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春风吹又生的老韭菜
2022-08-23 11:40:48
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电网板块最新调研信息
今天为大家准备了电网板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 电网设备行业点评:7月电网投资增速较快,国常会大力支持充电桩建设 【7月电网投资增速较快,国常会表态大力支持充电桩建设】 根据国家能源局披露,1-7月电网工程完成投资2239亿元,同比增长10.4%;7月电网工程完成投资334亿元,同比增长13.22%,增速比6月的16.13%有所下降,但仍高于上半年整体增速水平,电网投资在上半年疫情影响以后持续回暖。8月18日召开的国常会支持大力建设充电桩,政策性开发性金融工具予以支持。 【
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海兴电力
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-08-22 12:13:07
储能,最新调研
今天为大家准备了储能板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 储能产业周跟踪:欧洲电力现货价格持续创新高凸显供需高度不平衡并预示居民电价将持续提升,通威低价中标组件集采有望大幅提升下半年大型电站回暖确定性。 #核心观点:H2大储户储需求持续释放,推动储能装机规模快速增长。 ①欧洲地区能源危机持续,夏季高温电力需求旺盛叠加天然气价格破历史记录,电价大幅上涨带动户储经济性提高,能源安全需求推动网侧储能需求; ②美国通胀削减法案正式签署落地,光储及独立储能相关产业链ITC政策30%补贴延续十年
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阳光电源
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宁德时代
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-08-18 21:46:53
电力板块最新调研
今天为大家准备了一份电力行业的调研,分享给大家(不代表个人的意见): 中国电力(2380):股价反转在即 最具Alpha机会的绿电标的 公司A+H股转型进展最快的电力公司,上半年风电发电量+72.3%,光伏发电量+37.7%。同时,公司定位国电投旗下旗下绿电+储能EPC平台,规划2025年清洁电源占比超过90%(估算需新增新能源装机50GW)。 在股权激励落地背景下公司,7 月初公告收购集团旗下 2.2GW清洁能源资产(1.6GW 风电+0.4GW 光伏+0.2GW 垃圾发电),对价 PE 14
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中国电力
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华电国际
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许继电气
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-15 23:45:29
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本周热点,机构前瞻
今天为大家准备了本周的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 本周市场关注的热点问题较多,主要是几个关键词——“小盘股性价比”、“市场整体热度”、“低社融对市场影响”。我们的看法如下: 太阳低社融对市场的影响:剩余流动性再创新高,金融市场“钱很多、配置压力大”,看短期,小盘成长胜率高,大盘股的赔率在逐步提升。 ▍短期信用依然偏弱:刚刚披露的7月社融数据来看,虽然7月是信贷小月,但无论从总量还是结构来看,信用端的收缩几乎是全面性的。下半年可能的边际企稳或需等到秋季施工和产销旺季,季末或有变化。
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-08-12 12:04:51
黄金板块最新调研
今天为大家准备了黄金产业的数据解读,分享给大家(不代表个人的意见): 美国7月通胀见顶回落且低于预期,黄金板块顺利通过重大逻辑拐点! 今晚20:30,美国7月通胀数据发布,7月CPI同比8.5%,前值9.1%,预期8.7%;CPI环比0%,前值1.3%,预期0.2%,均出现了见顶回落且低于预期。 我们认为,这意味着黄金配置已顺利通过重大逻辑拐点。我们此前一再强调——“衰退严重化是美联储放缓加息的必要条件,通胀温和化是美联储放缓加息的充分条件”。近期必要条件正在日益具备,但充分条件需要数据观察,有
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湖南黄金
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-08-11 12:51:28
风电最新调研
今天为大家准备了风电行业最新的招标数据和解读,分享给大家(不代表个人的意见): 风电需求: ①国内:风电新增招标量保持高位,2022年1-7月招标量超60GW,其中海上风电经济性逐步显现,今年已启动约17GW(含国电投10.5GW框架招标)的平价项目招标,且建设进度放缓的概率较小; 我们预计2022-2023年国内风电分别新增装机55GW(+16%)、75GW(+36%),后续风电核准制若能转为备案制,需求或有望进一步上修; ②海外:装机规划提速,持续指引需求高景气,或利好出海能力强的零部件环节
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大金重工
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-08-10 17:07:32
海上风电!它又来了
今天为大家准备了最新的海上风电会议内容,分享给大家(不代表个人的意见): 海风项目招标稳步推进,维持全年招标20GW左右预期。 截至目前,8月份海上风机招标1.3GW(中广核阳江帆石一项目1000MW、三峡能源山东牟平BDB6#一期300MW)。 因军事审批趋严、地缘政治等因素影响,市场预计部分海风项目可能会受到影响;但从八月份的招标进程来看,广东和山东海风项目预计影响较小。 因此,仍维持全年20GW左右的招标量预期。此外,大兆瓦风机价格仍在下降,海风平价进程有望超预期。 根据风芒能源数据,8月
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中天科技
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-08 13:02:03
Pcb板块最新调研
今天为大家准备了PCB板块最新的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 不可忽视的半导体材料PCB:AMB陶瓷基板、IC载板 AMB陶瓷衬板:博敏电子 1) IGBT模块里面AMB陶瓷衬板相比DBC衬板有更优的热导率/铜层结合力/可靠性等,更适合大功率大电流的应用场景,如车规主逆变器、光伏变压、轨道交通高压等,AMB陶瓷衬板在IGBT里面成本占比15-20%,假设50%渗透率下,预计25年全球1000亿IGBT/SIC市场对应100亿+的AMB陶瓷基板市场空间; 2) IHS预计SiC功率器
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-05 12:00:23
动物保护板块,你get到了吗?
