投研掘地蜂用户主页-原创-韭研公社

异动

登录注册

投研掘地蜂

不预设立场，仅为投研信息搬运工，仅供参考。据此操作后果自负。

个人资料

投研掘地蜂

2022-12-28 09:16:11

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无虞 ■Arauco2023年1月报价针叶浆银星920$/吨，较上轮报价下调20$/吨；Arauco的MAPA项目（156wt阔叶浆）原本计划12月投产，因为进度问题，目前预计23年1月投产。 ■本周观点我们提出Arauco投产或延期，无碍纸企盈利剪刀差http://t.cn/A6KmSemu。本次Arauco降价是继Suzano本月下调桉木浆报价40美元至820美元/吨后又一大浆企下调报价；或系明年行业扩产

S
仙鹤股份
S
博汇纸业
S
华旺科技
S
五洲特纸

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 08:45:38

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

有道云笔记

S
芒果超媒

1

1

1

3.30
投研掘地蜂

2022-12-28 08:44:45

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善今天，安路科技于 ICCAD大会发布车规级小容量FPGA产品，公司600k产品也即将流片完成，公司产品矩阵不断完善，持续看好。 #新品密集发布，产品矩阵不断完善 ➡新品发布节奏：12月初新品发布会发布三款28nm凤凰系列50-200k新品：PH1A60、PH1A90、PH1A180；12月27日 ICCAD大会发布车规级小容量产品；1xnm 600k产品年底流片完成；明年推进1kk产品研发+发布28nm FPSoC新品+100k车规级产

S
安路科技

1

0

1

2.46
投研掘地蜂

2022-12-28 08:43:53

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析 1、公司公告拟投资不超过5亿元建设四川宜宾锂电结构件三期项目，项目建设周期预计约24个月，项目生产动力电池壳体和盖板，规划产能6000万套/年，达产后年产值约12亿元。 2、我们认为本次结构件四川宜宾三期项目建设主要为了更好的匹配宜宾附近电池客户快速扩张的产能，进一步突出公司的产能规模和布局优势。公司目前共有10多个国内基地+3个欧洲基地，预估合计规划产值超过300亿元。今年以来产能加快建设释放，预计今年、明年产值持续快速增长，并且23年开始海外基地有望开

S
科达利

0

0

0

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:42:41

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20221227）今日仙乐及保健品大涨，我们认为主要有以下三方面原因： 🎯原因一：近期保健品销售受到放开后全民免疫保健需求提振，受昨晚新冠管控降级为“乙类乙管”利好催化，今日保健品大涨。同时全面看好大众品中可选消费需求的边际改善。 🎯原因二：仙乐昨天公告股东大会审议通过BF美国工厂收购方案，预计1月份完成交割。 🎯原因三：销售表现亮眼，我们预计11月单月收入增速30%，预计1-11月持平略增。（1）预计

S
仙乐健康

1

1

1

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:41:52

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点 💡【宏观】美元变局与市场机会(钱伟) → 2023年，强美元的结束，本质上意味着最艰难的宏观环境逐渐过去，经济周期上行的预期有望重启 → 各类资产或多或少可以开始找到一些维度的利好，修复行情可以多一些期待，尤其是低估值的品种 💡【电新】新能源板块更新(朱玥) → 新能源板块在2023年有明显的超额收益机会，更重要的是优选环节 → 当前这种局面伴随着上游原材料产能释放，成本端步入下行周期，瓶颈逐步打开 → 行业主要矛盾从“紧缺”转移到“格局”，

S
芒果超媒
S
仙鹤股份

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 07:58:06

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为 ⭐中长期市场一直在稳步推进，国家到地方均在不断完善交易体系，建设方向不变：国家自2016年起就针对中长期提出了规划，并在随后年份不断完善机制。目前各省也均在不断完善中长期市场的交易体系，参与主体数量、交易电量均在大幅增长，且未来仍将保持这一趋势； ⭐由市场调节用电需求成为建设目标：随着电力结构的变化，解决电力供需已经成为当下主要建设重点。电力部门希望用市场价格的机制来调节电力的供需，推进电力市场解决来的源随荷动向源荷互动的转变，这就给

S
国能日新

2

1

2

2.90
投研掘地蜂

2022-12-27 17:11:12

东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储

【东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储！ [太阳]#降价自上周开始加速、预计硅料第一步在15-20万区间、23年均价10-15万/吨。自硅料首次降价（11.23日）以来，硅料/硅片/电池/组件单瓦降价0.12/0.24/0.20/0.06元，上周加速明显。硅料均价降至25.5万元/吨，折算0.63元/W；182硅片降至5.5元/片，折算0.72元/W，182电池降至1.15元/W，双玻组件降至1.93元/W。此轮降价，硅片率先大幅下降，带动硅料大降，当前硅料实际

S
福斯特
S
通威股份
S
高测股份

4

1

3

10.41
投研掘地蜂

2022-12-27 12:44:20

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评 ⚡️事件：26日国务院联防联控小组发文自23年1月8日起将新冠调整为“乙类乙管”，针对入境人员，凭48小时核酸阴性结果即可入境，无需全员核酸检测和集中隔离，入境政策大幅优化。 [庆祝]点评：（1）本次调整优化将进一步放松对人员流动的限制，尤其是入境政策的大幅调整优化，将驱动出入境市场的快速复苏，完成防疫政策优化的最后一块拼图。直接利好机场、跨境航空、出入境会展、出境游等细分行业；（2）出入境逐渐放开，催化市内店免税政策的加速出台。23年重点在于拉动内需，建设

S
中国中免
S
王府井

2

2

1

0.82
投研掘地蜂

2022-12-27 12:43:15

【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上

🎈【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上 [太阳]煤电设备业务：在保障电力供应稳定的大背景下，煤电作为兜底保供电源的重要性不容忽视。根据国家发改委规划，预计2022-2024年间每年煤电新开工规模不低于80GW，保守按主机设备投资额为720元/kW和东方电气市占率为35%计算，公司每年煤电设备订单量将不低于200亿元。考虑到煤电设备1年到1年半的订单交付周期，其收入将在2023年底到2024年开始逐步体现。 [太阳]燃气轮机业务：燃气发电作为兼具能源保供与调峰作

