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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:21:49
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市,动力性能&智能化水平领先 [玫瑰]哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版上市,售价15.98—17.38万元(较预售价格降低0.9万元)[玫瑰] [啤酒]空间尺寸方面,H6 DHT-PHEV的车身尺寸为4683*1886*1730mm,轴距为2738mm,空间尺寸基本与竞品宋PLUS DMI相当;续航及油耗性能方面,哈弗H6 DHT-PHEV纯电续航配置为55km/110km,综合续航可达1000km。最低荷电状态油耗为5.6L/100km
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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:21:24
宝馨科技交流要点总结
[太阳]怀远一期2GW异质结项目预计明年7月底达到量产,跟迈为战略合作。公司主要负责湿法端设备供应,迈为提供CVD,同时公司跟迈为还有图形化、电镀设备等技术合作。项目资金来自于公司、银行及地方城投平台,融资情况好。目前已经进入到央企的名录,订单有保证,而且签的是浮动的价格,不会赔本。 [太阳]电镀铜:做整线。公司专注在铜电镀和刻蚀段工艺,研发出单道水平电镀中试机,实现出货,现在做250MW量产线设计和开发,正在攻克水平电镀电极接触难题。图形化工艺与迈为合作,目前干膜数据好,但成本很难往下降,现在
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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:20:50
【国金电车】天奈科技点评:规划铁锂复合正极,工艺赋能强化产品性能
[礼物]事件:公司拟与上海锦源晟、国城矿业成立合资公司,建设10万吨磷酸铁锂&锰铁锂及对应前驱体项目,对应持股比例分别55%、25%。 [太阳]点评:目的是工艺赋能,提升铁锂导电性能,主要变化如下: 1、设备:相较于液相法回转窑,公司会采用纳米聚团流化床设备,其粒度分布更容易控制、便于气相包覆和后处理。 2、工艺流程:采用原位生长工艺,我们预计可能的工艺路径为: [导电剂分散液 磷源 铁源 锂源]→[热处理]→[流化煅烧,此步骤同时引入气相碳包覆]→[磷铁 碳导电剂化合物成品],提升倍率性能 循
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天奈科技
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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:20:28
⭕#天赐材料 近况跟踪(非上市公司指引,仅做研究参考)的时间点
1、出货&排产:预计Q3出货9万吨 ,10月排产约4万吨(9月约3.3万吨),预计Q4出货12-14万吨。预计22年全年出货33-35万吨,#23年出货50-55万吨。 2、LiFSI:预计Q3出货2k吨,目前自供率70-80%,长期目标90% 。当前产能6300吨,4000吨技改产能Q4待投放。23Q1新增2万吨产能投放后具备3万吨产能。得益于高镍、中镍高压电池上量,预计23年公司电解液中LiFSI质量分数有望增至3% ,出货1.5-2万吨,#单吨盈利约10万。 3、客户结构:第一大C(预计2
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2022-09-29 10:19:22
大宗商品价格趋势研判
大宗商品价格趋势研判 1、大宗商品价格周期特点:牛陡熊长,目前仍处在熊市结构中。 (1)整个大宗是从1981年到2001年,也就是说70年代长达十年,然后,从80年代,包括90年代,实际上他熊了20年; (2)在2002年到2008年,差不多走了七年的牛市; (3)从2011年一直到2020年,整体大宗商品又走了十年的熊市,如果你看整个的CRB指数,整体的大宗商品,实际上是在2020年,十年的熊市才结束; (4)20年21年,也实际上这一轮,也差不多是在2022年的一季度,也就是说3、4月份,整
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华友钴业
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2022-09-29 10:18:59
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流 🔮未来三年增长目标积极,产品端来看,国缘系列占整体营收80%以上,预计未来将持续提升;K系是营收基本盘,省内普遍处于成长期,K系稳定增长提供营收保障;V系在国缘系列中占比10%左右,未来增速贡献将逐步显著;区域端来看,省外将持续向好,持续聚焦国缘系列; 🔮产品端,V系产品未来将更加重视终端消费者培育,对目标销量更加务实调整,下半年以来市场端趋于良性,逐渐与标杆产品缩小差距,抓住省内主要市场;目前V系中V3与V9各占一半,V3市场容量更大,未来占比将提升
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2022-09-29 10:18:40
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928 1、公司传统电子陶瓷外壳业务目前合同大于产能,目前可以做到40多层。光模块400G、800G用陶瓷外壳技术储备领先;消费电子中氮化铝基板业绩增长较快(超消费电子业务增速),募投项目预计今年10月竣工后逐步通过转移、改造旧产线来释放产能,明年Q1全新产线会有明显产能提升。此次收购方案中的补流资金之后可能会继续向消费电子业务投资。 2、陶瓷外壳毛利率下滑的主要原因是公司产品以阶梯式报价,几款产品今年量大后对应阶梯价格有所下降;主要
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中瓷电子
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2022-09-29 10:18:24
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要: 1、玻璃业务: 玻璃单三季度要更差一些。超白2600吨/日,价格3000-3400元,目前有一定盈利;普白目前是亏钱的。色玻降价400块,8月份开始不赚钱了。色玻1800t/d,建筑1800t/d,其他汽车玻璃等。 2、纯碱业务:三季度预计400*130/4=1.3个亿。 3、TCO业务: 目前已经签合同在供货的有协鑫(没有量和价约束),再走流程即将落地的年gw级别的客户。fs的长协在流程中,明年上半年投产3.3gw迫切性强,倒推需要在年前落地。板销子买的是皮
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金晶科技
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⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源 🚀事件①:公司投资建设洛阳新能源电池生产基地,项目总投资不超过人民币140亿元,项目用地约1700亩,预计建设期36个月。 🚀事件②:公司拟注册发行100亿中期票据,用于补充公司未来项目建设及营运等所需资金。 #点评: ⭐6月22日,河南省政府、洛阳市政府分别与宁德时代新能源科技股份有限公司签署合作协议,共同推进新能源产业生态建设;9月28日公司公告建设洛阳新能源电池生产基地并举办奠基仪式,河南依托洛阳钼业、万
