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不吹票!不推票!分享概念股,可以学习但别当韭菜!
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-02-01 13:07:58
共封装光学(CPO)产业格局全景梳理
随着数据中心和人工智能应用的迅猛发展,CPO技术的需求度持续攀升。 CPO技术被认为是实现高集成度、低功耗、低成本、小体积的最优封装方案之一,是业界公认的未来更高速率光通信的主流产品形态,有望成为产业未来竞争的主要着力点。 长期来看,随着技术的不断演进和市场的逐步拓展,CPO有望重塑光通信产业链,推动光模块由可插拔转向合封模组形态的转变。 根据市场研究机构LightCounting的预测,CPO技术的出货量预计将从800G和1.6T端口开始逐步增加,并于2024至2025年开始商用。到2026至
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天孚通信
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中际旭创
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新易盛
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-31 10:44:18
马斯克脑机工程迎来里程碑:脑机接口产业梳理(附股)
一. 消息面汇总 1月30日,马斯克发帖称,全球第一位人类患者已接受其脑机接口公司Neuralink的植入物,目前恢复良好。 Neuralink的脑机接口设备是一种侵入式的大脑植入物,通过神经信号控制,用来帮助重度瘫痪患者恢复沟通能力。 马斯克此前曾表示,Neuralink短期目标是帮助瘫痪者实现意念打字功能,未来还将可以实现让瘫痪者行走、盲人恢复视力。 二. 脑机接口技术概览 脑机接口是指在人脑与电子设备之间,创建用于信息交换的连接通路,实现信息交换及控制。 当前脑机接口研究已经在仿生学、医疗
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创新医疗
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三博脑科
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中科信息
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-30 14:00:08
特斯拉脑机接口公司完成首例人类大脑设备植入手术,机器人人机交互大幅提升
事件:1月30日,马斯克宣布人类首次接受脑机接口芯片植入,植入者恢复良好 点评:(1)特斯拉Nerualink为提升人机交互效率而生,基于商业化需求先目标帮助四肢瘫痪患者控制计算机,部分恢复运动和视觉能力等。 (2)特斯拉布局脑机交互(人机交互)、智能驾驶(感知决策执行+数据)、AI大模型(前期感知 后期决策执行)等相关公司均利于制造人形机器人,在脑机接口取得突破的情况下,利好人形机器人扩充应用能力圈。 机器人板块观点更新: 1、最近机器人板块调整较多,ELON在财报交流会上关于25年逐步量产的
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三花智控
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拓普集团
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绿的谐波
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-30 10:37:26
可控核聚变:七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,聚变再获政策赋能
七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,《意见》指出,要将全面布局包括未来能源在内6大未来产业作为重点任务,其中核聚变继续被列入未来能源核心方向,鼓励龙头企业牵头成立创新联合体,体系化推进关键核心技术攻关,实施中央企业未来产业启航行动计划,加快培育未来产业型企业;建设未来产业创新中小企业孵化基地,梯度培育专精特新中小企业、高新技术企业和“小巨人”企业。 我们认为央企作为落实未来产业启航行动主心骨,或将持续加大对包括聚变在内未来产业投资力度。 保障措施方面特别提出要加大金融支持,推动制造
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国光电气
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全梭哈的龙头选手
2024-01-30 10:36:40
国资委全面推开市值管理考核,继续推荐建筑央国企投资机会
今年以来国企改革步伐加速: 【1月29日】国资委召开中央企业、地方国资委考核分配工作会议,提出全面推开上市公司市值管理考核。 【1月29日】国务院副总理何立峰29日在京出席部署走访上市公司工作、推动上市公司高质量发展全国视频会议。 【1月26日】《学习时报》刊发国资委党委署名文章,提及央企控股上市公司、战略性新兴产业、战略性重组和专业化整合等。 【1月25-26日】证监会强调加快构建中国特色估值体系,支持上市公司通过市场化并购重组等方式做优做强,推动将市值纳入央企国企考核评价体系; 【1月24日
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中国中铁
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中材国际
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中国铁建
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-29 14:07:02
口服司美格鲁肽在华获批上市,相关概念股梳理(附股)
事件:1月26日,诺和诺德司美格鲁肽片获国家药品监督管理局(NMPA)批准上市,用于治疗2型糖尿病。这是国内首个获批上市的口服GLP-1(胰高血糖素样肽-1)受体激动剂。 司美格鲁肽相关个股: 德展健康:截至2022年末公司:1)司美格鲁肽项目已完成100升规模的工艺测试,司美格鲁肽主链的产量达到1.0克/升的预期目标;2)在研利拉鲁肽注射液原料部分进入100升发酵规模,主链产量达到1.5克/升以上。 昊帆生物:公司是减肥产业链稀缺标的,全球多肽合成试剂细分龙头。以司美格鲁肽、替尔泊肽为代表的以
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爱美客
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丽珠集团
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:37:49
国企改革专家交流纪要
1.新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革。国企改革的核心问题主要分为三部分:企业层面完善治理结构;纵向做好经营管理体制的改革;将融入公司治理。新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革,之后,强调国之所需,对国有企业提出新的要求,八个任务前三位就是科技创新,产业控制,安全支撑。 2.中国特色估值体系要充分考虑国际社会效应,将企业社会责任纳入考评范围,同时增强在国际上的话语权,使得国内评价体系与国际更好融合。 Q&A 对于国企改革的想法?最终实现什么目的或者形态? 国企改革不是短期的事情
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中国石油
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:05:12
北美算力:从防御到进攻,重视capex预期修正下的双击行情(附股)
事件:近期美股AI龙头企业进入EPS上修行情。在台积电业绩超预期、超微电脑上调业绩指引与Meta大幅超预期算力采购计划多重利好因素下,海外AI产业链集体大涨。 板块核心矛盾迎来积极变化,估值行情可期。北美算力链的估值因市场担忧资本开支见顶普遍承压,市场普遍预期24H2/25H1产业链开始砍单,24年或为业绩最高点,当期产业链光模块PCB等刚开始进入业绩加速期,但估值已经压缩至历史低点。前期我们提示北美算力作为当下业绩增长最确定的品种,低预期低估值下防御属性凸显,抱团品种沪电取得较好的相对收益。
