对标7板高标襄阳轴承还有减速器的低位小趋势牛双飞股份 与 襄阳轴承 比翼双飞如何？轴承+汽车零部件+减速器大牛逼襄阳轴承涨停解析 1、公司零部件产品用于新能源车型，主要有东风、比亚迪等；公司产品可广泛用于各类商用车、乘用车、农业机械、工程机械等领域。2、公司主要从事轴承及其零部件的生产、科

精要：①公司为混凝土外加剂龙头，一季度受到各地疫情冲击销量有下滑，但业绩逆势表现，实现归属净利润0.8亿元，同比+2.8%；②展望全年，Q2季度开始基建有望逐步加速，公司2022-2023年公司广东江门基地和镇江功能性材料基地将逐步释放产能，预计将充分受益；③开源证券金益腾预计公司2022-2024

美国政府对内强推“芯片法案”，对外则联手日本、韩国和中国台湾地区，意图打造所谓“四方芯片联盟”。　　自今年3月美国首次提出成立“四方芯片联盟”以来，拜登政府与各方进行了多次沟通，并计划于8月末正式启动联盟。　　日本政府和美国政府7月29日将在华盛顿举行首次外交和经济部长会议，即经济版的“2+2会谈”

 公司是国家能源集团里新能源发展的三驾马车之一（龙源、国电、国华），是集团常规能源的整合平 台。总控股装机容量99.81GW，火电装机77.40 GW，水电14.97GW，风电7.07GW，光伏0.37GW，其中非 化石能源装机22.41GW，占比22%。短期逻辑：性价比高，煤电一体化，稳

一、公司壁垒在哪里？1、SiC器件与Si基器件性能差异巨大：1）SiC功率器件的工作温度理论上可达600℃以上，是同等Si基器件的4倍，耐压能力是同等Si 基器件的10倍，可承受更加极端的工作环境；2）SiC器件拥有更高的热导率和功率密度，能够简化散热系统，从而实现器件的小型化和轻量化，SiC器件体

事件：按惯例，7月底将开政治局会议（2018年为7/31，2019-2021年均为7/30，且均在周五；据此，今年7/29概率大），主题通常是“分析当前经济形势，部署下半年经济工作”。　　核心结论：4.29政治局会议以来，我国经济并未实质好转，内外部形势也更加严峻，倾向于认为：7月底政治局会议仍会突

【长江电新】宁德时代推荐更新-20220724在2019Q4以来的新能源车行情中，宁德时代一直是最确定的板块旗手且作为配置首选，然而今年由于一季度盈利能力的压力体现，市场对公司的分歧开始加大，不过我们依然坚定推荐，主要是考虑公司短期盈利拐点、中期技术卡位以及长期战略布局。1、作为制造业企业，出货量和

1 一体化压铸为再生铝头部企业催生发展契机 国信证券发布研究报告称，一体化压铸催生免热处理铝合金需求。一体化压铸需要开发适用于大型、薄壁压铸件的免热处理铝合金材料，使材料无需进行热处理，在铸态条件下就能达到力学性能要求。 随着压铸件的不断大型化，热处理可能造成这类大型、薄壁压铸件变形，后续整形难度以

22年上半年公司实现营业收入8.14亿，同比增长12.61%，实现归母净利润0.34亿，同比增长0.8%，扣非后实现归母净利润0.27亿，同比增长5.17%，毛利率同比提升0.46个百分点。其中Q2收入实现同比增长11.78%，归母净利润下降-0.12%。 报告期内大陆区实现3.61亿，同比增长19

【浙商张建民】盛路通信-军工电子业务高景气，经营拐点确认[玫瑰]军工电子、民用通信成长预期均乐观军用微波器件、混合集成电路及相关组件产品，广泛应用于机载、弹载等武器平台，公司积极推进扩产，成长预期乐观。民用通信，5G应用场景2021年取得突破，未来有望打开新的成长空间。[玫瑰]上半年盈利1-1.35

天孚通信交流纪要一、公司介绍2022年上半年业绩情况2022年上半年公司预计实现营业总收入5.77亿元,较2021年上半年增长17.92%,归属于上市公司股东的净利润1.74亿元,同比增长26.08%。营业收入和净利润的增长主要得益于全球数据中心建设对光器件产品需求的持续稳定增长以及公司利用募集资金

