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蛊惑乾坤
已经腰斩的老韭菜
2022-03-30 07:38:32
隆基股份持续推荐。
隆基股份再推荐:关注电池效率提升,看好新技术的可持续性 ——————————— 近日经ISFH认证,隆基在p型M6硅片上实现了HJT电池25.47%的转换效率,又一次刷新世界纪录。我们继续看好公司电池新技术带来的领先优势,并对近期基本面做如下更新: 从电池技术来看,无论是P型还是N型,TOPCon还是HJT,隆基的研发投入均高于同业,在新一轮竞争中占据优势。随着下半年用于高端分布式的HPBC产品量产,以及明后年大规模的新技术电池产能投放(不仅仅是HPBC),预计公司可凭电池技术优势获取超额利润。
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已经腰斩的老韭菜
2022-03-30 07:31:21
锦江酒店业绩及后市展望!
[太阳]收入利润:2021年公司收入113.4亿增15%,归母净利1亿降9%,扣非净利-1.2亿,同比减亏5.5亿。其中4Q21公司收入29.9亿增3%,归母净利0.04亿增102%,扣非净利-0.77亿(4Q20为-2.6亿)。酒店业务收入110.9亿增15%,净利-90万元降102%。其中境内收入88亿增13%,占比79.4%;境外收入22.9亿增25%,占比20.7%。归母净利同比减少主因上年同期出售子公司股权取得投资收益8.1亿。非经常性损益主系受疫情影响停业酒店折旧摊销及租金亏损0.6
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已经腰斩的老韭菜
2022-03-30 07:29:08
华工科技一季度点评。
华工科技年报&一季报点评:Q1回暖趋势显著,毛利率有望提升 [庆祝]事件:公司发布21年年报及22年一季度预告:21年全年收入101.67亿元(+65.65%),归母净利润7.60亿元(+38.24%),扣非归母净利润5.44亿元(+53.12%);Q1归母净利润预计2-2.3亿元(75.88%-102.27%),扣非净利润预计1.82-2.12亿元(83.95%-114.27%)。 [礼物](1)单季度业绩:Q1回暖趋势显著 Q4单季度收入27.98亿元(YoY +71.98%),归母净利润-
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已经腰斩的老韭菜
2022-03-30 07:24:19
核心中药概念项目整理
核心概念整理!
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2022-03-21 07:45:23
汽车科技浪潮之一:一体化压铸风云际会,轻量化大市场初现峥嵘
本次深度聚焦轻量化和一体化压铸产业链,用详实的数据解析了行业的发展趋势、上下游、行业壁垒、可行性和经济性。 🌟🌟从2021年特斯拉破局打破一体化压铸天花板,技术壁垒全面提升,传统铝压铸行业进入超高景气周期,面临前所未有之大变局。传统铝压铸工艺主要用于车身、动力总成、底盘和内饰,目前中小件已广泛应用,三电和底盘需求迅速提升,一体化车身件渗透率低。特斯拉突破Model Y后底板后,蔚、小、理持续跟进,传统OEM积极观望。随着材料、设备、工艺技术多重突破,行业革命已来,一体化压铸成为未来汽车制造降
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2022-03-21 07:14:03
关于电动车涨价及电池盈利预期的看法
1、今年新能源车板块最大的压制因素是锂价上涨,尤其是至碳酸锂涨到50万后,对应电池成本上升0.2元/Wh。电池第一轮向下传导大概在元旦前后,我们了解大概在10%左右,进而带动整车企业的第一轮涨价,目前电池厂正酝酿第二轮涨价,进而引发整车售价的再度调升,从周末统计的情况看,本轮部分车企的涨价幅度在1-2万元,年初则多在3-5千元左右。 2、本轮产业链价格的传导,对电池环节盈利压力的边际改善是比较确定的,市场有分歧和担忧的还是对终端销量的影响。我们认为不可否认的是涨价对于潜在需求会有所压制,不过今年
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2021-12-26 17:11:47
中央领导邀请专家集中学习元宇宙,区块链相关知识。
司马南透露: “中央领导层邀请专家集中学习元宇宙、区块链相关知识...” 2号:刘鹤副总理组织工信部、网信办等职能部门召开闭门会为元宇宙定调。 21号上海经济会议: “引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入。” 23号:中纪委官网头条: “元宇宙如何改写人类社会生活”; 上述这些信息联系起来,中国特色的“元宇宙”之路方向是什么?本文带你一起探究! 1,中国不会照搬“元宇宙”这个舶来品! 引用上海概念定义:“未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台!” 2,宏观上会控制
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2021-12-17 08:58:34
硅片价格下调,中下游电池组件盈利回暖!重点持续推荐!
【西南电新】隆基下调硅片价格,中下游电池组件盈利回暖,继续重点推荐! [烟花]事件:12月16日晚,隆基官网公示最新硅片价格,各尺寸全线降价超5%。其中158下降0.29元/片,现价4.83元/片,降幅5.7%;166下降0.29元/片,现价5.03元/片,降幅5.5%;182下降0.35元/片,现价5.85元/片,降幅5.7%。 [太阳]本周硅料和硅片价格持续下降,隆基硅片价格下调,符合我们前期对硅料/硅片价格走势预判。12月11日,通威保山一期5万吨硅料新产能投产,21Q4开启的第一波硅料产
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2021-12-17 08:55:42
保经济增长,新老基建共同发力
【民生建材】地方债务违约风险总体可控,新老基建合力“开门红” 12月16日,国务院例行举办吹风会,专项债和地方债务管理有关问题得到官方解答。重点如下: (1)地方债务违约风险总体可控。政府债务余额占GDP的比重=45.8%,低于国际通行警戒线60%;地方政府债务率=93.6%(债务余额除以综合财力),国际标准为100-120%之间。终极目标是实现全国范围全面消除隐性债务。 (2)截至12月15日,新增专项债券发行3.42万亿元,占已下达额度的97%,基本完成。其中,约50%投向交通基础设施、市政
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2021-12-17 08:54:22
汽车轻量化技术创新!