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沪电股份
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:04:08
广州限购放松力度大,政策密集优化后市值得期待(附股)
①广州此次限购放松力度较大。早在2023年9月20日,广州便扩大非限购区范围至黄埔、番禺、花都,全市限购区域仅为越秀、海珠、天河、荔湾、南沙及白云南部。此次政策调整意味着在限购区域内购买120㎡以上住房将不再受户籍、持有房屋数量的限制。此外,政策提出的租赁或挂牌核减住房套数,也较大程度降低了购房者购买限购住房的难度。 ②广州政策持续优化,效果逐步释放。2023年以来,广州频繁优化包括房贷套数认定、首付比例及房贷利率、限购区域等在内的核心调控政策。政策效果释放较为明显,2023年8至12月新建及二
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招商蛇口
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全梭哈的龙头选手
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融券制度再优化,稳市场、稳信心在路上(附股)
事件:1/28,证监会进一步优化融券机制,一是全面暂停限售股出借;二是将转融券市场化约定申报由实时可用调整为次日可用,限制融券效率。两项措施将分别于1/29与3/18起实施。 监管适时优化融券机制,立足维护市场公平性、以投资者为本。1/26证监会召开2024年系统工作会议,提出要突出以投资者为本的理念,从维护市场公平性出发,系统梳理评估资本市场关键制度安排,重点完善发行定价、量化交易、融券等监管规则,旗帜鲜明地体现优先保护投资者特别是中小投资者的合法权益。此次融券制度进一步优化,核心在于:1)突
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农业银行
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中信银行
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中信证券
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:01:42
中特估的炒作方向——金特估,基特估,周特估,科特估
金特估方向:中军中油资本 银行:中信银行,中国银行,西安银行,交通银行 保险:中国平安,中国人寿,中国人保,中国太保 券商:中国银河,中金公司,中信证券,中银证券 综金:中油资本,中航产融,中粮资本,金证股份 大基建(基特估)方向: 中国建筑,中国交建,中国中铁,中国铁建,中国中车,中国通号,中国能建,中国通号,中铁装配等 周期股(周特估)方向: 三桶油:中国石油,中国石化,中国海油 钢铁:宝钢股份,华菱钢铁,八一钢铁 煤炭:中国神华,中煤能源,兖矿能源 电力:长江电力,中国电力,三峡能源 电力
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中国建筑
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:56:34
估值底部迎政策暖风,关注地产链建材反弹机会(附股)
悲观预期极致演绎,地产链建材处历史估值底部。Wind消费建材指数PB处2011年有记录以来的0.6%分位,申万水泥指数PB处2000年有记录以来的0%分位(历史最低),wind玻璃指数PB处2015年有记录以来的7.52%分位,龙头企业估值水平亦低,东方雨虹、海螺水泥、旗滨集团PB-LF分别处过往10年的0.23%、1.29%、2.79%分位。 政策暖风频出提振市场预期,24年基本面或比当前预期好。1)央行将于2月5日下调存款准备金率0.5个百分点,向市场提供长期流动性约1万亿;降准幅度超预期;
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全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:29:54
全球Chiplet市场将暴涨3352%!产业链概念股梳理
1月24日消息,根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示,2023年全球小芯片构架(Chiplet)市场规模为31亿美元,预计到2033年将暴涨到1070亿美元,增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 一、何为chiplet? chiplet中文名叫做芯粒,别名叫做芯片,它是将一类满足特定功能的die(裸片),通过die-to-die内部互联技术,实现多个模块芯片与底层基础芯片封装在一起,形成一个系统芯片,具有特定功能,可组合集成的晶片;在后摩尔
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华海诚科
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:27:57
中特估行情持续演绎,关注低估值央国企投资价值(附股)
中特估行情持续演绎,市值管理有望纳入业绩考核 1月23日证监会主席易会满在党委扩大会议上再提中特估,他指出要全力维护资本市场稳定运行,大力提升上市公司质量和投资价值,构建中国特色上市公司估值体系。我们认为中特估的核心驱动在于国企改革,提升分红和利润上缴能力是终极目标,提升ROE是必要条件,而提升ROE又分为内部挖潜和外延并购两条途径,国资委“一利五率”考核更侧重内部挖潜,而外延并购及重组未来亦有望加速兑现。24日上午国资委副主任提出,将进一步研究把市值管理纳入中央企业负责人业绩考核,引导中央企业
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中国建筑
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中国交建
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中材国际
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全梭哈的龙头选手
2024-01-26 10:44:04
金融支持房地产融资,底部布局地产央国企(附股)
【事件】 国家金融监管总局表明近期将重点开展四项工作:一是加快推进城市房地产融资协调机制落地见效;二是指导金融机构落实好经营性物业贷款管理要求;三是要继续做好个人住房贷款金融服务;四是指导和要求银行等金融机构大力支持“平急两用”重大基础设施、城中村改造等“三大工程”建设,并且要求尽快形成实物工作量。 【点评】 金融口多条线支持房地产融资,促进市场平稳健康发展。2022年以来中央及地方政府高度重视房地产融资健康,明确了“金融16条”支持措施、实施“认房不认贷”、确立首套房贷利率动态调整机制、下调二
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保利发展
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共封装光学(CPO)产业格局全景梳理
随着数据中心和人工智能应用的迅猛发展,CPO技术的需求度持续攀升。 CPO技术被认为是实现高集成度、低功耗、低成本、小体积的最优封装方案之一,是业界公认的未来更高速率光通信的主流产品形态,有望成为产业未来竞争的主要着力点。 长期来看,随着技术的不断演进和市场的逐步拓展,CPO有望重塑光通信产业链,推动光模块由可插拔转向合封模组形态的转变。 根据市场研究机构LightCounting的预测,CPO技术的出货量预计将从800G和1.6T端口开始逐步增加,并于2024至2025年开始商用。到2026至
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马斯克脑机工程迎来里程碑:脑机接口产业梳理(附股)