文明发展伴随能源需求提升，两次能源革命推动人类文明进步：火的使用令柴薪为代表的生物质能开始被广泛利用，推动人类自原始社会迈入农业社会；而以煤炭为代表的化石能源的利用，则为人类自农业社会迈入工业社会提供了基础。二者分别被称为两次能源革命，每次革命后都是人类社会跨越式的发展与国际政治形势的大转折，并伴随

轻质化成全球趋势，轻烃龙头优势显著。碳中和背景下原料轻质化已成全球烯烃行业趋势，轻烃化工龙头价值有望重估。卫星化学是轻烃化工龙头企业，公司最早生产高分子乳液，逐渐发展成为国内民营丙烯酸及酯龙头，产能全国第一，已建立较强的规模优势。公司是轻烃化工的领导者，洞察页岩气革命后轻烃资源为全球能源格局带来革命

行业驱动背景新能源汽车市场的快速发展带动上游动力电池的强劲需求，锂电池产能的迅猛扩张直接刺激了锂电生产设备需求的爆发。需求端高涨的订单增量与供给端锂电设备的生产能力形成供需缺口。锂电池生产流程复杂，电池质量和安全性要求高精度高稳定性的锂电设备供应，优质锂电设备生产商稀缺性显现。锂电设备产业链锂电设备

银轮股份跟踪点评：高压快充散热标的，低估值待业绩反转【国金电车】1、业绩压制因素缓解+下游需求旺盛+新能源业务规模效应，公司业绩Q3有望迎来拐点。目前看，公司业绩压制因素逐步缓解：大宗原材料价格及海运费下降+汇率贬值+关税存在减征或免征可能性。同时，公司下游重卡需求开始恢复，新能源业务需求旺盛，且规

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精要：①公司为混凝土外加剂龙头，一季度受到各地疫情冲击销量有下滑，但业绩逆势表现，实现归属净利润0.8亿元，同比+2.8%；②展望全年，Q2季度开始基建有望逐步加速，公司2022-2023年公司广东江门基地和镇江功能性材料基地将逐步释放产能，预计将充分受益；③开源证券金益腾预计公司2022-2024

美国政府对内强推“芯片法案”，对外则联手日本、韩国和中国台湾地区，意图打造所谓“四方芯片联盟”。　　自今年3月美国首次提出成立“四方芯片联盟”以来，拜登政府与各方进行了多次沟通，并计划于8月末正式启动联盟。　　日本政府和美国政府7月29日将在华盛顿举行首次外交和经济部长会议，即经济版的“2+2会谈”

 公司是国家能源集团里新能源发展的三驾马车之一（龙源、国电、国华），是集团常规能源的整合平 台。总控股装机容量99.81GW，火电装机77.40 GW，水电14.97GW，风电7.07GW，光伏0.37GW，其中非 化石能源装机22.41GW，占比22%。短期逻辑：性价比高，煤电一体化，稳

一、公司壁垒在哪里？1、SiC器件与Si基器件性能差异巨大：1）SiC功率器件的工作温度理论上可达600℃以上，是同等Si基器件的4倍，耐压能力是同等Si 基器件的10倍，可承受更加极端的工作环境；2）SiC器件拥有更高的热导率和功率密度，能够简化散热系统，从而实现器件的小型化和轻量化，SiC器件体

事件：按惯例，7月底将开政治局会议（2018年为7/31，2019-2021年均为7/30，且均在周五；据此，今年7/29概率大），主题通常是“分析当前经济形势，部署下半年经济工作”。　　核心结论：4.29政治局会议以来，我国经济并未实质好转，内外部形势也更加严峻，倾向于认为：7月底政治局会议仍会突

【长江电新】宁德时代推荐更新-20220724在2019Q4以来的新能源车行情中，宁德时代一直是最确定的板块旗手且作为配置首选，然而今年由于一季度盈利能力的压力体现，市场对公司的分歧开始加大，不过我们依然坚定推荐，主要是考虑公司短期盈利拐点、中期技术卡位以及长期战略布局。1、作为制造业企业，出货量和

1 一体化压铸为再生铝头部企业催生发展契机 国信证券发布研究报告称，一体化压铸催生免热处理铝合金需求。一体化压铸需要开发适用于大型、薄壁压铸件的免热处理铝合金材料，使材料无需进行热处理，在铸态条件下就能达到力学性能要求。 随着压铸件的不断大型化，热处理可能造成这类大型、薄壁压铸件变形，后续整形难度以