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【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和 【酒店周度】 9月18日-9月24日:RevPAR环比 12.7%,同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12% ■STR上周表现:RevPAR环比 12.7%、系Occ环比增加,或系疫情常态化下出行需求增加影响;同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12%,其中ADR同比降幅 1.78pct至227.69元/ 0.97%、Occ同比降幅 12.78pct至57.11%/ 1.73pct。2)过
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2022-09-29 10:17:14
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪 青岛啤酒:预计9月销量同增中个位数左右,1-9月销量同增约3%,7-9月销量累计增长10%+,结构持续向好。 重庆啤酒:7-8月销量增速中到大个位数;8月低个位数增长(乌苏个位数增长,疆内疫情拖累下滑);9月已环比向好,近期新疆已逐渐解封。 华润啤酒:9月受四川疫情影响,但预计销量下降不是很多(不能排除会不会增长)。进入淡季,对全年影响相对有限。1-8月次高及以上量增10-15%,SuperX、纯生、喜力都呈现较好增长,预计全年次高及以上有望增长15%左右。 青岛啤
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2022-09-29 10:13:21
下一个可能形成冲击的时间点
现在鲍威尔已经让【就业数据】和【加息预期】强关联了,所以,下一个重磅数据是9月的非农数据。 如果较差或一般倒还好,大家终于可以喘口气了;如果较好,那就是一轮新的冲击了。 9月的非农数据是10月7号出,正好是我们的国庆期间,国庆期间最重要的数应该就是这东西了。 当下两年美债在4.2-4.3%,其所隐含的加息路径是: 历史 1、十一月加息75bp; 2、十二月加息75bp; 3、2024年初才开始降息; 这是一个比较激进的加息路径。 但是,我们实在是搞不清楚这个加息路径是领先还是落后【实际的经济数据
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【国盛电新】亿纬锂能动态更新
公告一:收购山东瑞福锂业20%股权 亿纬拟以自有资金8亿元,从山东瑞福锂业老股东手里收购其20%的股权。瑞福锂业现有2.5万吨碳酸锂 1万吨氢氧化锂产能,另有3万吨碳酸锂在建。22H1,瑞福锂业净利润8.7亿元。 此前合作:22年7月,亿纬公告和紫金锂业、山东瑞福在湖南设立合资公司,建设9万吨锂盐,三方分别持股26%/34%/40%。 本次合作更加深化,直接入股,公司在锂资源端的布局再下一城,有助于公司进一步加强供应链管理和成本控制。 公告二:扩产40Gwh产能 亿纬拟在沈阳扩产40Gwh产能,
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亿纬锂能
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22年是华友成立以来发展最好的1年
22年是华友成立以来发展最好的1年:①效益增速首次快于营收增速。②布局已基本落定。上游,印尼前几大矿企交给华友合作开发;下游,分别和大众、LG、福特等战略合作,基本实现对全球新能源头部车企全覆盖。 1)战略选择:绿色低碳是必然趋势,聚焦交通和能源,两者的交集就是电池。 15年开启“两新三化”的战略转型。 16年提出“上控资源、下拓市场、中提能力,和一体化产业链建设”。 2)如何做企业: ①坚持。要有信念,坚持主业,拒绝诱惑。 ②开放。商道open心态:朋友多,生意好做。 ③与时俱进。这是华友最根
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2022-09-29 10:11:45
🏆 🏆【招商军工】军工行业事件点评:中航电子吸收合并中航机电草案发布,募资瞄准产能提升
★ 中航电子吸收合并中航机电草案发布,除权除息调整后,中航电子的换股价格调整为18.94元/股;中航机电的换股价格为12.59元/股。中航机电与中航电子的换股比例调整为1:0.6647。 ★ 中航电子的异议股东收购请求权价格经除权除息调整后为18.32元/股,中航机电的异议股东收购请求权价格为10.33元/股。本次换股吸收合并后,如不考虑募集配套资金,总股本提升为451,045.73万股;如以募集配套资金总额上限测算,总股本提升为478,338.31万股。 ★ 拟定向增发募资50亿,拟用于航空引
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中航机载
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【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市,动力性能&智能化水平领先 [玫瑰]哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版上市,售价15.98—17.38万元(较预售价格降低0.9万元)[玫瑰] [啤酒]空间尺寸方面,H6 DHT-PHEV的车身尺寸为4683*1886*1730mm,轴距为2738mm,空间尺寸基本与竞品宋PLUS DMI相当;续航及油耗性能方面,哈弗H6 DHT-PHEV纯电续航配置为55km/110km,综合续航可达1000km。最低荷电状态油耗为5.6L/100km
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宝馨科技交流要点总结
[太阳]怀远一期2GW异质结项目预计明年7月底达到量产,跟迈为战略合作。公司主要负责湿法端设备供应,迈为提供CVD,同时公司跟迈为还有图形化、电镀设备等技术合作。项目资金来自于公司、银行及地方城投平台,融资情况好。目前已经进入到央企的名录,订单有保证,而且签的是浮动的价格,不会赔本。 [太阳]电镀铜:做整线。公司专注在铜电镀和刻蚀段工艺,研发出单道水平电镀中试机,实现出货,现在做250MW量产线设计和开发,正在攻克水平电镀电极接触难题。图形化工艺与迈为合作,目前干膜数据好,但成本很难往下降,现在
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【国金电车】天奈科技点评:规划铁锂复合正极,工艺赋能强化产品性能
[礼物]事件:公司拟与上海锦源晟、国城矿业成立合资公司,建设10万吨磷酸铁锂&锰铁锂及对应前驱体项目,对应持股比例分别55%、25%。 [太阳]点评:目的是工艺赋能,提升铁锂导电性能,主要变化如下: 1、设备:相较于液相法回转窑,公司会采用纳米聚团流化床设备,其粒度分布更容易控制、便于气相包覆和后处理。 2、工艺流程:采用原位生长工艺,我们预计可能的工艺路径为: [导电剂分散液 磷源 铁源 锂源]→[热处理]→[流化煅烧,此步骤同时引入气相碳包覆]→[磷铁 碳导电剂化合物成品],提升倍率性能 循
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⭕#天赐材料 近况跟踪(非上市公司指引,仅做研究参考)的时间点
