汽车

好像是和成都车展有关，车展如果从车型的角度看还是长城比较强，不过从最新的边际技术上看广汽是十分有看点的，他的3C充电产品已经在工信部注册了，这种充电效率是比较恐怖的，不过车企单纯依靠技术大变化带来的上涨似乎都不是特别的长久，而新车型的会更持久一些。明年对于快充技术的确值得重视一下，看了一圈都觉得充电技术会是目前新能源车行业比较关注的突破点。除了长城之外就是比亚迪，同时电压的快充和电流的快充也是有比较大差异的，目前看电压快充可能会对汽车部件会有比较大的升级变化，电流好像不会太需要，

纯碱&氯碱

从常规因素看是因为装置的检修和停车，突变因素看来有：1从3月开始了比较大规模的环保督查，上周四又开始了新一轮的环保督查2上游成本方面由于电石产量下降导致电石法PVC开工下降，从而导致氯碱开工持续下降3海外工厂特别是日本和美国出现停工，导致订单向中国转移，已经延续了半年了，4由于新增铝产能质量不高，导致碱法生产氧化铝中需求的纯碱用量大幅增加。

总结一下这轮纯碱，从根本上说还是供给端出现了因为环保问题导致的收缩，这种收缩不但包括纯碱工厂本身的供给减少，另一方面还从电石方面影响，产生了供给收缩；这种收缩又被之前的竣工周期的需求点燃，叠加海外和氧化铝的需求边际增量，导致了这轮的上涨。

磷化工

供给的长期收缩之前说过了，还是三磷改造，需求短期是巴西播种，加新能源汽车，中长期看磷酸铁成本曲线变化，当时也看到这个了，有点担心到时候需求不行，还有就是供给过多，现在想想是多虑了，新能源车板块不要崩盘就隐含了市场对于需求的信心，周末看了点资料发现现在主动开发后新能源汽车的成本的确发生了很大的变化，在这种不崩盘的假设下市场就有可能去挖掘这种假设之下的逻辑，另一方面成本曲线变化本来就是加工业中十分认可的故事。

磷化工还带了一些农业板块一期，比较合理，证实了巴西需求那块的确是市场关注的重点

政务云（网络安全）

逻辑是各地的国企把公有云转到国企云公司。首先，对这个题材定性一下是和滴滴有关的，算是个持续性题材，所以整个网络安全也跟着联动了一下了；其次，这个通知能够带来的变化目前来看是非常弱的，国企、政府上云这块之前就是顾虑很多的，导致了之前就已经把业务和数据做了切分，敏感的部分都是用私有云的，所以这一块的量本来就不大；另外如果之前预期的网络安全文件和行业政策的持续发酵就以这种形式结束的话，而不是将所有互联网企业的数据都放到国企云之中，只是选了国企，这其实算是把题材的空间打下去很多，要知道目前国内上云的主力还是互联网企业，这跟美国是有很大差距的，如果只停留在国企层次，这个题材的发酵也基本就快到尾声了。

上个周末比较关注的是红关效率的突破带来的micro技术变革，目前来看行业内的关注度远大于资本市场，一方面巨量转移的确还是需要一个过程，产业化带来业绩需要比较长的时间，另一方面micro这块的热度现在一般，不过又确认了一下这个突破的确是很重要，后续值得持续关注，只是需要持续关注标的可能发生变化。