22年上半年公司实现营业收入8.14亿，同比增长12.61%，实现归母净利润0.34亿，同比增长0.8%，扣非后实现归母净利润0.27亿，同比增长5.17%，毛利率同比提升0.46个百分点。其中Q2收入实现同比增长11.78%，归母净利润下降-0.12%。 报告期内大陆区实现3.61亿，同比增长19

【浙商张建民】盛路通信-军工电子业务高景气，经营拐点确认[玫瑰]军工电子、民用通信成长预期均乐观军用微波器件、混合集成电路及相关组件产品，广泛应用于机载、弹载等武器平台，公司积极推进扩产，成长预期乐观。民用通信，5G应用场景2021年取得突破，未来有望打开新的成长空间。[玫瑰]上半年盈利1-1.35

天孚通信交流纪要一、公司介绍2022年上半年业绩情况2022年上半年公司预计实现营业总收入5.77亿元,较2021年上半年增长17.92%,归属于上市公司股东的净利润1.74亿元,同比增长26.08%。营业收入和净利润的增长主要得益于全球数据中心建设对光器件产品需求的持续稳定增长以及公司利用募集资金

文明发展伴随能源需求提升，两次能源革命推动人类文明进步：火的使用令柴薪为代表的生物质能开始被广泛利用，推动人类自原始社会迈入农业社会；而以煤炭为代表的化石能源的利用，则为人类自农业社会迈入工业社会提供了基础。二者分别被称为两次能源革命，每次革命后都是人类社会跨越式的发展与国际政治形势的大转折，并伴随

轻质化成全球趋势，轻烃龙头优势显著。碳中和背景下原料轻质化已成全球烯烃行业趋势，轻烃化工龙头价值有望重估。卫星化学是轻烃化工龙头企业，公司最早生产高分子乳液，逐渐发展成为国内民营丙烯酸及酯龙头，产能全国第一，已建立较强的规模优势。公司是轻烃化工的领导者，洞察页岩气革命后轻烃资源为全球能源格局带来革命

行业驱动背景新能源汽车市场的快速发展带动上游动力电池的强劲需求，锂电池产能的迅猛扩张直接刺激了锂电生产设备需求的爆发。需求端高涨的订单增量与供给端锂电设备的生产能力形成供需缺口。锂电池生产流程复杂，电池质量和安全性要求高精度高稳定性的锂电设备供应，优质锂电设备生产商稀缺性显现。锂电设备产业链锂电设备

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精要：①公司为混凝土外加剂龙头，一季度受到各地疫情冲击销量有下滑，但业绩逆势表现，实现归属净利润0.8亿元，同比+2.8%；②展望全年，Q2季度开始基建有望逐步加速，公司2022-2023年公司广东江门基地和镇江功能性材料基地将逐步释放产能，预计将充分受益；③开源证券金益腾预计公司2022-2024

美国政府对内强推“芯片法案”，对外则联手日本、韩国和中国台湾地区，意图打造所谓“四方芯片联盟”。　　自今年3月美国首次提出成立“四方芯片联盟”以来，拜登政府与各方进行了多次沟通，并计划于8月末正式启动联盟。　　日本政府和美国政府7月29日将在华盛顿举行首次外交和经济部长会议，即经济版的“2+2会谈”

 公司是国家能源集团里新能源发展的三驾马车之一（龙源、国电、国华），是集团常规能源的整合平 台。总控股装机容量99.81GW，火电装机77.40 GW，水电14.97GW，风电7.07GW，光伏0.37GW，其中非 化石能源装机22.41GW，占比22%。短期逻辑：性价比高，煤电一体化，稳

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事件：按惯例，7月底将开政治局会议（2018年为7/31，2019-2021年均为7/30，且均在周五；据此，今年7/29概率大），主题通常是“分析当前经济形势，部署下半年经济工作”。　　核心结论：4.29政治局会议以来，我国经济并未实质好转，内外部形势也更加严峻，倾向于认为：7月底政治局会议仍会突

【长江电新】宁德时代推荐更新-20220724在2019Q4以来的新能源车行情中，宁德时代一直是最确定的板块旗手且作为配置首选，然而今年由于一季度盈利能力的压力体现，市场对公司的分歧开始加大，不过我们依然坚定推荐，主要是考虑公司短期盈利拐点、中期技术卡位以及长期战略布局。1、作为制造业企业，出货量和

