了异常高值和异常低值,例如每年2月春节原因导致的产量低以及提前备货导致的产量高的1月)。母猪料数据相对更为接近实际的产能去化幅度,而这一数据仅次于非瘟疫情猪周期带来的44%的去化程度。这种大幅度的
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【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期 1、22Q3公司NBV降幅环比Q2有所扩大,22Q3个险渠道FYP同比-12%,NBV margin环比进一步下滑,主要受产品结构中高价值率产品占比下降、21年底精算假设调整、经济下行使得居民可支配收入下滑影响。 2、22Q3公司的营运利润预计同比小幅正增长,基于:NBV下滑影响剩余边际释放、投资收益承压(Q3资本市场下跌)。 3、22Q3净利润表现受陆金所股价表现(Q3股价跌幅超50%)、投资偏差、750天国债收益率、拨备计提等因素影响。 4、对于
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钠离子电池产业链个股梳理
(1)钠电技术领先厂商 宁德时代:融入锂离子体系,产品应用布局超预期。 华阳股份:联合中科海钠布局“光伏 储能”。 鹏辉能源:电池制造商,品种齐全。 欣旺达:拥有钠离子电池补钠的方法、钠离子电池等多项专利。 (2)集流体环节 鼎胜新材:公司电池铝箔可以应用于钠电池。 万顺新材:公司电池铝箔可应用于钠离子电池。 南山铝业:国内铝加工产品龙头企业。 (3)正极环节 振华新材:公司研究及布局钠电多个方向。 容百科技:正极材料综合供应商。 当升科技:公司与力神电池加强钠离子电池等多项技术合作。 厦钨新能
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【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇 (1)中美科技与贸易摩擦升级,进一步凸显自主可控的重要性 一方面,从美国出台《通胀削减法案》试图限制中国新能源汽车出口,到限制英伟达、AMD向中国出售高端芯片,近期中美科技与贸易摩擦不断升级,充分彰显了中国在关键基础技术实现自主可控的重要性。另一方面,国家领导层也反复强调关键核心技术的重要性,要提升科技创新能力。我们认为从党政到八大关键行业,从底层基础软硬件到上层应用软件,国产化节奏将实现加速。 (2)无论是从长期还是短期维度,必须重视“大信创”产
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每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚
[太阳]【每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚 锂辉石精矿:5610美元/吨,稳定 金属锂:291万/吨,稳定 工业级碳酸锂:50.95万/吨,涨0.39% 电池级碳酸锂:52.25万/吨,稳定 氢氧化锂:51.25万/吨,涨0.59% 铜:6.31万/吨,稳定 铝:1.84万/吨,跌1.02% 锌:2.53万/吨,跌0.16% 锡:18.1万/吨,跌1.63% 镍:19.05万/吨,跌0.52% 金:1664.7美元/盎司,跌0.71% 银:19.4美元/盎司,跌2.17%
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持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代
【浙商机械】持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代 1、 贴息政策有望使高校、医院方面国产高端科学仪器采购需求提升。自卫健委发布通知使用财政贴息贷款更新改造医疗设备以来,国庆期间北京、山东、安徽、湖北、辽宁、江西等地新签设备更新改造贷款合同持续推进。以北京为例,人行营业管理部已与十余所在京重点高校、医院签订设备更新改造贷款合同124亿元,已进入贷款审批程序或已签订贷款意向协议近170亿元。 2、 科学仪器行业发展多年,头部企业经过多年研发投入已具备较
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中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修 🌟【Q4重点关注人身险行业短期催化剂】我们认为,受益于下阶段资负两端边际改善预期,人身险有望迎来估值上修期,下阶段催化剂:1)负债端:23年开门红预期、养老第三支柱账户制落地预期;2)投资端:权益市场边际改善预期、地产行业边际改善预期、长端利率边际改善预期。 ➡三大主线塑造中国人寿配置价值:1)负债端基本盘稳固,率先打响23年开门红第一枪,预计开门红业绩稳定性强;2)beta属性较强,有望受益于权益市场改善预期;3)投
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10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为:
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为: 1、据传台账预期进度进一步明确,gxb要求930,ybj要求11、12月,wxb要求12月底 2、据传明年放量预期加强,gzw79号文对明年增加了量的要求 综合来看,短期各种政策及消息较多,部分确定性尚待讨论,但我们认为信创战略地位不会动摇,全球关系变化下,其重视程度有望持续提升。推荐关注标的: 硬件: 神州数码(鲲鹏服务器核心公司,明年利润预期12e) 纳思达(国产打印机全球龙头,顶级成长逻辑) 软件: 金山办公(国产办公云领军,产品性能全球
