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一路向北的小韭菜
2022-04-10 23:20:46
需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料
东方证券:需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】东方证券认为,科技革命和绿色革命不断萌生新业态新产业,以及“逆全球化”问题日益突出,保障矿产Zi源安全和解决关键材料“卡脖子”问题将成为我国有色钢铁新材料行业未来重点发展方向。1)有色矿产Zi源,七大有色品种需求仍将保持高增长,但供应链安全问题突出2016年11月,国务院批复通过《全国矿产Zi源规划(2016~2020年)》,将24种矿产列入战略性目录,其中12种为有色矿产。从“供
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贵州茅台
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 23:18:13
兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51
【HT化工刘威团队】兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51%兄弟科技发布业绩预告,2022年一季度扣非归母8,935.40万元–11,935.40万元,比上年同期增长:806.99%-1,111.51%,主要原因:(1)、2022年第一季度,公司“年产 20,000 吨苯二酚、31,100 吨苯二酚衍生物建设项目-一期工程”相较于上年同期,其产品产能、产量、销量和销售价格均有不同幅度的提升,项目效益逐步释放;(2)、受原材料价格上涨、物流成本提升、国家节能减排等因素影响,公
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兄弟科技
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 22:24:55
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%,天合启动TOPCON项目8GW【中信建投新能源】 HJT:4月9日,金刚HJT微晶pecvd效率量产基本实现24%以上,最高效率24.62%,实现24.5%以上显著突破。 近1个月金刚进展显著:3月12日,金刚HJT首次贯通流片;3月28日,公布非晶效率最高24.28%;4月初VHF改造微晶出片,流片微晶效率最高24.1%;4月9日,微晶效率优化,最高实现24.62%。 参考21年3月华晟HJT500MW产线,刚贯通调试时效率平均23.8%、最高
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天合光能
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 22:06:33
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稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近
【国盛有色·周观点】稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近20220410 基本金属:物流不畅、现货流通紧张支撑价格高位;稳增长提升铜铝需求预期。(1)铜:本周全球铜库存周环增2.7万吨至57.16万吨,疫情致上海仓库发货困难,国内库存积压回升。江浙地区工厂缺原料减产停工范围扩大,现货流动紧张致升贴水报价快速上调,江浙下游加工企业普遍面临运输成本攀升、原料铜价上涨压力。当前铜价处于弱消费与高现货价格的矛盾之中,预计短期物流引发的流通现货紧张局面将有效托举铜价维持高位运行;(2)铝:本
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:38:43
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脱水研报-早知道4/10
早知道: 1.今日大新闻:经济形势专家和企业家座谈会召开,政策将靠前发力并适时加力 2.题材挖掘:装修装饰、预制菜 3.海外风向:纯碱 4.解禁避雷 调研日报:浙江鼎力、东方电缆、蔚蓝锂芯 评级日报:绝味食品、中环股份、李子园 强势股脱水:黄金、索通发展、鄂尔多斯 脱水研报:电动工具、混合办公、抽水蓄能、预制菜
4月11日早知道1.pdf
0408强势股脱水1.pdf
0410调研日报1.pdf
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0410脱水研报1.pdf
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:25:11
混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升
申万宏源:混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业通信部署渗透率再次提升。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业
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一路向北的小韭菜
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龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评:22年迎来业绩估值双增事件:21年归母净利和扣非净利3.5和3.3亿元,同比+73%和77%,Q4为1.6和1.5亿元,环比+166%和182%。核心观点:磷酸铁锂订单饱满、襄阳新产能建设锰铁锂和低温铁锂新产品,预计22Q1正极量利为2.1万吨和1.4万元/吨(归母0.9),归母净利2.2亿元。??铁锂产能快速扩张,国内+海外客户持续拓展#出货: 21年出货3.05万吨,Q2/Q3/Q4分别0.28/1.22/1.55万吨,展望22年出货13万吨;#
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龙蟠科技
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:18:30
钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价
【东北化工】钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价,买入弹性巨大的盐湖股份 海外钾肥提价的弹性,亚钾国际表现淋漓尽致。海外钾肥价格已陆续创21世纪新高,高价市场超过1200美金/吨,判断仍有上行空间,随着欧美与俄白制裁的持续博弈,今年钾肥将在高位盘整较长时间。 当前的钾肥机会,应更重视国内缩窄海内外价差的提价。我们判断慢则春耕期后,国内钾肥市场将由生产商、大经销商进行合理高报价主导。目前国内市场价(4500元/吨)低于国际平均价格(1000美金/吨),企业出厂价更是只有3
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生猪价格小幅回落
【东北农业周观点更新】 生猪:生猪价格小幅回落,4月10日外三元生猪价格12.45元/公斤,周环比下跌1.74%。新冠疫情大面积扩散,多地出现阳性病例,民众外出、就餐意愿明显下降,对生猪需求产生较大影响。同时,部分屠宰企业因疫情停工,猪贩子收猪也减少,生猪销售难度加大。当前,新冠疫情已成为影响生猪养殖行业重大不确定因素,对生猪供需都产生重大影响。我们认为在边际成本支撑下猪价下跌空间有限,而疫情一旦得到有效控制,猪价就有望开启反弹行情。依然建议关注公司成本具有相对优势的【牧原股份】、以及自身经营出
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黄金炒的是滞胀
【太平洋有色新材料】最新观点 1、 黄金炒的是滞胀,目前联储释放快速加息和缩表预期,年底加到3.0%,5月开始缩表。金价在如此紧缩预期下,居然没跌反而小涨,说明市场在交易滞胀! 美债长短端收益率基本持平,濒临倒挂,市场已经在炒作衰退预期。与此同时,海外大行认为如此激进紧缩,势必造成非美和欧美,乃至全球经济衰退,美联储明年降息预期大增。在这样的背景下,金价真的是迎来黄金上涨窗口,图形测算,我们看突破新高,到2600美金/盎司!标的选择自产金产量大增的公司,赤峰黄金和银泰黄金是双子星,产量快速增长,
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立中集团
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一路向北的小韭菜
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【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】
【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】1、收入46.2亿(YoY+68.5%),《一念逍遥》贡献主要增量、《问道》收入增长;归母净利润为14.68亿(YoY+40.3%);归母扣非净利润为12.3亿(YoY+36.2%)。4Q21实现收入11.3亿(YoY+63.5%),归母净利润2.6亿(YoY+4.5%),毛利率91.2%保持稳定。利润增速大幅低于收入增速,源于销售费用率达到38.7%(同增+25.7pct),来自《地下城堡3》《世界弹射物语》《一念逍遥(港澳台版)》等新游上线产生的推
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一路向北的小韭菜
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2022年3月景气度跟踪
【中信建投通用机械】2022年3月景气度跟踪 #2022年3月通用机械总体需求平稳。一方面,受上游成本居高不下影响,下游工业企业利润受到压制、生产经营活动预期指标走低;另一方面,贷款需求上行,工业企业产品出口交货值维持高速增长,帮助通用设备总体需求平稳。 #分板块来看,机床行业一季度新签订单同比下滑15%,但环比持续提升,头部厂商表现略好。工控、工业机器人边际增速下降,头部厂商表现略好。激光器龙头销量翻倍,销量略超预期。 #值得注意的是,一季度深圳尤其是上海疫情,长三角地区物流受阻,对设备制造业
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上海地区疫情对汽车行业影响几何?