今天为大家准备了动保板块最近的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 今早动保板块上行,我们此前从2季度起开始重点持续推荐动保板块,观点摘要: 1、持续看好动保的养殖后周期机会 动保板块与养殖业板块的营收利润具备相关性,具备后周期属性。当下猪价已超行业养殖成本线(16-17元/kg)且维持20元+/kg高位,动保需求改善明显,目前后续预计随着猪价持续成本线上运行以及秋防需求增加有望带动后市动保业绩预期明显修复! 2、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-02 13:54:29
热泵采暖,了解一下
今天为大家准备了热泵采暖概念的最新调研,分享给大家(不代表个人的意见): 欧洲能源短缺,继光伏储能后热泵采暖受益 欧洲能源短缺,导致电价、天然气价格大幅上涨,冬季天然气取暖或也将出现天然气短缺。市场已经关注到光伏储能需求大幅增长。我们注意到空气源热泵作为高效取暖设备,需求也在大幅增长,欧盟国家出台补贴政策。 欧洲能源短缺,能源转型需求迫切,推动光储热需求快速增长。俄乌冲突以来,欧洲传统能源价格持续走高,推升欧洲通胀压力,至今年7月底, MCX天然气指数、鹿特丹煤炭指数和布伦特原油指数均较俄乌冲突
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-01 11:12:15
光伏大尺寸电池片产能梳理
今天给大家准备光伏大尺寸电池片的产能梳理,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏大尺寸电池片产能梳理 1、2022年以来电池片大尺寸需求超预期,当前大尺寸产品市占预计已达到80%以上,大尺寸产品愈发紧俏带动电池片整体盈利水平回升。Q1专业化电池片企业单瓦净利在3-4分左右水平,Q2通威、爱旭单位盈利预计均超4分,钧达达到5分以上。 上周电池片普涨后,进一步强化三季度电池盈利修复预期。对此,我们梳理行业大尺寸电池片产能情况,供投资者参考。 2、截至2022Q2末,全球电池片产能预计在430GW左右
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春风吹又生的老韭菜
2022-07-29 12:24:56
最新光伏EVA调研
今天为大家准备了光伏EVA的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏需求拉动EVA价格景气22年全面提升,未来市场格局供需两旺 光伏装机提速,EVA需求保持高速增长。受俄乌战争影响,国内外光伏装机提速,国内光伏组件出口量同步上涨,带动光伏级EVA需求不断上升,在下游需求拉动下,EVA价格全线上涨。 截止7月27日,光伏料约为2.8万元/吨,相较于年初+53%;电缆料价格2.7万元/吨,相较于年初+23%;发泡料价格2.3万元/吨,相较于年初+34%。 EVA供给相对需求偏紧,未来
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春风吹又生的老韭菜
2022-07-27 11:08:20
有色板块最新调研
今天大家准备了新能源有色板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 高端刀具及钨丝:钨丝新增光伏领百亿市场空间,需求增速四年十倍,三季度处于爆发增长节点。 【中钨高新】钨基金刚线的主要优势是更细,在切割硅片时,硅料损耗更少,多产出的硅片价值大于钨丝与传统母线的价差。公司产能爬坡超预期,预计年底实现100万公里/月产能。 【厦门钨业】新材料平台公司,各主业稳步上行,估值较低。公司专注于刀具高端领域,中标成飞智能车间总包项目;钨丝国内龙头,规划845亿米光伏用钨丝扩产。 电池铝箔:行业
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春风吹又生的老韭菜
2022-07-25 12:38:29
新能源板块最新调研报告
今天为大家准备了新能源板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 新能源投资像电风扇,各热门板板轮动后,市场比较迷茫,看不清新的主线。我们认为更多在各板块内部做结构优化,具体观点如下: 1、电动车:往三季度看,最看好电池;市场担心锂价上行电池盈利压力大,而预期差系除锂价,镍、钴、铜、铝下跌幅度大,其中以三元正极为例,随着LME镍价回落,7月5系预计30万及以下、6系33万、8系37(均为含税,7月加速下跌),而动力电池与下游定价方式多样,从季度看盈利扩张概率和幅度都有很大机会超预期
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春风吹又生的老韭菜
2022-07-22 12:44:52
你们要的海上风电,它来了
今天为大家准备了我最近一直研究的海上风电的最新观点,分享给大家(不代表个人的意见): 从风电的装机量看今年:上下半年三七开 ,看好下半年需求释放 已装机情况:1-6月国内风电新增装机12.94GW,预计全年陆上装机50-55GW,海上风电装机7GW,上下半年三七开,下半年还有约44GW的装机量,看好下半年风电需求放量。 从招标量看明年:全年陆风、海风招标量预计95GW+,23年业绩确定性强 已招标情况:截至当前,国内陆风已招标约45GW(未含竞配),海风已招标约7.1GW(未含竞配)。 预计全年
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电网板块最新调研信息
今天为大家准备了电网板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 电网设备行业点评:7月电网投资增速较快,国常会大力支持充电桩建设 【7月电网投资增速较快,国常会表态大力支持充电桩建设】 根据国家能源局披露,1-7月电网工程完成投资2239亿元,同比增长10.4%;7月电网工程完成投资334亿元,同比增长13.22%,增速比6月的16.13%有所下降,但仍高于上半年整体增速水平,电网投资在上半年疫情影响以后持续回暖。8月18日召开的国常会支持大力建设充电桩,政策性开发性金融工具予以支持。 【
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2022-08-22 12:13:07
储能,最新调研
今天为大家准备了储能板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 储能产业周跟踪:欧洲电力现货价格持续创新高凸显供需高度不平衡并预示居民电价将持续提升,通威低价中标组件集采有望大幅提升下半年大型电站回暖确定性。 #核心观点:H2大储户储需求持续释放,推动储能装机规模快速增长。 ①欧洲地区能源危机持续,夏季高温电力需求旺盛叠加天然气价格破历史记录,电价大幅上涨带动户储经济性提高,能源安全需求推动网侧储能需求; ②美国通胀削减法案正式签署落地,光储及独立储能相关产业链ITC政策30%补贴延续十年
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2022-08-18 21:46:53
电力板块最新调研
今天为大家准备了一份电力行业的调研,分享给大家(不代表个人的意见): 中国电力(2380):股价反转在即 最具Alpha机会的绿电标的 公司A+H股转型进展最快的电力公司,上半年风电发电量+72.3%,光伏发电量+37.7%。同时,公司定位国电投旗下旗下绿电+储能EPC平台,规划2025年清洁电源占比超过90%(估算需新增新能源装机50GW)。 在股权激励落地背景下公司,7 月初公告收购集团旗下 2.2GW清洁能源资产(1.6GW 风电+0.4GW 光伏+0.2GW 垃圾发电),对价 PE 14
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本周热点,机构前瞻