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美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程
英杰电气:看好公司长期成长潜力,美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程【中信建投新能源 陈思同/朱玥】 公司从事以功率控制电源、特种电源为代表的工业电源设备的研发、生产与销售。光伏行业电源营业收入占公司整体营收60%,半导体占比12%左右。 近期市场关心近期美国出口管制新规对公司的影响,我们观点如下: 10月7日,美国商务部工业和安全局发布《先进计算和半导体制造的对华新出口管制》,主要内容包括:对先进运算芯片实施出口管制;对特定工艺制程的半导体设备实施出口管制
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英杰电气
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2022-10-12 22:16:55
【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进
[红包]【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进 东山精密12号晚预告前三季度业绩,前三季度公司归母净利润预计15.38-15.68亿,同比增长28.38%-30.86%;Q3归母净利7.42-7.71亿,同比增长25%-30%。简评如下: [太阳]整体业绩符合公司前期指引,Q3业绩增量主要源于A客户新品需求及新能源业务放量提速增长。业务端来看,PCB方面:A客户Q3新品需求较佳,为公司软板业务提供稳定增长动能,而硬板继续保持稳步增长,汽车软硬板业
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2022-10-13 14:31:29
【重申汽车三季报机会】
【重申汽车三季报机会】 节前9月26日提示10月汽车有望进入三季报行情机会(见私信),近日均胜电子、科博达业绩预告相继超预期,预计三季报反弹行情将开启。重申逻辑于推荐: [礼物]三季报预计比市场预期更好(乘用车Q3批发同比增预计35% ,板块收入端比预期更好;大宗价格下来,三季报盈利端预计比预期更好)。行业间比较角度,三季报汽车是稍有业绩亮眼领域。 [礼物]8/9月份板块回撤已释放了相当“卖盘”压力,并为反弹拉扯出空间。8月初以来汽车板块指数高点下调了15%-20%(8月初至今),部分弹性公司回
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【长江策略|包承超团队】早闻精选20221013
【国内】 1.国资委:国资委发布关于进一步做好2022年服务业小微企业和个体工商户房屋租金减免工作的通知,要求加快推进减租工作,切实减轻服务业小微企业和个体工商户经营负担。 2.数字货币:央行数字货币研究所发文表示,将继续推动数字人民币业务持续健康发展,推动对公业务与个人业务深度融合、相互促进。支持为中小微企业提供便利化的资金管理、薪资发放、进销存等服务。支持在财政、税收、政务等对公领域发挥数字人民币优势,为政府数字化和智能化治理提供先进的支付服务。 3.工程机械:据中国工程机械工业协会对26家
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⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】 #分布式光伏共享储能租赁实现“零”的突破:近日,“济南诺能新能源有限公司”与“山能新能源(枣庄)有限公司”签订分布式光伏电站共享储能租赁合同,租赁容量1.5MW,租赁期限5年。实现分布式光伏共享储能租赁“零”的突破。 #多省推出共享储能政策 山东省《关于促进我省储能示范项目健康发展的通知》明确共享储能可在全省范围内租赁;河南《“十四五”新型储能实施方案》提出,共享储能租赁建议价格为200元/kWh/年。山西鼓励新能源电站向独立储
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2022-10-13 14:18:58
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末)
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末) 建投能源2022Q1、Q2归母净利润分别0.7、-1.3亿,Q3预计盈利3.4亿,较上年同期(-8.81亿)大幅扭亏,或主要受益于省间电力现货市场。 重申省间现货逻辑 极端天气致叠加水电出力不足,缺电省份购入高价外来电满足缺口(8月山西均价3元/度),致使用电成本高涨:浙江7月电力市场亏损50亿元。我们预期今年冬季的用电缺口会高于夏季,省间高电价现象会超出市场预期再现。(逻辑有持续性) 山西、河北、辽宁、
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【招商汽车】汽车板块反弹买什么
【招商汽车】汽车板块反弹买什么 近期以来,汽车板块出现程度回调,部分公司已经体现出一定性价比,现阶段我们的投资建议如下: 1、具有成长属性的零部件白马公司,包括福耀玻璃(三季度业绩优秀,竞争格局好),星宇股份(新产品和新客户逻辑逐步体现)、伯特利(智能驾驶执行端核心标的,长期成长空间大)、TPJT(稀缺的平台型公司),此类公司攻守兼备,理论上同时具有相对收益和绝对收益属性。 2、业绩确定性高的成长属性公司:预计旭升股份、爱柯迪、嵘泰股份等压铸类公司业绩都不错表现,银轮股份受益于新业务的拓展,预计