[TF汽车].上海地区疫情对汽车行业影响几何? 总体观点: 1、整车企业受到影响最大,已进入减缓生产和部分停产阶段。我们预计上 海地区每停产-周,产量损失约4.6万台。影响原因系:①因防疫政策缺少员 工;②因生产和物流停滞,关键零部件供应受阻。 2、零部件的生产和物流陷入停滞,后续或将先波及供应链较依赖长三角地区 的主机厂。上海的零部件供应商较多,全球零部件百强企业、几乎都在上海 及周边设厂,规模较大的供应商有上千家,小微企业达2万多家。目前已受影 响的是蔚来;随着库存件的逐渐消化,或先受波及的
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一路向北的小韭菜
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该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石
【风口研报·赛道】该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注 ①该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注; ②工程设计+检测+施工+建材+绿色节能,这家“小黑马”去年四季度利润环比增长270%或预示行业复苏苗头,现为经济大省最大建工检测公司之一。 《风口研报》今日导读 1、硫酸、硫磺( 粤桂Gu份 、 铜陵有色 、 恒邦Gu份 ) :①全球硫酸近60%用于肥料,尤
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一路向北的小韭菜
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疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命”
民生证券:疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命” 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预制菜实现中餐制造端前移,标准化规模化产业链效率将显著提升,加工深度较高,规模大的自研单品将是预制菜制造企业核心盈利点,大品类、自研能力强、多渠道的专业预制菜企业将逐渐脱颖而出。 ②当前我国预制菜市场规模2100亿,85%以上集中于B端,预计到2025年行业规模有望增长至6000亿,未来80%-90%渗透率下市场规模有望超万亿。 ③疫情催化供需两,餐饮企业纷纷发力外卖、预制
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巴比食品
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需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料
东方证券:需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】东方证券认为,科技革命和绿色革命不断萌生新业态新产业,以及“逆全球化”问题日益突出,保障矿产Zi源安全和解决关键材料“卡脖子”问题将成为我国有色钢铁新材料行业未来重点发展方向。1)有色矿产Zi源,七大有色品种需求仍将保持高增长,但供应链安全问题突出2016年11月,国务院批复通过《全国矿产Zi源规划(2016~2020年)》,将24种矿产列入战略性目录,其中12种为有色矿产。从“供
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兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51
【HT化工刘威团队】兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51%兄弟科技发布业绩预告,2022年一季度扣非归母8,935.40万元–11,935.40万元,比上年同期增长:806.99%-1,111.51%,主要原因:(1)、2022年第一季度,公司“年产 20,000 吨苯二酚、31,100 吨苯二酚衍生物建设项目-一期工程”相较于上年同期,其产品产能、产量、销量和销售价格均有不同幅度的提升,项目效益逐步释放;(2)、受原材料价格上涨、物流成本提升、国家节能减排等因素影响,公
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#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%,天合启动TOPCON项目8GW【中信建投新能源】 HJT:4月9日,金刚HJT微晶pecvd效率量产基本实现24%以上,最高效率24.62%,实现24.5%以上显著突破。 近1个月金刚进展显著:3月12日,金刚HJT首次贯通流片;3月28日,公布非晶效率最高24.28%;4月初VHF改造微晶出片,流片微晶效率最高24.1%;4月9日,微晶效率优化,最高实现24.62%。 参考21年3月华晟HJT500MW产线,刚贯通调试时效率平均23.8%、最高
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天合光能
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一路向北的小韭菜
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稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近
【国盛有色·周观点】稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近20220410 基本金属:物流不畅、现货流通紧张支撑价格高位;稳增长提升铜铝需求预期。(1)铜:本周全球铜库存周环增2.7万吨至57.16万吨,疫情致上海仓库发货困难,国内库存积压回升。江浙地区工厂缺原料减产停工范围扩大,现货流动紧张致升贴水报价快速上调,江浙下游加工企业普遍面临运输成本攀升、原料铜价上涨压力。当前铜价处于弱消费与高现货价格的矛盾之中,预计短期物流引发的流通现货紧张局面将有效托举铜价维持高位运行;(2)铝:本