一. 消息面汇总 1月30日,马斯克发帖称,全球第一位人类患者已接受其脑机接口公司Neuralink的植入物,目前恢复良好。 Neuralink的脑机接口设备是一种侵入式的大脑植入物,通过神经信号控制,用来帮助重度瘫痪患者恢复沟通能力。 马斯克此前曾表示,Neuralink短期目标是帮助瘫痪者实现意念打字功能,未来还将可以实现让瘫痪者行走、盲人恢复视力。 二. 脑机接口技术概览 脑机接口是指在人脑与电子设备之间,创建用于信息交换的连接通路,实现信息交换及控制。 当前脑机接口研究已经在仿生学、医疗
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特斯拉脑机接口公司完成首例人类大脑设备植入手术,机器人人机交互大幅提升
事件:1月30日,马斯克宣布人类首次接受脑机接口芯片植入,植入者恢复良好 点评:(1)特斯拉Nerualink为提升人机交互效率而生,基于商业化需求先目标帮助四肢瘫痪患者控制计算机,部分恢复运动和视觉能力等。 (2)特斯拉布局脑机交互(人机交互)、智能驾驶(感知决策执行+数据)、AI大模型(前期感知 后期决策执行)等相关公司均利于制造人形机器人,在脑机接口取得突破的情况下,利好人形机器人扩充应用能力圈。 机器人板块观点更新: 1、最近机器人板块调整较多,ELON在财报交流会上关于25年逐步量产的
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可控核聚变:七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,聚变再获政策赋能
七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,《意见》指出,要将全面布局包括未来能源在内6大未来产业作为重点任务,其中核聚变继续被列入未来能源核心方向,鼓励龙头企业牵头成立创新联合体,体系化推进关键核心技术攻关,实施中央企业未来产业启航行动计划,加快培育未来产业型企业;建设未来产业创新中小企业孵化基地,梯度培育专精特新中小企业、高新技术企业和“小巨人”企业。 我们认为央企作为落实未来产业启航行动主心骨,或将持续加大对包括聚变在内未来产业投资力度。 保障措施方面特别提出要加大金融支持,推动制造
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国资委全面推开市值管理考核,继续推荐建筑央国企投资机会
今年以来国企改革步伐加速: 【1月29日】国资委召开中央企业、地方国资委考核分配工作会议,提出全面推开上市公司市值管理考核。 【1月29日】国务院副总理何立峰29日在京出席部署走访上市公司工作、推动上市公司高质量发展全国视频会议。 【1月26日】《学习时报》刊发国资委党委署名文章,提及央企控股上市公司、战略性新兴产业、战略性重组和专业化整合等。 【1月25-26日】证监会强调加快构建中国特色估值体系,支持上市公司通过市场化并购重组等方式做优做强,推动将市值纳入央企国企考核评价体系; 【1月24日
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口服司美格鲁肽在华获批上市,相关概念股梳理(附股)
事件:1月26日,诺和诺德司美格鲁肽片获国家药品监督管理局(NMPA)批准上市,用于治疗2型糖尿病。这是国内首个获批上市的口服GLP-1(胰高血糖素样肽-1)受体激动剂。 司美格鲁肽相关个股: 德展健康:截至2022年末公司:1)司美格鲁肽项目已完成100升规模的工艺测试,司美格鲁肽主链的产量达到1.0克/升的预期目标;2)在研利拉鲁肽注射液原料部分进入100升发酵规模,主链产量达到1.5克/升以上。 昊帆生物:公司是减肥产业链稀缺标的,全球多肽合成试剂细分龙头。以司美格鲁肽、替尔泊肽为代表的以
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国企改革专家交流纪要
1.新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革。国企改革的核心问题主要分为三部分:企业层面完善治理结构;纵向做好经营管理体制的改革;将融入公司治理。新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革,之后,强调国之所需,对国有企业提出新的要求,八个任务前三位就是科技创新,产业控制,安全支撑。 2.中国特色估值体系要充分考虑国际社会效应,将企业社会责任纳入考评范围,同时增强在国际上的话语权,使得国内评价体系与国际更好融合。 Q&A 对于国企改革的想法?最终实现什么目的或者形态? 国企改革不是短期的事情
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北美算力:从防御到进攻,重视capex预期修正下的双击行情(附股)
事件:近期美股AI龙头企业进入EPS上修行情。在台积电业绩超预期、超微电脑上调业绩指引与Meta大幅超预期算力采购计划多重利好因素下,海外AI产业链集体大涨。 板块核心矛盾迎来积极变化,估值行情可期。北美算力链的估值因市场担忧资本开支见顶普遍承压,市场普遍预期24H2/25H1产业链开始砍单,24年或为业绩最高点,当期产业链光模块PCB等刚开始进入业绩加速期,但估值已经压缩至历史低点。前期我们提示北美算力作为当下业绩增长最确定的品种,低预期低估值下防御属性凸显,抱团品种沪电取得较好的相对收益。
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广州限购放松力度大,政策密集优化后市值得期待(附股)
①广州此次限购放松力度较大。早在2023年9月20日,广州便扩大非限购区范围至黄埔、番禺、花都,全市限购区域仅为越秀、海珠、天河、荔湾、南沙及白云南部。此次政策调整意味着在限购区域内购买120㎡以上住房将不再受户籍、持有房屋数量的限制。此外,政策提出的租赁或挂牌核减住房套数,也较大程度降低了购房者购买限购住房的难度。 ②广州政策持续优化,效果逐步释放。2023年以来,广州频繁优化包括房贷套数认定、首付比例及房贷利率、限购区域等在内的核心调控政策。政策效果释放较为明显,2023年8至12月新建及二
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融券制度再优化,稳市场、稳信心在路上(附股)
事件:1/28,证监会进一步优化融券机制,一是全面暂停限售股出借;二是将转融券市场化约定申报由实时可用调整为次日可用,限制融券效率。两项措施将分别于1/29与3/18起实施。 监管适时优化融券机制,立足维护市场公平性、以投资者为本。1/26证监会召开2024年系统工作会议,提出要突出以投资者为本的理念,从维护市场公平性出发,系统梳理评估资本市场关键制度安排,重点完善发行定价、量化交易、融券等监管规则,旗帜鲜明地体现优先保护投资者特别是中小投资者的合法权益。此次融券制度进一步优化,核心在于:1)突
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中特估的炒作方向——金特估,基特估,周特估,科特估
金特估方向:中军中油资本 银行:中信银行,中国银行,西安银行,交通银行 保险:中国平安,中国人寿,中国人保,中国太保 券商:中国银河,中金公司,中信证券,中银证券 综金:中油资本,中航产融,中粮资本,金证股份 大基建(基特估)方向: 中国建筑,中国交建,中国中铁,中国铁建,中国中车,中国通号,中国能建,中国通号,中铁装配等 周期股(周特估)方向: 三桶油:中国石油,中国石化,中国海油 钢铁:宝钢股份,华菱钢铁,八一钢铁 煤炭:中国神华,中煤能源,兖矿能源 电力:长江电力,中国电力,三峡能源 电力
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估值底部迎政策暖风,关注地产链建材反弹机会(附股)
悲观预期极致演绎,地产链建材处历史估值底部。Wind消费建材指数PB处2011年有记录以来的0.6%分位,申万水泥指数PB处2000年有记录以来的0%分位(历史最低),wind玻璃指数PB处2015年有记录以来的7.52%分位,龙头企业估值水平亦低,东方雨虹、海螺水泥、旗滨集团PB-LF分别处过往10年的0.23%、1.29%、2.79%分位。 政策暖风频出提振市场预期,24年基本面或比当前预期好。1)央行将于2月5日下调存款准备金率0.5个百分点,向市场提供长期流动性约1万亿;降准幅度超预期;
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全球Chiplet市场将暴涨3352%!产业链概念股梳理
