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2022-05-26 08:40:27
国办发文鼓励REITs上市,行业变革影响或超PPP
国办:鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,规范有序推进PPP 据中国政府网显示,国务院办公厅发布关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见。意见提出,进一步提高推荐、审核效率,鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,并落实落细支持基础设施REITs有关税收政策。 今年4月,沪深交易所曾分别就公募REITs新购入基础设施项目的业务指引公开征求意见,扩募实施流程较首次发行相对简化。 东吴证券指出,目前沪深12支REITs发行规模共458亿元,而近年来美国REITs年度扩募规模达
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中金:抽水蓄能黄金发展期或已至,关注两条赛道
看好抽水蓄能在新型电力系统中的多重价值,在基建投资加速+新能源比例逐渐提高的双轮驱动下有望迎来黄金发展期,建议重点关注抽水蓄能设备和抽水蓄能运营两条赛道。 摘要 抽水蓄能电站建设提速,到2025/2030年装机目标62/120GW。新能源渗透率提升带来电网调峰需求,由于我国灵活性资源相对匮乏,抽水蓄能有望成为电网重要的灵活性来源。当前装机仅36.4GW,为实现“十四五”、“十五五”装机规划目标,我们认为近期有望迎来项目前期、核准、开工建设高峰。 抽水蓄能设备有望迎来千亿级市场。抽水蓄能机电设备单
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2022-05-25 08:28:28
九部门发文加强美国白蛾防治,天风证券预计农药行业维持高景气
据国家林业和草原局政府网24日消息,国家林草局等九部门近日联合下发通知,部署加强美国白蛾防控工作,要求全面做好第一代美国白蛾防控工作,突出幼虫网幕期精准防治;密切关注第二代、第三代发生情况,强化查防一体和应急处置。 目前美国白蛾在我国14个省份611个县级行政区不同程度发生,扩散蔓延风险较大,相关除虫菊酯类农药对其防治有效。 天风证券表示,当前国内原药价格仍处于历史较高水平,二季度为北半球传统用药季节,亦是我国传统出口旺季,叠加区域性疫情不确定性等因素或对生产端产生的影响,预计二季度国内原药价格
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美国鸡蛋产量创7年新低,下半年供需趋紧
据新浪财经5月24日报道,美国禽流感从今年2月爆发以来已有三个多月了,目前已蔓延至34个州,3700多万只家禽被捕杀。美国农业部的最新数据显示,由于数百万只产蛋鸡被屠宰捕杀,美国鸡蛋产量大幅下降。4月份产蛋量下降了3.9%至75.5亿只,同时产蛋鸡的数量较一年前下降了5.3%。 农业农村部数据显示,今年一季度全球家禽(不含野禽)流感共发生1526起,同比增幅高达116.15%,比2020年全年增幅120.84%;死亡及扑杀数量近2853万只,同比增幅61.91%;共涉及38个国家,比去年同期增加
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新污染物治理行动方案出炉,危废资源化是关键措施
新污染物治理行动方案出炉,申万宏源称危废资源化是关键措施;龙头大厂上调氟产品价格,申万宏源称行业景气度有望底部反转丨5月25日早知道 据中国政府网5月24日消息,国务院办公厅日前印发《新污染物治理行动方案》,对新污染物治理工作进行全面部署。 方案提出,到2025年完成高关注、高产(用)量的化学物质环境风险筛查;动态发布重点管控新污染物清单;对重点管控新污染物实施禁止、限制、限排等环境风险管控措施,新污染物治理能力明显增强。 去年11月2日,《中共中央 国务院关于深入打好污染防治攻坚战的意见》也曾
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中创环保
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中金:半导体关键材料,中国湿电子化学品迎来快速发展期
湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。由于生产技术壁垒高,生产难度大,湿电子化学品市场长期海外企业主导。2020年以来,我们观察到部分国内湿电子化学品厂商逐步在半导体级湿电子化学品市场实现了客户突破,我们认为中国湿电子化学品行业已迎来快速发展期。 摘要 湿电子化学品是集成电路/新能源等产业所需的关键化学材料。湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。按下游行业领域划分,主要可分为集成电
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军工板块今年有哪些看点?
5月24日,军工板块异动拉升,宝塔实业涨停,国瑞科技涨超10%,航发科技、中航重机、航发控制等跟涨。 反弹亮眼 自4月27日市场见底反弹以来,军工在各一级行业中涨幅达19%以上,反弹幅度居前。天风证券指出,近期军工板块的反弹驱动因素主要包括: 1)一季报高景气延续。 军工行业2022一季度实现总营收827.95亿元,同比增长14.60%,实现归母净利润79.90亿元,同比增长23.94%。 天风证券认为,行业在较高基数下一季度业绩依然实现高景气增长,净利率也持续受益规模放量的提振,总体看军工行业
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远东传动
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中信证券:百亿汽车消费刺激政策将落地,行业将迎来反转
国常会提出阶段性减征部分乘用车购置税600亿元及其他多项利好汽车行业恢复和发展的政策。我们认为购置税减免是拉动汽车销量最有效的政策之一,政策力度超市场预期,有望拉动100-200万乘用车新增需求。汽车行业最差时间已经过去,未来有望持续边际好转,看好汽车行业的整体复苏和长期发展,当前时点建议超配汽车板块。 ▍国常会出台稳经济措施,600亿元乘用车购置税减免将落地。 5月23日,国务院召开常务会议,会议推出多项稳经济措施,其中包括阶段性减征部分乘用车购置税600亿元,政策力度超预期。此外,会议还提及
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618”年中大促陆续开启,今年有望迎“补偿性消费“需求
据各大电商平台显示,包括京东、小米、拼多多将在5月23日晚8点开启年度618大促,另外天猫、抖音将分别于26日和6月1日启动活动。 在补贴方面,淘宝/天猫今年为满300-50(去年为满200-30)、京东跨店满减满299-50;抖音今年推出三档满减,并鼓励用户使用抖音支付或DOU分期;快手则推出20亿官方补贴。 每年“618”作为传统电商大促节点,各大电商平台都会使出“大招”,借此拉动上半年的销售业绩。奥维云网数据显示,家电销售是618促销的重头之一,2021年618促销期间,空调、冰箱、洗衣机
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东北证券:数字哨兵市场增量空间预计有1200亿
常态化核酸叠加数字化治理后续有望成为“动态清零”方针下的“必选操作”。 首先从防疫经验来看,常态化核酸叠加数字化治理后新增确诊病例明显有所下降,从而避免全面封控将疫情对经济所带来的影响降到最低;当前全国多地已经开始实施常态化核酸检测以及“数字哨兵”等数字化治理方针,预计后续有望成为未来各个城市的“必选操作”,从而保证稳增长与疫情防控之间的平衡。 常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百亿,诊断服务、体外诊断、医疗设备和专用设备等行业有望受益。 (1)经过测算,常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百
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中金:稳增长催化下, 千亿塑管赛道格局被打开
