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为国接盘的公社达人
2023-02-01 14:59:12
罗博特科铜电镀设备性能
(1) 给客户2种选择,单轨(600MW单线)/双轨(1.2GW单线)。 (2) 图层栅线宽度10-20微米可调。栅线厚度15微米。 (3) 节拍按照客户需求来定做,7.2k/8k/1.44w/1.6w片的调节是弹性的,非常小改动就可以满足产能需求。产能要做到多大是看客户的需求来的,要结合上下游其他工艺段的产能。 (4) 单轨600MW占比300平方。摆放总体是直线型。 时间线: 1)现在预计23年3月底前,数据收集到位,整线跑通优化等。 2)第一阶段验证在年前完成了,验证方案可行性。半自动产线
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罗博特科
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为国接盘的公社达人
2023-02-01 14:58:48
一带一路国际工程大涨:风云再起增持正当时
(1)一带一路第三次峰会风云再起:目前已与150个国家32个国际组织签署200余份共建一带一路合作文件,2023年拟召开第三次一带一路峰会,是一带一路十周年,是逆全球化背景下新的增长空间和朋友圈历史使命更重,是疫情打开国门,是高质量发展阶段。 (2)一带一路主题股价弹性巨大:一是2014年一带一路中国中铁涨936%/中国铁建涨628%。二是2017年第一次峰会中材国际涨72%/中钢国际涨61%/中工国际涨50%/中国海诚涨42%/北方国际涨59%。三是2019年第二次峰会中国铁建涨56%/中国交
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中成股份
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为国接盘的公社达人
2023-02-01 14:58:09
【黄河金属】云南限电预期再起
2月首日,铝价短暂回踩之后,沪铝重回万九关口上方,除了春节期间国内消费复苏势头较强的情绪支撑外,可能与有关云南铝企可能再度限电减产10-20%的消息有关,这一幕与年前似曾相识。 针对传闻,阿拉丁(ALD)集中调研云南相关铝企,及电力系统相关机构,结论如下:一、限电预期仍存。当前仍处枯水期,且近日云南省气温飙升、多地已经创下1月最高气温纪录,虽然入库量稳中回升,但当前溪洛渡、三峡等主要水库站水位明显低于往年同期。同时,随着感染高峰过后,经济复苏带动工商业用电量将继续回升;二、铝企说法不一。样本铝企
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中国铝业
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:33:40
【民生计算机】‼️不惧调整,订单饱满‼️持续坚定推荐医保数据要素改革弹性标的:久远银海
医改背景:2023年1月13日,医保局年度工作会中提出了“把大数据赋能作为医保改革发展的重要借力点,最大程度发挥全国统一医保信息平台作用,更安全更积极更有序地用好医保大数据”。近年来医疗数据的开放与维护问题频频被大家提及,尤其是伴随疫情管控进入新阶段后,持续降低疫情带来的成本与消耗也成为了我国医疗保障体系中不可忽视的存在。 大数据层面:数据已与各行业深度融合,为经济高质量发展保驾护航。发展数字经济是实现经济高质量发展的重要途径,数字经济正在深刻改变经济社会的生产与生活方式,使得资金得到更加有效地
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久远银海
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:33:23
【财通电新】钙钛矿大涨点评:23-24年多条GW级产能落地,效率和成本优势值得期待
头部钙钛矿企业如协鑫、纤纳已经实现了百MW级中试线的试产,23年国内几条GW级产线都将落地,24年国内产能将达到近3GW。纤纳100MW产线于22年年底达产,23年产量大半已被预订,成本已经降到1.5元/W以下。稳定性已通过严苛验证,质保可出10年,寿命预计可达25年以上。23年年底纤纳将建成1GW产线,24年上半年跑通,组件效率将提升至20%左右,仅仅比晶硅组件低2pcts,1.2m*2m规格,目标成本在1元/W以下。仁烁光能150MW产线23年整线跑顺,24年6月前跑通,跑通后面积30*40
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金晶科技
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:32:36
AIGC热点频发,ChatGPT点燃新浪潮丨中信证券计算机
2022年11月OpenAI 开发推出了人工智能聊天机器人程序—ChatGPT,该模型对 GPT-3.5 系列模型微调而成并基于Azure AI 超级计算基础设施训练,能够进行流畅对答、写代码、写剧本、辩证分析问题、纠错等等,效果令人惊艳。目前ChatGPT是免费不限量向C端公众开放,据路透社报道,OpenAI 预计2023年收入为2亿美元,2024年为10亿美元。 近期AI板块火热国际热点持续催化。2023年1月23日微软宣布向ChatGPT开发者OpenAI追加投资数十亿美元,这也是人工智能
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2023-01-31 16:32:07
【东财新能源】振邦智能首次覆盖:储能微逆新品放量,主业协同厚积薄发
推荐逻辑:储能微逆订单出货放量,海外需求景气两大催化 ——定增募投新产线,客户认证加速: #产品: 推出家用储能、户外储能、微型逆变器新产品,未来开发工商业储能。 #认证: 3kW户储已完成欧美认证,微逆预计23Q1完成。 #订单: 公司已有在手订单。其中锂电池电源箱、PDU已中标南网;3kW户储产品即将批量出货欧美。 #营收: 预计23年新品贡献3亿元左右,实现从0到1的增长。 ——新旧业务协同性强:技术上依托电控技术储备便于逆变器开展;上游逆变器原料与PCB重叠,便于利用智控领域渠道积累;下
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振邦智能
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:31:35
欣锐科技:比亚迪产业链核心标的,四季度盈利拐点显现
核心要点:公司主营新能源车载电源(OBC PDU DCDC),前瞻布局SIC方案,研发能力领先,2022年三合一产品出货量预计50w出头(均价接近3000),2023年三合一产品出货量预计110w (均价2000 ),核心量产客户包括比亚迪、吉利极氪、雷神、领克、小鹏、本田等。公司22Q4开始毛利率进入上升通道(5% 净利率),主要得益于Q4逐渐切换新产品供货,产能及供应链理顺,23年利润预期1.5-2亿。 营收: 2022年营收15-16亿,同比增长60.51%-71.21%,Q4营收4.4-
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欣锐科技
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2023-01-31 16:31:19
【申万有色能源材料】湖南黄金:光伏刚需小金属锑涨价空间可期,全球金锑资源龙头受益