S
东方电气

0

1

3

5.70
投研掘地蜂

2022-12-27 12:42:25

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评：

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评： [太阳]1）中海油服：前期高油价对油服的滞后效应加速兑现，公司平台使用率提升至 85%，复苏势头强劲，而随着沙特阿美140亿新合同等执行，日费率在明年初改善预期非常强烈，公司2023年业绩有望突破50亿（深度报告链接：http://b5w.cn/7VR2Y） [太阳]2）海油工程：公司传统工程业务受益于油服板块的持续复苏，而LNG模块业务持续受益于全球LNG需求提升，2022H1国内外新签订合同额同比增长118%，双轮驱动带动业绩大涨 [太阳]3）

S
中海油服
S
海油工程

1

1

1

7.00
投研掘地蜂

2022-12-26 23:05:26

【光伏行业跟踪点评】

【光伏行业跟踪点评】 [红包]今日光伏行业强势反弹，主要原因系上游硅料硅片降价幅度超预期，下游装机需求或将快速迎来拐点，引发市场抢跑。根据市场调研了解，目前产业链价格仍处在激烈的博弈阶段，预计本周产业链价格还会持续下调，建议持续关注光伏产业链需求反弹情况。 [太阳]硅料：当前硅料供给快速提升，硅料库存量接近6-7万吨（24-28GW），硅料供需格局彻底反转，上周硅料成交价格维持在220-250元/kg，目前硅料主流成交价格已经来到200-220元/kg左右，相较于今年最高价格，跌幅达到27.9%

S
海优新材
S
晶澳科技
S
上能电气
S
意华股份

1

0

1

9.65
投研掘地蜂

2022-12-26 22:19:56

西部电新:底部位置推荐新风光

🔥风光大基地项目启动在即，SVG业务有望加速成长。公司SVG产品是风电、光伏集中式电站并网标配，上半年收入增速33%。硅料价格已经迎来拐点，近期产业链价格大幅下行，电池价格由高点1.35元/W回落至1.15元/W，足以支撑1.80元/W组件价格，受抑制的光伏地面电站需求明年将大规模启动。 SVG业务增长有望加速！ 📈SVG迎来增量市场，盈利能力有望触底回升。公司SVG产品过去大部分用于集中式风电光伏电站，近年来受市场竞争加剧影响，毛利率有所下降。但随着工商业分布式及整县推进的发展，小容量SV

S
新风光

3

1

1

6.50
投研掘地蜂

2022-12-26 22:17:56

西南电新:京泉华推荐

[玫瑰]下游新能源行业高景气，增量需求带来供应紧张。公司目前营收中新能源产品（光伏、储能、新能车、充电桩）占比已超60%，根据我们测算，2022年磁性元器件在光伏逆变器/储能PCS/新能源汽车/充电桩变压器的市场空间分别约为52/11/37/25亿元，2022-2024年CAGR有望分别达43%/35%/33%/35%。每年新增需求约40亿元，行业新增产能有限，未来可能出现供需紧张。 [玫瑰]新产能投产，股权激励落地，近两年营收有望高速增长。公司盐城、河源新基地已经投产，突破产能瓶颈，未来产值空

S
京泉华

1

0

1

1.25
投研掘地蜂

2022-12-26 20:15:17

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！ ⭐操作系统&数据库峰会即将召开，有望成为信创行情催化剂。12月28日至29日，欧拉操作系统峰会及高斯数据库峰会即将召开，峰会将汇集政府监管部门、开源软件社区代表、商业软件发行商、金融/电信等核心下游客户的全产业链力量，共同研讨欧拉及高斯最新的技术迭代特性及商业化进程，以加快实现高水平的科技自立自强，同时也有望再次提振市场对信创板块的关注度，成为信创行情催化剂。 ⭐头部基础软件厂商积极参与欧拉及高斯生态建设，深度受益于信创推进。

S
金山办公
S
海量数据
S
太极股份
S
神州数码
S
中国软件

2

2

3

8.42

前往

页

投研掘地蜂

2022-12-28 09:16:11

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无虞 ■Arauco2023年1月报价针叶浆银星920$/吨，较上轮报价下调20$/吨；Arauco的MAPA项目（156wt阔叶浆）原本计划12月投产，因为进度问题，目前预计23年1月投产。 ■本周观点我们提出Arauco投产或延期，无碍纸企盈利剪刀差http://t.cn/A6KmSemu。本次Arauco降价是继Suzano本月下调桉木浆报价40美元至820美元/吨后又一大浆企下调报价；或系明年行业扩产

S
仙鹤股份
S
博汇纸业
S
华旺科技
S
五洲特纸

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 08:45:38

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

有道云笔记

S
芒果超媒

1

1

1

3.30
投研掘地蜂

2022-12-28 08:44:45

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善今天，安路科技于 ICCAD大会发布车规级小容量FPGA产品，公司600k产品也即将流片完成，公司产品矩阵不断完善，持续看好。 #新品密集发布，产品矩阵不断完善 ➡新品发布节奏：12月初新品发布会发布三款28nm凤凰系列50-200k新品：PH1A60、PH1A90、PH1A180；12月27日 ICCAD大会发布车规级小容量产品；1xnm 600k产品年底流片完成；明年推进1kk产品研发+发布28nm FPSoC新品+100k车规级产

S
安路科技

1

0

1

2.46
投研掘地蜂

2022-12-28 08:43:53

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析 1、公司公告拟投资不超过5亿元建设四川宜宾锂电结构件三期项目，项目建设周期预计约24个月，项目生产动力电池壳体和盖板，规划产能6000万套/年，达产后年产值约12亿元。 2、我们认为本次结构件四川宜宾三期项目建设主要为了更好的匹配宜宾附近电池客户快速扩张的产能，进一步突出公司的产能规模和布局优势。公司目前共有10多个国内基地+3个欧洲基地，预估合计规划产值超过300亿元。今年以来产能加快建设释放，预计今年、明年产值持续快速增长，并且23年开始海外基地有望开

S
科达利

0

0

0

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:42:41

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20221227）今日仙乐及保健品大涨，我们认为主要有以下三方面原因： 🎯原因一：近期保健品销售受到放开后全民免疫保健需求提振，受昨晚新冠管控降级为“乙类乙管”利好催化，今日保健品大涨。同时全面看好大众品中可选消费需求的边际改善。 🎯原因二：仙乐昨天公告股东大会审议通过BF美国工厂收购方案，预计1月份完成交割。 🎯原因三：销售表现亮眼，我们预计11月单月收入增速30%，预计1-11月持平略增。（1）预计