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脱水研报-早知道4/10
早知道: 1.今日大新闻:经济形势专家和企业家座谈会召开,政策将靠前发力并适时加力 2.题材挖掘:装修装饰、预制菜 3.海外风向:纯碱 4.解禁避雷 调研日报:浙江鼎力、东方电缆、蔚蓝锂芯 评级日报:绝味食品、中环股份、李子园 强势股脱水:黄金、索通发展、鄂尔多斯 脱水研报:电动工具、混合办公、抽水蓄能、预制菜
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混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升
申万宏源:混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业通信部署渗透率再次提升。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业
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龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评:22年迎来业绩估值双增事件:21年归母净利和扣非净利3.5和3.3亿元,同比+73%和77%,Q4为1.6和1.5亿元,环比+166%和182%。核心观点:磷酸铁锂订单饱满、襄阳新产能建设锰铁锂和低温铁锂新产品,预计22Q1正极量利为2.1万吨和1.4万元/吨(归母0.9),归母净利2.2亿元。??铁锂产能快速扩张,国内+海外客户持续拓展#出货: 21年出货3.05万吨,Q2/Q3/Q4分别0.28/1.22/1.55万吨,展望22年出货13万吨;#
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钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价
【东北化工】钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价,买入弹性巨大的盐湖股份 海外钾肥提价的弹性,亚钾国际表现淋漓尽致。海外钾肥价格已陆续创21世纪新高,高价市场超过1200美金/吨,判断仍有上行空间,随着欧美与俄白制裁的持续博弈,今年钾肥将在高位盘整较长时间。 当前的钾肥机会,应更重视国内缩窄海内外价差的提价。我们判断慢则春耕期后,国内钾肥市场将由生产商、大经销商进行合理高报价主导。目前国内市场价(4500元/吨)低于国际平均价格(1000美金/吨),企业出厂价更是只有3
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生猪价格小幅回落
【东北农业周观点更新】 生猪:生猪价格小幅回落,4月10日外三元生猪价格12.45元/公斤,周环比下跌1.74%。新冠疫情大面积扩散,多地出现阳性病例,民众外出、就餐意愿明显下降,对生猪需求产生较大影响。同时,部分屠宰企业因疫情停工,猪贩子收猪也减少,生猪销售难度加大。当前,新冠疫情已成为影响生猪养殖行业重大不确定因素,对生猪供需都产生重大影响。我们认为在边际成本支撑下猪价下跌空间有限,而疫情一旦得到有效控制,猪价就有望开启反弹行情。依然建议关注公司成本具有相对优势的【牧原股份】、以及自身经营出
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北大荒
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黄金炒的是滞胀
【太平洋有色新材料】最新观点 1、 黄金炒的是滞胀,目前联储释放快速加息和缩表预期,年底加到3.0%,5月开始缩表。金价在如此紧缩预期下,居然没跌反而小涨,说明市场在交易滞胀! 美债长短端收益率基本持平,濒临倒挂,市场已经在炒作衰退预期。与此同时,海外大行认为如此激进紧缩,势必造成非美和欧美,乃至全球经济衰退,美联储明年降息预期大增。在这样的背景下,金价真的是迎来黄金上涨窗口,图形测算,我们看突破新高,到2600美金/盎司!标的选择自产金产量大增的公司,赤峰黄金和银泰黄金是双子星,产量快速增长,
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【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】
【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】1、收入46.2亿(YoY+68.5%),《一念逍遥》贡献主要增量、《问道》收入增长;归母净利润为14.68亿(YoY+40.3%);归母扣非净利润为12.3亿(YoY+36.2%)。4Q21实现收入11.3亿(YoY+63.5%),归母净利润2.6亿(YoY+4.5%),毛利率91.2%保持稳定。利润增速大幅低于收入增速,源于销售费用率达到38.7%(同增+25.7pct),来自《地下城堡3》《世界弹射物语》《一念逍遥(港澳台版)》等新游上线产生的推
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2022年3月景气度跟踪
【中信建投通用机械】2022年3月景气度跟踪 #2022年3月通用机械总体需求平稳。一方面,受上游成本居高不下影响,下游工业企业利润受到压制、生产经营活动预期指标走低;另一方面,贷款需求上行,工业企业产品出口交货值维持高速增长,帮助通用设备总体需求平稳。 #分板块来看,机床行业一季度新签订单同比下滑15%,但环比持续提升,头部厂商表现略好。工控、工业机器人边际增速下降,头部厂商表现略好。激光器龙头销量翻倍,销量略超预期。 #值得注意的是,一季度深圳尤其是上海疫情,长三角地区物流受阻,对设备制造业
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上海地区疫情对汽车行业影响几何?