看好23年锑价:22年阻燃剂需求承压下锑价维持7.3-8万元/吨,23年阻燃剂终端需求修复叠加光伏需求放量,供给端新增有限情况下锑价上涨逻辑强化 [太阳]全球锑供需持续趋紧:近年全球锑产量持续收缩,2021年全球锑矿产量10.9万吨,已处于供不应求。根据测算2022-2024年全球光伏玻璃澄清剂锑需求分别为1.95万吨/2.59万吨/3.33万吨,全球锑资源集中且稀缺,新开发锑矿资源有限,未来三年全球锑供需持续趋紧。 [太阳]稀缺小金属锑存在较大涨价空间:光伏玻璃锑成本占比4.3%,终端组件成本
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湖南黄金
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:30:53
【浙商电新】欧晶科技大涨点评:优质坩埚重要性进一步确认,“量利齐升”最优品种
【石英坩埚对于拉晶环节至关重要】石英坩埚作为拉晶环节必备耗材,对拉晶质量以及生产安全有举足轻重的影响。如果石英坩埚中高品质石英砂使用比例不能得到保证,在拉晶环节会由于受热不均匀等原因,上壁出现“塌边”、“软化”现象,对坩埚寿命造成显著影响,如果“塌边”导致与导流筒发生摩擦或者漏液会对整个热场或者炉体造成显著影响。 【石英砂供给确定性强,产品品质领先同业】公司与尤尼明、石英股份战略绑定,高品质石英砂供给充裕,大尺寸坩埚制造经验丰富,产品品质领先同业。目前行业平均坩埚使用寿命200-300小时,公司
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欧晶科技
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:30:24
【低估值、稳增长】重点推荐光器件板块
受益于22年海外需求向好及美元升值等因素影响,供应海外客户的国内【光器件企业】22年业绩预告明显向好。 [玫瑰]【中际旭创】22年归母净利润11-14亿( 25-60%),扣非9-11.5亿( 24-58%)。相关事项减少净利润约3.6亿元(股权激励摊销0.75亿、减值摊销3.6亿;投资收益增加0.7等)。单Q4净利润中值4亿( 25%)。 [玫瑰]【天孚通信】22年收入12亿( 17%),归母净利润4亿( 30%)。单Q4收入3.2亿( 18%),净利润1.2亿( 30%)。 [玫瑰]【新易盛
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2023-01-31 16:29:55
【浙商家电】佛山照明盘中涨停:汽车照明可期,主业修复不容忽视
【核心逻辑】:主业复苏将启,第二增长曲线汽车照明量利齐升,维持“买入”评级! ①照明主业承压因子减弱,2023年复苏将启 通用照明行业2022年受地产下行及疫情反复影响承压,公司2022年前三季度通用照明主业收入同比下滑6%,通过产品结构优化、降本提效,利润仍维持20% 增长。展望2023年,地产政策加码“保交付”,C端照明需求有望修复,智慧灯杆等B端项目受益疫情放开交付节奏将常态化。我们预计2023年照明主业收入恢复个位数增长,费用端相对固定,净利率将有明显修复,带来高弹性。 ②垂直一体化产业
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2023-01-31 16:29:35
【中金有色】稀土日度数据跟踪20230131
📣稀土主要产品价格日度更新(1月31日,周二) 原矿端,混合碳酸稀土矿、中钇富铕矿分别报价5.45、29.5万元/吨,环比分别0%、0%; 冶炼端,氧化镨钕、氧化镝、氧化铽分别报价74、246、1400万元/吨,环比分别0%、 1.4%、0%; 磁材端,钕铁硼50H报价37.45万元/吨,环比0%。 📝镨钕价格继续上扬,稀土矿价格持稳。1月31日,镨钕价格继续上探,氧化物市场活跃度较高,贸易商积极参与,厂家谨慎出货报价,下游刚需询单,少量成交,节后上游市场氛围较好,下游反应一般,价格传导需要
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中国稀土
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2023-01-31 16:28:54
【天风医药】百克生物:带状疱疹疫苗上市申请获批
2023年2月1日,百克生物发布公司公告,带状疱疹减毒活疫苗获批上市,适用于40岁及以上成人。 此外,公司发布关于筹划境外发行全球存托凭证并在瑞士证券交易所上市的提示性公告。 [玫瑰]带状疱疹疫苗竞争格局较好,且公司获批年龄层为40岁以上,具备成为大单品潜力 ①目前国内此前仅GSK重组亚单位带状疱疹疫苗获批上市,用于50岁及以上成人,竞争格局较好,且公司获批40岁及以上,覆盖人群更广。②老年人带状疱疹发病率较高,且随着年龄增长而增加。2013-2014年在江苏等开展的多中心回顾性研究,≥50岁的
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百克生物
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为国接盘的公社达人
2023-01-31 16:28:29
🚀【中航电新】浙能电力入股助力腾飞,看70%市值空间
🌟TOPCon新型电池产能快速释放,自主研发技术降本增效。公司坚定布局大尺寸N型电池,预计23年产能达到约12GW。年产16GW高效单晶电池项目一期8GW首批4GW项目1月底有望全面量产;一期剩余4GW项目预计23Q1完成设备安装、Q2开始产能爬坡。目前公司已进入到J-TOPCon2.0技术规模化量产运用的阶段,持续推动J-TOPCon3.0。公司182尺寸TOPCon电池实验室效率达26.1%,新投产的TOPCon电池产线量产效率可达24.5%。 🌟太阳能背板产能翻倍增长,助力整体背板业务
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浙能电力
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罗博特科铜电镀设备性能
(1) 给客户2种选择,单轨(600MW单线)/双轨(1.2GW单线)。 (2) 图层栅线宽度10-20微米可调。栅线厚度15微米。 (3) 节拍按照客户需求来定做,7.2k/8k/1.44w/1.6w片的调节是弹性的,非常小改动就可以满足产能需求。产能要做到多大是看客户的需求来的,要结合上下游其他工艺段的产能。 (4) 单轨600MW占比300平方。摆放总体是直线型。 时间线: 1)现在预计23年3月底前,数据收集到位,整线跑通优化等。 2)第一阶段验证在年前完成了,验证方案可行性。半自动产线
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一带一路国际工程大涨:风云再起增持正当时
(1)一带一路第三次峰会风云再起:目前已与150个国家32个国际组织签署200余份共建一带一路合作文件,2023年拟召开第三次一带一路峰会,是一带一路十周年,是逆全球化背景下新的增长空间和朋友圈历史使命更重,是疫情打开国门,是高质量发展阶段。 (2)一带一路主题股价弹性巨大:一是2014年一带一路中国中铁涨936%/中国铁建涨628%。二是2017年第一次峰会中材国际涨72%/中钢国际涨61%/中工国际涨50%/中国海诚涨42%/北方国际涨59%。三是2019年第二次峰会中国铁建涨56%/中国交
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【黄河金属】云南限电预期再起
2月首日,铝价短暂回踩之后,沪铝重回万九关口上方,除了春节期间国内消费复苏势头较强的情绪支撑外,可能与有关云南铝企可能再度限电减产10-20%的消息有关,这一幕与年前似曾相识。 针对传闻,阿拉丁(ALD)集中调研云南相关铝企,及电力系统相关机构,结论如下:一、限电预期仍存。当前仍处枯水期,且近日云南省气温飙升、多地已经创下1月最高气温纪录,虽然入库量稳中回升,但当前溪洛渡、三峡等主要水库站水位明显低于往年同期。同时,随着感染高峰过后,经济复苏带动工商业用电量将继续回升;二、铝企说法不一。样本铝企
