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2023-05-23 15:06:12
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汉仪股份:2C千万用户+创意设计(从字体到图片&视频)
AI技术积累:A股唯一字库上市公司,集【字体创意&文化创意&商业IP】优势。字体生成、字体/烟草防伪码/物流单据/发票/银行回单识别。投资UPDF产品,进一步丰富文档pdf技术 场景积累:业务场景延展,从字符设计向图形图像&视频设计延展。海外对标设计平台Canva(估值400亿美元) 用户:旗下字体/图片应用“字由“,截至 2022 年末累计注册用户已超 1000 万,平台内容从字体向图片、视频以及3D延展。投资的UPDF产品截至2023年2月底注册用户已超12万人,付费用户一万人。 估值: 2
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汉仪股份
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2023-05-23 15:05:28
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盛视科技:中亚峰会签订吉尔吉斯斯坦合作协议,一带一路业务加速扩张
#🌐 合作对象 1、吉尔吉斯斯坦共和国总统下属的国家投资署:成立于2017年,是吉尔吉斯斯坦执行国家出口和投资政策的国家执行机构,负责对吉国经济投资,协助国内出口商开发和向国外市场推广商品。 2、吉尔吉斯邮政股份有限公司:成立于1992年,是一家100%国有公司,该公司在吉尔吉斯斯坦国内拥有超过921个分支机构,提供邮件投递、快递、汇款和集邮等传统邮政服务。除此之外,吉尔吉斯邮政股份有限公司还提供多种数字服务,包括在线支付和电子商务解决方案。 #🌐 合作内容 吉尔吉斯斯坦总统下属国家投资署、
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盛视科技
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2023-05-23 15:04:37
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海康威视新一轮戴维斯双击机会】-国金计算机
1、海外环境看,G7峰会传递双边关系缓和的预期。 2、经营基本面看,4月截止目前,国内业务线总体增长回暖情况较好(其中创新业务、EBG更强劲),全年总体预计保持逐季度向上趋势。 考虑到基数效应、大环境回暖、人事基本到位、政策落地,我们抱有积极期待。保守预计Q2收入端至少高个位数,利润端双位数增长;全年收入端双位数增长,利润端弹性高于收入(毛利率修复,费用率下降,净利率回升)。 3、中长期处于数字化、智能化产业趋势向上和新一轮戴维斯双击的周期,向下空间小(保守今年150+利润,20倍估值,接近当下
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海康威视
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2023-05-23 15:01:35
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福莱特(上周已加入重点推荐组合),港股福莱特玻璃,信义光能
【天风建筑建材鲍荣富】光伏玻璃:行业供需格局优化,成本进入下行通道 #供需格局 1、供给端,政策层面看,我们从产业获悉,相关部门目前正在摸排及判定项目在建/拟建情况,不排除后续出台约束性政策而非过去的指导性意见。 2、去年在低盈利下点火节奏延期,而今年在5月推涨0.5元/平后至今仅信义一条产线点火。常理看,下半年装机旺季预期,爬坡需3个月左右(腰部企业或更久),目前企业释放产能动能应较为充足。因此我们推测,听证会端已起到一定产能节奏释放控制作用。 #成本端 天然气价格普遍下调(幅度10%左右),
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2023-05-23 15:00:40
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华鲁恒升点评:业绩逐季度持续回升,低成本核心优势显著,长期成长逻辑不变
尿素期货走弱短期影响情绪,公司低成本核心优势不变,拥有绝对安全边际。受煤价下跌叠加需求疲软影响,当前尿素主力合约价格跌破1700元/吨,现货市场价格跌至2200元/吨,短期扰动市场情绪。按照当前尿素及煤炭成本测算,水煤浆工艺单吨盈利能力跌至100元/吨以下,固定床工艺基本略微亏损,整体盈利进一步压缩空间有限,而公司凭借低成本核心优势,单吨仍拥有350-400元/吨盈利,安全边际显著。 资本开支将进入集中转固,Q2增量开始贡献,全年季度业绩有望环比持续提升。德州基地方面,30万吨EMC已经开车15
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2023-05-19 12:59:59
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金现代(300830):23年PS仅4.5倍的“AI+低代码”龙头
1、$#海外巨头映射:昨天Meta发布“CodeCompose”的生成式AI编码助手,帮助提升效率;3月微软旗下GitHub 发布 Copilot X, OpenAI 聊天功能添加到编码工具中;国内如AI领跑者智谱也发布CodeDeeX产品,助力提升IT人效,代码生成到达临界点。 2、#低代码平台领先性:第三方预测,预计2025年低代码市场空间达100多亿。目前公司有超200人的专职低代码研发团队,已经打造轻骑兵低代码平台,在国网南网电力/金融券商等大行业客户中开拓成功,22年已经形成千万级收入
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金现代
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2023-05-19 12:59:16
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光库科技更新:光模块薄膜铌酸锂冠军选手,新成长曲线显现
主营提升空间巨大:传统+薄膜LN面向空间70亿元+相干传输场景,赛道毛利率50%+,净利率25%+;可拓展工业超快激光、光纤陀螺仪Y波导等应用, 22年仅6.42亿营收。 光模块方面:薄膜铌酸锂芯片具有频带宽、稳定性好、传输损耗小等突出优点,是下一代800G/1.6T光模块的核心部件 薄膜打开翻倍增量空间。相干市场:根据测算,传统方案市场稳定在15-20亿元,被海外巨头垄断;而薄膜化仅相干领域到将带来48亿元增量,且可大部分替换原有传统市场,改变市场格局。参考21年思科并购Acacia(中兴相干
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2023-05-19 12:57:57
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长光华芯:发布56G EML光芯片,进军超算数据中心
长光华芯发布的单波100Gbps (56Gbaud四电平脉冲幅度调制(PAM4))电吸收调制器激光二极管(EML)芯片,支持四个波长的粗波分复用(CWDM),达到了使用4颗芯片实现400Gbps传输速率,或8颗芯片实现800Gbps传输速率的应用目标。该芯片符合RoHS标准和Telcordia GR-468标准,为当前400G/800G 超算数据中心互连光模块的核心器件。 光通信横向拓展,产品已实现批量供货。从2010年,长光华芯就已经布局了磷化铟激光芯片产线,初期具备2.5G FP的批量出货能
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2023-05-19 11:37:25
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智明达:高度重视人才队伍建设,多期股权激励同时落地