1、出货&排产:预计Q3出货9万吨 ,10月排产约4万吨(9月约3.3万吨),预计Q4出货12-14万吨。预计22年全年出货33-35万吨,#23年出货50-55万吨。 2、LiFSI:预计Q3出货2k吨,目前自供率70-80%,长期目标90% 。当前产能6300吨,4000吨技改产能Q4待投放。23Q1新增2万吨产能投放后具备3万吨产能。得益于高镍、中镍高压电池上量,预计23年公司电解液中LiFSI质量分数有望增至3% ,出货1.5-2万吨,#单吨盈利约10万。 3、客户结构:第一大C(预计2
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大宗商品价格趋势研判
大宗商品价格趋势研判 1、大宗商品价格周期特点:牛陡熊长,目前仍处在熊市结构中。 (1)整个大宗是从1981年到2001年,也就是说70年代长达十年,然后,从80年代,包括90年代,实际上他熊了20年; (2)在2002年到2008年,差不多走了七年的牛市; (3)从2011年一直到2020年,整体大宗商品又走了十年的熊市,如果你看整个的CRB指数,整体的大宗商品,实际上是在2020年,十年的熊市才结束; (4)20年21年,也实际上这一轮,也差不多是在2022年的一季度,也就是说3、4月份,整
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🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流 🔮未来三年增长目标积极,产品端来看,国缘系列占整体营收80%以上,预计未来将持续提升;K系是营收基本盘,省内普遍处于成长期,K系稳定增长提供营收保障;V系在国缘系列中占比10%左右,未来增速贡献将逐步显著;区域端来看,省外将持续向好,持续聚焦国缘系列; 🔮产品端,V系产品未来将更加重视终端消费者培育,对目标销量更加务实调整,下半年以来市场端趋于良性,逐渐与标杆产品缩小差距,抓住省内主要市场;目前V系中V3与V9各占一半,V3市场容量更大,未来占比将提升
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🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928 1、公司传统电子陶瓷外壳业务目前合同大于产能,目前可以做到40多层。光模块400G、800G用陶瓷外壳技术储备领先;消费电子中氮化铝基板业绩增长较快(超消费电子业务增速),募投项目预计今年10月竣工后逐步通过转移、改造旧产线来释放产能,明年Q1全新产线会有明显产能提升。此次收购方案中的补流资金之后可能会继续向消费电子业务投资。 2、陶瓷外壳毛利率下滑的主要原因是公司产品以阶梯式报价,几款产品今年量大后对应阶梯价格有所下降;主要
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【天风建筑建材】金晶科技交流纪要
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要: 1、玻璃业务: 玻璃单三季度要更差一些。超白2600吨/日,价格3000-3400元,目前有一定盈利;普白目前是亏钱的。色玻降价400块,8月份开始不赚钱了。色玻1800t/d,建筑1800t/d,其他汽车玻璃等。 2、纯碱业务:三季度预计400*130/4=1.3个亿。 3、TCO业务: 目前已经签合同在供货的有协鑫(没有量和价约束),再走流程即将落地的年gw级别的客户。fs的长协在流程中,明年上半年投产3.3gw迫切性强,倒推需要在年前落地。板销子买的是皮
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⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源 🚀事件①:公司投资建设洛阳新能源电池生产基地,项目总投资不超过人民币140亿元,项目用地约1700亩,预计建设期36个月。 🚀事件②:公司拟注册发行100亿中期票据,用于补充公司未来项目建设及营运等所需资金。 #点评: ⭐6月22日,河南省政府、洛阳市政府分别与宁德时代新能源科技股份有限公司签署合作协议,共同推进新能源产业生态建设;9月28日公司公告建设洛阳新能源电池生产基地并举办奠基仪式,河南依托洛阳钼业、万
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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:17:45
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和 【酒店周度】 9月18日-9月24日:RevPAR环比 12.7%,同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12% ■STR上周表现:RevPAR环比 12.7%、系Occ环比增加,或系疫情常态化下出行需求增加影响;同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12%,其中ADR同比降幅 1.78pct至227.69元/ 0.97%、Occ同比降幅 12.78pct至57.11%/ 1.73pct。2)过
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2022-09-29 10:17:14
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪 青岛啤酒:预计9月销量同增中个位数左右,1-9月销量同增约3%,7-9月销量累计增长10%+,结构持续向好。 重庆啤酒:7-8月销量增速中到大个位数;8月低个位数增长(乌苏个位数增长,疆内疫情拖累下滑);9月已环比向好,近期新疆已逐渐解封。 华润啤酒:9月受四川疫情影响,但预计销量下降不是很多(不能排除会不会增长)。进入淡季,对全年影响相对有限。1-8月次高及以上量增10-15%,SuperX、纯生、喜力都呈现较好增长,预计全年次高及以上有望增长15%左右。 青岛啤
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下一个可能形成冲击的时间点
现在鲍威尔已经让【就业数据】和【加息预期】强关联了,所以,下一个重磅数据是9月的非农数据。 如果较差或一般倒还好,大家终于可以喘口气了;如果较好,那就是一轮新的冲击了。 9月的非农数据是10月7号出,正好是我们的国庆期间,国庆期间最重要的数应该就是这东西了。 当下两年美债在4.2-4.3%,其所隐含的加息路径是: 历史 1、十一月加息75bp; 2、十二月加息75bp; 3、2024年初才开始降息; 这是一个比较激进的加息路径。 但是,我们实在是搞不清楚这个加息路径是领先还是落后【实际的经济数据
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【国盛电新】亿纬锂能动态更新
公告一:收购山东瑞福锂业20%股权 亿纬拟以自有资金8亿元,从山东瑞福锂业老股东手里收购其20%的股权。瑞福锂业现有2.5万吨碳酸锂 1万吨氢氧化锂产能,另有3万吨碳酸锂在建。22H1,瑞福锂业净利润8.7亿元。 此前合作:22年7月,亿纬公告和紫金锂业、山东瑞福在湖南设立合资公司,建设9万吨锂盐,三方分别持股26%/34%/40%。 本次合作更加深化,直接入股,公司在锂资源端的布局再下一城,有助于公司进一步加强供应链管理和成本控制。 公告二:扩产40Gwh产能 亿纬拟在沈阳扩产40Gwh产能,
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22年是华友成立以来发展最好的1年