今天为大家准备了本周的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 本周市场关注的热点问题较多,主要是几个关键词——“小盘股性价比”、“市场整体热度”、“低社融对市场影响”。我们的看法如下: 太阳低社融对市场的影响:剩余流动性再创新高,金融市场“钱很多、配置压力大”,看短期,小盘成长胜率高,大盘股的赔率在逐步提升。 ▍短期信用依然偏弱:刚刚披露的7月社融数据来看,虽然7月是信贷小月,但无论从总量还是结构来看,信用端的收缩几乎是全面性的。下半年可能的边际企稳或需等到秋季施工和产销旺季,季末或有变化。
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2022-08-12 12:04:51
黄金板块最新调研
今天为大家准备了黄金产业的数据解读,分享给大家(不代表个人的意见): 美国7月通胀见顶回落且低于预期,黄金板块顺利通过重大逻辑拐点! 今晚20:30,美国7月通胀数据发布,7月CPI同比8.5%,前值9.1%,预期8.7%;CPI环比0%,前值1.3%,预期0.2%,均出现了见顶回落且低于预期。 我们认为,这意味着黄金配置已顺利通过重大逻辑拐点。我们此前一再强调——“衰退严重化是美联储放缓加息的必要条件,通胀温和化是美联储放缓加息的充分条件”。近期必要条件正在日益具备,但充分条件需要数据观察,有
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2022-08-11 12:51:28
风电最新调研
今天为大家准备了风电行业最新的招标数据和解读,分享给大家(不代表个人的意见): 风电需求: ①国内:风电新增招标量保持高位,2022年1-7月招标量超60GW,其中海上风电经济性逐步显现,今年已启动约17GW(含国电投10.5GW框架招标)的平价项目招标,且建设进度放缓的概率较小; 我们预计2022-2023年国内风电分别新增装机55GW(+16%)、75GW(+36%),后续风电核准制若能转为备案制,需求或有望进一步上修; ②海外:装机规划提速,持续指引需求高景气,或利好出海能力强的零部件环节
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海上风电!它又来了
今天为大家准备了最新的海上风电会议内容,分享给大家(不代表个人的意见): 海风项目招标稳步推进,维持全年招标20GW左右预期。 截至目前,8月份海上风机招标1.3GW(中广核阳江帆石一项目1000MW、三峡能源山东牟平BDB6#一期300MW)。 因军事审批趋严、地缘政治等因素影响,市场预计部分海风项目可能会受到影响;但从八月份的招标进程来看,广东和山东海风项目预计影响较小。 因此,仍维持全年20GW左右的招标量预期。此外,大兆瓦风机价格仍在下降,海风平价进程有望超预期。 根据风芒能源数据,8月
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2022-08-08 13:02:03
Pcb板块最新调研
今天为大家准备了PCB板块最新的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 不可忽视的半导体材料PCB:AMB陶瓷基板、IC载板 AMB陶瓷衬板:博敏电子 1) IGBT模块里面AMB陶瓷衬板相比DBC衬板有更优的热导率/铜层结合力/可靠性等,更适合大功率大电流的应用场景,如车规主逆变器、光伏变压、轨道交通高压等,AMB陶瓷衬板在IGBT里面成本占比15-20%,假设50%渗透率下,预计25年全球1000亿IGBT/SIC市场对应100亿+的AMB陶瓷基板市场空间; 2) IHS预计SiC功率器
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2022-08-05 12:00:23
动物保护板块,你get到了吗?
今天为大家准备了动保板块最近的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 今早动保板块上行,我们此前从2季度起开始重点持续推荐动保板块,观点摘要: 1、持续看好动保的养殖后周期机会 动保板块与养殖业板块的营收利润具备相关性,具备后周期属性。当下猪价已超行业养殖成本线(16-17元/kg)且维持20元+/kg高位,动保需求改善明显,目前后续预计随着猪价持续成本线上运行以及秋防需求增加有望带动后市动保业绩预期明显修复! 2、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非
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2022-08-02 13:54:29
热泵采暖,了解一下
今天为大家准备了热泵采暖概念的最新调研,分享给大家(不代表个人的意见): 欧洲能源短缺,继光伏储能后热泵采暖受益 欧洲能源短缺,导致电价、天然气价格大幅上涨,冬季天然气取暖或也将出现天然气短缺。市场已经关注到光伏储能需求大幅增长。我们注意到空气源热泵作为高效取暖设备,需求也在大幅增长,欧盟国家出台补贴政策。 欧洲能源短缺,能源转型需求迫切,推动光储热需求快速增长。俄乌冲突以来,欧洲传统能源价格持续走高,推升欧洲通胀压力,至今年7月底, MCX天然气指数、鹿特丹煤炭指数和布伦特原油指数均较俄乌冲突
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2022-08-01 11:12:15
光伏大尺寸电池片产能梳理
今天给大家准备光伏大尺寸电池片的产能梳理,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏大尺寸电池片产能梳理 1、2022年以来电池片大尺寸需求超预期,当前大尺寸产品市占预计已达到80%以上,大尺寸产品愈发紧俏带动电池片整体盈利水平回升。Q1专业化电池片企业单瓦净利在3-4分左右水平,Q2通威、爱旭单位盈利预计均超4分,钧达达到5分以上。 上周电池片普涨后,进一步强化三季度电池盈利修复预期。对此,我们梳理行业大尺寸电池片产能情况,供投资者参考。 2、截至2022Q2末,全球电池片产能预计在430GW左右
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2022-07-29 12:24:56
最新光伏EVA调研
今天为大家准备了光伏EVA的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏需求拉动EVA价格景气22年全面提升,未来市场格局供需两旺 光伏装机提速,EVA需求保持高速增长。受俄乌战争影响,国内外光伏装机提速,国内光伏组件出口量同步上涨,带动光伏级EVA需求不断上升,在下游需求拉动下,EVA价格全线上涨。 截止7月27日,光伏料约为2.8万元/吨,相较于年初+53%;电缆料价格2.7万元/吨,相较于年初+23%;发泡料价格2.3万元/吨,相较于年初+34%。 EVA供给相对需求偏紧,未来
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有色板块最新调研
今天大家准备了新能源有色板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 高端刀具及钨丝:钨丝新增光伏领百亿市场空间,需求增速四年十倍,三季度处于爆发增长节点。 【中钨高新】钨基金刚线的主要优势是更细,在切割硅片时,硅料损耗更少,多产出的硅片价值大于钨丝与传统母线的价差。公司产能爬坡超预期,预计年底实现100万公里/月产能。 【厦门钨业】新材料平台公司,各主业稳步上行,估值较低。公司专注于刀具高端领域,中标成飞智能车间总包项目;钨丝国内龙头,规划845亿米光伏用钨丝扩产。 电池铝箔:行业