公司自2021年起,连续三年实行股权激励。2021年,向98名激励对象授予合计104.77万股限制性股票;2022年,仍计划向25名中基层管理人员及技术骨干授予第二类限制性股票不超过11.59万股,约占公司股本总额的0.23%;2023年,拟以34.50元/股的价格向84名激励对象授予不超过25.57万股限制性股票。三次股权激励计划均涵盖中基层与技术骨干,将进一步健全公司长效激励机制、增强员工归属感与积极性、提升公司市场竞争力,有助于公司长远发展。 股权激励方案不断优化,人才长效激励机制逐步完善
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2023-05-19 09:05:41
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存储行业:
存储行业: 事件一:三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。 事件二:网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。 事件三:存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据
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2023-05-19 08:21:03
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领益智造:XR领域不容忽视的核心标的
从VR和AR眼镜的拆解情况看,精密功能件和结构件的应用非常之多,领益作为消费电子功能件和结构件的龙头,凭借在模切、注塑、CNC和冲压等工艺方面的领先优势,是关键客户VR/AR设备供应链的重要部件供应商,当然,从领益与国际A客户过去的合作看,从初代虚拟现实产品开始就是承接精密功能件和结构件产品的核心主力。 单机价值量方面看,从产业链调研反馈看,在当下第一代产品中估计在70-100美金,若第二代产品npi顺利,大概率会使用更多料号,同时推高更大单机价值量,未来成长空间蔚为可观。 整体而言,XR市场的
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2023-05-19 08:20:19
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长光华芯发布单波100G EML芯片,再增国产高端光芯片新兵
长光华芯在武汉光博会上发布单波100Gbps EML芯片(PAM4),用于400G、800G光模块,进入光芯片高端市场。长光华芯是我们在AI算力系列之光通信用光芯片专题报告中推荐的五家之一,长光华芯2020年便开展10G APD和EML的研发,并在2022年通过大厂客户认证、实现批量供货,同时公司已建成一条完整的25G EML激光器芯片和TO-CAN封装的研发和生产线。长光华芯有三大材料体系——砷化镓、磷化铟、氮化镓,定位于综合性激光半导体公司,成长逻辑来自材料平台、产品品类的扩张,对标II-V
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2023-05-19 08:18:22
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卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线
卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线,按照马斯克预期,机器人需求100亿台,假设仅仅每台利润100元,万亿利润估值预期! 而且卧龙电驱(600580)控股子公司希尔机器人设立了希尔美国来开拓业务。并且卧龙电驱(600580)是.全球工业电机龙头+开始推广光伏和储能用生产逆变器+电动船舶打样订单! 卧龙电驱(600580): 1.全球工业电机龙头,全面发力EV电机&光储 公司是全球工业电机龙头制造商,国内电机产销规模位列第一,全球高压、低压电机市场排名第二(市占率约为11%)、第
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卧龙电驱
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2023-05-19 08:16:48
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国力股份:转债获批文,迈入新征程
国力股份近期回调较多,但基本面无重大利空,半导体、特种装备业务均进展顺利,新能源也在回暖轨道。今日公告转债获得批文(大股东也会认购),公司发展将迈入新征程,我们继续看好推荐! 下游多领域进展顺利,未来弹性可期 半导体零部件:公司刻蚀、薄膜沉积、气相清洗所用真空电容器性能已可匹敌明电舍、comet等海外龙头,国内头部设备/FAB、海外龙头设备/零部件厂均已实现供货,该产品全球市场空间60亿/国内10+亿,壁垒极高、国产化率极低,公司未来利润空间十分可观。 新能源车:高压快充趋势下接触器真空化大势所
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2023-05-19 08:15:16
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深信服安全GPT首秀解读
太阳#安全+大模型将成为安全建设新范式。1)初级安全工程师借助安全GPT可变成高级专家;2)以往多个安全专家完成的事,可由安全GPT来完成。#3)预计下半年向所有用户正式发布安全GPT产品 #现场结合场景进行能力演示: #高级威胁场景检测。5000万样本、500万混淆类高级攻击手法统计下,传统引擎检测率为45.6%,安全GPT为95.7%,传统引擎误报率为21.4%,安全GPT为4.3%,能力达五年经验安全专家 #安全检测调查场景。安全GPT可描述攻击过程,图文并茂,可还原数据包及报文理解、解读
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汉仪股份:2C千万用户+创意设计(从字体到图片&视频)
AI技术积累:A股唯一字库上市公司,集【字体创意&文化创意&商业IP】优势。字体生成、字体/烟草防伪码/物流单据/发票/银行回单识别。投资UPDF产品,进一步丰富文档pdf技术 场景积累:业务场景延展,从字符设计向图形图像&视频设计延展。海外对标设计平台Canva(估值400亿美元) 用户:旗下字体/图片应用“字由“,截至 2022 年末累计注册用户已超 1000 万,平台内容从字体向图片、视频以及3D延展。投资的UPDF产品截至2023年2月底注册用户已超12万人,付费用户一万人。 估值: 2
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2023-05-23 15:05:28
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盛视科技:中亚峰会签订吉尔吉斯斯坦合作协议,一带一路业务加速扩张
#🌐 合作对象 1、吉尔吉斯斯坦共和国总统下属的国家投资署:成立于2017年,是吉尔吉斯斯坦执行国家出口和投资政策的国家执行机构,负责对吉国经济投资,协助国内出口商开发和向国外市场推广商品。 2、吉尔吉斯邮政股份有限公司:成立于1992年,是一家100%国有公司,该公司在吉尔吉斯斯坦国内拥有超过921个分支机构,提供邮件投递、快递、汇款和集邮等传统邮政服务。除此之外,吉尔吉斯邮政股份有限公司还提供多种数字服务,包括在线支付和电子商务解决方案。 #🌐 合作内容 吉尔吉斯斯坦总统下属国家投资署、
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2023-05-23 15:04:37
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海康威视新一轮戴维斯双击机会】-国金计算机