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【民生计算机】‼️不惧调整,订单饱满‼️持续坚定推荐医保数据要素改革弹性标的:久远银海
医改背景:2023年1月13日,医保局年度工作会中提出了“把大数据赋能作为医保改革发展的重要借力点,最大程度发挥全国统一医保信息平台作用,更安全更积极更有序地用好医保大数据”。近年来医疗数据的开放与维护问题频频被大家提及,尤其是伴随疫情管控进入新阶段后,持续降低疫情带来的成本与消耗也成为了我国医疗保障体系中不可忽视的存在。 大数据层面:数据已与各行业深度融合,为经济高质量发展保驾护航。发展数字经济是实现经济高质量发展的重要途径,数字经济正在深刻改变经济社会的生产与生活方式,使得资金得到更加有效地
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【财通电新】钙钛矿大涨点评:23-24年多条GW级产能落地,效率和成本优势值得期待
头部钙钛矿企业如协鑫、纤纳已经实现了百MW级中试线的试产,23年国内几条GW级产线都将落地,24年国内产能将达到近3GW。纤纳100MW产线于22年年底达产,23年产量大半已被预订,成本已经降到1.5元/W以下。稳定性已通过严苛验证,质保可出10年,寿命预计可达25年以上。23年年底纤纳将建成1GW产线,24年上半年跑通,组件效率将提升至20%左右,仅仅比晶硅组件低2pcts,1.2m*2m规格,目标成本在1元/W以下。仁烁光能150MW产线23年整线跑顺,24年6月前跑通,跑通后面积30*40
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AIGC热点频发,ChatGPT点燃新浪潮丨中信证券计算机
2022年11月OpenAI 开发推出了人工智能聊天机器人程序—ChatGPT,该模型对 GPT-3.5 系列模型微调而成并基于Azure AI 超级计算基础设施训练,能够进行流畅对答、写代码、写剧本、辩证分析问题、纠错等等,效果令人惊艳。目前ChatGPT是免费不限量向C端公众开放,据路透社报道,OpenAI 预计2023年收入为2亿美元,2024年为10亿美元。 近期AI板块火热国际热点持续催化。2023年1月23日微软宣布向ChatGPT开发者OpenAI追加投资数十亿美元,这也是人工智能
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【东财新能源】振邦智能首次覆盖:储能微逆新品放量,主业协同厚积薄发
推荐逻辑:储能微逆订单出货放量,海外需求景气两大催化 ——定增募投新产线,客户认证加速: #产品: 推出家用储能、户外储能、微型逆变器新产品,未来开发工商业储能。 #认证: 3kW户储已完成欧美认证,微逆预计23Q1完成。 #订单: 公司已有在手订单。其中锂电池电源箱、PDU已中标南网;3kW户储产品即将批量出货欧美。 #营收: 预计23年新品贡献3亿元左右,实现从0到1的增长。 ——新旧业务协同性强:技术上依托电控技术储备便于逆变器开展;上游逆变器原料与PCB重叠,便于利用智控领域渠道积累;下
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欣锐科技:比亚迪产业链核心标的,四季度盈利拐点显现
核心要点:公司主营新能源车载电源(OBC PDU DCDC),前瞻布局SIC方案,研发能力领先,2022年三合一产品出货量预计50w出头(均价接近3000),2023年三合一产品出货量预计110w (均价2000 ),核心量产客户包括比亚迪、吉利极氪、雷神、领克、小鹏、本田等。公司22Q4开始毛利率进入上升通道(5% 净利率),主要得益于Q4逐渐切换新产品供货,产能及供应链理顺,23年利润预期1.5-2亿。 营收: 2022年营收15-16亿,同比增长60.51%-71.21%,Q4营收4.4-
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【申万有色能源材料】湖南黄金:光伏刚需小金属锑涨价空间可期,全球金锑资源龙头受益
看好23年锑价:22年阻燃剂需求承压下锑价维持7.3-8万元/吨,23年阻燃剂终端需求修复叠加光伏需求放量,供给端新增有限情况下锑价上涨逻辑强化 [太阳]全球锑供需持续趋紧:近年全球锑产量持续收缩,2021年全球锑矿产量10.9万吨,已处于供不应求。根据测算2022-2024年全球光伏玻璃澄清剂锑需求分别为1.95万吨/2.59万吨/3.33万吨,全球锑资源集中且稀缺,新开发锑矿资源有限,未来三年全球锑供需持续趋紧。 [太阳]稀缺小金属锑存在较大涨价空间:光伏玻璃锑成本占比4.3%,终端组件成本
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【浙商电新】欧晶科技大涨点评:优质坩埚重要性进一步确认,“量利齐升”最优品种
【石英坩埚对于拉晶环节至关重要】石英坩埚作为拉晶环节必备耗材,对拉晶质量以及生产安全有举足轻重的影响。如果石英坩埚中高品质石英砂使用比例不能得到保证,在拉晶环节会由于受热不均匀等原因,上壁出现“塌边”、“软化”现象,对坩埚寿命造成显著影响,如果“塌边”导致与导流筒发生摩擦或者漏液会对整个热场或者炉体造成显著影响。 【石英砂供给确定性强,产品品质领先同业】公司与尤尼明、石英股份战略绑定,高品质石英砂供给充裕,大尺寸坩埚制造经验丰富,产品品质领先同业。目前行业平均坩埚使用寿命200-300小时,公司
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【低估值、稳增长】重点推荐光器件板块
受益于22年海外需求向好及美元升值等因素影响,供应海外客户的国内【光器件企业】22年业绩预告明显向好。 [玫瑰]【中际旭创】22年归母净利润11-14亿( 25-60%),扣非9-11.5亿( 24-58%)。相关事项减少净利润约3.6亿元(股权激励摊销0.75亿、减值摊销3.6亿;投资收益增加0.7等)。单Q4净利润中值4亿( 25%)。 [玫瑰]【天孚通信】22年收入12亿( 17%),归母净利润4亿( 30%)。单Q4收入3.2亿( 18%),净利润1.2亿( 30%)。 [玫瑰]【新易盛
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【浙商家电】佛山照明盘中涨停:汽车照明可期,主业修复不容忽视
【核心逻辑】:主业复苏将启,第二增长曲线汽车照明量利齐升,维持“买入”评级! ①照明主业承压因子减弱,2023年复苏将启 通用照明行业2022年受地产下行及疫情反复影响承压,公司2022年前三季度通用照明主业收入同比下滑6%,通过产品结构优化、降本提效,利润仍维持20% 增长。展望2023年,地产政策加码“保交付”,C端照明需求有望修复,智慧灯杆等B端项目受益疫情放开交付节奏将常态化。我们预计2023年照明主业收入恢复个位数增长,费用端相对固定,净利率将有明显修复,带来高弹性。 ②垂直一体化产业
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【中金有色】稀土日度数据跟踪20230131
📣稀土主要产品价格日度更新(1月31日,周二) 原矿端,混合碳酸稀土矿、中钇富铕矿分别报价5.45、29.5万元/吨,环比分别0%、0%; 冶炼端,氧化镨钕、氧化镝、氧化铽分别报价74、246、1400万元/吨,环比分别0%、 1.4%、0%; 磁材端,钕铁硼50H报价37.45万元/吨,环比0%。 📝镨钕价格继续上扬,稀土矿价格持稳。1月31日,镨钕价格继续上探,氧化物市场活跃度较高,贸易商积极参与,厂家谨慎出货报价,下游刚需询单,少量成交,节后上游市场氛围较好,下游反应一般,价格传导需要