22年是华友成立以来发展最好的1年:①效益增速首次快于营收增速。②布局已基本落定。上游,印尼前几大矿企交给华友合作开发;下游,分别和大众、LG、福特等战略合作,基本实现对全球新能源头部车企全覆盖。 1)战略选择:绿色低碳是必然趋势,聚焦交通和能源,两者的交集就是电池。 15年开启“两新三化”的战略转型。 16年提出“上控资源、下拓市场、中提能力,和一体化产业链建设”。 2)如何做企业: ①坚持。要有信念,坚持主业,拒绝诱惑。 ②开放。商道open心态:朋友多,生意好做。 ③与时俱进。这是华友最根
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为国接盘的公社达人
2022-09-29 10:11:45
🏆 🏆【招商军工】军工行业事件点评:中航电子吸收合并中航机电草案发布,募资瞄准产能提升
★ 中航电子吸收合并中航机电草案发布,除权除息调整后,中航电子的换股价格调整为18.94元/股;中航机电的换股价格为12.59元/股。中航机电与中航电子的换股比例调整为1:0.6647。 ★ 中航电子的异议股东收购请求权价格经除权除息调整后为18.32元/股,中航机电的异议股东收购请求权价格为10.33元/股。本次换股吸收合并后,如不考虑募集配套资金,总股本提升为451,045.73万股;如以募集配套资金总额上限测算,总股本提升为478,338.31万股。 ★ 拟定向增发募资50亿,拟用于航空引
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2022-09-29 10:21:49
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市,动力性能&智能化水平领先 [玫瑰]哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版上市,售价15.98—17.38万元(较预售价格降低0.9万元)[玫瑰] [啤酒]空间尺寸方面,H6 DHT-PHEV的车身尺寸为4683*1886*1730mm,轴距为2738mm,空间尺寸基本与竞品宋PLUS DMI相当;续航及油耗性能方面,哈弗H6 DHT-PHEV纯电续航配置为55km/110km,综合续航可达1000km。最低荷电状态油耗为5.6L/100km
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2022-09-29 10:21:24
宝馨科技交流要点总结
[太阳]怀远一期2GW异质结项目预计明年7月底达到量产,跟迈为战略合作。公司主要负责湿法端设备供应,迈为提供CVD,同时公司跟迈为还有图形化、电镀设备等技术合作。项目资金来自于公司、银行及地方城投平台,融资情况好。目前已经进入到央企的名录,订单有保证,而且签的是浮动的价格,不会赔本。 [太阳]电镀铜:做整线。公司专注在铜电镀和刻蚀段工艺,研发出单道水平电镀中试机,实现出货,现在做250MW量产线设计和开发,正在攻克水平电镀电极接触难题。图形化工艺与迈为合作,目前干膜数据好,但成本很难往下降,现在
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2022-09-29 10:20:50
【国金电车】天奈科技点评:规划铁锂复合正极,工艺赋能强化产品性能
[礼物]事件:公司拟与上海锦源晟、国城矿业成立合资公司,建设10万吨磷酸铁锂&锰铁锂及对应前驱体项目,对应持股比例分别55%、25%。 [太阳]点评:目的是工艺赋能,提升铁锂导电性能,主要变化如下: 1、设备:相较于液相法回转窑,公司会采用纳米聚团流化床设备,其粒度分布更容易控制、便于气相包覆和后处理。 2、工艺流程:采用原位生长工艺,我们预计可能的工艺路径为: [导电剂分散液 磷源 铁源 锂源]→[热处理]→[流化煅烧,此步骤同时引入气相碳包覆]→[磷铁 碳导电剂化合物成品],提升倍率性能 循
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天奈科技
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2022-09-29 10:20:28
⭕#天赐材料 近况跟踪(非上市公司指引,仅做研究参考)的时间点
1、出货&排产:预计Q3出货9万吨 ,10月排产约4万吨(9月约3.3万吨),预计Q4出货12-14万吨。预计22年全年出货33-35万吨,#23年出货50-55万吨。 2、LiFSI:预计Q3出货2k吨,目前自供率70-80%,长期目标90% 。当前产能6300吨,4000吨技改产能Q4待投放。23Q1新增2万吨产能投放后具备3万吨产能。得益于高镍、中镍高压电池上量,预计23年公司电解液中LiFSI质量分数有望增至3% ,出货1.5-2万吨,#单吨盈利约10万。 3、客户结构:第一大C(预计2
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2022-09-29 10:19:22
大宗商品价格趋势研判
大宗商品价格趋势研判 1、大宗商品价格周期特点:牛陡熊长,目前仍处在熊市结构中。 (1)整个大宗是从1981年到2001年,也就是说70年代长达十年,然后,从80年代,包括90年代,实际上他熊了20年; (2)在2002年到2008年,差不多走了七年的牛市; (3)从2011年一直到2020年,整体大宗商品又走了十年的熊市,如果你看整个的CRB指数,整体的大宗商品,实际上是在2020年,十年的熊市才结束; (4)20年21年,也实际上这一轮,也差不多是在2022年的一季度,也就是说3、4月份,整
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华友钴业
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2022-09-29 10:18:59
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流 🔮未来三年增长目标积极,产品端来看,国缘系列占整体营收80%以上,预计未来将持续提升;K系是营收基本盘,省内普遍处于成长期,K系稳定增长提供营收保障;V系在国缘系列中占比10%左右,未来增速贡献将逐步显著;区域端来看,省外将持续向好,持续聚焦国缘系列; 🔮产品端,V系产品未来将更加重视终端消费者培育,对目标销量更加务实调整,下半年以来市场端趋于良性,逐渐与标杆产品缩小差距,抓住省内主要市场;目前V系中V3与V9各占一半,V3市场容量更大,未来占比将提升
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今世缘
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2022-09-29 10:18:40
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928 1、公司传统电子陶瓷外壳业务目前合同大于产能,目前可以做到40多层。光模块400G、800G用陶瓷外壳技术储备领先;消费电子中氮化铝基板业绩增长较快(超消费电子业务增速),募投项目预计今年10月竣工后逐步通过转移、改造旧产线来释放产能,明年Q1全新产线会有明显产能提升。此次收购方案中的补流资金之后可能会继续向消费电子业务投资。 2、陶瓷外壳毛利率下滑的主要原因是公司产品以阶梯式报价,几款产品今年量大后对应阶梯价格有所下降;主要
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中瓷电子
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2022-09-29 10:18:24