1、海外环境看,G7峰会传递双边关系缓和的预期。 2、经营基本面看,4月截止目前,国内业务线总体增长回暖情况较好(其中创新业务、EBG更强劲),全年总体预计保持逐季度向上趋势。 考虑到基数效应、大环境回暖、人事基本到位、政策落地,我们抱有积极期待。保守预计Q2收入端至少高个位数,利润端双位数增长;全年收入端双位数增长,利润端弹性高于收入(毛利率修复,费用率下降,净利率回升)。 3、中长期处于数字化、智能化产业趋势向上和新一轮戴维斯双击的周期,向下空间小(保守今年150+利润,20倍估值,接近当下
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2023-05-23 15:01:35
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福莱特(上周已加入重点推荐组合),港股福莱特玻璃,信义光能
【天风建筑建材鲍荣富】光伏玻璃:行业供需格局优化,成本进入下行通道 #供需格局 1、供给端,政策层面看,我们从产业获悉,相关部门目前正在摸排及判定项目在建/拟建情况,不排除后续出台约束性政策而非过去的指导性意见。 2、去年在低盈利下点火节奏延期,而今年在5月推涨0.5元/平后至今仅信义一条产线点火。常理看,下半年装机旺季预期,爬坡需3个月左右(腰部企业或更久),目前企业释放产能动能应较为充足。因此我们推测,听证会端已起到一定产能节奏释放控制作用。 #成本端 天然气价格普遍下调(幅度10%左右),
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华鲁恒升点评:业绩逐季度持续回升,低成本核心优势显著,长期成长逻辑不变
尿素期货走弱短期影响情绪,公司低成本核心优势不变,拥有绝对安全边际。受煤价下跌叠加需求疲软影响,当前尿素主力合约价格跌破1700元/吨,现货市场价格跌至2200元/吨,短期扰动市场情绪。按照当前尿素及煤炭成本测算,水煤浆工艺单吨盈利能力跌至100元/吨以下,固定床工艺基本略微亏损,整体盈利进一步压缩空间有限,而公司凭借低成本核心优势,单吨仍拥有350-400元/吨盈利,安全边际显著。 资本开支将进入集中转固,Q2增量开始贡献,全年季度业绩有望环比持续提升。德州基地方面,30万吨EMC已经开车15
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2023-05-19 12:59:59
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金现代(300830):23年PS仅4.5倍的“AI+低代码”龙头
1、$#海外巨头映射:昨天Meta发布“CodeCompose”的生成式AI编码助手,帮助提升效率;3月微软旗下GitHub 发布 Copilot X, OpenAI 聊天功能添加到编码工具中;国内如AI领跑者智谱也发布CodeDeeX产品,助力提升IT人效,代码生成到达临界点。 2、#低代码平台领先性:第三方预测,预计2025年低代码市场空间达100多亿。目前公司有超200人的专职低代码研发团队,已经打造轻骑兵低代码平台,在国网南网电力/金融券商等大行业客户中开拓成功,22年已经形成千万级收入
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2023-05-19 12:59:16
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光库科技更新:光模块薄膜铌酸锂冠军选手,新成长曲线显现
主营提升空间巨大:传统+薄膜LN面向空间70亿元+相干传输场景,赛道毛利率50%+,净利率25%+;可拓展工业超快激光、光纤陀螺仪Y波导等应用, 22年仅6.42亿营收。 光模块方面:薄膜铌酸锂芯片具有频带宽、稳定性好、传输损耗小等突出优点,是下一代800G/1.6T光模块的核心部件 薄膜打开翻倍增量空间。相干市场:根据测算,传统方案市场稳定在15-20亿元,被海外巨头垄断;而薄膜化仅相干领域到将带来48亿元增量,且可大部分替换原有传统市场,改变市场格局。参考21年思科并购Acacia(中兴相干
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长光华芯:发布56G EML光芯片,进军超算数据中心
长光华芯发布的单波100Gbps (56Gbaud四电平脉冲幅度调制(PAM4))电吸收调制器激光二极管(EML)芯片,支持四个波长的粗波分复用(CWDM),达到了使用4颗芯片实现400Gbps传输速率,或8颗芯片实现800Gbps传输速率的应用目标。该芯片符合RoHS标准和Telcordia GR-468标准,为当前400G/800G 超算数据中心互连光模块的核心器件。 光通信横向拓展,产品已实现批量供货。从2010年,长光华芯就已经布局了磷化铟激光芯片产线,初期具备2.5G FP的批量出货能
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2023-05-19 11:37:25
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智明达:高度重视人才队伍建设,多期股权激励同时落地
公司自2021年起,连续三年实行股权激励。2021年,向98名激励对象授予合计104.77万股限制性股票;2022年,仍计划向25名中基层管理人员及技术骨干授予第二类限制性股票不超过11.59万股,约占公司股本总额的0.23%;2023年,拟以34.50元/股的价格向84名激励对象授予不超过25.57万股限制性股票。三次股权激励计划均涵盖中基层与技术骨干,将进一步健全公司长效激励机制、增强员工归属感与积极性、提升公司市场竞争力,有助于公司长远发展。 股权激励方案不断优化,人才长效激励机制逐步完善
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2023-05-19 09:05:41
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存储行业:
存储行业: 事件一:三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。 事件二:网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。 事件三:存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据
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2023-05-19 08:21:03
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领益智造:XR领域不容忽视的核心标的
从VR和AR眼镜的拆解情况看,精密功能件和结构件的应用非常之多,领益作为消费电子功能件和结构件的龙头,凭借在模切、注塑、CNC和冲压等工艺方面的领先优势,是关键客户VR/AR设备供应链的重要部件供应商,当然,从领益与国际A客户过去的合作看,从初代虚拟现实产品开始就是承接精密功能件和结构件产品的核心主力。 单机价值量方面看,从产业链调研反馈看,在当下第一代产品中估计在70-100美金,若第二代产品npi顺利,大概率会使用更多料号,同时推高更大单机价值量,未来成长空间蔚为可观。 整体而言,XR市场的
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2023-05-19 08:20:19
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长光华芯发布单波100G EML芯片,再增国产高端光芯片新兵
长光华芯在武汉光博会上发布单波100Gbps EML芯片(PAM4),用于400G、800G光模块,进入光芯片高端市场。长光华芯是我们在AI算力系列之光通信用光芯片专题报告中推荐的五家之一,长光华芯2020年便开展10G APD和EML的研发,并在2022年通过大厂客户认证、实现批量供货,同时公司已建成一条完整的25G EML激光器芯片和TO-CAN封装的研发和生产线。长光华芯有三大材料体系——砷化镓、磷化铟、氮化镓,定位于综合性激光半导体公司,成长逻辑来自材料平台、产品品类的扩张,对标II-V