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【养殖板块思考:二次育肥是表象,缺猪才是根本】
近期猪价出现了超预期上涨,并且势头强劲,很多人把其归因于二次育肥导致上市的生猪供给短缺。我们对此有不同看法。 我们认为,这仅仅是一种表象,其根本原因还是生猪供给的短缺。从数据上看,对这轮猪价指引和验证性最好的母猪料从2020年12月最高的200万吨降到了2022年6月最低的144万吨,降幅达28%(剔除了异常高值和异常低值,例如每年2月春节原因导致的产量低以及提前备货导致的产量高的1月)。母猪料数据相对更为接近实际的产能去化幅度,而这一数据仅次于非瘟疫情猪周期带来的44%的去化程度。这种大幅度的
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【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期 1、22Q3公司NBV降幅环比Q2有所扩大,22Q3个险渠道FYP同比-12%,NBV margin环比进一步下滑,主要受产品结构中高价值率产品占比下降、21年底精算假设调整、经济下行使得居民可支配收入下滑影响。 2、22Q3公司的营运利润预计同比小幅正增长,基于:NBV下滑影响剩余边际释放、投资收益承压(Q3资本市场下跌)。 3、22Q3净利润表现受陆金所股价表现(Q3股价跌幅超50%)、投资偏差、750天国债收益率、拨备计提等因素影响。 4、对于
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中国平安
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钠离子电池产业链个股梳理
(1)钠电技术领先厂商 宁德时代:融入锂离子体系,产品应用布局超预期。 华阳股份:联合中科海钠布局“光伏 储能”。 鹏辉能源:电池制造商,品种齐全。 欣旺达:拥有钠离子电池补钠的方法、钠离子电池等多项专利。 (2)集流体环节 鼎胜新材:公司电池铝箔可以应用于钠电池。 万顺新材:公司电池铝箔可应用于钠离子电池。 南山铝业:国内铝加工产品龙头企业。 (3)正极环节 振华新材:公司研究及布局钠电多个方向。 容百科技:正极材料综合供应商。 当升科技:公司与力神电池加强钠离子电池等多项技术合作。 厦钨新能
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2022-10-12 22:19:12
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇 (1)中美科技与贸易摩擦升级,进一步凸显自主可控的重要性 一方面,从美国出台《通胀削减法案》试图限制中国新能源汽车出口,到限制英伟达、AMD向中国出售高端芯片,近期中美科技与贸易摩擦不断升级,充分彰显了中国在关键基础技术实现自主可控的重要性。另一方面,国家领导层也反复强调关键核心技术的重要性,要提升科技创新能力。我们认为从党政到八大关键行业,从底层基础软硬件到上层应用软件,国产化节奏将实现加速。 (2)无论是从长期还是短期维度,必须重视“大信创”产
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每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚
[太阳]【每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚 锂辉石精矿:5610美元/吨,稳定 金属锂:291万/吨,稳定 工业级碳酸锂:50.95万/吨,涨0.39% 电池级碳酸锂:52.25万/吨,稳定 氢氧化锂:51.25万/吨,涨0.59% 铜:6.31万/吨,稳定 铝:1.84万/吨,跌1.02% 锌:2.53万/吨,跌0.16% 锡:18.1万/吨,跌1.63% 镍:19.05万/吨,跌0.52% 金:1664.7美元/盎司,跌0.71% 银:19.4美元/盎司,跌2.17%
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2022-10-12 22:18:25
持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代
【浙商机械】持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代 1、 贴息政策有望使高校、医院方面国产高端科学仪器采购需求提升。自卫健委发布通知使用财政贴息贷款更新改造医疗设备以来,国庆期间北京、山东、安徽、湖北、辽宁、江西等地新签设备更新改造贷款合同持续推进。以北京为例,人行营业管理部已与十余所在京重点高校、医院签订设备更新改造贷款合同124亿元,已进入贷款审批程序或已签订贷款意向协议近170亿元。 2、 科学仪器行业发展多年,头部企业经过多年研发投入已具备较
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聚光科技
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2022-10-12 22:18:06