S
仙乐健康

1

1

1

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:41:52

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点 💡【宏观】美元变局与市场机会(钱伟) → 2023年，强美元的结束，本质上意味着最艰难的宏观环境逐渐过去，经济周期上行的预期有望重启 → 各类资产或多或少可以开始找到一些维度的利好，修复行情可以多一些期待，尤其是低估值的品种 💡【电新】新能源板块更新(朱玥) → 新能源板块在2023年有明显的超额收益机会，更重要的是优选环节 → 当前这种局面伴随着上游原材料产能释放，成本端步入下行周期，瓶颈逐步打开 → 行业主要矛盾从“紧缺”转移到“格局”，

S
芒果超媒
S
仙鹤股份

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 07:58:06

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为 ⭐中长期市场一直在稳步推进，国家到地方均在不断完善交易体系，建设方向不变：国家自2016年起就针对中长期提出了规划，并在随后年份不断完善机制。目前各省也均在不断完善中长期市场的交易体系，参与主体数量、交易电量均在大幅增长，且未来仍将保持这一趋势； ⭐由市场调节用电需求成为建设目标：随着电力结构的变化，解决电力供需已经成为当下主要建设重点。电力部门希望用市场价格的机制来调节电力的供需，推进电力市场解决来的源随荷动向源荷互动的转变，这就给

S
国能日新

2

1

2

2.90
投研掘地蜂

2022-12-27 17:11:12

东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储

【东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储！ [太阳]#降价自上周开始加速、预计硅料第一步在15-20万区间、23年均价10-15万/吨。自硅料首次降价（11.23日）以来，硅料/硅片/电池/组件单瓦降价0.12/0.24/0.20/0.06元，上周加速明显。硅料均价降至25.5万元/吨，折算0.63元/W；182硅片降至5.5元/片，折算0.72元/W，182电池降至1.15元/W，双玻组件降至1.93元/W。此轮降价，硅片率先大幅下降，带动硅料大降，当前硅料实际

S
福斯特
S
通威股份
S
高测股份

4

1

3

10.41
投研掘地蜂

2022-12-27 12:44:20

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评 ⚡️事件：26日国务院联防联控小组发文自23年1月8日起将新冠调整为“乙类乙管”，针对入境人员，凭48小时核酸阴性结果即可入境，无需全员核酸检测和集中隔离，入境政策大幅优化。 [庆祝]点评：（1）本次调整优化将进一步放松对人员流动的限制，尤其是入境政策的大幅调整优化，将驱动出入境市场的快速复苏，完成防疫政策优化的最后一块拼图。直接利好机场、跨境航空、出入境会展、出境游等细分行业；（2）出入境逐渐放开，催化市内店免税政策的加速出台。23年重点在于拉动内需，建设

S
中国中免
S
王府井

2

2

1

0.82
投研掘地蜂

2022-12-27 12:43:15

【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上

🎈【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上 [太阳]煤电设备业务：在保障电力供应稳定的大背景下，煤电作为兜底保供电源的重要性不容忽视。根据国家发改委规划，预计2022-2024年间每年煤电新开工规模不低于80GW，保守按主机设备投资额为720元/kW和东方电气市占率为35%计算，公司每年煤电设备订单量将不低于200亿元。考虑到煤电设备1年到1年半的订单交付周期，其收入将在2023年底到2024年开始逐步体现。 [太阳]燃气轮机业务：燃气发电作为兼具能源保供与调峰作

S
东方电气

0

1

3

5.70
投研掘地蜂

2022-12-27 12:42:25

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评：

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评： [太阳]1）中海油服：前期高油价对油服的滞后效应加速兑现，公司平台使用率提升至 85%，复苏势头强劲，而随着沙特阿美140亿新合同等执行，日费率在明年初改善预期非常强烈，公司2023年业绩有望突破50亿（深度报告链接：http://b5w.cn/7VR2Y） [太阳]2）海油工程：公司传统工程业务受益于油服板块的持续复苏，而LNG模块业务持续受益于全球LNG需求提升，2022H1国内外新签订合同额同比增长118%，双轮驱动带动业绩大涨 [太阳]3）

S
中海油服
S
海油工程

1

1

1

7.00
投研掘地蜂

2022-12-26 23:05:26

【光伏行业跟踪点评】

【光伏行业跟踪点评】 [红包]今日光伏行业强势反弹，主要原因系上游硅料硅片降价幅度超预期，下游装机需求或将快速迎来拐点，引发市场抢跑。根据市场调研了解，目前产业链价格仍处在激烈的博弈阶段，预计本周产业链价格还会持续下调，建议持续关注光伏产业链需求反弹情况。 [太阳]硅料：当前硅料供给快速提升，硅料库存量接近6-7万吨（24-28GW），硅料供需格局彻底反转，上周硅料成交价格维持在220-250元/kg，目前硅料主流成交价格已经来到200-220元/kg左右，相较于今年最高价格，跌幅达到27.9%

S
海优新材
S
晶澳科技
S
上能电气
S
意华股份

1

0

1

9.65
投研掘地蜂

2022-12-26 22:19:56

西部电新:底部位置推荐新风光

🔥风光大基地项目启动在即，SVG业务有望加速成长。公司SVG产品是风电、光伏集中式电站并网标配，上半年收入增速33%。硅料价格已经迎来拐点，近期产业链价格大幅下行，电池价格由高点1.35元/W回落至1.15元/W，足以支撑1.80元/W组件价格，受抑制的光伏地面电站需求明年将大规模启动。 SVG业务增长有望加速！ 📈SVG迎来增量市场，盈利能力有望触底回升。公司SVG产品过去大部分用于集中式风电光伏电站，近年来受市场竞争加剧影响，毛利率有所下降。但随着工商业分布式及整县推进的发展，小容量SV

S
新风光

3

1

1

6.50
投研掘地蜂

2022-12-26 22:17:56

西南电新:京泉华推荐

[玫瑰]下游新能源行业高景气，增量需求带来供应紧张。公司目前营收中新能源产品（光伏、储能、新能车、充电桩）占比已超60%，根据我们测算，2022年磁性元器件在光伏逆变器/储能PCS/新能源汽车/充电桩变压器的市场空间分别约为52/11/37/25亿元，2022-2024年CAGR有望分别达43%/35%/33%/35%。每年新增需求约40亿元，行业新增产能有限，未来可能出现供需紧张。 [玫瑰]新产能投产，股权激励落地，近两年营收有望高速增长。公司盐城、河源新基地已经投产，突破产能瓶颈，未来产值空