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要: 1、玻璃业务: 玻璃单三季度要更差一些。超白2600吨/日,价格3000-3400元,目前有一定盈利;普白目前是亏钱的。色玻降价400块,8月份开始不赚钱了。色玻1800t/d,建筑1800t/d,其他汽车玻璃等。 2、纯碱业务:三季度预计400*130/4=1.3个亿。 3、TCO业务: 目前已经签合同在供货的有协鑫(没有量和价约束),再走流程即将落地的年gw级别的客户。fs的长协在流程中,明年上半年投产3.3gw迫切性强,倒推需要在年前落地。板销子买的是皮
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金晶科技
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2022-09-29 10:18:03
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源 🚀事件①:公司投资建设洛阳新能源电池生产基地,项目总投资不超过人民币140亿元,项目用地约1700亩,预计建设期36个月。 🚀事件②:公司拟注册发行100亿中期票据,用于补充公司未来项目建设及营运等所需资金。 #点评: ⭐6月22日,河南省政府、洛阳市政府分别与宁德时代新能源科技股份有限公司签署合作协议,共同推进新能源产业生态建设;9月28日公司公告建设洛阳新能源电池生产基地并举办奠基仪式,河南依托洛阳钼业、万
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2022-09-29 10:17:45
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和 【酒店周度】 9月18日-9月24日:RevPAR环比 12.7%,同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12% ■STR上周表现:RevPAR环比 12.7%、系Occ环比增加,或系疫情常态化下出行需求增加影响;同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12%,其中ADR同比降幅 1.78pct至227.69元/ 0.97%、Occ同比降幅 12.78pct至57.11%/ 1.73pct。2)过
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2022-09-29 10:17:14
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪 青岛啤酒:预计9月销量同增中个位数左右,1-9月销量同增约3%,7-9月销量累计增长10%+,结构持续向好。 重庆啤酒:7-8月销量增速中到大个位数;8月低个位数增长(乌苏个位数增长,疆内疫情拖累下滑);9月已环比向好,近期新疆已逐渐解封。 华润啤酒:9月受四川疫情影响,但预计销量下降不是很多(不能排除会不会增长)。进入淡季,对全年影响相对有限。1-8月次高及以上量增10-15%,SuperX、纯生、喜力都呈现较好增长,预计全年次高及以上有望增长15%左右。 青岛啤
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2022-09-29 10:13:21
下一个可能形成冲击的时间点
现在鲍威尔已经让【就业数据】和【加息预期】强关联了,所以,下一个重磅数据是9月的非农数据。 如果较差或一般倒还好,大家终于可以喘口气了;如果较好,那就是一轮新的冲击了。 9月的非农数据是10月7号出,正好是我们的国庆期间,国庆期间最重要的数应该就是这东西了。 当下两年美债在4.2-4.3%,其所隐含的加息路径是: 历史 1、十一月加息75bp; 2、十二月加息75bp; 3、2024年初才开始降息; 这是一个比较激进的加息路径。 但是,我们实在是搞不清楚这个加息路径是领先还是落后【实际的经济数据
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宁德时代
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2022-09-29 10:13:01
【国盛电新】亿纬锂能动态更新
公告一:收购山东瑞福锂业20%股权 亿纬拟以自有资金8亿元,从山东瑞福锂业老股东手里收购其20%的股权。瑞福锂业现有2.5万吨碳酸锂 1万吨氢氧化锂产能,另有3万吨碳酸锂在建。22H1,瑞福锂业净利润8.7亿元。 此前合作:22年7月,亿纬公告和紫金锂业、山东瑞福在湖南设立合资公司,建设9万吨锂盐,三方分别持股26%/34%/40%。 本次合作更加深化,直接入股,公司在锂资源端的布局再下一城,有助于公司进一步加强供应链管理和成本控制。 公告二:扩产40Gwh产能 亿纬拟在沈阳扩产40Gwh产能,
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22年是华友成立以来发展最好的1年
22年是华友成立以来发展最好的1年:①效益增速首次快于营收增速。②布局已基本落定。上游,印尼前几大矿企交给华友合作开发;下游,分别和大众、LG、福特等战略合作,基本实现对全球新能源头部车企全覆盖。 1)战略选择:绿色低碳是必然趋势,聚焦交通和能源,两者的交集就是电池。 15年开启“两新三化”的战略转型。 16年提出“上控资源、下拓市场、中提能力,和一体化产业链建设”。 2)如何做企业: ①坚持。要有信念,坚持主业,拒绝诱惑。 ②开放。商道open心态:朋友多,生意好做。 ③与时俱进。这是华友最根
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🏆 🏆【招商军工】军工行业事件点评:中航电子吸收合并中航机电草案发布,募资瞄准产能提升
★ 中航电子吸收合并中航机电草案发布,除权除息调整后,中航电子的换股价格调整为18.94元/股;中航机电的换股价格为12.59元/股。中航机电与中航电子的换股比例调整为1:0.6647。 ★ 中航电子的异议股东收购请求权价格经除权除息调整后为18.32元/股,中航机电的异议股东收购请求权价格为10.33元/股。本次换股吸收合并后,如不考虑募集配套资金,总股本提升为451,045.73万股;如以募集配套资金总额上限测算,总股本提升为478,338.31万股。 ★ 拟定向增发募资50亿,拟用于航空引
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【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市,动力性能&智能化水平领先 [玫瑰]哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版上市,售价15.98—17.38万元(较预售价格降低0.9万元)[玫瑰] [啤酒]空间尺寸方面,H6 DHT-PHEV的车身尺寸为4683*1886*1730mm,轴距为2738mm,空间尺寸基本与竞品宋PLUS DMI相当;续航及油耗性能方面,哈弗H6 DHT-PHEV纯电续航配置为55km/110km,综合续航可达1000km。最低荷电状态油耗为5.6L/100km
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宝馨科技交流要点总结
[太阳]怀远一期2GW异质结项目预计明年7月底达到量产,跟迈为战略合作。公司主要负责湿法端设备供应,迈为提供CVD,同时公司跟迈为还有图形化、电镀设备等技术合作。项目资金来自于公司、银行及地方城投平台,融资情况好。目前已经进入到央企的名录,订单有保证,而且签的是浮动的价格,不会赔本。 [太阳]电镀铜:做整线。公司专注在铜电镀和刻蚀段工艺,研发出单道水平电镀中试机,实现出货,现在做250MW量产线设计和开发,正在攻克水平电镀电极接触难题。图形化工艺与迈为合作,目前干膜数据好,但成本很难往下降,现在