1月24日消息,根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示,2023年全球小芯片构架(Chiplet)市场规模为31亿美元,预计到2033年将暴涨到1070亿美元,增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 一、何为chiplet? chiplet中文名叫做芯粒,别名叫做芯片,它是将一类满足特定功能的die(裸片),通过die-to-die内部互联技术,实现多个模块芯片与底层基础芯片封装在一起,形成一个系统芯片,具有特定功能,可组合集成的晶片;在后摩尔
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中特估行情持续演绎,关注低估值央国企投资价值(附股)
中特估行情持续演绎,市值管理有望纳入业绩考核 1月23日证监会主席易会满在党委扩大会议上再提中特估,他指出要全力维护资本市场稳定运行,大力提升上市公司质量和投资价值,构建中国特色上市公司估值体系。我们认为中特估的核心驱动在于国企改革,提升分红和利润上缴能力是终极目标,提升ROE是必要条件,而提升ROE又分为内部挖潜和外延并购两条途径,国资委“一利五率”考核更侧重内部挖潜,而外延并购及重组未来亦有望加速兑现。24日上午国资委副主任提出,将进一步研究把市值管理纳入中央企业负责人业绩考核,引导中央企业
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中国建筑
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2024-01-26 10:44:04
金融支持房地产融资,底部布局地产央国企(附股)
【事件】 国家金融监管总局表明近期将重点开展四项工作:一是加快推进城市房地产融资协调机制落地见效;二是指导金融机构落实好经营性物业贷款管理要求;三是要继续做好个人住房贷款金融服务;四是指导和要求银行等金融机构大力支持“平急两用”重大基础设施、城中村改造等“三大工程”建设,并且要求尽快形成实物工作量。 【点评】 金融口多条线支持房地产融资,促进市场平稳健康发展。2022年以来中央及地方政府高度重视房地产融资健康,明确了“金融16条”支持措施、实施“认房不认贷”、确立首套房贷利率动态调整机制、下调二
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保利发展
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2024-02-01 13:07:58
共封装光学(CPO)产业格局全景梳理
随着数据中心和人工智能应用的迅猛发展,CPO技术的需求度持续攀升。 CPO技术被认为是实现高集成度、低功耗、低成本、小体积的最优封装方案之一,是业界公认的未来更高速率光通信的主流产品形态,有望成为产业未来竞争的主要着力点。 长期来看,随着技术的不断演进和市场的逐步拓展,CPO有望重塑光通信产业链,推动光模块由可插拔转向合封模组形态的转变。 根据市场研究机构LightCounting的预测,CPO技术的出货量预计将从800G和1.6T端口开始逐步增加,并于2024至2025年开始商用。到2026至
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2024-01-31 10:44:18
马斯克脑机工程迎来里程碑:脑机接口产业梳理(附股)
一. 消息面汇总 1月30日,马斯克发帖称,全球第一位人类患者已接受其脑机接口公司Neuralink的植入物,目前恢复良好。 Neuralink的脑机接口设备是一种侵入式的大脑植入物,通过神经信号控制,用来帮助重度瘫痪患者恢复沟通能力。 马斯克此前曾表示,Neuralink短期目标是帮助瘫痪者实现意念打字功能,未来还将可以实现让瘫痪者行走、盲人恢复视力。 二. 脑机接口技术概览 脑机接口是指在人脑与电子设备之间,创建用于信息交换的连接通路,实现信息交换及控制。 当前脑机接口研究已经在仿生学、医疗
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2024-01-30 14:00:08
特斯拉脑机接口公司完成首例人类大脑设备植入手术,机器人人机交互大幅提升
事件:1月30日,马斯克宣布人类首次接受脑机接口芯片植入,植入者恢复良好 点评:(1)特斯拉Nerualink为提升人机交互效率而生,基于商业化需求先目标帮助四肢瘫痪患者控制计算机,部分恢复运动和视觉能力等。 (2)特斯拉布局脑机交互(人机交互)、智能驾驶(感知决策执行+数据)、AI大模型(前期感知 后期决策执行)等相关公司均利于制造人形机器人,在脑机接口取得突破的情况下,利好人形机器人扩充应用能力圈。 机器人板块观点更新: 1、最近机器人板块调整较多,ELON在财报交流会上关于25年逐步量产的
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2024-01-30 10:37:26
可控核聚变:七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,聚变再获政策赋能
七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,《意见》指出,要将全面布局包括未来能源在内6大未来产业作为重点任务,其中核聚变继续被列入未来能源核心方向,鼓励龙头企业牵头成立创新联合体,体系化推进关键核心技术攻关,实施中央企业未来产业启航行动计划,加快培育未来产业型企业;建设未来产业创新中小企业孵化基地,梯度培育专精特新中小企业、高新技术企业和“小巨人”企业。 我们认为央企作为落实未来产业启航行动主心骨,或将持续加大对包括聚变在内未来产业投资力度。 保障措施方面特别提出要加大金融支持,推动制造
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国资委全面推开市值管理考核,继续推荐建筑央国企投资机会
今年以来国企改革步伐加速: 【1月29日】国资委召开中央企业、地方国资委考核分配工作会议,提出全面推开上市公司市值管理考核。 【1月29日】国务院副总理何立峰29日在京出席部署走访上市公司工作、推动上市公司高质量发展全国视频会议。 【1月26日】《学习时报》刊发国资委党委署名文章,提及央企控股上市公司、战略性新兴产业、战略性重组和专业化整合等。 【1月25-26日】证监会强调加快构建中国特色估值体系,支持上市公司通过市场化并购重组等方式做优做强,推动将市值纳入央企国企考核评价体系; 【1月24日
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2024-01-29 14:07:02
口服司美格鲁肽在华获批上市,相关概念股梳理(附股)
事件:1月26日,诺和诺德司美格鲁肽片获国家药品监督管理局(NMPA)批准上市,用于治疗2型糖尿病。这是国内首个获批上市的口服GLP-1(胰高血糖素样肽-1)受体激动剂。 司美格鲁肽相关个股: 德展健康:截至2022年末公司:1)司美格鲁肽项目已完成100升规模的工艺测试,司美格鲁肽主链的产量达到1.0克/升的预期目标;2)在研利拉鲁肽注射液原料部分进入100升发酵规模,主链产量达到1.5克/升以上。 昊帆生物:公司是减肥产业链稀缺标的,全球多肽合成试剂细分龙头。以司美格鲁肽、替尔泊肽为代表的以
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国企改革专家交流纪要
1.新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革。国企改革的核心问题主要分为三部分:企业层面完善治理结构;纵向做好经营管理体制的改革;将融入公司治理。新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革,之后,强调国之所需,对国有企业提出新的要求,八个任务前三位就是科技创新,产业控制,安全支撑。 2.中国特色估值体系要充分考虑国际社会效应,将企业社会责任纳入考评范围,同时增强在国际上的话语权,使得国内评价体系与国际更好融合。 Q&A 对于国企改革的想法?最终实现什么目的或者形态? 国企改革不是短期的事情
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中国石油
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北美算力:从防御到进攻,重视capex预期修正下的双击行情(附股)
事件:近期美股AI龙头企业进入EPS上修行情。在台积电业绩超预期、超微电脑上调业绩指引与Meta大幅超预期算力采购计划多重利好因素下,海外AI产业链集体大涨。 板块核心矛盾迎来积极变化,估值行情可期。北美算力链的估值因市场担忧资本开支见顶普遍承压,市场普遍预期24H2/25H1产业链开始砍单,24年或为业绩最高点,当期产业链光模块PCB等刚开始进入业绩加速期,但估值已经压缩至历史低点。前期我们提示北美算力作为当下业绩增长最确定的品种,低预期低估值下防御属性凸显,抱团品种沪电取得较好的相对收益。