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新能源板块最新调研报告
今天为大家准备了新能源板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 新能源投资像电风扇,各热门板板轮动后,市场比较迷茫,看不清新的主线。我们认为更多在各板块内部做结构优化,具体观点如下: 1、电动车:往三季度看,最看好电池;市场担心锂价上行电池盈利压力大,而预期差系除锂价,镍、钴、铜、铝下跌幅度大,其中以三元正极为例,随着LME镍价回落,7月5系预计30万及以下、6系33万、8系37(均为含税,7月加速下跌),而动力电池与下游定价方式多样,从季度看盈利扩张概率和幅度都有很大机会超预期
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你们要的海上风电,它来了
今天为大家准备了我最近一直研究的海上风电的最新观点,分享给大家(不代表个人的意见): 从风电的装机量看今年:上下半年三七开 ,看好下半年需求释放 已装机情况:1-6月国内风电新增装机12.94GW,预计全年陆上装机50-55GW,海上风电装机7GW,上下半年三七开,下半年还有约44GW的装机量,看好下半年风电需求放量。 从招标量看明年:全年陆风、海风招标量预计95GW+,23年业绩确定性强 已招标情况:截至当前,国内陆风已招标约45GW(未含竞配),海风已招标约7.1GW(未含竞配)。 预计全年
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电网板块最新调研信息
今天为大家准备了电网板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 电网设备行业点评:7月电网投资增速较快,国常会大力支持充电桩建设 【7月电网投资增速较快,国常会表态大力支持充电桩建设】 根据国家能源局披露,1-7月电网工程完成投资2239亿元,同比增长10.4%;7月电网工程完成投资334亿元,同比增长13.22%,增速比6月的16.13%有所下降,但仍高于上半年整体增速水平,电网投资在上半年疫情影响以后持续回暖。8月18日召开的国常会支持大力建设充电桩,政策性开发性金融工具予以支持。 【
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-22 12:13:07
储能,最新调研
今天为大家准备了储能板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 储能产业周跟踪:欧洲电力现货价格持续创新高凸显供需高度不平衡并预示居民电价将持续提升,通威低价中标组件集采有望大幅提升下半年大型电站回暖确定性。 #核心观点:H2大储户储需求持续释放,推动储能装机规模快速增长。 ①欧洲地区能源危机持续,夏季高温电力需求旺盛叠加天然气价格破历史记录,电价大幅上涨带动户储经济性提高,能源安全需求推动网侧储能需求; ②美国通胀削减法案正式签署落地,光储及独立储能相关产业链ITC政策30%补贴延续十年
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-18 21:46:53
电力板块最新调研
今天为大家准备了一份电力行业的调研,分享给大家(不代表个人的意见): 中国电力(2380):股价反转在即 最具Alpha机会的绿电标的 公司A+H股转型进展最快的电力公司,上半年风电发电量+72.3%,光伏发电量+37.7%。同时,公司定位国电投旗下旗下绿电+储能EPC平台,规划2025年清洁电源占比超过90%(估算需新增新能源装机50GW)。 在股权激励落地背景下公司,7 月初公告收购集团旗下 2.2GW清洁能源资产(1.6GW 风电+0.4GW 光伏+0.2GW 垃圾发电),对价 PE 14
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-15 23:45:29
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本周热点,机构前瞻
今天为大家准备了本周的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 本周市场关注的热点问题较多,主要是几个关键词——“小盘股性价比”、“市场整体热度”、“低社融对市场影响”。我们的看法如下: 太阳低社融对市场的影响:剩余流动性再创新高,金融市场“钱很多、配置压力大”,看短期,小盘成长胜率高,大盘股的赔率在逐步提升。 ▍短期信用依然偏弱:刚刚披露的7月社融数据来看,虽然7月是信贷小月,但无论从总量还是结构来看,信用端的收缩几乎是全面性的。下半年可能的边际企稳或需等到秋季施工和产销旺季,季末或有变化。
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-12 12:04:51
黄金板块最新调研
今天为大家准备了黄金产业的数据解读,分享给大家(不代表个人的意见): 美国7月通胀见顶回落且低于预期,黄金板块顺利通过重大逻辑拐点! 今晚20:30,美国7月通胀数据发布,7月CPI同比8.5%,前值9.1%,预期8.7%;CPI环比0%,前值1.3%,预期0.2%,均出现了见顶回落且低于预期。 我们认为,这意味着黄金配置已顺利通过重大逻辑拐点。我们此前一再强调——“衰退严重化是美联储放缓加息的必要条件,通胀温和化是美联储放缓加息的充分条件”。近期必要条件正在日益具备,但充分条件需要数据观察,有
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-11 12:51:28
风电最新调研
今天为大家准备了风电行业最新的招标数据和解读,分享给大家(不代表个人的意见): 风电需求: ①国内:风电新增招标量保持高位,2022年1-7月招标量超60GW,其中海上风电经济性逐步显现,今年已启动约17GW(含国电投10.5GW框架招标)的平价项目招标,且建设进度放缓的概率较小; 我们预计2022-2023年国内风电分别新增装机55GW(+16%)、75GW(+36%),后续风电核准制若能转为备案制,需求或有望进一步上修; ②海外:装机规划提速,持续指引需求高景气,或利好出海能力强的零部件环节
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海上风电!它又来了
今天为大家准备了最新的海上风电会议内容,分享给大家(不代表个人的意见): 海风项目招标稳步推进,维持全年招标20GW左右预期。 截至目前,8月份海上风机招标1.3GW(中广核阳江帆石一项目1000MW、三峡能源山东牟平BDB6#一期300MW)。 因军事审批趋严、地缘政治等因素影响,市场预计部分海风项目可能会受到影响;但从八月份的招标进程来看,广东和山东海风项目预计影响较小。 因此,仍维持全年20GW左右的招标量预期。此外,大兆瓦风机价格仍在下降,海风平价进程有望超预期。 根据风芒能源数据,8月
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2022-08-08 13:02:03
Pcb板块最新调研
今天为大家准备了PCB板块最新的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 不可忽视的半导体材料PCB:AMB陶瓷基板、IC载板 AMB陶瓷衬板:博敏电子 1) IGBT模块里面AMB陶瓷衬板相比DBC衬板有更优的热导率/铜层结合力/可靠性等,更适合大功率大电流的应用场景,如车规主逆变器、光伏变压、轨道交通高压等,AMB陶瓷衬板在IGBT里面成本占比15-20%,假设50%渗透率下,预计25年全球1000亿IGBT/SIC市场对应100亿+的AMB陶瓷基板市场空间; 2) IHS预计SiC功率器
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动物保护板块,你get到了吗?