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【天风医药】百克生物:带状疱疹疫苗上市申请获批
2023年2月1日,百克生物发布公司公告,带状疱疹减毒活疫苗获批上市,适用于40岁及以上成人。 此外,公司发布关于筹划境外发行全球存托凭证并在瑞士证券交易所上市的提示性公告。 [玫瑰]带状疱疹疫苗竞争格局较好,且公司获批年龄层为40岁以上,具备成为大单品潜力 ①目前国内此前仅GSK重组亚单位带状疱疹疫苗获批上市,用于50岁及以上成人,竞争格局较好,且公司获批40岁及以上,覆盖人群更广。②老年人带状疱疹发病率较高,且随着年龄增长而增加。2013-2014年在江苏等开展的多中心回顾性研究,≥50岁的
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2023-01-31 16:28:29
🚀【中航电新】浙能电力入股助力腾飞,看70%市值空间
🌟TOPCon新型电池产能快速释放,自主研发技术降本增效。公司坚定布局大尺寸N型电池,预计23年产能达到约12GW。年产16GW高效单晶电池项目一期8GW首批4GW项目1月底有望全面量产;一期剩余4GW项目预计23Q1完成设备安装、Q2开始产能爬坡。目前公司已进入到J-TOPCon2.0技术规模化量产运用的阶段,持续推动J-TOPCon3.0。公司182尺寸TOPCon电池实验室效率达26.1%,新投产的TOPCon电池产线量产效率可达24.5%。 🌟太阳能背板产能翻倍增长,助力整体背板业务
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浙能电力
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2023-02-01 14:59:12
罗博特科铜电镀设备性能
(1) 给客户2种选择,单轨(600MW单线)/双轨(1.2GW单线)。 (2) 图层栅线宽度10-20微米可调。栅线厚度15微米。 (3) 节拍按照客户需求来定做,7.2k/8k/1.44w/1.6w片的调节是弹性的,非常小改动就可以满足产能需求。产能要做到多大是看客户的需求来的,要结合上下游其他工艺段的产能。 (4) 单轨600MW占比300平方。摆放总体是直线型。 时间线: 1)现在预计23年3月底前,数据收集到位,整线跑通优化等。 2)第一阶段验证在年前完成了,验证方案可行性。半自动产线
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罗博特科
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2023-02-01 14:58:48
一带一路国际工程大涨:风云再起增持正当时
(1)一带一路第三次峰会风云再起:目前已与150个国家32个国际组织签署200余份共建一带一路合作文件,2023年拟召开第三次一带一路峰会,是一带一路十周年,是逆全球化背景下新的增长空间和朋友圈历史使命更重,是疫情打开国门,是高质量发展阶段。 (2)一带一路主题股价弹性巨大:一是2014年一带一路中国中铁涨936%/中国铁建涨628%。二是2017年第一次峰会中材国际涨72%/中钢国际涨61%/中工国际涨50%/中国海诚涨42%/北方国际涨59%。三是2019年第二次峰会中国铁建涨56%/中国交
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中成股份
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2023-02-01 14:58:09
【黄河金属】云南限电预期再起
2月首日,铝价短暂回踩之后,沪铝重回万九关口上方,除了春节期间国内消费复苏势头较强的情绪支撑外,可能与有关云南铝企可能再度限电减产10-20%的消息有关,这一幕与年前似曾相识。 针对传闻,阿拉丁(ALD)集中调研云南相关铝企,及电力系统相关机构,结论如下:一、限电预期仍存。当前仍处枯水期,且近日云南省气温飙升、多地已经创下1月最高气温纪录,虽然入库量稳中回升,但当前溪洛渡、三峡等主要水库站水位明显低于往年同期。同时,随着感染高峰过后,经济复苏带动工商业用电量将继续回升;二、铝企说法不一。样本铝企
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中国铝业
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2023-01-31 16:33:40
【民生计算机】‼️不惧调整,订单饱满‼️持续坚定推荐医保数据要素改革弹性标的:久远银海
医改背景:2023年1月13日,医保局年度工作会中提出了“把大数据赋能作为医保改革发展的重要借力点,最大程度发挥全国统一医保信息平台作用,更安全更积极更有序地用好医保大数据”。近年来医疗数据的开放与维护问题频频被大家提及,尤其是伴随疫情管控进入新阶段后,持续降低疫情带来的成本与消耗也成为了我国医疗保障体系中不可忽视的存在。 大数据层面:数据已与各行业深度融合,为经济高质量发展保驾护航。发展数字经济是实现经济高质量发展的重要途径,数字经济正在深刻改变经济社会的生产与生活方式,使得资金得到更加有效地
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2023-01-31 16:33:23
【财通电新】钙钛矿大涨点评:23-24年多条GW级产能落地,效率和成本优势值得期待
头部钙钛矿企业如协鑫、纤纳已经实现了百MW级中试线的试产,23年国内几条GW级产线都将落地,24年国内产能将达到近3GW。纤纳100MW产线于22年年底达产,23年产量大半已被预订,成本已经降到1.5元/W以下。稳定性已通过严苛验证,质保可出10年,寿命预计可达25年以上。23年年底纤纳将建成1GW产线,24年上半年跑通,组件效率将提升至20%左右,仅仅比晶硅组件低2pcts,1.2m*2m规格,目标成本在1元/W以下。仁烁光能150MW产线23年整线跑顺,24年6月前跑通,跑通后面积30*40
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2023-01-31 16:32:36
AIGC热点频发,ChatGPT点燃新浪潮丨中信证券计算机
2022年11月OpenAI 开发推出了人工智能聊天机器人程序—ChatGPT,该模型对 GPT-3.5 系列模型微调而成并基于Azure AI 超级计算基础设施训练,能够进行流畅对答、写代码、写剧本、辩证分析问题、纠错等等,效果令人惊艳。目前ChatGPT是免费不限量向C端公众开放,据路透社报道,OpenAI 预计2023年收入为2亿美元,2024年为10亿美元。 近期AI板块火热国际热点持续催化。2023年1月23日微软宣布向ChatGPT开发者OpenAI追加投资数十亿美元,这也是人工智能
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【东财新能源】振邦智能首次覆盖:储能微逆新品放量,主业协同厚积薄发
推荐逻辑:储能微逆订单出货放量,海外需求景气两大催化 ——定增募投新产线,客户认证加速: #产品: 推出家用储能、户外储能、微型逆变器新产品,未来开发工商业储能。 #认证: 3kW户储已完成欧美认证,微逆预计23Q1完成。 #订单: 公司已有在手订单。其中锂电池电源箱、PDU已中标南网;3kW户储产品即将批量出货欧美。 #营收: 预计23年新品贡献3亿元左右,实现从0到1的增长。 ——新旧业务协同性强:技术上依托电控技术储备便于逆变器开展;上游逆变器原料与PCB重叠,便于利用智控领域渠道积累;下
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2023-01-31 16:31:35