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沪电股份
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广州限购放松力度大,政策密集优化后市值得期待(附股)
①广州此次限购放松力度较大。早在2023年9月20日,广州便扩大非限购区范围至黄埔、番禺、花都,全市限购区域仅为越秀、海珠、天河、荔湾、南沙及白云南部。此次政策调整意味着在限购区域内购买120㎡以上住房将不再受户籍、持有房屋数量的限制。此外,政策提出的租赁或挂牌核减住房套数,也较大程度降低了购房者购买限购住房的难度。 ②广州政策持续优化,效果逐步释放。2023年以来,广州频繁优化包括房贷套数认定、首付比例及房贷利率、限购区域等在内的核心调控政策。政策效果释放较为明显,2023年8至12月新建及二
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融券制度再优化,稳市场、稳信心在路上(附股)
事件:1/28,证监会进一步优化融券机制,一是全面暂停限售股出借;二是将转融券市场化约定申报由实时可用调整为次日可用,限制融券效率。两项措施将分别于1/29与3/18起实施。 监管适时优化融券机制,立足维护市场公平性、以投资者为本。1/26证监会召开2024年系统工作会议,提出要突出以投资者为本的理念,从维护市场公平性出发,系统梳理评估资本市场关键制度安排,重点完善发行定价、量化交易、融券等监管规则,旗帜鲜明地体现优先保护投资者特别是中小投资者的合法权益。此次融券制度进一步优化,核心在于:1)突
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农业银行
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中特估的炒作方向——金特估,基特估,周特估,科特估
金特估方向:中军中油资本 银行:中信银行,中国银行,西安银行,交通银行 保险:中国平安,中国人寿,中国人保,中国太保 券商:中国银河,中金公司,中信证券,中银证券 综金:中油资本,中航产融,中粮资本,金证股份 大基建(基特估)方向: 中国建筑,中国交建,中国中铁,中国铁建,中国中车,中国通号,中国能建,中国通号,中铁装配等 周期股(周特估)方向: 三桶油:中国石油,中国石化,中国海油 钢铁:宝钢股份,华菱钢铁,八一钢铁 煤炭:中国神华,中煤能源,兖矿能源 电力:长江电力,中国电力,三峡能源 电力
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中国建筑
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2024-01-26 13:56:34
估值底部迎政策暖风,关注地产链建材反弹机会(附股)
悲观预期极致演绎,地产链建材处历史估值底部。Wind消费建材指数PB处2011年有记录以来的0.6%分位,申万水泥指数PB处2000年有记录以来的0%分位(历史最低),wind玻璃指数PB处2015年有记录以来的7.52%分位,龙头企业估值水平亦低,东方雨虹、海螺水泥、旗滨集团PB-LF分别处过往10年的0.23%、1.29%、2.79%分位。 政策暖风频出提振市场预期,24年基本面或比当前预期好。1)央行将于2月5日下调存款准备金率0.5个百分点,向市场提供长期流动性约1万亿;降准幅度超预期;
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2024-01-26 13:29:54
全球Chiplet市场将暴涨3352%!产业链概念股梳理
1月24日消息,根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示,2023年全球小芯片构架(Chiplet)市场规模为31亿美元,预计到2033年将暴涨到1070亿美元,增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 一、何为chiplet? chiplet中文名叫做芯粒,别名叫做芯片,它是将一类满足特定功能的die(裸片),通过die-to-die内部互联技术,实现多个模块芯片与底层基础芯片封装在一起,形成一个系统芯片,具有特定功能,可组合集成的晶片;在后摩尔
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中特估行情持续演绎,关注低估值央国企投资价值(附股)
中特估行情持续演绎,市值管理有望纳入业绩考核 1月23日证监会主席易会满在党委扩大会议上再提中特估,他指出要全力维护资本市场稳定运行,大力提升上市公司质量和投资价值,构建中国特色上市公司估值体系。我们认为中特估的核心驱动在于国企改革,提升分红和利润上缴能力是终极目标,提升ROE是必要条件,而提升ROE又分为内部挖潜和外延并购两条途径,国资委“一利五率”考核更侧重内部挖潜,而外延并购及重组未来亦有望加速兑现。24日上午国资委副主任提出,将进一步研究把市值管理纳入中央企业负责人业绩考核,引导中央企业
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金融支持房地产融资,底部布局地产央国企(附股)
【事件】 国家金融监管总局表明近期将重点开展四项工作:一是加快推进城市房地产融资协调机制落地见效;二是指导金融机构落实好经营性物业贷款管理要求;三是要继续做好个人住房贷款金融服务;四是指导和要求银行等金融机构大力支持“平急两用”重大基础设施、城中村改造等“三大工程”建设,并且要求尽快形成实物工作量。 【点评】 金融口多条线支持房地产融资,促进市场平稳健康发展。2022年以来中央及地方政府高度重视房地产融资健康,明确了“金融16条”支持措施、实施“认房不认贷”、确立首套房贷利率动态调整机制、下调二
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共封装光学(CPO)产业格局全景梳理
随着数据中心和人工智能应用的迅猛发展,CPO技术的需求度持续攀升。 CPO技术被认为是实现高集成度、低功耗、低成本、小体积的最优封装方案之一,是业界公认的未来更高速率光通信的主流产品形态,有望成为产业未来竞争的主要着力点。 长期来看,随着技术的不断演进和市场的逐步拓展,CPO有望重塑光通信产业链,推动光模块由可插拔转向合封模组形态的转变。 根据市场研究机构LightCounting的预测,CPO技术的出货量预计将从800G和1.6T端口开始逐步增加,并于2024至2025年开始商用。到2026至
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马斯克脑机工程迎来里程碑:脑机接口产业梳理(附股)
一. 消息面汇总 1月30日,马斯克发帖称,全球第一位人类患者已接受其脑机接口公司Neuralink的植入物,目前恢复良好。 Neuralink的脑机接口设备是一种侵入式的大脑植入物,通过神经信号控制,用来帮助重度瘫痪患者恢复沟通能力。 马斯克此前曾表示,Neuralink短期目标是帮助瘫痪者实现意念打字功能,未来还将可以实现让瘫痪者行走、盲人恢复视力。 二. 脑机接口技术概览 脑机接口是指在人脑与电子设备之间,创建用于信息交换的连接通路,实现信息交换及控制。 当前脑机接口研究已经在仿生学、医疗
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特斯拉脑机接口公司完成首例人类大脑设备植入手术,机器人人机交互大幅提升
事件:1月30日,马斯克宣布人类首次接受脑机接口芯片植入,植入者恢复良好 点评:(1)特斯拉Nerualink为提升人机交互效率而生,基于商业化需求先目标帮助四肢瘫痪患者控制计算机,部分恢复运动和视觉能力等。 (2)特斯拉布局脑机交互(人机交互)、智能驾驶(感知决策执行+数据)、AI大模型(前期感知 后期决策执行)等相关公司均利于制造人形机器人,在脑机接口取得突破的情况下,利好人形机器人扩充应用能力圈。 机器人板块观点更新: 1、最近机器人板块调整较多,ELON在财报交流会上关于25年逐步量产的
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可控核聚变:七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,聚变再获政策赋能