汽车轻量化受益于新能源汽车。
1_汽车轻量化铝材空间几何?20211216.pdf
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2021-10-21 08:37:44
风光宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程
光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》( 国家能源局综合司关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知---国家能源局),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加速风光项目建设并
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2021-10-20 07:12:26
数字经济持续看好!
总书记提出加快数字经济发展,利好具备核心软硬件能力的主设备公司亿联网络/中兴/紫光(债务问题将解决)/锐捷!! [庆祝]总书记今日提出加快数字经济发展,提升数字技术基础研发能力 🔥硬件侧:提出要加快新型基础设施建设,加强战略布局,加快建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施,打通经济社会发展的信息大动脉 🔥软件侧:提出要全面推进产业化、规模化应用,重点突破关键软件,推动软件产业做大做强,提升关键软件技术创新和供给能力 🌹我们认为硬件、软件
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2021-10-18 09:14:13
关注北方连续降雨对小麦播种的影响
🌾华北冬小麦进入适播期,然而今年连续降雨阻碍玉米收获,进而导致小麦播期大幅推迟。根据中央气象台预计,山西小麦适播期为9月下旬至10月中旬、河北为10月上旬至10月中旬,山东、河南为10月上旬至10月下旬。但自9月下旬以来,我国北方地区遭遇持续阴雨天气,造成大部分土壤偏湿、部分地区农田积水。以主产区河南为例,其小麦种植面积在8500万亩左右,产量占全国的三分之一。截止9月26日,河南省全省农田积水面积达到425万亩,给秋收、夏播带来很大困难。 🌾为应对多雨天气,农业农村部门采取多种措施排除田间
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2021-10-14 08:56:33
降准预期越来越大,
请关注宏观数据的变化:出口韧性仍存,降准预期越来越确定 【国金宏观|9月外贸数据点评】9月出口超预期,但仍需警惕四季度出口波动加大 ⭐️ 9月出口同比增速超预期。分国别来看,对美国出口涨幅明显扩大。且从两年平均增速来看,对美国和东盟的出口增速上行,对日本和欧盟的出口涨幅回落。从商品类别来看,机电和高新技术依然为主要提振分项,其他分项数据环比表现均不佳。 ⭐️ 海外疫情的滞后效应推迟了我国出口回落的时间和幅度。首先,“产业链效应”持续强化,虽然“替代效应”减退、但海外疫情持续时间超预期,使得我国出
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2021-10-14 08:55:20
社融增速触底,建议超配银行!
社融增速已触底,建议超配银行 ——上调全年信贷增速预测至12.8%,对应全年信贷多增2.5万亿 ——预计10月信贷开始同比多增,11、12月同比多增更加明显 【核心观点】 1、社融信贷增速底部确认,9月社融和信贷增速是全年最低点。 2、预计四季度宽信用开始发力,2021年信贷增速有望回升至12.8%,与2020年增速持平。 3、建议四季度超配优质银行,重点推荐兴业/平安+邮储/南京/光大+招行/宁波。 【数据概览】 9月社融增量2.9万亿元(同比少增5675亿元),社融存量同比+10.0%(增速
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隆基股份持续推荐。
隆基股份再推荐:关注电池效率提升,看好新技术的可持续性 ——————————— 近日经ISFH认证,隆基在p型M6硅片上实现了HJT电池25.47%的转换效率,又一次刷新世界纪录。我们继续看好公司电池新技术带来的领先优势,并对近期基本面做如下更新: 从电池技术来看,无论是P型还是N型,TOPCon还是HJT,隆基的研发投入均高于同业,在新一轮竞争中占据优势。随着下半年用于高端分布式的HPBC产品量产,以及明后年大规模的新技术电池产能投放(不仅仅是HPBC),预计公司可凭电池技术优势获取超额利润。
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锦江酒店业绩及后市展望!