塑管行业是消费建材中超过千亿体量的较大细分赛道,中期在“稳增长”政策催化下,市政给排水、燃气管道等有望成为需求快速释放的亮点,同时,塑管行业格局体现出区域化和碎片化的特征,2021年CR5仅为34%,龙头仍有较大的提升空间,近两年地产的下行和原材料大涨也加速份额向龙头集中的进程。我们建议关注优质稳健的市政给排水、燃气领域工程管龙头与具备强品牌效应和议价能力的家装管龙头。 摘要 市场空间广阔,集中度有望加速提升。我们估算2020年塑管行业市场规模在1500~2000亿元,空间广阔。需求中地产和基建
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中金:便携储能蓝海待开发,国产品牌出海正当时
面向消费者端的便携式储能产品接力移动电源,聚焦大容量、大功率的户外活动场景,全球出货量保持高速增长,我们认为有望成为下一个蓝海市场。随着电芯技术的发展以及BMS、逆变器在储能设备上应用的改良,我们预计便携式储能产品成本有望进一步下探,带动渗透率持续提升。 摘要 需求端:新增户外活动场景、家用应急备灾拉动用电需求的增长。在AIoT大趋势下,无线耳机、无人机等智能终端产品品类日益丰富且出货量保持高速增长。同时,近年来美国等海外市场户外活动参与率持续提升,移动用电量需求随之快速上升。在户内,便携式储能
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中信建投:618电商平台行动积极,用户促销力度加大,商家多方
1、618活动5月20日后陆续开启,平台优惠力度较去年更大 1)淘宝/天猫:跨店满减满300-50(去年为满200-30);2)京东:在头号京贴基础上再加跨店满减满299-50;3)抖音:首次推出三档满减,使用抖音支付或DOU分期更优惠;4)快手:推出20亿官方补贴,力度超前。 此外,各平台今年暂未官宣618晚会,我们认为平台削减的一部分营销费用,也有望转化为对用户的实际补贴;淘宝APP近日更新比价功能,用户618期间所得的价格也将进一步压实。 2、用户有参与积极度。虽618大促未正式开启,但已
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文化传媒突爆涨停潮,分析师看好这些细分
传媒、NFT概念股开盘强势,读客文化、博瑞传播涨停,华媒控股、锋尚文化、奥飞娱乐、思美传媒等涨幅居前,消息上,中办、国办印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》 5月23日,文化传媒多个小细分大涨,传媒股方面,博瑞传播、读客文化、龙版传媒、华媒控股涨停,知识产权板块中原传媒、人民网涨停,中信出版、鼎龙文化等跟涨。 消息面上,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》。在文化资产数字化、文化专网、数字资产、文交所等方面做出相应指导意见。 文件有哪些要点? 《意
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中信证券:四川锂矿拍卖高价成交或将刺激板块反弹
斯诺威矿业股权拍卖高溢价成交凸显了当前锂行业的高景气度和锂资源争夺的激烈程度。锂矿成为制约锂供应增长的核心环节,矿价的持续走高对锂价形成支撑,锂价有望在年中止跌反弹。建议围绕锂资源自给率和业绩持续性两条主线选择标的,推荐赣锋锂业和盐湖股份,建议关注天齐锂业和永兴材料。 根据财联社报道,5月21日,在京东拍卖平台举行的成都兴能新材料股份有限公司持有的雅江县斯诺威矿业发展有限公司54.2857%的股权拍卖以20.0亿元价格成交。我们点评如下: ▍拍卖标的为四川核心锂矿资产之一。 本次拍卖的标的物斯诺
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国办发文鼓励REITs上市,行业变革影响或超PPP
国办:鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,规范有序推进PPP 据中国政府网显示,国务院办公厅发布关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见。意见提出,进一步提高推荐、审核效率,鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,并落实落细支持基础设施REITs有关税收政策。 今年4月,沪深交易所曾分别就公募REITs新购入基础设施项目的业务指引公开征求意见,扩募实施流程较首次发行相对简化。 东吴证券指出,目前沪深12支REITs发行规模共458亿元,而近年来美国REITs年度扩募规模达
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中金:抽水蓄能黄金发展期或已至,关注两条赛道
看好抽水蓄能在新型电力系统中的多重价值,在基建投资加速+新能源比例逐渐提高的双轮驱动下有望迎来黄金发展期,建议重点关注抽水蓄能设备和抽水蓄能运营两条赛道。 摘要 抽水蓄能电站建设提速,到2025/2030年装机目标62/120GW。新能源渗透率提升带来电网调峰需求,由于我国灵活性资源相对匮乏,抽水蓄能有望成为电网重要的灵活性来源。当前装机仅36.4GW,为实现“十四五”、“十五五”装机规划目标,我们认为近期有望迎来项目前期、核准、开工建设高峰。 抽水蓄能设备有望迎来千亿级市场。抽水蓄能机电设备单
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九部门发文加强美国白蛾防治,天风证券预计农药行业维持高景气
据国家林业和草原局政府网24日消息,国家林草局等九部门近日联合下发通知,部署加强美国白蛾防控工作,要求全面做好第一代美国白蛾防控工作,突出幼虫网幕期精准防治;密切关注第二代、第三代发生情况,强化查防一体和应急处置。 目前美国白蛾在我国14个省份611个县级行政区不同程度发生,扩散蔓延风险较大,相关除虫菊酯类农药对其防治有效。 天风证券表示,当前国内原药价格仍处于历史较高水平,二季度为北半球传统用药季节,亦是我国传统出口旺季,叠加区域性疫情不确定性等因素或对生产端产生的影响,预计二季度国内原药价格
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美国鸡蛋产量创7年新低,下半年供需趋紧
据新浪财经5月24日报道,美国禽流感从今年2月爆发以来已有三个多月了,目前已蔓延至34个州,3700多万只家禽被捕杀。美国农业部的最新数据显示,由于数百万只产蛋鸡被屠宰捕杀,美国鸡蛋产量大幅下降。4月份产蛋量下降了3.9%至75.5亿只,同时产蛋鸡的数量较一年前下降了5.3%。 农业农村部数据显示,今年一季度全球家禽(不含野禽)流感共发生1526起,同比增幅高达116.15%,比2020年全年增幅120.84%;死亡及扑杀数量近2853万只,同比增幅61.91%;共涉及38个国家,比去年同期增加
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新污染物治理行动方案出炉,危废资源化是关键措施
新污染物治理行动方案出炉,申万宏源称危废资源化是关键措施;龙头大厂上调氟产品价格,申万宏源称行业景气度有望底部反转丨5月25日早知道 据中国政府网5月24日消息,国务院办公厅日前印发《新污染物治理行动方案》,对新污染物治理工作进行全面部署。 方案提出,到2025年完成高关注、高产(用)量的化学物质环境风险筛查;动态发布重点管控新污染物清单;对重点管控新污染物实施禁止、限制、限排等环境风险管控措施,新污染物治理能力明显增强。 去年11月2日,《中共中央 国务院关于深入打好污染防治攻坚战的意见》也曾
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中金:半导体关键材料,中国湿电子化学品迎来快速发展期
湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。由于生产技术壁垒高,生产难度大,湿电子化学品市场长期海外企业主导。2020年以来,我们观察到部分国内湿电子化学品厂商逐步在半导体级湿电子化学品市场实现了客户突破,我们认为中国湿电子化学品行业已迎来快速发展期。 摘要 湿电子化学品是集成电路/新能源等产业所需的关键化学材料。湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。按下游行业领域划分,主要可分为集成电
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军工板块今年有哪些看点?
