总结与感受:经营上胆大心细,刘汉元领导有方,看好通威5000亿,时间不确定但肯定能到。
一、对未来两年的需求和硅料的预期非常乐观,而且会把主要投资放在硅料这块。通威的硅料技术路线的成本还在继续下降,品质也远超颗粒硅。从历史上来讲硅料几乎没出现过亏损,光伏行业的大发展需要上游原材料产能的大发展,此处应该为刘主席坚决扩产硅料的决策点赞。利在行业,比某些嘴炮产能,两三年未能满产强太多了。此处体现了刘主席的大魄力
二、通威对TOPCON扩产非常谨慎,目前对Perc仅有1-2分钱优势,不是通威技术不行,而是这个路线可能存在问题,$隆基绿能(SH601012)$ 放弃TOPCON是对的。市场可能需要到年底或者明年才会意识到。此处体现了刘主席的心细
三、HJT还需要两年,这对于HJT阵营可以说是“重大利好”,两年复两年,年年在进步,迈为股份等hjt概念股可以继续炒两年而不需要担心业绩兑现。石英砂真的不缺,这两个回答让某些人很不爽但这是事实。通威是最早上hjt中试线的,但是试了半天,一直忍住忽悠没有头脑发热大规模上量产线。所以我比较看好这波狂潮过后很多光伏企业该倒闭倒闭,但是通威大概率没事。
四、通威应该会逐步搞一体化,目前看到他连续拿组件的订单,单价虽然低但是硅料可以适当让利,能做。整体来说随着硅料价格降低,电池和组件利润提升,通威享受的估值可能会慢慢抬升。
电话会刘主席没出现,搞不好在享受人生,但是一切井然有条进行的比较平稳,出席的高管也能积极相互支撑,刘主席识人用人的管理水平真心不错,在光伏行业算是凤毛麟角般的存在。光伏行业第二家5000亿,大概率是通威。