今天为大家准备了动保板块最近的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 今早动保板块上行,我们此前从2季度起开始重点持续推荐动保板块,观点摘要: 1、持续看好动保的养殖后周期机会 动保板块与养殖业板块的营收利润具备相关性,具备后周期属性。当下猪价已超行业养殖成本线(16-17元/kg)且维持20元+/kg高位,动保需求改善明显,目前后续预计随着猪价持续成本线上运行以及秋防需求增加有望带动后市动保业绩预期明显修复! 2、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非
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2022-08-02 13:54:29
热泵采暖,了解一下
今天为大家准备了热泵采暖概念的最新调研,分享给大家(不代表个人的意见): 欧洲能源短缺,继光伏储能后热泵采暖受益 欧洲能源短缺,导致电价、天然气价格大幅上涨,冬季天然气取暖或也将出现天然气短缺。市场已经关注到光伏储能需求大幅增长。我们注意到空气源热泵作为高效取暖设备,需求也在大幅增长,欧盟国家出台补贴政策。 欧洲能源短缺,能源转型需求迫切,推动光储热需求快速增长。俄乌冲突以来,欧洲传统能源价格持续走高,推升欧洲通胀压力,至今年7月底, MCX天然气指数、鹿特丹煤炭指数和布伦特原油指数均较俄乌冲突
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2022-08-01 11:12:15
光伏大尺寸电池片产能梳理
今天给大家准备光伏大尺寸电池片的产能梳理,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏大尺寸电池片产能梳理 1、2022年以来电池片大尺寸需求超预期,当前大尺寸产品市占预计已达到80%以上,大尺寸产品愈发紧俏带动电池片整体盈利水平回升。Q1专业化电池片企业单瓦净利在3-4分左右水平,Q2通威、爱旭单位盈利预计均超4分,钧达达到5分以上。 上周电池片普涨后,进一步强化三季度电池盈利修复预期。对此,我们梳理行业大尺寸电池片产能情况,供投资者参考。 2、截至2022Q2末,全球电池片产能预计在430GW左右
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2022-07-29 12:24:56
最新光伏EVA调研
今天为大家准备了光伏EVA的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏需求拉动EVA价格景气22年全面提升,未来市场格局供需两旺 光伏装机提速,EVA需求保持高速增长。受俄乌战争影响,国内外光伏装机提速,国内光伏组件出口量同步上涨,带动光伏级EVA需求不断上升,在下游需求拉动下,EVA价格全线上涨。 截止7月27日,光伏料约为2.8万元/吨,相较于年初+53%;电缆料价格2.7万元/吨,相较于年初+23%;发泡料价格2.3万元/吨,相较于年初+34%。 EVA供给相对需求偏紧,未来
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2022-07-27 11:08:20
有色板块最新调研
今天大家准备了新能源有色板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 高端刀具及钨丝:钨丝新增光伏领百亿市场空间,需求增速四年十倍,三季度处于爆发增长节点。 【中钨高新】钨基金刚线的主要优势是更细,在切割硅片时,硅料损耗更少,多产出的硅片价值大于钨丝与传统母线的价差。公司产能爬坡超预期,预计年底实现100万公里/月产能。 【厦门钨业】新材料平台公司,各主业稳步上行,估值较低。公司专注于刀具高端领域,中标成飞智能车间总包项目;钨丝国内龙头,规划845亿米光伏用钨丝扩产。 电池铝箔:行业
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2022-07-25 12:38:29
新能源板块最新调研报告
今天为大家准备了新能源板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 新能源投资像电风扇,各热门板板轮动后,市场比较迷茫,看不清新的主线。我们认为更多在各板块内部做结构优化,具体观点如下: 1、电动车:往三季度看,最看好电池;市场担心锂价上行电池盈利压力大,而预期差系除锂价,镍、钴、铜、铝下跌幅度大,其中以三元正极为例,随着LME镍价回落,7月5系预计30万及以下、6系33万、8系37(均为含税,7月加速下跌),而动力电池与下游定价方式多样,从季度看盈利扩张概率和幅度都有很大机会超预期
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你们要的海上风电,它来了
今天为大家准备了我最近一直研究的海上风电的最新观点,分享给大家(不代表个人的意见): 从风电的装机量看今年:上下半年三七开 ,看好下半年需求释放 已装机情况:1-6月国内风电新增装机12.94GW,预计全年陆上装机50-55GW,海上风电装机7GW,上下半年三七开,下半年还有约44GW的装机量,看好下半年风电需求放量。 从招标量看明年:全年陆风、海风招标量预计95GW+,23年业绩确定性强 已招标情况:截至当前,国内陆风已招标约45GW(未含竞配),海风已招标约7.1GW(未含竞配)。 预计全年
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电网板块最新调研信息
今天为大家准备了电网板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 电网设备行业点评:7月电网投资增速较快,国常会大力支持充电桩建设 【7月电网投资增速较快,国常会表态大力支持充电桩建设】 根据国家能源局披露,1-7月电网工程完成投资2239亿元,同比增长10.4%;7月电网工程完成投资334亿元,同比增长13.22%,增速比6月的16.13%有所下降,但仍高于上半年整体增速水平,电网投资在上半年疫情影响以后持续回暖。8月18日召开的国常会支持大力建设充电桩,政策性开发性金融工具予以支持。 【
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2022-08-22 12:13:07
储能,最新调研
今天为大家准备了储能板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 储能产业周跟踪:欧洲电力现货价格持续创新高凸显供需高度不平衡并预示居民电价将持续提升,通威低价中标组件集采有望大幅提升下半年大型电站回暖确定性。 #核心观点:H2大储户储需求持续释放,推动储能装机规模快速增长。 ①欧洲地区能源危机持续,夏季高温电力需求旺盛叠加天然气价格破历史记录,电价大幅上涨带动户储经济性提高,能源安全需求推动网侧储能需求; ②美国通胀削减法案正式签署落地,光储及独立储能相关产业链ITC政策30%补贴延续十年
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2022-08-18 21:46:53
电力板块最新调研
今天为大家准备了一份电力行业的调研,分享给大家(不代表个人的意见): 中国电力(2380):股价反转在即 最具Alpha机会的绿电标的 公司A+H股转型进展最快的电力公司,上半年风电发电量+72.3%,光伏发电量+37.7%。同时,公司定位国电投旗下旗下绿电+储能EPC平台,规划2025年清洁电源占比超过90%(估算需新增新能源装机50GW)。 在股权激励落地背景下公司,7 月初公告收购集团旗下 2.2GW清洁能源资产(1.6GW 风电+0.4GW 光伏+0.2GW 垃圾发电),对价 PE 14
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本周热点,机构前瞻