5月24日,军工板块异动拉升,宝塔实业涨停,国瑞科技涨超10%,航发科技、中航重机、航发控制等跟涨。 反弹亮眼 自4月27日市场见底反弹以来,军工在各一级行业中涨幅达19%以上,反弹幅度居前。天风证券指出,近期军工板块的反弹驱动因素主要包括: 1)一季报高景气延续。 军工行业2022一季度实现总营收827.95亿元,同比增长14.60%,实现归母净利润79.90亿元,同比增长23.94%。 天风证券认为,行业在较高基数下一季度业绩依然实现高景气增长,净利率也持续受益规模放量的提振,总体看军工行业
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中信证券:百亿汽车消费刺激政策将落地,行业将迎来反转
国常会提出阶段性减征部分乘用车购置税600亿元及其他多项利好汽车行业恢复和发展的政策。我们认为购置税减免是拉动汽车销量最有效的政策之一,政策力度超市场预期,有望拉动100-200万乘用车新增需求。汽车行业最差时间已经过去,未来有望持续边际好转,看好汽车行业的整体复苏和长期发展,当前时点建议超配汽车板块。 ▍国常会出台稳经济措施,600亿元乘用车购置税减免将落地。 5月23日,国务院召开常务会议,会议推出多项稳经济措施,其中包括阶段性减征部分乘用车购置税600亿元,政策力度超预期。此外,会议还提及
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618”年中大促陆续开启,今年有望迎“补偿性消费“需求
据各大电商平台显示,包括京东、小米、拼多多将在5月23日晚8点开启年度618大促,另外天猫、抖音将分别于26日和6月1日启动活动。 在补贴方面,淘宝/天猫今年为满300-50(去年为满200-30)、京东跨店满减满299-50;抖音今年推出三档满减,并鼓励用户使用抖音支付或DOU分期;快手则推出20亿官方补贴。 每年“618”作为传统电商大促节点,各大电商平台都会使出“大招”,借此拉动上半年的销售业绩。奥维云网数据显示,家电销售是618促销的重头之一,2021年618促销期间,空调、冰箱、洗衣机
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东北证券:数字哨兵市场增量空间预计有1200亿
常态化核酸叠加数字化治理后续有望成为“动态清零”方针下的“必选操作”。 首先从防疫经验来看,常态化核酸叠加数字化治理后新增确诊病例明显有所下降,从而避免全面封控将疫情对经济所带来的影响降到最低;当前全国多地已经开始实施常态化核酸检测以及“数字哨兵”等数字化治理方针,预计后续有望成为未来各个城市的“必选操作”,从而保证稳增长与疫情防控之间的平衡。 常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百亿,诊断服务、体外诊断、医疗设备和专用设备等行业有望受益。 (1)经过测算,常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百
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中金:稳增长催化下, 千亿塑管赛道格局被打开
塑管行业是消费建材中超过千亿体量的较大细分赛道,中期在“稳增长”政策催化下,市政给排水、燃气管道等有望成为需求快速释放的亮点,同时,塑管行业格局体现出区域化和碎片化的特征,2021年CR5仅为34%,龙头仍有较大的提升空间,近两年地产的下行和原材料大涨也加速份额向龙头集中的进程。我们建议关注优质稳健的市政给排水、燃气领域工程管龙头与具备强品牌效应和议价能力的家装管龙头。 摘要 市场空间广阔,集中度有望加速提升。我们估算2020年塑管行业市场规模在1500~2000亿元,空间广阔。需求中地产和基建
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中金:便携储能蓝海待开发,国产品牌出海正当时
面向消费者端的便携式储能产品接力移动电源,聚焦大容量、大功率的户外活动场景,全球出货量保持高速增长,我们认为有望成为下一个蓝海市场。随着电芯技术的发展以及BMS、逆变器在储能设备上应用的改良,我们预计便携式储能产品成本有望进一步下探,带动渗透率持续提升。 摘要 需求端:新增户外活动场景、家用应急备灾拉动用电需求的增长。在AIoT大趋势下,无线耳机、无人机等智能终端产品品类日益丰富且出货量保持高速增长。同时,近年来美国等海外市场户外活动参与率持续提升,移动用电量需求随之快速上升。在户内,便携式储能
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中信建投:618电商平台行动积极,用户促销力度加大,商家多方
1、618活动5月20日后陆续开启,平台优惠力度较去年更大 1)淘宝/天猫:跨店满减满300-50(去年为满200-30);2)京东:在头号京贴基础上再加跨店满减满299-50;3)抖音:首次推出三档满减,使用抖音支付或DOU分期更优惠;4)快手:推出20亿官方补贴,力度超前。 此外,各平台今年暂未官宣618晚会,我们认为平台削减的一部分营销费用,也有望转化为对用户的实际补贴;淘宝APP近日更新比价功能,用户618期间所得的价格也将进一步压实。 2、用户有参与积极度。虽618大促未正式开启,但已
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文化传媒突爆涨停潮,分析师看好这些细分
传媒、NFT概念股开盘强势,读客文化、博瑞传播涨停,华媒控股、锋尚文化、奥飞娱乐、思美传媒等涨幅居前,消息上,中办、国办印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》 5月23日,文化传媒多个小细分大涨,传媒股方面,博瑞传播、读客文化、龙版传媒、华媒控股涨停,知识产权板块中原传媒、人民网涨停,中信出版、鼎龙文化等跟涨。 消息面上,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》。在文化资产数字化、文化专网、数字资产、文交所等方面做出相应指导意见。 文件有哪些要点? 《意