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修 🌟【Q4重点关注人身险行业短期催化剂】我们认为,受益于下阶段资负两端边际改善预期,人身险有望迎来估值上修期,下阶段催化剂:1)负债端:23年开门红预期、养老第三支柱账户制落地预期;2)投资端:权益市场边际改善预期、地产行业边际改善预期、长端利率边际改善预期。 ➡三大主线塑造中国人寿配置价值:1)负债端基本盘稳固,率先打响23年开门红第一枪,预计开门红业绩稳定性强;2)beta属性较强,有望受益于权益市场改善预期;3)投
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中国人寿
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2022-10-12 22:17:49
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为:
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为: 1、据传台账预期进度进一步明确,gxb要求930,ybj要求11、12月,wxb要求12月底 2、据传明年放量预期加强,gzw79号文对明年增加了量的要求 综合来看,短期各种政策及消息较多,部分确定性尚待讨论,但我们认为信创战略地位不会动摇,全球关系变化下,其重视程度有望持续提升。推荐关注标的: 硬件: 神州数码(鲲鹏服务器核心公司,明年利润预期12e) 纳思达(国产打印机全球龙头,顶级成长逻辑) 软件: 金山办公(国产办公云领军,产品性能全球
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美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程
英杰电气:看好公司长期成长潜力,美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程【中信建投新能源 陈思同/朱玥】 公司从事以功率控制电源、特种电源为代表的工业电源设备的研发、生产与销售。光伏行业电源营业收入占公司整体营收60%,半导体占比12%左右。 近期市场关心近期美国出口管制新规对公司的影响,我们观点如下: 10月7日,美国商务部工业和安全局发布《先进计算和半导体制造的对华新出口管制》,主要内容包括:对先进运算芯片实施出口管制;对特定工艺制程的半导体设备实施出口管制
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【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进
[红包]【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进 东山精密12号晚预告前三季度业绩,前三季度公司归母净利润预计15.38-15.68亿,同比增长28.38%-30.86%;Q3归母净利7.42-7.71亿,同比增长25%-30%。简评如下: [太阳]整体业绩符合公司前期指引,Q3业绩增量主要源于A客户新品需求及新能源业务放量提速增长。业务端来看,PCB方面:A客户Q3新品需求较佳,为公司软板业务提供稳定增长动能,而硬板继续保持稳步增长,汽车软硬板业
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【重申汽车三季报机会】
【重申汽车三季报机会】 节前9月26日提示10月汽车有望进入三季报行情机会(见私信),近日均胜电子、科博达业绩预告相继超预期,预计三季报反弹行情将开启。重申逻辑于推荐: [礼物]三季报预计比市场预期更好(乘用车Q3批发同比增预计35% ,板块收入端比预期更好;大宗价格下来,三季报盈利端预计比预期更好)。行业间比较角度,三季报汽车是稍有业绩亮眼领域。 [礼物]8/9月份板块回撤已释放了相当“卖盘”压力,并为反弹拉扯出空间。8月初以来汽车板块指数高点下调了15%-20%(8月初至今),部分弹性公司回
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【长江策略|包承超团队】早闻精选20221013
【国内】 1.国资委:国资委发布关于进一步做好2022年服务业小微企业和个体工商户房屋租金减免工作的通知,要求加快推进减租工作,切实减轻服务业小微企业和个体工商户经营负担。 2.数字货币:央行数字货币研究所发文表示,将继续推动数字人民币业务持续健康发展,推动对公业务与个人业务深度融合、相互促进。支持为中小微企业提供便利化的资金管理、薪资发放、进销存等服务。支持在财政、税收、政务等对公领域发挥数字人民币优势,为政府数字化和智能化治理提供先进的支付服务。 3.工程机械:据中国工程机械工业协会对26家
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⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】 #分布式光伏共享储能租赁实现“零”的突破:近日,“济南诺能新能源有限公司”与“山能新能源(枣庄)有限公司”签订分布式光伏电站共享储能租赁合同,租赁容量1.5MW,租赁期限5年。实现分布式光伏共享储能租赁“零”的突破。 #多省推出共享储能政策 山东省《关于促进我省储能示范项目健康发展的通知》明确共享储能可在全省范围内租赁;河南《“十四五”新型储能实施方案》提出,共享储能租赁建议价格为200元/kWh/年。山西鼓励新能源电站向独立储
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【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末)