欣锐科技:比亚迪产业链核心标的,四季度盈利拐点显现
核心要点:公司主营新能源车载电源(OBC PDU DCDC),前瞻布局SIC方案,研发能力领先,2022年三合一产品出货量预计50w出头(均价接近3000),2023年三合一产品出货量预计110w (均价2000 ),核心量产客户包括比亚迪、吉利极氪、雷神、领克、小鹏、本田等。公司22Q4开始毛利率进入上升通道(5% 净利率),主要得益于Q4逐渐切换新产品供货,产能及供应链理顺,23年利润预期1.5-2亿。 营收: 2022年营收15-16亿,同比增长60.51%-71.21%,Q4营收4.4-
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2023-01-31 16:31:19
【申万有色能源材料】湖南黄金:光伏刚需小金属锑涨价空间可期,全球金锑资源龙头受益
看好23年锑价:22年阻燃剂需求承压下锑价维持7.3-8万元/吨,23年阻燃剂终端需求修复叠加光伏需求放量,供给端新增有限情况下锑价上涨逻辑强化 [太阳]全球锑供需持续趋紧:近年全球锑产量持续收缩,2021年全球锑矿产量10.9万吨,已处于供不应求。根据测算2022-2024年全球光伏玻璃澄清剂锑需求分别为1.95万吨/2.59万吨/3.33万吨,全球锑资源集中且稀缺,新开发锑矿资源有限,未来三年全球锑供需持续趋紧。 [太阳]稀缺小金属锑存在较大涨价空间:光伏玻璃锑成本占比4.3%,终端组件成本
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2023-01-31 16:30:53
【浙商电新】欧晶科技大涨点评:优质坩埚重要性进一步确认,“量利齐升”最优品种
【石英坩埚对于拉晶环节至关重要】石英坩埚作为拉晶环节必备耗材,对拉晶质量以及生产安全有举足轻重的影响。如果石英坩埚中高品质石英砂使用比例不能得到保证,在拉晶环节会由于受热不均匀等原因,上壁出现“塌边”、“软化”现象,对坩埚寿命造成显著影响,如果“塌边”导致与导流筒发生摩擦或者漏液会对整个热场或者炉体造成显著影响。 【石英砂供给确定性强,产品品质领先同业】公司与尤尼明、石英股份战略绑定,高品质石英砂供给充裕,大尺寸坩埚制造经验丰富,产品品质领先同业。目前行业平均坩埚使用寿命200-300小时,公司
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欧晶科技
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2023-01-31 16:30:24
【低估值、稳增长】重点推荐光器件板块
受益于22年海外需求向好及美元升值等因素影响,供应海外客户的国内【光器件企业】22年业绩预告明显向好。 [玫瑰]【中际旭创】22年归母净利润11-14亿( 25-60%),扣非9-11.5亿( 24-58%)。相关事项减少净利润约3.6亿元(股权激励摊销0.75亿、减值摊销3.6亿;投资收益增加0.7等)。单Q4净利润中值4亿( 25%)。 [玫瑰]【天孚通信】22年收入12亿( 17%),归母净利润4亿( 30%)。单Q4收入3.2亿( 18%),净利润1.2亿( 30%)。 [玫瑰]【新易盛
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【浙商家电】佛山照明盘中涨停:汽车照明可期,主业修复不容忽视
【核心逻辑】:主业复苏将启,第二增长曲线汽车照明量利齐升,维持“买入”评级! ①照明主业承压因子减弱,2023年复苏将启 通用照明行业2022年受地产下行及疫情反复影响承压,公司2022年前三季度通用照明主业收入同比下滑6%,通过产品结构优化、降本提效,利润仍维持20% 增长。展望2023年,地产政策加码“保交付”,C端照明需求有望修复,智慧灯杆等B端项目受益疫情放开交付节奏将常态化。我们预计2023年照明主业收入恢复个位数增长,费用端相对固定,净利率将有明显修复,带来高弹性。 ②垂直一体化产业
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2023-01-31 16:29:35
【中金有色】稀土日度数据跟踪20230131
📣稀土主要产品价格日度更新(1月31日,周二) 原矿端,混合碳酸稀土矿、中钇富铕矿分别报价5.45、29.5万元/吨,环比分别0%、0%; 冶炼端,氧化镨钕、氧化镝、氧化铽分别报价74、246、1400万元/吨,环比分别0%、 1.4%、0%; 磁材端,钕铁硼50H报价37.45万元/吨,环比0%。 📝镨钕价格继续上扬,稀土矿价格持稳。1月31日,镨钕价格继续上探,氧化物市场活跃度较高,贸易商积极参与,厂家谨慎出货报价,下游刚需询单,少量成交,节后上游市场氛围较好,下游反应一般,价格传导需要
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中国稀土
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【天风医药】百克生物:带状疱疹疫苗上市申请获批
2023年2月1日,百克生物发布公司公告,带状疱疹减毒活疫苗获批上市,适用于40岁及以上成人。 此外,公司发布关于筹划境外发行全球存托凭证并在瑞士证券交易所上市的提示性公告。 [玫瑰]带状疱疹疫苗竞争格局较好,且公司获批年龄层为40岁以上,具备成为大单品潜力 ①目前国内此前仅GSK重组亚单位带状疱疹疫苗获批上市,用于50岁及以上成人,竞争格局较好,且公司获批40岁及以上,覆盖人群更广。②老年人带状疱疹发病率较高,且随着年龄增长而增加。2013-2014年在江苏等开展的多中心回顾性研究,≥50岁的
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🚀【中航电新】浙能电力入股助力腾飞,看70%市值空间
🌟TOPCon新型电池产能快速释放,自主研发技术降本增效。公司坚定布局大尺寸N型电池,预计23年产能达到约12GW。年产16GW高效单晶电池项目一期8GW首批4GW项目1月底有望全面量产;一期剩余4GW项目预计23Q1完成设备安装、Q2开始产能爬坡。目前公司已进入到J-TOPCon2.0技术规模化量产运用的阶段,持续推动J-TOPCon3.0。公司182尺寸TOPCon电池实验室效率达26.1%,新投产的TOPCon电池产线量产效率可达24.5%。 🌟太阳能背板产能翻倍增长,助力整体背板业务
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罗博特科铜电镀设备性能
(1) 给客户2种选择,单轨(600MW单线)/双轨(1.2GW单线)。 (2) 图层栅线宽度10-20微米可调。栅线厚度15微米。 (3) 节拍按照客户需求来定做,7.2k/8k/1.44w/1.6w片的调节是弹性的,非常小改动就可以满足产能需求。产能要做到多大是看客户的需求来的,要结合上下游其他工艺段的产能。 (4) 单轨600MW占比300平方。摆放总体是直线型。 时间线: 1)现在预计23年3月底前,数据收集到位,整线跑通优化等。 2)第一阶段验证在年前完成了,验证方案可行性。半自动产线
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一带一路国际工程大涨:风云再起增持正当时
(1)一带一路第三次峰会风云再起:目前已与150个国家32个国际组织签署200余份共建一带一路合作文件,2023年拟召开第三次一带一路峰会,是一带一路十周年,是逆全球化背景下新的增长空间和朋友圈历史使命更重,是疫情打开国门,是高质量发展阶段。 (2)一带一路主题股价弹性巨大:一是2014年一带一路中国中铁涨936%/中国铁建涨628%。二是2017年第一次峰会中材国际涨72%/中钢国际涨61%/中工国际涨50%/中国海诚涨42%/北方国际涨59%。三是2019年第二次峰会中国铁建涨56%/中国交