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中信证券:四川锂矿拍卖高价成交或将刺激板块反弹
斯诺威矿业股权拍卖高溢价成交凸显了当前锂行业的高景气度和锂资源争夺的激烈程度。锂矿成为制约锂供应增长的核心环节,矿价的持续走高对锂价形成支撑,锂价有望在年中止跌反弹。建议围绕锂资源自给率和业绩持续性两条主线选择标的,推荐赣锋锂业和盐湖股份,建议关注天齐锂业和永兴材料。 根据财联社报道,5月21日,在京东拍卖平台举行的成都兴能新材料股份有限公司持有的雅江县斯诺威矿业发展有限公司54.2857%的股权拍卖以20.0亿元价格成交。我们点评如下: ▍拍卖标的为四川核心锂矿资产之一。 本次拍卖的标的物斯诺
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国办发文鼓励REITs上市,行业变革影响或超PPP
国办:鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,规范有序推进PPP 据中国政府网显示,国务院办公厅发布关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见。意见提出,进一步提高推荐、审核效率,鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,并落实落细支持基础设施REITs有关税收政策。 今年4月,沪深交易所曾分别就公募REITs新购入基础设施项目的业务指引公开征求意见,扩募实施流程较首次发行相对简化。 东吴证券指出,目前沪深12支REITs发行规模共458亿元,而近年来美国REITs年度扩募规模达
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中金:抽水蓄能黄金发展期或已至,关注两条赛道
看好抽水蓄能在新型电力系统中的多重价值,在基建投资加速+新能源比例逐渐提高的双轮驱动下有望迎来黄金发展期,建议重点关注抽水蓄能设备和抽水蓄能运营两条赛道。 摘要 抽水蓄能电站建设提速,到2025/2030年装机目标62/120GW。新能源渗透率提升带来电网调峰需求,由于我国灵活性资源相对匮乏,抽水蓄能有望成为电网重要的灵活性来源。当前装机仅36.4GW,为实现“十四五”、“十五五”装机规划目标,我们认为近期有望迎来项目前期、核准、开工建设高峰。 抽水蓄能设备有望迎来千亿级市场。抽水蓄能机电设备单
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九部门发文加强美国白蛾防治,天风证券预计农药行业维持高景气
据国家林业和草原局政府网24日消息,国家林草局等九部门近日联合下发通知,部署加强美国白蛾防控工作,要求全面做好第一代美国白蛾防控工作,突出幼虫网幕期精准防治;密切关注第二代、第三代发生情况,强化查防一体和应急处置。 目前美国白蛾在我国14个省份611个县级行政区不同程度发生,扩散蔓延风险较大,相关除虫菊酯类农药对其防治有效。 天风证券表示,当前国内原药价格仍处于历史较高水平,二季度为北半球传统用药季节,亦是我国传统出口旺季,叠加区域性疫情不确定性等因素或对生产端产生的影响,预计二季度国内原药价格
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美国鸡蛋产量创7年新低,下半年供需趋紧
据新浪财经5月24日报道,美国禽流感从今年2月爆发以来已有三个多月了,目前已蔓延至34个州,3700多万只家禽被捕杀。美国农业部的最新数据显示,由于数百万只产蛋鸡被屠宰捕杀,美国鸡蛋产量大幅下降。4月份产蛋量下降了3.9%至75.5亿只,同时产蛋鸡的数量较一年前下降了5.3%。 农业农村部数据显示,今年一季度全球家禽(不含野禽)流感共发生1526起,同比增幅高达116.15%,比2020年全年增幅120.84%;死亡及扑杀数量近2853万只,同比增幅61.91%;共涉及38个国家,比去年同期增加
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新污染物治理行动方案出炉,危废资源化是关键措施
新污染物治理行动方案出炉,申万宏源称危废资源化是关键措施;龙头大厂上调氟产品价格,申万宏源称行业景气度有望底部反转丨5月25日早知道 据中国政府网5月24日消息,国务院办公厅日前印发《新污染物治理行动方案》,对新污染物治理工作进行全面部署。 方案提出,到2025年完成高关注、高产(用)量的化学物质环境风险筛查;动态发布重点管控新污染物清单;对重点管控新污染物实施禁止、限制、限排等环境风险管控措施,新污染物治理能力明显增强。 去年11月2日,《中共中央 国务院关于深入打好污染防治攻坚战的意见》也曾
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中创环保
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中金:半导体关键材料,中国湿电子化学品迎来快速发展期
湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。由于生产技术壁垒高,生产难度大,湿电子化学品市场长期海外企业主导。2020年以来,我们观察到部分国内湿电子化学品厂商逐步在半导体级湿电子化学品市场实现了客户突破,我们认为中国湿电子化学品行业已迎来快速发展期。 摘要 湿电子化学品是集成电路/新能源等产业所需的关键化学材料。湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。按下游行业领域划分,主要可分为集成电
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军工板块今年有哪些看点?