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末) 建投能源2022Q1、Q2归母净利润分别0.7、-1.3亿,Q3预计盈利3.4亿,较上年同期(-8.81亿)大幅扭亏,或主要受益于省间电力现货市场。 重申省间现货逻辑 极端天气致叠加水电出力不足,缺电省份购入高价外来电满足缺口(8月山西均价3元/度),致使用电成本高涨:浙江7月电力市场亏损50亿元。我们预期今年冬季的用电缺口会高于夏季,省间高电价现象会超出市场预期再现。(逻辑有持续性) 山西、河北、辽宁、
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【招商汽车】汽车板块反弹买什么
【招商汽车】汽车板块反弹买什么 近期以来,汽车板块出现程度回调,部分公司已经体现出一定性价比,现阶段我们的投资建议如下: 1、具有成长属性的零部件白马公司,包括福耀玻璃(三季度业绩优秀,竞争格局好),星宇股份(新产品和新客户逻辑逐步体现)、伯特利(智能驾驶执行端核心标的,长期成长空间大)、TPJT(稀缺的平台型公司),此类公司攻守兼备,理论上同时具有相对收益和绝对收益属性。 2、业绩确定性高的成长属性公司:预计旭升股份、爱柯迪、嵘泰股份等压铸类公司业绩都不错表现,银轮股份受益于新业务的拓展,预计
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【养殖板块思考:二次育肥是表象,缺猪才是根本】
近期猪价出现了超预期上涨,并且势头强劲,很多人把其归因于二次育肥导致上市的生猪供给短缺。我们对此有不同看法。 我们认为,这仅仅是一种表象,其根本原因还是生猪供给的短缺。从数据上看,对这轮猪价指引和验证性最好的母猪料从2020年12月最高的200万吨降到了2022年6月最低的144万吨,降幅达28%(剔除了异常高值和异常低值,例如每年2月春节原因导致的产量低以及提前备货导致的产量高的1月)。母猪料数据相对更为接近实际的产能去化幅度,而这一数据仅次于非瘟疫情猪周期带来的44%的去化程度。这种大幅度的
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【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期 1、22Q3公司NBV降幅环比Q2有所扩大,22Q3个险渠道FYP同比-12%,NBV margin环比进一步下滑,主要受产品结构中高价值率产品占比下降、21年底精算假设调整、经济下行使得居民可支配收入下滑影响。 2、22Q3公司的营运利润预计同比小幅正增长,基于:NBV下滑影响剩余边际释放、投资收益承压(Q3资本市场下跌)。 3、22Q3净利润表现受陆金所股价表现(Q3股价跌幅超50%)、投资偏差、750天国债收益率、拨备计提等因素影响。 4、对于
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(1)钠电技术领先厂商 宁德时代:融入锂离子体系,产品应用布局超预期。 华阳股份:联合中科海钠布局“光伏 储能”。 鹏辉能源:电池制造商,品种齐全。 欣旺达:拥有钠离子电池补钠的方法、钠离子电池等多项专利。 (2)集流体环节 鼎胜新材:公司电池铝箔可以应用于钠电池。 万顺新材:公司电池铝箔可应用于钠离子电池。 南山铝业:国内铝加工产品龙头企业。 (3)正极环节 振华新材:公司研究及布局钠电多个方向。 容百科技:正极材料综合供应商。 当升科技:公司与力神电池加强钠离子电池等多项技术合作。 厦钨新能
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【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇 (1)中美科技与贸易摩擦升级,进一步凸显自主可控的重要性 一方面,从美国出台《通胀削减法案》试图限制中国新能源汽车出口,到限制英伟达、AMD向中国出售高端芯片,近期中美科技与贸易摩擦不断升级,充分彰显了中国在关键基础技术实现自主可控的重要性。另一方面,国家领导层也反复强调关键核心技术的重要性,要提升科技创新能力。我们认为从党政到八大关键行业,从底层基础软硬件到上层应用软件,国产化节奏将实现加速。 (2)无论是从长期还是短期维度,必须重视“大信创”产
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每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚
[太阳]【每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚 锂辉石精矿:5610美元/吨,稳定 金属锂:291万/吨,稳定 工业级碳酸锂:50.95万/吨,涨0.39% 电池级碳酸锂:52.25万/吨,稳定 氢氧化锂:51.25万/吨,涨0.59% 铜:6.31万/吨,稳定 铝:1.84万/吨,跌1.02% 锌:2.53万/吨,跌0.16% 锡:18.1万/吨,跌1.63% 镍:19.05万/吨,跌0.52% 金:1664.7美元/盎司,跌0.71% 银:19.4美元/盎司,跌2.17%
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持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代
【浙商机械】持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代 1、 贴息政策有望使高校、医院方面国产高端科学仪器采购需求提升。自卫健委发布通知使用财政贴息贷款更新改造医疗设备以来,国庆期间北京、山东、安徽、湖北、辽宁、江西等地新签设备更新改造贷款合同持续推进。以北京为例,人行营业管理部已与十余所在京重点高校、医院签订设备更新改造贷款合同124亿元,已进入贷款审批程序或已签订贷款意向协议近170亿元。 2、 科学仪器行业发展多年,头部企业经过多年研发投入已具备较