S
京泉华

1

0

1

1.25
投研掘地蜂

2022-12-26 20:15:17

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！ ⭐操作系统&数据库峰会即将召开，有望成为信创行情催化剂。12月28日至29日，欧拉操作系统峰会及高斯数据库峰会即将召开，峰会将汇集政府监管部门、开源软件社区代表、商业软件发行商、金融/电信等核心下游客户的全产业链力量，共同研讨欧拉及高斯最新的技术迭代特性及商业化进程，以加快实现高水平的科技自立自强，同时也有望再次提振市场对信创板块的关注度，成为信创行情催化剂。 ⭐头部基础软件厂商积极参与欧拉及高斯生态建设，深度受益于信创推进。

S
金山办公
S
海量数据
S
太极股份
S
神州数码
S
中国软件

2

2

3

8.42

前往

页

投研掘地蜂

2022-12-28 09:16:11

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无虞 ■Arauco2023年1月报价针叶浆银星920$/吨，较上轮报价下调20$/吨；Arauco的MAPA项目（156wt阔叶浆）原本计划12月投产，因为进度问题，目前预计23年1月投产。 ■本周观点我们提出Arauco投产或延期，无碍纸企盈利剪刀差http://t.cn/A6KmSemu。本次Arauco降价是继Suzano本月下调桉木浆报价40美元至820美元/吨后又一大浆企下调报价；或系明年行业扩产

S
仙鹤股份
S
博汇纸业
S
华旺科技
S
五洲特纸

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 08:45:38

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

有道云笔记

S
芒果超媒

1

1

1

3.30
投研掘地蜂

2022-12-28 08:44:45

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善今天，安路科技于 ICCAD大会发布车规级小容量FPGA产品，公司600k产品也即将流片完成，公司产品矩阵不断完善，持续看好。 #新品密集发布，产品矩阵不断完善 ➡新品发布节奏：12月初新品发布会发布三款28nm凤凰系列50-200k新品：PH1A60、PH1A90、PH1A180；12月27日 ICCAD大会发布车规级小容量产品；1xnm 600k产品年底流片完成；明年推进1kk产品研发+发布28nm FPSoC新品+100k车规级产

S
安路科技

1

0

1

2.46
投研掘地蜂

2022-12-28 08:43:53

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析 1、公司公告拟投资不超过5亿元建设四川宜宾锂电结构件三期项目，项目建设周期预计约24个月，项目生产动力电池壳体和盖板，规划产能6000万套/年，达产后年产值约12亿元。 2、我们认为本次结构件四川宜宾三期项目建设主要为了更好的匹配宜宾附近电池客户快速扩张的产能，进一步突出公司的产能规模和布局优势。公司目前共有10多个国内基地+3个欧洲基地，预估合计规划产值超过300亿元。今年以来产能加快建设释放，预计今年、明年产值持续快速增长，并且23年开始海外基地有望开

S
科达利

0

0

0

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:42:41

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20221227）今日仙乐及保健品大涨，我们认为主要有以下三方面原因： 🎯原因一：近期保健品销售受到放开后全民免疫保健需求提振，受昨晚新冠管控降级为“乙类乙管”利好催化，今日保健品大涨。同时全面看好大众品中可选消费需求的边际改善。 🎯原因二：仙乐昨天公告股东大会审议通过BF美国工厂收购方案，预计1月份完成交割。 🎯原因三：销售表现亮眼，我们预计11月单月收入增速30%，预计1-11月持平略增。（1）预计

S
仙乐健康

1

1

1

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:41:52

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点 💡【宏观】美元变局与市场机会(钱伟) → 2023年，强美元的结束，本质上意味着最艰难的宏观环境逐渐过去，经济周期上行的预期有望重启 → 各类资产或多或少可以开始找到一些维度的利好，修复行情可以多一些期待，尤其是低估值的品种 💡【电新】新能源板块更新(朱玥) → 新能源板块在2023年有明显的超额收益机会，更重要的是优选环节 → 当前这种局面伴随着上游原材料产能释放，成本端步入下行周期，瓶颈逐步打开 → 行业主要矛盾从“紧缺”转移到“格局”，

S
芒果超媒
S
仙鹤股份

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 07:58:06

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为 ⭐中长期市场一直在稳步推进，国家到地方均在不断完善交易体系，建设方向不变：国家自2016年起就针对中长期提出了规划，并在随后年份不断完善机制。目前各省也均在不断完善中长期市场的交易体系，参与主体数量、交易电量均在大幅增长，且未来仍将保持这一趋势； ⭐由市场调节用电需求成为建设目标：随着电力结构的变化，解决电力供需已经成为当下主要建设重点。电力部门希望用市场价格的机制来调节电力的供需，推进电力市场解决来的源随荷动向源荷互动的转变，这就给

S
国能日新

2

1

2

2.90
投研掘地蜂

2022-12-27 17:11:12

东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储

【东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储！ [太阳]#降价自上周开始加速、预计硅料第一步在15-20万区间、23年均价10-15万/吨。自硅料首次降价（11.23日）以来，硅料/硅片/电池/组件单瓦降价0.12/0.24/0.20/0.06元，上周加速明显。硅料均价降至25.5万元/吨，折算0.63元/W；182硅片降至5.5元/片，折算0.72元/W，182电池降至1.15元/W，双玻组件降至1.93元/W。此轮降价，硅片率先大幅下降，带动硅料大降，当前硅料实际

S
福斯特
S
通威股份
S
高测股份

4

1

3

10.41
投研掘地蜂

2022-12-27 12:44:20

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评 ⚡️事件：26日国务院联防联控小组发文自23年1月8日起将新冠调整为“乙类乙管”，针对入境人员，凭48小时核酸阴性结果即可入境，无需全员核酸检测和集中隔离，入境政策大幅优化。 [庆祝]点评：（1）本次调整优化将进一步放松对人员流动的限制，尤其是入境政策的大幅调整优化，将驱动出入境市场的快速复苏，完成防疫政策优化的最后一块拼图。直接利好机场、跨境航空、出入境会展、出境游等细分行业；（2）出入境逐渐放开，催化市内店免税政策的加速出台。23年重点在于拉动内需，建设

S
中国中免
S
王府井

2

2

1

0.82
投研掘地蜂

2022-12-27 12:43:15

【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上

🎈【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上 [太阳]煤电设备业务：在保障电力供应稳定的大背景下，煤电作为兜底保供电源的重要性不容忽视。根据国家发改委规划，预计2022-2024年间每年煤电新开工规模不低于80GW，保守按主机设备投资额为720元/kW和东方电气市占率为35%计算，公司每年煤电设备订单量将不低于200亿元。考虑到煤电设备1年到1年半的订单交付周期，其收入将在2023年底到2024年开始逐步体现。 [太阳]燃气轮机业务：燃气发电作为兼具能源保供与调峰作