5月24日,军工板块异动拉升,宝塔实业涨停,国瑞科技涨超10%,航发科技、中航重机、航发控制等跟涨。 反弹亮眼 自4月27日市场见底反弹以来,军工在各一级行业中涨幅达19%以上,反弹幅度居前。天风证券指出,近期军工板块的反弹驱动因素主要包括: 1)一季报高景气延续。 军工行业2022一季度实现总营收827.95亿元,同比增长14.60%,实现归母净利润79.90亿元,同比增长23.94%。 天风证券认为,行业在较高基数下一季度业绩依然实现高景气增长,净利率也持续受益规模放量的提振,总体看军工行业
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中信证券:百亿汽车消费刺激政策将落地,行业将迎来反转
国常会提出阶段性减征部分乘用车购置税600亿元及其他多项利好汽车行业恢复和发展的政策。我们认为购置税减免是拉动汽车销量最有效的政策之一,政策力度超市场预期,有望拉动100-200万乘用车新增需求。汽车行业最差时间已经过去,未来有望持续边际好转,看好汽车行业的整体复苏和长期发展,当前时点建议超配汽车板块。 ▍国常会出台稳经济措施,600亿元乘用车购置税减免将落地。 5月23日,国务院召开常务会议,会议推出多项稳经济措施,其中包括阶段性减征部分乘用车购置税600亿元,政策力度超预期。此外,会议还提及
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618”年中大促陆续开启,今年有望迎“补偿性消费“需求
据各大电商平台显示,包括京东、小米、拼多多将在5月23日晚8点开启年度618大促,另外天猫、抖音将分别于26日和6月1日启动活动。 在补贴方面,淘宝/天猫今年为满300-50(去年为满200-30)、京东跨店满减满299-50;抖音今年推出三档满减,并鼓励用户使用抖音支付或DOU分期;快手则推出20亿官方补贴。 每年“618”作为传统电商大促节点,各大电商平台都会使出“大招”,借此拉动上半年的销售业绩。奥维云网数据显示,家电销售是618促销的重头之一,2021年618促销期间,空调、冰箱、洗衣机
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遥望科技
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东北证券:数字哨兵市场增量空间预计有1200亿
常态化核酸叠加数字化治理后续有望成为“动态清零”方针下的“必选操作”。 首先从防疫经验来看,常态化核酸叠加数字化治理后新增确诊病例明显有所下降,从而避免全面封控将疫情对经济所带来的影响降到最低;当前全国多地已经开始实施常态化核酸检测以及“数字哨兵”等数字化治理方针,预计后续有望成为未来各个城市的“必选操作”,从而保证稳增长与疫情防控之间的平衡。 常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百亿,诊断服务、体外诊断、医疗设备和专用设备等行业有望受益。 (1)经过测算,常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百
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中金:稳增长催化下, 千亿塑管赛道格局被打开
塑管行业是消费建材中超过千亿体量的较大细分赛道,中期在“稳增长”政策催化下,市政给排水、燃气管道等有望成为需求快速释放的亮点,同时,塑管行业格局体现出区域化和碎片化的特征,2021年CR5仅为34%,龙头仍有较大的提升空间,近两年地产的下行和原材料大涨也加速份额向龙头集中的进程。我们建议关注优质稳健的市政给排水、燃气领域工程管龙头与具备强品牌效应和议价能力的家装管龙头。 摘要 市场空间广阔,集中度有望加速提升。我们估算2020年塑管行业市场规模在1500~2000亿元,空间广阔。需求中地产和基建
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中金:便携储能蓝海待开发,国产品牌出海正当时
面向消费者端的便携式储能产品接力移动电源,聚焦大容量、大功率的户外活动场景,全球出货量保持高速增长,我们认为有望成为下一个蓝海市场。随着电芯技术的发展以及BMS、逆变器在储能设备上应用的改良,我们预计便携式储能产品成本有望进一步下探,带动渗透率持续提升。 摘要 需求端:新增户外活动场景、家用应急备灾拉动用电需求的增长。在AIoT大趋势下,无线耳机、无人机等智能终端产品品类日益丰富且出货量保持高速增长。同时,近年来美国等海外市场户外活动参与率持续提升,移动用电量需求随之快速上升。在户内,便携式储能
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中信建投:618电商平台行动积极,用户促销力度加大,商家多方
1、618活动5月20日后陆续开启,平台优惠力度较去年更大 1)淘宝/天猫:跨店满减满300-50(去年为满200-30);2)京东:在头号京贴基础上再加跨店满减满299-50;3)抖音:首次推出三档满减,使用抖音支付或DOU分期更优惠;4)快手:推出20亿官方补贴,力度超前。 此外,各平台今年暂未官宣618晚会,我们认为平台削减的一部分营销费用,也有望转化为对用户的实际补贴;淘宝APP近日更新比价功能,用户618期间所得的价格也将进一步压实。 2、用户有参与积极度。虽618大促未正式开启,但已
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遥望科技
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文化传媒突爆涨停潮,分析师看好这些细分
传媒、NFT概念股开盘强势,读客文化、博瑞传播涨停,华媒控股、锋尚文化、奥飞娱乐、思美传媒等涨幅居前,消息上,中办、国办印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》 5月23日,文化传媒多个小细分大涨,传媒股方面,博瑞传播、读客文化、龙版传媒、华媒控股涨停,知识产权板块中原传媒、人民网涨停,中信出版、鼎龙文化等跟涨。 消息面上,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》。在文化资产数字化、文化专网、数字资产、文交所等方面做出相应指导意见。 文件有哪些要点? 《意
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万兴科技
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中信证券:四川锂矿拍卖高价成交或将刺激板块反弹
斯诺威矿业股权拍卖高溢价成交凸显了当前锂行业的高景气度和锂资源争夺的激烈程度。锂矿成为制约锂供应增长的核心环节,矿价的持续走高对锂价形成支撑,锂价有望在年中止跌反弹。建议围绕锂资源自给率和业绩持续性两条主线选择标的,推荐赣锋锂业和盐湖股份,建议关注天齐锂业和永兴材料。 根据财联社报道,5月21日,在京东拍卖平台举行的成都兴能新材料股份有限公司持有的雅江县斯诺威矿业发展有限公司54.2857%的股权拍卖以20.0亿元价格成交。我们点评如下: ▍拍卖标的为四川核心锂矿资产之一。 本次拍卖的标的物斯诺
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国办发文鼓励REITs上市,行业变革影响或超PPP
国办:鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,规范有序推进PPP 据中国政府网显示,国务院办公厅发布关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见。意见提出,进一步提高推荐、审核效率,鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,并落实落细支持基础设施REITs有关税收政策。 今年4月,沪深交易所曾分别就公募REITs新购入基础设施项目的业务指引公开征求意见,扩募实施流程较首次发行相对简化。 东吴证券指出,目前沪深12支REITs发行规模共458亿元,而近年来美国REITs年度扩募规模达
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中金:抽水蓄能黄金发展期或已至,关注两条赛道
