技术为本,军民融合,引领高性能光学镜头国产化
高清全彩透视
全彩透视功能对摄像头精度提出了新的要求,MR 设备的进一步需求有望推动国产厂商充分受益。
当前主流 VR 设备 CIS(含彩色和黑白深度)的主流供应商包括索尼、豪威、高伟等,模组封装供应商包括舜宇、丘钛微等。MR 设备进一步放量后,出于苹果等典型品牌厂商一贯的多供应商策略,国产厂商或将进一步提升市场份额。
MicroOLED和高清全彩透视等环节有望成为MR设备
MR 产品对屏幕分辨率、发光效率及轻量化的需求,有望推动 Micro OLED 显示技术持续突破桎梏,从而通过提升规模实现快速降本。
高清全彩透视是 VR 和 MR 设备的重要分水岭,也是未来向 AR 持续进阶的关键功能。全彩透视又称全彩 VST(Video See-Through),通过设备上搭载的数颗高清摄像头对现实视觉场景进行捕捉,并在此场景上叠加多种虚拟现实物体或窗口,以实现 MR 混合交互的目的
代工+组件+检测设备
国内企业布局 MR 产业链集中于整机代工、感知/控制模组及检测设备条线,建议重点
关注:立讯精密(整机代工)、兆威机电(瞳距调节)、智立方(传感器检测)、精测电子(显示检测)、荣旗科技(镜片检测)等。
1) 整机代工:全球 MR 市场潜在代工供应商主要以中国台湾企业为主,如鸿海、和
硕、广达等。中国大陆企业中歌尔股份在 VR 代工条线份额较高;立讯精密基于
与北美大客户在消费电子端多年的合作经验,有望持续发力 MR 整机代工行业建
议重点关注。
2) 感知/控制模组:国内零部件端供应商主要业务分布在无极瞳距调节及彩透/感知相
关摄像头条线。瞳距调节条线建议重点关注兆威机电,公司产品在高热场景下稳
定的材料抗变形能力,有望成为品牌厂商甄选供应商时的重点参考指标;摄像头
感知条线,建议关注高伟电子,公司有望在头部 MR 设备中获取较大市场份额。
3) 检测设备:国内厂商主要集中在传感器检测、显示检测及成像检测等。建议重点
关注智立方(MR 传感器检测)、华兴源创(Micro OLED 显示检测)、精测电子
(显示检测)、荣旗科技(镜片检测)、杰普特(光学成像检测)、科瑞技术(眼动
追踪模组检测)等