[太阳]收入利润:2021年公司收入113.4亿增15%,归母净利1亿降9%,扣非净利-1.2亿,同比减亏5.5亿。其中4Q21公司收入29.9亿增3%,归母净利0.04亿增102%,扣非净利-0.77亿(4Q20为-2.6亿)。酒店业务收入110.9亿增15%,净利-90万元降102%。其中境内收入88亿增13%,占比79.4%;境外收入22.9亿增25%,占比20.7%。归母净利同比减少主因上年同期出售子公司股权取得投资收益8.1亿。非经常性损益主系受疫情影响停业酒店折旧摊销及租金亏损0.6
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华工科技一季度点评。
华工科技年报&一季报点评:Q1回暖趋势显著,毛利率有望提升 [庆祝]事件:公司发布21年年报及22年一季度预告:21年全年收入101.67亿元(+65.65%),归母净利润7.60亿元(+38.24%),扣非归母净利润5.44亿元(+53.12%);Q1归母净利润预计2-2.3亿元(75.88%-102.27%),扣非净利润预计1.82-2.12亿元(83.95%-114.27%)。 [礼物](1)单季度业绩:Q1回暖趋势显著 Q4单季度收入27.98亿元(YoY +71.98%),归母净利润-
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汽车科技浪潮之一:一体化压铸风云际会,轻量化大市场初现峥嵘
本次深度聚焦轻量化和一体化压铸产业链,用详实的数据解析了行业的发展趋势、上下游、行业壁垒、可行性和经济性。 🌟🌟从2021年特斯拉破局打破一体化压铸天花板,技术壁垒全面提升,传统铝压铸行业进入超高景气周期,面临前所未有之大变局。传统铝压铸工艺主要用于车身、动力总成、底盘和内饰,目前中小件已广泛应用,三电和底盘需求迅速提升,一体化车身件渗透率低。特斯拉突破Model Y后底板后,蔚、小、理持续跟进,传统OEM积极观望。随着材料、设备、工艺技术多重突破,行业革命已来,一体化压铸成为未来汽车制造降
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关于电动车涨价及电池盈利预期的看法
1、今年新能源车板块最大的压制因素是锂价上涨,尤其是至碳酸锂涨到50万后,对应电池成本上升0.2元/Wh。电池第一轮向下传导大概在元旦前后,我们了解大概在10%左右,进而带动整车企业的第一轮涨价,目前电池厂正酝酿第二轮涨价,进而引发整车售价的再度调升,从周末统计的情况看,本轮部分车企的涨价幅度在1-2万元,年初则多在3-5千元左右。 2、本轮产业链价格的传导,对电池环节盈利压力的边际改善是比较确定的,市场有分歧和担忧的还是对终端销量的影响。我们认为不可否认的是涨价对于潜在需求会有所压制,不过今年
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中央领导邀请专家集中学习元宇宙,区块链相关知识。
司马南透露: “中央领导层邀请专家集中学习元宇宙、区块链相关知识...” 2号:刘鹤副总理组织工信部、网信办等职能部门召开闭门会为元宇宙定调。 21号上海经济会议: “引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入。” 23号:中纪委官网头条: “元宇宙如何改写人类社会生活”; 上述这些信息联系起来,中国特色的“元宇宙”之路方向是什么?本文带你一起探究! 1,中国不会照搬“元宇宙”这个舶来品! 引用上海概念定义:“未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台!” 2,宏观上会控制
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硅片价格下调,中下游电池组件盈利回暖!重点持续推荐!
【西南电新】隆基下调硅片价格,中下游电池组件盈利回暖,继续重点推荐! [烟花]事件:12月16日晚,隆基官网公示最新硅片价格,各尺寸全线降价超5%。其中158下降0.29元/片,现价4.83元/片,降幅5.7%;166下降0.29元/片,现价5.03元/片,降幅5.5%;182下降0.35元/片,现价5.85元/片,降幅5.7%。 [太阳]本周硅料和硅片价格持续下降,隆基硅片价格下调,符合我们前期对硅料/硅片价格走势预判。12月11日,通威保山一期5万吨硅料新产能投产,21Q4开启的第一波硅料产
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保经济增长,新老基建共同发力
【民生建材】地方债务违约风险总体可控,新老基建合力“开门红” 12月16日,国务院例行举办吹风会,专项债和地方债务管理有关问题得到官方解答。重点如下: (1)地方债务违约风险总体可控。政府债务余额占GDP的比重=45.8%,低于国际通行警戒线60%;地方政府债务率=93.6%(债务余额除以综合财力),国际标准为100-120%之间。终极目标是实现全国范围全面消除隐性债务。 (2)截至12月15日,新增专项债券发行3.42万亿元,占已下达额度的97%,基本完成。其中,约50%投向交通基础设施、市政
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汽车轻量化技术创新!
汽车轻量化受益于新能源汽车。
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风光宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程
光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》( 国家能源局综合司关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知---国家能源局),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加速风光项目建设并
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数字经济持续看好!
总书记提出加快数字经济发展,利好具备核心软硬件能力的主设备公司亿联网络/中兴/紫光(债务问题将解决)/锐捷!! [庆祝]总书记今日提出加快数字经济发展,提升数字技术基础研发能力 🔥硬件侧:提出要加快新型基础设施建设,加强战略布局,加快建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施,打通经济社会发展的信息大动脉 🔥软件侧:提出要全面推进产业化、规模化应用,重点突破关键软件,推动软件产业做大做强,提升关键软件技术创新和供给能力 🌹我们认为硬件、软件
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关注北方连续降雨对小麦播种的影响
🌾华北冬小麦进入适播期,然而今年连续降雨阻碍玉米收获,进而导致小麦播期大幅推迟。根据中央气象台预计,山西小麦适播期为9月下旬至10月中旬、河北为10月上旬至10月中旬,山东、河南为10月上旬至10月下旬。但自9月下旬以来,我国北方地区遭遇持续阴雨天气,造成大部分土壤偏湿、部分地区农田积水。以主产区河南为例,其小麦种植面积在8500万亩左右,产量占全国的三分之一。截止9月26日,河南省全省农田积水面积达到425万亩,给秋收、夏播带来很大困难。 🌾为应对多雨天气,农业农村部门采取多种措施排除田间
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降准预期越来越大,
请关注宏观数据的变化:出口韧性仍存,降准预期越来越确定 【国金宏观|9月外贸数据点评】9月出口超预期,但仍需警惕四季度出口波动加大 ⭐️ 9月出口同比增速超预期。分国别来看,对美国出口涨幅明显扩大。且从两年平均增速来看,对美国和东盟的出口增速上行,对日本和欧盟的出口涨幅回落。从商品类别来看,机电和高新技术依然为主要提振分项,其他分项数据环比表现均不佳。 ⭐️ 海外疫情的滞后效应推迟了我国出口回落的时间和幅度。首先,“产业链效应”持续强化,虽然“替代效应”减退、但海外疫情持续时间超预期,使得我国出
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社融增速触底,建议超配银行!