看好抽水蓄能在新型电力系统中的多重价值,在基建投资加速+新能源比例逐渐提高的双轮驱动下有望迎来黄金发展期,建议重点关注抽水蓄能设备和抽水蓄能运营两条赛道。 摘要 抽水蓄能电站建设提速,到2025/2030年装机目标62/120GW。新能源渗透率提升带来电网调峰需求,由于我国灵活性资源相对匮乏,抽水蓄能有望成为电网重要的灵活性来源。当前装机仅36.4GW,为实现“十四五”、“十五五”装机规划目标,我们认为近期有望迎来项目前期、核准、开工建设高峰。 抽水蓄能设备有望迎来千亿级市场。抽水蓄能机电设备单
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九部门发文加强美国白蛾防治,天风证券预计农药行业维持高景气
据国家林业和草原局政府网24日消息,国家林草局等九部门近日联合下发通知,部署加强美国白蛾防控工作,要求全面做好第一代美国白蛾防控工作,突出幼虫网幕期精准防治;密切关注第二代、第三代发生情况,强化查防一体和应急处置。 目前美国白蛾在我国14个省份611个县级行政区不同程度发生,扩散蔓延风险较大,相关除虫菊酯类农药对其防治有效。 天风证券表示,当前国内原药价格仍处于历史较高水平,二季度为北半球传统用药季节,亦是我国传统出口旺季,叠加区域性疫情不确定性等因素或对生产端产生的影响,预计二季度国内原药价格
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美国鸡蛋产量创7年新低,下半年供需趋紧
据新浪财经5月24日报道,美国禽流感从今年2月爆发以来已有三个多月了,目前已蔓延至34个州,3700多万只家禽被捕杀。美国农业部的最新数据显示,由于数百万只产蛋鸡被屠宰捕杀,美国鸡蛋产量大幅下降。4月份产蛋量下降了3.9%至75.5亿只,同时产蛋鸡的数量较一年前下降了5.3%。 农业农村部数据显示,今年一季度全球家禽(不含野禽)流感共发生1526起,同比增幅高达116.15%,比2020年全年增幅120.84%;死亡及扑杀数量近2853万只,同比增幅61.91%;共涉及38个国家,比去年同期增加
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新污染物治理行动方案出炉,危废资源化是关键措施
新污染物治理行动方案出炉,申万宏源称危废资源化是关键措施;龙头大厂上调氟产品价格,申万宏源称行业景气度有望底部反转丨5月25日早知道 据中国政府网5月24日消息,国务院办公厅日前印发《新污染物治理行动方案》,对新污染物治理工作进行全面部署。 方案提出,到2025年完成高关注、高产(用)量的化学物质环境风险筛查;动态发布重点管控新污染物清单;对重点管控新污染物实施禁止、限制、限排等环境风险管控措施,新污染物治理能力明显增强。 去年11月2日,《中共中央 国务院关于深入打好污染防治攻坚战的意见》也曾
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中金:半导体关键材料,中国湿电子化学品迎来快速发展期
湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。由于生产技术壁垒高,生产难度大,湿电子化学品市场长期海外企业主导。2020年以来,我们观察到部分国内湿电子化学品厂商逐步在半导体级湿电子化学品市场实现了客户突破,我们认为中国湿电子化学品行业已迎来快速发展期。 摘要 湿电子化学品是集成电路/新能源等产业所需的关键化学材料。湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。按下游行业领域划分,主要可分为集成电
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军工板块今年有哪些看点?
5月24日,军工板块异动拉升,宝塔实业涨停,国瑞科技涨超10%,航发科技、中航重机、航发控制等跟涨。 反弹亮眼 自4月27日市场见底反弹以来,军工在各一级行业中涨幅达19%以上,反弹幅度居前。天风证券指出,近期军工板块的反弹驱动因素主要包括: 1)一季报高景气延续。 军工行业2022一季度实现总营收827.95亿元,同比增长14.60%,实现归母净利润79.90亿元,同比增长23.94%。 天风证券认为,行业在较高基数下一季度业绩依然实现高景气增长,净利率也持续受益规模放量的提振,总体看军工行业
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中信证券:百亿汽车消费刺激政策将落地,行业将迎来反转
国常会提出阶段性减征部分乘用车购置税600亿元及其他多项利好汽车行业恢复和发展的政策。我们认为购置税减免是拉动汽车销量最有效的政策之一,政策力度超市场预期,有望拉动100-200万乘用车新增需求。汽车行业最差时间已经过去,未来有望持续边际好转,看好汽车行业的整体复苏和长期发展,当前时点建议超配汽车板块。 ▍国常会出台稳经济措施,600亿元乘用车购置税减免将落地。 5月23日,国务院召开常务会议,会议推出多项稳经济措施,其中包括阶段性减征部分乘用车购置税600亿元,政策力度超预期。此外,会议还提及
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618”年中大促陆续开启,今年有望迎“补偿性消费“需求
据各大电商平台显示,包括京东、小米、拼多多将在5月23日晚8点开启年度618大促,另外天猫、抖音将分别于26日和6月1日启动活动。 在补贴方面,淘宝/天猫今年为满300-50(去年为满200-30)、京东跨店满减满299-50;抖音今年推出三档满减,并鼓励用户使用抖音支付或DOU分期;快手则推出20亿官方补贴。 每年“618”作为传统电商大促节点,各大电商平台都会使出“大招”,借此拉动上半年的销售业绩。奥维云网数据显示,家电销售是618促销的重头之一,2021年618促销期间,空调、冰箱、洗衣机
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东北证券:数字哨兵市场增量空间预计有1200亿
常态化核酸叠加数字化治理后续有望成为“动态清零”方针下的“必选操作”。 首先从防疫经验来看,常态化核酸叠加数字化治理后新增确诊病例明显有所下降,从而避免全面封控将疫情对经济所带来的影响降到最低;当前全国多地已经开始实施常态化核酸检测以及“数字哨兵”等数字化治理方针,预计后续有望成为未来各个城市的“必选操作”,从而保证稳增长与疫情防控之间的平衡。 常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百亿,诊断服务、体外诊断、医疗设备和专用设备等行业有望受益。 (1)经过测算,常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百
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中金:稳增长催化下, 千亿塑管赛道格局被打开
塑管行业是消费建材中超过千亿体量的较大细分赛道,中期在“稳增长”政策催化下,市政给排水、燃气管道等有望成为需求快速释放的亮点,同时,塑管行业格局体现出区域化和碎片化的特征,2021年CR5仅为34%,龙头仍有较大的提升空间,近两年地产的下行和原材料大涨也加速份额向龙头集中的进程。我们建议关注优质稳健的市政给排水、燃气领域工程管龙头与具备强品牌效应和议价能力的家装管龙头。 摘要 市场空间广阔,集中度有望加速提升。我们估算2020年塑管行业市场规模在1500~2000亿元,空间广阔。需求中地产和基建
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中金:便携储能蓝海待开发,国产品牌出海正当时
面向消费者端的便携式储能产品接力移动电源,聚焦大容量、大功率的户外活动场景,全球出货量保持高速增长,我们认为有望成为下一个蓝海市场。随着电芯技术的发展以及BMS、逆变器在储能设备上应用的改良,我们预计便携式储能产品成本有望进一步下探,带动渗透率持续提升。 摘要 需求端:新增户外活动场景、家用应急备灾拉动用电需求的增长。在AIoT大趋势下,无线耳机、无人机等智能终端产品品类日益丰富且出货量保持高速增长。同时,近年来美国等海外市场户外活动参与率持续提升,移动用电量需求随之快速上升。在户内,便携式储能
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中信建投:618电商平台行动积极,用户促销力度加大,商家多方