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卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线
卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线,按照马斯克预期,机器人需求100亿台,假设仅仅每台利润100元,万亿利润估值预期! 而且卧龙电驱(600580)控股子公司希尔机器人设立了希尔美国来开拓业务。并且卧龙电驱(600580)是.全球工业电机龙头+开始推广光伏和储能用生产逆变器+电动船舶打样订单! 卧龙电驱(600580): 1.全球工业电机龙头,全面发力EV电机&光储 公司是全球工业电机龙头制造商,国内电机产销规模位列第一,全球高压、低压电机市场排名第二(市占率约为11%)、第
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2023-05-19 08:16:48
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国力股份:转债获批文,迈入新征程
国力股份近期回调较多,但基本面无重大利空,半导体、特种装备业务均进展顺利,新能源也在回暖轨道。今日公告转债获得批文(大股东也会认购),公司发展将迈入新征程,我们继续看好推荐! 下游多领域进展顺利,未来弹性可期 半导体零部件:公司刻蚀、薄膜沉积、气相清洗所用真空电容器性能已可匹敌明电舍、comet等海外龙头,国内头部设备/FAB、海外龙头设备/零部件厂均已实现供货,该产品全球市场空间60亿/国内10+亿,壁垒极高、国产化率极低,公司未来利润空间十分可观。 新能源车:高压快充趋势下接触器真空化大势所
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国力股份
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2023-05-19 08:15:16
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深信服安全GPT首秀解读
太阳#安全+大模型将成为安全建设新范式。1)初级安全工程师借助安全GPT可变成高级专家;2)以往多个安全专家完成的事,可由安全GPT来完成。#3)预计下半年向所有用户正式发布安全GPT产品 #现场结合场景进行能力演示: #高级威胁场景检测。5000万样本、500万混淆类高级攻击手法统计下,传统引擎检测率为45.6%,安全GPT为95.7%,传统引擎误报率为21.4%,安全GPT为4.3%,能力达五年经验安全专家 #安全检测调查场景。安全GPT可描述攻击过程,图文并茂,可还原数据包及报文理解、解读
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汉仪股份:2C千万用户+创意设计(从字体到图片&视频)
AI技术积累:A股唯一字库上市公司,集【字体创意&文化创意&商业IP】优势。字体生成、字体/烟草防伪码/物流单据/发票/银行回单识别。投资UPDF产品,进一步丰富文档pdf技术 场景积累:业务场景延展,从字符设计向图形图像&视频设计延展。海外对标设计平台Canva(估值400亿美元) 用户:旗下字体/图片应用“字由“,截至 2022 年末累计注册用户已超 1000 万,平台内容从字体向图片、视频以及3D延展。投资的UPDF产品截至2023年2月底注册用户已超12万人,付费用户一万人。 估值: 2
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2023-05-23 15:05:28
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盛视科技:中亚峰会签订吉尔吉斯斯坦合作协议,一带一路业务加速扩张
#🌐 合作对象 1、吉尔吉斯斯坦共和国总统下属的国家投资署:成立于2017年,是吉尔吉斯斯坦执行国家出口和投资政策的国家执行机构,负责对吉国经济投资,协助国内出口商开发和向国外市场推广商品。 2、吉尔吉斯邮政股份有限公司:成立于1992年,是一家100%国有公司,该公司在吉尔吉斯斯坦国内拥有超过921个分支机构,提供邮件投递、快递、汇款和集邮等传统邮政服务。除此之外,吉尔吉斯邮政股份有限公司还提供多种数字服务,包括在线支付和电子商务解决方案。 #🌐 合作内容 吉尔吉斯斯坦总统下属国家投资署、
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2023-05-23 15:04:37
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海康威视新一轮戴维斯双击机会】-国金计算机
1、海外环境看,G7峰会传递双边关系缓和的预期。 2、经营基本面看,4月截止目前,国内业务线总体增长回暖情况较好(其中创新业务、EBG更强劲),全年总体预计保持逐季度向上趋势。 考虑到基数效应、大环境回暖、人事基本到位、政策落地,我们抱有积极期待。保守预计Q2收入端至少高个位数,利润端双位数增长;全年收入端双位数增长,利润端弹性高于收入(毛利率修复,费用率下降,净利率回升)。 3、中长期处于数字化、智能化产业趋势向上和新一轮戴维斯双击的周期,向下空间小(保守今年150+利润,20倍估值,接近当下
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2023-05-23 15:01:35
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福莱特(上周已加入重点推荐组合),港股福莱特玻璃,信义光能
【天风建筑建材鲍荣富】光伏玻璃:行业供需格局优化,成本进入下行通道 #供需格局 1、供给端,政策层面看,我们从产业获悉,相关部门目前正在摸排及判定项目在建/拟建情况,不排除后续出台约束性政策而非过去的指导性意见。 2、去年在低盈利下点火节奏延期,而今年在5月推涨0.5元/平后至今仅信义一条产线点火。常理看,下半年装机旺季预期,爬坡需3个月左右(腰部企业或更久),目前企业释放产能动能应较为充足。因此我们推测,听证会端已起到一定产能节奏释放控制作用。 #成本端 天然气价格普遍下调(幅度10%左右),
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2023-05-23 15:00:40
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华鲁恒升点评:业绩逐季度持续回升,低成本核心优势显著,长期成长逻辑不变
尿素期货走弱短期影响情绪,公司低成本核心优势不变,拥有绝对安全边际。受煤价下跌叠加需求疲软影响,当前尿素主力合约价格跌破1700元/吨,现货市场价格跌至2200元/吨,短期扰动市场情绪。按照当前尿素及煤炭成本测算,水煤浆工艺单吨盈利能力跌至100元/吨以下,固定床工艺基本略微亏损,整体盈利进一步压缩空间有限,而公司凭借低成本核心优势,单吨仍拥有350-400元/吨盈利,安全边际显著。 资本开支将进入集中转固,Q2增量开始贡献,全年季度业绩有望环比持续提升。德州基地方面,30万吨EMC已经开车15
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金现代(300830):23年PS仅4.5倍的“AI+低代码”龙头
1、$#海外巨头映射:昨天Meta发布“CodeCompose”的生成式AI编码助手,帮助提升效率;3月微软旗下GitHub 发布 Copilot X, OpenAI 聊天功能添加到编码工具中;国内如AI领跑者智谱也发布CodeDeeX产品,助力提升IT人效,代码生成到达临界点。 2、#低代码平台领先性:第三方预测,预计2025年低代码市场空间达100多亿。目前公司有超200人的专职低代码研发团队,已经打造轻骑兵低代码平台,在国网南网电力/金融券商等大行业客户中开拓成功,22年已经形成千万级收入
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光库科技更新:光模块薄膜铌酸锂冠军选手,新成长曲线显现