[TF汽车].上海地区疫情对汽车行业影响几何? 总体观点: 1、整车企业受到影响最大,已进入减缓生产和部分停产阶段。我们预计上 海地区每停产-周,产量损失约4.6万台。影响原因系:①因防疫政策缺少员 工;②因生产和物流停滞,关键零部件供应受阻。 2、零部件的生产和物流陷入停滞,后续或将先波及供应链较依赖长三角地区 的主机厂。上海的零部件供应商较多,全球零部件百强企业、几乎都在上海 及周边设厂,规模较大的供应商有上千家,小微企业达2万多家。目前已受影 响的是蔚来;随着库存件的逐渐消化,或先受波及的
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该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石
【风口研报·赛道】该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注 ①该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注; ②工程设计+检测+施工+建材+绿色节能,这家“小黑马”去年四季度利润环比增长270%或预示行业复苏苗头,现为经济大省最大建工检测公司之一。 《风口研报》今日导读 1、硫酸、硫磺( 粤桂Gu份 、 铜陵有色 、 恒邦Gu份 ) :①全球硫酸近60%用于肥料,尤
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2022-04-10 17:55:58
疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命”
民生证券:疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命” 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预制菜实现中餐制造端前移,标准化规模化产业链效率将显著提升,加工深度较高,规模大的自研单品将是预制菜制造企业核心盈利点,大品类、自研能力强、多渠道的专业预制菜企业将逐渐脱颖而出。 ②当前我国预制菜市场规模2100亿,85%以上集中于B端,预计到2025年行业规模有望增长至6000亿,未来80%-90%渗透率下市场规模有望超万亿。 ③疫情催化供需两,餐饮企业纷纷发力外卖、预制
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 23:20:46
需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料
东方证券:需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】东方证券认为,科技革命和绿色革命不断萌生新业态新产业,以及“逆全球化”问题日益突出,保障矿产Zi源安全和解决关键材料“卡脖子”问题将成为我国有色钢铁新材料行业未来重点发展方向。1)有色矿产Zi源,七大有色品种需求仍将保持高增长,但供应链安全问题突出2016年11月,国务院批复通过《全国矿产Zi源规划(2016~2020年)》,将24种矿产列入战略性目录,其中12种为有色矿产。从“供
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贵州茅台
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 23:18:13
兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51
【HT化工刘威团队】兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51%兄弟科技发布业绩预告,2022年一季度扣非归母8,935.40万元–11,935.40万元,比上年同期增长:806.99%-1,111.51%,主要原因:(1)、2022年第一季度,公司“年产 20,000 吨苯二酚、31,100 吨苯二酚衍生物建设项目-一期工程”相较于上年同期,其产品产能、产量、销量和销售价格均有不同幅度的提升,项目效益逐步释放;(2)、受原材料价格上涨、物流成本提升、国家节能减排等因素影响,公
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兄弟科技
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 22:24:55
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%,天合启动TOPCON项目8GW【中信建投新能源】 HJT:4月9日,金刚HJT微晶pecvd效率量产基本实现24%以上,最高效率24.62%,实现24.5%以上显著突破。 近1个月金刚进展显著:3月12日,金刚HJT首次贯通流片;3月28日,公布非晶效率最高24.28%;4月初VHF改造微晶出片,流片微晶效率最高24.1%;4月9日,微晶效率优化,最高实现24.62%。 参考21年3月华晟HJT500MW产线,刚贯通调试时效率平均23.8%、最高
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天合光能
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 22:06:33
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稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近
【国盛有色·周观点】稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近20220410 基本金属:物流不畅、现货流通紧张支撑价格高位;稳增长提升铜铝需求预期。(1)铜:本周全球铜库存周环增2.7万吨至57.16万吨,疫情致上海仓库发货困难,国内库存积压回升。江浙地区工厂缺原料减产停工范围扩大,现货流动紧张致升贴水报价快速上调,江浙下游加工企业普遍面临运输成本攀升、原料铜价上涨压力。当前铜价处于弱消费与高现货价格的矛盾之中,预计短期物流引发的流通现货紧张局面将有效托举铜价维持高位运行;(2)铝:本
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:38:43
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脱水研报-早知道4/10
早知道: 1.今日大新闻:经济形势专家和企业家座谈会召开,政策将靠前发力并适时加力 2.题材挖掘:装修装饰、预制菜 3.海外风向:纯碱 4.解禁避雷 调研日报:浙江鼎力、东方电缆、蔚蓝锂芯 评级日报:绝味食品、中环股份、李子园 强势股脱水:黄金、索通发展、鄂尔多斯 脱水研报:电动工具、混合办公、抽水蓄能、预制菜
4月11日早知道1.pdf
0408强势股脱水1.pdf
0410调研日报1.pdf
0410评级日报1.pdf
0410脱水研报1.pdf
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2022-04-10 21:25:11
混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升
申万宏源:混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业通信部署渗透率再次提升。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:20:55
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评:22年迎来业绩估值双增事件:21年归母净利和扣非净利3.5和3.3亿元,同比+73%和77%,Q4为1.6和1.5亿元,环比+166%和182%。核心观点:磷酸铁锂订单饱满、襄阳新产能建设锰铁锂和低温铁锂新产品,预计22Q1正极量利为2.1万吨和1.4万元/吨(归母0.9),归母净利2.2亿元。??铁锂产能快速扩张,国内+海外客户持续拓展#出货: 21年出货3.05万吨,Q2/Q3/Q4分别0.28/1.22/1.55万吨,展望22年出货13万吨;#
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龙蟠科技
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 21:18:30
钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价