1 一体化压铸为再生铝头部企业催生发展契机 国信证券发布研究报告称，一体化压铸催生免热处理铝合金需求。一体化压铸需要开发适用于大型、薄壁压铸件的免热处理铝合金材料，使材料无需进行热处理，在铸态条件下就能达到力学性能要求。 随着压铸件的不断大型化，热处理可能造成这类大型、薄壁压铸件变形，后续整形难度以

22年上半年公司实现营业收入8.14亿，同比增长12.61%，实现归母净利润0.34亿，同比增长0.8%，扣非后实现归母净利润0.27亿，同比增长5.17%，毛利率同比提升0.46个百分点。其中Q2收入实现同比增长11.78%，归母净利润下降-0.12%。 报告期内大陆区实现3.61亿，同比增长19

【浙商张建民】盛路通信-军工电子业务高景气，经营拐点确认[玫瑰]军工电子、民用通信成长预期均乐观军用微波器件、混合集成电路及相关组件产品，广泛应用于机载、弹载等武器平台，公司积极推进扩产，成长预期乐观。民用通信，5G应用场景2021年取得突破，未来有望打开新的成长空间。[玫瑰]上半年盈利1-1.35

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文明发展伴随能源需求提升，两次能源革命推动人类文明进步：火的使用令柴薪为代表的生物质能开始被广泛利用，推动人类自原始社会迈入农业社会；而以煤炭为代表的化石能源的利用，则为人类自农业社会迈入工业社会提供了基础。二者分别被称为两次能源革命，每次革命后都是人类社会跨越式的发展与国际政治形势的大转折，并伴随

轻质化成全球趋势，轻烃龙头优势显著。碳中和背景下原料轻质化已成全球烯烃行业趋势，轻烃化工龙头价值有望重估。卫星化学是轻烃化工龙头企业，公司最早生产高分子乳液，逐渐发展成为国内民营丙烯酸及酯龙头，产能全国第一，已建立较强的规模优势。公司是轻烃化工的领导者，洞察页岩气革命后轻烃资源为全球能源格局带来革命

行业驱动背景新能源汽车市场的快速发展带动上游动力电池的强劲需求，锂电池产能的迅猛扩张直接刺激了锂电生产设备需求的爆发。需求端高涨的订单增量与供给端锂电设备的生产能力形成供需缺口。锂电池生产流程复杂，电池质量和安全性要求高精度高稳定性的锂电设备供应，优质锂电设备生产商稀缺性显现。锂电设备产业链锂电设备

银轮股份跟踪点评：高压快充散热标的，低估值待业绩反转【国金电车】1、业绩压制因素缓解+下游需求旺盛+新能源业务规模效应，公司业绩Q3有望迎来拐点。目前看，公司业绩压制因素逐步缓解：大宗原材料价格及海运费下降+汇率贬值+关税存在减征或免征可能性。同时，公司下游重卡需求开始恢复，新能源业务需求旺盛，且规

对标7板高标襄阳轴承还有减速器的低位小趋势牛双飞股份 与 襄阳轴承 比翼双飞如何？轴承+汽车零部件+减速器大牛逼襄阳轴承涨停解析 1、公司零部件产品用于新能源车型，主要有东风、比亚迪等；公司产品可广泛用于各类商用车、乘用车、农业机械、工程机械等领域。2、公司主要从事轴承及其零部件的生产、科

精要：①公司为混凝土外加剂龙头，一季度受到各地疫情冲击销量有下滑，但业绩逆势表现，实现归属净利润0.8亿元，同比+2.8%；②展望全年，Q2季度开始基建有望逐步加速，公司2022-2023年公司广东江门基地和镇江功能性材料基地将逐步释放产能，预计将充分受益；③开源证券金益腾预计公司2022-2024

美国政府对内强推“芯片法案”，对外则联手日本、韩国和中国台湾地区，意图打造所谓“四方芯片联盟”。　　自今年3月美国首次提出成立“四方芯片联盟”以来，拜登政府与各方进行了多次沟通，并计划于8月末正式启动联盟。　　日本政府和美国政府7月29日将在华盛顿举行首次外交和经济部长会议，即经济版的“2+2会谈”