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【国金电车】天奈科技点评:规划铁锂复合正极,工艺赋能强化产品性能
[礼物]事件:公司拟与上海锦源晟、国城矿业成立合资公司,建设10万吨磷酸铁锂&锰铁锂及对应前驱体项目,对应持股比例分别55%、25%。 [太阳]点评:目的是工艺赋能,提升铁锂导电性能,主要变化如下: 1、设备:相较于液相法回转窑,公司会采用纳米聚团流化床设备,其粒度分布更容易控制、便于气相包覆和后处理。 2、工艺流程:采用原位生长工艺,我们预计可能的工艺路径为: [导电剂分散液 磷源 铁源 锂源]→[热处理]→[流化煅烧,此步骤同时引入气相碳包覆]→[磷铁 碳导电剂化合物成品],提升倍率性能 循
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⭕#天赐材料 近况跟踪(非上市公司指引,仅做研究参考)的时间点
1、出货&排产:预计Q3出货9万吨 ,10月排产约4万吨(9月约3.3万吨),预计Q4出货12-14万吨。预计22年全年出货33-35万吨,#23年出货50-55万吨。 2、LiFSI:预计Q3出货2k吨,目前自供率70-80%,长期目标90% 。当前产能6300吨,4000吨技改产能Q4待投放。23Q1新增2万吨产能投放后具备3万吨产能。得益于高镍、中镍高压电池上量,预计23年公司电解液中LiFSI质量分数有望增至3% ,出货1.5-2万吨,#单吨盈利约10万。 3、客户结构:第一大C(预计2
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大宗商品价格趋势研判
大宗商品价格趋势研判 1、大宗商品价格周期特点:牛陡熊长,目前仍处在熊市结构中。 (1)整个大宗是从1981年到2001年,也就是说70年代长达十年,然后,从80年代,包括90年代,实际上他熊了20年; (2)在2002年到2008年,差不多走了七年的牛市; (3)从2011年一直到2020年,整体大宗商品又走了十年的熊市,如果你看整个的CRB指数,整体的大宗商品,实际上是在2020年,十年的熊市才结束; (4)20年21年,也实际上这一轮,也差不多是在2022年的一季度,也就是说3、4月份,整
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🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流 🔮未来三年增长目标积极,产品端来看,国缘系列占整体营收80%以上,预计未来将持续提升;K系是营收基本盘,省内普遍处于成长期,K系稳定增长提供营收保障;V系在国缘系列中占比10%左右,未来增速贡献将逐步显著;区域端来看,省外将持续向好,持续聚焦国缘系列; 🔮产品端,V系产品未来将更加重视终端消费者培育,对目标销量更加务实调整,下半年以来市场端趋于良性,逐渐与标杆产品缩小差距,抓住省内主要市场;目前V系中V3与V9各占一半,V3市场容量更大,未来占比将提升
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🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928 1、公司传统电子陶瓷外壳业务目前合同大于产能,目前可以做到40多层。光模块400G、800G用陶瓷外壳技术储备领先;消费电子中氮化铝基板业绩增长较快(超消费电子业务增速),募投项目预计今年10月竣工后逐步通过转移、改造旧产线来释放产能,明年Q1全新产线会有明显产能提升。此次收购方案中的补流资金之后可能会继续向消费电子业务投资。 2、陶瓷外壳毛利率下滑的主要原因是公司产品以阶梯式报价,几款产品今年量大后对应阶梯价格有所下降;主要
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【天风建筑建材】金晶科技交流纪要
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要: 1、玻璃业务: 玻璃单三季度要更差一些。超白2600吨/日,价格3000-3400元,目前有一定盈利;普白目前是亏钱的。色玻降价400块,8月份开始不赚钱了。色玻1800t/d,建筑1800t/d,其他汽车玻璃等。 2、纯碱业务:三季度预计400*130/4=1.3个亿。 3、TCO业务: 目前已经签合同在供货的有协鑫(没有量和价约束),再走流程即将落地的年gw级别的客户。fs的长协在流程中,明年上半年投产3.3gw迫切性强,倒推需要在年前落地。板销子买的是皮
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2022-09-29 10:18:03
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源 🚀事件①:公司投资建设洛阳新能源电池生产基地,项目总投资不超过人民币140亿元,项目用地约1700亩,预计建设期36个月。 🚀事件②:公司拟注册发行100亿中期票据,用于补充公司未来项目建设及营运等所需资金。 #点评: ⭐6月22日,河南省政府、洛阳市政府分别与宁德时代新能源科技股份有限公司签署合作协议,共同推进新能源产业生态建设;9月28日公司公告建设洛阳新能源电池生产基地并举办奠基仪式,河南依托洛阳钼业、万
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【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和 【酒店周度】 9月18日-9月24日:RevPAR环比 12.7%,同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12% ■STR上周表现:RevPAR环比 12.7%、系Occ环比增加,或系疫情常态化下出行需求增加影响;同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12%,其中ADR同比降幅 1.78pct至227.69元/ 0.97%、Occ同比降幅 12.78pct至57.11%/ 1.73pct。2)过
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【国金食饮】啤酒9月最新跟踪
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪 青岛啤酒:预计9月销量同增中个位数左右,1-9月销量同增约3%,7-9月销量累计增长10%+,结构持续向好。 重庆啤酒:7-8月销量增速中到大个位数;8月低个位数增长(乌苏个位数增长,疆内疫情拖累下滑);9月已环比向好,近期新疆已逐渐解封。 华润啤酒:9月受四川疫情影响,但预计销量下降不是很多(不能排除会不会增长)。进入淡季,对全年影响相对有限。1-8月次高及以上量增10-15%,SuperX、纯生、喜力都呈现较好增长,预计全年次高及以上有望增长15%左右。 青岛啤
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下一个可能形成冲击的时间点
现在鲍威尔已经让【就业数据】和【加息预期】强关联了,所以,下一个重磅数据是9月的非农数据。 如果较差或一般倒还好,大家终于可以喘口气了;如果较好,那就是一轮新的冲击了。 9月的非农数据是10月7号出,正好是我们的国庆期间,国庆期间最重要的数应该就是这东西了。 当下两年美债在4.2-4.3%,其所隐含的加息路径是: 历史 1、十一月加息75bp; 2、十二月加息75bp; 3、2024年初才开始降息; 这是一个比较激进的加息路径。 但是,我们实在是搞不清楚这个加息路径是领先还是落后【实际的经济数据
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宁德时代