S
东方电气

0

1

3

5.70
投研掘地蜂

2022-12-27 12:42:25

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评：

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评： [太阳]1）中海油服：前期高油价对油服的滞后效应加速兑现，公司平台使用率提升至 85%，复苏势头强劲，而随着沙特阿美140亿新合同等执行，日费率在明年初改善预期非常强烈，公司2023年业绩有望突破50亿（深度报告链接：http://b5w.cn/7VR2Y） [太阳]2）海油工程：公司传统工程业务受益于油服板块的持续复苏，而LNG模块业务持续受益于全球LNG需求提升，2022H1国内外新签订合同额同比增长118%，双轮驱动带动业绩大涨 [太阳]3）

S
中海油服
S
海油工程

1

1

1

7.00
投研掘地蜂

2022-12-26 23:05:26

【光伏行业跟踪点评】

【光伏行业跟踪点评】 [红包]今日光伏行业强势反弹，主要原因系上游硅料硅片降价幅度超预期，下游装机需求或将快速迎来拐点，引发市场抢跑。根据市场调研了解，目前产业链价格仍处在激烈的博弈阶段，预计本周产业链价格还会持续下调，建议持续关注光伏产业链需求反弹情况。 [太阳]硅料：当前硅料供给快速提升，硅料库存量接近6-7万吨（24-28GW），硅料供需格局彻底反转，上周硅料成交价格维持在220-250元/kg，目前硅料主流成交价格已经来到200-220元/kg左右，相较于今年最高价格，跌幅达到27.9%

S
海优新材
S
晶澳科技
S
上能电气
S
意华股份

1

0

1

9.65
投研掘地蜂

2022-12-26 22:19:56

西部电新:底部位置推荐新风光

🔥风光大基地项目启动在即，SVG业务有望加速成长。公司SVG产品是风电、光伏集中式电站并网标配，上半年收入增速33%。硅料价格已经迎来拐点，近期产业链价格大幅下行，电池价格由高点1.35元/W回落至1.15元/W，足以支撑1.80元/W组件价格，受抑制的光伏地面电站需求明年将大规模启动。 SVG业务增长有望加速！ 📈SVG迎来增量市场，盈利能力有望触底回升。公司SVG产品过去大部分用于集中式风电光伏电站，近年来受市场竞争加剧影响，毛利率有所下降。但随着工商业分布式及整县推进的发展，小容量SV

S
新风光

3

1

1

6.50
投研掘地蜂

2022-12-26 22:17:56

西南电新:京泉华推荐

[玫瑰]下游新能源行业高景气，增量需求带来供应紧张。公司目前营收中新能源产品（光伏、储能、新能车、充电桩）占比已超60%，根据我们测算，2022年磁性元器件在光伏逆变器/储能PCS/新能源汽车/充电桩变压器的市场空间分别约为52/11/37/25亿元，2022-2024年CAGR有望分别达43%/35%/33%/35%。每年新增需求约40亿元，行业新增产能有限，未来可能出现供需紧张。 [玫瑰]新产能投产，股权激励落地，近两年营收有望高速增长。公司盐城、河源新基地已经投产，突破产能瓶颈，未来产值空

S
京泉华

1

0

1

1.25
投研掘地蜂

2022-12-26 20:15:17

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！ ⭐操作系统&数据库峰会即将召开，有望成为信创行情催化剂。12月28日至29日，欧拉操作系统峰会及高斯数据库峰会即将召开，峰会将汇集政府监管部门、开源软件社区代表、商业软件发行商、金融/电信等核心下游客户的全产业链力量，共同研讨欧拉及高斯最新的技术迭代特性及商业化进程，以加快实现高水平的科技自立自强，同时也有望再次提振市场对信创板块的关注度，成为信创行情催化剂。 ⭐头部基础软件厂商积极参与欧拉及高斯生态建设，深度受益于信创推进。

S
金山办公
S
海量数据
S
太极股份
S
神州数码
S
中国软件

2

2

3

8.42

前往

页

投研掘地蜂

2022-12-28 09:16:11

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无虞 ■Arauco2023年1月报价针叶浆银星920$/吨，较上轮报价下调20$/吨；Arauco的MAPA项目（156wt阔叶浆）原本计划12月投产，因为进度问题，目前预计23年1月投产。 ■本周观点我们提出Arauco投产或延期，无碍纸企盈利剪刀差http://t.cn/A6KmSemu。本次Arauco降价是继Suzano本月下调桉木浆报价40美元至820美元/吨后又一大浆企下调报价；或系明年行业扩产

S
仙鹤股份
S
博汇纸业
S
华旺科技
S
五洲特纸

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 08:45:38

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

有道云笔记

S
芒果超媒

1

1

1

3.30
投研掘地蜂

2022-12-28 08:44:45

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善今天，安路科技于 ICCAD大会发布车规级小容量FPGA产品，公司600k产品也即将流片完成，公司产品矩阵不断完善，持续看好。 #新品密集发布，产品矩阵不断完善 ➡新品发布节奏：12月初新品发布会发布三款28nm凤凰系列50-200k新品：PH1A60、PH1A90、PH1A180；12月27日 ICCAD大会发布车规级小容量产品；1xnm 600k产品年底流片完成；明年推进1kk产品研发+发布28nm FPSoC新品+100k车规级产

S
安路科技

1

0

1

2.46
投研掘地蜂

2022-12-28 08:43:53

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析 1、公司公告拟投资不超过5亿元建设四川宜宾锂电结构件三期项目，项目建设周期预计约24个月，项目生产动力电池壳体和盖板，规划产能6000万套/年，达产后年产值约12亿元。 2、我们认为本次结构件四川宜宾三期项目建设主要为了更好的匹配宜宾附近电池客户快速扩张的产能，进一步突出公司的产能规模和布局优势。公司目前共有10多个国内基地+3个欧洲基地，预估合计规划产值超过300亿元。今年以来产能加快建设释放，预计今年、明年产值持续快速增长，并且23年开始海外基地有望开

S
科达利

0

0

0

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:42:41

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20221227）今日仙乐及保健品大涨，我们认为主要有以下三方面原因： 🎯原因一：近期保健品销售受到放开后全民免疫保健需求提振，受昨晚新冠管控降级为“乙类乙管”利好催化，今日保健品大涨。同时全面看好大众品中可选消费需求的边际改善。 🎯原因二：仙乐昨天公告股东大会审议通过BF美国工厂收购方案，预计1月份完成交割。 🎯原因三：销售表现亮眼，我们预计11月单月收入增速30%，预计1-11月持平略增。（1）预计