社融增速已触底,建议超配银行 ——上调全年信贷增速预测至12.8%,对应全年信贷多增2.5万亿 ——预计10月信贷开始同比多增,11、12月同比多增更加明显 【核心观点】 1、社融信贷增速底部确认,9月社融和信贷增速是全年最低点。 2、预计四季度宽信用开始发力,2021年信贷增速有望回升至12.8%,与2020年增速持平。 3、建议四季度超配优质银行,重点推荐兴业/平安+邮储/南京/光大+招行/宁波。 【数据概览】 9月社融增量2.9万亿元(同比少增5675亿元),社融存量同比+10.0%(增速
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隆基股份再推荐:关注电池效率提升,看好新技术的可持续性 ——————————— 近日经ISFH认证,隆基在p型M6硅片上实现了HJT电池25.47%的转换效率,又一次刷新世界纪录。我们继续看好公司电池新技术带来的领先优势,并对近期基本面做如下更新: 从电池技术来看,无论是P型还是N型,TOPCon还是HJT,隆基的研发投入均高于同业,在新一轮竞争中占据优势。随着下半年用于高端分布式的HPBC产品量产,以及明后年大规模的新技术电池产能投放(不仅仅是HPBC),预计公司可凭电池技术优势获取超额利润。
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锦江酒店业绩及后市展望!
[太阳]收入利润:2021年公司收入113.4亿增15%,归母净利1亿降9%,扣非净利-1.2亿,同比减亏5.5亿。其中4Q21公司收入29.9亿增3%,归母净利0.04亿增102%,扣非净利-0.77亿(4Q20为-2.6亿)。酒店业务收入110.9亿增15%,净利-90万元降102%。其中境内收入88亿增13%,占比79.4%;境外收入22.9亿增25%,占比20.7%。归母净利同比减少主因上年同期出售子公司股权取得投资收益8.1亿。非经常性损益主系受疫情影响停业酒店折旧摊销及租金亏损0.6
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华工科技一季度点评。
华工科技年报&一季报点评:Q1回暖趋势显著,毛利率有望提升 [庆祝]事件:公司发布21年年报及22年一季度预告:21年全年收入101.67亿元(+65.65%),归母净利润7.60亿元(+38.24%),扣非归母净利润5.44亿元(+53.12%);Q1归母净利润预计2-2.3亿元(75.88%-102.27%),扣非净利润预计1.82-2.12亿元(83.95%-114.27%)。 [礼物](1)单季度业绩:Q1回暖趋势显著 Q4单季度收入27.98亿元(YoY +71.98%),归母净利润-
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核心中药概念项目整理
核心概念整理!
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汽车科技浪潮之一:一体化压铸风云际会,轻量化大市场初现峥嵘
本次深度聚焦轻量化和一体化压铸产业链,用详实的数据解析了行业的发展趋势、上下游、行业壁垒、可行性和经济性。 🌟🌟从2021年特斯拉破局打破一体化压铸天花板,技术壁垒全面提升,传统铝压铸行业进入超高景气周期,面临前所未有之大变局。传统铝压铸工艺主要用于车身、动力总成、底盘和内饰,目前中小件已广泛应用,三电和底盘需求迅速提升,一体化车身件渗透率低。特斯拉突破Model Y后底板后,蔚、小、理持续跟进,传统OEM积极观望。随着材料、设备、工艺技术多重突破,行业革命已来,一体化压铸成为未来汽车制造降
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关于电动车涨价及电池盈利预期的看法
1、今年新能源车板块最大的压制因素是锂价上涨,尤其是至碳酸锂涨到50万后,对应电池成本上升0.2元/Wh。电池第一轮向下传导大概在元旦前后,我们了解大概在10%左右,进而带动整车企业的第一轮涨价,目前电池厂正酝酿第二轮涨价,进而引发整车售价的再度调升,从周末统计的情况看,本轮部分车企的涨价幅度在1-2万元,年初则多在3-5千元左右。 2、本轮产业链价格的传导,对电池环节盈利压力的边际改善是比较确定的,市场有分歧和担忧的还是对终端销量的影响。我们认为不可否认的是涨价对于潜在需求会有所压制,不过今年
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2021-12-26 17:11:47
中央领导邀请专家集中学习元宇宙,区块链相关知识。
司马南透露: “中央领导层邀请专家集中学习元宇宙、区块链相关知识...” 2号:刘鹤副总理组织工信部、网信办等职能部门召开闭门会为元宇宙定调。 21号上海经济会议: “引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入。” 23号:中纪委官网头条: “元宇宙如何改写人类社会生活”; 上述这些信息联系起来,中国特色的“元宇宙”之路方向是什么?本文带你一起探究! 1,中国不会照搬“元宇宙”这个舶来品! 引用上海概念定义:“未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台!” 2,宏观上会控制
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硅片价格下调,中下游电池组件盈利回暖!重点持续推荐!
