一，宏观
关注美国1.9万亿美元刺激的进展，有大量关于美国财政政策思路转变的分析，周末对于美国经济过热风险的发酵也比较多。

某种程度上来说，有没有1.9万亿已经不重要，重要的是，市场通过这个刺激政策看到了拜登政府的倾向，同时将全市场的目光聚焦到对经济过热，通胀抬头以及因此可能导致的美元被动加息上。

所以，美股市场本周将是一个对加息风险预期消化的过程，同时也意味着在A股市场需对这种调整做好应对策略。

二，中观

1，两会以及十四五计划中，后续将持续发酵的点，个人认为在于乡村振兴战略以及对于制造业政策的转向。关于碳中和的讨论已经太多。

对于乡村振兴，目前还不好评估政策具体可能利好的领域，从政策导向来看，乡村基础设施建设有望先行，带动乡村公路，灌溉工程等项目开始落地。

对于制造业，政策转向绝非一时兴起，后续可能还会出台新的政策进行支持。制造业的研发开支增加，叠加经济复苏的预期，首先利好制造业相关的上游设备，通用设备，专用设备等。

2，其他方面，航空板块受到油价持续上涨的影响承压，不再纳入观察，资金视野或将聚焦于同样受益于交通运输改善的铁路，公路运输以及机场板块。悦达投资，招商公路等。

3，燃气行业，可能是最被众多碳中和讨论中所忽略的板块，近期有望表现强势，深圳近期出台政策或成为行业风向标。长春燃气（叠加超跌属性），深圳燃气等。

4，印制电路板。板块近期催化的消息比较多，行业逻辑从前期的因原材料涨价导致的被动调整，转向下游复苏之后的需求刺激逻辑，值得关注。生益科技，华正新材，金安国纪，中英科技（叠加底部创业板次新属性）。

5，服装家纺。板块有望迎来爆发，个人归纳板块逻辑如下: 疫情结束带来的业绩筑底完成，一季度行业正增长可期；美元强势带来人民币贬值刺激出口预期增加；朗姿股份6元起步到最高36元的比价效应。康隆达（仁东控股形态），美邦服饰（1元低价超跌），梦洁股份（超跌妖股），华斯股份（上周强势三板）。

本周策略:观察仁东控股的走势，仁东震荡整理可能性较大，超跌低位低价逻辑不变。围绕上述板块来进行配置。祝好。