S
仙乐健康

1

1

1

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:41:52

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点 💡【宏观】美元变局与市场机会(钱伟) → 2023年，强美元的结束，本质上意味着最艰难的宏观环境逐渐过去，经济周期上行的预期有望重启 → 各类资产或多或少可以开始找到一些维度的利好，修复行情可以多一些期待，尤其是低估值的品种 💡【电新】新能源板块更新(朱玥) → 新能源板块在2023年有明显的超额收益机会，更重要的是优选环节 → 当前这种局面伴随着上游原材料产能释放，成本端步入下行周期，瓶颈逐步打开 → 行业主要矛盾从“紧缺”转移到“格局”，

S
芒果超媒
S
仙鹤股份

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 07:58:06

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为 ⭐中长期市场一直在稳步推进，国家到地方均在不断完善交易体系，建设方向不变：国家自2016年起就针对中长期提出了规划，并在随后年份不断完善机制。目前各省也均在不断完善中长期市场的交易体系，参与主体数量、交易电量均在大幅增长，且未来仍将保持这一趋势； ⭐由市场调节用电需求成为建设目标：随着电力结构的变化，解决电力供需已经成为当下主要建设重点。电力部门希望用市场价格的机制来调节电力的供需，推进电力市场解决来的源随荷动向源荷互动的转变，这就给

S
国能日新

2

1

2

2.90
投研掘地蜂

2022-12-27 17:11:12

东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储

【东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储！ [太阳]#降价自上周开始加速、预计硅料第一步在15-20万区间、23年均价10-15万/吨。自硅料首次降价（11.23日）以来，硅料/硅片/电池/组件单瓦降价0.12/0.24/0.20/0.06元，上周加速明显。硅料均价降至25.5万元/吨，折算0.63元/W；182硅片降至5.5元/片，折算0.72元/W，182电池降至1.15元/W，双玻组件降至1.93元/W。此轮降价，硅片率先大幅下降，带动硅料大降，当前硅料实际

S
福斯特
S
通威股份
S
高测股份

4

1

3

10.41
投研掘地蜂

2022-12-27 12:44:20

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评 ⚡️事件：26日国务院联防联控小组发文自23年1月8日起将新冠调整为“乙类乙管”，针对入境人员，凭48小时核酸阴性结果即可入境，无需全员核酸检测和集中隔离，入境政策大幅优化。 [庆祝]点评：（1）本次调整优化将进一步放松对人员流动的限制，尤其是入境政策的大幅调整优化，将驱动出入境市场的快速复苏，完成防疫政策优化的最后一块拼图。直接利好机场、跨境航空、出入境会展、出境游等细分行业；（2）出入境逐渐放开，催化市内店免税政策的加速出台。23年重点在于拉动内需，建设

S
中国中免
S
王府井

2

2

1

0.82
投研掘地蜂

2022-12-27 12:43:15

【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上

🎈【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上 [太阳]煤电设备业务：在保障电力供应稳定的大背景下，煤电作为兜底保供电源的重要性不容忽视。根据国家发改委规划，预计2022-2024年间每年煤电新开工规模不低于80GW，保守按主机设备投资额为720元/kW和东方电气市占率为35%计算，公司每年煤电设备订单量将不低于200亿元。考虑到煤电设备1年到1年半的订单交付周期，其收入将在2023年底到2024年开始逐步体现。 [太阳]燃气轮机业务：燃气发电作为兼具能源保供与调峰作

S
东方电气

0

1

3

5.70
投研掘地蜂

2022-12-27 12:42:25

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评：

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评： [太阳]1）中海油服：前期高油价对油服的滞后效应加速兑现，公司平台使用率提升至 85%，复苏势头强劲，而随着沙特阿美140亿新合同等执行，日费率在明年初改善预期非常强烈，公司2023年业绩有望突破50亿（深度报告链接：http://b5w.cn/7VR2Y） [太阳]2）海油工程：公司传统工程业务受益于油服板块的持续复苏，而LNG模块业务持续受益于全球LNG需求提升，2022H1国内外新签订合同额同比增长118%，双轮驱动带动业绩大涨 [太阳]3）

S
中海油服
S
海油工程

1

1

1

7.00
投研掘地蜂

2022-12-26 23:05:26

【光伏行业跟踪点评】

【光伏行业跟踪点评】 [红包]今日光伏行业强势反弹，主要原因系上游硅料硅片降价幅度超预期，下游装机需求或将快速迎来拐点，引发市场抢跑。根据市场调研了解，目前产业链价格仍处在激烈的博弈阶段，预计本周产业链价格还会持续下调，建议持续关注光伏产业链需求反弹情况。 [太阳]硅料：当前硅料供给快速提升，硅料库存量接近6-7万吨（24-28GW），硅料供需格局彻底反转，上周硅料成交价格维持在220-250元/kg，目前硅料主流成交价格已经来到200-220元/kg左右，相较于今年最高价格，跌幅达到27.9%

S
海优新材
S
晶澳科技
S
上能电气
S
意华股份

1

0

1

9.65
投研掘地蜂

2022-12-26 22:19:56

西部电新:底部位置推荐新风光

🔥风光大基地项目启动在即，SVG业务有望加速成长。公司SVG产品是风电、光伏集中式电站并网标配，上半年收入增速33%。硅料价格已经迎来拐点，近期产业链价格大幅下行，电池价格由高点1.35元/W回落至1.15元/W，足以支撑1.80元/W组件价格，受抑制的光伏地面电站需求明年将大规模启动。 SVG业务增长有望加速！ 📈SVG迎来增量市场，盈利能力有望触底回升。公司SVG产品过去大部分用于集中式风电光伏电站，近年来受市场竞争加剧影响，毛利率有所下降。但随着工商业分布式及整县推进的发展，小容量SV

S
新风光

3

1

1

6.50
投研掘地蜂

2022-12-26 22:17:56

西南电新:京泉华推荐

[玫瑰]下游新能源行业高景气，增量需求带来供应紧张。公司目前营收中新能源产品（光伏、储能、新能车、充电桩）占比已超60%，根据我们测算，2022年磁性元器件在光伏逆变器/储能PCS/新能源汽车/充电桩变压器的市场空间分别约为52/11/37/25亿元，2022-2024年CAGR有望分别达43%/35%/33%/35%。每年新增需求约40亿元，行业新增产能有限，未来可能出现供需紧张。 [玫瑰]新产能投产，股权激励落地，近两年营收有望高速增长。公司盐城、河源新基地已经投产，突破产能瓶颈，未来产值空