今天为大家准备了本周的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 本周市场关注的热点问题较多,主要是几个关键词——“小盘股性价比”、“市场整体热度”、“低社融对市场影响”。我们的看法如下: 太阳低社融对市场的影响:剩余流动性再创新高,金融市场“钱很多、配置压力大”,看短期,小盘成长胜率高,大盘股的赔率在逐步提升。 ▍短期信用依然偏弱:刚刚披露的7月社融数据来看,虽然7月是信贷小月,但无论从总量还是结构来看,信用端的收缩几乎是全面性的。下半年可能的边际企稳或需等到秋季施工和产销旺季,季末或有变化。
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2022-08-12 12:04:51
黄金板块最新调研
今天为大家准备了黄金产业的数据解读,分享给大家(不代表个人的意见): 美国7月通胀见顶回落且低于预期,黄金板块顺利通过重大逻辑拐点! 今晚20:30,美国7月通胀数据发布,7月CPI同比8.5%,前值9.1%,预期8.7%;CPI环比0%,前值1.3%,预期0.2%,均出现了见顶回落且低于预期。 我们认为,这意味着黄金配置已顺利通过重大逻辑拐点。我们此前一再强调——“衰退严重化是美联储放缓加息的必要条件,通胀温和化是美联储放缓加息的充分条件”。近期必要条件正在日益具备,但充分条件需要数据观察,有
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2022-08-11 12:51:28
风电最新调研
今天为大家准备了风电行业最新的招标数据和解读,分享给大家(不代表个人的意见): 风电需求: ①国内:风电新增招标量保持高位,2022年1-7月招标量超60GW,其中海上风电经济性逐步显现,今年已启动约17GW(含国电投10.5GW框架招标)的平价项目招标,且建设进度放缓的概率较小; 我们预计2022-2023年国内风电分别新增装机55GW(+16%)、75GW(+36%),后续风电核准制若能转为备案制,需求或有望进一步上修; ②海外:装机规划提速,持续指引需求高景气,或利好出海能力强的零部件环节
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2022-08-10 17:07:32
海上风电!它又来了
今天为大家准备了最新的海上风电会议内容,分享给大家(不代表个人的意见): 海风项目招标稳步推进,维持全年招标20GW左右预期。 截至目前,8月份海上风机招标1.3GW(中广核阳江帆石一项目1000MW、三峡能源山东牟平BDB6#一期300MW)。 因军事审批趋严、地缘政治等因素影响,市场预计部分海风项目可能会受到影响;但从八月份的招标进程来看,广东和山东海风项目预计影响较小。 因此,仍维持全年20GW左右的招标量预期。此外,大兆瓦风机价格仍在下降,海风平价进程有望超预期。 根据风芒能源数据,8月
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Pcb板块最新调研
今天为大家准备了PCB板块最新的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 不可忽视的半导体材料PCB:AMB陶瓷基板、IC载板 AMB陶瓷衬板:博敏电子 1) IGBT模块里面AMB陶瓷衬板相比DBC衬板有更优的热导率/铜层结合力/可靠性等,更适合大功率大电流的应用场景,如车规主逆变器、光伏变压、轨道交通高压等,AMB陶瓷衬板在IGBT里面成本占比15-20%,假设50%渗透率下,预计25年全球1000亿IGBT/SIC市场对应100亿+的AMB陶瓷基板市场空间; 2) IHS预计SiC功率器
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2022-08-05 12:00:23
动物保护板块,你get到了吗?
今天为大家准备了动保板块最近的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 今早动保板块上行,我们此前从2季度起开始重点持续推荐动保板块,观点摘要: 1、持续看好动保的养殖后周期机会 动保板块与养殖业板块的营收利润具备相关性,具备后周期属性。当下猪价已超行业养殖成本线(16-17元/kg)且维持20元+/kg高位,动保需求改善明显,目前后续预计随着猪价持续成本线上运行以及秋防需求增加有望带动后市动保业绩预期明显修复! 2、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非
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2022-08-02 13:54:29
热泵采暖,了解一下
今天为大家准备了热泵采暖概念的最新调研,分享给大家(不代表个人的意见): 欧洲能源短缺,继光伏储能后热泵采暖受益 欧洲能源短缺,导致电价、天然气价格大幅上涨,冬季天然气取暖或也将出现天然气短缺。市场已经关注到光伏储能需求大幅增长。我们注意到空气源热泵作为高效取暖设备,需求也在大幅增长,欧盟国家出台补贴政策。 欧洲能源短缺,能源转型需求迫切,推动光储热需求快速增长。俄乌冲突以来,欧洲传统能源价格持续走高,推升欧洲通胀压力,至今年7月底, MCX天然气指数、鹿特丹煤炭指数和布伦特原油指数均较俄乌冲突
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光伏大尺寸电池片产能梳理
今天给大家准备光伏大尺寸电池片的产能梳理,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏大尺寸电池片产能梳理 1、2022年以来电池片大尺寸需求超预期,当前大尺寸产品市占预计已达到80%以上,大尺寸产品愈发紧俏带动电池片整体盈利水平回升。Q1专业化电池片企业单瓦净利在3-4分左右水平,Q2通威、爱旭单位盈利预计均超4分,钧达达到5分以上。 上周电池片普涨后,进一步强化三季度电池盈利修复预期。对此,我们梳理行业大尺寸电池片产能情况,供投资者参考。 2、截至2022Q2末,全球电池片产能预计在430GW左右
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最新光伏EVA调研
今天为大家准备了光伏EVA的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏需求拉动EVA价格景气22年全面提升,未来市场格局供需两旺 光伏装机提速,EVA需求保持高速增长。受俄乌战争影响,国内外光伏装机提速,国内光伏组件出口量同步上涨,带动光伏级EVA需求不断上升,在下游需求拉动下,EVA价格全线上涨。 截止7月27日,光伏料约为2.8万元/吨,相较于年初+53%;电缆料价格2.7万元/吨,相较于年初+23%;发泡料价格2.3万元/吨,相较于年初+34%。 EVA供给相对需求偏紧,未来
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2022-07-27 11:08:20
有色板块最新调研
今天大家准备了新能源有色板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 高端刀具及钨丝:钨丝新增光伏领百亿市场空间,需求增速四年十倍,三季度处于爆发增长节点。 【中钨高新】钨基金刚线的主要优势是更细,在切割硅片时,硅料损耗更少,多产出的硅片价值大于钨丝与传统母线的价差。公司产能爬坡超预期,预计年底实现100万公里/月产能。 【厦门钨业】新材料平台公司,各主业稳步上行,估值较低。公司专注于刀具高端领域,中标成飞智能车间总包项目;钨丝国内龙头,规划845亿米光伏用钨丝扩产。 电池铝箔:行业
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2022-07-25 12:38:29
新能源板块最新调研报告
今天为大家准备了新能源板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 新能源投资像电风扇,各热门板板轮动后,市场比较迷茫,看不清新的主线。我们认为更多在各板块内部做结构优化,具体观点如下: 1、电动车:往三季度看,最看好电池;市场担心锂价上行电池盈利压力大,而预期差系除锂价,镍、钴、铜、铝下跌幅度大,其中以三元正极为例,随着LME镍价回落,7月5系预计30万及以下、6系33万、8系37(均为含税,7月加速下跌),而动力电池与下游定价方式多样,从季度看盈利扩张概率和幅度都有很大机会超预期