七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,《意见》指出,要将全面布局包括未来能源在内6大未来产业作为重点任务,其中核聚变继续被列入未来能源核心方向,鼓励龙头企业牵头成立创新联合体,体系化推进关键核心技术攻关,实施中央企业未来产业启航行动计划,加快培育未来产业型企业;建设未来产业创新中小企业孵化基地,梯度培育专精特新中小企业、高新技术企业和“小巨人”企业。 我们认为央企作为落实未来产业启航行动主心骨,或将持续加大对包括聚变在内未来产业投资力度。 保障措施方面特别提出要加大金融支持,推动制造
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国资委全面推开市值管理考核,继续推荐建筑央国企投资机会
今年以来国企改革步伐加速: 【1月29日】国资委召开中央企业、地方国资委考核分配工作会议,提出全面推开上市公司市值管理考核。 【1月29日】国务院副总理何立峰29日在京出席部署走访上市公司工作、推动上市公司高质量发展全国视频会议。 【1月26日】《学习时报》刊发国资委党委署名文章,提及央企控股上市公司、战略性新兴产业、战略性重组和专业化整合等。 【1月25-26日】证监会强调加快构建中国特色估值体系,支持上市公司通过市场化并购重组等方式做优做强,推动将市值纳入央企国企考核评价体系; 【1月24日
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口服司美格鲁肽在华获批上市,相关概念股梳理(附股)
事件:1月26日,诺和诺德司美格鲁肽片获国家药品监督管理局(NMPA)批准上市,用于治疗2型糖尿病。这是国内首个获批上市的口服GLP-1(胰高血糖素样肽-1)受体激动剂。 司美格鲁肽相关个股: 德展健康:截至2022年末公司:1)司美格鲁肽项目已完成100升规模的工艺测试,司美格鲁肽主链的产量达到1.0克/升的预期目标;2)在研利拉鲁肽注射液原料部分进入100升发酵规模,主链产量达到1.5克/升以上。 昊帆生物:公司是减肥产业链稀缺标的,全球多肽合成试剂细分龙头。以司美格鲁肽、替尔泊肽为代表的以
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国企改革专家交流纪要
1.新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革。国企改革的核心问题主要分为三部分:企业层面完善治理结构;纵向做好经营管理体制的改革;将融入公司治理。新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革,之后,强调国之所需,对国有企业提出新的要求,八个任务前三位就是科技创新,产业控制,安全支撑。 2.中国特色估值体系要充分考虑国际社会效应,将企业社会责任纳入考评范围,同时增强在国际上的话语权,使得国内评价体系与国际更好融合。 Q&A 对于国企改革的想法?最终实现什么目的或者形态? 国企改革不是短期的事情
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北美算力:从防御到进攻,重视capex预期修正下的双击行情(附股)
事件:近期美股AI龙头企业进入EPS上修行情。在台积电业绩超预期、超微电脑上调业绩指引与Meta大幅超预期算力采购计划多重利好因素下,海外AI产业链集体大涨。 板块核心矛盾迎来积极变化,估值行情可期。北美算力链的估值因市场担忧资本开支见顶普遍承压,市场普遍预期24H2/25H1产业链开始砍单,24年或为业绩最高点,当期产业链光模块PCB等刚开始进入业绩加速期,但估值已经压缩至历史低点。前期我们提示北美算力作为当下业绩增长最确定的品种,低预期低估值下防御属性凸显,抱团品种沪电取得较好的相对收益。
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广州限购放松力度大,政策密集优化后市值得期待(附股)
①广州此次限购放松力度较大。早在2023年9月20日,广州便扩大非限购区范围至黄埔、番禺、花都,全市限购区域仅为越秀、海珠、天河、荔湾、南沙及白云南部。此次政策调整意味着在限购区域内购买120㎡以上住房将不再受户籍、持有房屋数量的限制。此外,政策提出的租赁或挂牌核减住房套数,也较大程度降低了购房者购买限购住房的难度。 ②广州政策持续优化,效果逐步释放。2023年以来,广州频繁优化包括房贷套数认定、首付比例及房贷利率、限购区域等在内的核心调控政策。政策效果释放较为明显,2023年8至12月新建及二
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事件:1/28,证监会进一步优化融券机制,一是全面暂停限售股出借;二是将转融券市场化约定申报由实时可用调整为次日可用,限制融券效率。两项措施将分别于1/29与3/18起实施。 监管适时优化融券机制,立足维护市场公平性、以投资者为本。1/26证监会召开2024年系统工作会议,提出要突出以投资者为本的理念,从维护市场公平性出发,系统梳理评估资本市场关键制度安排,重点完善发行定价、量化交易、融券等监管规则,旗帜鲜明地体现优先保护投资者特别是中小投资者的合法权益。此次融券制度进一步优化,核心在于:1)突
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中特估的炒作方向——金特估,基特估,周特估,科特估
金特估方向:中军中油资本 银行:中信银行,中国银行,西安银行,交通银行 保险:中国平安,中国人寿,中国人保,中国太保 券商:中国银河,中金公司,中信证券,中银证券 综金:中油资本,中航产融,中粮资本,金证股份 大基建(基特估)方向: 中国建筑,中国交建,中国中铁,中国铁建,中国中车,中国通号,中国能建,中国通号,中铁装配等 周期股(周特估)方向: 三桶油:中国石油,中国石化,中国海油 钢铁:宝钢股份,华菱钢铁,八一钢铁 煤炭:中国神华,中煤能源,兖矿能源 电力:长江电力,中国电力,三峡能源 电力
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估值底部迎政策暖风,关注地产链建材反弹机会(附股)
悲观预期极致演绎,地产链建材处历史估值底部。Wind消费建材指数PB处2011年有记录以来的0.6%分位,申万水泥指数PB处2000年有记录以来的0%分位(历史最低),wind玻璃指数PB处2015年有记录以来的7.52%分位,龙头企业估值水平亦低,东方雨虹、海螺水泥、旗滨集团PB-LF分别处过往10年的0.23%、1.29%、2.79%分位。 政策暖风频出提振市场预期,24年基本面或比当前预期好。1)央行将于2月5日下调存款准备金率0.5个百分点,向市场提供长期流动性约1万亿;降准幅度超预期;
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:29:54
全球Chiplet市场将暴涨3352%!产业链概念股梳理
1月24日消息,根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示,2023年全球小芯片构架(Chiplet)市场规模为31亿美元,预计到2033年将暴涨到1070亿美元,增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 一、何为chiplet? chiplet中文名叫做芯粒,别名叫做芯片,它是将一类满足特定功能的die(裸片),通过die-to-die内部互联技术,实现多个模块芯片与底层基础芯片封装在一起,形成一个系统芯片,具有特定功能,可组合集成的晶片;在后摩尔
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华海诚科
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:27:57
中特估行情持续演绎,关注低估值央国企投资价值(附股)
中特估行情持续演绎,市值管理有望纳入业绩考核 1月23日证监会主席易会满在党委扩大会议上再提中特估,他指出要全力维护资本市场稳定运行,大力提升上市公司质量和投资价值,构建中国特色上市公司估值体系。我们认为中特估的核心驱动在于国企改革,提升分红和利润上缴能力是终极目标,提升ROE是必要条件,而提升ROE又分为内部挖潜和外延并购两条途径,国资委“一利五率”考核更侧重内部挖潜,而外延并购及重组未来亦有望加速兑现。24日上午国资委副主任提出,将进一步研究把市值管理纳入中央企业负责人业绩考核,引导中央企业