主营提升空间巨大:传统+薄膜LN面向空间70亿元+相干传输场景,赛道毛利率50%+,净利率25%+;可拓展工业超快激光、光纤陀螺仪Y波导等应用, 22年仅6.42亿营收。 光模块方面:薄膜铌酸锂芯片具有频带宽、稳定性好、传输损耗小等突出优点,是下一代800G/1.6T光模块的核心部件 薄膜打开翻倍增量空间。相干市场:根据测算,传统方案市场稳定在15-20亿元,被海外巨头垄断;而薄膜化仅相干领域到将带来48亿元增量,且可大部分替换原有传统市场,改变市场格局。参考21年思科并购Acacia(中兴相干
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2023-05-19 12:57:57
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长光华芯:发布56G EML光芯片,进军超算数据中心
长光华芯发布的单波100Gbps (56Gbaud四电平脉冲幅度调制(PAM4))电吸收调制器激光二极管(EML)芯片,支持四个波长的粗波分复用(CWDM),达到了使用4颗芯片实现400Gbps传输速率,或8颗芯片实现800Gbps传输速率的应用目标。该芯片符合RoHS标准和Telcordia GR-468标准,为当前400G/800G 超算数据中心互连光模块的核心器件。 光通信横向拓展,产品已实现批量供货。从2010年,长光华芯就已经布局了磷化铟激光芯片产线,初期具备2.5G FP的批量出货能
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智明达:高度重视人才队伍建设,多期股权激励同时落地
公司自2021年起,连续三年实行股权激励。2021年,向98名激励对象授予合计104.77万股限制性股票;2022年,仍计划向25名中基层管理人员及技术骨干授予第二类限制性股票不超过11.59万股,约占公司股本总额的0.23%;2023年,拟以34.50元/股的价格向84名激励对象授予不超过25.57万股限制性股票。三次股权激励计划均涵盖中基层与技术骨干,将进一步健全公司长效激励机制、增强员工归属感与积极性、提升公司市场竞争力,有助于公司长远发展。 股权激励方案不断优化,人才长效激励机制逐步完善
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2023-05-19 09:05:41
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存储行业:
存储行业: 事件一:三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。 事件二:网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。 事件三:存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据
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2023-05-19 08:21:03
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领益智造:XR领域不容忽视的核心标的
从VR和AR眼镜的拆解情况看,精密功能件和结构件的应用非常之多,领益作为消费电子功能件和结构件的龙头,凭借在模切、注塑、CNC和冲压等工艺方面的领先优势,是关键客户VR/AR设备供应链的重要部件供应商,当然,从领益与国际A客户过去的合作看,从初代虚拟现实产品开始就是承接精密功能件和结构件产品的核心主力。 单机价值量方面看,从产业链调研反馈看,在当下第一代产品中估计在70-100美金,若第二代产品npi顺利,大概率会使用更多料号,同时推高更大单机价值量,未来成长空间蔚为可观。 整体而言,XR市场的
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2023-05-19 08:20:19
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长光华芯发布单波100G EML芯片,再增国产高端光芯片新兵
长光华芯在武汉光博会上发布单波100Gbps EML芯片(PAM4),用于400G、800G光模块,进入光芯片高端市场。长光华芯是我们在AI算力系列之光通信用光芯片专题报告中推荐的五家之一,长光华芯2020年便开展10G APD和EML的研发,并在2022年通过大厂客户认证、实现批量供货,同时公司已建成一条完整的25G EML激光器芯片和TO-CAN封装的研发和生产线。长光华芯有三大材料体系——砷化镓、磷化铟、氮化镓,定位于综合性激光半导体公司,成长逻辑来自材料平台、产品品类的扩张,对标II-V
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2023-05-19 08:18:22
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卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线
卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线,按照马斯克预期,机器人需求100亿台,假设仅仅每台利润100元,万亿利润估值预期! 而且卧龙电驱(600580)控股子公司希尔机器人设立了希尔美国来开拓业务。并且卧龙电驱(600580)是.全球工业电机龙头+开始推广光伏和储能用生产逆变器+电动船舶打样订单! 卧龙电驱(600580): 1.全球工业电机龙头,全面发力EV电机&光储 公司是全球工业电机龙头制造商,国内电机产销规模位列第一,全球高压、低压电机市场排名第二(市占率约为11%)、第
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2023-05-19 08:16:48
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国力股份:转债获批文,迈入新征程
国力股份近期回调较多,但基本面无重大利空,半导体、特种装备业务均进展顺利,新能源也在回暖轨道。今日公告转债获得批文(大股东也会认购),公司发展将迈入新征程,我们继续看好推荐! 下游多领域进展顺利,未来弹性可期 半导体零部件:公司刻蚀、薄膜沉积、气相清洗所用真空电容器性能已可匹敌明电舍、comet等海外龙头,国内头部设备/FAB、海外龙头设备/零部件厂均已实现供货,该产品全球市场空间60亿/国内10+亿,壁垒极高、国产化率极低,公司未来利润空间十分可观。 新能源车:高压快充趋势下接触器真空化大势所
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深信服安全GPT首秀解读
太阳#安全+大模型将成为安全建设新范式。1)初级安全工程师借助安全GPT可变成高级专家;2)以往多个安全专家完成的事,可由安全GPT来完成。#3)预计下半年向所有用户正式发布安全GPT产品 #现场结合场景进行能力演示: #高级威胁场景检测。5000万样本、500万混淆类高级攻击手法统计下,传统引擎检测率为45.6%,安全GPT为95.7%,传统引擎误报率为21.4%,安全GPT为4.3%,能力达五年经验安全专家 #安全检测调查场景。安全GPT可描述攻击过程,图文并茂,可还原数据包及报文理解、解读
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汉仪股份:2C千万用户+创意设计(从字体到图片&视频)
AI技术积累:A股唯一字库上市公司,集【字体创意&文化创意&商业IP】优势。字体生成、字体/烟草防伪码/物流单据/发票/银行回单识别。投资UPDF产品,进一步丰富文档pdf技术 场景积累:业务场景延展,从字符设计向图形图像&视频设计延展。海外对标设计平台Canva(估值400亿美元) 用户:旗下字体/图片应用“字由“,截至 2022 年末累计注册用户已超 1000 万,平台内容从字体向图片、视频以及3D延展。投资的UPDF产品截至2023年2月底注册用户已超12万人,付费用户一万人。 估值: 2
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盛视科技:中亚峰会签订吉尔吉斯斯坦合作协议,一带一路业务加速扩张