【西南电新】隆基下调硅片价格,中下游电池组件盈利回暖,继续重点推荐! [烟花]事件:12月16日晚,隆基官网公示最新硅片价格,各尺寸全线降价超5%。其中158下降0.29元/片,现价4.83元/片,降幅5.7%;166下降0.29元/片,现价5.03元/片,降幅5.5%;182下降0.35元/片,现价5.85元/片,降幅5.7%。 [太阳]本周硅料和硅片价格持续下降,隆基硅片价格下调,符合我们前期对硅料/硅片价格走势预判。12月11日,通威保山一期5万吨硅料新产能投产,21Q4开启的第一波硅料产
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保经济增长,新老基建共同发力
【民生建材】地方债务违约风险总体可控,新老基建合力“开门红” 12月16日,国务院例行举办吹风会,专项债和地方债务管理有关问题得到官方解答。重点如下: (1)地方债务违约风险总体可控。政府债务余额占GDP的比重=45.8%,低于国际通行警戒线60%;地方政府债务率=93.6%(债务余额除以综合财力),国际标准为100-120%之间。终极目标是实现全国范围全面消除隐性债务。 (2)截至12月15日,新增专项债券发行3.42万亿元,占已下达额度的97%,基本完成。其中,约50%投向交通基础设施、市政
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汽车轻量化技术创新!
汽车轻量化受益于新能源汽车。
1_汽车轻量化铝材空间几何?20211216.pdf
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风光宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程
光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》( 国家能源局综合司关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知---国家能源局),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加速风光项目建设并
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数字经济持续看好!
总书记提出加快数字经济发展,利好具备核心软硬件能力的主设备公司亿联网络/中兴/紫光(债务问题将解决)/锐捷!! [庆祝]总书记今日提出加快数字经济发展,提升数字技术基础研发能力 🔥硬件侧:提出要加快新型基础设施建设,加强战略布局,加快建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施,打通经济社会发展的信息大动脉 🔥软件侧:提出要全面推进产业化、规模化应用,重点突破关键软件,推动软件产业做大做强,提升关键软件技术创新和供给能力 🌹我们认为硬件、软件
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关注北方连续降雨对小麦播种的影响
🌾华北冬小麦进入适播期,然而今年连续降雨阻碍玉米收获,进而导致小麦播期大幅推迟。根据中央气象台预计,山西小麦适播期为9月下旬至10月中旬、河北为10月上旬至10月中旬,山东、河南为10月上旬至10月下旬。但自9月下旬以来,我国北方地区遭遇持续阴雨天气,造成大部分土壤偏湿、部分地区农田积水。以主产区河南为例,其小麦种植面积在8500万亩左右,产量占全国的三分之一。截止9月26日,河南省全省农田积水面积达到425万亩,给秋收、夏播带来很大困难。 🌾为应对多雨天气,农业农村部门采取多种措施排除田间
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2021-10-14 08:56:33
降准预期越来越大,
请关注宏观数据的变化:出口韧性仍存,降准预期越来越确定 【国金宏观|9月外贸数据点评】9月出口超预期,但仍需警惕四季度出口波动加大 ⭐️ 9月出口同比增速超预期。分国别来看,对美国出口涨幅明显扩大。且从两年平均增速来看,对美国和东盟的出口增速上行,对日本和欧盟的出口涨幅回落。从商品类别来看,机电和高新技术依然为主要提振分项,其他分项数据环比表现均不佳。 ⭐️ 海外疫情的滞后效应推迟了我国出口回落的时间和幅度。首先,“产业链效应”持续强化,虽然“替代效应”减退、但海外疫情持续时间超预期,使得我国出
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社融增速触底,建议超配银行!
社融增速已触底,建议超配银行 ——上调全年信贷增速预测至12.8%,对应全年信贷多增2.5万亿 ——预计10月信贷开始同比多增,11、12月同比多增更加明显 【核心观点】 1、社融信贷增速底部确认,9月社融和信贷增速是全年最低点。 2、预计四季度宽信用开始发力,2021年信贷增速有望回升至12.8%,与2020年增速持平。 3、建议四季度超配优质银行,重点推荐兴业/平安+邮储/南京/光大+招行/宁波。 【数据概览】 9月社融增量2.9万亿元(同比少增5675亿元),社融存量同比+10.0%(增速
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隆基股份持续推荐。
隆基股份再推荐:关注电池效率提升,看好新技术的可持续性 ——————————— 近日经ISFH认证,隆基在p型M6硅片上实现了HJT电池25.47%的转换效率,又一次刷新世界纪录。我们继续看好公司电池新技术带来的领先优势,并对近期基本面做如下更新: 从电池技术来看,无论是P型还是N型,TOPCon还是HJT,隆基的研发投入均高于同业,在新一轮竞争中占据优势。随着下半年用于高端分布式的HPBC产品量产,以及明后年大规模的新技术电池产能投放(不仅仅是HPBC),预计公司可凭电池技术优势获取超额利润。
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锦江酒店业绩及后市展望!
