2021年以来，煤炭等传统能源价格呈现上涨趋势，俄乌冲突进一步推升传统能源价格，传统能源价格的大幅上涨推升了光伏相对传统能源的经济性。

在俄乌冲突背景下，加快发展本国、本区域的可再生能源，降低传统能源的对外依存度渐成共识。

美国宣布将对进口自东南亚四国的太阳能电池板相关产品给予24个月的关税豁免，光伏行业面临的海外贸易保护或将有所缓解，这些因素强化了光伏行业的成长驱动力。

结合硅料供给能力情况，预计2022年国内光伏新增装机有望达到80GW及以上，全球光伏新增装机有望达到230-240GW；预计2023年全球光伏新增装机有望实现20%及以上的增速。

产业链方面，新型电池加快渗透，组件集中度持续提升，微逆和储能逆变器有望成为成长速度较快的细分赛道，细线化趋势助推金刚线“通胀”，这些景气环节的超额收益值得看好。

这些环节中优质个股也有很多，例如隆基股份、美畅股份、通威股份、禾迈股份、晶澳科技等。