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【国盛电新】亿纬锂能动态更新
公告一:收购山东瑞福锂业20%股权 亿纬拟以自有资金8亿元,从山东瑞福锂业老股东手里收购其20%的股权。瑞福锂业现有2.5万吨碳酸锂 1万吨氢氧化锂产能,另有3万吨碳酸锂在建。22H1,瑞福锂业净利润8.7亿元。 此前合作:22年7月,亿纬公告和紫金锂业、山东瑞福在湖南设立合资公司,建设9万吨锂盐,三方分别持股26%/34%/40%。 本次合作更加深化,直接入股,公司在锂资源端的布局再下一城,有助于公司进一步加强供应链管理和成本控制。 公告二:扩产40Gwh产能 亿纬拟在沈阳扩产40Gwh产能,
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亿纬锂能
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22年是华友成立以来发展最好的1年
22年是华友成立以来发展最好的1年:①效益增速首次快于营收增速。②布局已基本落定。上游,印尼前几大矿企交给华友合作开发;下游,分别和大众、LG、福特等战略合作,基本实现对全球新能源头部车企全覆盖。 1)战略选择:绿色低碳是必然趋势,聚焦交通和能源,两者的交集就是电池。 15年开启“两新三化”的战略转型。 16年提出“上控资源、下拓市场、中提能力,和一体化产业链建设”。 2)如何做企业: ①坚持。要有信念,坚持主业,拒绝诱惑。 ②开放。商道open心态:朋友多,生意好做。 ③与时俱进。这是华友最根
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🏆 🏆【招商军工】军工行业事件点评:中航电子吸收合并中航机电草案发布,募资瞄准产能提升
★ 中航电子吸收合并中航机电草案发布,除权除息调整后,中航电子的换股价格调整为18.94元/股;中航机电的换股价格为12.59元/股。中航机电与中航电子的换股比例调整为1:0.6647。 ★ 中航电子的异议股东收购请求权价格经除权除息调整后为18.32元/股,中航机电的异议股东收购请求权价格为10.33元/股。本次换股吸收合并后,如不考虑募集配套资金,总股本提升为451,045.73万股;如以募集配套资金总额上限测算,总股本提升为478,338.31万股。 ★ 拟定向增发募资50亿,拟用于航空引
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中航机载
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2022-09-29 10:21:49
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市
【东吴汽车】哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版正式上市,动力性能&智能化水平领先 [玫瑰]哈弗H6 DHT-PHEV插电混动版上市,售价15.98—17.38万元(较预售价格降低0.9万元)[玫瑰] [啤酒]空间尺寸方面,H6 DHT-PHEV的车身尺寸为4683*1886*1730mm,轴距为2738mm,空间尺寸基本与竞品宋PLUS DMI相当;续航及油耗性能方面,哈弗H6 DHT-PHEV纯电续航配置为55km/110km,综合续航可达1000km。最低荷电状态油耗为5.6L/100km
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长城汽车
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2022-09-29 10:21:24
宝馨科技交流要点总结
[太阳]怀远一期2GW异质结项目预计明年7月底达到量产,跟迈为战略合作。公司主要负责湿法端设备供应,迈为提供CVD,同时公司跟迈为还有图形化、电镀设备等技术合作。项目资金来自于公司、银行及地方城投平台,融资情况好。目前已经进入到央企的名录,订单有保证,而且签的是浮动的价格,不会赔本。 [太阳]电镀铜:做整线。公司专注在铜电镀和刻蚀段工艺,研发出单道水平电镀中试机,实现出货,现在做250MW量产线设计和开发,正在攻克水平电镀电极接触难题。图形化工艺与迈为合作,目前干膜数据好,但成本很难往下降,现在
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宝馨科技
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2022-09-29 10:20:50
【国金电车】天奈科技点评:规划铁锂复合正极,工艺赋能强化产品性能
[礼物]事件:公司拟与上海锦源晟、国城矿业成立合资公司,建设10万吨磷酸铁锂&锰铁锂及对应前驱体项目,对应持股比例分别55%、25%。 [太阳]点评:目的是工艺赋能,提升铁锂导电性能,主要变化如下: 1、设备:相较于液相法回转窑,公司会采用纳米聚团流化床设备,其粒度分布更容易控制、便于气相包覆和后处理。 2、工艺流程:采用原位生长工艺,我们预计可能的工艺路径为: [导电剂分散液 磷源 铁源 锂源]→[热处理]→[流化煅烧,此步骤同时引入气相碳包覆]→[磷铁 碳导电剂化合物成品],提升倍率性能 循
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天奈科技
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2022-09-29 10:20:28
⭕#天赐材料 近况跟踪(非上市公司指引,仅做研究参考)的时间点
1、出货&排产:预计Q3出货9万吨 ,10月排产约4万吨(9月约3.3万吨),预计Q4出货12-14万吨。预计22年全年出货33-35万吨,#23年出货50-55万吨。 2、LiFSI:预计Q3出货2k吨,目前自供率70-80%,长期目标90% 。当前产能6300吨,4000吨技改产能Q4待投放。23Q1新增2万吨产能投放后具备3万吨产能。得益于高镍、中镍高压电池上量,预计23年公司电解液中LiFSI质量分数有望增至3% ,出货1.5-2万吨,#单吨盈利约10万。 3、客户结构:第一大C(预计2
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天赐材料
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大宗商品价格趋势研判
大宗商品价格趋势研判 1、大宗商品价格周期特点:牛陡熊长,目前仍处在熊市结构中。 (1)整个大宗是从1981年到2001年,也就是说70年代长达十年,然后,从80年代,包括90年代,实际上他熊了20年; (2)在2002年到2008年,差不多走了七年的牛市; (3)从2011年一直到2020年,整体大宗商品又走了十年的熊市,如果你看整个的CRB指数,整体的大宗商品,实际上是在2020年,十年的熊市才结束; (4)20年21年,也实际上这一轮,也差不多是在2022年的一季度,也就是说3、4月份,整
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华友钴业
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2022-09-29 10:18:59
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流
🔮🔮【中泰白酒】今世缘股东大会交流 🔮未来三年增长目标积极,产品端来看,国缘系列占整体营收80%以上,预计未来将持续提升;K系是营收基本盘,省内普遍处于成长期,K系稳定增长提供营收保障;V系在国缘系列中占比10%左右,未来增速贡献将逐步显著;区域端来看,省外将持续向好,持续聚焦国缘系列; 🔮产品端,V系产品未来将更加重视终端消费者培育,对目标销量更加务实调整,下半年以来市场端趋于良性,逐渐与标杆产品缩小差距,抓住省内主要市场;目前V系中V3与V9各占一半,V3市场容量更大,未来占比将提升