 公司是国家能源集团里新能源发展的三驾马车之一（龙源、国电、国华），是集团常规能源的整合平 台。总控股装机容量99.81GW，火电装机77.40 GW，水电14.97GW，风电7.07GW，光伏0.37GW，其中非 化石能源装机22.41GW，占比22%。短期逻辑：性价比高，煤电一体化，稳

一、公司壁垒在哪里？1、SiC器件与Si基器件性能差异巨大：1）SiC功率器件的工作温度理论上可达600℃以上，是同等Si基器件的4倍，耐压能力是同等Si 基器件的10倍，可承受更加极端的工作环境；2）SiC器件拥有更高的热导率和功率密度，能够简化散热系统，从而实现器件的小型化和轻量化，SiC器件体

事件：按惯例，7月底将开政治局会议（2018年为7/31，2019-2021年均为7/30，且均在周五；据此，今年7/29概率大），主题通常是“分析当前经济形势，部署下半年经济工作”。　　核心结论：4.29政治局会议以来，我国经济并未实质好转，内外部形势也更加严峻，倾向于认为：7月底政治局会议仍会突

【长江电新】宁德时代推荐更新-20220724在2019Q4以来的新能源车行情中，宁德时代一直是最确定的板块旗手且作为配置首选，然而今年由于一季度盈利能力的压力体现，市场对公司的分歧开始加大，不过我们依然坚定推荐，主要是考虑公司短期盈利拐点、中期技术卡位以及长期战略布局。1、作为制造业企业，出货量和

1 一体化压铸为再生铝头部企业催生发展契机 国信证券发布研究报告称，一体化压铸催生免热处理铝合金需求。一体化压铸需要开发适用于大型、薄壁压铸件的免热处理铝合金材料，使材料无需进行热处理，在铸态条件下就能达到力学性能要求。 随着压铸件的不断大型化，热处理可能造成这类大型、薄壁压铸件变形，后续整形难度以

22年上半年公司实现营业收入8.14亿，同比增长12.61%，实现归母净利润0.34亿，同比增长0.8%，扣非后实现归母净利润0.27亿，同比增长5.17%，毛利率同比提升0.46个百分点。其中Q2收入实现同比增长11.78%，归母净利润下降-0.12%。 报告期内大陆区实现3.61亿，同比增长19

【浙商张建民】盛路通信-军工电子业务高景气，经营拐点确认[玫瑰]军工电子、民用通信成长预期均乐观军用微波器件、混合集成电路及相关组件产品，广泛应用于机载、弹载等武器平台，公司积极推进扩产，成长预期乐观。民用通信，5G应用场景2021年取得突破，未来有望打开新的成长空间。[玫瑰]上半年盈利1-1.35

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文明发展伴随能源需求提升，两次能源革命推动人类文明进步：火的使用令柴薪为代表的生物质能开始被广泛利用，推动人类自原始社会迈入农业社会；而以煤炭为代表的化石能源的利用，则为人类自农业社会迈入工业社会提供了基础。二者分别被称为两次能源革命，每次革命后都是人类社会跨越式的发展与国际政治形势的大转折，并伴随

轻质化成全球趋势，轻烃龙头优势显著。碳中和背景下原料轻质化已成全球烯烃行业趋势，轻烃化工龙头价值有望重估。卫星化学是轻烃化工龙头企业，公司最早生产高分子乳液，逐渐发展成为国内民营丙烯酸及酯龙头，产能全国第一，已建立较强的规模优势。公司是轻烃化工的领导者，洞察页岩气革命后轻烃资源为全球能源格局带来革命

行业驱动背景新能源汽车市场的快速发展带动上游动力电池的强劲需求，锂电池产能的迅猛扩张直接刺激了锂电生产设备需求的爆发。需求端高涨的订单增量与供给端锂电设备的生产能力形成供需缺口。锂电池生产流程复杂，电池质量和安全性要求高精度高稳定性的锂电设备供应，优质锂电设备生产商稀缺性显现。锂电设备产业链锂电设备

银轮股份跟踪点评：高压快充散热标的，低估值待业绩反转【国金电车】1、业绩压制因素缓解+下游需求旺盛+新能源业务规模效应，公司业绩Q3有望迎来拐点。目前看，公司业绩压制因素逐步缓解：大宗原材料价格及海运费下降+汇率贬值+关税存在减征或免征可能性。同时，公司下游重卡需求开始恢复，新能源业务需求旺盛，且规