[太阳]收入利润:2021年公司收入113.4亿增15%,归母净利1亿降9%,扣非净利-1.2亿,同比减亏5.5亿。其中4Q21公司收入29.9亿增3%,归母净利0.04亿增102%,扣非净利-0.77亿(4Q20为-2.6亿)。酒店业务收入110.9亿增15%,净利-90万元降102%。其中境内收入88亿增13%,占比79.4%;境外收入22.9亿增25%,占比20.7%。归母净利同比减少主因上年同期出售子公司股权取得投资收益8.1亿。非经常性损益主系受疫情影响停业酒店折旧摊销及租金亏损0.6
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华工科技一季度点评。
华工科技年报&一季报点评:Q1回暖趋势显著,毛利率有望提升 [庆祝]事件:公司发布21年年报及22年一季度预告:21年全年收入101.67亿元(+65.65%),归母净利润7.60亿元(+38.24%),扣非归母净利润5.44亿元(+53.12%);Q1归母净利润预计2-2.3亿元(75.88%-102.27%),扣非净利润预计1.82-2.12亿元(83.95%-114.27%)。 [礼物](1)单季度业绩:Q1回暖趋势显著 Q4单季度收入27.98亿元(YoY +71.98%),归母净利润-
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汽车科技浪潮之一:一体化压铸风云际会,轻量化大市场初现峥嵘
本次深度聚焦轻量化和一体化压铸产业链,用详实的数据解析了行业的发展趋势、上下游、行业壁垒、可行性和经济性。 🌟🌟从2021年特斯拉破局打破一体化压铸天花板,技术壁垒全面提升,传统铝压铸行业进入超高景气周期,面临前所未有之大变局。传统铝压铸工艺主要用于车身、动力总成、底盘和内饰,目前中小件已广泛应用,三电和底盘需求迅速提升,一体化车身件渗透率低。特斯拉突破Model Y后底板后,蔚、小、理持续跟进,传统OEM积极观望。随着材料、设备、工艺技术多重突破,行业革命已来,一体化压铸成为未来汽车制造降
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关于电动车涨价及电池盈利预期的看法
1、今年新能源车板块最大的压制因素是锂价上涨,尤其是至碳酸锂涨到50万后,对应电池成本上升0.2元/Wh。电池第一轮向下传导大概在元旦前后,我们了解大概在10%左右,进而带动整车企业的第一轮涨价,目前电池厂正酝酿第二轮涨价,进而引发整车售价的再度调升,从周末统计的情况看,本轮部分车企的涨价幅度在1-2万元,年初则多在3-5千元左右。 2、本轮产业链价格的传导,对电池环节盈利压力的边际改善是比较确定的,市场有分歧和担忧的还是对终端销量的影响。我们认为不可否认的是涨价对于潜在需求会有所压制,不过今年
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中央领导邀请专家集中学习元宇宙,区块链相关知识。
司马南透露: “中央领导层邀请专家集中学习元宇宙、区块链相关知识...” 2号:刘鹤副总理组织工信部、网信办等职能部门召开闭门会为元宇宙定调。 21号上海经济会议: “引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入。” 23号:中纪委官网头条: “元宇宙如何改写人类社会生活”; 上述这些信息联系起来,中国特色的“元宇宙”之路方向是什么?本文带你一起探究! 1,中国不会照搬“元宇宙”这个舶来品! 引用上海概念定义:“未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台!” 2,宏观上会控制
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硅片价格下调,中下游电池组件盈利回暖!重点持续推荐!
【西南电新】隆基下调硅片价格,中下游电池组件盈利回暖,继续重点推荐! [烟花]事件:12月16日晚,隆基官网公示最新硅片价格,各尺寸全线降价超5%。其中158下降0.29元/片,现价4.83元/片,降幅5.7%;166下降0.29元/片,现价5.03元/片,降幅5.5%;182下降0.35元/片,现价5.85元/片,降幅5.7%。 [太阳]本周硅料和硅片价格持续下降,隆基硅片价格下调,符合我们前期对硅料/硅片价格走势预判。12月11日,通威保山一期5万吨硅料新产能投产,21Q4开启的第一波硅料产
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保经济增长,新老基建共同发力
【民生建材】地方债务违约风险总体可控,新老基建合力“开门红” 12月16日,国务院例行举办吹风会,专项债和地方债务管理有关问题得到官方解答。重点如下: (1)地方债务违约风险总体可控。政府债务余额占GDP的比重=45.8%,低于国际通行警戒线60%;地方政府债务率=93.6%(债务余额除以综合财力),国际标准为100-120%之间。终极目标是实现全国范围全面消除隐性债务。 (2)截至12月15日,新增专项债券发行3.42万亿元,占已下达额度的97%,基本完成。其中,约50%投向交通基础设施、市政
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汽车轻量化技术创新!
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风光宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程
光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》( 国家能源局综合司关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知---国家能源局),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加速风光项目建设并
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数字经济持续看好!