【东北化工】钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价,买入弹性巨大的盐湖股份 海外钾肥提价的弹性,亚钾国际表现淋漓尽致。海外钾肥价格已陆续创21世纪新高,高价市场超过1200美金/吨,判断仍有上行空间,随着欧美与俄白制裁的持续博弈,今年钾肥将在高位盘整较长时间。 当前的钾肥机会,应更重视国内缩窄海内外价差的提价。我们判断慢则春耕期后,国内钾肥市场将由生产商、大经销商进行合理高报价主导。目前国内市场价(4500元/吨)低于国际平均价格(1000美金/吨),企业出厂价更是只有3
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生猪价格小幅回落
【东北农业周观点更新】 生猪:生猪价格小幅回落,4月10日外三元生猪价格12.45元/公斤,周环比下跌1.74%。新冠疫情大面积扩散,多地出现阳性病例,民众外出、就餐意愿明显下降,对生猪需求产生较大影响。同时,部分屠宰企业因疫情停工,猪贩子收猪也减少,生猪销售难度加大。当前,新冠疫情已成为影响生猪养殖行业重大不确定因素,对生猪供需都产生重大影响。我们认为在边际成本支撑下猪价下跌空间有限,而疫情一旦得到有效控制,猪价就有望开启反弹行情。依然建议关注公司成本具有相对优势的【牧原股份】、以及自身经营出
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北大荒
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黄金炒的是滞胀
【太平洋有色新材料】最新观点 1、 黄金炒的是滞胀,目前联储释放快速加息和缩表预期,年底加到3.0%,5月开始缩表。金价在如此紧缩预期下,居然没跌反而小涨,说明市场在交易滞胀! 美债长短端收益率基本持平,濒临倒挂,市场已经在炒作衰退预期。与此同时,海外大行认为如此激进紧缩,势必造成非美和欧美,乃至全球经济衰退,美联储明年降息预期大增。在这样的背景下,金价真的是迎来黄金上涨窗口,图形测算,我们看突破新高,到2600美金/盎司!标的选择自产金产量大增的公司,赤峰黄金和银泰黄金是双子星,产量快速增长,
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立中集团
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一路向北的小韭菜
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【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】
【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】1、收入46.2亿(YoY+68.5%),《一念逍遥》贡献主要增量、《问道》收入增长;归母净利润为14.68亿(YoY+40.3%);归母扣非净利润为12.3亿(YoY+36.2%)。4Q21实现收入11.3亿(YoY+63.5%),归母净利润2.6亿(YoY+4.5%),毛利率91.2%保持稳定。利润增速大幅低于收入增速,源于销售费用率达到38.7%(同增+25.7pct),来自《地下城堡3》《世界弹射物语》《一念逍遥(港澳台版)》等新游上线产生的推
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吉比特
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一路向北的小韭菜
2022-04-10 20:16:32
2022年3月景气度跟踪
【中信建投通用机械】2022年3月景气度跟踪 #2022年3月通用机械总体需求平稳。一方面,受上游成本居高不下影响,下游工业企业利润受到压制、生产经营活动预期指标走低;另一方面,贷款需求上行,工业企业产品出口交货值维持高速增长,帮助通用设备总体需求平稳。 #分板块来看,机床行业一季度新签订单同比下滑15%,但环比持续提升,头部厂商表现略好。工控、工业机器人边际增速下降,头部厂商表现略好。激光器龙头销量翻倍,销量略超预期。 #值得注意的是,一季度深圳尤其是上海疫情,长三角地区物流受阻,对设备制造业
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秦川机床
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京华激光
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上海地区疫情对汽车行业影响几何?
[TF汽车].上海地区疫情对汽车行业影响几何? 总体观点: 1、整车企业受到影响最大,已进入减缓生产和部分停产阶段。我们预计上 海地区每停产-周,产量损失约4.6万台。影响原因系:①因防疫政策缺少员 工;②因生产和物流停滞,关键零部件供应受阻。 2、零部件的生产和物流陷入停滞,后续或将先波及供应链较依赖长三角地区 的主机厂。上海的零部件供应商较多,全球零部件百强企业、几乎都在上海 及周边设厂,规模较大的供应商有上千家,小微企业达2万多家。目前已受影 响的是蔚来;随着库存件的逐渐消化,或先受波及的
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特斯拉
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该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石
【风口研报·赛道】该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注 ①该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注; ②工程设计+检测+施工+建材+绿色节能,这家“小黑马”去年四季度利润环比增长270%或预示行业复苏苗头,现为经济大省最大建工检测公司之一。 《风口研报》今日导读 1、硫酸、硫磺( 粤桂Gu份 、 铜陵有色 、 恒邦Gu份 ) :①全球硫酸近60%用于肥料,尤
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粤桂股份
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建研院
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2022-04-10 17:55:58
疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命”
民生证券:疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命” 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预制菜实现中餐制造端前移,标准化规模化产业链效率将显著提升,加工深度较高,规模大的自研单品将是预制菜制造企业核心盈利点,大品类、自研能力强、多渠道的专业预制菜企业将逐渐脱颖而出。 ②当前我国预制菜市场规模2100亿,85%以上集中于B端,预计到2025年行业规模有望增长至6000亿,未来80%-90%渗透率下市场规模有望超万亿。 ③疫情催化供需两,餐饮企业纷纷发力外卖、预制
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需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料
东方证券:需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】东方证券认为,科技革命和绿色革命不断萌生新业态新产业,以及“逆全球化”问题日益突出,保障矿产Zi源安全和解决关键材料“卡脖子”问题将成为我国有色钢铁新材料行业未来重点发展方向。1)有色矿产Zi源,七大有色品种需求仍将保持高增长,但供应链安全问题突出2016年11月,国务院批复通过《全国矿产Zi源规划(2016~2020年)》,将24种矿产列入战略性目录,其中12种为有色矿产。从“供
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兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51
【HT化工刘威团队】兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51%兄弟科技发布业绩预告,2022年一季度扣非归母8,935.40万元–11,935.40万元,比上年同期增长:806.99%-1,111.51%,主要原因:(1)、2022年第一季度,公司“年产 20,000 吨苯二酚、31,100 吨苯二酚衍生物建设项目-一期工程”相较于上年同期,其产品产能、产量、销量和销售价格均有不同幅度的提升,项目效益逐步释放;(2)、受原材料价格上涨、物流成本提升、国家节能减排等因素影响,公