#🌐 合作对象 1、吉尔吉斯斯坦共和国总统下属的国家投资署:成立于2017年,是吉尔吉斯斯坦执行国家出口和投资政策的国家执行机构,负责对吉国经济投资,协助国内出口商开发和向国外市场推广商品。 2、吉尔吉斯邮政股份有限公司:成立于1992年,是一家100%国有公司,该公司在吉尔吉斯斯坦国内拥有超过921个分支机构,提供邮件投递、快递、汇款和集邮等传统邮政服务。除此之外,吉尔吉斯邮政股份有限公司还提供多种数字服务,包括在线支付和电子商务解决方案。 #🌐 合作内容 吉尔吉斯斯坦总统下属国家投资署、
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2023-05-23 15:04:37
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海康威视新一轮戴维斯双击机会】-国金计算机
1、海外环境看,G7峰会传递双边关系缓和的预期。 2、经营基本面看,4月截止目前,国内业务线总体增长回暖情况较好(其中创新业务、EBG更强劲),全年总体预计保持逐季度向上趋势。 考虑到基数效应、大环境回暖、人事基本到位、政策落地,我们抱有积极期待。保守预计Q2收入端至少高个位数,利润端双位数增长;全年收入端双位数增长,利润端弹性高于收入(毛利率修复,费用率下降,净利率回升)。 3、中长期处于数字化、智能化产业趋势向上和新一轮戴维斯双击的周期,向下空间小(保守今年150+利润,20倍估值,接近当下
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2023-05-23 15:01:35
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福莱特(上周已加入重点推荐组合),港股福莱特玻璃,信义光能
【天风建筑建材鲍荣富】光伏玻璃:行业供需格局优化,成本进入下行通道 #供需格局 1、供给端,政策层面看,我们从产业获悉,相关部门目前正在摸排及判定项目在建/拟建情况,不排除后续出台约束性政策而非过去的指导性意见。 2、去年在低盈利下点火节奏延期,而今年在5月推涨0.5元/平后至今仅信义一条产线点火。常理看,下半年装机旺季预期,爬坡需3个月左右(腰部企业或更久),目前企业释放产能动能应较为充足。因此我们推测,听证会端已起到一定产能节奏释放控制作用。 #成本端 天然气价格普遍下调(幅度10%左右),
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福莱特
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华鲁恒升点评:业绩逐季度持续回升,低成本核心优势显著,长期成长逻辑不变
尿素期货走弱短期影响情绪,公司低成本核心优势不变,拥有绝对安全边际。受煤价下跌叠加需求疲软影响,当前尿素主力合约价格跌破1700元/吨,现货市场价格跌至2200元/吨,短期扰动市场情绪。按照当前尿素及煤炭成本测算,水煤浆工艺单吨盈利能力跌至100元/吨以下,固定床工艺基本略微亏损,整体盈利进一步压缩空间有限,而公司凭借低成本核心优势,单吨仍拥有350-400元/吨盈利,安全边际显著。 资本开支将进入集中转固,Q2增量开始贡献,全年季度业绩有望环比持续提升。德州基地方面,30万吨EMC已经开车15
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金现代(300830):23年PS仅4.5倍的“AI+低代码”龙头
1、$#海外巨头映射:昨天Meta发布“CodeCompose”的生成式AI编码助手,帮助提升效率;3月微软旗下GitHub 发布 Copilot X, OpenAI 聊天功能添加到编码工具中;国内如AI领跑者智谱也发布CodeDeeX产品,助力提升IT人效,代码生成到达临界点。 2、#低代码平台领先性:第三方预测,预计2025年低代码市场空间达100多亿。目前公司有超200人的专职低代码研发团队,已经打造轻骑兵低代码平台,在国网南网电力/金融券商等大行业客户中开拓成功,22年已经形成千万级收入
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光库科技更新:光模块薄膜铌酸锂冠军选手,新成长曲线显现
主营提升空间巨大:传统+薄膜LN面向空间70亿元+相干传输场景,赛道毛利率50%+,净利率25%+;可拓展工业超快激光、光纤陀螺仪Y波导等应用, 22年仅6.42亿营收。 光模块方面:薄膜铌酸锂芯片具有频带宽、稳定性好、传输损耗小等突出优点,是下一代800G/1.6T光模块的核心部件 薄膜打开翻倍增量空间。相干市场:根据测算,传统方案市场稳定在15-20亿元,被海外巨头垄断;而薄膜化仅相干领域到将带来48亿元增量,且可大部分替换原有传统市场,改变市场格局。参考21年思科并购Acacia(中兴相干
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长光华芯:发布56G EML光芯片,进军超算数据中心
长光华芯发布的单波100Gbps (56Gbaud四电平脉冲幅度调制(PAM4))电吸收调制器激光二极管(EML)芯片,支持四个波长的粗波分复用(CWDM),达到了使用4颗芯片实现400Gbps传输速率,或8颗芯片实现800Gbps传输速率的应用目标。该芯片符合RoHS标准和Telcordia GR-468标准,为当前400G/800G 超算数据中心互连光模块的核心器件。 光通信横向拓展,产品已实现批量供货。从2010年,长光华芯就已经布局了磷化铟激光芯片产线,初期具备2.5G FP的批量出货能
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智明达:高度重视人才队伍建设,多期股权激励同时落地
公司自2021年起,连续三年实行股权激励。2021年,向98名激励对象授予合计104.77万股限制性股票;2022年,仍计划向25名中基层管理人员及技术骨干授予第二类限制性股票不超过11.59万股,约占公司股本总额的0.23%;2023年,拟以34.50元/股的价格向84名激励对象授予不超过25.57万股限制性股票。三次股权激励计划均涵盖中基层与技术骨干,将进一步健全公司长效激励机制、增强员工归属感与积极性、提升公司市场竞争力,有助于公司长远发展。 股权激励方案不断优化,人才长效激励机制逐步完善
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存储行业:
存储行业: 事件一:三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。 事件二:网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。 事件三:存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据
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领益智造:XR领域不容忽视的核心标的
从VR和AR眼镜的拆解情况看,精密功能件和结构件的应用非常之多,领益作为消费电子功能件和结构件的龙头,凭借在模切、注塑、CNC和冲压等工艺方面的领先优势,是关键客户VR/AR设备供应链的重要部件供应商,当然,从领益与国际A客户过去的合作看,从初代虚拟现实产品开始就是承接精密功能件和结构件产品的核心主力。 单机价值量方面看,从产业链调研反馈看,在当下第一代产品中估计在70-100美金,若第二代产品npi顺利,大概率会使用更多料号,同时推高更大单机价值量,未来成长空间蔚为可观。 整体而言,XR市场的
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长光华芯发布单波100G EML芯片,再增国产高端光芯片新兵
长光华芯在武汉光博会上发布单波100Gbps EML芯片(PAM4),用于400G、800G光模块,进入光芯片高端市场。长光华芯是我们在AI算力系列之光通信用光芯片专题报告中推荐的五家之一,长光华芯2020年便开展10G APD和EML的研发,并在2022年通过大厂客户认证、实现批量供货,同时公司已建成一条完整的25G EML激光器芯片和TO-CAN封装的研发和生产线。长光华芯有三大材料体系——砷化镓、磷化铟、氮化镓,定位于综合性激光半导体公司,成长逻辑来自材料平台、产品品类的扩张,对标II-V