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中国建筑
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 10:44:04
金融支持房地产融资,底部布局地产央国企(附股)
【事件】 国家金融监管总局表明近期将重点开展四项工作:一是加快推进城市房地产融资协调机制落地见效;二是指导金融机构落实好经营性物业贷款管理要求;三是要继续做好个人住房贷款金融服务;四是指导和要求银行等金融机构大力支持“平急两用”重大基础设施、城中村改造等“三大工程”建设,并且要求尽快形成实物工作量。 【点评】 金融口多条线支持房地产融资,促进市场平稳健康发展。2022年以来中央及地方政府高度重视房地产融资健康,明确了“金融16条”支持措施、实施“认房不认贷”、确立首套房贷利率动态调整机制、下调二
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招商蛇口
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-02-01 13:07:58
共封装光学(CPO)产业格局全景梳理
随着数据中心和人工智能应用的迅猛发展,CPO技术的需求度持续攀升。 CPO技术被认为是实现高集成度、低功耗、低成本、小体积的最优封装方案之一,是业界公认的未来更高速率光通信的主流产品形态,有望成为产业未来竞争的主要着力点。 长期来看,随着技术的不断演进和市场的逐步拓展,CPO有望重塑光通信产业链,推动光模块由可插拔转向合封模组形态的转变。 根据市场研究机构LightCounting的预测,CPO技术的出货量预计将从800G和1.6T端口开始逐步增加,并于2024至2025年开始商用。到2026至
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天孚通信
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中际旭创
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新易盛
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-31 10:44:18
马斯克脑机工程迎来里程碑:脑机接口产业梳理(附股)
一. 消息面汇总 1月30日,马斯克发帖称,全球第一位人类患者已接受其脑机接口公司Neuralink的植入物,目前恢复良好。 Neuralink的脑机接口设备是一种侵入式的大脑植入物,通过神经信号控制,用来帮助重度瘫痪患者恢复沟通能力。 马斯克此前曾表示,Neuralink短期目标是帮助瘫痪者实现意念打字功能,未来还将可以实现让瘫痪者行走、盲人恢复视力。 二. 脑机接口技术概览 脑机接口是指在人脑与电子设备之间,创建用于信息交换的连接通路,实现信息交换及控制。 当前脑机接口研究已经在仿生学、医疗
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创新医疗
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三博脑科
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中科信息
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-30 14:00:08
特斯拉脑机接口公司完成首例人类大脑设备植入手术,机器人人机交互大幅提升
事件:1月30日,马斯克宣布人类首次接受脑机接口芯片植入,植入者恢复良好 点评:(1)特斯拉Nerualink为提升人机交互效率而生,基于商业化需求先目标帮助四肢瘫痪患者控制计算机,部分恢复运动和视觉能力等。 (2)特斯拉布局脑机交互(人机交互)、智能驾驶(感知决策执行+数据)、AI大模型(前期感知 后期决策执行)等相关公司均利于制造人形机器人,在脑机接口取得突破的情况下,利好人形机器人扩充应用能力圈。 机器人板块观点更新: 1、最近机器人板块调整较多,ELON在财报交流会上关于25年逐步量产的
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三花智控
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拓普集团
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绿的谐波
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-30 10:37:26
可控核聚变:七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,聚变再获政策赋能
七部门印发《关于推动未来产业创新发展的实施意见》,《意见》指出,要将全面布局包括未来能源在内6大未来产业作为重点任务,其中核聚变继续被列入未来能源核心方向,鼓励龙头企业牵头成立创新联合体,体系化推进关键核心技术攻关,实施中央企业未来产业启航行动计划,加快培育未来产业型企业;建设未来产业创新中小企业孵化基地,梯度培育专精特新中小企业、高新技术企业和“小巨人”企业。 我们认为央企作为落实未来产业启航行动主心骨,或将持续加大对包括聚变在内未来产业投资力度。 保障措施方面特别提出要加大金融支持,推动制造
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国光电气
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联创光电
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永鼎股份
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-30 10:36:40
国资委全面推开市值管理考核,继续推荐建筑央国企投资机会
今年以来国企改革步伐加速: 【1月29日】国资委召开中央企业、地方国资委考核分配工作会议,提出全面推开上市公司市值管理考核。 【1月29日】国务院副总理何立峰29日在京出席部署走访上市公司工作、推动上市公司高质量发展全国视频会议。 【1月26日】《学习时报》刊发国资委党委署名文章,提及央企控股上市公司、战略性新兴产业、战略性重组和专业化整合等。 【1月25-26日】证监会强调加快构建中国特色估值体系,支持上市公司通过市场化并购重组等方式做优做强,推动将市值纳入央企国企考核评价体系; 【1月24日
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中国中铁
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中材国际
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中国铁建
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 14:07:02
口服司美格鲁肽在华获批上市,相关概念股梳理(附股)
事件:1月26日,诺和诺德司美格鲁肽片获国家药品监督管理局(NMPA)批准上市,用于治疗2型糖尿病。这是国内首个获批上市的口服GLP-1(胰高血糖素样肽-1)受体激动剂。 司美格鲁肽相关个股: 德展健康:截至2022年末公司:1)司美格鲁肽项目已完成100升规模的工艺测试,司美格鲁肽主链的产量达到1.0克/升的预期目标;2)在研利拉鲁肽注射液原料部分进入100升发酵规模,主链产量达到1.5克/升以上。 昊帆生物:公司是减肥产业链稀缺标的,全球多肽合成试剂细分龙头。以司美格鲁肽、替尔泊肽为代表的以
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爱美客
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丽珠集团
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翰宇药业
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:37:49
国企改革专家交流纪要