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中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修 🌟【Q4重点关注人身险行业短期催化剂】我们认为,受益于下阶段资负两端边际改善预期,人身险有望迎来估值上修期,下阶段催化剂:1)负债端:23年开门红预期、养老第三支柱账户制落地预期;2)投资端:权益市场边际改善预期、地产行业边际改善预期、长端利率边际改善预期。 ➡三大主线塑造中国人寿配置价值:1)负债端基本盘稳固,率先打响23年开门红第一枪,预计开门红业绩稳定性强;2)beta属性较强,有望受益于权益市场改善预期;3)投
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中国人寿
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10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为:
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为: 1、据传台账预期进度进一步明确,gxb要求930,ybj要求11、12月,wxb要求12月底 2、据传明年放量预期加强,gzw79号文对明年增加了量的要求 综合来看,短期各种政策及消息较多,部分确定性尚待讨论,但我们认为信创战略地位不会动摇,全球关系变化下,其重视程度有望持续提升。推荐关注标的: 硬件: 神州数码(鲲鹏服务器核心公司,明年利润预期12e) 纳思达(国产打印机全球龙头,顶级成长逻辑) 软件: 金山办公(国产办公云领军,产品性能全球
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美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程
英杰电气:看好公司长期成长潜力,美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程【中信建投新能源 陈思同/朱玥】 公司从事以功率控制电源、特种电源为代表的工业电源设备的研发、生产与销售。光伏行业电源营业收入占公司整体营收60%,半导体占比12%左右。 近期市场关心近期美国出口管制新规对公司的影响,我们观点如下: 10月7日,美国商务部工业和安全局发布《先进计算和半导体制造的对华新出口管制》,主要内容包括:对先进运算芯片实施出口管制;对特定工艺制程的半导体设备实施出口管制
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英杰电气
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【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进
[红包]【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进 东山精密12号晚预告前三季度业绩,前三季度公司归母净利润预计15.38-15.68亿,同比增长28.38%-30.86%;Q3归母净利7.42-7.71亿,同比增长25%-30%。简评如下: [太阳]整体业绩符合公司前期指引,Q3业绩增量主要源于A客户新品需求及新能源业务放量提速增长。业务端来看,PCB方面:A客户Q3新品需求较佳,为公司软板业务提供稳定增长动能,而硬板继续保持稳步增长,汽车软硬板业
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2022-10-13 14:31:29
【重申汽车三季报机会】
【重申汽车三季报机会】 节前9月26日提示10月汽车有望进入三季报行情机会(见私信),近日均胜电子、科博达业绩预告相继超预期,预计三季报反弹行情将开启。重申逻辑于推荐: [礼物]三季报预计比市场预期更好(乘用车Q3批发同比增预计35% ,板块收入端比预期更好;大宗价格下来,三季报盈利端预计比预期更好)。行业间比较角度,三季报汽车是稍有业绩亮眼领域。 [礼物]8/9月份板块回撤已释放了相当“卖盘”压力,并为反弹拉扯出空间。8月初以来汽车板块指数高点下调了15%-20%(8月初至今),部分弹性公司回
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长城汽车
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【长江策略|包承超团队】早闻精选20221013
【国内】 1.国资委:国资委发布关于进一步做好2022年服务业小微企业和个体工商户房屋租金减免工作的通知,要求加快推进减租工作,切实减轻服务业小微企业和个体工商户经营负担。 2.数字货币:央行数字货币研究所发文表示,将继续推动数字人民币业务持续健康发展,推动对公业务与个人业务深度融合、相互促进。支持为中小微企业提供便利化的资金管理、薪资发放、进销存等服务。支持在财政、税收、政务等对公领域发挥数字人民币优势,为政府数字化和智能化治理提供先进的支付服务。 3.工程机械:据中国工程机械工业协会对26家
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宁德时代