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兄弟科技
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#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%,天合启动TOPCON项目8GW【中信建投新能源】 HJT:4月9日,金刚HJT微晶pecvd效率量产基本实现24%以上,最高效率24.62%,实现24.5%以上显著突破。 近1个月金刚进展显著:3月12日,金刚HJT首次贯通流片;3月28日,公布非晶效率最高24.28%;4月初VHF改造微晶出片,流片微晶效率最高24.1%;4月9日,微晶效率优化,最高实现24.62%。 参考21年3月华晟HJT500MW产线,刚贯通调试时效率平均23.8%、最高
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天合光能
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2022-04-10 22:06:33
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稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近
【国盛有色·周观点】稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近20220410 基本金属:物流不畅、现货流通紧张支撑价格高位;稳增长提升铜铝需求预期。(1)铜:本周全球铜库存周环增2.7万吨至57.16万吨,疫情致上海仓库发货困难,国内库存积压回升。江浙地区工厂缺原料减产停工范围扩大,现货流动紧张致升贴水报价快速上调,江浙下游加工企业普遍面临运输成本攀升、原料铜价上涨压力。当前铜价处于弱消费与高现货价格的矛盾之中,预计短期物流引发的流通现货紧张局面将有效托举铜价维持高位运行;(2)铝:本
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赤峰黄金
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脱水研报-早知道4/10
早知道: 1.今日大新闻:经济形势专家和企业家座谈会召开,政策将靠前发力并适时加力 2.题材挖掘:装修装饰、预制菜 3.海外风向:纯碱 4.解禁避雷 调研日报:浙江鼎力、东方电缆、蔚蓝锂芯 评级日报:绝味食品、中环股份、李子园 强势股脱水:黄金、索通发展、鄂尔多斯 脱水研报:电动工具、混合办公、抽水蓄能、预制菜
4月11日早知道1.pdf
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混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升
申万宏源:混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业通信部署渗透率再次提升。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业
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龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评:22年迎来业绩估值双增事件:21年归母净利和扣非净利3.5和3.3亿元,同比+73%和77%,Q4为1.6和1.5亿元,环比+166%和182%。核心观点:磷酸铁锂订单饱满、襄阳新产能建设锰铁锂和低温铁锂新产品,预计22Q1正极量利为2.1万吨和1.4万元/吨(归母0.9),归母净利2.2亿元。??铁锂产能快速扩张,国内+海外客户持续拓展#出货: 21年出货3.05万吨,Q2/Q3/Q4分别0.28/1.22/1.55万吨,展望22年出货13万吨;#
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钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价
【东北化工】钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价,买入弹性巨大的盐湖股份 海外钾肥提价的弹性,亚钾国际表现淋漓尽致。海外钾肥价格已陆续创21世纪新高,高价市场超过1200美金/吨,判断仍有上行空间,随着欧美与俄白制裁的持续博弈,今年钾肥将在高位盘整较长时间。 当前的钾肥机会,应更重视国内缩窄海内外价差的提价。我们判断慢则春耕期后,国内钾肥市场将由生产商、大经销商进行合理高报价主导。目前国内市场价(4500元/吨)低于国际平均价格(1000美金/吨),企业出厂价更是只有3
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亚钾国际
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生猪价格小幅回落
【东北农业周观点更新】 生猪:生猪价格小幅回落,4月10日外三元生猪价格12.45元/公斤,周环比下跌1.74%。新冠疫情大面积扩散,多地出现阳性病例,民众外出、就餐意愿明显下降,对生猪需求产生较大影响。同时,部分屠宰企业因疫情停工,猪贩子收猪也减少,生猪销售难度加大。当前,新冠疫情已成为影响生猪养殖行业重大不确定因素,对生猪供需都产生重大影响。我们认为在边际成本支撑下猪价下跌空间有限,而疫情一旦得到有效控制,猪价就有望开启反弹行情。依然建议关注公司成本具有相对优势的【牧原股份】、以及自身经营出
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北大荒
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黄金炒的是滞胀
【太平洋有色新材料】最新观点 1、 黄金炒的是滞胀,目前联储释放快速加息和缩表预期,年底加到3.0%,5月开始缩表。金价在如此紧缩预期下,居然没跌反而小涨,说明市场在交易滞胀! 美债长短端收益率基本持平,濒临倒挂,市场已经在炒作衰退预期。与此同时,海外大行认为如此激进紧缩,势必造成非美和欧美,乃至全球经济衰退,美联储明年降息预期大增。在这样的背景下,金价真的是迎来黄金上涨窗口,图形测算,我们看突破新高,到2600美金/盎司!标的选择自产金产量大增的公司,赤峰黄金和银泰黄金是双子星,产量快速增长,
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【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】
【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】1、收入46.2亿(YoY+68.5%),《一念逍遥》贡献主要增量、《问道》收入增长;归母净利润为14.68亿(YoY+40.3%);归母扣非净利润为12.3亿(YoY+36.2%)。4Q21实现收入11.3亿(YoY+63.5%),归母净利润2.6亿(YoY+4.5%),毛利率91.2%保持稳定。利润增速大幅低于收入增速,源于销售费用率达到38.7%(同增+25.7pct),来自《地下城堡3》《世界弹射物语》《一念逍遥(港澳台版)》等新游上线产生的推
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吉比特
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2022年3月景气度跟踪
【中信建投通用机械】2022年3月景气度跟踪 #2022年3月通用机械总体需求平稳。一方面,受上游成本居高不下影响,下游工业企业利润受到压制、生产经营活动预期指标走低;另一方面,贷款需求上行,工业企业产品出口交货值维持高速增长,帮助通用设备总体需求平稳。 #分板块来看,机床行业一季度新签订单同比下滑15%,但环比持续提升,头部厂商表现略好。工控、工业机器人边际增速下降,头部厂商表现略好。激光器龙头销量翻倍,销量略超预期。 #值得注意的是,一季度深圳尤其是上海疫情,长三角地区物流受阻,对设备制造业
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京华激光
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上海地区疫情对汽车行业影响几何?
