相关消息：2月19日，国务院国资委召开“AI赋能产业焕新”中央企业人工智能专题推进会。会议主要强调以下两点：1）加快建设一批智能算力中心；2）开展 AI+专项行动，赋能重点行业。紧接着，中国电信在上海规划建设可支持万亿参数大模型训练的液冷智算集群中心，其中单池新建国产算力达10000卡，是首个支持单池万卡的国产超大规模算力液冷。

在这里，我认为以下几个方向值得关注：

1）算力基础设施建设。这个是基础，也是当前被卡脖子的主要领域。这一块主要包括CPU、GPU等国产算力芯片、国产算力服务器（液冷服务器是其中一个亮眼分支）、一体机等。如果再往上推导，整个半导体产业都是算力基础设施建设的底座。

2）国资云。这些参与央国企数据中心建设的企业有望从这次行动中受益。

3）AI大模型。央国企将开展AI+专项行动，因而AI大模型和AI工具类企业的市场空间有望进一步拓宽。现阶段的AI大模型，一般都面向2C开发，这次专项行动可能会引导大模型向2B端进军。现阶段国投智能的公共安全大模型“天擎”主要面向2B领域，提升办案效率，降低业务成本。

4）央国企集团下属科技型企业。央国企在政策的指导下会加快自身AI能力建设及AI场景落地，而这一任务大概率会由央国企集团下属的科技企业去完成，资源倾斜+产业升级，未来央国企科技企业或大有作为。

所以，重点关注的产业链为AI算力、华为服务器、液冷服务器、华为一体机、国资云、AI大模型等（下图仅展示“国资云”产业链，更多产业链请移步隔壁TX拾贝录real）。相信随着央国企的发力，加之资源的倾斜，我国AI终将取得突破性进展，翘首以盼吧。