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卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线
卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线,按照马斯克预期,机器人需求100亿台,假设仅仅每台利润100元,万亿利润估值预期! 而且卧龙电驱(600580)控股子公司希尔机器人设立了希尔美国来开拓业务。并且卧龙电驱(600580)是.全球工业电机龙头+开始推广光伏和储能用生产逆变器+电动船舶打样订单! 卧龙电驱(600580): 1.全球工业电机龙头,全面发力EV电机&光储 公司是全球工业电机龙头制造商,国内电机产销规模位列第一,全球高压、低压电机市场排名第二(市占率约为11%)、第
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2023-05-19 08:16:48
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国力股份:转债获批文,迈入新征程
国力股份近期回调较多,但基本面无重大利空,半导体、特种装备业务均进展顺利,新能源也在回暖轨道。今日公告转债获得批文(大股东也会认购),公司发展将迈入新征程,我们继续看好推荐! 下游多领域进展顺利,未来弹性可期 半导体零部件:公司刻蚀、薄膜沉积、气相清洗所用真空电容器性能已可匹敌明电舍、comet等海外龙头,国内头部设备/FAB、海外龙头设备/零部件厂均已实现供货,该产品全球市场空间60亿/国内10+亿,壁垒极高、国产化率极低,公司未来利润空间十分可观。 新能源车:高压快充趋势下接触器真空化大势所
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深信服安全GPT首秀解读
太阳#安全+大模型将成为安全建设新范式。1)初级安全工程师借助安全GPT可变成高级专家;2)以往多个安全专家完成的事,可由安全GPT来完成。#3)预计下半年向所有用户正式发布安全GPT产品 #现场结合场景进行能力演示: #高级威胁场景检测。5000万样本、500万混淆类高级攻击手法统计下,传统引擎检测率为45.6%,安全GPT为95.7%,传统引擎误报率为21.4%,安全GPT为4.3%,能力达五年经验安全专家 #安全检测调查场景。安全GPT可描述攻击过程,图文并茂,可还原数据包及报文理解、解读
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2023-05-23 15:06:12
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汉仪股份:2C千万用户+创意设计(从字体到图片&视频)
AI技术积累:A股唯一字库上市公司,集【字体创意&文化创意&商业IP】优势。字体生成、字体/烟草防伪码/物流单据/发票/银行回单识别。投资UPDF产品,进一步丰富文档pdf技术 场景积累:业务场景延展,从字符设计向图形图像&视频设计延展。海外对标设计平台Canva(估值400亿美元) 用户:旗下字体/图片应用“字由“,截至 2022 年末累计注册用户已超 1000 万,平台内容从字体向图片、视频以及3D延展。投资的UPDF产品截至2023年2月底注册用户已超12万人,付费用户一万人。 估值: 2
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2023-05-23 15:05:28
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盛视科技:中亚峰会签订吉尔吉斯斯坦合作协议,一带一路业务加速扩张
#🌐 合作对象 1、吉尔吉斯斯坦共和国总统下属的国家投资署:成立于2017年,是吉尔吉斯斯坦执行国家出口和投资政策的国家执行机构,负责对吉国经济投资,协助国内出口商开发和向国外市场推广商品。 2、吉尔吉斯邮政股份有限公司:成立于1992年,是一家100%国有公司,该公司在吉尔吉斯斯坦国内拥有超过921个分支机构,提供邮件投递、快递、汇款和集邮等传统邮政服务。除此之外,吉尔吉斯邮政股份有限公司还提供多种数字服务,包括在线支付和电子商务解决方案。 #🌐 合作内容 吉尔吉斯斯坦总统下属国家投资署、
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2023-05-23 15:04:37
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海康威视新一轮戴维斯双击机会】-国金计算机
1、海外环境看,G7峰会传递双边关系缓和的预期。 2、经营基本面看,4月截止目前,国内业务线总体增长回暖情况较好(其中创新业务、EBG更强劲),全年总体预计保持逐季度向上趋势。 考虑到基数效应、大环境回暖、人事基本到位、政策落地,我们抱有积极期待。保守预计Q2收入端至少高个位数,利润端双位数增长;全年收入端双位数增长,利润端弹性高于收入(毛利率修复,费用率下降,净利率回升)。 3、中长期处于数字化、智能化产业趋势向上和新一轮戴维斯双击的周期,向下空间小(保守今年150+利润,20倍估值,接近当下
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海康威视
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2023-05-23 15:01:35
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福莱特(上周已加入重点推荐组合),港股福莱特玻璃,信义光能
【天风建筑建材鲍荣富】光伏玻璃:行业供需格局优化,成本进入下行通道 #供需格局 1、供给端,政策层面看,我们从产业获悉,相关部门目前正在摸排及判定项目在建/拟建情况,不排除后续出台约束性政策而非过去的指导性意见。 2、去年在低盈利下点火节奏延期,而今年在5月推涨0.5元/平后至今仅信义一条产线点火。常理看,下半年装机旺季预期,爬坡需3个月左右(腰部企业或更久),目前企业释放产能动能应较为充足。因此我们推测,听证会端已起到一定产能节奏释放控制作用。 #成本端 天然气价格普遍下调(幅度10%左右),
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2023-05-23 15:00:40
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华鲁恒升点评:业绩逐季度持续回升,低成本核心优势显著,长期成长逻辑不变
尿素期货走弱短期影响情绪,公司低成本核心优势不变,拥有绝对安全边际。受煤价下跌叠加需求疲软影响,当前尿素主力合约价格跌破1700元/吨,现货市场价格跌至2200元/吨,短期扰动市场情绪。按照当前尿素及煤炭成本测算,水煤浆工艺单吨盈利能力跌至100元/吨以下,固定床工艺基本略微亏损,整体盈利进一步压缩空间有限,而公司凭借低成本核心优势,单吨仍拥有350-400元/吨盈利,安全边际显著。 资本开支将进入集中转固,Q2增量开始贡献,全年季度业绩有望环比持续提升。德州基地方面,30万吨EMC已经开车15
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2023-05-19 12:59:59
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金现代(300830):23年PS仅4.5倍的“AI+低代码”龙头
1、$#海外巨头映射:昨天Meta发布“CodeCompose”的生成式AI编码助手,帮助提升效率;3月微软旗下GitHub 发布 Copilot X, OpenAI 聊天功能添加到编码工具中;国内如AI领跑者智谱也发布CodeDeeX产品,助力提升IT人效,代码生成到达临界点。 2、#低代码平台领先性:第三方预测,预计2025年低代码市场空间达100多亿。目前公司有超200人的专职低代码研发团队,已经打造轻骑兵低代码平台,在国网南网电力/金融券商等大行业客户中开拓成功,22年已经形成千万级收入