总书记提出加快数字经济发展,利好具备核心软硬件能力的主设备公司亿联网络/中兴/紫光(债务问题将解决)/锐捷!! [庆祝]总书记今日提出加快数字经济发展,提升数字技术基础研发能力 🔥硬件侧:提出要加快新型基础设施建设,加强战略布局,加快建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施,打通经济社会发展的信息大动脉 🔥软件侧:提出要全面推进产业化、规模化应用,重点突破关键软件,推动软件产业做大做强,提升关键软件技术创新和供给能力 🌹我们认为硬件、软件
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关注北方连续降雨对小麦播种的影响
🌾华北冬小麦进入适播期,然而今年连续降雨阻碍玉米收获,进而导致小麦播期大幅推迟。根据中央气象台预计,山西小麦适播期为9月下旬至10月中旬、河北为10月上旬至10月中旬,山东、河南为10月上旬至10月下旬。但自9月下旬以来,我国北方地区遭遇持续阴雨天气,造成大部分土壤偏湿、部分地区农田积水。以主产区河南为例,其小麦种植面积在8500万亩左右,产量占全国的三分之一。截止9月26日,河南省全省农田积水面积达到425万亩,给秋收、夏播带来很大困难。 🌾为应对多雨天气,农业农村部门采取多种措施排除田间
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降准预期越来越大,
请关注宏观数据的变化:出口韧性仍存,降准预期越来越确定 【国金宏观|9月外贸数据点评】9月出口超预期,但仍需警惕四季度出口波动加大 ⭐️ 9月出口同比增速超预期。分国别来看,对美国出口涨幅明显扩大。且从两年平均增速来看,对美国和东盟的出口增速上行,对日本和欧盟的出口涨幅回落。从商品类别来看,机电和高新技术依然为主要提振分项,其他分项数据环比表现均不佳。 ⭐️ 海外疫情的滞后效应推迟了我国出口回落的时间和幅度。首先,“产业链效应”持续强化,虽然“替代效应”减退、但海外疫情持续时间超预期,使得我国出
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社融增速触底,建议超配银行!
社融增速已触底,建议超配银行 ——上调全年信贷增速预测至12.8%,对应全年信贷多增2.5万亿 ——预计10月信贷开始同比多增,11、12月同比多增更加明显 【核心观点】 1、社融信贷增速底部确认,9月社融和信贷增速是全年最低点。 2、预计四季度宽信用开始发力,2021年信贷增速有望回升至12.8%,与2020年增速持平。 3、建议四季度超配优质银行,重点推荐兴业/平安+邮储/南京/光大+招行/宁波。 【数据概览】 9月社融增量2.9万亿元(同比少增5675亿元),社融存量同比+10.0%(增速
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隆基股份持续推荐。
隆基股份再推荐:关注电池效率提升,看好新技术的可持续性 ——————————— 近日经ISFH认证,隆基在p型M6硅片上实现了HJT电池25.47%的转换效率,又一次刷新世界纪录。我们继续看好公司电池新技术带来的领先优势,并对近期基本面做如下更新: 从电池技术来看,无论是P型还是N型,TOPCon还是HJT,隆基的研发投入均高于同业,在新一轮竞争中占据优势。随着下半年用于高端分布式的HPBC产品量产,以及明后年大规模的新技术电池产能投放(不仅仅是HPBC),预计公司可凭电池技术优势获取超额利润。
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锦江酒店业绩及后市展望!
[太阳]收入利润:2021年公司收入113.4亿增15%,归母净利1亿降9%,扣非净利-1.2亿,同比减亏5.5亿。其中4Q21公司收入29.9亿增3%,归母净利0.04亿增102%,扣非净利-0.77亿(4Q20为-2.6亿)。酒店业务收入110.9亿增15%,净利-90万元降102%。其中境内收入88亿增13%,占比79.4%;境外收入22.9亿增25%,占比20.7%。归母净利同比减少主因上年同期出售子公司股权取得投资收益8.1亿。非经常性损益主系受疫情影响停业酒店折旧摊销及租金亏损0.6
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汽车科技浪潮之一:一体化压铸风云际会,轻量化大市场初现峥嵘
本次深度聚焦轻量化和一体化压铸产业链,用详实的数据解析了行业的发展趋势、上下游、行业壁垒、可行性和经济性。 🌟🌟从2021年特斯拉破局打破一体化压铸天花板,技术壁垒全面提升,传统铝压铸行业进入超高景气周期,面临前所未有之大变局。传统铝压铸工艺主要用于车身、动力总成、底盘和内饰,目前中小件已广泛应用,三电和底盘需求迅速提升,一体化车身件渗透率低。特斯拉突破Model Y后底板后,蔚、小、理持续跟进,传统OEM积极观望。随着材料、设备、工艺技术多重突破,行业革命已来,一体化压铸成为未来汽车制造降
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2022-03-21 07:14:03
关于电动车涨价及电池盈利预期的看法
1、今年新能源车板块最大的压制因素是锂价上涨,尤其是至碳酸锂涨到50万后,对应电池成本上升0.2元/Wh。电池第一轮向下传导大概在元旦前后,我们了解大概在10%左右,进而带动整车企业的第一轮涨价,目前电池厂正酝酿第二轮涨价,进而引发整车售价的再度调升,从周末统计的情况看,本轮部分车企的涨价幅度在1-2万元,年初则多在3-5千元左右。 2、本轮产业链价格的传导,对电池环节盈利压力的边际改善是比较确定的,市场有分歧和担忧的还是对终端销量的影响。我们认为不可否认的是涨价对于潜在需求会有所压制,不过今年
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蛊惑乾坤
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2021-12-26 17:11:47
中央领导邀请专家集中学习元宇宙,区块链相关知识。
司马南透露: “中央领导层邀请专家集中学习元宇宙、区块链相关知识...” 2号:刘鹤副总理组织工信部、网信办等职能部门召开闭门会为元宇宙定调。 21号上海经济会议: “引导企业加紧研究未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台,适时布局切入。” 23号:中纪委官网头条: “元宇宙如何改写人类社会生活”; 上述这些信息联系起来,中国特色的“元宇宙”之路方向是什么?本文带你一起探究! 1,中国不会照搬“元宇宙”这个舶来品! 引用上海概念定义:“未来虚拟世界与现实社会相交互的重要平台!” 2,宏观上会控制
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2021-12-17 08:58:34
硅片价格下调,中下游电池组件盈利回暖!重点持续推荐!