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2022-10-13 14:29:19
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】
⭕分布式开始推广!共享储能大势已成【中信建投新能源朱玥/许琳团队】 #分布式光伏共享储能租赁实现“零”的突破:近日,“济南诺能新能源有限公司”与“山能新能源(枣庄)有限公司”签订分布式光伏电站共享储能租赁合同,租赁容量1.5MW,租赁期限5年。实现分布式光伏共享储能租赁“零”的突破。 #多省推出共享储能政策 山东省《关于促进我省储能示范项目健康发展的通知》明确共享储能可在全省范围内租赁;河南《“十四五”新型储能实施方案》提出,共享储能租赁建议价格为200元/kWh/年。山西鼓励新能源电站向独立储
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2022-10-13 14:18:58
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末)
【公用观点更新1012】建投能源Q3业绩验证省间电力现货高收益逻辑,强推超预期标的(文末) 建投能源2022Q1、Q2归母净利润分别0.7、-1.3亿,Q3预计盈利3.4亿,较上年同期(-8.81亿)大幅扭亏,或主要受益于省间电力现货市场。 重申省间现货逻辑 极端天气致叠加水电出力不足,缺电省份购入高价外来电满足缺口(8月山西均价3元/度),致使用电成本高涨:浙江7月电力市场亏损50亿元。我们预期今年冬季的用电缺口会高于夏季,省间高电价现象会超出市场预期再现。(逻辑有持续性) 山西、河北、辽宁、
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京能电力
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2022-10-13 14:18:30
【招商汽车】汽车板块反弹买什么
【招商汽车】汽车板块反弹买什么 近期以来,汽车板块出现程度回调,部分公司已经体现出一定性价比,现阶段我们的投资建议如下: 1、具有成长属性的零部件白马公司,包括福耀玻璃(三季度业绩优秀,竞争格局好),星宇股份(新产品和新客户逻辑逐步体现)、伯特利(智能驾驶执行端核心标的,长期成长空间大)、TPJT(稀缺的平台型公司),此类公司攻守兼备,理论上同时具有相对收益和绝对收益属性。 2、业绩确定性高的成长属性公司:预计旭升股份、爱柯迪、嵘泰股份等压铸类公司业绩都不错表现,银轮股份受益于新业务的拓展,预计
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比亚迪
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广汽集团
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2022-10-13 11:02:24
【养殖板块思考:二次育肥是表象,缺猪才是根本】
近期猪价出现了超预期上涨,并且势头强劲,很多人把其归因于二次育肥导致上市的生猪供给短缺。我们对此有不同看法。 我们认为,这仅仅是一种表象,其根本原因还是生猪供给的短缺。从数据上看,对这轮猪价指引和验证性最好的母猪料从2020年12月最高的200万吨降到了2022年6月最低的144万吨,降幅达28%(剔除了异常高值和异常低值,例如每年2月春节原因导致的产量低以及提前备货导致的产量高的1月)。母猪料数据相对更为接近实际的产能去化幅度,而这一数据仅次于非瘟疫情猪周期带来的44%的去化程度。这种大幅度的
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【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期
【招商非银】中国平安22Q3业绩市场一致预期 1、22Q3公司NBV降幅环比Q2有所扩大,22Q3个险渠道FYP同比-12%,NBV margin环比进一步下滑,主要受产品结构中高价值率产品占比下降、21年底精算假设调整、经济下行使得居民可支配收入下滑影响。 2、22Q3公司的营运利润预计同比小幅正增长,基于:NBV下滑影响剩余边际释放、投资收益承压(Q3资本市场下跌)。 3、22Q3净利润表现受陆金所股价表现(Q3股价跌幅超50%)、投资偏差、750天国债收益率、拨备计提等因素影响。 4、对于
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中国平安
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2022-10-12 22:20:04
钠离子电池产业链个股梳理
(1)钠电技术领先厂商 宁德时代:融入锂离子体系,产品应用布局超预期。 华阳股份:联合中科海钠布局“光伏 储能”。 鹏辉能源:电池制造商,品种齐全。 欣旺达:拥有钠离子电池补钠的方法、钠离子电池等多项专利。 (2)集流体环节 鼎胜新材:公司电池铝箔可以应用于钠电池。 万顺新材:公司电池铝箔可应用于钠离子电池。 南山铝业:国内铝加工产品龙头企业。 (3)正极环节 振华新材:公司研究及布局钠电多个方向。 容百科技:正极材料综合供应商。 当升科技:公司与力神电池加强钠离子电池等多项技术合作。 厦钨新能
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2022-10-12 22:19:12
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇