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你们要的海上风电,它来了
今天为大家准备了我最近一直研究的海上风电的最新观点,分享给大家(不代表个人的意见): 从风电的装机量看今年:上下半年三七开 ,看好下半年需求释放 已装机情况:1-6月国内风电新增装机12.94GW,预计全年陆上装机50-55GW,海上风电装机7GW,上下半年三七开,下半年还有约44GW的装机量,看好下半年风电需求放量。 从招标量看明年:全年陆风、海风招标量预计95GW+,23年业绩确定性强 已招标情况:截至当前,国内陆风已招标约45GW(未含竞配),海风已招标约7.1GW(未含竞配)。 预计全年
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今天为大家准备了电网板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 电网设备行业点评:7月电网投资增速较快,国常会大力支持充电桩建设 【7月电网投资增速较快,国常会表态大力支持充电桩建设】 根据国家能源局披露,1-7月电网工程完成投资2239亿元,同比增长10.4%;7月电网工程完成投资334亿元,同比增长13.22%,增速比6月的16.13%有所下降,但仍高于上半年整体增速水平,电网投资在上半年疫情影响以后持续回暖。8月18日召开的国常会支持大力建设充电桩,政策性开发性金融工具予以支持。 【
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-22 12:13:07
储能,最新调研
今天为大家准备了储能板块的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 储能产业周跟踪:欧洲电力现货价格持续创新高凸显供需高度不平衡并预示居民电价将持续提升,通威低价中标组件集采有望大幅提升下半年大型电站回暖确定性。 #核心观点:H2大储户储需求持续释放,推动储能装机规模快速增长。 ①欧洲地区能源危机持续,夏季高温电力需求旺盛叠加天然气价格破历史记录,电价大幅上涨带动户储经济性提高,能源安全需求推动网侧储能需求; ②美国通胀削减法案正式签署落地,光储及独立储能相关产业链ITC政策30%补贴延续十年
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阳光电源
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宁德时代
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-18 21:46:53
电力板块最新调研
今天为大家准备了一份电力行业的调研,分享给大家(不代表个人的意见): 中国电力(2380):股价反转在即 最具Alpha机会的绿电标的 公司A+H股转型进展最快的电力公司,上半年风电发电量+72.3%,光伏发电量+37.7%。同时,公司定位国电投旗下旗下绿电+储能EPC平台,规划2025年清洁电源占比超过90%(估算需新增新能源装机50GW)。 在股权激励落地背景下公司,7 月初公告收购集团旗下 2.2GW清洁能源资产(1.6GW 风电+0.4GW 光伏+0.2GW 垃圾发电),对价 PE 14
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中国电力
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-15 23:45:29
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本周热点,机构前瞻
今天为大家准备了本周的机构前瞻,分享给大家(不代表个人的意见): 本周市场关注的热点问题较多,主要是几个关键词——“小盘股性价比”、“市场整体热度”、“低社融对市场影响”。我们的看法如下: 太阳低社融对市场的影响:剩余流动性再创新高,金融市场“钱很多、配置压力大”,看短期,小盘成长胜率高,大盘股的赔率在逐步提升。 ▍短期信用依然偏弱:刚刚披露的7月社融数据来看,虽然7月是信贷小月,但无论从总量还是结构来看,信用端的收缩几乎是全面性的。下半年可能的边际企稳或需等到秋季施工和产销旺季,季末或有变化。
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贵州茅台
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-12 12:04:51
黄金板块最新调研
今天为大家准备了黄金产业的数据解读,分享给大家(不代表个人的意见): 美国7月通胀见顶回落且低于预期,黄金板块顺利通过重大逻辑拐点! 今晚20:30,美国7月通胀数据发布,7月CPI同比8.5%,前值9.1%,预期8.7%;CPI环比0%,前值1.3%,预期0.2%,均出现了见顶回落且低于预期。 我们认为,这意味着黄金配置已顺利通过重大逻辑拐点。我们此前一再强调——“衰退严重化是美联储放缓加息的必要条件,通胀温和化是美联储放缓加息的充分条件”。近期必要条件正在日益具备,但充分条件需要数据观察,有
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湖南黄金
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-11 12:51:28
风电最新调研
今天为大家准备了风电行业最新的招标数据和解读,分享给大家(不代表个人的意见): 风电需求: ①国内:风电新增招标量保持高位,2022年1-7月招标量超60GW,其中海上风电经济性逐步显现,今年已启动约17GW(含国电投10.5GW框架招标)的平价项目招标,且建设进度放缓的概率较小; 我们预计2022-2023年国内风电分别新增装机55GW(+16%)、75GW(+36%),后续风电核准制若能转为备案制,需求或有望进一步上修; ②海外:装机规划提速,持续指引需求高景气,或利好出海能力强的零部件环节
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大金重工
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-10 17:07:32
海上风电!它又来了
今天为大家准备了最新的海上风电会议内容,分享给大家(不代表个人的意见): 海风项目招标稳步推进,维持全年招标20GW左右预期。 截至目前,8月份海上风机招标1.3GW(中广核阳江帆石一项目1000MW、三峡能源山东牟平BDB6#一期300MW)。 因军事审批趋严、地缘政治等因素影响,市场预计部分海风项目可能会受到影响;但从八月份的招标进程来看,广东和山东海风项目预计影响较小。 因此,仍维持全年20GW左右的招标量预期。此外,大兆瓦风机价格仍在下降,海风平价进程有望超预期。 根据风芒能源数据,8月
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中天科技
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-08 13:02:03
Pcb板块最新调研
今天为大家准备了PCB板块最新的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 不可忽视的半导体材料PCB:AMB陶瓷基板、IC载板 AMB陶瓷衬板:博敏电子 1) IGBT模块里面AMB陶瓷衬板相比DBC衬板有更优的热导率/铜层结合力/可靠性等,更适合大功率大电流的应用场景,如车规主逆变器、光伏变压、轨道交通高压等,AMB陶瓷衬板在IGBT里面成本占比15-20%,假设50%渗透率下,预计25年全球1000亿IGBT/SIC市场对应100亿+的AMB陶瓷基板市场空间; 2) IHS预计SiC功率器
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生益科技
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-05 12:00:23
动物保护板块,你get到了吗?