S
京泉华

1

0

1

1.25
投研掘地蜂

2022-12-26 20:15:17

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！ ⭐操作系统&数据库峰会即将召开，有望成为信创行情催化剂。12月28日至29日，欧拉操作系统峰会及高斯数据库峰会即将召开，峰会将汇集政府监管部门、开源软件社区代表、商业软件发行商、金融/电信等核心下游客户的全产业链力量，共同研讨欧拉及高斯最新的技术迭代特性及商业化进程，以加快实现高水平的科技自立自强，同时也有望再次提振市场对信创板块的关注度，成为信创行情催化剂。 ⭐头部基础软件厂商积极参与欧拉及高斯生态建设，深度受益于信创推进。

S
金山办公
S
海量数据
S
太极股份
S
神州数码
S
中国软件

2

2

3

8.42

前往

页

投研掘地蜂

2022-12-28 09:16:11

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无

【天风轻纺 | 造纸】Arauco下调报价，MAPA项目或延期至23年1月，浆价下行趋势无虞 ■Arauco2023年1月报价针叶浆银星920$/吨，较上轮报价下调20$/吨；Arauco的MAPA项目（156wt阔叶浆）原本计划12月投产，因为进度问题，目前预计23年1月投产。 ■本周观点我们提出Arauco投产或延期，无碍纸企盈利剪刀差http://t.cn/A6KmSemu。本次Arauco降价是继Suzano本月下调桉木浆报价40美元至820美元/吨后又一大浆企下调报价；或系明年行业扩产

S
仙鹤股份
S
博汇纸业
S
华旺科技
S
五洲特纸

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 08:45:38

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

【中信证券传媒】视频号近况跟踪及未来展望纪要

有道云笔记

S
芒果超媒

1

1

1

3.30
投研掘地蜂

2022-12-28 08:44:45

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善

【民生电子】安路科技更新：车规级新品发布，产品矩阵持续完善今天，安路科技于 ICCAD大会发布车规级小容量FPGA产品，公司600k产品也即将流片完成，公司产品矩阵不断完善，持续看好。 #新品密集发布，产品矩阵不断完善 ➡新品发布节奏：12月初新品发布会发布三款28nm凤凰系列50-200k新品：PH1A60、PH1A90、PH1A180；12月27日 ICCAD大会发布车规级小容量产品；1xnm 600k产品年底流片完成；明年推进1kk产品研发+发布28nm FPSoC新品+100k车规级产

S
安路科技

1

0

1

2.46
投研掘地蜂

2022-12-28 08:43:53

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析

【长江电新】科达利四川宜宾三期扩产分析 1、公司公告拟投资不超过5亿元建设四川宜宾锂电结构件三期项目，项目建设周期预计约24个月，项目生产动力电池壳体和盖板，规划产能6000万套/年，达产后年产值约12亿元。 2、我们认为本次结构件四川宜宾三期项目建设主要为了更好的匹配宜宾附近电池客户快速扩张的产能，进一步突出公司的产能规模和布局优势。公司目前共有10多个国内基地+3个欧洲基地，预估合计规划产值超过300亿元。今年以来产能加快建设释放，预计今年、明年产值持续快速增长，并且23年开始海外基地有望开

S
科达利

0

0

0

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:42:41

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20

【浙商食饮||杨骥】仙乐健康：三重利好催化，内生外延双贡献下23年收入增速有望上台阶（20221227）今日仙乐及保健品大涨，我们认为主要有以下三方面原因： 🎯原因一：近期保健品销售受到放开后全民免疫保健需求提振，受昨晚新冠管控降级为“乙类乙管”利好催化，今日保健品大涨。同时全面看好大众品中可选消费需求的边际改善。 🎯原因二：仙乐昨天公告股东大会审议通过BF美国工厂收购方案，预计1月份完成交割。 🎯原因三：销售表现亮眼，我们预计11月单月收入增速30%，预计1-11月持平略增。（1）预计

S
仙乐健康

1

1

1

2.26
投研掘地蜂

2022-12-28 08:41:52

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点

[太阳][太阳]【中信建投】12月28日晨会要点 💡【宏观】美元变局与市场机会(钱伟) → 2023年，强美元的结束，本质上意味着最艰难的宏观环境逐渐过去，经济周期上行的预期有望重启 → 各类资产或多或少可以开始找到一些维度的利好，修复行情可以多一些期待，尤其是低估值的品种 💡【电新】新能源板块更新(朱玥) → 新能源板块在2023年有明显的超额收益机会，更重要的是优选环节 → 当前这种局面伴随着上游原材料产能释放，成本端步入下行周期，瓶颈逐步打开 → 行业主要矛盾从“紧缺”转移到“格局”，

S
芒果超媒
S
仙鹤股份

0

1

0

1.89
投研掘地蜂

2022-12-28 07:58:06

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为

【国君计算机李沐华团队】国能日新：中长期电力交易市场大有可为 ⭐中长期市场一直在稳步推进，国家到地方均在不断完善交易体系，建设方向不变：国家自2016年起就针对中长期提出了规划，并在随后年份不断完善机制。目前各省也均在不断完善中长期市场的交易体系，参与主体数量、交易电量均在大幅增长，且未来仍将保持这一趋势； ⭐由市场调节用电需求成为建设目标：随着电力结构的变化，解决电力供需已经成为当下主要建设重点。电力部门希望用市场价格的机制来调节电力的供需，推进电力市场解决来的源随荷动向源荷互动的转变，这就给

S
国能日新

2

1

2

2.90
投研掘地蜂

2022-12-27 17:11:12

东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储

【东吴电新】产业链价格速降刺激需求，新技术加速渗透提升盈利！继续强推光储！ [太阳]#降价自上周开始加速、预计硅料第一步在15-20万区间、23年均价10-15万/吨。自硅料首次降价（11.23日）以来，硅料/硅片/电池/组件单瓦降价0.12/0.24/0.20/0.06元，上周加速明显。硅料均价降至25.5万元/吨，折算0.63元/W；182硅片降至5.5元/片，折算0.72元/W，182电池降至1.15元/W，双玻组件降至1.93元/W。此轮降价，硅片率先大幅下降，带动硅料大降，当前硅料实际

