Q2疫情影响有限，预计Q2仍能够保持业绩稳健增长。Q2受上海疫情冲击影响，部分猎头、灵活用工业务交付面临推后影响，但仍然保持增长的韧性，预计Q2业绩增速维持在20%上下水平。

灵活用工红利持续放量，新技术赋能支撑中长期成长。当前国内就业形势严峻，中央积极鼓励多种灵活就业形式，灵活用工将进一步受益。在降低隐性成本、顺应业务发展新模式、创造新就业岗位（尤其是针对大学生）等方面优势越发凸显，我们认为未来5-10年仍然是灵活用工的黄金发展期。此外，公司积极投入技术+平台研发，深耕垂直领域，提升人才和招工端的聚合匹配效率，一方面深挖存量客户价值、另一方面也在积极拓展长尾客户，服务半径不断延伸。

维持全年30%业绩增速预期不变，业绩确定性强。预计下半年随着复工复产的推进，线下交付有望逐步兑现，全年业绩影响相对可控，维持全年业绩30%的增长，预期23-24年仍然有望保持30%的复合业绩增长，对应22-23年PE分别为32/24/19倍，继续维持推荐！