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光库科技更新:光模块薄膜铌酸锂冠军选手,新成长曲线显现
主营提升空间巨大:传统+薄膜LN面向空间70亿元+相干传输场景,赛道毛利率50%+,净利率25%+;可拓展工业超快激光、光纤陀螺仪Y波导等应用, 22年仅6.42亿营收。 光模块方面:薄膜铌酸锂芯片具有频带宽、稳定性好、传输损耗小等突出优点,是下一代800G/1.6T光模块的核心部件 薄膜打开翻倍增量空间。相干市场:根据测算,传统方案市场稳定在15-20亿元,被海外巨头垄断;而薄膜化仅相干领域到将带来48亿元增量,且可大部分替换原有传统市场,改变市场格局。参考21年思科并购Acacia(中兴相干
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2023-05-19 12:57:57
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长光华芯:发布56G EML光芯片,进军超算数据中心
长光华芯发布的单波100Gbps (56Gbaud四电平脉冲幅度调制(PAM4))电吸收调制器激光二极管(EML)芯片,支持四个波长的粗波分复用(CWDM),达到了使用4颗芯片实现400Gbps传输速率,或8颗芯片实现800Gbps传输速率的应用目标。该芯片符合RoHS标准和Telcordia GR-468标准,为当前400G/800G 超算数据中心互连光模块的核心器件。 光通信横向拓展,产品已实现批量供货。从2010年,长光华芯就已经布局了磷化铟激光芯片产线,初期具备2.5G FP的批量出货能
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2023-05-19 11:37:25
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智明达:高度重视人才队伍建设,多期股权激励同时落地
公司自2021年起,连续三年实行股权激励。2021年,向98名激励对象授予合计104.77万股限制性股票;2022年,仍计划向25名中基层管理人员及技术骨干授予第二类限制性股票不超过11.59万股,约占公司股本总额的0.23%;2023年,拟以34.50元/股的价格向84名激励对象授予不超过25.57万股限制性股票。三次股权激励计划均涵盖中基层与技术骨干,将进一步健全公司长效激励机制、增强员工归属感与积极性、提升公司市场竞争力,有助于公司长远发展。 股权激励方案不断优化,人才长效激励机制逐步完善
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智明达
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2023-05-19 09:05:41
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存储行业:
存储行业: 事件一:三星、海力士、美光CR3此前纷纷宣布减产,美光和三星表示5月起不再接受存储芯片更低询价;国内存储公司调研反馈本轮周期下行已基本接近尾声,预计下半年将出现明确回暖信号,开启新一轮上行周期;国内长江存储颗粒开启涨价更是明确信号。 事件二:网络安全审查办3月底公告对美光在华产品审查,国产替代逻辑增强,国内存储厂商份额有望进一步提升;此外,AI大模型训练对高性能存储如HBM提出了极高需求,未来增长空间巨大,高性能存储需求有望催化存储板块复苏。 事件三:存储芯片需求下滑,铠侠和西部数据
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2023-05-19 08:21:03
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领益智造:XR领域不容忽视的核心标的
从VR和AR眼镜的拆解情况看,精密功能件和结构件的应用非常之多,领益作为消费电子功能件和结构件的龙头,凭借在模切、注塑、CNC和冲压等工艺方面的领先优势,是关键客户VR/AR设备供应链的重要部件供应商,当然,从领益与国际A客户过去的合作看,从初代虚拟现实产品开始就是承接精密功能件和结构件产品的核心主力。 单机价值量方面看,从产业链调研反馈看,在当下第一代产品中估计在70-100美金,若第二代产品npi顺利,大概率会使用更多料号,同时推高更大单机价值量,未来成长空间蔚为可观。 整体而言,XR市场的
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领益智造
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2023-05-19 08:20:19
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长光华芯发布单波100G EML芯片,再增国产高端光芯片新兵
长光华芯在武汉光博会上发布单波100Gbps EML芯片(PAM4),用于400G、800G光模块,进入光芯片高端市场。长光华芯是我们在AI算力系列之光通信用光芯片专题报告中推荐的五家之一,长光华芯2020年便开展10G APD和EML的研发,并在2022年通过大厂客户认证、实现批量供货,同时公司已建成一条完整的25G EML激光器芯片和TO-CAN封装的研发和生产线。长光华芯有三大材料体系——砷化镓、磷化铟、氮化镓,定位于综合性激光半导体公司,成长逻辑来自材料平台、产品品类的扩张,对标II-V
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长光华芯
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卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线
卧龙电驱(600580)唯一实锤给特斯拉做机器人生产线,按照马斯克预期,机器人需求100亿台,假设仅仅每台利润100元,万亿利润估值预期! 而且卧龙电驱(600580)控股子公司希尔机器人设立了希尔美国来开拓业务。并且卧龙电驱(600580)是.全球工业电机龙头+开始推广光伏和储能用生产逆变器+电动船舶打样订单! 卧龙电驱(600580): 1.全球工业电机龙头,全面发力EV电机&光储 公司是全球工业电机龙头制造商,国内电机产销规模位列第一,全球高压、低压电机市场排名第二(市占率约为11%)、第
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国力股份:转债获批文,迈入新征程
国力股份近期回调较多,但基本面无重大利空,半导体、特种装备业务均进展顺利,新能源也在回暖轨道。今日公告转债获得批文(大股东也会认购),公司发展将迈入新征程,我们继续看好推荐! 下游多领域进展顺利,未来弹性可期 半导体零部件:公司刻蚀、薄膜沉积、气相清洗所用真空电容器性能已可匹敌明电舍、comet等海外龙头,国内头部设备/FAB、海外龙头设备/零部件厂均已实现供货,该产品全球市场空间60亿/国内10+亿,壁垒极高、国产化率极低,公司未来利润空间十分可观。 新能源车:高压快充趋势下接触器真空化大势所
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深信服安全GPT首秀解读
太阳#安全+大模型将成为安全建设新范式。1)初级安全工程师借助安全GPT可变成高级专家;2)以往多个安全专家完成的事,可由安全GPT来完成。#3)预计下半年向所有用户正式发布安全GPT产品 #现场结合场景进行能力演示: #高级威胁场景检测。5000万样本、500万混淆类高级攻击手法统计下,传统引擎检测率为45.6%,安全GPT为95.7%,传统引擎误报率为21.4%,安全GPT为4.3%,能力达五年经验安全专家 #安全检测调查场景。安全GPT可描述攻击过程,图文并茂,可还原数据包及报文理解、解读
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