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【黄河金属】云南限电预期再起
2月首日,铝价短暂回踩之后,沪铝重回万九关口上方,除了春节期间国内消费复苏势头较强的情绪支撑外,可能与有关云南铝企可能再度限电减产10-20%的消息有关,这一幕与年前似曾相识。 针对传闻,阿拉丁(ALD)集中调研云南相关铝企,及电力系统相关机构,结论如下:一、限电预期仍存。当前仍处枯水期,且近日云南省气温飙升、多地已经创下1月最高气温纪录,虽然入库量稳中回升,但当前溪洛渡、三峡等主要水库站水位明显低于往年同期。同时,随着感染高峰过后,经济复苏带动工商业用电量将继续回升;二、铝企说法不一。样本铝企
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【民生计算机】‼️不惧调整,订单饱满‼️持续坚定推荐医保数据要素改革弹性标的:久远银海
医改背景:2023年1月13日,医保局年度工作会中提出了“把大数据赋能作为医保改革发展的重要借力点,最大程度发挥全国统一医保信息平台作用,更安全更积极更有序地用好医保大数据”。近年来医疗数据的开放与维护问题频频被大家提及,尤其是伴随疫情管控进入新阶段后,持续降低疫情带来的成本与消耗也成为了我国医疗保障体系中不可忽视的存在。 大数据层面:数据已与各行业深度融合,为经济高质量发展保驾护航。发展数字经济是实现经济高质量发展的重要途径,数字经济正在深刻改变经济社会的生产与生活方式,使得资金得到更加有效地
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【财通电新】钙钛矿大涨点评:23-24年多条GW级产能落地,效率和成本优势值得期待
头部钙钛矿企业如协鑫、纤纳已经实现了百MW级中试线的试产,23年国内几条GW级产线都将落地,24年国内产能将达到近3GW。纤纳100MW产线于22年年底达产,23年产量大半已被预订,成本已经降到1.5元/W以下。稳定性已通过严苛验证,质保可出10年,寿命预计可达25年以上。23年年底纤纳将建成1GW产线,24年上半年跑通,组件效率将提升至20%左右,仅仅比晶硅组件低2pcts,1.2m*2m规格,目标成本在1元/W以下。仁烁光能150MW产线23年整线跑顺,24年6月前跑通,跑通后面积30*40
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AIGC热点频发,ChatGPT点燃新浪潮丨中信证券计算机
2022年11月OpenAI 开发推出了人工智能聊天机器人程序—ChatGPT,该模型对 GPT-3.5 系列模型微调而成并基于Azure AI 超级计算基础设施训练,能够进行流畅对答、写代码、写剧本、辩证分析问题、纠错等等,效果令人惊艳。目前ChatGPT是免费不限量向C端公众开放,据路透社报道,OpenAI 预计2023年收入为2亿美元,2024年为10亿美元。 近期AI板块火热国际热点持续催化。2023年1月23日微软宣布向ChatGPT开发者OpenAI追加投资数十亿美元,这也是人工智能
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【东财新能源】振邦智能首次覆盖:储能微逆新品放量,主业协同厚积薄发
推荐逻辑:储能微逆订单出货放量,海外需求景气两大催化 ——定增募投新产线,客户认证加速: #产品: 推出家用储能、户外储能、微型逆变器新产品,未来开发工商业储能。 #认证: 3kW户储已完成欧美认证,微逆预计23Q1完成。 #订单: 公司已有在手订单。其中锂电池电源箱、PDU已中标南网;3kW户储产品即将批量出货欧美。 #营收: 预计23年新品贡献3亿元左右,实现从0到1的增长。 ——新旧业务协同性强:技术上依托电控技术储备便于逆变器开展;上游逆变器原料与PCB重叠,便于利用智控领域渠道积累;下
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欣锐科技:比亚迪产业链核心标的,四季度盈利拐点显现
核心要点:公司主营新能源车载电源(OBC PDU DCDC),前瞻布局SIC方案,研发能力领先,2022年三合一产品出货量预计50w出头(均价接近3000),2023年三合一产品出货量预计110w (均价2000 ),核心量产客户包括比亚迪、吉利极氪、雷神、领克、小鹏、本田等。公司22Q4开始毛利率进入上升通道(5% 净利率),主要得益于Q4逐渐切换新产品供货,产能及供应链理顺,23年利润预期1.5-2亿。 营收: 2022年营收15-16亿,同比增长60.51%-71.21%,Q4营收4.4-
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【申万有色能源材料】湖南黄金:光伏刚需小金属锑涨价空间可期,全球金锑资源龙头受益
看好23年锑价:22年阻燃剂需求承压下锑价维持7.3-8万元/吨,23年阻燃剂终端需求修复叠加光伏需求放量,供给端新增有限情况下锑价上涨逻辑强化 [太阳]全球锑供需持续趋紧:近年全球锑产量持续收缩,2021年全球锑矿产量10.9万吨,已处于供不应求。根据测算2022-2024年全球光伏玻璃澄清剂锑需求分别为1.95万吨/2.59万吨/3.33万吨,全球锑资源集中且稀缺,新开发锑矿资源有限,未来三年全球锑供需持续趋紧。 [太阳]稀缺小金属锑存在较大涨价空间:光伏玻璃锑成本占比4.3%,终端组件成本
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【浙商电新】欧晶科技大涨点评:优质坩埚重要性进一步确认,“量利齐升”最优品种
【石英坩埚对于拉晶环节至关重要】石英坩埚作为拉晶环节必备耗材,对拉晶质量以及生产安全有举足轻重的影响。如果石英坩埚中高品质石英砂使用比例不能得到保证,在拉晶环节会由于受热不均匀等原因,上壁出现“塌边”、“软化”现象,对坩埚寿命造成显著影响,如果“塌边”导致与导流筒发生摩擦或者漏液会对整个热场或者炉体造成显著影响。 【石英砂供给确定性强,产品品质领先同业】公司与尤尼明、石英股份战略绑定,高品质石英砂供给充裕,大尺寸坩埚制造经验丰富,产品品质领先同业。目前行业平均坩埚使用寿命200-300小时,公司
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【低估值、稳增长】重点推荐光器件板块
受益于22年海外需求向好及美元升值等因素影响,供应海外客户的国内【光器件企业】22年业绩预告明显向好。 [玫瑰]【中际旭创】22年归母净利润11-14亿( 25-60%),扣非9-11.5亿( 24-58%)。相关事项减少净利润约3.6亿元(股权激励摊销0.75亿、减值摊销3.6亿;投资收益增加0.7等)。单Q4净利润中值4亿( 25%)。 [玫瑰]【天孚通信】22年收入12亿( 17%),归母净利润4亿( 30%)。单Q4收入3.2亿( 18%),净利润1.2亿( 30%)。 [玫瑰]【新易盛
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【浙商家电】佛山照明盘中涨停:汽车照明可期,主业修复不容忽视
【核心逻辑】:主业复苏将启,第二增长曲线汽车照明量利齐升,维持“买入”评级! ①照明主业承压因子减弱,2023年复苏将启 通用照明行业2022年受地产下行及疫情反复影响承压,公司2022年前三季度通用照明主业收入同比下滑6%,通过产品结构优化、降本提效,利润仍维持20% 增长。展望2023年,地产政策加码“保交付”,C端照明需求有望修复,智慧灯杆等B端项目受益疫情放开交付节奏将常态化。我们预计2023年照明主业收入恢复个位数增长,费用端相对固定,净利率将有明显修复,带来高弹性。 ②垂直一体化产业
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【中金有色】稀土日度数据跟踪20230131
