异动
登录注册
百济神州:创新药国际化龙头,平台优势凸现
复盘反思知行合一
2023-03-15 09:11:38

1. 公司核心产品BTK泽布替尼

2021年全球收入2.18亿美金,2022年全球收入超过5.6亿美金,2023年叠加最大适应症CLL在美国获批,有望加速。

2022年全球BTKi市场规模已经超过100亿美金,预计到2030年有望达到150-200亿美金。

头对头伊布替尼有效性、安全性均为优效,未来有望继续渗透更多患者,目前新患占有率已经超过50%,且已经在全球超过60个国家和地区获批,未来全球化空间可观。


2. PD-1单抗2022年销售收入超过27亿人民币,为国内最大。

2023年落地的医保续约降幅仅5%,且2023年胃癌适应症也已经获批上市,国内商业化推进顺利。

4月底有望迎来FDA现场核查,推进美国获批进度,且美国合作伙伴诺华今年还将继续提交胃癌,肝癌等适应症美国的BLA。


3. TIGIT虽存在不确定性,但目前市值里预期较低。

主要由于今年2月罗氏的同靶点TIGIT单抗产品跳过临床三期的中期OS分析,下次分析时间为8月。

百济自研的TIGIT联合公司的PD-1单抗,在临床前数据显示出了更强的抗肿瘤活性和更高的靶点亲和力,预计今年年内不定时读出二期数据。


4. BCL-2进展顺利,今年下半年将读出关键二期临床数据,同靶点维奈克拉2022年全球销售已经超过20亿美元。

风险提示:临床研发速度不及预期,商业化进展不及预期,研发失败风险等。
作者利益披露:转载,不作为证券推荐或投资建议,旨在提供更多信息,作者不保证其内容准确性。
声明:文章观点来自网友,仅为作者个人研究意见,不代表韭研公社观点及立场,站内所有文章均不构成投资建议,请投资者注意风险,独立审慎决策。
S
百济神州
工分
1.71
转发
收藏
投诉
复制链接
分享到微信
有用 0
打赏作者
无用
真知无价,用钱说话
0个人打赏
同时转发
暂无数据