1、618活动5月20日后陆续开启,平台优惠力度较去年更大 1)淘宝/天猫:跨店满减满300-50(去年为满200-30);2)京东:在头号京贴基础上再加跨店满减满299-50;3)抖音:首次推出三档满减,使用抖音支付或DOU分期更优惠;4)快手:推出20亿官方补贴,力度超前。 此外,各平台今年暂未官宣618晚会,我们认为平台削减的一部分营销费用,也有望转化为对用户的实际补贴;淘宝APP近日更新比价功能,用户618期间所得的价格也将进一步压实。 2、用户有参与积极度。虽618大促未正式开启,但已
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文化传媒突爆涨停潮,分析师看好这些细分
传媒、NFT概念股开盘强势,读客文化、博瑞传播涨停,华媒控股、锋尚文化、奥飞娱乐、思美传媒等涨幅居前,消息上,中办、国办印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》 5月23日,文化传媒多个小细分大涨,传媒股方面,博瑞传播、读客文化、龙版传媒、华媒控股涨停,知识产权板块中原传媒、人民网涨停,中信出版、鼎龙文化等跟涨。 消息面上,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》。在文化资产数字化、文化专网、数字资产、文交所等方面做出相应指导意见。 文件有哪些要点? 《意
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中信证券:四川锂矿拍卖高价成交或将刺激板块反弹
斯诺威矿业股权拍卖高溢价成交凸显了当前锂行业的高景气度和锂资源争夺的激烈程度。锂矿成为制约锂供应增长的核心环节,矿价的持续走高对锂价形成支撑,锂价有望在年中止跌反弹。建议围绕锂资源自给率和业绩持续性两条主线选择标的,推荐赣锋锂业和盐湖股份,建议关注天齐锂业和永兴材料。 根据财联社报道,5月21日,在京东拍卖平台举行的成都兴能新材料股份有限公司持有的雅江县斯诺威矿业发展有限公司54.2857%的股权拍卖以20.0亿元价格成交。我们点评如下: ▍拍卖标的为四川核心锂矿资产之一。 本次拍卖的标的物斯诺
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天齐锂业
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2022-05-26 08:40:27
国办发文鼓励REITs上市,行业变革影响或超PPP
国办:鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,规范有序推进PPP 据中国政府网显示,国务院办公厅发布关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见。意见提出,进一步提高推荐、审核效率,鼓励更多符合条件的基础设施REITs项目发行上市,并落实落细支持基础设施REITs有关税收政策。 今年4月,沪深交易所曾分别就公募REITs新购入基础设施项目的业务指引公开征求意见,扩募实施流程较首次发行相对简化。 东吴证券指出,目前沪深12支REITs发行规模共458亿元,而近年来美国REITs年度扩募规模达
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空港股份
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电子城
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2022-05-26 08:38:19
中金:抽水蓄能黄金发展期或已至,关注两条赛道
看好抽水蓄能在新型电力系统中的多重价值,在基建投资加速+新能源比例逐渐提高的双轮驱动下有望迎来黄金发展期,建议重点关注抽水蓄能设备和抽水蓄能运营两条赛道。 摘要 抽水蓄能电站建设提速,到2025/2030年装机目标62/120GW。新能源渗透率提升带来电网调峰需求,由于我国灵活性资源相对匮乏,抽水蓄能有望成为电网重要的灵活性来源。当前装机仅36.4GW,为实现“十四五”、“十五五”装机规划目标,我们认为近期有望迎来项目前期、核准、开工建设高峰。 抽水蓄能设备有望迎来千亿级市场。抽水蓄能机电设备单
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三峡能源
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中国电建
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九部门发文加强美国白蛾防治,天风证券预计农药行业维持高景气
据国家林业和草原局政府网24日消息,国家林草局等九部门近日联合下发通知,部署加强美国白蛾防控工作,要求全面做好第一代美国白蛾防控工作,突出幼虫网幕期精准防治;密切关注第二代、第三代发生情况,强化查防一体和应急处置。 目前美国白蛾在我国14个省份611个县级行政区不同程度发生,扩散蔓延风险较大,相关除虫菊酯类农药对其防治有效。 天风证券表示,当前国内原药价格仍处于历史较高水平,二季度为北半球传统用药季节,亦是我国传统出口旺季,叠加区域性疫情不确定性等因素或对生产端产生的影响,预计二季度国内原药价格
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长青集团
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美国鸡蛋产量创7年新低,下半年供需趋紧
据新浪财经5月24日报道,美国禽流感从今年2月爆发以来已有三个多月了,目前已蔓延至34个州,3700多万只家禽被捕杀。美国农业部的最新数据显示,由于数百万只产蛋鸡被屠宰捕杀,美国鸡蛋产量大幅下降。4月份产蛋量下降了3.9%至75.5亿只,同时产蛋鸡的数量较一年前下降了5.3%。 农业农村部数据显示,今年一季度全球家禽(不含野禽)流感共发生1526起,同比增幅高达116.15%,比2020年全年增幅120.84%;死亡及扑杀数量近2853万只,同比增幅61.91%;共涉及38个国家,比去年同期增加
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民和股份
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仙坛股份
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新污染物治理行动方案出炉,危废资源化是关键措施
新污染物治理行动方案出炉,申万宏源称危废资源化是关键措施;龙头大厂上调氟产品价格,申万宏源称行业景气度有望底部反转丨5月25日早知道 据中国政府网5月24日消息,国务院办公厅日前印发《新污染物治理行动方案》,对新污染物治理工作进行全面部署。 方案提出,到2025年完成高关注、高产(用)量的化学物质环境风险筛查;动态发布重点管控新污染物清单;对重点管控新污染物实施禁止、限制、限排等环境风险管控措施,新污染物治理能力明显增强。 去年11月2日,《中共中央 国务院关于深入打好污染防治攻坚战的意见》也曾
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中创环保
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中金:半导体关键材料,中国湿电子化学品迎来快速发展期
湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。由于生产技术壁垒高,生产难度大,湿电子化学品市场长期海外企业主导。2020年以来,我们观察到部分国内湿电子化学品厂商逐步在半导体级湿电子化学品市场实现了客户突破,我们认为中国湿电子化学品行业已迎来快速发展期。 摘要 湿电子化学品是集成电路/新能源等产业所需的关键化学材料。湿电子化学品是在清洗,刻蚀等多个微电子/光电子湿法工艺环节中使用的各种高纯度电子化学材料的统称。按下游行业领域划分,主要可分为集成电
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江化微
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晶瑞电材
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军工板块今年有哪些看点?