📣稀土主要产品价格日度更新(1月31日,周二) 原矿端,混合碳酸稀土矿、中钇富铕矿分别报价5.45、29.5万元/吨,环比分别0%、0%; 冶炼端,氧化镨钕、氧化镝、氧化铽分别报价74、246、1400万元/吨,环比分别0%、 1.4%、0%; 磁材端,钕铁硼50H报价37.45万元/吨,环比0%。 📝镨钕价格继续上扬,稀土矿价格持稳。1月31日,镨钕价格继续上探,氧化物市场活跃度较高,贸易商积极参与,厂家谨慎出货报价,下游刚需询单,少量成交,节后上游市场氛围较好,下游反应一般,价格传导需要
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【天风医药】百克生物:带状疱疹疫苗上市申请获批
2023年2月1日,百克生物发布公司公告,带状疱疹减毒活疫苗获批上市,适用于40岁及以上成人。 此外,公司发布关于筹划境外发行全球存托凭证并在瑞士证券交易所上市的提示性公告。 [玫瑰]带状疱疹疫苗竞争格局较好,且公司获批年龄层为40岁以上,具备成为大单品潜力 ①目前国内此前仅GSK重组亚单位带状疱疹疫苗获批上市,用于50岁及以上成人,竞争格局较好,且公司获批40岁及以上,覆盖人群更广。②老年人带状疱疹发病率较高,且随着年龄增长而增加。2013-2014年在江苏等开展的多中心回顾性研究,≥50岁的
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🚀【中航电新】浙能电力入股助力腾飞,看70%市值空间
🌟TOPCon新型电池产能快速释放,自主研发技术降本增效。公司坚定布局大尺寸N型电池,预计23年产能达到约12GW。年产16GW高效单晶电池项目一期8GW首批4GW项目1月底有望全面量产;一期剩余4GW项目预计23Q1完成设备安装、Q2开始产能爬坡。目前公司已进入到J-TOPCon2.0技术规模化量产运用的阶段,持续推动J-TOPCon3.0。公司182尺寸TOPCon电池实验室效率达26.1%,新投产的TOPCon电池产线量产效率可达24.5%。 🌟太阳能背板产能翻倍增长,助力整体背板业务
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浙能电力
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罗博特科铜电镀设备性能
(1) 给客户2种选择,单轨(600MW单线)/双轨(1.2GW单线)。 (2) 图层栅线宽度10-20微米可调。栅线厚度15微米。 (3) 节拍按照客户需求来定做,7.2k/8k/1.44w/1.6w片的调节是弹性的,非常小改动就可以满足产能需求。产能要做到多大是看客户的需求来的,要结合上下游其他工艺段的产能。 (4) 单轨600MW占比300平方。摆放总体是直线型。 时间线: 1)现在预计23年3月底前,数据收集到位,整线跑通优化等。 2)第一阶段验证在年前完成了,验证方案可行性。半自动产线
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罗博特科
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一带一路国际工程大涨:风云再起增持正当时
(1)一带一路第三次峰会风云再起:目前已与150个国家32个国际组织签署200余份共建一带一路合作文件,2023年拟召开第三次一带一路峰会,是一带一路十周年,是逆全球化背景下新的增长空间和朋友圈历史使命更重,是疫情打开国门,是高质量发展阶段。 (2)一带一路主题股价弹性巨大:一是2014年一带一路中国中铁涨936%/中国铁建涨628%。二是2017年第一次峰会中材国际涨72%/中钢国际涨61%/中工国际涨50%/中国海诚涨42%/北方国际涨59%。三是2019年第二次峰会中国铁建涨56%/中国交
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中成股份
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2023-02-01 14:58:09
【黄河金属】云南限电预期再起
2月首日,铝价短暂回踩之后,沪铝重回万九关口上方,除了春节期间国内消费复苏势头较强的情绪支撑外,可能与有关云南铝企可能再度限电减产10-20%的消息有关,这一幕与年前似曾相识。 针对传闻,阿拉丁(ALD)集中调研云南相关铝企,及电力系统相关机构,结论如下:一、限电预期仍存。当前仍处枯水期,且近日云南省气温飙升、多地已经创下1月最高气温纪录,虽然入库量稳中回升,但当前溪洛渡、三峡等主要水库站水位明显低于往年同期。同时,随着感染高峰过后,经济复苏带动工商业用电量将继续回升;二、铝企说法不一。样本铝企
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中国铝业
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2023-01-31 16:33:40
【民生计算机】‼️不惧调整,订单饱满‼️持续坚定推荐医保数据要素改革弹性标的:久远银海
医改背景:2023年1月13日,医保局年度工作会中提出了“把大数据赋能作为医保改革发展的重要借力点,最大程度发挥全国统一医保信息平台作用,更安全更积极更有序地用好医保大数据”。近年来医疗数据的开放与维护问题频频被大家提及,尤其是伴随疫情管控进入新阶段后,持续降低疫情带来的成本与消耗也成为了我国医疗保障体系中不可忽视的存在。 大数据层面:数据已与各行业深度融合,为经济高质量发展保驾护航。发展数字经济是实现经济高质量发展的重要途径,数字经济正在深刻改变经济社会的生产与生活方式,使得资金得到更加有效地
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久远银海
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2023-01-31 16:33:23
【财通电新】钙钛矿大涨点评:23-24年多条GW级产能落地,效率和成本优势值得期待
头部钙钛矿企业如协鑫、纤纳已经实现了百MW级中试线的试产,23年国内几条GW级产线都将落地,24年国内产能将达到近3GW。纤纳100MW产线于22年年底达产,23年产量大半已被预订,成本已经降到1.5元/W以下。稳定性已通过严苛验证,质保可出10年,寿命预计可达25年以上。23年年底纤纳将建成1GW产线,24年上半年跑通,组件效率将提升至20%左右,仅仅比晶硅组件低2pcts,1.2m*2m规格,目标成本在1元/W以下。仁烁光能150MW产线23年整线跑顺,24年6月前跑通,跑通后面积30*40
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金晶科技
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2023-01-31 16:32:36
AIGC热点频发,ChatGPT点燃新浪潮丨中信证券计算机
2022年11月OpenAI 开发推出了人工智能聊天机器人程序—ChatGPT,该模型对 GPT-3.5 系列模型微调而成并基于Azure AI 超级计算基础设施训练,能够进行流畅对答、写代码、写剧本、辩证分析问题、纠错等等,效果令人惊艳。目前ChatGPT是免费不限量向C端公众开放,据路透社报道,OpenAI 预计2023年收入为2亿美元,2024年为10亿美元。 近期AI板块火热国际热点持续催化。2023年1月23日微软宣布向ChatGPT开发者OpenAI追加投资数十亿美元,这也是人工智能
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2023-01-31 16:32:07
【东财新能源】振邦智能首次覆盖:储能微逆新品放量,主业协同厚积薄发