[TF汽车].上海地区疫情对汽车行业影响几何? 总体观点: 1、整车企业受到影响最大,已进入减缓生产和部分停产阶段。我们预计上 海地区每停产-周,产量损失约4.6万台。影响原因系:①因防疫政策缺少员 工;②因生产和物流停滞,关键零部件供应受阻。 2、零部件的生产和物流陷入停滞,后续或将先波及供应链较依赖长三角地区 的主机厂。上海的零部件供应商较多,全球零部件百强企业、几乎都在上海 及周边设厂,规模较大的供应商有上千家,小微企业达2万多家。目前已受影 响的是蔚来;随着库存件的逐渐消化,或先受波及的
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特斯拉
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2022-04-10 18:14:42
该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石
【风口研报·赛道】该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注 ①该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注; ②工程设计+检测+施工+建材+绿色节能,这家“小黑马”去年四季度利润环比增长270%或预示行业复苏苗头,现为经济大省最大建工检测公司之一。 《风口研报》今日导读 1、硫酸、硫磺( 粤桂Gu份 、 铜陵有色 、 恒邦Gu份 ) :①全球硫酸近60%用于肥料,尤
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粤桂股份
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建研院
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疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命”
民生证券:疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命” 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预制菜实现中餐制造端前移,标准化规模化产业链效率将显著提升,加工深度较高,规模大的自研单品将是预制菜制造企业核心盈利点,大品类、自研能力强、多渠道的专业预制菜企业将逐渐脱颖而出。 ②当前我国预制菜市场规模2100亿,85%以上集中于B端,预计到2025年行业规模有望增长至6000亿,未来80%-90%渗透率下市场规模有望超万亿。 ③疫情催化供需两,餐饮企业纷纷发力外卖、预制
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巴比食品
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味知香
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需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料
东方证券:需求持续增长,供应链“卡脖子”的七种矿产与新材料【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】东方证券认为,科技革命和绿色革命不断萌生新业态新产业,以及“逆全球化”问题日益突出,保障矿产Zi源安全和解决关键材料“卡脖子”问题将成为我国有色钢铁新材料行业未来重点发展方向。1)有色矿产Zi源,七大有色品种需求仍将保持高增长,但供应链安全问题突出2016年11月,国务院批复通过《全国矿产Zi源规划(2016~2020年)》,将24种矿产列入战略性目录,其中12种为有色矿产。从“供
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贵州茅台
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一路向北的小韭菜
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兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51
【HT化工刘威团队】兄弟科技:2022年一季度业绩同比增长807-1111.51%兄弟科技发布业绩预告,2022年一季度扣非归母8,935.40万元–11,935.40万元,比上年同期增长:806.99%-1,111.51%,主要原因:(1)、2022年第一季度,公司“年产 20,000 吨苯二酚、31,100 吨苯二酚衍生物建设项目-一期工程”相较于上年同期,其产品产能、产量、销量和销售价格均有不同幅度的提升,项目效益逐步释放;(2)、受原材料价格上涨、物流成本提升、国家节能减排等因素影响,公
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兄弟科技
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一路向北的小韭菜
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#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%
#光伏技术点评: 金刚HJT微晶效率24.62%,天合启动TOPCON项目8GW【中信建投新能源】 HJT:4月9日,金刚HJT微晶pecvd效率量产基本实现24%以上,最高效率24.62%,实现24.5%以上显著突破。 近1个月金刚进展显著:3月12日,金刚HJT首次贯通流片;3月28日,公布非晶效率最高24.28%;4月初VHF改造微晶出片,流片微晶效率最高24.1%;4月9日,微晶效率优化,最高实现24.62%。 参考21年3月华晟HJT500MW产线,刚贯通调试时效率平均23.8%、最高
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天合光能
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稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近
【国盛有色·周观点】稳增长提升铜铝需求预期,二季度锂盐刚需补库渐行渐近20220410 基本金属:物流不畅、现货流通紧张支撑价格高位;稳增长提升铜铝需求预期。(1)铜:本周全球铜库存周环增2.7万吨至57.16万吨,疫情致上海仓库发货困难,国内库存积压回升。江浙地区工厂缺原料减产停工范围扩大,现货流动紧张致升贴水报价快速上调,江浙下游加工企业普遍面临运输成本攀升、原料铜价上涨压力。当前铜价处于弱消费与高现货价格的矛盾之中,预计短期物流引发的流通现货紧张局面将有效托举铜价维持高位运行;(2)铝:本
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赤峰黄金
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一路向北的小韭菜
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脱水研报-早知道4/10
早知道: 1.今日大新闻:经济形势专家和企业家座谈会召开,政策将靠前发力并适时加力 2.题材挖掘:装修装饰、预制菜 3.海外风向:纯碱 4.解禁避雷 调研日报:浙江鼎力、东方电缆、蔚蓝锂芯 评级日报:绝味食品、中环股份、李子园 强势股脱水:黄金、索通发展、鄂尔多斯 脱水研报:电动工具、混合办公、抽水蓄能、预制菜
4月11日早知道1.pdf
0408强势股脱水1.pdf
0410调研日报1.pdf
0410评级日报1.pdf
0410脱水研报1.pdf
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混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升