5月24日,军工板块异动拉升,宝塔实业涨停,国瑞科技涨超10%,航发科技、中航重机、航发控制等跟涨。 反弹亮眼 自4月27日市场见底反弹以来,军工在各一级行业中涨幅达19%以上,反弹幅度居前。天风证券指出,近期军工板块的反弹驱动因素主要包括: 1)一季报高景气延续。 军工行业2022一季度实现总营收827.95亿元,同比增长14.60%,实现归母净利润79.90亿元,同比增长23.94%。 天风证券认为,行业在较高基数下一季度业绩依然实现高景气增长,净利率也持续受益规模放量的提振,总体看军工行业
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远东传动
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宝塔实业
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中信证券:百亿汽车消费刺激政策将落地,行业将迎来反转
国常会提出阶段性减征部分乘用车购置税600亿元及其他多项利好汽车行业恢复和发展的政策。我们认为购置税减免是拉动汽车销量最有效的政策之一,政策力度超市场预期,有望拉动100-200万乘用车新增需求。汽车行业最差时间已经过去,未来有望持续边际好转,看好汽车行业的整体复苏和长期发展,当前时点建议超配汽车板块。 ▍国常会出台稳经济措施,600亿元乘用车购置税减免将落地。 5月23日,国务院召开常务会议,会议推出多项稳经济措施,其中包括阶段性减征部分乘用车购置税600亿元,政策力度超预期。此外,会议还提及
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比亚迪
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长城汽车
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长安汽车
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618”年中大促陆续开启,今年有望迎“补偿性消费“需求
据各大电商平台显示,包括京东、小米、拼多多将在5月23日晚8点开启年度618大促,另外天猫、抖音将分别于26日和6月1日启动活动。 在补贴方面,淘宝/天猫今年为满300-50(去年为满200-30)、京东跨店满减满299-50;抖音今年推出三档满减,并鼓励用户使用抖音支付或DOU分期;快手则推出20亿官方补贴。 每年“618”作为传统电商大促节点,各大电商平台都会使出“大招”,借此拉动上半年的销售业绩。奥维云网数据显示,家电销售是618促销的重头之一,2021年618促销期间,空调、冰箱、洗衣机
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遥望科技
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值得买
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东北证券:数字哨兵市场增量空间预计有1200亿
常态化核酸叠加数字化治理后续有望成为“动态清零”方针下的“必选操作”。 首先从防疫经验来看,常态化核酸叠加数字化治理后新增确诊病例明显有所下降,从而避免全面封控将疫情对经济所带来的影响降到最低;当前全国多地已经开始实施常态化核酸检测以及“数字哨兵”等数字化治理方针,预计后续有望成为未来各个城市的“必选操作”,从而保证稳增长与疫情防控之间的平衡。 常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百亿,诊断服务、体外诊断、医疗设备和专用设备等行业有望受益。 (1)经过测算,常态化核酸单月的市场增量空间预计超过百
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汇纳科技
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中金:稳增长催化下, 千亿塑管赛道格局被打开
塑管行业是消费建材中超过千亿体量的较大细分赛道,中期在“稳增长”政策催化下,市政给排水、燃气管道等有望成为需求快速释放的亮点,同时,塑管行业格局体现出区域化和碎片化的特征,2021年CR5仅为34%,龙头仍有较大的提升空间,近两年地产的下行和原材料大涨也加速份额向龙头集中的进程。我们建议关注优质稳健的市政给排水、燃气领域工程管龙头与具备强品牌效应和议价能力的家装管龙头。 摘要 市场空间广阔,集中度有望加速提升。我们估算2020年塑管行业市场规模在1500~2000亿元,空间广阔。需求中地产和基建
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纳川股份
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雄塑科技
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中金:便携储能蓝海待开发,国产品牌出海正当时
面向消费者端的便携式储能产品接力移动电源,聚焦大容量、大功率的户外活动场景,全球出货量保持高速增长,我们认为有望成为下一个蓝海市场。随着电芯技术的发展以及BMS、逆变器在储能设备上应用的改良,我们预计便携式储能产品成本有望进一步下探,带动渗透率持续提升。 摘要 需求端:新增户外活动场景、家用应急备灾拉动用电需求的增长。在AIoT大趋势下,无线耳机、无人机等智能终端产品品类日益丰富且出货量保持高速增长。同时,近年来美国等海外市场户外活动参与率持续提升,移动用电量需求随之快速上升。在户内,便携式储能
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拓邦股份
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中信建投:618电商平台行动积极,用户促销力度加大,商家多方
1、618活动5月20日后陆续开启,平台优惠力度较去年更大 1)淘宝/天猫:跨店满减满300-50(去年为满200-30);2)京东:在头号京贴基础上再加跨店满减满299-50;3)抖音:首次推出三档满减,使用抖音支付或DOU分期更优惠;4)快手:推出20亿官方补贴,力度超前。 此外,各平台今年暂未官宣618晚会,我们认为平台削减的一部分营销费用,也有望转化为对用户的实际补贴;淘宝APP近日更新比价功能,用户618期间所得的价格也将进一步压实。 2、用户有参与积极度。虽618大促未正式开启,但已
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遥望科技
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值得买
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文化传媒突爆涨停潮,分析师看好这些细分
传媒、NFT概念股开盘强势,读客文化、博瑞传播涨停,华媒控股、锋尚文化、奥飞娱乐、思美传媒等涨幅居前,消息上,中办、国办印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》 5月23日,文化传媒多个小细分大涨,传媒股方面,博瑞传播、读客文化、龙版传媒、华媒控股涨停,知识产权板块中原传媒、人民网涨停,中信出版、鼎龙文化等跟涨。 消息面上,中共中央办公厅、国务院办公厅印发了《关于推进实施国家文化数字化战略的意见》。在文化资产数字化、文化专网、数字资产、文交所等方面做出相应指导意见。 文件有哪些要点? 《意
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华扬联众
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中信证券:四川锂矿拍卖高价成交或将刺激板块反弹
斯诺威矿业股权拍卖高溢价成交凸显了当前锂行业的高景气度和锂资源争夺的激烈程度。锂矿成为制约锂供应增长的核心环节,矿价的持续走高对锂价形成支撑,锂价有望在年中止跌反弹。建议围绕锂资源自给率和业绩持续性两条主线选择标的,推荐赣锋锂业和盐湖股份,建议关注天齐锂业和永兴材料。 根据财联社报道,5月21日,在京东拍卖平台举行的成都兴能新材料股份有限公司持有的雅江县斯诺威矿业发展有限公司54.2857%的股权拍卖以20.0亿元价格成交。我们点评如下: ▍拍卖标的为四川核心锂矿资产之一。 本次拍卖的标的物斯诺
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