推荐逻辑:储能微逆订单出货放量,海外需求景气两大催化 ——定增募投新产线,客户认证加速: #产品: 推出家用储能、户外储能、微型逆变器新产品,未来开发工商业储能。 #认证: 3kW户储已完成欧美认证,微逆预计23Q1完成。 #订单: 公司已有在手订单。其中锂电池电源箱、PDU已中标南网;3kW户储产品即将批量出货欧美。 #营收: 预计23年新品贡献3亿元左右,实现从0到1的增长。 ——新旧业务协同性强:技术上依托电控技术储备便于逆变器开展;上游逆变器原料与PCB重叠,便于利用智控领域渠道积累;下
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振邦智能
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2023-01-31 16:31:35
欣锐科技:比亚迪产业链核心标的,四季度盈利拐点显现
核心要点:公司主营新能源车载电源(OBC PDU DCDC),前瞻布局SIC方案,研发能力领先,2022年三合一产品出货量预计50w出头(均价接近3000),2023年三合一产品出货量预计110w (均价2000 ),核心量产客户包括比亚迪、吉利极氪、雷神、领克、小鹏、本田等。公司22Q4开始毛利率进入上升通道(5% 净利率),主要得益于Q4逐渐切换新产品供货,产能及供应链理顺,23年利润预期1.5-2亿。 营收: 2022年营收15-16亿,同比增长60.51%-71.21%,Q4营收4.4-
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欣锐科技
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【申万有色能源材料】湖南黄金:光伏刚需小金属锑涨价空间可期,全球金锑资源龙头受益
看好23年锑价:22年阻燃剂需求承压下锑价维持7.3-8万元/吨,23年阻燃剂终端需求修复叠加光伏需求放量,供给端新增有限情况下锑价上涨逻辑强化 [太阳]全球锑供需持续趋紧:近年全球锑产量持续收缩,2021年全球锑矿产量10.9万吨,已处于供不应求。根据测算2022-2024年全球光伏玻璃澄清剂锑需求分别为1.95万吨/2.59万吨/3.33万吨,全球锑资源集中且稀缺,新开发锑矿资源有限,未来三年全球锑供需持续趋紧。 [太阳]稀缺小金属锑存在较大涨价空间:光伏玻璃锑成本占比4.3%,终端组件成本
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湖南黄金
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2023-01-31 16:30:53
【浙商电新】欧晶科技大涨点评:优质坩埚重要性进一步确认,“量利齐升”最优品种
【石英坩埚对于拉晶环节至关重要】石英坩埚作为拉晶环节必备耗材,对拉晶质量以及生产安全有举足轻重的影响。如果石英坩埚中高品质石英砂使用比例不能得到保证,在拉晶环节会由于受热不均匀等原因,上壁出现“塌边”、“软化”现象,对坩埚寿命造成显著影响,如果“塌边”导致与导流筒发生摩擦或者漏液会对整个热场或者炉体造成显著影响。 【石英砂供给确定性强,产品品质领先同业】公司与尤尼明、石英股份战略绑定,高品质石英砂供给充裕,大尺寸坩埚制造经验丰富,产品品质领先同业。目前行业平均坩埚使用寿命200-300小时,公司
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欧晶科技
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2023-01-31 16:30:24
【低估值、稳增长】重点推荐光器件板块
受益于22年海外需求向好及美元升值等因素影响,供应海外客户的国内【光器件企业】22年业绩预告明显向好。 [玫瑰]【中际旭创】22年归母净利润11-14亿( 25-60%),扣非9-11.5亿( 24-58%)。相关事项减少净利润约3.6亿元(股权激励摊销0.75亿、减值摊销3.6亿;投资收益增加0.7等)。单Q4净利润中值4亿( 25%)。 [玫瑰]【天孚通信】22年收入12亿( 17%),归母净利润4亿( 30%)。单Q4收入3.2亿( 18%),净利润1.2亿( 30%)。 [玫瑰]【新易盛
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华工科技
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2023-01-31 16:29:55
【浙商家电】佛山照明盘中涨停:汽车照明可期,主业修复不容忽视
【核心逻辑】:主业复苏将启,第二增长曲线汽车照明量利齐升,维持“买入”评级! ①照明主业承压因子减弱,2023年复苏将启 通用照明行业2022年受地产下行及疫情反复影响承压,公司2022年前三季度通用照明主业收入同比下滑6%,通过产品结构优化、降本提效,利润仍维持20% 增长。展望2023年,地产政策加码“保交付”,C端照明需求有望修复,智慧灯杆等B端项目受益疫情放开交付节奏将常态化。我们预计2023年照明主业收入恢复个位数增长,费用端相对固定,净利率将有明显修复,带来高弹性。 ②垂直一体化产业
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佛山照明
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【中金有色】稀土日度数据跟踪20230131
📣稀土主要产品价格日度更新(1月31日,周二) 原矿端,混合碳酸稀土矿、中钇富铕矿分别报价5.45、29.5万元/吨,环比分别0%、0%; 冶炼端,氧化镨钕、氧化镝、氧化铽分别报价74、246、1400万元/吨,环比分别0%、 1.4%、0%; 磁材端,钕铁硼50H报价37.45万元/吨,环比0%。 📝镨钕价格继续上扬,稀土矿价格持稳。1月31日,镨钕价格继续上探,氧化物市场活跃度较高,贸易商积极参与,厂家谨慎出货报价,下游刚需询单,少量成交,节后上游市场氛围较好,下游反应一般,价格传导需要
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2023-01-31 16:28:54
【天风医药】百克生物:带状疱疹疫苗上市申请获批
2023年2月1日,百克生物发布公司公告,带状疱疹减毒活疫苗获批上市,适用于40岁及以上成人。 此外,公司发布关于筹划境外发行全球存托凭证并在瑞士证券交易所上市的提示性公告。 [玫瑰]带状疱疹疫苗竞争格局较好,且公司获批年龄层为40岁以上,具备成为大单品潜力 ①目前国内此前仅GSK重组亚单位带状疱疹疫苗获批上市,用于50岁及以上成人,竞争格局较好,且公司获批40岁及以上,覆盖人群更广。②老年人带状疱疹发病率较高,且随着年龄增长而增加。2013-2014年在江苏等开展的多中心回顾性研究,≥50岁的
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🚀【中航电新】浙能电力入股助力腾飞,看70%市值空间
🌟TOPCon新型电池产能快速释放,自主研发技术降本增效。公司坚定布局大尺寸N型电池,预计23年产能达到约12GW。年产16GW高效单晶电池项目一期8GW首批4GW项目1月底有望全面量产;一期剩余4GW项目预计23Q1完成设备安装、Q2开始产能爬坡。目前公司已进入到J-TOPCon2.0技术规模化量产运用的阶段,持续推动J-TOPCon3.0。公司182尺寸TOPCon电池实验室效率达26.1%,新投产的TOPCon电池产线量产效率可达24.5%。 🌟太阳能背板产能翻倍增长,助力整体背板业务
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