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今世缘
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🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928
🔥 【兴证通信|王楠/章林团队】中瓷电子调研更新-20220928 1、公司传统电子陶瓷外壳业务目前合同大于产能,目前可以做到40多层。光模块400G、800G用陶瓷外壳技术储备领先;消费电子中氮化铝基板业绩增长较快(超消费电子业务增速),募投项目预计今年10月竣工后逐步通过转移、改造旧产线来释放产能,明年Q1全新产线会有明显产能提升。此次收购方案中的补流资金之后可能会继续向消费电子业务投资。 2、陶瓷外壳毛利率下滑的主要原因是公司产品以阶梯式报价,几款产品今年量大后对应阶梯价格有所下降;主要
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中瓷电子
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2022-09-29 10:18:24
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要
【天风建筑建材】金晶科技交流纪要: 1、玻璃业务: 玻璃单三季度要更差一些。超白2600吨/日,价格3000-3400元,目前有一定盈利;普白目前是亏钱的。色玻降价400块,8月份开始不赚钱了。色玻1800t/d,建筑1800t/d,其他汽车玻璃等。 2、纯碱业务:三季度预计400*130/4=1.3个亿。 3、TCO业务: 目前已经签合同在供货的有协鑫(没有量和价约束),再走流程即将落地的年gw级别的客户。fs的长协在流程中,明年上半年投产3.3gw迫切性强,倒推需要在年前落地。板销子买的是皮
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金晶科技
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⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源
⭕【宁德时代】140亿在洛阳投建电池基地,并发行100亿中期票据#中信建投新能源 🚀事件①:公司投资建设洛阳新能源电池生产基地,项目总投资不超过人民币140亿元,项目用地约1700亩,预计建设期36个月。 🚀事件②:公司拟注册发行100亿中期票据,用于补充公司未来项目建设及营运等所需资金。 #点评: ⭐6月22日,河南省政府、洛阳市政府分别与宁德时代新能源科技股份有限公司签署合作协议,共同推进新能源产业生态建设;9月28日公司公告建设洛阳新能源电池生产基地并举办奠基仪式,河南依托洛阳钼业、万
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【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和
【天风商社刘章明团队】酒店STR周度更新:环比持续企稳,随区域疫情缓和而缓和 【酒店周度】 9月18日-9月24日:RevPAR环比 12.7%,同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12% ■STR上周表现:RevPAR环比 12.7%、系Occ环比增加,或系疫情常态化下出行需求增加影响;同比降幅 22.46pct至130.03元/ 4.12%,其中ADR同比降幅 1.78pct至227.69元/ 0.97%、Occ同比降幅 12.78pct至57.11%/ 1.73pct。2)过
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【国金食饮】啤酒9月最新跟踪
【国金食饮】啤酒9月最新跟踪 青岛啤酒:预计9月销量同增中个位数左右,1-9月销量同增约3%,7-9月销量累计增长10%+,结构持续向好。 重庆啤酒:7-8月销量增速中到大个位数;8月低个位数增长(乌苏个位数增长,疆内疫情拖累下滑);9月已环比向好,近期新疆已逐渐解封。 华润啤酒:9月受四川疫情影响,但预计销量下降不是很多(不能排除会不会增长)。进入淡季,对全年影响相对有限。1-8月次高及以上量增10-15%,SuperX、纯生、喜力都呈现较好增长,预计全年次高及以上有望增长15%左右。 青岛啤
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下一个可能形成冲击的时间点
现在鲍威尔已经让【就业数据】和【加息预期】强关联了,所以,下一个重磅数据是9月的非农数据。 如果较差或一般倒还好,大家终于可以喘口气了;如果较好,那就是一轮新的冲击了。 9月的非农数据是10月7号出,正好是我们的国庆期间,国庆期间最重要的数应该就是这东西了。 当下两年美债在4.2-4.3%,其所隐含的加息路径是: 历史 1、十一月加息75bp; 2、十二月加息75bp; 3、2024年初才开始降息; 这是一个比较激进的加息路径。 但是,我们实在是搞不清楚这个加息路径是领先还是落后【实际的经济数据
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【国盛电新】亿纬锂能动态更新
公告一:收购山东瑞福锂业20%股权 亿纬拟以自有资金8亿元,从山东瑞福锂业老股东手里收购其20%的股权。瑞福锂业现有2.5万吨碳酸锂 1万吨氢氧化锂产能,另有3万吨碳酸锂在建。22H1,瑞福锂业净利润8.7亿元。 此前合作:22年7月,亿纬公告和紫金锂业、山东瑞福在湖南设立合资公司,建设9万吨锂盐,三方分别持股26%/34%/40%。 本次合作更加深化,直接入股,公司在锂资源端的布局再下一城,有助于公司进一步加强供应链管理和成本控制。 公告二:扩产40Gwh产能 亿纬拟在沈阳扩产40Gwh产能,
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22年是华友成立以来发展最好的1年
22年是华友成立以来发展最好的1年:①效益增速首次快于营收增速。②布局已基本落定。上游,印尼前几大矿企交给华友合作开发;下游,分别和大众、LG、福特等战略合作,基本实现对全球新能源头部车企全覆盖。 1)战略选择:绿色低碳是必然趋势,聚焦交通和能源,两者的交集就是电池。 15年开启“两新三化”的战略转型。 16年提出“上控资源、下拓市场、中提能力,和一体化产业链建设”。 2)如何做企业: ①坚持。要有信念,坚持主业,拒绝诱惑。 ②开放。商道open心态:朋友多,生意好做。 ③与时俱进。这是华友最根
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🏆 🏆【招商军工】军工行业事件点评:中航电子吸收合并中航机电草案发布,募资瞄准产能提升
★ 中航电子吸收合并中航机电草案发布,除权除息调整后,中航电子的换股价格调整为18.94元/股;中航机电的换股价格为12.59元/股。中航机电与中航电子的换股比例调整为1:0.6647。 ★ 中航电子的异议股东收购请求权价格经除权除息调整后为18.32元/股,中航机电的异议股东收购请求权价格为10.33元/股。本次换股吸收合并后,如不考虑募集配套资金,总股本提升为451,045.73万股;如以募集配套资金总额上限测算,总股本提升为478,338.31万股。 ★ 拟定向增发募资50亿,拟用于航空引
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