申万宏源:混合办公模式开始启用,将推动企业通信渗透率再次提升 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业通信部署渗透率再次提升。 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策。】 申万宏源研报指出,疫情不是短暂的改变了行业模式,而是带来了办公模式的全新转变。混合办公模式已在海外得到明显推广,国内也有公司开始启用,将推动企业
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龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评
龙蟠科技21年报&襄阳10万吨新产能规划点评:22年迎来业绩估值双增事件:21年归母净利和扣非净利3.5和3.3亿元,同比+73%和77%,Q4为1.6和1.5亿元,环比+166%和182%。核心观点:磷酸铁锂订单饱满、襄阳新产能建设锰铁锂和低温铁锂新产品,预计22Q1正极量利为2.1万吨和1.4万元/吨(归母0.9),归母净利2.2亿元。??铁锂产能快速扩张,国内+海外客户持续拓展#出货: 21年出货3.05万吨,Q2/Q3/Q4分别0.28/1.22/1.55万吨,展望22年出货13万吨;#
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钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价
【东北化工】钾肥更新:从亚钾到盐湖,海外提价后,新一轮机会将切换到国内提价,买入弹性巨大的盐湖股份 海外钾肥提价的弹性,亚钾国际表现淋漓尽致。海外钾肥价格已陆续创21世纪新高,高价市场超过1200美金/吨,判断仍有上行空间,随着欧美与俄白制裁的持续博弈,今年钾肥将在高位盘整较长时间。 当前的钾肥机会,应更重视国内缩窄海内外价差的提价。我们判断慢则春耕期后,国内钾肥市场将由生产商、大经销商进行合理高报价主导。目前国内市场价(4500元/吨)低于国际平均价格(1000美金/吨),企业出厂价更是只有3
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亚钾国际
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生猪价格小幅回落
【东北农业周观点更新】 生猪:生猪价格小幅回落,4月10日外三元生猪价格12.45元/公斤,周环比下跌1.74%。新冠疫情大面积扩散,多地出现阳性病例,民众外出、就餐意愿明显下降,对生猪需求产生较大影响。同时,部分屠宰企业因疫情停工,猪贩子收猪也减少,生猪销售难度加大。当前,新冠疫情已成为影响生猪养殖行业重大不确定因素,对生猪供需都产生重大影响。我们认为在边际成本支撑下猪价下跌空间有限,而疫情一旦得到有效控制,猪价就有望开启反弹行情。依然建议关注公司成本具有相对优势的【牧原股份】、以及自身经营出
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北大荒
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黄金炒的是滞胀
【太平洋有色新材料】最新观点 1、 黄金炒的是滞胀,目前联储释放快速加息和缩表预期,年底加到3.0%,5月开始缩表。金价在如此紧缩预期下,居然没跌反而小涨,说明市场在交易滞胀! 美债长短端收益率基本持平,濒临倒挂,市场已经在炒作衰退预期。与此同时,海外大行认为如此激进紧缩,势必造成非美和欧美,乃至全球经济衰退,美联储明年降息预期大增。在这样的背景下,金价真的是迎来黄金上涨窗口,图形测算,我们看突破新高,到2600美金/盎司!标的选择自产金产量大增的公司,赤峰黄金和银泰黄金是双子星,产量快速增长,
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立中集团
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【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】
【吉比特】2021年报速览【建投传媒互联网】1、收入46.2亿(YoY+68.5%),《一念逍遥》贡献主要增量、《问道》收入增长;归母净利润为14.68亿(YoY+40.3%);归母扣非净利润为12.3亿(YoY+36.2%)。4Q21实现收入11.3亿(YoY+63.5%),归母净利润2.6亿(YoY+4.5%),毛利率91.2%保持稳定。利润增速大幅低于收入增速,源于销售费用率达到38.7%(同增+25.7pct),来自《地下城堡3》《世界弹射物语》《一念逍遥(港澳台版)》等新游上线产生的推
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吉比特
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2022年3月景气度跟踪
【中信建投通用机械】2022年3月景气度跟踪 #2022年3月通用机械总体需求平稳。一方面,受上游成本居高不下影响,下游工业企业利润受到压制、生产经营活动预期指标走低;另一方面,贷款需求上行,工业企业产品出口交货值维持高速增长,帮助通用设备总体需求平稳。 #分板块来看,机床行业一季度新签订单同比下滑15%,但环比持续提升,头部厂商表现略好。工控、工业机器人边际增速下降,头部厂商表现略好。激光器龙头销量翻倍,销量略超预期。 #值得注意的是,一季度深圳尤其是上海疫情,长三角地区物流受阻,对设备制造业
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京华激光
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上海地区疫情对汽车行业影响几何?
[TF汽车].上海地区疫情对汽车行业影响几何? 总体观点: 1、整车企业受到影响最大,已进入减缓生产和部分停产阶段。我们预计上 海地区每停产-周,产量损失约4.6万台。影响原因系:①因防疫政策缺少员 工;②因生产和物流停滞,关键零部件供应受阻。 2、零部件的生产和物流陷入停滞,后续或将先波及供应链较依赖长三角地区 的主机厂。上海的零部件供应商较多,全球零部件百强企业、几乎都在上海 及周边设厂,规模较大的供应商有上千家,小微企业达2万多家。目前已受影 响的是蔚来;随着库存件的逐渐消化,或先受波及的
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特斯拉
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该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石
【风口研报·赛道】该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注 ①该化肥上游资源品短缺程度不输磷矿石、库存创3年新低+年初至今涨价近50%,这几家资源保供+低估值公司值得关注; ②工程设计+检测+施工+建材+绿色节能,这家“小黑马”去年四季度利润环比增长270%或预示行业复苏苗头,现为经济大省最大建工检测公司之一。 《风口研报》今日导读 1、硫酸、硫磺( 粤桂Gu份 、 铜陵有色 、 恒邦Gu份 ) :①全球硫酸近60%用于肥料,尤
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粤桂股份
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疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命”
民生证券:疫情期间大放光彩,预制菜成为中式餐饮的“工业革命” 【本文来自持牌证券机构,不代表平台观点,请独立判断和决策】 ①预制菜实现中餐制造端前移,标准化规模化产业链效率将显著提升,加工深度较高,规模大的自研单品将是预制菜制造企业核心盈利点,大品类、自研能力强、多渠道的专业预制菜企业将逐渐脱颖而出。 ②当前我国预制菜市场规模2100亿,85%以上集中于B端,预计到2025年行业规模有望增长至6000亿,未来80%-90%渗透率下市场规模有望超万亿。 ③疫情催化供需两,餐饮企业纷纷发力外卖、预制
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