1.新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革。国企改革的核心问题主要分为三部分:企业层面完善治理结构;纵向做好经营管理体制的改革;将融入公司治理。新一轮的三年行动主要是加上一些功能使用性改革,之后,强调国之所需,对国有企业提出新的要求,八个任务前三位就是科技创新,产业控制,安全支撑。 2.中国特色估值体系要充分考虑国际社会效应,将企业社会责任纳入考评范围,同时增强在国际上的话语权,使得国内评价体系与国际更好融合。 Q&A 对于国企改革的想法?最终实现什么目的或者形态? 国企改革不是短期的事情
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中国石油
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:05:12
北美算力:从防御到进攻,重视capex预期修正下的双击行情(附股)
事件:近期美股AI龙头企业进入EPS上修行情。在台积电业绩超预期、超微电脑上调业绩指引与Meta大幅超预期算力采购计划多重利好因素下,海外AI产业链集体大涨。 板块核心矛盾迎来积极变化,估值行情可期。北美算力链的估值因市场担忧资本开支见顶普遍承压,市场普遍预期24H2/25H1产业链开始砍单,24年或为业绩最高点,当期产业链光模块PCB等刚开始进入业绩加速期,但估值已经压缩至历史低点。前期我们提示北美算力作为当下业绩增长最确定的品种,低预期低估值下防御属性凸显,抱团品种沪电取得较好的相对收益。
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沪电股份
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协创数据
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2024-01-29 13:04:08
广州限购放松力度大,政策密集优化后市值得期待(附股)
①广州此次限购放松力度较大。早在2023年9月20日,广州便扩大非限购区范围至黄埔、番禺、花都,全市限购区域仅为越秀、海珠、天河、荔湾、南沙及白云南部。此次政策调整意味着在限购区域内购买120㎡以上住房将不再受户籍、持有房屋数量的限制。此外,政策提出的租赁或挂牌核减住房套数,也较大程度降低了购房者购买限购住房的难度。 ②广州政策持续优化,效果逐步释放。2023年以来,广州频繁优化包括房贷套数认定、首付比例及房贷利率、限购区域等在内的核心调控政策。政策效果释放较为明显,2023年8至12月新建及二
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招商蛇口
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滨江集团
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全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:03:12
融券制度再优化,稳市场、稳信心在路上(附股)
事件:1/28,证监会进一步优化融券机制,一是全面暂停限售股出借;二是将转融券市场化约定申报由实时可用调整为次日可用,限制融券效率。两项措施将分别于1/29与3/18起实施。 监管适时优化融券机制,立足维护市场公平性、以投资者为本。1/26证监会召开2024年系统工作会议,提出要突出以投资者为本的理念,从维护市场公平性出发,系统梳理评估资本市场关键制度安排,重点完善发行定价、量化交易、融券等监管规则,旗帜鲜明地体现优先保护投资者特别是中小投资者的合法权益。此次融券制度进一步优化,核心在于:1)突
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农业银行
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-29 13:01:42
中特估的炒作方向——金特估,基特估,周特估,科特估
金特估方向:中军中油资本 银行:中信银行,中国银行,西安银行,交通银行 保险:中国平安,中国人寿,中国人保,中国太保 券商:中国银河,中金公司,中信证券,中银证券 综金:中油资本,中航产融,中粮资本,金证股份 大基建(基特估)方向: 中国建筑,中国交建,中国中铁,中国铁建,中国中车,中国通号,中国能建,中国通号,中铁装配等 周期股(周特估)方向: 三桶油:中国石油,中国石化,中国海油 钢铁:宝钢股份,华菱钢铁,八一钢铁 煤炭:中国神华,中煤能源,兖矿能源 电力:长江电力,中国电力,三峡能源 电力
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中国建筑
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中国石油
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中国神华
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韭菜韭菜非韭菜
全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:56:34
估值底部迎政策暖风,关注地产链建材反弹机会(附股)
悲观预期极致演绎,地产链建材处历史估值底部。Wind消费建材指数PB处2011年有记录以来的0.6%分位,申万水泥指数PB处2000年有记录以来的0%分位(历史最低),wind玻璃指数PB处2015年有记录以来的7.52%分位,龙头企业估值水平亦低,东方雨虹、海螺水泥、旗滨集团PB-LF分别处过往10年的0.23%、1.29%、2.79%分位。 政策暖风频出提振市场预期,24年基本面或比当前预期好。1)央行将于2月5日下调存款准备金率0.5个百分点,向市场提供长期流动性约1万亿;降准幅度超预期;
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东方雨虹
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三棵树
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全梭哈的龙头选手
2024-01-26 13:29:54
全球Chiplet市场将暴涨3352%!产业链概念股梳理
1月24日消息,根据市场研究机构Market.us公布的最新报告显示,2023年全球小芯片构架(Chiplet)市场规模为31亿美元,预计到2033年将暴涨到1070亿美元,增幅高达3352%。2024年到2033年期间的复合年成长率高达42.5%。 一、何为chiplet? chiplet中文名叫做芯粒,别名叫做芯片,它是将一类满足特定功能的die(裸片),通过die-to-die内部互联技术,实现多个模块芯片与底层基础芯片封装在一起,形成一个系统芯片,具有特定功能,可组合集成的晶片;在后摩尔
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华海诚科
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2024-01-26 13:27:57
中特估行情持续演绎,关注低估值央国企投资价值(附股)
中特估行情持续演绎,市值管理有望纳入业绩考核 1月23日证监会主席易会满在党委扩大会议上再提中特估,他指出要全力维护资本市场稳定运行,大力提升上市公司质量和投资价值,构建中国特色上市公司估值体系。我们认为中特估的核心驱动在于国企改革,提升分红和利润上缴能力是终极目标,提升ROE是必要条件,而提升ROE又分为内部挖潜和外延并购两条途径,国资委“一利五率”考核更侧重内部挖潜,而外延并购及重组未来亦有望加速兑现。24日上午国资委副主任提出,将进一步研究把市值管理纳入中央企业负责人业绩考核,引导中央企业
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全梭哈的龙头选手
2024-01-26 10:44:04
金融支持房地产融资,底部布局地产央国企(附股)
【事件】 国家金融监管总局表明近期将重点开展四项工作:一是加快推进城市房地产融资协调机制落地见效;二是指导金融机构落实好经营性物业贷款管理要求;三是要继续做好个人住房贷款金融服务;四是指导和要求银行等金融机构大力支持“平急两用”重大基础设施、城中村改造等“三大工程”建设,并且要求尽快形成实物工作量。 【点评】 金融口多条线支持房地产融资,促进市场平稳健康发展。2022年以来中央及地方政府高度重视房地产融资健康,明确了“金融16条”支持措施、实施“认房不认贷”、确立首套房贷利率动态调整机制、下调二
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