【西南电新】隆基下调硅片价格,中下游电池组件盈利回暖,继续重点推荐! [烟花]事件:12月16日晚,隆基官网公示最新硅片价格,各尺寸全线降价超5%。其中158下降0.29元/片,现价4.83元/片,降幅5.7%;166下降0.29元/片,现价5.03元/片,降幅5.5%;182下降0.35元/片,现价5.85元/片,降幅5.7%。 [太阳]本周硅料和硅片价格持续下降,隆基硅片价格下调,符合我们前期对硅料/硅片价格走势预判。12月11日,通威保山一期5万吨硅料新产能投产,21Q4开启的第一波硅料产
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2021-12-17 08:55:42
保经济增长,新老基建共同发力
【民生建材】地方债务违约风险总体可控,新老基建合力“开门红” 12月16日,国务院例行举办吹风会,专项债和地方债务管理有关问题得到官方解答。重点如下: (1)地方债务违约风险总体可控。政府债务余额占GDP的比重=45.8%,低于国际通行警戒线60%;地方政府债务率=93.6%(债务余额除以综合财力),国际标准为100-120%之间。终极目标是实现全国范围全面消除隐性债务。 (2)截至12月15日,新增专项债券发行3.42万亿元,占已下达额度的97%,基本完成。其中,约50%投向交通基础设施、市政
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2021-12-17 08:54:22
汽车轻量化技术创新!
汽车轻量化受益于新能源汽车。
1_汽车轻量化铝材空间几何?20211216.pdf
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2021-10-21 08:37:44
风光宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程
光伏板块跟踪:宏观指引将加速新能源建设并网消纳进程 1、10月20日能源局发布《关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知》( 国家能源局综合司关于积极推动新能源发电项目能并尽并、多发满发有关工作的通知---国家能源局),要求具备并网条件风光项目“能并尽并”,优化调度合理安排实现新能源电源“多发满发”,统筹协调加快风光项目配套接网工程建设。 风光是电源侧的主力增量,建设周期灵活,加快项目并网是缓解短期电力缺口的有效措施,也是实现双碳目标的根本。“通知”发布势必加速风光项目建设并
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2021-10-20 07:12:26
数字经济持续看好!
总书记提出加快数字经济发展,利好具备核心软硬件能力的主设备公司亿联网络/中兴/紫光(债务问题将解决)/锐捷!! [庆祝]总书记今日提出加快数字经济发展,提升数字技术基础研发能力 🔥硬件侧:提出要加快新型基础设施建设,加强战略布局,加快建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施,打通经济社会发展的信息大动脉 🔥软件侧:提出要全面推进产业化、规模化应用,重点突破关键软件,推动软件产业做大做强,提升关键软件技术创新和供给能力 🌹我们认为硬件、软件
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2021-10-18 09:14:13
关注北方连续降雨对小麦播种的影响
🌾华北冬小麦进入适播期,然而今年连续降雨阻碍玉米收获,进而导致小麦播期大幅推迟。根据中央气象台预计,山西小麦适播期为9月下旬至10月中旬、河北为10月上旬至10月中旬,山东、河南为10月上旬至10月下旬。但自9月下旬以来,我国北方地区遭遇持续阴雨天气,造成大部分土壤偏湿、部分地区农田积水。以主产区河南为例,其小麦种植面积在8500万亩左右,产量占全国的三分之一。截止9月26日,河南省全省农田积水面积达到425万亩,给秋收、夏播带来很大困难。 🌾为应对多雨天气,农业农村部门采取多种措施排除田间
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2021-10-14 08:56:33
降准预期越来越大,
请关注宏观数据的变化:出口韧性仍存,降准预期越来越确定 【国金宏观|9月外贸数据点评】9月出口超预期,但仍需警惕四季度出口波动加大 ⭐️ 9月出口同比增速超预期。分国别来看,对美国出口涨幅明显扩大。且从两年平均增速来看,对美国和东盟的出口增速上行,对日本和欧盟的出口涨幅回落。从商品类别来看,机电和高新技术依然为主要提振分项,其他分项数据环比表现均不佳。 ⭐️ 海外疫情的滞后效应推迟了我国出口回落的时间和幅度。首先,“产业链效应”持续强化,虽然“替代效应”减退、但海外疫情持续时间超预期,使得我国出
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2021-10-14 08:55:20
社融增速触底,建议超配银行!
社融增速已触底,建议超配银行 ——上调全年信贷增速预测至12.8%,对应全年信贷多增2.5万亿 ——预计10月信贷开始同比多增,11、12月同比多增更加明显 【核心观点】 1、社融信贷增速底部确认,9月社融和信贷增速是全年最低点。 2、预计四季度宽信用开始发力,2021年信贷增速有望回升至12.8%,与2020年增速持平。 3、建议四季度超配优质银行,重点推荐兴业/平安+邮储/南京/光大+招行/宁波。 【数据概览】 9月社融增量2.9万亿元(同比少增5675亿元),社融存量同比+10.0%(增速
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