S
福斯特
S
通威股份
S
高测股份

4

1

3

10.41
投研掘地蜂

2022-12-27 12:44:20

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评

【西部商社】新冠“乙类乙管”调整简评 ⚡️事件：26日国务院联防联控小组发文自23年1月8日起将新冠调整为“乙类乙管”，针对入境人员，凭48小时核酸阴性结果即可入境，无需全员核酸检测和集中隔离，入境政策大幅优化。 [庆祝]点评：（1）本次调整优化将进一步放松对人员流动的限制，尤其是入境政策的大幅调整优化，将驱动出入境市场的快速复苏，完成防疫政策优化的最后一块拼图。直接利好机场、跨境航空、出入境会展、出境游等细分行业；（2）出入境逐渐放开，催化市内店免税政策的加速出台。23年重点在于拉动内需，建设

S
中国中免
S
王府井

2

2

1

0.82
投研掘地蜂

2022-12-27 12:43:15

【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上

🎈【开源电新|公司深度】东方电气：承担历史使命，能源装备龙头业务全面向上 [太阳]煤电设备业务：在保障电力供应稳定的大背景下，煤电作为兜底保供电源的重要性不容忽视。根据国家发改委规划，预计2022-2024年间每年煤电新开工规模不低于80GW，保守按主机设备投资额为720元/kW和东方电气市占率为35%计算，公司每年煤电设备订单量将不低于200亿元。考虑到煤电设备1年到1年半的订单交付周期，其收入将在2023年底到2024年开始逐步体现。 [太阳]燃气轮机业务：燃气发电作为兼具能源保供与调峰作

S
东方电气

0

1

3

5.70
投研掘地蜂

2022-12-27 12:42:25

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评：

[红包]【申万宏源化工】上游油服板块推荐点评： [太阳]1）中海油服：前期高油价对油服的滞后效应加速兑现，公司平台使用率提升至 85%，复苏势头强劲，而随着沙特阿美140亿新合同等执行，日费率在明年初改善预期非常强烈，公司2023年业绩有望突破50亿（深度报告链接：http://b5w.cn/7VR2Y） [太阳]2）海油工程：公司传统工程业务受益于油服板块的持续复苏，而LNG模块业务持续受益于全球LNG需求提升，2022H1国内外新签订合同额同比增长118%，双轮驱动带动业绩大涨 [太阳]3）

S
中海油服
S
海油工程

1

1

1

7.00
投研掘地蜂

2022-12-26 23:05:26

【光伏行业跟踪点评】

【光伏行业跟踪点评】 [红包]今日光伏行业强势反弹，主要原因系上游硅料硅片降价幅度超预期，下游装机需求或将快速迎来拐点，引发市场抢跑。根据市场调研了解，目前产业链价格仍处在激烈的博弈阶段，预计本周产业链价格还会持续下调，建议持续关注光伏产业链需求反弹情况。 [太阳]硅料：当前硅料供给快速提升，硅料库存量接近6-7万吨（24-28GW），硅料供需格局彻底反转，上周硅料成交价格维持在220-250元/kg，目前硅料主流成交价格已经来到200-220元/kg左右，相较于今年最高价格，跌幅达到27.9%

S
海优新材
S
晶澳科技
S
上能电气
S
意华股份

1

0

1

9.65
投研掘地蜂

2022-12-26 22:19:56

西部电新:底部位置推荐新风光

🔥风光大基地项目启动在即，SVG业务有望加速成长。公司SVG产品是风电、光伏集中式电站并网标配，上半年收入增速33%。硅料价格已经迎来拐点，近期产业链价格大幅下行，电池价格由高点1.35元/W回落至1.15元/W，足以支撑1.80元/W组件价格，受抑制的光伏地面电站需求明年将大规模启动。 SVG业务增长有望加速！ 📈SVG迎来增量市场，盈利能力有望触底回升。公司SVG产品过去大部分用于集中式风电光伏电站，近年来受市场竞争加剧影响，毛利率有所下降。但随着工商业分布式及整县推进的发展，小容量SV

S
新风光

3

1

1

6.50
投研掘地蜂

2022-12-26 22:17:56

西南电新:京泉华推荐

[玫瑰]下游新能源行业高景气，增量需求带来供应紧张。公司目前营收中新能源产品（光伏、储能、新能车、充电桩）占比已超60%，根据我们测算，2022年磁性元器件在光伏逆变器/储能PCS/新能源汽车/充电桩变压器的市场空间分别约为52/11/37/25亿元，2022-2024年CAGR有望分别达43%/35%/33%/35%。每年新增需求约40亿元，行业新增产能有限，未来可能出现供需紧张。 [玫瑰]新产能投产，股权激励落地，近两年营收有望高速增长。公司盐城、河源新基地已经投产，突破产能瓶颈，未来产值空

S
京泉华

1

0

1

1.25
投研掘地蜂

2022-12-26 20:15:17

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！

【国君计算机李沐华团队】操作系统&数据库峰会召开在即，催化信创行情！ ⭐操作系统&数据库峰会即将召开，有望成为信创行情催化剂。12月28日至29日，欧拉操作系统峰会及高斯数据库峰会即将召开，峰会将汇集政府监管部门、开源软件社区代表、商业软件发行商、金融/电信等核心下游客户的全产业链力量，共同研讨欧拉及高斯最新的技术迭代特性及商业化进程，以加快实现高水平的科技自立自强，同时也有望再次提振市场对信创板块的关注度，成为信创行情催化剂。 ⭐头部基础软件厂商积极参与欧拉及高斯生态建设，深度受益于信创推进。

S
金山办公
S
海量数据
S
太极股份
S
神州数码
S
中国软件

2

2

3

8.42

前往

页

61

关注

12540

粉丝

40146.50

工分

社区规则服务协议隐私政策

沪ICP备20009443号

© 2020 上海韭研信息科技有限公司

关于韭研公社

问题反馈

有问题请联系@韭菜团子

公社愿景：韭研公社，原韭菜公社，投资干货最多的共享社群，汇聚全网最深度的基本面研究，消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。

风险提示：韭研公社里任何网友的发言，都有其特定立场，均不构成投资建议，请投资者独立审慎决策。

2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577 578 579 580 581 582 583 584 585 586 587 588 589 590 591 592 593 594 595 596 597 598 599 600 601 602 603 604 605 606 607 608 609 610 611 612 613 614 615 616 617 618 619 620 621 622 623 624 625 626 627 628 629 630 631 632 633 634 635 636 637 638 639 640 641 642 643 644 645 646 647 648 649 650 651 652 653 654 655 656 657 658 659 660 661 662 663 664 665 666 667 668 669 670 671