今天为大家准备了动保板块最近的调研会议,分享给大家(不代表个人的意见): 今早动保板块上行,我们此前从2季度起开始重点持续推荐动保板块,观点摘要: 1、持续看好动保的养殖后周期机会 动保板块与养殖业板块的营收利润具备相关性,具备后周期属性。当下猪价已超行业养殖成本线(16-17元/kg)且维持20元+/kg高位,动保需求改善明显,目前后续预计随着猪价持续成本线上运行以及秋防需求增加有望带动后市动保业绩预期明显修复! 2、非洲猪瘟影响仍为养殖痛点 非洲猪瘟一度造成我国生猪大量死亡,当前行业为防控非
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回盛生物
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-02 13:54:29
热泵采暖,了解一下
今天为大家准备了热泵采暖概念的最新调研,分享给大家(不代表个人的意见): 欧洲能源短缺,继光伏储能后热泵采暖受益 欧洲能源短缺,导致电价、天然气价格大幅上涨,冬季天然气取暖或也将出现天然气短缺。市场已经关注到光伏储能需求大幅增长。我们注意到空气源热泵作为高效取暖设备,需求也在大幅增长,欧盟国家出台补贴政策。 欧洲能源短缺,能源转型需求迫切,推动光储热需求快速增长。俄乌冲突以来,欧洲传统能源价格持续走高,推升欧洲通胀压力,至今年7月底, MCX天然气指数、鹿特丹煤炭指数和布伦特原油指数均较俄乌冲突
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春风吹又生的老韭菜
2022-08-01 11:12:15
光伏大尺寸电池片产能梳理
今天给大家准备光伏大尺寸电池片的产能梳理,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏大尺寸电池片产能梳理 1、2022年以来电池片大尺寸需求超预期,当前大尺寸产品市占预计已达到80%以上,大尺寸产品愈发紧俏带动电池片整体盈利水平回升。Q1专业化电池片企业单瓦净利在3-4分左右水平,Q2通威、爱旭单位盈利预计均超4分,钧达达到5分以上。 上周电池片普涨后,进一步强化三季度电池盈利修复预期。对此,我们梳理行业大尺寸电池片产能情况,供投资者参考。 2、截至2022Q2末,全球电池片产能预计在430GW左右
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通威股份
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2022-07-29 12:24:56
最新光伏EVA调研
今天为大家准备了光伏EVA的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 光伏需求拉动EVA价格景气22年全面提升,未来市场格局供需两旺 光伏装机提速,EVA需求保持高速增长。受俄乌战争影响,国内外光伏装机提速,国内光伏组件出口量同步上涨,带动光伏级EVA需求不断上升,在下游需求拉动下,EVA价格全线上涨。 截止7月27日,光伏料约为2.8万元/吨,相较于年初+53%;电缆料价格2.7万元/吨,相较于年初+23%;发泡料价格2.3万元/吨,相较于年初+34%。 EVA供给相对需求偏紧,未来
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东方盛虹
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春风吹又生的老韭菜
2022-07-27 11:08:20
有色板块最新调研
今天大家准备了新能源有色板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 高端刀具及钨丝:钨丝新增光伏领百亿市场空间,需求增速四年十倍,三季度处于爆发增长节点。 【中钨高新】钨基金刚线的主要优势是更细,在切割硅片时,硅料损耗更少,多产出的硅片价值大于钨丝与传统母线的价差。公司产能爬坡超预期,预计年底实现100万公里/月产能。 【厦门钨业】新材料平台公司,各主业稳步上行,估值较低。公司专注于刀具高端领域,中标成飞智能车间总包项目;钨丝国内龙头,规划845亿米光伏用钨丝扩产。 电池铝箔:行业
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天齐锂业
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2022-07-25 12:38:29
新能源板块最新调研报告
今天为大家准备了新能源板块的机构最新会议纪要,分享给大家(不代表个人的意见): 新能源投资像电风扇,各热门板板轮动后,市场比较迷茫,看不清新的主线。我们认为更多在各板块内部做结构优化,具体观点如下: 1、电动车:往三季度看,最看好电池;市场担心锂价上行电池盈利压力大,而预期差系除锂价,镍、钴、铜、铝下跌幅度大,其中以三元正极为例,随着LME镍价回落,7月5系预计30万及以下、6系33万、8系37(均为含税,7月加速下跌),而动力电池与下游定价方式多样,从季度看盈利扩张概率和幅度都有很大机会超预期
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东方电热
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中熔电气
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季节韭
春风吹又生的老韭菜
2022-07-22 12:44:52
你们要的海上风电,它来了
今天为大家准备了我最近一直研究的海上风电的最新观点,分享给大家(不代表个人的意见): 从风电的装机量看今年:上下半年三七开 ,看好下半年需求释放 已装机情况:1-6月国内风电新增装机12.94GW,预计全年陆上装机50-55GW,海上风电装机7GW,上下半年三七开,下半年还有约44GW的装机量,看好下半年风电需求放量。 从招标量看明年:全年陆风、海风招标量预计95GW+,23年业绩确定性强 已招标情况:截至当前,国内陆风已招标约45GW(未含竞配),海风已招标约7.1GW(未含竞配)。 预计全年
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