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 公司是国家能源集团里新能源发展的三驾马车之一（龙源、国电、国华），是集团常规能源的整合平 台。总控股装机容量99.81GW，火电装机77.40 GW，水电14.97GW，风电7.07GW，光伏0.37GW，其中非 化石能源装机22.41GW，占比22%。短期逻辑：性价比高，煤电一体化，稳

一、公司壁垒在哪里？1、SiC器件与Si基器件性能差异巨大：1）SiC功率器件的工作温度理论上可达600℃以上，是同等Si基器件的4倍，耐压能力是同等Si 基器件的10倍，可承受更加极端的工作环境；2）SiC器件拥有更高的热导率和功率密度，能够简化散热系统，从而实现器件的小型化和轻量化，SiC器件体

事件：按惯例，7月底将开政治局会议（2018年为7/31，2019-2021年均为7/30，且均在周五；据此，今年7/29概率大），主题通常是“分析当前经济形势，部署下半年经济工作”。　　核心结论：4.29政治局会议以来，我国经济并未实质好转，内外部形势也更加严峻，倾向于认为：7月底政治局会议仍会突

【长江电新】宁德时代推荐更新-20220724在2019Q4以来的新能源车行情中，宁德时代一直是最确定的板块旗手且作为配置首选，然而今年由于一季度盈利能力的压力体现，市场对公司的分歧开始加大，不过我们依然坚定推荐，主要是考虑公司短期盈利拐点、中期技术卡位以及长期战略布局。1、作为制造业企业，出货量和

1 一体化压铸为再生铝头部企业催生发展契机 国信证券发布研究报告称，一体化压铸催生免热处理铝合金需求。一体化压铸需要开发适用于大型、薄壁压铸件的免热处理铝合金材料，使材料无需进行热处理，在铸态条件下就能达到力学性能要求。 随着压铸件的不断大型化，热处理可能造成这类大型、薄壁压铸件变形，后续整形难度以

22年上半年公司实现营业收入8.14亿，同比增长12.61%，实现归母净利润0.34亿，同比增长0.8%，扣非后实现归母净利润0.27亿，同比增长5.17%，毛利率同比提升0.46个百分点。其中Q2收入实现同比增长11.78%，归母净利润下降-0.12%。 报告期内大陆区实现3.61亿，同比增长19

【浙商张建民】盛路通信-军工电子业务高景气，经营拐点确认[玫瑰]军工电子、民用通信成长预期均乐观军用微波器件、混合集成电路及相关组件产品，广泛应用于机载、弹载等武器平台，公司积极推进扩产，成长预期乐观。民用通信，5G应用场景2021年取得突破，未来有望打开新的成长空间。[玫瑰]上半年盈利1-1.35

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文明发展伴随能源需求提升，两次能源革命推动人类文明进步：火的使用令柴薪为代表的生物质能开始被广泛利用，推动人类自原始社会迈入农业社会；而以煤炭为代表的化石能源的利用，则为人类自农业社会迈入工业社会提供了基础。二者分别被称为两次能源革命，每次革命后都是人类社会跨越式的发展与国际政治形势的大转折，并伴随

轻质化成全球趋势，轻烃龙头优势显著。碳中和背景下原料轻质化已成全球烯烃行业趋势，轻烃化工龙头价值有望重估。卫星化学是轻烃化工龙头企业，公司最早生产高分子乳液，逐渐发展成为国内民营丙烯酸及酯龙头，产能全国第一，已建立较强的规模优势。公司是轻烃化工的领导者，洞察页岩气革命后轻烃资源为全球能源格局带来革命

行业驱动背景新能源汽车市场的快速发展带动上游动力电池的强劲需求，锂电池产能的迅猛扩张直接刺激了锂电生产设备需求的爆发。需求端高涨的订单增量与供给端锂电设备的生产能力形成供需缺口。锂电池生产流程复杂，电池质量和安全性要求高精度高稳定性的锂电设备供应，优质锂电设备生产商稀缺性显现。锂电设备产业链锂电设备

银轮股份跟踪点评：高压快充散热标的，低估值待业绩反转【国金电车】1、业绩压制因素缓解+下游需求旺盛+新能源业务规模效应，公司业绩Q3有望迎来拐点。目前看，公司业绩压制因素逐步缓解：大宗原材料价格及海运费下降+汇率贬值+关税存在减征或免征可能性。同时，公司下游重卡需求开始恢复，新能源业务需求旺盛，且规