【开源证券】重申重视“大信创”板块机遇 (1)中美科技与贸易摩擦升级,进一步凸显自主可控的重要性 一方面,从美国出台《通胀削减法案》试图限制中国新能源汽车出口,到限制英伟达、AMD向中国出售高端芯片,近期中美科技与贸易摩擦不断升级,充分彰显了中国在关键基础技术实现自主可控的重要性。另一方面,国家领导层也反复强调关键核心技术的重要性,要提升科技创新能力。我们认为从党政到八大关键行业,从底层基础软硬件到上层应用软件,国产化节奏将实现加速。 (2)无论是从长期还是短期维度,必须重视“大信创”产
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每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚
[太阳]【每日报价】上海钢联/亚洲金属网/Wind金属/百川盈孚 锂辉石精矿:5610美元/吨,稳定 金属锂:291万/吨,稳定 工业级碳酸锂:50.95万/吨,涨0.39% 电池级碳酸锂:52.25万/吨,稳定 氢氧化锂:51.25万/吨,涨0.59% 铜:6.31万/吨,稳定 铝:1.84万/吨,跌1.02% 锌:2.53万/吨,跌0.16% 锡:18.1万/吨,跌1.63% 镍:19.05万/吨,跌0.52% 金:1664.7美元/盎司,跌0.71% 银:19.4美元/盎司,跌2.17%
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持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代
【浙商机械】持续推荐【聚光科技】:国产高端科学仪器龙头,有望持续受益医疗、半导体行业设备国产替代 1、 贴息政策有望使高校、医院方面国产高端科学仪器采购需求提升。自卫健委发布通知使用财政贴息贷款更新改造医疗设备以来,国庆期间北京、山东、安徽、湖北、辽宁、江西等地新签设备更新改造贷款合同持续推进。以北京为例,人行营业管理部已与十余所在京重点高校、医院签订设备更新改造贷款合同124亿元,已进入贷款审批程序或已签订贷款意向协议近170亿元。 2、 科学仪器行业发展多年,头部企业经过多年研发投入已具备较
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聚光科技
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中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修
中国人寿:率先打响23年开门红第一枪,负债端稳固基本盘有望持续催化估值上修 🌟【Q4重点关注人身险行业短期催化剂】我们认为,受益于下阶段资负两端边际改善预期,人身险有望迎来估值上修期,下阶段催化剂:1)负债端:23年开门红预期、养老第三支柱账户制落地预期;2)投资端:权益市场边际改善预期、地产行业边际改善预期、长端利率边际改善预期。 ➡三大主线塑造中国人寿配置价值:1)负债端基本盘稳固,率先打响23年开门红第一枪,预计开门红业绩稳定性强;2)beta属性较强,有望受益于权益市场改善预期;3)投
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10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为:
10/12信创板块表现突出,根据了解,部分原因为: 1、据传台账预期进度进一步明确,gxb要求930,ybj要求11、12月,wxb要求12月底 2、据传明年放量预期加强,gzw79号文对明年增加了量的要求 综合来看,短期各种政策及消息较多,部分确定性尚待讨论,但我们认为信创战略地位不会动摇,全球关系变化下,其重视程度有望持续提升。推荐关注标的: 硬件: 神州数码(鲲鹏服务器核心公司,明年利润预期12e) 纳思达(国产打印机全球龙头,顶级成长逻辑) 软件: 金山办公(国产办公云领军,产品性能全球
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美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程
英杰电气:看好公司长期成长潜力,美国出口管制新规对公司短期业绩影响十分有限,且有望加速射频电源国产替代进程【中信建投新能源 陈思同/朱玥】 公司从事以功率控制电源、特种电源为代表的工业电源设备的研发、生产与销售。光伏行业电源营业收入占公司整体营收60%,半导体占比12%左右。 近期市场关心近期美国出口管制新规对公司的影响,我们观点如下: 10月7日,美国商务部工业和安全局发布《先进计算和半导体制造的对华新出口管制》,主要内容包括:对先进运算芯片实施出口管制;对特定工艺制程的半导体设备实施出口管制
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【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进
[红包]【招商电子】东山精密Q3业绩预告速评:业绩符合预期,A新品需求仍佳,汽车电子业务加速推进 东山精密12号晚预告前三季度业绩,前三季度公司归母净利润预计15.38-15.68亿,同比增长28.38%-30.86%;Q3归母净利7.42-7.71亿,同比增长25%-30%。简评如下: [太阳]整体业绩符合公司前期指引,Q3业绩增量主要源于A客户新品需求及新能源业务放量提速增长。业务端来看,PCB方面:A客户Q3新品需求较佳,为公司软板业务提供稳定增长动能,而硬板继续保持稳步增长,汽车软硬板业
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